新能源新材料行业周报:风、光、核、锂全面上涨,行业总体表现强于大势

新能源新材料指数一周表现:上周上证指数上涨2.01%;中小板指数同样上涨2.01%;创业板指数上涨2.39%。期间我们编制的新能源新材料精选指数总体上涨3.21%,跑赢上证指数1.20个百分点,跑赢中小板1.20个百分点,跑赢创业板0.82个百分点。新能源新材料板块全面上涨,表现强于大势。

光伏及光伏材料:上周光伏板块上涨。上半年以来国内分布式光伏进程低于预期,但我们认为下半年这一情况将有所好转,目前国内各个决策层面均大力支持国内光伏项目建设,特别是分布式光伏得到重点扶持,而大型电站下半年也有望放松路条,我们认为光伏股仍有投资机会,推荐中天科技、东方日升。

电池及电池材料:上周电池级碳酸锂小幅下滑,三元材料和钴酸锂的价格也比较疲软,行业淡季来临;铅锭价格呈现震荡走势、电动车电池极板加工费和汽车启动电池极板的加工费仍均保持稳定。受特斯拉对外公开专利和比亚迪电动车五月单月销量超千辆等利好消息的影响,电池股表现较好。本周我们建议继续关注电池股份,仍建议重点关注新宙邦和沧州明珠。

风电及风电材料:上周风电股继续反弹,总体表现明显强于中小板和创业板。短期行业热度仍然不错。海上风电标杆电价出台预期仍然较强,行业基本面继续向好,具备持续关注价值,继续建议重点关注天顺风能、湘电股份和金风科技等风电龙头股。

核电及核电材料:核电板块上周上涨。上周中央财经领导小组会议在国家层面再次明确支持核电,目前国内在建项目进展顺利,新建核电项目有望加快启动。未来核电设备及材料招标量有望大幅增加,建议关注具备新订单、新产品且业绩弹性较大的小型核电材料类公司,重点关注久立特材、江苏神通、中核科技等。

其它新材料:上周,其它新材料指数总体表现较好,强于中小板和创业板。短期市场氛围仍然尚可,我们继续建议关注高温合金龙头钢研高纳。

风险:市场的系统风险;相关公司的业绩风险。