证券代码：300539 证券简称：横河模具
宁波 横河 模具 股份 有限 公 司
Ningbo Henghe Mould Co., Ltd.
（住所：浙江省慈溪市横河镇工业园区）
公开发行 A 股可转换公司债券预案
二〇一七年八月
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发行人声明
1、本公司及董事会全体成员保证公告内容真实、准确、完整，并确认不存
在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对本预案内容的真实性、准确性、完整
性承担个别和连带的法律责任。
2、本次公开发行可转换公司债券完成后，公司经营与收益的变化由公司自
行负责；因本次公开发行可转换公司债券引致的投资风险由投资者自行负责。
3、本预案是公司董事会对本次公开发行可转换公司债券的说明，任何与之
相反的声明均属不实陈述。
4、投资者如有任何疑问，应咨询自己的经纪人、律师、专业会计师或其专
业顾问。
5、本预案所述事项并不代表审批机关对于本次公开发行可转换公司债券相
关事项的实质性判断、确认、批准或核准。本预案所述本次公开发行可转换公司
债券相关事项的生效和完成尚待有关审批机关的批准或核准。
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一、本次发行符合《创业板上市公司证券发行管理暂行办法》公开发
行证券条件的说明
根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》以及《创业板上
市公司证券发行管理暂行办法》等法律法规的规定，经董事会对宁波横河模具股
份有限公司（以下简称“公司”或“横河模具”）的实际情况逐项自查，认为公
司各项条件满足现行法律法规和规范性文件中关于公开发行可转换公司债券（以
下简称“可转债”）的有关规定，具备公开发行可转债的条件。
二、本次发行概况
（一）证券种类
本次发行证券的种类为可转换为公司 A 股股票的可转债。该可转债及未来
转换的 A 股股票将在深圳证券交易所上市。
（二）发行规模
公司本次发行的可转债总额为不超过 14,000 万元人民币，具体发行规模由
公司股东大会授权公司董事会（或由董事会授权的人士）在上述额度范围内确定。
（三）票面金额和发行价格
本次发行的可转债每张面值为 100 元，按面值发行。
（四）债券期限
本次发行的可转债的期限为自发行之日起 6 年。
（五）债券利率
本次发行的可转债的票面利率的确定方式及每一计息年度的最终利率水平，
提请公司股东大会授权公司董事会（或由董事会授权的人士）在发行前根据国家
政策、市场状况和公司具体情况与保荐机构（主承销商）协商确定。
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（六）付息的期限和方式
本次发行的可转债采用每年付息一次的付息方式，到期归还本金和最后一年
利息。
1、年利息计算
年利息指可转债持有人持有的可转债票面总金额自可转债发行首日起每满
一年可享受的当期利息。年利息的计算公式为：年利息额=可转债持有人在计息
年度（以下简称“当年”或“每年”）付息债权登记日持有的可转债票面总额*
当年票面利率。
2、付息方式
（1）本次发行的可转债采用每年付息一次的付息方式，计息起始日为可转
债发行首日；
（2）付息日：每年的付息日为本次发行的可转债发行首日起每满一年的当
日。如该日为法定节假日或休息日，则顺延至下一个工作日，顺延期间不另付息。
每相邻的两个付息日之间为一个计息年度；
（3）付息债权登记日：每年的付息债权登记日为每年付息日的前一交易日，
公司将在每年付息日之后的 5 个交易日内支付当年利息。在付息债权登记日前
（包括付息债权登记日）申请转换成公司股票的可转债不享受当年度及以后计息
年度的利息；
（4）可转债持有人所获得利息收入的应付税项由持有人负担。
（七）转股期限
本次可转债转股期自可转债发行结束之日满 6 个月后的第一个交易日起至
可转债到期日止。
（八）转股价格的确定和修正
1、初始转股价格
本次发行可转债的初始转股价格不低于募集说明书公告日前 20 个交易日公
司股票交易均价（若在该 20 个交易日内发生过因除权、除息引起股价调整的情
形，则对调整前交易日的交易价格按经过相应除权、除息调整后的价格计算）和
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前一交易日公司股票交易均价，具体初始转股价格由公司股东大会授权公司董事
会（或由董事会授权的人士）在发行前根据市场状况与保荐机构（主承销商）协
商确定。
前 20 个交易日公司股票交易均价=前 20 个交易日公司股票交易总额/该 20
个交易日公司股票交易总量；
前一交易日公司股票交易均价=前一交易日公司股票交易总额/该交易日公
司股票交易总量。
2、转股价格的调整方式及计算公式
在本次可转债发行之后，当公司发生送股、转增股本、增发新股（不包括因
本次发行的可转债转股增加的股本）或配股、派息等情况时，将按下述公式进行
转股价格的调整：
送股或转增股本：P1=P0/（1+n）；
增发新股或配股：P1=（P0+A×k）/（1+k）；
两项同时进行：P1=（P0+A×k）/（1+n+k）；
派息：P1=P0-D；
上述三项同时进行：P1＝（P0－D＋A×k）/（1+n+k）。
其中：P0 为调整前转股价格，n 为送股或转增股本率，k 为增发新股或配股
率，A 为增发新股价或配股价，D 为每股派息，P1 为调整后转股价格。
当公司出现上述股份和/或股东权益变化情况时，将依次进行转股价格调整，
并在中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）指定的上市公司信息
披露媒体上刊登董事会决议公告，并于公告中载明转股价格调整日、调整办法及
暂停转股时期（如需）。当转股价格调整日为本次发行的可转债持有人转股申请
日或之后，转换股票登记日之前，则该持有人的转股申请按本公司调整后的转股
价格执行。
当公司可能发生股份回购、合并、分立或任何其他情形使公司股份类别、数
量和/或股东权益发生变化从而可能影响本次发行的可转债持有人的债权利益或
转股衍生权益时，公司将视具体情况按照公平、公正、公允的原则以及充分保护
本次发行的可转债持有人权益的原则调整转股价格。有关转股价格调整内容及操
作办法将依据当时国家有关法律法规及证券监管部门的相关规定来制订。
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（九）转股价格向下修正条款
1、修正幅度及修正权限
在本次可转债存续期间，当公司股票出现在任意连续 30 个交易日中至少 15
个交易日的收盘价不高于当期转股价格 90%的情况，公司董事会有权提出转股价
格向下修正方案并提交公司股东大会表决。若在前述 30 个交易日内发生过转股
价格调整的情形，则在转股价格调整日前的交易日按调整前的转股价格和收盘价
计算，在转股价格调整日及之后的交易日按调整后的转股价格和收盘价计算。上
述方案须按照《公司章程》以特别决议通过方可实施。股东大会进行表决时，持
有本次可转债的股东应当回避。修正后的转股价格应不低于前项规定的股东大会
召开日前 20 个交易日公司股票交易均价和前一交易日公司股票交易均价。
2、修正程序
如公司股东大会审议通过向下修正转股价格，公司将在中国证监会指定的信
息披露报刊及互联网网站上刊登股东大会决议公告，公告修正幅度和股权登记日
及暂停转股期间（如需）。从股权登记日后的第一个交易日（即转股价格修正日）
开始恢复转股申请并执行修正后的转股价格。若转股价格修正日为转股申请日或
之后，转换股份登记日之前，该类转股申请应按修正后的转股价格执行。
（十）转股股数确定方式
本次发行的可转债持有人在转股期内申请转股时，转股数量的计算方式为：
Q=V/P，并以去尾法取一股的整数倍。
其中：V 为可转债持有人申请转股的可转债票面总金额；P 为申请转股当日
有效的转股价格。
本次可转债持有人申请转换成的股份须是整数股。本次可转债持有人经申请
转股后，对所剩可转债不足转换为 1 股股票的余额，公司将按照深圳证券交易所、
证券登记机构等部门的有关规定，在可转债持有人转股当日后的 5 个交易日内以
现金兑付该部分不足转换为 1 股股票的可转债余额。该部分不足转换为 1 股股票
的可转债余额对应的当期应计利息的支付将根据证券登记机构等部门的有关规
定办理。
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（十一）赎回条款
1、到期赎回条款
在本次发行的可转债期满后 5 个交易日内，本公司将赎回全部未转股的可转
债。具体赎回价格由公司股东大会授权公司董事会（或由董事会授权的人士）根
据市场情况与保荐机构（主承销商）确定。
2、有条件赎回条款
在本次可转债转股期内，如果公司股票任意连续 30 个交易日中至少有 15
