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外运发展：2017年半年度报告

来源：上交所
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 2017-08-23 00:00:00
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2017 年半年度报告

公司代码：600270 公司简称：外运发展

中外运空运发展股份有限公司

2017 年半年度报告

重要提示

一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完

整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

二、 未出席董事情况

未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名

独立董事 余应敏 出国 徐佳宾

董事 蔡冰 另有公务 刘瑞玲

三、 本半年度报告未经审计。

四、 公司负责人高伟、主管会计工作负责人姚家武及会计机构负责人（会计主管人员）何艳声明：

保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

无

六、 前瞻性陈述的风险声明

√适用 □不适用

本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资

者注意投资风险。

七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况

否

八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？

否

九、 重大风险提示

公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅“第四节 经营情况讨论与分析”中可

能面对的风险部分。

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2017 年半年度报告

十、 其他

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

目录

第一节 释义..................................................................................................................................... 4

第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 4

第三节 公司业务概要..................................................................................................................... 7

第四节 经营情况的讨论与分析 ..................................................................................................... 9

第五节 重要事项........................................................................................................................... 14

第六节 普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 22

第七节 优先股相关情况............................................................................................................... 24

第八节 董事、监事、高级管理人员情况 ................................................................................... 24

第九节 公司债券相关情况........................................................................................................... 26

第十节 财务报告........................................................................................................................... 27

第十一节 备查文件目录................................................................................................................. 141

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2017 年半年度报告

第一节 释义

在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：

常用词语释义

公司、本公司、外运发展 指 中外运空运发展股份有限公司

中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会

上交所、交易所 指 上海证券交易所

招商局集团 指 招商局集团有限公司

中国外运长航、集团公司 指 中国外运长航集团有限公司

中国外运、控股股东、母公司 指 中国外运股份有限公司

中外运敦豪 指 中外运-敦豪国际航空快件有

限公司

银河航空 指 银河国际货运航空有限公司

会计师事务所、年审事务所 指 德勤华永会计师事务所（特殊

普通合伙）

第二节 公司简介和主要财务指标

一、 公司信息

公司的中文名称 中外运空运发展股份有限公司

公司的中文简称 外运发展

公司的外文名称 Sinotrans Air Transportation Development Co., Ltd.

公司的外文名称缩写 Sinoair

公司的法定代表人 高伟

二、 联系人和联系方式

董事会秘书 证券事务代表

姓名 王晓征 刘月园

联系地址 北京市顺义区天竺空港工业区A 北京市顺义区天竺空港工业区A

区天柱路20号 区天柱路20号

电话 8610-80418928 8610-80418928

传真 8610-80418933 8610-80418933

电子信箱 stock@sinoair.com stock@sinoair.com

三、 基本情况变更简介

公司注册地址 北京市顺义区天竺空港工业区A区天柱路20号

公司注册地址的邮政编码 101312

公司办公地址 北京市顺义区天竺空港工业区A区天柱路20号

公司办公地址的邮政编码 101312

公司网址 www.sinoair.com

电子信箱 stock@sinoair.com

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2017 年半年度报告

四、 信息披露及备置地点变更情况简介

公司选定的信息披露报纸名称 《上海证券报》、《中国证券报》

登载半年度报告的中国证监会指定网站的 www.sse.com.cn

网址

公司半年度报告备置地点 北京市顺义区天竺空港工业区A区天柱路20号，外运发

展天竺物流园办公楼4层

五、 公司股票简况

股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称

A股 上海证券交易所 外运发展 600270 无

六、 其他有关资料

√适用 □不适用

名称 德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）

公司聘请的会计师事务所（境 办公地址 北京市东长安街 1 号东方广场东方经贸城西

内） 二办公楼 8 层

签字会计师姓名 茆广勤、张玉

七、 公司主要会计数据和财务指标

(一) 主要会计数据

单位：元 币种：人民币

本报告期 本报告期比上

主要会计数据 上年同期

（1－6月） 年同期增减(%)

营业收入 2,614,953,151.44 2,193,996,095.32 19.19

归属于上市公司股东的净利润 634,242,699.45 488,055,823.25 29.95

归属于上市公司股东的扣除非经常性 452,050,015.75 446,180,863.05 1.32

损益的净利润

经营活动产生的现金流量净额 34,483,437.01 -121,095,027.25 不适用

本报告期末比

本报告期末 上年度末 上年度末增减

(%)

归属于上市公司股东的净资产 7,633,982,627.35 7,428,246,154.96 2.77

总资产 9,606,235,413.00 8,845,414,818.11 8.60

(二) 主要财务指标

本报告期 本报告期比上年同

主要财务指标 上年同期

（1－6月） 期增减(%)

基本每股收益（元／股） 0.7004 0.5390 29.94

稀释每股收益（元／股） 不适用 不适用 不适用

扣除非经常性损益后的基本每股收益 0.4992 0.4924 1.38

（元／股）

加权平均净资产收益率（%） 8.27 6.73 增加1.54个百分点

扣除非经常性损益后的加权平均净资 5.90 6.15 减少0.25个百分点

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2017 年半年度报告

产收益率（%）

八、 境内外会计准则下会计数据差异

□适用 √不适用

九、 非经常性损益项目和金额

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

非经常性损益项目 金额 附注（如适用）

非流动资产处置损益 -1,528.30

越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、 -

减免

计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切 1,629,409.82

相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持

续享受的政府补助除外

计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 -

企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于 -

取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值

产生的收益

非货币性资产交换损益 -

委托他人投资或管理资产的损益 -

因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减 -

值准备

债务重组损益 -

企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 -

交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的 -

损益

同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当 -

期净损益

与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 -

除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持 234,007,031.46

有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变

动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和

可供出售金融资产取得的投资收益

单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 3,600,000.00

对外委托贷款取得的损益 -

采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允 -

价值变动产生的损益

根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一 -

次性调整对当期损益的影响

受托经营取得的托管费收入 -

除上述各项之外的其他营业外收入和支出 2,132,147.23

其他符合非经常性损益定义的损益项目 -

少数股东权益影响额 18,515.04

所得税影响额 -59,192,891.55

合计 182,192,683.70

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十、 其他

□适用 √不适用

第三节 公司业务概要

一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明

（一）公司的主要业务及其经营模式

根据中国证监会公布的上市公司行业分类结果，公司所处行业为 “装卸搬运与其他运输代理

业”。公司以专业化的航空物流为主营方向，主要经营货运代理、电商物流和专业物流业务。经

过多年的发展，公司已在国内航空货运代理行业建立了领先地位。

1、货运代理

公司货运代理板块包括国际货运代理（含货运进口和货运出口）和国内货运等服务。货运进

口业务为客户提供空运进口的门到门服务，包括海外工厂提货、海外清关、海外订舱、国际段运

输、进口仓储、进口清关、转运、派送；目前公司在美国、欧洲、中东、日本、澳洲、香港等国

家和地区设有常驻机构，负责海外进口业务的开发和操作。货运出口业务为客户提供空运出口港

到港、门到港、门到门全程运输服务，包括国内工厂提货、出口报关、国内转运、口岸订舱及操

作、国际段运输、海外清关及操作、目的地转运及派送，以及多式联运服务；目前公司已与国内

外多家航空公司签订长期包板、包量协议。国内货运业务为客户提供国内“仓储+派送”服务，提

供集运输、仓储、物流及其他物流增值服务的一揽子物流解决方案，包括针对大客户的个性化需

求提供贴身路由（运输）方案，为电子商务客户提供门到门配送、订单系统的对接、二次包装、

退换货等电子商务服务，以及验货、条码管理、驻厂服务等特色增值服务。公司作为国内最早上

市的空运货物运输代理企业，积累了丰富的操作经验，并与国内外主要航空公司签署了业务合作

协议，拥有充足的运力资源，保障了客户空运货物的及时运输。

公司的业绩驱动因素主要是进出口业务量、运价水平及货源结构。其中，进出口业务量和市

场运价水平受宏观经济形势、全球贸易情况、市场上航空运力的供求关系等多种因素影响，二者

的增减变动与公司业绩水平呈现正相关的关系；公司的货源从结构上可以分为代理货和直客业务，

若为代理货业务，公司只负责操作，毛利水平与直客业务相比处于较低水平，加强直客销售，改

善货源结构将有利于提升公司业绩。

2、电商物流

公司电商物流板块包括电商物流（含出口电商和进口电商）、国际快件等服务。电商物流业

务是为跨境电商企业提供端到端物流供应链服务的专业板块，为电商客户提供专业的物流解决方

案，涵盖上门揽收、仓库管理、进出口报关、航空运输、末端配送等全链路服务。目前公司打造

了 40 余种出口物流产品和服务，涉及欧美、中东、日韩、东南亚等国家。同时公司还以美国、香

港、德国等海外仓为基础提供海外集货、海外清关、国际运输、国内清关、国内派送为一体的进

口电商服务。电商物流板块能够为不同类型和不同规模的客户提供差异化服务，以持续提升运转

效率和客户体验为宗旨，专注跨境电商物流服务领域，注重软硬件科技应用，坚持产品和服务创

新，不断优化操作流程，持续降低物流成本，以专业的物流解决方案和优质的服务水准赢得了客

户的信任及赞誉。

3、专业物流

公司专业物流板块主要是为高端产业客户提供定制化的门到门一揽子物流解决方案和全程综

合物流服务，主要涉及 TFT、半导体、航空航天、医药冷链、通讯及电子、汽车及零配件、石油

装备、会展赛事等多个行业。

（二）行业发展情况及周期性特点

1、行业发展情况

（1）物流行业需求稳中有升，结构不断优化。2017 年上半年，全国社会物流总额为 118.9

万亿元，同比增长 7.1%，增速比上年同期提升 0.9 个百分点，物流行业回升态势明显。同时，物

流需求结构呈现积极变化，一方面，受国内经济稳中向好及一带一路等外贸稳增长政策的刺激，

进口物流总额同比增长 12.5%，增速比上年同期提高 4.9 个百分点，增速连续五个月保持在 10%

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2017 年半年度报告

以上；另一方面，单位与居民物品物流总额同比增长 30.9%，增势强劲，增速明显高于社会物流

总额，且随着消费升级，电商物流增长迅速。

（2）物流行业降本增效取得进展，运行质量和效率不断提升。2017 年上半年，社会物流总

费用 5.6 万亿元，同比增长 10.2%，主要是因为一方面上半年物流实物量加速增长，货运量、货

物周转量同比增长 10%，比上年同期提高 6.9 和 9.4 个百分点；另一方面，物流行业市场供需关

系良好，物流服务价格稳步回升。上半年，社会物流总费用与 GDP 的比率为 14.6%，较一季度回

落 0.3 个百分点，与上年同期持平，这表明当前经济运行的物流成本下降，物流行业运行质量和

效率不断提升。

（3）物流企业加速与相关产业的联动和融合。物流企业不断探寻物流业发展的新模式，加强

与相关产业的联动，如布局冷链生鲜、联合互联网、向智慧物流和绿色物流发展等，不断激发出

新的活力，推动经济运行的便利性、协调性、协同性、能动性提高。

（4）航空进出口贸易额增速加快

根据海关统计，2017 年上半年，我国航空货运进出口贸易额为 3,565 亿美元，同比增长 13.68%，

增速较上年同期上升 6.73 个百分比；其中，航空货运进口贸易额 1,986 亿美元，同比增长 12.41%；

航空货运出口贸易额 1,579 亿美元，同比增长 15.32%。

2、行业周期性特点

物流行业与国内外经济形势及国家政策息息相关，国内外经济波动对物流行业的影响较大，

行业周期性特征明显。2017 年上半年，全球主要经济体持续复苏，国内经济 GDP 增速达 6.9%；下

半年国内外经济能否持续上半年增速将会直接影响公司的经营情况。若国内外经济增速放缓，将

影响市场对物流行业的需求，也会对公司业务发展及绩效产生一定影响。公司一直保持着较有优

势的市场地位，具有较强的抗风险能力，面对国内外经济的波动，公司将与时俱进，抓住行业发

展机遇，努力实现公司业绩的稳定增长。

二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明

√适用 □不适用

报告期内，公司主要资产发生重大变化的情况说明详见本报告“第四节 经营情况讨论与分析”

