计算机行业周报:云计算利好政策出台,产业必将加速发展

行情走势

上周沪深300指数下跌3.85%,计算机行业上涨0.82%,行业跑赢大盘4.67个百分点,其中硬件板块上涨0.25%,软件板块上涨1.57%,IT服务板块下跌0.05%。个股方面,大智慧、全通教育、新世纪等涨幅居前,而远光软件、旋极信息、万达信息等则跌幅居前。

国际市场动态

德尔福宣布车载信息系统整合百度Carlife;微软参投安卓ROM开发商Cyanogen。

国内市场动态

国务院发5号文件,加大对云计算财税扶持力度;阿里“去啊”牵手芝麻信用推进酒店信用住服务;阿里云与神州数码战略合作,打造云端智慧城市;蚂蚁金服欲申请用警方人脸数据库实现网上开户;百度推车联网系统CarLife,全面布局车联网。

A股上市公司重要动态信息

广联达:收到2532万增值税退税;三泰电子:拟7.5亿购烟台伟岸100%股权;京天利:拟8239万元收购上海誉好80%股权;华宇软件:拟1472万收购上海浦东中软科技公司9.8%股权;用友网络:子公司与百度达成战略合作;延华智能:拟出资4100万设立智慧城市产业并购基金;汉得信息:拟收购扬州达美100%股权及上海达美55%股权;卫宁软件:与阿里健康签订战略合作框架协议。

投资策略

上周沪深300指数震荡下行,整体走势不断趋弱,成交量萎缩明显。中小板及创业板指数也在上周的后半段出现明显跌幅。计算机行业震荡加剧,虽整体小幅上涨,但弱势已开始显露。一月份,计算机行业没有去年12月份的颓势,走势整体较强,走势与去年多数时间的强势走势相仿,各概念板块均出现不同程度的涨幅,个别个股涨幅较大,板块内走势分化加剧。我们认为,我国一直强调的经济结构转型将首先利好计算机行业,传统行业的信息化、互联网化将为计算机行业内企业带来多重发展机遇,信息化转型成功与否决定着我国未来经济的走势,因此,医疗信息化、互联网金融、车联网以及移动支付等新兴产业板块有望继续获得投资者的青睐。加之,近日国务院发布《关于促进云计算创新发展培育信息产业新业态的意见》,势必催生关于云计算及相关产业个股的炒作行情。虽然行业整体向好,但是短期内的走势受资金面影响较大,资金面的波动有可能使行业走势震荡加剧,目前,行业整体估值溢价率较高,行业内个股虽受益于产业升级趋势及国家相关利好政策,但亦存在回调风险,因此,我们继续维持行业“中性”的投资评级,关注受益于产业升级趋势的云计算、移动支付及智慧城市等领域,关注业绩持续高增长的行业内蓝筹,警惕估值过百倍个股的回调风险,股票池推荐易华录、航天信息、博彦科技、梅安森和广联达。