个交易日的收盘价不低于当期转股价格的 130%（含 130%），公司有权按照本次
可转债面值加当期应计利息的价格赎回全部或部分未转股的本次可转债，赎回条
件首次满足后可以进行赎回，首次不实行赎回的，该计息年度不应再行使赎回权。
若在上述交易日内发生过转股价格调整的情形，则在调整前的交易日按调整前的
转股价格和收盘价格计算，在调整后的交易日按调整后的转股价格和收盘价格计
算。
当期应计利息的计算公式为：IA=B×i×t/365
IA：指当期应计利息；
B：指本次发行的可转债持有人持有的可转债票面总金额；
i：指可转债当年票面利率；
t：指计息天数，即从上一个计息日起至本计息年度赎回日止的实际日历天
数（算头不算尾）。
此外，当本次发行的可转债未转股余额不足 3,000 万元人民币时，公司董事
会（或由董事会授权的人士）有权决定按面值加当期应计利息的价格赎回全部未
转股的可转债。
若在前述 30 个交易日内发生过转股价格调整的情形，则在转股价格调整日
前的交易日按调整前的转股价格和收盘价计算，在转股价格调整日及之后的交易
日按调整后的转股价格和收盘价计算。
（十二）回售条款
1、有条件回售条款
在本次可转债最后两个计息年度内，如果公司股票收盘价在任何连续 30 个
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交易日低于当期转股价格的 70%时，可转债持有人有权将其持有的可转债全部或
部分按面值加当期应计利息回售给公司。任一计息年度可转债持有人在回售条件
首次满足后可以进行回售，但若首次不实施回售的，则该计息年度不应再行使回
售权。可转债持有人不能多次行使部分回售权。若在上述交易日内发生过转股价
格调整的情形，则在调整前的交易日按调整前的转股价格和收盘价格计算，在调
整日及之后的交易日按调整后的转股价格和收盘价格计算。
如果出现转股价格向下修正的情况，则上述“连续 30 个交易日”须从转股价
格调整之后的第一个交易日起按修正后的转股价格重新计算。
2、附加回售条款
在本次发行的可转债存续期间内，如果本次发行所募集资金的使用与公司在
募集说明书中的承诺相比出现重大变化，根据中国证监会的相关规定可被视作改
变募集资金用途或者被中国证监会认定为改变募集资金用途的，本次可转债持有
人享有一次按面值加当期应计利息的价格向公司回售其持有的部分或全部可转
债的权利。可转债持有人在附加回售申报期内未进行附加回售申报的，不应再行
使本次附加回售权。
（十三）转股年度有关股利的归属
因本可转债转股而增加的公司股票享有与原股票同等的权益，在股利分配股
权登记日当日登记在册的所有股东（含因本次可转债转股形成的股东）均享受当
期股利分配。
（十四）发行方式及发行对象
本次可转债的具体发行方式由公司股东大会授权公司董事会（或由董事会授
权的人士）与保荐机构（主承销商）协商确定。本次可转债的发行对象为持有中
国证券登记结算有限责任公司深圳分公司证券账户的自然人、法人、证券投资基
金、符合法律规定的其他投资者等（国家法律、法规禁止者除外）。
（十五）向原 A 股股东配售的安排
本次可转债可向公司原 A 股股东优先配售，具体比例由公司股东大会授权
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公司董事会（或由董事会授权的人士）根据具体情况与保荐机构（主承销商）协
商确定，并在本次发行可转债的公告中予以披露。原 A 股股东享有优先认购权
之外的余额及原 A 股股东放弃优先认购权的部分采用网下对机构投资者发售和
通过深圳证券交易所交易系统网上定价发行相结合的方式进行，余额由承销团包
销。
（十六）债券持有人及债券持有人会议
1、债券持有人权利
（1）依照其所持有可转债数额享有约定利息；
（2）根据约定条件将所持有的可转债转为公司股份；
（3）根据约定的条件行使回售权；
（4）依照法律、行政法规及《公司章程》的规定转让、赠与或质押其所持
有的可转债；
（5）依照法律、《公司章程》的规定获得有关信息；
（6）按约定的期限和方式要求公司偿付可转债本息；
（7）依照法律、行政法规等相关规定参与或委托代理人参与债券持有人会
议并行使表决权；
（8）法律、行政法规及《公司章程》所赋予的其作为公司债权人的其他权
利。
2、债券持有人的义务
（1）遵守公司发行可转债条款的相关规定；
（2）依其所认购的可转债数额缴纳认购资金；
（3）遵守债券持有人会议形成的有效决议；
（4）除法律、法规规定及可转债募集说明书约定之外，不得要求公司提前
偿付可转债的本金和利息；
（5）法律、行政法规及《公司章程》规定应当由可转债持有人承担的其他
义务。
3、债券持有人会议
为保护债券持有人的合法权利、规范债券持有人会议召开程序及职权的行使，
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根据《公司法》、《证券法》、《创业板上市公司证券发行暂行管理办法》等法律法
规及其他规范性文件的规定，公司制订了《债券持有人会议规则》，主要内容如
下：
（1）债券持有人会议的召开情形
有下列情形之一的，公司董事会应召集债券持有人会议：
①公司拟变更可转债募集说明书的约定；
②公司不能按期支付本息；
③公司减资、合并、分立、解散或者申请破产；
④发生其他对债券持有人权益有重大实质影响的事项。
（2）下列机构或人士可以提议召开债券持有人会议：
①公司董事会提议；
②单独或合计持有未偿还债券面值总额 10%及 10%以上的持有人书面提议；
③中国证监会规定的其他机构或人士。
公司将在募集说明书中约定保护债券持有人权利的办法，以及债券持有人会
议的权限、程序和决议生效条件。
（十七）担保事项
本次发行的可转债不存在担保事项。
（十八）募集资金用途
公司本次公开发行可转换公司债券募集资金总额不超过 14,000 万元（含
14,000 万元），扣除发行费用后，募集资金净额将用于以下项目：
单位：万元
序号 项目名称 项目总投资额 募集资金拟投入金额
新建年产 500 万件汽车功能件、汽车照
1 25,000 14,000
明、汽车高端内饰件、汽车高端外饰件
合计 25,000 14,000
在本次发行募集资金到位之前，公司将根据募集资金投资项目实施进度的实
际情况以自筹资金先行投入，并在募集资金到位后按照相关法规规定的程序予以
置换。若本次实际募集资金净额少于上述募集资金拟投入金额，公司将根据实际
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募集资金净额以及募集资金投资项目的轻重缓急，按照相关法规规定的程序对上
述项目的募集资金投入金额进行适当调整，募集资金不足部分由公司以自筹资金
解决。
（十九）募集资金管理及存放账户
公司已制订了《募集资金管理制度》，本次发行可转债的募集资金将存放于
董事会决定的专项账户中，具体开户事宜将在发行前由公司董事会确定，并在发
行公告中披露募集资金专项账户的相关信息。
（二十）本次发行可转债方案的有效期限
公司本次公开发行可转债方案的有效期为十二个月，自发行方案经公司股东
大会审议通过之日起计算。
三、财务会计信息及管理层讨论分析
（一）最近三年一期的资产负债表、利润表及现金流量表
公司 2014 年度、2015 年度及 2016 年度的财务报表已经中汇会计师事务所
（特殊普通合伙）审计，2017 年 1-6 月的财务数据未经审计。
1、合并财务报表
（1）合并资产负债表
单位：元
项目 2017年6月30日 2016年12月31日 2015年12月31日 2014年12月31日
流动资产：
货币资金 201,767,263.93 37,363,545.93 24,647,198.21 27,462,938.46
应收票据 2,549,000.00 285,096.50 260,450.54 -
应收账款 107,498,880.10 97,860,459.10 82,299,073.47 80,770,839.62
预付款项 1,883,793.32 1,011,674.19 6,067,598.69 7,217,476.83
其他应收款 7,327,616.01 21,660,038.60 3,811,180.82 10,099,380.19
存货 101,720,878.72 89,585,327.10 73,660,955.33 74,819,758.87
其他流动资产 2,336,607.68 1,273,545.82 1,269,964.49 232,963.05
流动资产合计 425,084,039.76 249,039,687.24 192,016,421.55 200,603,357.02
非流动资产：
投资性房地产 6,571,649.20 6,822,212.32 7,323,347.09 1,240,218.78
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固定资产 191,790,557.40 187,191,661.94 182,913,948.60 87,544,934.70