中的资产、负债情况分析部分。

其中：境外资产 537,418,002.25（单位：元 币种：人民币），占总资产的比例为 5.59%。

三、报告期内核心竞争力分析

√适用 □不适用

自成立以来，经过十余年的发展和潜心经营，外运发展已在品牌、网络系统、航线运力、物

流设施、服务能力、信息系统等方面建立了较强的竞争优势。

（一）品牌优势

公司作为国内航空货运代理行业第一家上市公司，凭借央企丰富的背景资源，始终专注于服

务质量的提升，坚持以航空专业物流为主业，不断创新和完善业务结构，积极履行社会责任，在

业内树立了良好的品牌形象和社会声誉。

（二）强大的网络系统

网络覆盖率是物流企业的核心竞争力之一。目前，公司已在全国主要大中城市成立分公司开

展空运相关业务，建立了广阔的国内网络；同时，通过海外代理、设立合资公司和办事处等方式

在欧美、澳洲、亚洲等主要地区搭建了海外网点，促进了国内外网络的对接，为公司全程化物流

服务提供了有力的保障。

（三）充足的航线运力

公司与国航、南航、海航、汉莎等重要航空公司签有长期合作协议，通过签订总对总包舱、

包量返点协议、定班包机、临时包机等多种形式，为客户提供稳定、有时效保障的航空运力。

（四）丰富的物流设施

公司拥有丰富的物流仓储设施及货运经营用车辆，在全国华北、华南、西部和华东四个区域

空港、港口枢纽、物流集散地等核心地区建设了多个重点项目，仓库类型涵盖海关快件监管中心、

海关监管仓库、保税仓库和普通物流仓库等，可满足客户各种需求；而且仓库均为现代化物流仓

库，设施完善，管理规范，有严格的作业流程，可为客户货物安全及数量准确提供充分保障。

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2017 年半年度报告

（五）专业的服务能力

公司可根据客户需求，为各种货物提供不同航线、不同机型的包机服务。同时，公司掌握了

先进的物流技术及专业运输能力，拥有专业的业务团队，能够根据客户需求定制最适合的服务解

决方案，在 TFT、会展赛事等重点行业积累了丰富的专业物流操作经验。

（六）国内领先的信息系统

公司契合物流行业特点，开发了便捷、安全、高效的数据信息处理系统，为公司低成本营运

和高效率服务提供了技术支持；同时，为配合创新业务的开拓，公司搭建了各种创新业务的应用

系统及智能仓管系统，建立了一套有效的物流信息网络。

第四节 经营情况的讨论与分析

一、经营情况的讨论与分析

2017 年上半年，全球经济持续温和复苏态势，主要经济体贸易回暖，中国经济稳步增长，进

出口贸易额实现较快增长，且进出口空运需求旺盛，运价维持高位徘徊。报告期内，公司紧紧围

绕年初制定的经营计划，不断转型升级，加强客户营销，优化并完善业务系统及平台建设，持续

推进货运代理、电商物流和专业物流三大业务板块的发展， 基本完成了半年度目标。上半年，公

司整体实现营业收入 261,495.32 万元，同比增长 19.19%；营业利润 69,473.36 万元，同比增长

44.73%；归属于母公司所有者的净利润 63,424.27 万元，同比增长 29.95%，主要是因为公司上半

年出售部分中国国航股票致使投资收益同比增长 40.38%。报告期内，公司整体国际航空货运业务

量为 24.50 万吨，同比增长 19%；其中进口货量 13.54 万吨，同比增加 18%；出口货量 10.96 万吨，

同比增长 19%。

货运代理板块：报告期内，公司贯彻落实“集约化、网络化”的方案，积极开展督导工作；

秉承总对总的合作原则，与多家核心航空公司签署战略合作协议，进一步降低运力采购成本，提

高运营效率，推动空运通道的建设；开发运力调度平台一期并成功上线，进一步简化传统货代业

务的操作，丰富了线上运力资源、参考报价、运单轨迹等实用信息，为客户及代理公司提供便利；

强化大客户营销和阿米巴经营管理。报告期内，公司货运代理板块实现收入 150,631.13 万元，同

比增加 4,693.80 万元，增幅 3.22%。

电商物流板块：报告期内，公司进一步深化与大型电商客户的合作，并积极开拓新客户，加

强电商线下业务的推广；加强国内口岸、干线网络、海外端服务等核心能力建设和优化，并完善

电商信息系统建设；持续精细化管理和风险控制，进一步改善经营效益和降低经营风险。报告期

内，公司电商物流板块实现收入 61,174.97 万元，同比增加 29,684.31 万元，增幅 94.26%，主要

贡献来自于跨境电商出口业务。

专业物流板块：报告期内，公司进一步完善组织体系建设，继续巩固和扩大在 TFT 行业的市

场领先地位，并积极拓展半导体、医药冷链、航空航天行业，取得了一定成效。报告期内，公司

专业物流板块实现营业收入 48,062.81 万元，同比增加 11,207.16 万元，增幅 30.41%，主要是因

为公司加强大客户、大项目的开发，在原有客户业务量增长的同时，开拓了新的专业物流客户。

(一) 主营业务分析

1 财务报表相关科目变动分析表

单位:元 币种:人民币

科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）

营业收入 2,614,953,151.44 2,193,996,095.32 19.19

营业成本 2,406,116,351.14 2,014,155,481.80 19.46

销售费用 87,823,301.47 85,058,313.56 3.25

管理费用 104,071,343.26 99,263,261.80 4.84

财务费用 -27,107,489.61 -23,942,063.78 不适用

经营活动产生的现金流量净额 34,483,437.01 -121,095,027.25 不适用

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2017 年半年度报告

投资活动产生的现金流量净额 344,024,916.38 -65,044,792.41 不适用

筹资活动产生的现金流量净额 -1,330,062.89 -643,250.08 不适用

营业收入和营业成本增长主要是因为报告期内，公司加强市场营销，电商物流和专业物流板块收

入大幅上升，货运代理板块收入略有上升；同时，成本也相应增加。

销售费用增长主要是因为报告期内，公司与销售有关的人工费用增长。

管理费用增长主要是因为报告期内，公司与管理有关的人工费用增长。

财务费用减少主要是因为报告期内，公司利息收入同比上升。

经营活动产生的现金流量净额增长主要是因为报告期内，销售商品、提供劳务收到的现金同比增

加。

投资活动产生的现金流量净额增长主要是因为报告期内，公司银行理财产品到期收回及处置部分

中国国航股票收回资金同比增加。

筹资活动产生的现金流量净额减少主要是因为上年同期公司收回保函押金，而本期无此类事项；

且本期香港空运偿还借款利息支付现金增加。

2 其他

(1) 公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明

□适用 √不适用

(2) 其他

□适用 √不适用

(二) 非主营业务导致利润重大变化的说明

□适用 √不适用

(三) 资产、负债情况分析

√适用 □不适用

1. 资产及负债状况

单位：元

本期期末

本期期末数 上期期末数

金额较上

项目名称 本期期末数 占总资产的 上期期末数 占总资产的

期期末变

比例（%） 比例（%）

动比例（%）

货币资金 3,664,595,929.77 38.15 3,291,465,083.62 37.21 11.34

应收票据 31,201,127.18 0.32 52,350,193.50 0.59 -40.40

应收账款 921,301,297.63 9.59 864,814,122.89 9.78 6.53

应收利息 22,589,241.73 0.24 14,991,552.18 0.17 50.68

其他流动资产 16,155,728.54 0.17 108,789,596.12 1.23 -85.15

可供出售金融 778,451,240.00 8.10 850,754,526.00 9.62 -8.50

资产

长期股权投资 1,788,803,368.30 18.62 1,341,460,005.64 15.17 33.35

固定资产 798,722,657.87 8.31 757,902,069.02 8.57 5.39

在建工程 446,268,093.68 4.65 419,049,059.52 4.74 6.50

无形资产 486,188,704.08 5.06 449,044,633.22 5.08 8.27

其他非流动资 25,248,000.00 0.26 66,649,000.00 0.75 -62.12

产

应付账款 894,971,613.78 9.32 843,181,068.24 9.53 6.14

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应交税费 80,194,646.39 0.83 15,633,814.71 0.18 412.96

