美股IPO|7000万美元罚单创记录！美国券商Robinhood次日申请IPO

（原标题：美股IPO|7000万美元罚单创记录！美国券商Robinhood次日申请IPO）

7月2日，资本邦了解到，7月1日，美国零佣金券商Robinhood递交美股IPO申请，拟在纳斯达克上市，交易代码为“HOOD”，承销商包括高盛、花旗集团、摩根大通等。

消息人士表示，Robinhood将上市时的估值定为至少400亿美元。

Robinhood是一家专注于美国股票的零售经纪公司，目前支持或提供的服务包括：在美国上市的股票及ETF以及相关的期权和ADR的交易;通过其子公司RHC进行加密货币交易(截2021年3月31日有七种不同的加密货币可供交易);多元化的投资组合交易;常规投资;IPO交易渠道;现金管理和订阅服务。

招股书显示，2019年和2020年，Robinhood的总营收分别为2.78亿美元和9.59亿美元;净利润分别为-1.07亿美元和745万美元。2021年第一季度，公司总营收为5.22亿美元，同比增长309%;净亏损14亿美元。

公司的月活跃用户量也从2019年底的430万增至2020年底的1170万，同比增长172%。

截至2021年3月，公司的月活跃用户量达1770万，融资交易账户同比增长151%至1800万。

但招股书中显示，Robinhood的经营业绩严重依赖于平台上的交易活动水平(包括订单流支付，PFOF)和净存款，2020年来自PFOF和交易回扣的收入占总收入的75%，2021年一季度该值达81%，交易活动的减少和与造市商的关系对公司有极大影响。

此外，6月30日，美国金融业监管局(FINRA)因“误导用户和技术故障”对Robinhood处以约7000万美元罚款。这是FINRA有史以来开出的最高额罚单。原因涉及Robinhood在去年3月遇到的“停止交易"、自2016年9月开始的特定时期内向其用户传达了虚假和误导性消息。

FINRA还指出，Robinhood从2017年12月开始向用户提供期权交易服务时未履行尽职调查义务;从2018年1月至2021年2月，未能合理管理好其用于提供核心交易服务的技术，多次出现宕机;从2018年1月至2020年12月期间，未能向FINRA上报数千条本应按规定上报的用户书面投诉。