在建工程 13,876,744.46 7,586,251.30 - 69,911,617.73
无形资产 71,153,237.14 56,445,227.40 57,258,111.42 60,381,766.38
长期待摊费用 1,298,577.98 1,272,200.57 1,639,889.98 1,723,298.03
递延所得税资产 2,173,526.47 1,792,961.83 1,543,847.26 1,587,066.65
其他非流动资产 8,380,933.66 9,814,855.62 2,687,200.00 -
非流动资产合计 295,245,226.31 270,925,370.98 253,366,344.35 222,388,902.27
资产总计 720,329,266.07 519,965,058.22 445,382,765.90 422,992,259.29
流动负债：
短期借款 255,700,000.00 62,161,128.00 124,120,513.20 80,876,716.94
以公允价值计量且
其变动计入当期损益 - - 6,810.00 712,845.00
的金融负债
应付票据 12,452,958.21 14,632,105.43 8,804,774.21 8,894,237.07
应付账款 67,772,042.67 67,033,629.44 55,530,562.36 51,156,072.15
预收款项 5,195,188.20 2,455,971.70 3,771,853.93 3,252,291.81
应付职工薪酬 9,141,016.20 11,832,091.05 7,975,595.21 7,736,348.97
应交税费 1,520,917.62 2,274,046.27 3,582,857.13 3,604,546.61
应付利息 143,083.58 94,019.10 221,608.70 272,595.10
其他应付款 3,704,849.63 4,579,374.10 639,230.61 1,682,919.89
一年内到期的非流
- - - 19,500,000.00
动负债
流动负债合计 355,630,056.11 165,062,365.09 204,653,805.35 177,688,573.54
非流动负债：
长期借款 - - 28,860,000.00 54,760,000.00
递延收益 1,841,381.67 1,983,211.67 1,678,900.00 1,444,866.67
非流动负债合计 1,841,381.67 1,983,211.67 30,538,900.00 56,204,866.67
负债合计 357,471,437.78 167,045,576.76 235,192,705.35 233,893,440.21
所有者权益：
股本 209,000,000.00 95,000,000.00 71,250,000.00 71,250,000.00
资本公积 12,552,697.08 124,486,659.35 39,418,559.35 39,418,559.35
其他综合收益 76,184.74 107,035.17 42,113.22 -23,092.52
盈余公积 11,675,904.91 11,675,904.91 7,945,239.92 5,274,239.39
未分配利润 128,572,965.66 121,331,620.67 87,525,363.00 68,644,945.35
归属于母公司所有者
361,877,752.39 352,601,220.10 206,181,275.49 184,564,651.57
权益合计
少数股东权益 980,075.90 318,261.36 4,008,785.06 4,534,167.51
所有者权益合计 362,857,828.29 352,919,481.46 210,190,060.55 189,098,819.08
负债和所有者权益总
720,329,266.07 519,965,058.22 445,382,765.90 422,992,259.29
计
（2）合并利润表
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单位：元
项目 2017年1-6月 2016年度 2015年度 2014年度
一、营业收入 208,034,632.98 398,638,273.03 373,479,967.76 375,194,175.18
减：营业成本 155,446,737.45 302,697,066.13 296,660,824.71 299,234,189.60
营业税金及附加 1,873,029.29 2,485,633.44 1,944,428.67 1,767,051.21
销售费用 3,969,420.78 8,345,635.28 8,487,863.80 8,676,942.49
管理费用 25,083,949.81 39,058,241.14 32,548,333.32 32,442,236.43
财务费用 3,080,144.30 3,630,639.80 3,535,367.06 6,893,296.37
资产减值损失 1,739,065.93 3,700,528.44 -88,924.37 1,116,358.40
加：公允价值变动损益 - 6,810.00 706,035.00 -712,845.00
投资收益 - -2,163,319.35 - -
其他收益 370,218.43 - - -
二、营业利润 17,212,503.85 36,564,019.45 31,098,109.57 24,351,255.68
加：营业外收入 867,368.88 10,003,006.57 898,199.91 2,718,303.22
其中：非流动资产处置利
22,750.30 31,391.56 - 13,800.49
得
减：营业外支出 24,783.82 2,339,788.43 464,268.71 536,590.49
其中：非流动资产处置损
15,020.55 45,599.65 61,011.74 127,050.53
失
三、利润总额 18,055,088.91 44,227,237.59 31,532,040.77 26,532,968.41
减：所得税费用 2,501,929.38 6,346,031.98 5,233,142.03 4,429,221.53
四、净利润 15,553,159.53 37,881,205.61 26,298,898.74 22,103,746.88
归属于母公司股东的净利
15,981,344.99 37,536,922.66 26,551,418.18 21,993,123.42
润
少数股东损益 -428,185.46 344,282.95 -252,519.44 110,623.46
五、其他综合收益的税后净
-30,850.43 64,921.95 65,205.74 -2,237.39
额
归属母公司所有者的其他
-30,850.43 64,921.95 65,205.74 -2,237.39
综合收益的税后净额
（一）以后不能重分类进
- - - -
损益的其他综合收益
1、重新计量设定受益计划
- - - -
净负债或净资产的变动
2、权益法下在被投资单位
不能重分类进损益的其他综 - - - -
合收益中享有的份额
（二）以后将重分类进损
-30,850.43 64,921.95 65,205.74 -2,237.39
益的其他综合收益
1、权益法下在被投资单位
- - - -
以后将重分类进损益的其他
综合收益中享有的份额
13
2、可供出售金融资产公允
- - - -
价值变动损益
3、持有至到期投资重分类 - - - -
为可供出售金融资产损益
4、现金流量套期损益的有
- - - -
效部分
5、外币财务报表折算差额 -30,850.43 64,921.95 65,205.74 -2,237.39
6、其他 - - - -
归属于少数股东的其他综
- - - -
合收益的税后净额
六、综合收益总额 15,522,309.10 37,946,127.56 26,364,104.48 22,101,509.49
归属于母公司股东的综合
15,950,494.56 37,601,844.61 26,616,623.92 21,990,886.03
收益总额
归属于少数股东的综合收
-428,185.46 344,282.95 -252,519.44 110,623.46
益总额
七、每股收益
（一）基本每股收益（元/
0.08 0.22 0.17 0.14
股）
（二）稀释每股收益（元/
0.08 0.22 0.17 0.14
股）
（3）合并现金流量表