应付股利 452,740,860.00 4.71 - - -

其他说明

货币资金增长主要是报告期内银行理财产品到期收回及处置部分中国国航股票使得投资活动现金

净流入 3.44 亿元所致。

应收票据减少主要是报告期内部分应收票据到期收回所致。

应收账款增长主要是报告期内营业收入增加所致。

应收利息增长主要是报告期内定期存款规模增大所致。

其他流动资产减少主要是报告期内 1 亿元银行理财产品到期收回所致。

可供出售金融资产减少主要是报告期内处置部分中国国航股票所致。

长期股权投资增长主要是报告期内取得权益法核算的投资收益 4.3 亿元所致。

固定资产增长主要是报告期内武汉供应链、青岛空港工程项目转固所致。

在建工程增长主要是报告期内天竺空港物流园、合肥空港等工程项目增加投入所致。

无形资产增长主要是报告期内南京空港取得土地使用权所致。

其他非流动资产减少主要是报告期内南京空港预付土地定金余额因取得土地使用权转入无形资产

所致。

应付账款增长主要是报告期内业务经营拓展导致支付的业务款项增加所致。

应交税费增长主要是报告期内所得税增加所致。

应付股利增长主要是报告期末有已宣告但尚未发放的应付股利。

2. 截至报告期末主要资产受限情况

□适用 √不适用

3. 其他说明

□适用 √不适用

(四) 投资状况分析

1、 对外股权投资总体分析

√适用 □不适用

报告期内公司对外股权投资总额 9300 万港币

上年同期公司对外股权投资总额 0

投资总额变动增减数 9300 万港币

注：上表统计口径按照报告期内经董事会审议通过的股权投资事项为准。

(1) 重大的股权投资

□适用 √不适用

(2) 重大的非股权投资

□适用 √不适用

(3) 以公允价值计量的金融资产

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

对当期利润的影

项目名称 期初余额 期末余额 当期变动

响金额

11 / 141

2017 年半年度报告

可供出售金融资产 545,760,000.00 372,645,000.00 -173,115,000.00 233,743,631.46

－中国国航股票

可供出售金融资产 22,212,526.00 21,364,240.00 -848,286.00 0

－东方航空股票

可供出售金融资产 223,652,000.00 325,312,000.00 101,660,000.00 0

－京东方股票

其他流动资产－银 100,000,000.00 0 -100,000,000.00 789,041.10

行理财产品

合计 891,624,526.00 719,321,240.00 -172,303,286.00 234,532,672.56

(五) 重大资产和股权出售

√适用 □不适用

1、出售其他上市公司股份的情况：

期初股份数量 报告期卖出股份数 期末股份数量

股份名称 产生的投资收益（元）

（股） 量（股） （股）

中国国航 75,800,000 37,580,000 38,220,000 233,743,631.46

(六) 主要控股参股公司分析

√适用 □不适用

1、主要子公司基本情况分析

单位：万元 币种：人民币

注册 持股比

子公司全称 业务性质 总资产 净资产 营业收入 净利润

资本 例（%）

上海中外运空运保税物流有限公司 物流运输 500 100% 3,019.05 128.55 2,775.01 349.58

中外运现代物流有限公司 物流运输 15,000 100% 50,532.26 12,992.28 42,449.44 217.43

佛山中外运快件管理报关有限公司 物流运输 3,200 100% 6,993.83 4,589.70 6,208.26 155.38

中外运(武汉)供应链物流有限公司 物流运输 9,500 100% 9,515.36 9,488.14 119.00 126.39

中外运(成都)空港物流有限公司 物流运输 12,600 100% 13,155.45 12,742.04 668.14 55.27

中外运(青岛)空港物流有限公司 物流运输 13,500 100% 17,907.67 13,085.54 268.71 50.19

北京中外运嘉航物流有限公司 物流运输 500 100% 1,301.66 622.35 530.09 43.05

中外运速递有限公司 物流运输 7,000 100% 2,531.73 1,756.78 4,208.63 21.44

重庆中外运新空保税物流有限责任公司 物流运输 500 100% 257.79 249.88 123.83 -21.45

中外运（郑州）空港物流有限公司 物流运输 9,940 100% 10,318.80 9,331.24 0.00 -22.54

中外运（南昌）供应链物流有限公司 物流运输 2,000 100% 3,422.55 1,911.58 44.59 -32.90

中外运南京空港物流有限公司 物流运输 9,900 100% 7,526.41 7,522.61 0.00 -38.99

中外运（合肥）空港物流有限公司 物流运输 2,500 100% 5,864.23 2,233.02 0.00 -39.00

天津天华宏运物流有限公司 物流运输 11,800 100% 14,895.82 12,852.14 144.23 -55.64

北京中外运空港仓储服务有限公司 物流运输 500 100% 451.21 450.15 144.38 -59.38

华运公司 物流运输 250 万 100% 2,131.68 -135.04 1,650.71 -75.90

美元

中外运空港物流(上海)有限公司 物流运输 14,500 100% 15,306.81 13,808.52 0.00 -141.27

中外运(长春)物流有限公司 物流运输 25,950 100% 30,059.65 24,829.74 213.36 -256.51

中外运香港空运发展有限公司 物流运输 5,000 100% 51,610.13 2,488.06 47,388.19 -307.65

万港币

中外运定州物流有限公司 物流运输 4,000 100% 5,994.65 2,369.17 278.22 -318.11

2、主要参股公司基本情况分析

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2017 年半年度报告

单位：万元 币种：人民币

本企业

注册

被投资单位名称 业务性质 持股比 总资产 净资产 营业收入 净利润

资本

例（%）

合营企业

中外运敦豪国际航空快件有限公司 航空快件 1,450 50% 465,227.15 301,143.14 566,956.01 86,374.36

万美元

成都保税物流投资有限公司 仓储物流 17,500 54.29% 22,153.71 20,000.98 1,781.07 509.21

北京中外运华力物流有限公司 货代 600 40% 4,295.04 1,351.02 6,719.48 119.78

上海中外运松江物流有限公司 货代 500 50% 2,571.56 1,100.49 2,406.59 97.27

中外运安迈世（上海）国际航空快递 国际快递 640 万 50% 4,008.73 1,637.45 7,532.23 69.30

有限公司 美元

东莞市中外运跨晟电子商务有限公司 电商物流 500 50% 507.26 320.16 958.77 63.80

大连京大国际货运代理公司 货代 1,000 45% 2,881.49 1,243.12 2,982.56 0.38

合肥新外运物流管理有限公司 货代 500 49% 197.99 197.12 40.47 -2.68

华捷国际运输代理有限公司 货代 220 万 50% 902.25 713.16 0.00 -37.15

美元

中外运扇扩国际冷链物流（上海）有 专业物流 4,000 50% 3,054.72 3,052.67 0.00 -197.33

限公司

中外运泓丰（上海）国际物流有限公 电商物流 2,000 50% 1,549.37 483.84 3,179.86 40.30

司

中外运泸州港保税物流有限公司 仓储物流 16,000 60% 18,164.58 13,283.97 84.42 -1,045.80

中外运电子商务有限公司 电子商务 10,000 50% 28,516.63 -16,848.41 - -17.40

联营企业

青岛华盛空港物流有限公司 仓储物流 10,000 18% 13,543.98 11,523.72 2,819.64 1,129.19

华力环球运输有限公司 货代 198 万 20% 5,625.56 4,976.44 0.00 279.20

美元

北京辰通货运服务有限公司 仓储物流 1,200 37% 2,136.96 1,586.45 648.16 53.36

北京鸿链科技有限公司 技术开发 1,000 40% 520.43 475.32 356.75 22.16

意尚电子商务（武汉）股份有限公司 电子商务 1,000 49% 961.55 1,013.72 175.48 12.61

中外运华杰国际物流（北京）有限公 货代 1,000 40% 2,126.71 361.47 4,794.91 -158.64

司

义乌市跨境电商供应链管理有限公司 电子商务 2,500 20% 632.16 624.20 8.40 -183.07

(七) 公司控制的结构化主体情况

□适用 √不适用

二、其他披露事项

(一) 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动

的警示及说明

□适用 √不适用

(二) 可能面对的风险

√适用 □不适用

1、可能面对的风险

（1）宏观经济风险。2017 年上半年，全球经济持续温和复苏态势，但下半年不确定性和风

险依旧存在，包括美国宏观经济政策和英国脱欧进程等带来的不确定以及贸易保护主义的抬头，

全球经济可能难以持续上半年的增速，进入较强复苏周期的可能性较小。物流行业与宏观经济形

势息息相关，公司业绩也将受到宏观经济波动的影响。

13 / 141

2017 年半年度报告

（2）行业竞争风险。物流行业属于完全竞争的行业，行业进入基本无壁垒，公司将存在因市

场竞争加剧，市场份额下滑的风险。

（3）企业运营风险。传统的货代业务利润低且市场运力过剩，为谋求发展，公司努力通过结

构调整及业务创新寻求新的利润增长方式，但可能存在公司结构调整、创新的进度较慢，或者产

品及服务未能满足市场和客户需求的情形，这将加大公司运营风险。。

（4）企业管理风险。随着公司业务结构的变动和升级，公司人员结构、管理体系将面临调整，

这对公司的制度建设、内部控制、财务管理等方面提出了更高的要求。如果公司内部经营管理水

平无法满足业务发展的需求，公司将可能无法真正实现业务的创新与升级。

（5）投资风险。为进一步提升核心竞争力，满足业务发展的需求，公司加大了在网络、信息

系统等方面的投入，有些项目保本点较高、投资回收期较长，可能存在一定的投资风险。公司的

国内投资主要集中在具有保税或海关监管功能的区域，存在着因政策变化而失去特殊功能的风险；

公司近年来在二三线城市进行土地储备及物流仓储设施的建设，仓储设施建成后，可能存在因货

量不足不能取得预期投资效益的风险。

（6）应收账款风险。随着公司业务规模逐渐增大，应收账款余额相应增加，回收风险可能增

大；尤其是部分大客户赊账期较长、累计应收账款较高，一旦市场出现不利变动，可能会对公司

资金安全产生一定影响。

2、应对措施

第一，公司实施全面风险管理，建立有效的风险防范机制，优化风险管理组织机构设置及职

能划分，促进风险管理和内部控制的双结合；进一步完善公司内部制度建设，将风险管理责任落

实到人，并针对相关风险制定一系列的应急预案，尽量避免或者降低对公司的影响。

第二，结合公司业务发展需求和内外部环境，全面评估和梳理风险事件库，构建一套科学有

效的内部管理体系和系统，打造一支具有国际战略的优秀经营管理团队，提高管理效率，降低管

理风险。

第三，不断提升公司经营管理效益、加快结构性改革、创新跨境电商物流新业务，以提升公

司的内在价值和市场竞争力。

第四， 在投资土地及仓储物流设施之前，密切关注相关政策变化，加强与政府沟通，做好项

目的可行性分析，并注重投资项目建设过程中的进度监管以及运作质量的管理。

第五，加强全面信用管理，在确保业务增长和加强风险控制中寻找相对平衡点，对公司应收

账款进行动态化管理，严格控制其规模及增速，规避风险。

(三) 其他披露事项

□适用 √不适用

第五节 重要事项

一、股东大会情况简介

决议刊登的指定网站的

会议届次 召开日期 决议刊登的披露日期

查询索引

2016 年年度股东大会 2017 年 5 月 19 日 www.sse.com.cn 2017 年 5 月 20 日

2017 年第一次临时股 2017 年 6 月 15 日 www.sse.com.cn 2017 年 6 月 16 日

东大会

2017 年第二次临时股 2017 年 8 月 11 日 www.sse.com.cn 2017 年 8 月 12 日

东大会

股东大会情况说明

√适用 □不适用

2016 年度股东大会：出席会议的股东及代理人共 10 人，共代表股数为 562,079,946 股，占

公司股份总数的 62.0752%；其中：出席现场会议的股东及代理人共 3 人，共代表股数 561,833,196

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2017 年半年度报告

股，占公司股份总数的 62.0480%；通过网络投票的股东及代理人共 7 人，共代表股数 246,750

股，占公司股份总数的 0.0272%。本次会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。

2017 年第一次临时股东大会：出席会议的股东及代理人共 7 人，共代表股数 562,030,346 股，

占公司股份总数的 62.0697%；其中：出席现场会议的股东及代理人共 3 人，共代表股数 561,833,196

股，占公司股份总数的 62.0480%；通过网络投票的股东及代理人共 4 人，共代表股数 197,150 股，

占公司股份总数的 0.0217%。本次会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。

