债市量化交易3月13日看点：国债期货多数小幅收跌，10年期主力合约跌0.05%

（原标题：债市量化交易3月13日看点：国债期货多数小幅收跌，10年期主力合约跌0.05%）

量化看点 基本面：

1、货币市场：周一主要回购利率下行，隔夜加权平均报在1.61%，七天品种报在1.97%附近。

2、公开市场：公开市场方面，央行公告称，为维护银行体系流动性合理充裕，3月13日以利率招标方式开展了410亿元7天期逆回购操作，中标利率2.0%。Wind数据显示，当日70亿元逆回购到期，因此单日净投放340亿元。

3、债券市场：国债期货多数小幅收跌，10年期主力合约跌0.05%，5年期主力合约跌0.02%，2年期主力合约收平。银行间主要利率债收益率多数上行。

4、利率债招标：

量化交易看点 本周利率债交易看点：220402.IB、210405.IB、210410.IB

1、22农发02 [220402.IB]，剩余期限3.95年，发行规模70亿元，票面利率2.7400%。

2、21农发05 [210405.IB]，剩余期限8.20年，发行规模100亿元，票面利率3.5200%。

3、21农发10 [210410.IB]，剩余期限8.65年，发行规模60亿元，票面利率3.3000%。

量化交易看点 此前热点利率债回顾：200404.IB、200408.IB、190401.IB

RV (Relative Value) 相对价值策略是量化交易技术团队基于收益率差值(spread)均值回归原理来构建的交易策略。策略在 Algomart 量化平台运行，通过对市场数据的监控，实时计算基于时间序列的 alpha 因子，来判断回归趋势的强弱。