单位：元
项目 2017年1-6月 2016年度 2015年度 2014年度
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现
203,405,027.20 399,136,044.02 396,369,412.50 413,389,334.51
金
收到的税费返还 7,138,066.27 15,526,994.59 9,813,990.46 9,380,052.19
收到其他与经营活动有关的现
2,631,297.11 14,239,827.49 3,393,245.30 5,946,307.16
金
经营活动现金流入小计 213,174,390.58 428,902,866.10 409,576,648.26 428,715,693.86
购买商品、接受劳务支付的现
143,422,285.36 255,614,675.06 265,508,615.11 291,294,885.16
金
支付给职工以及为职工支付的
45,741,469.88 71,251,552.26 62,605,081.12 68,874,249.79
现金
支付的各项税费 6,903,362.06 15,675,134.38 14,405,533.73 12,333,465.66
支付其他与经营活动有关的现
10,996,778.20 43,149,132.33 17,430,718.62 24,974,004.91
金
经营活动现金流出小计 207,063,895.50 385,690,494.03 359,949,948.58 397,476,605.52
14
经营活动产生的现金流量净额 6,110,495.08 43,212,372.07 49,626,699.68 31,239,088.34
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 - - - -
取得投资收益收到的现金 - - - -
处理固定资产、无形资产和其
67,565.82 250,385.07 581,228.07 20,229.77
他长期资产收回的现金净额
收到其他与投资活动有关的现
7,608,000.00 538,600.00 8,902,000.00 770,000.00
金
投资活动现金流入小计 7,675,565.82 788,985.07 9,483,228.07 790,229.77
购建固定资产、无形资产和其
27,665,692.08 44,036,287.98 45,907,282.26 40,468,060.37
他长期资产支付的现金
投资支付的现金 - 1,882,876.00 - -
取得子公司及其他营业单位支
- - - -
付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现
2,850,000.00 - - -
金
投资活动现金流出小计 30,515,692.08 45,919,163.98 45,907,282.26 40,468,060.37
投资活动产生的现金流量净额 -22,840,126.26 -45,130,178.91 -36,424,054.19 -39,677,830.60
三、筹资活动产生的现金流量
吸收投资收到的现金 1,090,000.00 120,350,000.00 - 400,000.00
其中：子公司吸收少数股东权
1,090,000.00 - - 400,000.00
益性投资收到的现金
取得借款收到的现金 239,700,000.00 259,699,090.55 223,604,500.12 196,326,716.94
收到其他与筹资活动有关的现
3,156,074.43 1,760,954.75 1,810,722.42 2,303,937.62
金
筹资活动现金流入小计 243,946,074.43 381,810,045.30 225,415,222.54 199,030,654.56
偿还债务支付的现金 46,161,128.00 350,518,475.75 225,760,703.86 183,500,000.00
分配股利、利润或偿付利息支
11,321,284.44 7,002,438.12 12,862,828.26 10,757,849.29
付的现金
其中：子公司支付给少数股东
1,062,180.42 1,200,000.00 272,863.01 1,423,727.67
股利
支付其他与筹资活动有关的现
4,536,483.89 12,142,316.25 2,138,313.23 4,532,420.52
金
筹资活动现金流出小计 62,018,896.33 369,663,230.12 240,761,845.35 198,790,269.81
筹资活动产生的现金流量净额 181,927,178.10 12,146,815.18 -15,346,622.81 240,384.75
15
四、汇率变动对现金及现金等价
-276,030.62 697,809.09 663,535.26 -298,706.87
物的影响
五、现金及现金等价物净增加额 164,921,516.30 10,926,817.43 -1,480,442.06 -8,497,064.38
加：期初现金及现金等价物余
32,946,624.77 22,019,807.34 23,500,249.40 31,997,313.78
额
六、期末现金及现金等价物余额 197,868,141.07 32,946,624.77 22,019,807.34 23,500,249.40
2、母公司财务报表
（1）母公司资产负债表
单位：元
项目 2017年6月30日 2016年12月31日 2015年12月31日 2014年12月31日
流动资产：
货币资金 12,496,542.64 19,058,752.92 15,203,322.80 11,164,198.56
应收票据 2,010,000.00 100,000.00 70,450.54 -
应收账款 85,871,444.76 78,218,412.43 62,448,452.89 59,364,914.97
预付款项 1,556,251.45 713,540.41 6,074,893.85 6,792,611.89
其他应收款 184,750,840.73 14,776,770.89 8,254,171.66 9,600,266.73
存货 79,385,779.44 70,436,569.89 55,244,852.50 58,512,593.02
其他流动资产 398,246.96 714,910.43 - 32,000.00
流动资产合计 366,469,105.98 184,018,956.97 147,296,144.24 145,466,585.17
非流动资产：
长期股权投资 53,777,117.93 51,901,117.93 31,901,117.93 31,901,117.93
投资性房地产 6,571,649.20 6,822,212.32 7,323,347.09 1,240,218.78
固定资产 174,090,588.99 173,791,899.95 168,248,022.38 72,446,527.15
在建工程 8,864,406.50 7,586,251.30 - 69,911,617.73
无形资产 55,693,305.69 56,423,116.28 57,250,846.45 60,365,553.80
递延所得税资产 3,093,224.51 1,476,531.20 1,116,030.05 1,195,759.10
其他非流动资产 5,780,094.20 8,097,926.12 2,687,200.00 -
非流动资产合计 307,870,387.02 306,099,055.10 268,526,563.90 237,060,794.49
资产总计 674,339,493.00 490,118,012.07 415,822,708.14 382,527,379.66
流动负债：
短期借款 255,700,000.00 62,161,128.00 124,120,513.20 80,876,716.94
以公允价值计量且其
变动计入当期损益的金 - - - 632,320.00
融负债
应付票据 12,452,958.21 14,632,105.43 8,804,774.21 8,894,237.07
应付账款 51,638,749.27 55,778,506.50 40,258,979.95 41,689,314.78
预收款项 5,294,880.89 1,590,010.20 3,323,727.71 3,109,178.17
应付职工薪酬 6,160,521.66 8,471,020.25 5,646,164.05 5,170,006.77