2017 年第二次临时股东大会：出席会议的股东及代理人共 15 人，共代表股数 558,742,091

股，占公司股份总数的 61.7066%；其中：出席现场会议的股东及代理人共 6 人，共代表股数

552,179,183 股，占公司股份总数的 60.9818%；通过网络投票的股东及代理人共 9 人，共代表股

数 6,562,908 股，占公司股份总数的 0.7248%。本次会议的召开符合《公司法》和《公司章程》

的有关规定。

二、利润分配或资本公积金转增预案

(一) 半年度拟定的利润分配预案、公积金转增股本预案

是否分配或转增 否

每 10 股送红股数（股） 0

每 10 股派息数(元)（含税） 0

每 10 股转增数（股） 0

利润分配或资本公积金转增预案的相关情况说明

无

三、承诺事项履行情况

(一) 公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告

期内的承诺事项

√适用 □不适用

承诺 是否 是否

承诺 承诺 时间 有履 及时

承诺背景 承诺方

类型 内容 及期 行期 严格

限 限 履行

解决同 招商局 不会直接或间接以任何方式从事与外运 2015 否 是

业竞争 集团 发展及其子公司的主营业务具有同业竞 年 12

争或者构成同业竞争关系的业务与活 月 31

动；而且在获得的商业机会与外运发展 日

及其子公司主营业务发生同业竞争或可

能发生同业竞争的，将立即通知外运发

展，并尽力将该商业机会给予外运发展，

收购报告 以避免形成同业竞争或潜在同业竞争，

书或权益 确保外运发展及其他股东的利益不受损

变动报告 害。

书中所作 解决关 招商局 1）现有与外运发展的交易是公允的，是 2015 否 是

承诺 联交易 集团 按照正常商业行为准则进行的；保证将 年 12

继续规范并逐步减少与外运发展发生关 月 31

联交易。2）招商局集团及其他关联方将 日

尽量避免与外运发展发生不必要的关联

交易，对于难以避免的关联交易，将遵

循公正、公平、公开的原则，依法与外

运发展签订书面协议，交易定价原则上

遵循市场化原则，对于难以比较市场价

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2017 年半年度报告

格或者定价受限的关联交易，将通过合

同明确有关成本和利润的标准，并按照

相关法律法规履行相应的决策程序和信

息披露义务，保证不通过关联交易损害

外运发展及其他股东的合法权益。3）规

范关联交易的承诺同样适用于招商局所

控制的下属单位。

其他 招商局 1）保证外运发展资产独立、完整，与本 2015 否 是

集团 公司及本公司控制的其他企业资产分离 年 12

清晰，保证严格控制关联交易事项，杜 月 31

绝非法占用外运发展资金、资产及其他 日

资源的行业，并不要求外运发展提供任

何形式的担保。2）不滥用实际控制人的

地位干预外运发展的正常经营活动。3）

促使外运发展建立独立的财务会计部

门，建立独立的财务核算体系和财务管

理制度；促使外运发展独立在银行开户，

不与本公司及本公司控制的其他企业共

用一个银行账户；促使外运发展依法独

立纳税；促使外运发展独立作出财务决

策，促使外运发展依法建立独立的工资

管理制度，并在有关社会保障、工薪报

酬等方面分账独立管理；保证不干预外

运发展的资金使用。4）将促使外运发展

依法建立和完善法人治理结构，并建立

独立、完整的组织机构，外运发展的生

产经营和办公机构与控股股东完全分

开，不会存在混合经营、合署办公的情

形。5）外运发展的高级管理人员将专职

在上市公司工作并领取薪酬，不在本公

司及本公司控制的其他企业双重任职；

保证外运发展的人事关系、劳动关系独

立于本公司及本公司控制的其他企业。

四、聘任、解聘会计师事务所情况

聘任、解聘会计师事务所的情况说明

√适用 □不适用

公司于 2017 年 5 月 19 日召开 2016 年度股东大会审议通过了《关于续聘德勤华永会计师事务

所的议案》，同意继续聘任德勤华永会计师事务所为公司 2017 年度财务及内部控制审计机构。

审计期间改聘会计师事务所的情况说明

□适用 √不适用

公司对会计师事务所“非标准审计报告”的说明

□适用 √不适用

公司对上年年度报告中的财务报告被注册会计师出具“非标准审计报告”的说明

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2017 年半年度报告

□适用 √不适用

五、破产重整相关事项

□适用 √不适用

六、重大诉讼、仲裁事项

□本报告期公司有重大诉讼、仲裁事项 √本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项

报告期内，公司诉讼事项详见财务报表附注“十四、承诺及或有事项”的相关内容。

七、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情况

□适用 √不适用

八、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明

√适用 □不适用

报告期内，公司及公司控股股东、实际控制人不存在未履行法院生效判决、所负数额较大的

债务到期未清偿等情况。

九、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响

(一) 相关股权激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的

□适用 √不适用

(二) 临时公告未披露或有后续进展的激励情况

股权激励情况

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

员工持股计划情况

□适用 √不适用

其他激励措施

□适用 √不适用

十、重大关联交易

(一) 与日常经营相关的关联交易

1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

√适用 □不适用

事项概述 查询索引

2016 年 5 月，公司召开第六届董事会第三次会议审议通过了《关于批准中外运 www.sse.com.cn

昊樽（北京）商贸有限公司与招商局食品（深圳）有限公司进行日常关联交易

的议案》，同意公司间接持有 95%股权的中外运昊樽物流有限公司的全资子公

司中外运昊樽（北京）电子商务有限公司（以下简称“昊樽电商”）向招商局食

品（深圳）有限公司（以下简称“招商食品”）购买德运成人奶粉并签署《德运

成人奶粉供销合同》。具体详见临时公告（临 2016-024 号）。

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2017 年半年度报告

2017 年 1 月，公司发布了《关于日常关联交易的进展公告》，在合同签订后， www.sse.com.cn

昊樽电商根据合同约定履行付款义务。但是，由于 2016 年下半年的跨境电商

进口市场的变化等因素影响，本次采购的奶粉未能按照合同约定的时间实际交

付。具体详见临时公告（临 2017-004 号）。

2017 年 8 月，公司发布《关于日常关联交易的进展公告》，昊樽电商和招商食 www.sse.com.cn

品仍在继续就协议的履行进行沟通协商，公司将根据要求及时履行信息披露义

务。截止目前，上述事项未对公司财务状况及盈利情况产生重大影响。具体详

见临时公告（临 2017-037 号）。

2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用 √不适用

3、 临时公告未披露的事项

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

占同类交易金额的比例

关联交易方 关联交易类型 关联交易金额

(%)

控股股东及实际控制人 接受劳务 - -

受同一控股股东及实际 接受劳务 43,204,916.94 60.80%

控制人控制的其他企业

合营企业及联营企业 接受劳务 27,857,208.30 39.20%

控股股东及实际控制人 提供劳务 3,732,871.37 4.46%

受同一控股股东及实际 提供劳务 37,719,657.32 45.09%

控制人控制的其他企业

合营企业及联营企业 提供劳务 42,210,810.35 50.45%

合计 154,725,464.28 -

关联交易的说明 临时公告未披露的日常关联交易事项的具体情况

敬请参阅本报告附注关联交易相关部分。

(二) 资产收购或股权收购、出售发生的关联交易

1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用 √不适用

2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

√适用 □不适用

2017 年 5 月 26 日，公司以通讯表决方式召开第六届董事会第十三次会议审议通过了《关于

转让公司所持有的中外运长航财务有限公司 0.833％股权的议案》，同意公司将所持有的财务公司

0.833％股权全部转让给中国外运长航集团，并就前述股权转让事宜与中国外运长航集团签订《股

权转让合同》。本次股权转让价为 27,863,889.65 元。

2017 年 8 月 12 日，公司发布了《关于转让中外运长航财务有限公司股权的关联交易进展公

告》。转让财务公司股权的事项已获得中国银行业监督管理委员会北京监管局批复，《股权转让

合同》正式生效。财务公司将按照合同约定办理本次股权转让的工商变更登记手续。具体详见临

时公告（临 2017-017 号、临 2017-035 号）。

3、 临时公告未披露的事项

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

4、 涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况

□适用 √不适用

(三) 共同对外投资的重大关联交易

1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用 √不适用

2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用 √不适用

3、 临时公告未披露的事项

□适用 √不适用

(四) 关联债权债务往来

1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用 √不适用

2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用 √不适用

3、 临时公告未披露的事项

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

向关联方提供资金 关联方向上市公司提供资金

关联方

期初余额 发生额 期末余额 期初余额 发生额 期末余额

控股股东及实际 1,615,478.47 1,968,226.56 3,583,705.03 11,239,353.79 -431,153.96 10,808,199.83

控制人

受同一控股股东 111,374,548.84 -7,719,035.06 103,655,513.78 21,369,533.85 12,713,146.28 34,082,680.13

及实际控制人控

制的其他企业

合营企业及联营 28,210,451.93 -3,974,968.22 24,235,483.71 14,382,081.37 -2,659,089.78 11,722,991.59

企业

合计 141,200,479.24 -9,725,776.72 131,474,702.52 46,990,969.01 9,622,902.54 56,613,871.55

关联债权债务形 与关联公司之间的往来款

成原因

关联债权债务对 关联债权及债务均根据合同或协议约定的时间，按照公司的财务结算流程进行，对公司的经营成

公司经营成果及 果及财务状况不构成重大影响。

财务状况的影响

(五) 其他重大关联交易

□适用 √不适用

(六) 其他

□适用 √不适用

十一、 重大合同及其履行情况

1 托管、承包、租赁事项

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

2 担保情况

√适用 □不适用

单位: 万元 币种: 人民币

公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）

担保 担保

方与 发生 担保是 关

是否存 是否为

担保 上市 被担 担保 日期 担保 担保 担保 否已经 担保是 担保逾 联

在反担 关联方

方 公司 保方 金额 (协议 起始日 到期日 类型 履行完 否逾期 期金额 关

保 担保

的关 签署 毕 系

系 日)

中外 公司 银河 761.9 2008/ 2008/9 2020/1 连带 否 否 0否 否

运空 本部 国际 4万美 9/5 /5 2/31 责任

运发 货运 元 担保

展股 航空

份有 有限

限公 公司

司

中外 公司 中外 2,040 2016/ 2016/1 连带 否 否 0否 是 合

运空 本部 运泸 12/29 2/29 责任 营

运发 州港 担保 公

展股 保税 司

份有 物流

限公 有限

司 公司

报告期内担保发生额合计（不包括对子公司 0

的担保）

报告期末担保余额合计（A）（不包括对子 7,201.69

公司的担保）

公司对子公司的担保情况

报告期内对子公司担保发生额合计 4,000

报告期末对子公司担保余额合计（B） 17,278.54

公司担保总额情况（包括对子公司的担保）

担保总额（A+B） 24,480.23

担保总额占公司净资产的比例(%) 3.30%

其中：

为股东、实际控制人及其关联方提供担保的 0

金额（C）

直接或间接为资产负债率超过70%的被担保 13,278.54

对象提供的债务担保金额（D）

担保总额超过净资产50%部分的金额（E） 0

上述三项担保金额合计（C+D+E） 13,278.54

未到期担保可能承担连带清偿责任说明 无

担保情况说明 截止2017年6月30日，公司对外提供的担保总额为

24,480.23万元人民币，其中包括:

1、公司已于2015年完成了对银河航空的处置。银河

航空2008年向中国银行股份有限公司天津市分行申请了

抵押贷款7,470万美元，经本公司第三届董事会第二十九

次会议及2008年第一次临时股东大会批准，本公司按照出

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2017 年半年度报告

资比例(51%)为银河航空的抵押贷款提供无条件见索即付

的连带责任担保，并签署《保证合同》，担保金额为

3,809.70万美元，保证期间自该单项债务到期之日起算，

至《借款合同》项下最后到期的本金到期2年后终止。截

至2017年6月30日，银河航空已提前向银行偿还该项贷款

本金及利息，但本公司连带责任担保义务暂未解除，因此

根据此担保责任可能导致的损失计提预计负债。

2、2016年7月，公司股东大会审议通过了为全资子公

司中外运香港空运发展有限公司（以下简称“香港空

运”）提供担保的议案，根据香港空运实际资金使用需求

以及未来业务发展规模，公司拟为其贷款提供总额度不超

过2亿元人民币（或等值外币）的银行授信保函担保，期

限两年。

2016年7月，香港空运与中外运长航财务有限公司签

订金额为美元7,390,000.00元(合人民币5,006.28万元)

的贷款合同，贷款期限为一年，该贷款由本公司向中外运

长航财务有限公司提供保证担保。截至2017年6月30日，

该担保责任尚未履行完毕。

2016年8月，香港空运与中国银行澳门分行签订金额

为港币95,000,000.00元(合人民币8,245.05万元)，贷款

期限为一年,公司为该贷款提供担保。截至2017年6月30

日，该担保责任尚未履行完毕。

3、2016年12月，公司股东大会审议通过了为中外运

泸州港保税物流有限公司提供担保的议案，同意公司按照

股权比例为中外运泸州港保税物流有限公司向银行申请

贷款提供相应的兜底本息还款承诺，公司提供的担保金额

合计2,040万元，其中固定资产贷款担保金额为1,740万

元，流动资金贷款担保金额为300万元，公司通过签署兜

底还款承诺函的方式为中外运泸州港保税物流有限公司

提供贷款担保。截至2017年6月30日，该担保责任尚未履

行完毕。

4、 2017年5月，公司第六届董事会第十三次会议审

议通过了《关于成都保税物流投资有限公司继续为其下属

子公司提供担保的议案》，同意公司下属公司成都保税物

流为其全资子公司成都新昊运物流有限公司履行《仓储服

务协议》提供连带责任担保，保证期间自该主合同规定的

债务履行期届满之日起12个月，每年的担保限额为人民币

1,000万元，四年累计担保限额为人民币4,000万元。

3 其他重大合同

□适用 √不适用

十二、 上市公司扶贫工作情况

□适用 √不适用

十三、 可转换公司债券情况

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

十四、 属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其子公司的环保情况说明

□适用 √不适用

十五、 其他重大事项的说明

(一) 与上一会计期间相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况、原因及其影响

√适用 □不适用

于本报告期间，本公司开始采用财政部于 2017 年新颁布的《企业会计准则第 42 号—持有待

售的非流动资产、处置组和终止经营》、和经修订的《企业会计准则第 16 号—政府补助》。根据

经修订的《企业会计准则第 16 号—政府补助》，本公司在利润表中的“营业利润”项目之上单独

列报“其他收益”项目，反映与日常经营活动相关的政府补助。根据经修订的《企业会计准则第

16 号—政府补助》，本公司未对比较期间追溯调整。

上述政策变更未对本公司财务报表构成重大影响。

(二) 报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的情况、更正金额、原因及其影响

□适用 √不适用

(三) 其他

□适用 √不适用

第六节 普通股股份变动及股东情况

一、 股本变动情况

(一) 股份变动情况表

1、 股份变动情况表

报告期内，公司股份总数及股本结构未发生变化。

2、 股份变动情况说明

□适用 √不适用

3、 报告期后到半年报披露日期间发生股份变动对每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如

有）

□适用 √不适用

4、 公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容

□适用 √不适用

(二) 限售股份变动情况

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

二、 股东情况

(一) 股东总数:

截止报告期末普通股股东总数(户) 35,827

(二) 截止报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表

单位:股

前十名股东持股情况

持 质押或冻结

有 情况

有 数量

限

售

股东名称 报告期内增 期末持股数 比例 股 股东性

条

（全称） 减 量 (%) 份 质

件

状

股

态

份

数

量

中国外运股份有限公司 0 551,881,398 60.95 0 冻 710,000 国有法

结 人

中央汇金资产管理有限责任公 0 13,432,800 1.48 0 0 其他

无

司

中国机械进出口（集团）有限 0 9,901,798 1.09 0 0 国有法

无

公司 人

全国社保基金四一四组合 -1,000,000 8,856,119 0.98 0 无 0 其他

全国社保基金一一八组合 6,999,649 6,999,649 0.77 0 无 0 其他

中国人寿保险股份有限公司－ -100,050 5,353,615 0.59 0 0 其他

传统－普通保险产品－005L－ 无

CT001 沪

中国人民财产保险股份有限公 2,754,487 4,764,427 0.53 0 0 其他

司－传统－普通保险产品－ 无

008C－CT001 沪

陈经建 30,000 4,622,280 0.51 0 0 境内自

无

然人

香港中央结算有限公司 -2,710,691 4,288,513 0.47 0 无 0 其他

中国光大银行股份有限公司－ 3,899,851 3,899,851 0.43 0 0 其他

中欧新动力股票型证券投资基 无

金（LOF）

前十名无限售条件股东持股情况

持有无限售条 股份种类及数量

股东名称 件流通股的数

种类 数量

量

中国外运股份有限公司 551,881,398 人民币普 551,881,398

通股

中央汇金资产管理有限责任公司 13,432,800 人民币普 13,432,800

通股

中国机械进出口（集团）有限公司 9,901,798 人民币普 9,901,798

通股

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2017 年半年度报告

全国社保基金四一四组合 8,856,119 人民币普 8,856,119

通股

全国社保基金一一八组合 6,999,649 人民币普 6,999,649

通股

中国人寿保险股份有限公司－传统－普通保险产品 5,353,615 人民币普 5,353,615

－005L－CT001 沪 通股

中国人民财产保险股份有限公司－传统－普通保险 4,764,427 人民币普 4,764,427

产品－008C－CT001 沪 通股

陈经建 4,622,280 人民币普 4,622,280

通股

香港中央结算有限公司 4,288,513 人民币普 4,288,513

通股

中国光大银行股份有限公司－中欧新动力股票型证 3,899,851 人民币普 3,899,851

券投资基金（LOF） 通股

上述股东关联关系或一致行动的说明 上述前 10 大股东中，控股股东中国外运股

份有限公司与其他股东之间不存在关联关

系。公司未知其余股东之间是否存在关联关

系或属于《上市公司持股变动信息披露管理

办法》规定的一致行动人。

前十名有限售条件股东持股数量及限售条件

□适用 √不适用

(三) 战略投资者或一般法人因配售新股成为前 10 名股东

□适用 √不适用

三、 控股股东或实际控制人变更情况

□适用 √不适用

2017 年 4 月 7 日，公司接到中国外运长航集团《关于公司完成工商变更登记的通知》，中国

外运长航集团的工商变更登记手续已经最终全部完成，其出资人由国务院国资委变更为招商局集

团。据此，中国外运长航集团已成为招商局集团的全资子公司，本公司因此成为招商局集团的间

接控股子公司。具体内容详见公司披露在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的临时公告（临

2017-010 号）。

第七节 优先股相关情况

□适用 √不适用

第八节 董事、监事、高级管理人员情况

一、持股变动情况

(一) 现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动情况

□适用 √不适用

(二) 董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

二、公司董事、监事、高级管理人员变动情况

√适用 □不适用

姓名 担任的职务 变动情形

余应敏 独立董事 选举

刘新扬 副总经理 聘任

张淼 副董事长 离任

宁亚平 独立董事 离任

公司董事、监事、高级管理人员变动的情况说明

√适用 □不适用

1、2017 年 1 月 20 日，公司董事会收到副董事长张淼先生的辞职报告。张淼先生因已到达退

休年龄向公司董事会提出辞去公司董事、副董事长、董事会战略委员会委员职务。按照相关法律

法规和《公司章程》的规定，张淼先生递交的辞职报告自送达董事会时生效。

2、2017 年 6 月 23 日，公司采用通讯方式召开第六届董事会第十四次会议，审议通过了《关

于聘任公司副总经理的议案》；根据总经理提名，聘任刘新扬先生担任公司副总经理，任期自董

事会审议通过之日起至第六届董事会任期届满之日止。

3、2017 年 7 月 19 日，公司董事会收到独立董事宁亚平女士的书面辞职报告。宁亚平女士因

任期已满六年向公司董事会申请辞去公司独立董事及董事会审计委员会主任委员职务。鉴于宁亚

平女士的辞职将导致公司独立董事人数少于公司《章程》规定的董事会人数的三分之一，且独立

董事中没有会计专业人士，宁亚平女士将继续履行职务至公司股东大会选举产生新任独立董事。

4、2017 年 7 月 26 日，公司采用通讯方式召开第六届董事会第十五次会议，审议通过了《关

于选举独立董事的议案》，同意提名余应敏先生为公司第六届董事会独立董事候选人，任期自股

东大会审议通过之日起至第六届董事会任期届满之日止。2017 年 8 月 11 日，公司召开 2017 年第

二次临时股东大会审议通过了该议案。

三、其他说明

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

第九节 公司债券相关情况

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

第十节 财务报告

一、审计报告

□适用 √不适用

二、财务报表

合并资产负债表

2017 年 6 月 30 日

编制单位: 中外运空运发展股份有限公司

单位:元 币种:人民币

项目 附注 期末余额 期初余额

流动资产：

货币资金 七、1 3,664,595,929.77 3,291,465,083.62

结算备付金

拆出资金

以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融资产

衍生金融资产

应收票据 七、4 31,201,127.18 52,350,193.50

应收账款 七、5 921,301,297.63 864,814,122.89

预付款项 七、6 315,688,968.08 329,819,496.43

应收保费

应收分保账款

应收分保合同准备金

应收利息 七、7 22,589,241.73 14,991,552.18

应收股利 七、8 432,425.19 432,425.19

其他应收款 七、9 198,042,184.09 185,155,215.17

买入返售金融资产

存货 七、10 4,399,176.53 3,455,704.86

划分为持有待售的资产

一年内到期的非流动资产

其他流动资产 七、13 16,155,728.54 108,789,596.12

流动资产合计 5,174,406,078.74 4,851,273,389.96

非流动资产：

发放贷款及垫款

可供出售金融资产 七、14 778,451,240.00 850,754,526.00

持有至到期投资

长期应收款

长期股权投资 七、17 1,788,803,368.30 1,341,460,005.64

投资性房地产 七、18 76,503,114.30 75,108,810.61

固定资产 七、19 798,722,657.87 757,902,069.02

在建工程 七、20 446,268,093.68 419,049,059.52

工程物资

固定资产清理

生产性生物资产

油气资产

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2017 年半年度报告

无形资产 七、25 486,188,704.08 449,044,633.22

开发支出

商誉

长期待摊费用 七、28 25,606,513.53 28,173,324.14

递延所得税资产 七、29 6,037,642.50 6,000,000.00

其他非流动资产 七、30 25,248,000.00 66,649,000.00

非流动资产合计 4,431,829,334.26 3,994,141,428.15

资产总计 9,606,235,413.00 8,845,414,818.11

流动负债：

短期借款 七、31 132,513,316.00 136,241,930.00

向中央银行借款

吸收存款及同业存放

拆入资金

以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融负债

衍生金融负债

应付票据

应付账款 七、35 894,971,613.78 843,181,068.24

预收款项 七、36 104,058,390.87 118,483,187.93

卖出回购金融资产款

应付手续费及佣金

应付职工薪酬 七、37 85,198,807.98 90,372,211.84

应交税费 七、38 80,194,646.39 15,633,814.71

应付利息 七、39 138,632.34 -

应付股利 七、40 452,740,860.00 -

其他应付款 七、41 57,160,183.46 51,592,895.16

应付分保账款

保险合同准备金

代理买卖证券款

代理承销证券款

划分为持有待售的负债

一年内到期的非流动负债 七、43 242,900.00 -

其他流动负债 七、44 72,522,250.00 72,522,250.00

流动负债合计 1,879,741,600.82 1,328,027,357.88

非流动负债：

长期借款

应付债券

其中：优先股

永续债

长期应付款

长期应付职工薪酬

专项应付款

预计负债

递延收益 七、51 16,537,749.99 16,740,333.43

递延所得税负债 七、29 70,967,879.07 66,905,177.27

其他非流动负债

非流动负债合计 87,505,629.06 83,645,510.70

负债合计 1,967,247,229.88 1,411,672,868.58

28 / 141

2017 年半年度报告

所有者权益

股本 七、53 905,481,720.00 905,481,720.00

其他权益工具

其中：优先股

永续债

资本公积 七、55 538,471,957.88 538,471,957.88

减：库存股

其他综合收益 七、57 304,296,082.19 281,017,827.78

专项储备 七、58 4,801,167.27 3,844,788.74

盈余公积 七、59 490,091,875.85 490,091,875.85

一般风险准备

未分配利润 七、60 5,390,839,824.16 5,209,337,984.71

归属于母公司所有者权益合计 7,633,982,627.35 7,428,246,154.96

少数股东权益 5,005,555.77 5,495,794.57

所有者权益合计 7,638,988,183.12 7,433,741,949.53

负债和所有者权益总计 9,606,235,413.00 8,845,414,818.11

法定代表人：高伟 主管会计工作负责人：姚家武 会计机构负责人：何艳

母公司资产负债表

2017 年 6 月 30 日

编制单位:中外运空运发展股份有限公司

单位:元 币种:人民币

项目 附注 期末余额 期初余额

流动资产：

货币资金 十七、1 3,174,792,743.24 2,821,685,567.42

以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融资产

衍生金融资产

应收票据 25,801,127.18 27,890,193.50

应收账款 十七、2 538,466,222.25 543,417,201.13

预付款项 十七、3 185,502,127.19 182,119,732.86

应收利息 22,509,579.80 14,577,010.48

应收股利 432,425.19 432,425.19

其他应收款 十七、4 775,591,267.53 683,471,572.54

存货 89,107.94 63,242.75

划分为持有待售的资产

一年内到期的非流动资产

其他流动资产 8,080,069.85 104,684,911.14

流动资产合计 4,731,264,670.17 4,378,341,857.01

非流动资产：

可供出售金融资产 778,051,240.00 850,354,526.00

持有至到期投资

长期应收款

长期股权投资 十七、5 3,231,680,867.92 2,792,901,834.94

投资性房地产 63,159,501.73 61,008,775.60

固定资产 344,553,299.68 359,888,189.63

29 / 141

2017 年半年度报告

在建工程 139,876,216.81 112,788,849.08

工程物资

固定资产清理

生产性生物资产

油气资产

无形资产 99,882,903.98 101,488,571.35

开发支出

商誉

长期待摊费用 5,166,034.92 5,297,294.60

递延所得税资产

其他非流动资产

非流动资产合计 4,662,370,065.04 4,283,728,041.20

资产总计 9,393,634,735.21 8,662,069,898.21

流动负债：

短期借款

以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融负债

衍生金融负债

应付票据

应付账款 十七、6 705,138,712.92 634,735,300.63

预收款项 89,798,709.16 97,395,612.78

应付职工薪酬 64,964,013.50 67,854,347.67

应交税费 73,942,998.90 7,663,038.23

应付利息

应付股利 十七、7 452,740,860.00 -

其他应付款 十七、8 86,921,855.72 147,540,503.31

划分为持有待售的负债

一年内到期的非流动负债

其他流动负债 72,522,250.00 72,522,250.00

流动负债合计 1,546,029,400.20 1,027,711,052.62

非流动负债：

长期借款

应付债券

其中：优先股

永续债

长期应付款

长期应付职工薪酬

专项应付款

预计负债

递延收益

递延所得税负债 70,967,879.07 66,905,177.27

其他非流动负债

非流动负债合计 70,967,879.07 66,905,177.27

负债合计 1,616,997,279.27 1,094,616,229.89

所有者权益：

股本 905,481,720.00 905,481,720.00

其他权益工具

其中：优先股

30 / 141

2017 年半年度报告

永续债

资本公积 十七、9 527,105,472.39 527,105,472.39

减：库存股

其他综合收益 314,291,275.17 289,600,739.67

专项储备 2,731,739.32 2,689,894.04

盈余公积 490,091,875.85 490,091,875.85

未分配利润 5,536,935,373.21 5,352,483,966.37

所有者权益合计 7,776,637,455.94 7,567,453,668.32

负债和所有者权益总计 9,393,634,735.21 8,662,069,898.21

法定代表人：高伟 主管会计工作负责人：姚家武 会计机构负责人：何艳

合并利润表

2017 年 1—6 月

单位:元 币种:人民币

项目 附注 本期发生额 上期发生额（重述）

一、营业总收入 七、61 2,614,953,151.44 2,193,996,095.32

其中：营业收入 七、61 2,614,953,151.44 2,193,996,095.32

利息收入

已赚保费

手续费及佣金收入

二、营业总成本 2,587,264,531.96 2,188,027,959.03

其中：营业成本 七、61 2,406,116,351.14 2,014,155,481.80

利息支出

手续费及佣金支出

退保金

赔付支出净额

提取保险合同准备金净额

保单红利支出

分保费用

税金及附加 七、62 10,836,329.56 6,758,243.54

销售费用 七、63 87,823,301.47 85,058,313.56

管理费用 七、64 104,071,343.26 99,263,261.80

财务费用 七、65 -27,107,489.61 -23,942,063.78

资产减值损失 七、66 5,524,696.14 6,734,722.11

加：公允价值变动收益（损失以“－”号

填列）

投资收益（损失以“－”号填列） 七、68 665,481,569.54 474,058,543.44

其中：对联营企业和合营企业的投资 430,652,209.31 432,707,033.84

收益

汇兑收益（损失以“－”号填列）

其他收益 七、69 1,563,374.88 -

三、营业利润（亏损以“－”号填列） 694,733,563.90 480,026,679.73

加：营业外收入 七、70 4,464,320.49 2,151,322.70

其中：非流动资产处置利得 284,556.95 279,657.24

减：营业外支出 七、71 704,291.74 -9,510,571.04

31 / 141

2017 年半年度报告

其中：非流动资产处置损失 286,085.25 209,444.21

四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 698,493,592.65 491,688,573.47

减：所得税费用 七、72 64,741,393.20 3,945,652.59

五、净利润（净亏损以“－”号填列） 633,752,199.45 487,742,920.88

归属于母公司所有者的净利润 634,242,699.45 488,055,823.25

少数股东损益 -490,500.00 -312,902.37

六、其他综合收益的税后净额 23,278,254.41 -218,169,766.97

归属母公司所有者的其他综合收益的税 23,278,254.41 -218,169,766.97

后净额

（一）以后不能重分类进损益的其他综 - -

合收益

1.重新计量设定受益计划净负债或 - -

净资产的变动

2.权益法下在被投资单位不能重分 - -

类进损益的其他综合收益中享有的份额

（二）以后将重分类进损益的其他综合 23,278,254.41 -218,169,766.97

收益

1.权益法下在被投资单位以后将重 - -

分类进损益的其他综合收益中享有的份额

2.可供出售金融资产公允价值变动 24,690,535.50 -224,542,250.00

损益

3.持有至到期投资重分类为可供出 - -

售金融资产损益

4.现金流量套期损益的有效部分 - -

5.外币财务报表折算差额 -1,412,281.09 6,372,483.03

6.其他 - -

归属于少数股东的其他综合收益的税后 - -

净额

七、综合收益总额 657,030,453.86 269,573,153.91

归属于母公司所有者的综合收益总额 657,520,953.86 269,886,056.28

归属于少数股东的综合收益总额 -490,500.00 -312,902.37

八、每股收益： 0.00 0.00

（一）基本每股收益(元/股) 七、74 0.7004 0.5390

（二）稀释每股收益(元/股) - -

法定代表人：高伟 主管会计工作负责人：姚家武 会计机构负责人：何艳

母公司利润表

2017 年 1—6 月

单位:元 币种:人民币

项目 附注 本期发生额 上期发生额（重述）

一、营业收入 十七、10 1,836,420,431.47 1,511,150,846.57

减：营业成本 十七、10 1,679,914,404.86 1,388,478,659.02

税金及附加 6,036,475.56 2,876,670.64

销售费用 58,492,083.54 59,520,615.46

管理费用 82,013,905.04 76,555,883.79

财务费用 -25,886,626.24 -23,181,998.08

资产减值损失 5,610,433.05 3,781,628.68

32 / 141

2017 年半年度报告

加：公允价值变动收益（损失以“－”号

填列）

投资收益（损失以“－”号填列） 十七、11 663,244,792.87 473,426,876.40

其中：对联营企业和合营企业的投资 428,779,032.98 432,254,556.02

收益

其他收益 1,263,374.88 -

二、营业利润（亏损以“－”号填列） 694,747,923.41 476,546,263.46

加：营业外收入 1,915,202.46 1,405,271.01

其中：非流动资产处置利得 284,556.95 107,443.67

减：营业外支出 61,572.89 -9,577,000.99

其中：非流动资产处置损失 283,835.07 153,702.19

三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 696,601,552.98 487,528,535.46

