计算机行业周报:行业向上趋势再度确认,资产配置转换成调整主因

核心观点:

资产配置转换成为此轮调整主因本周观点:本周,大盘调整延续,沪深300指数累计下跌2.55%。计算机板块呈现补跌,全周下跌6.96%。板块内,智慧城市概念普跌。截至本周,行业一季报纷纷出炉,净利润增速基本符合预期。这进一步验证了我们对于行业长期趋势向好的判断。我们认为此轮计算机指数调整,资产配置转换成为调整主因,但股价长期仍将是基本面趋势的反映。随着高估值得到缓释,行业已迎来不错配置时点。值得关注的是,本周央行再度重申对NFC 的支持。我们建议投资者积极把握移动支付产业爆发背景下,相关个股的长期投资机会。

行业动态:

移动支付:央行将建移动支付认证体系电子支付再获强大推手。央行将建立我国移动支付技术检测认证体系,未来移动支付有望延伸到移动金融。我国移动支付发展目标方向应以商业银行、通信运营商、中国银联的NFC 移动支付电子化路线为主导,实现优势互补、多方共赢。

互联网金融:银监会明确P2P 网络借贷平台不得突破四条红线。对于P2P 网络网络平台,在鼓励其创新发展同时,也应该合理设定业务边界,主要包括四条红线:一是要明确平台的中介性;二是明确平台本身不得提供担保;三是不得搞资金池;四是不得非法吸收公众存款。

公司动态:

年报发布:汉得信息营收同比增20.61% 净利同比增21.69%;绿盟科技营收同比增18.18%,净利同比增16.63%;捷顺科技营收同比增11.96% 净利同比增29.96%。

一季度预告:汉得信息净利同比增24.2%;绿盟科技净利同比增17.16% 捷顺科技净利同比增58.45%。

报告回顾:

汉得信息:业务领域不断拓展,多元化战略打开长期成长空间。公司围绕ERP实施服务,开展外延扩展以实现跨越式发展,不断扩展业务领域。我们认为公司目前股价存在显著低估,维持“强烈推荐”评级,目标价30元。

金证股份:大股东彰显长期发展信心,互联网巨头整合遐想无限。经营整体波澜不惊,政府补助减少构成净利增速主要压力。股东高位增持彰显长期信心,潜在互联网整合带来遐想无限。维持“强烈推荐”评级,目标价33元。

推荐组合:

继续建议投资者重点关注“软件定义一切”和IT 国产化带来的长期投资机会,持续推荐新开普、金证股份、汉得信息、广电运通、东方国信、用友软件、博彦科技、新北洋等绩优股投资机会。