应交税费 345,931.40 1,605,715.06 2,380,231.58 1,214,305.85
16
应付利息 143,083.58 94,019.10 221,608.70 272,595.10
其他应付款 9,279,691.11 12,556,587.38 15,406,850.18 1,552,885.03
一年内到期的非流动
- - - 19,500,000.00
负债
流动负债合计 341,015,816.12 156,889,091.92 200,162,849.58 162,911,559.71
非流动负债：
长期借款 - - 28,860,000.00 54,760,000.00
递延收益 1,841,381.67 1,983,211.67 1,678,900.00 1,444,866.67
非流动负债合计 1,841,381.67 1,983,211.67 30,538,900.00 56,204,866.67
负债合计 342,857,197.79 158,872,303.59 230,701,749.58 219,116,426.38
所有者权益：
股本 209,000,000.00 95,000,000.00 71,250,000.00 71,250,000.00
资本公积 12,552,697.08 124,486,659.35 39,418,559.35 39,418,559.35
盈余公积 11,675,904.91 11,675,904.91 7,945,239.92 5,274,239.39
未分配利润 98,253,693.22 100,083,144.22 66,507,159.29 47,468,154.54
所有者权益合计 331,482,295.21 331,245,708.48 185,120,958.56 163,410,953.28
负债和所有者权益总计 674,339,493.00 490,118,012.07 415,822,708.14 382,527,379.66
（2）母公司利润表
单位：元
项目 2017年1-6月 2016年度 2015年度 2014年度
一、营业收入 147,741,955.52 287,067,947.03 274,131,152.63 277,633,588.21
减：营业成本 109,309,373.40 212,281,348.10 214,627,905.79 224,231,322.11
营业税金及附加 1,791,977.02 2,263,879.99 1,610,831.13 1,289,847.66
销售费用 3,184,184.38 6,536,443.10 5,787,982.17 5,997,887.81
管理费用 19,728,123.31 30,997,724.88 24,862,383.33 24,037,523.43
财务费用 2,723,677.00 4,733,464.41 4,756,808.98 6,504,958.05
资产减值损失 11,377,007.90 2,921,446.43 -126,772.51 818,387.64
加：公允价值变动收益 - - 632,320.00 -632,320.00
投资收益 6,395,992.27 6,469,805.57 6,140,608.18 5,248,216.03
其中：对联营企业和合营
- - - -
企业的投资收益
其他收益 370,218.43 - - -
二、营业利润 6,393,823.21 33,803,445.69 29,384,941.92 19,369,557.54
加：营业外收入 102,889.00 9,548,148.63 717,469.48 2,483,813.04
其中：非流动资产处置利
489.00 61,557.95 2,006.72 13,800.49
得
减：营业外支出 8,641.29 1,567,463.55 332,614.07 342,346.24
其中：非流动资产处置损
8,641.29 26,441.29 1,173.82 -
失
三、利润总额 6,488,070.92 41,784,130.77 29,769,797.33 21,511,024.34
减：所得税费用 -422,478.08 4,477,480.85 3,059,792.05 1,987,716.11
17
四、净利润 6,910,549.00 37,306,649.92 26,710,005.28 19,523,308.23
五、其他综合收益的税后净
- - - -
额
六、综合收益总额 6,910,549.00 37,306,649.92 26,710,005.28 19,523,308.23
（3）母公司现金流量表
单位：元
项目 2017年1-6月 2016年度 2015年度 2014年度
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 150,156,508.30 289,432,704.60 289,783,195.40 309,450,265.59
收到的税费返还 5,432,448.91 10,493,729.19 9,813,990.46 9,266,922.79
收到其他与经营活动有关的现
4,683,331.90 12,595,760.04 1,160,627.67 4,968,007.42
金
经营活动现金流入小计 160,272,289.11 312,522,193.83 300,757,813.53 323,685,195.80
购买商品、接受劳务支付的现金 111,872,945.72 186,235,556.46 204,619,981.12 227,901,744.82
支付给职工以及为职工支付的
31,103,930.66 46,701,340.21 39,412,759.13 45,955,476.64
现金
支付的各项税费 4,350,299.30 8,846,169.39 6,686,078.02 6,670,745.15
支付其他与经营活动有关的现
9,465,419.00 25,599,990.51 12,261,032.75 18,140,219.83
金
经营活动现金流出小计 156,792,594.68 267,383,056.57 262,979,851.02 298,668,186.44
经营活动产生的现金流量净额 3,479,694.43 45,139,137.26 37,777,962.51 25,017,009.36
二、投资活动产生的现金流量：
取得投资收益收到的现金 6,395,992.27 7,998,035.57 6,140,608.18 5,248,216.03
处置固定资产、无形资产和其他
17,000.00 250,385.07 73,868.32 -
长期资产收回的现金净额
收到其他与投资活动有关的现
9,823,436.67 8,765,951.02 13,544,894.85 3,916,465.56
金
投资活动现金流入小计 16,236,428.94 17,014,371.66 19,759,371.35 9,164,681.59
购建固定资产、无形资产和其他
11,964,634.63 41,946,996.46 40,999,513.74 38,142,326.10
长期资产支付的现金
投资支付的现金 1,876,000.00 21,528,230.00 - 600,000.00
支付其他与投资活动有关的现
194,454,000.00 6,224,400.00 12,458,085.57 3,112,500.00
金
投资活动现金流出小计 208,294,634.63 69,699,626.46 53,457,599.31 41,854,826.10
投资活动产生的现金流量净额 -192,058,205.69 -52,685,254.80 -33,698,227.96 -32,690,144.51
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 120,350,000.00 - -
取得借款收到的现金 239,700,000.00 259,699,090.55 223,604,500.12 196,326,716.94
收到其他与筹资活动有关的现
7,956,074.43 8,160,954.75 32,860,722.42 5,803,937.62
金
筹资活动现金流入小计 247,656,074.43 388,210,045.30 256,465,222.54 202,130,654.56
18
偿还债务支付的现金 46,161,128.00 350,518,475.75 225,760,703.86 183,500,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付
