计算机行业2015年度策略:关注身边被计算机改变的生活

2015行业主题仍是“转型”,但转型效果兑现的压力开始显现 .

2015个股“转型”仍将持续。我们做出这个判断不仅基于个股的分化仍在持续,还基于在“改革”的背景下,计算机行业的作用逐渐被认识、被认同,因此计算机行业与其它行业融合的“转型”将不断涌现,计算机带来的智能化、便利化、高效化的转变将在更多领域中显现。

个股“转型”效果需要兑现。我们认为优质成长股,是能够不断提出新想法、推出新产品、产生新模式的公司,并且具备强大的执行力,逐步达成所描述的成长目标。这样的公司方能长期获得股价的螺旋式上升。

关注身边被计算机改变的生活 .

我们认为能够改变人们生活方式,并且为人们所接受、所适应的新技术或者新业务将获得需求爆发式的增长,从事的公司也会极大受益。

1、在线教育改变我们的学习和培训方式。K12将是下一阶段在线教育爆发的重要领域。目前国内学历、语言留学及部分职业资格培训的在线教育已经做的风生水起,但K12领域始终未能得到有效突破,正因为如此,规模巨大尚未被瓜分的K12领域更具发展潜力。我们建议关注从校园信息化逐步切入在线教育领域的立思辰(300010)。

2、智慧医疗改变我们的健康管理和就医方式。智慧医疗与医疗信息化最大的区别在与对医疗业务流程的再造,加强病前健康管理、病后信息跟踪及采集,提升医疗系统的工作效率。我们建议关注近日计划引入战略投资者加速发展医疗业务的东软集团(600718)和进行二次创业,将业务聚焦智慧医疗和智慧城市的荣科科技(300290)。

3、智慧停车解决我们的停车难题。除了停车位过少之外,公共场所的停车资源无法实时调配是城市停车难的主因。将停车场所纳入统一管理、调配,建设智慧停车系统是未来城市管理的必然工作。将ETC、移动支付引入停车场信息管理系统是必然趋势。我们建议关注拥有城市管理客户优势和车牌扫描技术优势的数字政通(300075)。

4、O2O改变我们的消费方式。线上的用户和商户资源比较集中,具备赢家通吃的特点,而线下的用户和商户资源比较分散,整合线下资源,提供统一的入口是部分计算机企业的优势所在。因此一些计算机企业从事某些细分领域的信息化建设,掌握丰富的客户资源和信息系统接口。我们建议关注拥有千万校园用户资源,有望将校园一卡通打造成学生网络消费入口的新开普(300248)。

风险提示 .

1、大盘系统性风险;2、新股发行制度改革或拖累板块估值水平。