减：所得税费用 59,409,286.14 -5,409.95

四、净利润（净亏损以“－”号填列） 637,192,266.84 487,533,945.41

五、其他综合收益的税后净额 24,690,535.50 -224,542,250.00

（一）以后不能重分类进损益的其他综合

收益

1.重新计量设定受益计划净负债或净

资产的变动

2.权益法下在被投资单位不能重分类

进损益的其他综合收益中享有的份额

（二）以后将重分类进损益的其他综合收 24,690,535.50 -224,542,250.00

益

1.权益法下在被投资单位以后将重分

类进损益的其他综合收益中享有的份额

2.可供出售金融资产公允价值变动损 24,690,535.50 -224,542,250.00

益

3.持有至到期投资重分类为可供出售

金融资产损益

4.现金流量套期损益的有效部分

5.外币财务报表折算差额

6.其他

六、综合收益总额 661,882,802.34 262,991,695.41

七、每股收益：

（一）基本每股收益(元/股)

（二）稀释每股收益(元/股)

法定代表人：高伟 主管会计工作负责人：姚家武 会计机构负责人：何艳

合并现金流量表

2017 年 1—6 月

单位：元 币种：人民币

项目 附注 本期发生额 上期发生额

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金 2,597,655,431.97 2,107,532,576.94

客户存款和同业存放款项净增加额

向中央银行借款净增加额

向其他金融机构拆入资金净增加额

33 / 141

2017 年半年度报告

收到原保险合同保费取得的现金

收到再保险业务现金净额

保户储金及投资款净增加额

处置以公允价值计量且其变动计入

当期损益的金融资产净增加额

收取利息、手续费及佣金的现金

拆入资金净增加额

回购业务资金净增加额

收到的税费返还

收到其他与经营活动有关的现金 七、75、 7,804,098.88 14,269,483.21

（1）

经营活动现金流入小计 2,605,459,530.85 2,121,802,060.15

购买商品、接受劳务支付的现金 2,222,610,194.04 1,908,359,785.28

客户贷款及垫款净增加额

存放中央银行和同业款项净增加额

支付原保险合同赔付款项的现金

支付利息、手续费及佣金的现金

支付保单红利的现金

支付给职工以及为职工支付的现金 221,861,413.05 210,180,803.96

支付的各项税费 33,452,582.75 13,398,943.85

支付其他与经营活动有关的现金 七、75、 93,051,904.00 110,957,554.31

（2）

经营活动现金流出小计 2,570,976,093.84 2,242,897,087.40

经营活动产生的现金流量净额 七、76、 34,483,437.01 -121,095,027.25

（1）

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金 210,224,000.00 34,437,500.00

取得投资收益收到的现金 238,138,206.88 26,401,276.93

处置固定资产、无形资产和其他长 1,351,568.19 2,601,174.60

期资产收回的现金净额

处置子公司及其他营业单位收到的

现金净额

收到其他与投资活动有关的现金 七、75、 21,225,425.35 14,613,265.51

（3）

投资活动现金流入小计 470,939,200.42 78,053,217.04

购建固定资产、无形资产和其他长 101,914,284.04 135,158,009.45

期资产支付的现金

投资支付的现金 25,000,000.00 7,940,000.00

质押贷款净增加额

取得子公司及其他营业单位支付的

现金净额

支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计 126,914,284.04 143,098,009.45

投资活动产生的现金流量净额 344,024,916.38 -65,044,792.41

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金

其中：子公司吸收少数股东投资收

到的现金

34 / 141

2017 年半年度报告

取得借款收到的现金

发行债券收到的现金

收到其他与筹资活动有关的现金 七、75 - 2,774,000.00

（5）

筹资活动现金流入小计 - 2,774,000.00

偿还债务支付的现金 - 2,920,432.00

分配股利、利润或偿付利息支付的 1,330,062.89 496,818.08

现金

其中：子公司支付给少数股东的股 - -

利、利润

支付其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流出小计 1,330,062.89 3,417,250.08

筹资活动产生的现金流量净额 -1,330,062.89 -643,250.08

四、汇率变动对现金及现金等价物的 -4,055,594.35 10,676,901.30

影响

五、现金及现金等价物净增加额 七、76 373,122,696.15 -176,106,168.44

（1）

加：期初现金及现金等价物余额 3,277,046,583.62 2,645,528,680.95

六、期末现金及现金等价物余额 七、76 3,650,169,279.77 2,469,422,512.51

（4）

法定代表人：高伟 主管会计工作负责人：姚家武 会计机构负责人：何艳

母公司现金流量表

2017 年 1—6 月

单位:元 币种:人民币

项目 附注 本期发生额 上期发生额

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金 1,851,107,104.28 1,483,268,462.95

收到的税费返还

收到其他与经营活动有关的现金 75,675,016.08 14,996,896.10

经营活动现金流入小计 1,926,782,120.36 1,498,265,359.05

购买商品、接受劳务支付的现金 1,490,038,665.18 1,266,292,211.29

支付给职工以及为职工支付的现金 180,103,171.49 169,914,720.67

支付的各项税费 20,919,475.45 3,501,268.78

支付其他与经营活动有关的现金 76,776,917.66 103,657,861.18

经营活动现金流出小计 1,767,838,229.78 1,543,366,061.92

经营活动产生的现金流量净额 十七、 158,943,890.58 -45,100,702.87

12、（1）

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金 205,263,146.10 34,437,500.00

取得投资收益收到的现金 234,532,672.56 23,598,663.77

处置固定资产、无形资产和其他长 435,564.31 2,505,698.29

期资产收回的现金净额

处置子公司及其他营业单位收到的

现金净额

收到其他与投资活动有关的现金 4,600,925.63 19,566,084.78

投资活动现金流入小计 444,832,308.60 80,107,946.84

35 / 141

2017 年半年度报告

购建固定资产、无形资产和其他长 31,806,018.90 27,369,721.63

期资产支付的现金

投资支付的现金 70,000,000.00 -

取得子公司及其他营业单位支付的

现金净额

支付其他与投资活动有关的现金 148,872,884.27 160,377,431.07

投资活动现金流出小计 250,678,903.17 187,747,152.70

投资活动产生的现金流量净额 194,153,405.43 -107,639,205.86

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金

取得借款收到的现金

发行债券收到的现金

收到其他与筹资活动有关的现金 - 2,774,000.00

筹资活动现金流入小计 - 2,774,000.00

偿还债务支付的现金

分配股利、利润或偿付利息支付的

现金

支付其他与筹资活动有关的现金 - -

筹资活动现金流出小计 - -

筹资活动产生的现金流量净额 - 2,774,000.00

四、汇率变动对现金及现金等价物的 -10,120.19 3,531,005.94

影响

五、现金及现金等价物净增加额 十七、 353,087,175.82 -146,434,902.79

12、（3）

加：期初现金及现金等价物余额 十七、 2,819,995,567.42 2,245,305,472.78

12、（3）

六、期末现金及现金等价物余额 十七、 3,173,082,743.24 2,098,870,569.99

12、（3）

法定代表人：高伟 主管会计工作负责人：姚家武 会计机构负责人：何艳

36 / 141

2017 年半年度报告

合并所有者权益变动表

2017 年 1—6 月

单位:元 币种:人民币

本期

归属于母公司所有者权益

其他权益工 一

减

项目 具 般

： 少数股东权益 所有者权益合计

风

股本 优 永 资本公积 库 其他综合收益 专项储备 盈余公积 未分配利润

其 险

先 续 存

他 准

股 债 股

备

一、上年期末余额 905,481,720.00 538,471,957.88 281,017,827.78 3,844,788.74 490,091,875.85 5,209,337,984.71 5,495,794.57 7,433,741,949.53

加：会计政策变更

前期差错更正

同一控制下企业合并

其他

二、本年期初余额 905,481,720.00 538,471,957.88 281,017,827.78 3,844,788.74 490,091,875.85 5,209,337,984.71 5,495,794.57 7,433,741,949.53

三、本期增减变动金额（减少以“－” - 23,278,254.41 956,378.53 - 181,501,839.45 -490,238.80 205,246,233.59

号填列）

（一）综合收益总额 - 23,278,254.41 - - 634,242,699.45 -490,500.00 657,030,453.86

（二）所有者投入和减少资本 - - -

1．股东投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金额

4．其他

（三）利润分配 -452,740,860.00 -452,740,860.00

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东）的分配 -452,740,860.00 -452,740,860.00

4．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备 956,378.53 261.20 956,639.73

1．本期提取 1,560,404.98 261.20 1,560,666.18

2．本期使用 604,026.45 - 604,026.45

37 / 141

2017 年半年度报告

（六）其他

四、本期期末余额 905,481,720.00 538,471,957.88 304,296,082.19 4,801,167.27 490,091,875.85 5,390,839,824.16 5,005,555.77 7,638,988,183.12

上期

归属于母公司所有者权益

其他权益工 一

减

项目 具 般

： 少数股东权益 所有者权益合计

风

股本 优 永 资本公积 库 其他综合收益 专项储备 盈余公积 未分配利润

其 险

先 续 存

他 准

股 债 股

备

一、上年期末余额 905,481,720.00 538,471,957.88 679,005,232.69 2,953,167.75 490,091,875.85 4,666,827,137.47 6,199,947.21 7,289,031,038.85

加：会计政策变更

前期差错更正

同一控制下企业合并

其他

二、本年期初余额 905,481,720.00 538,471,957.88 679,005,232.69 2,953,167.75 490,091,875.85 4,666,827,137.47 6,199,947.21 7,289,031,038.85

三、本期增减变动金额（减少以 -218,169,766.97 467,345.52 - 35,314,963.25 -312,831.14 -182,700,289.34

“－”号填列）

（一）综合收益总额 -218,169,766.97 - 488,055,823.25 -312,902.37 269,573,153.91

（二）所有者投入和减少资本

1．股东投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金额

4．其他

（三）利润分配 -452,740,860.00 -452,740,860.00

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东）的分配 -452,740,860.00 -452,740,860.00

4．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备 467,345.52 71.23 467,416.75

1．本期提取 663,976.34 71.23 664,047.57

2．本期使用 196,630.82 - 196,630.82

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2017 年半年度报告

（六）其他

四、本期期末余额 905,481,720.00 538,471,957.88 460,835,465.72 3,420,513.27 490,091,875.85 4,702,142,100.72 5,887,116.07 7,106,330,749.51