10,259,104.02 5,802,438.12 12,589,965.26 9,334,121.61
的现金
支付其他与筹资活动有关的现
8,690,461.39 22,214,840.38 18,347,522.26 8,056,920.52
金
筹资活动现金流出小计 65,110,693.41 378,535,754.25 256,698,191.38 200,891,042.13
筹资活动产生的现金流量净额 182,545,381.02 9,674,291.05 -232,968.84 1,239,612.43
四、汇率变动对现金及现金等价物
-111,267.00 323,573.06 341,087.56 13,070.00
的影响
五、现金及现金等价物净增加额 -6,144,397.24 2,451,746.57 4,187,853.27 -6,420,452.72
加：期初现金及现金等价物余额 15,282,678.50 12,830,931.93 8,643,078.66 15,063,531.38
六、期末现金及现金等价物余额 9,138,281.26 15,282,678.50 12,830,931.93 8,643,078.66
3、合并报表范围及变化情况
（1）公司合并财务报表范围
截至 2017 年 6 月 30 日，本公司合并财务报表范围内的子公司情况如下：
序号 子公司名称 持股比例
1 杭州日超机电有限公司 全资子公司
2 上海恒澎电子科技有限公司 全资子公司
3 深圳市横河新高机电有限公司 全资子公司
4 杭州横松电器有限公司 持股 60%的子公司
5 横河国际科技发展有限公司 全资子公司
6 FuseWins Limited Liability Company 全资子公司
7 宁波海德欣汽车电器有限公司 全资子公司
8 宁波港瑞汽车零部件有限公司 持股 67%的子公司
（2）合并报表范围变化情况
本公司报告期内合并财务报表范围变化情况如下：
序号 子公司名称 年度 持股比例 性质
1 杭州横松电器有限公司 2014 100% 新设子公司
FuseWins Limited Liability
2 2014 100% 新设子公司
Company
3 宁波海德欣汽车电器有限公司 2016 100% 新设子公司
4 宁波港瑞汽车零部件有限公司 2016 67% 新设子公司
（二）最近三年一期的主要财务指标
1、净资产收益率和每股收益
根据中国证监会《公开发行证券公司信息披露编报规则第 9 号——净资产收
19
益率和每股收益的计算及披露（2010 年修订）》（证监会公告[2010]2 号）的规定，
公司最近三年及一期的净资产收益率和每股收益如下：
加权平均净 每股收益（单位：元）
年份 报告期利润
资产收益率 基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净利
2017 4.44% 0.08 0.08
润
年 1-6
扣除非经常损益后归属于公司
月 4.17% 0.07 0.07
普通股股东的净利润
归属于公司普通股股东的净利
14.37% 0.22 0.22
2016 润
年度 扣除非经常损益后归属于公司
12.49% 0.19 0.19
普通股股东的净利润
归属于公司普通股股东的净利
13.68% 0.17 0.17
2015 润
年度 扣除非经常损益后归属于公司
13.05% 0.16 0.16
普通股股东的净利润
归属于公司普通股股东的净利
12.67% 0.14 0.14
2014 润
年度 扣除非经常损益后归属于公司
11.77% 0.13 0.13
普通股股东的净利润
计算公式：
加权平均净资产收益率（ROE）的计算公式如下：
ROE=P0/(E0＋NP÷2＋Ei×Mi÷M0–Ej×Mj÷M0±Ek×Mk÷M0)
其中：P0 分别对应于归属于公司普通股股东的净利润、扣除非经常性损益后归属于公
司普通股股东的净利润；NP 为归属于公司普通股股东的净利润；E0 为归属于公司普通股股
东的期初净资产；Ei 为报告期发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净资
产；Ej 为报告期回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资产；M0 为报告期
月份数；Mi 为新增净资产次月起至报告期期末的累计月数；Mj 为减少净资产次月起至报告
期期末的累计月数；Ek 为因其他交易或事项引起的、归属于公司普通股股东的净资产增减
变动；Mk 为发生其他净资产增减变动次月起至报告期期末的累计月数。
基本每股收益=P0÷S
S=S0＋S1＋Si×Mi÷M0–Sj×Mj÷M0-Sk
其中：P0 为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于普通股股东
的净利润；S 为发行在外的普通股加权平均数；S0 为期初股份总数；S1 为报告期因公积金
转增股本或股票股利分配等增加股份数；Si 为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；
20
Sj 为报告期因回购等减少股份数；Sk 为报告期缩股数；M0 报告期月份数；Mi 为增加股份
次月起至报告期期末的累计月数；Mj 为减少股份次月起至报告期期末的累计月数。
稀释每股收益=P1/(S0＋S1＋Si×Mi÷M0–Sj×Mj÷M0–Sk+认股权证、股份期权、可转换债
券等增加的普通股加权平均数)
其中，P1 为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股
股东的净利润，并考虑稀释性潜在普通股对其影响，按《企业会计准则》及有关规定进行调
整。
2、其他主要财务指标
财务指标 2017-6-30 2016-12-31 2015-12-31 2014-12-31
流动比率 1.20 1.51 0.94 1.13
速动比率 0.91 0.97 0.58 0.71
资产负债率（合并，%） 49.63 32.13 52.81 55.29
资产负债率（母公司，%） 50.84 32.42 55.48 57.28
财务指标 2017 年 1-6 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
应收账款周转率（次） 1.90 4.17 4.32 4.14
存货周转率（次） 1.58 3.63 3.93 4.35
每股经营活动的现金流量
0.03 0.45 0.70 0.44
净额（元/股）
每股净现金流量（元/股） 0.79 0.12 -0.02 -0.12
计算公式：
流动比率=流动资产/流动负债
速动比率=速动资产/流动负债
资产负债率=总负债/总资产
应收账款周转率=营业收入/应收账款平均余额
存货周转率=营业成本/存货平均余额
每股经营活动的现金流量净额=经营活动产生的现金流量净额/期末股本总额
每股净现金流量=现金及现金等价物净增加额/期末股本总额
（三）公司财务状况简要分析
1、公司资产结构分析
单位：元
2017.06.30 2016.12.31 2015.12.31 2014.12.31
项目
金额 占比 金额 占比 金额 占比 金额 占比
21
流动资产：
货币资金 201,767,263.93 28.01% 37,363,545.93 7.19% 24,647,198.21 5.53% 27,462,938.46 6.49%
应收票据 2,549,000.00 0.35% 285,096.50 0.05% 260,450.54 0.06% - -
应收账款 107,498,880.10 14.92% 97,860,459.10 18.82% 82,299,073.47 18.48% 80,770,839.62 19.10%
预付款项 1,883,793.32 0.26% 1,011,674.19 0.19% 6,067,598.69 1.36% 7,217,476.83 1.71%
其他应收
7,327,616.01 1.02% 21,660,038.60 4.17% 3,811,180.82 0.86% 10,099,380.19 2.39%
款
存货 101,720,878.72 14.12% 89,585,327.10 17.23% 73,660,955.33 16.54% 74,819,758.87 17.69%
其他流动
2,336,607.68 0.32% 1,273,545.82 0.24% 1,269,964.49 0.29% 232,963.05 0.06%
资产
流动资产合
425,084,039.76 59.01% 249,039,687.24 47.90% 192,016,421.55 43.11% 200,603,357.02 47.42%
计
非流动资产：
投资性房
6,571,649.20 0.91% 6,822,212.32 1.31% 7,323,347.09 1.64% 1,240,218.78 0.29%
