计算机行业周报:主题退潮时刻,积极拥抱绩优成长股

核心观点:积极向高成长软件股靠拢.

本周观点:本周,沪深300 指数下跌1.41%,计算机板块下跌2.92%。板块内,智慧城市弱势延续,信息安全主题退潮。我们认为,市场热点已经发生转换,信息安全主题投资或暂时退潮。同时,已经有超过一半的公司发布中报预告。

业绩能见度提高。我们部分下游为政府公司目前已为成长最高峰,未来估值中枢将持续下降。但同时,下游为民企的软件个股长期成长性在过去十年已得到验证, “软件定义一切”进程将进一步打开成长空间。“去伪存真”行情延续,我们继续建议向高成长软件股积极靠拢。

行业动态:【移动支付】易观报告:中国移动支付市场进入爆发式增长阶段,同比增长率高达800.3%; 抢滩移动支付 中国邮政亿元打造电子支付服务基地 【4G 通信】三大运营商敲定铁塔公司,中移动成国家铁塔公司大股东;三大运营商营销费用三年减400 亿【互联网金融】P2P 应明确做信息中介 P2P 平台以理财产品的名义进行宣传不合规。

公司动态:【重点公司半年度净利增速】 新开普 (248%-277%); 聚龙股份 (40%-60%);华宇软件(15%~20%); 全通教育(0%~20%);卫宁软件(35%~55%)【投资并购/战略合作】 捷成股份使用超募资金1200 万元收购安信华科技20%股权、中映高清20%股权;同花顺与东吴证券签订战略合作协议,涉及互联网渠道、大数据服务、互联网信用平台三大领域;n 报告回顾:东方国信:并购战略持续深化,进入移动金融领域 公司收购屹通信息100%股权,进入移动金融领域。收购价格合理,标的预估值为4.51 亿元,对应14 年 PE13.09。并购力度不断增强,有望打开公司长期成长空间。

推荐组合:继续建议投资者重点关注“软件定义一切”和IT 国产化带来的长期投资机会,持续推荐博彦科技、新开普、金证股份、星网锐捷、中海达、广联达、用友软件、汉得信息、广电运通、东方国信、新北洋等企业。