“互联网+”周报:“互联网+”投资正当时

投资观点:“互联网+”为贯穿2015 年以及未来5-10 年的转型大机会,契合国家转型的大背景,也符合社会大潮流与趋势,完全没有办法阻挡。在天时地利人和的牛市氛围下,我们认为行业将迎来绝佳投资机会。A股具体细分领域和标的中,我们认为将在以下几个板块与标的值得关注:1.互联网金融:在经历了去年底的一股强劲涨势后,我们认为互联网金融依然在未来拥有投资机会和价值。目前阶段下,互联网金融股票迎来阶段性调整,而随着15 年互联网金融具体监管细则出台、具体监管部门的明确、各级部门及中央的积极推动,以及行业迎来健康发展,投资领域将会集中在互联网券商、互联网保险和P2P 供应链金融之中:1)互联网券商标的:东方财富、同花顺和大智慧。我们认为尽管中证协出台了相关第三方平台禁止接入交易系统的指导意见,对于拥有或已收购券商牌照的互联网公司来说,影响甚微。2)15 年是互联网保险的元年,推荐继续关注京天利、邦讯技术和焦点科技。3)P2P 供应链金融:推荐关注利用行业资源背景及大数据优势的公司参与互联网金融为甄别及控制风险提供更有力的保障,对应标的有:用友网络、生意宝、汉得信息和上海钢联。2.电商:建议继续关注处于业绩拐点并积极转型布局O2O 的初见成效的电商龙头苏宁云商。此外,跨境电商和农资电商也会是今年具有投资机会的两个电商领域。3.互联网教育:除了电商与金融外,互联网教育仍然是正被积极改造的传统行业,并在14 年迎来投资高潮,而我们认为,随着国家教育信息化的战略进一步深入,相应上市公司仍然具有投资机会,包括我们从底部22 元坚定推荐至今撰写过4 篇研究报告的立思辰和教育龙头公司布局教育生态圈的全通教育、受益高校教改的新南洋。

市场走势: A 股主要股指沪深300 上涨了7.59%,海外中国互联网指数上涨了4.43%,A 股互联网指数大涨了10%。主要行业中,在线教育风头最劲大涨18%,其次互联网金融、在线医疗、在线旅游和体育细分领域也大涨超过10%。O2O、电子商务、网络游戏上了8-9%。

行业动态:农村电商发展指导意见将出台;融360、蚂蚁金服受邀A 股上市 市场逐鹿互联网金融IPO;券商代客理财留高端客户:缓解互联网金融冲击;工信部研讨互联网汽车 阿里百度乐视受邀献策公司动态:宋城演艺拟26 亿并购六间房 进军互联网演艺业;朗玛信息拟定增募资10 亿加码互联网医疗;苏宁牵手中国联通 进军智能家居产业;科达股份5.4 亿收购雨林木风:新增互联网业务