地产
固定资产 191,790,557.40 26.63% 187,191,661.94 36.00% 182,913,948.60 41.07% 87,544,934.70 20.70%
在建工程 13,876,744.46 1.93% 7,586,251.30 1.46% - - 69,911,617.73 16.53%
无形资产 71,153,237.14 9.88% 56,445,227.40 10.86% 57,258,111.42 12.86% 60,381,766.38 14.27%
长期待摊
1,298,577.98 0.18% 1,272,200.57 0.24% 1,639,889.98 0.37% 1,723,298.03 0.41%
费用
递延所得
2,173,526.47 0.30% 1,792,961.83 0.34% 1,543,847.26 0.35% 1,587,066.65 0.38%
税资产
其他非流
8,380,933.66 1.16% 9,814,855.62 1.89% 2,687,200.00 0.60% - -
动资产
非流动资产
295,245,226.31 40.99% 270,925,370.98 52.10% 253,366,344.35 56.89% 222,388,902.27 52.58%
合计
资产总计 720,329,266.07 100.00% 519,965,058.22 100.00% 445,382,765.90 100.00% 422,992,259.29 100.00%
报告期各期末，公司资产总额分别为 42,299.23 万元、44,538.28 万元、
51,996.51 万元和 72,032.93 万元，呈持续增长趋势。
报告期内，公司各期末的流动资产分别为 20,060.34 万元、19,201.64 万元、
24,903.97 万元和 42,508.40 万元，占各期末总资产比例分别为 47.42%、43.11%、
47.90%和 59.01%。流动资产规模总体呈增长趋势，2017 年 6 月末流动资产增幅
较大，主要是因为本期根据业务需要增加了银行借款，期末货币资金余额较大。
2014 年末至 2017 年 6 月末，公司非流动资产占总资产的比例分别为 52.58%、
56.89%、52.10%和 40.99%。2015 年末，非流动资产占总资产的比例有所上升，
主要是因为随着募投项目建设，公司固定资产大幅增加；2016 年末，非流动资
产占总资产的比例有所下降，主要是因为随着经营规模的扩大，流动资产的增幅
22
大于非流动资产的增幅；2017 年 6 月末，非流动资产占总资产的比例有所下降，
主要是因为本期银行借款大幅增加，期末货币资金余额较大，流动资产增幅远大
于非流动资产的增幅。
2、公司负债结构分析
单位：元
2017.06.30 2016.12.31 2015.12.31 2014.12.31
项目
金额 占比 金额 占比 金额 占比 金额 占比
流动负债：
短期借款 255,700,000.00 71.53% 62,161,128.00 37.21% 124,120,513.20 52.77% 80,876,716.94 34.58%
以公允价值计量且其变
动计入当期损益的金融负 - - - - 6,810.00 0.00% 712,845.00 0.30%
债
应付票据 12,452,958.21 3.48% 14,632,105.43 8.76% 8,804,774.21 3.74% 8,894,237.07 3.80%
应付账款 67,772,042.67 18.96% 67,033,629.44 40.13% 55,530,562.36 23.61% 51,156,072.15 21.87%
预收款项 5,195,188.20 1.45% 2,455,971.70 1.47% 3,771,853.93 1.60% 3,252,291.81 1.39%
应付职工薪酬 9,141,016.20 2.56% 11,832,091.05 7.08% 7,975,595.21 3.39% 7,736,348.97 3.31%
应交税费 1,520,917.62 0.43% 2,274,046.27 1.36% 3,582,857.13 1.52% 3,604,546.61 1.54%
应付利息 143,083.58 0.04% 94,019.10 0.06% 221,608.70 0.09% 272,595.10 0.12%
其他应付款 3,704,849.63 1.04% 4,579,374.10 2.74% 639,230.61 0.27% 1,682,919.89 0.72%
一年内到期的非流动负 19,500,000.0
- - - - - - 8.34%
债 0
流动负债合计 355,630,056.11 99.48% 165,062,365.09 98.81% 204,653,805.35 87.02% 177,688,573.54 75.97%
非流动负债：
长期借款 - - - - 28,860,000.00 12.27% 54,760,000.00 23.41%
递延收益 1,841,381.67 0.52% 1,983,211.67 1.19% 1,678,900.00 0.71% 1,444,866.67 0.62%
非流动负债合计 1,841,381.67 0.52% 1,983,211.67 1.19% 30,538,900.00 12.98% 56,204,866.67 24.03%
负债合计 357,471,437.78 100.00% 167,045,576.76 100.00% 235,192,705.35 100.00% 233,893,440.21 100.00%
报告期内，公司负债总额分别为 23,389.34 万元、23,519.27 万元、16,704.56
万元和 35,747.14 万元。2015 年末负责总额与 2014 年末基本持平；2016 年末负
债总额大幅减少，主要是因为 2016 年 8 月公司通过首次公开发行股票募集资金
后偿还了部分银行借款；2017 年 6 月末负债总额大幅增加，主要是因为本期公
司根据经营需要增加了银行借款。
3、公司盈利能力分析
报告期内，公司营业收入、利润情况具体如下所示：
单位：元
项目 2017年1-6月 2016年度 2015年度 2014年度
营业收入 208,034,632.98 398,638,273.03 373,479,967.76 375,194,175.18
23
营业成本 155,446,737.45 302,697,066.13 296,660,824.71 299,234,189.60
营业利润 17,212,503.85 36,564,019.45 31,098,109.57 24,351,255.68
利润总额 18,055,088.91 44,227,237.59 31,532,040.77 26,532,968.41
净利润 15,553,159.53 37,881,205.61 26,298,898.74 22,103,746.88
归属于母公司所有者的净利润 15,981,344.99 37,536,922.66 26,551,418.18 21,993,123.42
2015 年度，公司营业收入、营业成本与 2014 年度基本持平，营业利润、利
润总额、净利润比 2014 年度分别增长 27.71%、18.84%、18.98%，主要是因为：
①2015 年度，受人民币贬值影响公司实现汇兑收益 304.89 万元，而 2014 年度为
汇兑损失 45.23 万元；②2015 年度，公司收回募投项目土地保证金，转回以前年
度计提的坏账准备，资产减值损失比 2014 年度减少 120.53 万元。2016 年度，公
司净利润比 2015 年度增长 44.04%，主要是因为：①2016 年度营业收入比 2015
年度增长 6.74%且受原材料价格下降等因素影响毛利率有所上升；②公司收到上
市奖励等政府补助金额较大。2017 年 1-6 月盈利情况与 2016 年度基本持平。
4、公司偿债能力分析
报告期内，公司的主要偿债能力指标如下：
项目 2017.06.30 2016.12.31日 2015.12.31日 2014.12.31日
/2017年1-6月 /2016年度 /2015年度 /2014年度
流动比率（倍） 1.20 1.51 0.94 1.13
速动比率（倍） 0.91 0.97 0.58 0.71
资产负债率（合并，%） 49.63 32.13 52.81 55.29
资产负债率（母公司，%） 50.84 32.42 55.48 57.28
（1）资产负债率变动情况
报告期各期末，公司资产负债率有所波动。其中，2016 年末，公司资产负
债率较 2015 年末有所下降，主要是因为公司在 2016 年完成首次公开发行股票，
扣除发行费用后募集资金 1.09 亿元；2017 年 6 月末，公司资产负债率显著上升，
主要原因为本期公司根据经营需要增加了银行借款。
（2）流动比率、速动比率变动情况
报告期各期末，公司流动比率分别为 1.13、0.94、1.51 和 1.20，整体流动性
情况较好，偿债能力较强。2016 年末，公司的流动比率和速动比率均同比有所
上升，主要是因为公司在 2016 年完成首次公开发行股票，扣除发行费用后募集
资金 1.09 亿元；2017 年 6 月末，流动比率和速动比率均同比有所下降，主要是
因为公司本期根据经营需要增加了银行借款。
24
5、公司营运能力分析
报告期内，公司的主要营运能力指标如下：
项目 2017年1-6月 2016年度 2015年度 2014年度
应收账款周转率（次） 1.90 4.17 4.32 4.14
存货周转率（次） 1.58 3.63 3.93 4.35
报告期内，公司各项资产周转率保持相对稳定。公司通过采购、生产、销售
等各环节协同配合，合理控制存货规模；同时，公司对应收账款进行了较为积极
的管理，严格控制客户信用期。
四、本次公开发行的募集资金用途
公司本次公开发行可转换公司债券募集资金总额不超过 14,000 万元（含
14,000 万元），扣除发行费用后，募集资金净额将用于以下项目：
单位：万元
序号 项目名称 项目总投资额 募集资金拟投入金额
新建年产 500 万件汽车功能件、汽车照
1 25,000 14,000
明、汽车高端内饰件、汽车高端外饰件
合计 25,000 14,000
在本次发行募集资金到位之前，公司将根据募集资金投资项目实施进度的实
际情况以自筹资金先行投入，并在募集资金到位后按照相关法规规定的程序予以
置换。若本次实际募集资金净额少于上述募集资金拟投入金额，公司将根据实际
募集资金净额以及募集资金投资项目的轻重缓急，按照相关法规规定的程序对上
述项目的募集资金投入金额进行适当调整，募集资金不足部分由公司以自筹资金
解决。
上述项目的具体内容详见公司同时刊登在深圳证券交易所网站上的《宁波横
河模具股份有限公司公开发行 A 股可转换公司债券募集资金使用可行性分析报
告》。
五、公司利润分配情况
（一）股利分配政策
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公司现行有效的《公司章程》中有关利润分配政策主要内容如下：
1、公司的利润分配原则
公司实行同股同利的股利分配政策，股东依照其所持有的股份份额获得股利
和其他形式的利益分配。公司实施积极的利润分配政策，重视对投资者的合理投
资回报，并保持连续性和稳定性。公司可以采取现金或者股票等方式分配利润，
利润分配不得超过累计可分配利润的范围，不得损害公司持续经营能力。公司董
事会、监事会和股东大会对利润分配政策的决策和论证过程中应当充分考虑独立
董事、监事和公众投资者的意见。
2、公司的利润分配总体形式
采取现金、股票或二者相结合的方式分配股利，并且在公司具备现金分红条
件的情况下，公司应优先采用现金分红进行利润分配。
3、公司现金方式分红的具体条件和比例
公司主要采取现金分红的利润分配政策，即公司当年度实现盈利，在依法弥
补亏损、提取法定公积金、盈余公积金后有可分配利润的，则公司应当进行现金
分红；公司利润分配不得超过累计可分配利润的范围；公司单一年度以现金方式
分配的利润不少于当年度实现的可分配利润的 20%。
此外，针对现金分红占当次利润分配总额之比例，公司董事会应当综合考虑
公司所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水平以及是否有重大资金支
出安排等因素，区分下列情形，并按照公司章程规定的程序，确定差异化的现金
分红比例：
（1）公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，
现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 80%；
（2）公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，
现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 40%；
（3）公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，
现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 20%。
前文所述之“重大投资计划”或者“重大现金支出”指以下情形之一：
（1）公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或者购买设备累计支出达
到或超过公司最近一期经审计净资产的 50%；
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（2）公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或者购买设备累计支出达
到或超过公司最近一期经审计总资产的 30%。
4、发放股票股利的具体条件
若公司快速成长或者公司具备每股净资产摊薄的真实合理因素，并且董事会
认为公司股票价格与公司股本规模不匹配时，可以在满足上述现金股利分配之余，
提出实施股票股利分配预案。公司的公积金用于弥补公司的亏损、扩大生产经营
规模或者转增公司资本。但是，资本公积金不得用于弥补公司的亏损。法定公积
金转为资本时，所留存的该项公积金将不少于转增前公司注册资本的 25%。
5、利润分配的期间间隔
一般进行年度分红，公司董事会也可以根据公司的资金需求状况提议进行中
期分红。公司董事会应在定期报告中披露利润分配方案及留存的未分配利润的使
用计划安排或原则，公司当年利润分配完成后留存的未分配利润应用于发展公司
主营业务。
6、利润分配应履行的审议程序
公司利润分配方案应由董事会审议通过后提交股东大会审议批准。公司董事
会须在股东大会召开后二个月内完成股利的派发事项。公司将根据自身实际情况，
并结合股东（特别是公众投资者）、独立董事和监事的意见，在上述利润分配政
策规定的范围内制定或调整股东回报计划。
7、利润分配政策的变更
公司应保持股利分配政策的连续性、稳定性，如果变更股利分配政策，必须
经过董事会、股东大会表决通过。公司将根据自身实际情况，并结合股东（特别
是公众投资者）、独立董事和监事的意见制定或调整股东分红回报规划。但公司
保证现行及未来的股东分红回报规划不得违反以下原则：公司以现金方式分配的
利润不少于当年实现的可供分配利润的 20%。
（二）最近三年利润分配情况
2015 年 3 月 10 日，公司召开 2014 年度股东大会，决议向全体股东每 10 股
派发现金股利 0.70 元人民币（含税），共计分配现金股利 500 万元。
2017 年 4 月 18 日，公司 2016 年年度权益分派方案获得 2016 年度股东大会
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审议通过。具体分派方案为：“以截至 2016 年 12 月 31 日公司总股本为基数，向
全体股东每 10 股派发现金股利 0.92 元人民币（含税），本次现金分红 874.00 万
元；同时以资本公积金向全体股东每 10 股转增 12 股，资本公积金使用 11,400.00
万元。”
公司最近三年现金分红情况如下：
单位：万元
项目 2016 年度 2015 年度 2014 年度
归属于母公司股东的净利润 3,753.69 2,655.14 2,199.31
现金分红（含税） 874.00 - 500.00
当年现金分红占归属于母公司股东的净
23.28% - 22.73%
利润的比例
最近三年累计现金分配合计 1,374.00
最近三年年均可分配利润 2,869.38
最近三年累计现金分配利润占年均可分配利润的比例 47.88%
注：公司于2016年8月30日完成首次公开发行股票并在深圳证券交易所上市。首发上市
之前，由于公司处于快速发展期，生产经营所需资金规模较大，因此公司2015年度未对股东
进行利润分配。
公司最近三年以现金方式累计分配 1,374.00 万元，占最近三年实现的年均可
分配利润 2,869.38 万元的 47.88%，符合《公司章程》对于现金分红的要求。
六、公司董事会关于公司未来十二个月内再融资计划的声明
关于除本次公开发行可转换公司债券外未来十二个月内其他再融资计划，公
司作出如下声明：“自本次公开发行可转换公司债券方案被公司股东大会审议通
过之日起，公司未来十二个月将根据业务发展情况确定是否实施其他再融资计
划。”
宁波横河模具股份有限公司
董事会
2017 年 8 月 25 日
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