法定代表人：高伟 主管会计工作负责人：姚家武 会计机构负责人：何艳

母公司所有者权益变动表

2017 年 1—6 月

单位:元 币种:人民币

本期

其他权益 减

工具 ：

项目

股本 优 永 资本公积 库 其他综合收益 专项储备 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计

其

先 续 存

他

股 债 股

一、上年期末余额 905,481,720.00 527,105,472.39 289,600,739.67 2,689,894.04 490,091,875.85 5,352,483,966.37 7,567,453,668.32

加：会计政策变更

前期差错更正

其他

二、本年期初余额 905,481,720.00 527,105,472.39 289,600,739.67 2,689,894.04 490,091,875.85 5,352,483,966.37 7,567,453,668.32

三、本期增减变动金额（减少以 24,690,535.50 41,845.28 184,451,406.84 209,183,787.62

“－”号填列）

（一）综合收益总额 24,690,535.50 - 637,192,266.84 661,882,802.34

（二）所有者投入和减少资本

1．股东投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金

额

4．其他

（三）利润分配 -452,740,860.00 -452,740,860.00

1．提取盈余公积

2．对所有者（或股东）的分配 -452,740,860.00 -452,740,860.00

3．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备 41,845.28 41,845.28

1．本期提取 433,406.27 433,406.27

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2017 年半年度报告

2．本期使用 391,560.99 391,560.99

（六）其他

四、本期期末余额 905,481,720.00 527,105,472.39 314,291,275.17 2,731,739.32 490,091,875.85 5,536,935,373.21 7,776,637,455.94

上期

其他权益 减

工具 ：

项目

股本 优 永 资本公积 库 其他综合收益 专项储备 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计

其

先 续 存

他

股 债 股

一、上年期末余额 905,481,720.00 527,105,472.39 694,931,265.67 2,529,508.79 490,091,875.85 4,730,195,561.15 7,350,335,403.85

加：会计政策变更

前期差错更正

其他

二、本年期初余额 905,481,720.00 527,105,472.39 694,931,265.67 2,529,508.79 490,091,875.85 4,730,195,561.15 7,350,335,403.85

三、本期增减变动金额（减少以 -224,542,250.0 113,234.06 34,793,085.41 -189,635,930.53

“－”号填列） 0

（一）综合收益总额 -224,542,250.0 487,533,945.41 262,991,695.41

0

（二）所有者投入和减少资本

1．股东投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金

额

4．其他

（三）利润分配 -452,740,860.00 -452,740,860.00

1．提取盈余公积

2．对所有者（或股东）的分配 -452,740,860.00 -452,740,860.00

3．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备 113,234.06 113,234.06

1．本期提取 281,578.66 281,578.66

2．本期使用 168,344.60 168,344.60

（六）其他

四、本期期末余额 905,481,720.00 527,105,472.39 470,389,015.67 2,642,742.85 490,091,875.85 4,764,988,646.56 7,160,699,473.32

法定代表人：高伟 主管会计工作负责人：姚家武 会计机构负责人：何艳

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2017 年半年度报告

三、公司基本情况

1. 公司概况

√适用 □不适用

中外运空运发展股份有限公司(以下简称“本公司”，在包含子公司时统称“本集团”)成立

于 1999 年 10 月 11 日，是经国家经贸委国经贸企改[1999]939 号文批准，由中国对外贸易运输(集

团)总公司(2009 年经重组后更名为中国外运长航集团有限公司，以下简称“外运长航集团”)作

为主要发起人，联合中国机械进出口(集团)有限公司等企业，以发起设立方式设立的股份有限公

司。

本公司成立时注册资本为人民币 20,716 万元。经中国证券监督管理委员会证监发行字

[2000]156 号文批准，本公司于 2000 年 11 月 30 日公开发行人民币普通股 7,000 万股，并于 2000

年 12 月 28 日在上海证券交易所上市交易，发行后注册资本为人民币 27,716 万元。

2001 年 6 月，本公司实施 2000 年度股东大会审议通过的每 10 股送红股 1 股的利润分配方案，

注册资本增加为人民币 30,487.60 万元。2002 年 6 月，本公司实施 2001 年度股东大会审议通过

的每 10 股送红股 1 股和用资本公积金每 10 股转增 1 股的分配方案，注册资本增加为人民币

36,585.12 万元。2003 年 7 月，本公司实施 2002 年度股东大会审议通过的每 10 股送红股 2 股和

用资本公积金每 10 股转增 3 股的分配方案，注册资本增加为人民币 54,877.68 万元。2003 年外

运长航集团将其对本公司的股权作为出资投入到中国外运股份有限公司(以下简称“中国外运”)，

并于 2003 年 1 月办理了股权转让手续。2004 年 6 月，本公司实施 2003 年度股东大会审议通过的

用资本公积金每 10 股转增 5 股的资本公积转增方案，注册资本增加为人民币 82,316.52 万元。2005

年 6 月，本公司实施 2004 年度股东大会审议通过的每 10 股送红股 1 股的利润分配方案，注册资

本增加为人民币 90,548.172 万元。截至 2005 年 12 月 31 日，本公司总股本 90,548.172 万股，其

中，国有法人股 67,515.822 万股，占总股本的 74.56%；法人股 163.35 万股，占总股本的 0.18%；

社会公众股 22,869 万股，占总股本的 25.26%。

根据本公司于 2006 年 10 月 23 日召开的股权分置改革相关股东会议审议通过的《中外运空运

发展股份有限公司股权分置改革方案》以及国务院国有资产监督管理委员会《关于中外运空运发

展股份有限公司股权分置改革有关问题的批复》(国资产权[2006]1367 号)的批准，本公司的非流

通股股东向本方案实施之股权登记日在册的全体流通股股东每 10 股流通股支付 2.9 股股票。股权

分置改革实施后，截止 2006 年 12 月 31 日，本公司的总股本为 905,481,720 股，其中有限售条件

的流通股份为 610,471,620 股，占总股本的 67.42%，无限售条件的流通股份为 295,010,100 股，

占总股本的 32.58%。

2007 年 11 月 2 日，本公司有限售条件的流通股中的 35,833,824 股上市交易。2009 年 11 月

2 日，中国外运持有的有限售条件的流通股份 574,637,796 股已符合上市交易的条件，但由于中

国外运需要履行注入优质资产的承诺，故中国外运持有的有限售条件的流通股份 574,637,796 股

暂未上市流通。2013 年 2 月 28 日，中国外运注入优质资产的承诺已履行完毕，2015 年 3 月 18

日，上述限售股份解禁并上市流通。至此，本集团所有股份(总股本：905,481,720 股)均为流通

股。

本公司属于物流运输行业，具体涉及货运代理服务、电商物流服务和专业物流服务。经营范

围主要包括：许可经营项目：普通货运(道路：有效期至 2018 年 4 月 28 日)；国际快递业务(邮政

企业专营业务除外，有效期至 2020 年 12 月 31 日)。一般经营项目：国际航线或者香港、澳门、

台湾地区航线的航空客货运销售代理业务(危险品除外)；国内航线除香港、澳门、台湾地区航线

外的航空货运销售代理业务(危险品除外)；承办空运进出口货物和过境货物的国际运输代理业务，

包括：揽货、分拨、订舱、包机、仓储、中转、物流服务、国际多式联运、集装箱拼装拆箱、结

算运杂费、报关、报验、相关咨询业务；寄递业务(信件和其他具有信件性质的物品除外)；与以

上业务相关的咨询、服务、展览、技术交流；资产管理；实业投资；物业管理；软件开发；销售

计算机、软件及辅助设备；租赁计算机、通讯设备；技术开发、技术推广、技术转让、技术咨询、

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2017 年半年度报告

技术服务、计算机技术培训；技术进出口。本公司注册地址：北京市顺义区天竺空港工业区 A 区

天柱路 20 号。法定代表人：高伟。

本公司的公司及合并财务报表于 2017 年 8 月 21 日已经本公司董事会批准。

本期合并财务报表范围包括本集团内全资子公司和非全资子公司。详细情况请参见附注(九)、

“在其他主体中的权益”。

2015 年 12 月 29 日，本公司接到外运长航集团的通知，经国务院国有资产监督管理委员会(以

下简称“国资委”)研究并报国务院批准，同意外运长航集团与招商局集团有限公司(以下简称

“招商局集团”)实施战略重组。外运长航集团以无偿划转方式整体划入招商局集团，成为其全资

子企业，外运长航集团不再作为国资委履行出资人职责的企业。

2017 年 4 月 7 日，本公司接到外运长航集团的通知，外运长航集团的工商变更登记手续已经

最终全部完成，其出资人由国务院国资委变更为招商局集团。据此，外运长航集团已成为招商局

集团的全资子公司，本公司因此成为招商局集团的间接控股子公司。

2. 合并财务报表范围

√适用 □不适用

本期合并财务报表范围包括本集团内全资子公司和非全资子公司。详细情况请参见附注(九)、

“在其他主体中的权益”。

四、财务报表的编制基础

1. 编制基础

本公司财务报表以持续经营为编制基础。本集团执行财政部颁布的企业会计准则及相关规定。

此外，本集团还按照《公开发行证券的公司信息披露编报规则第 15 号—财务报告的一般规定(2014

年修订)》披露有关财务信息。

2. 记账基础和计价原则

本集团会计核算以权责发生制为记账基础。除某些金融工具以公允价值计量外，本财务报表

以历史成本作为计量基础。资产如果发生减值，则按照相关规定计提相应的减值准备。

在历史成本计量下，资产按照购置时支付的现金或者现金等价物的金额或者所付出的对价的

公允价值计量。负债按照因承担现时义务而实际收到的款项或者资产的金额，或者承担现时义务

的合同金额，或者按照日常活动中为偿还负债预期需要支付的现金或者现金等价物的金额计量。

公允价值是市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项负

债所需支付的价格。无论公允价值是可观察到的还是采用估值技术估计的，在本财务报表中计量

和披露的公允价值均在此基础上予以确定。

公允价值计量基于公允价值的输入值的可观察程度以及该等输入值对公允价值计量整体的重

要性，被划分为三个层次：

第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。

第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。

第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值。

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2017 年半年度报告

3. 持续经营

√适用 □不适用

本集团对自 2017 年 6 月 30 日起 12 个月的持续经营能力进行了评价，未发现对持续经营能

力产生重大怀疑的事项和情况。因此，本财务报表系在持续经营假设的基础上编制。

五、重要会计政策及会计估计

具体会计政策和会计估计提示：

□适用 √不适用

1. 遵循企业会计准则的声明

本公司编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本公司于 2017 年 6

月 30 日的公司及合并财务状况以及 2017 年 1 月 1 日至 6 月 30 日止期间的公司及合并经营成果和

公司及合并现金流量。

2. 会计期间

本集团的会计年度为公历年度，即每年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。本财务报表的最近一期

期间为 2017 年 1 月 1 日至 6 月 30 日止。

3. 营业周期

√适用 □不适用

本集团营业周期是指从提供物流运输服务开始至实现现金或现金等价物的期间，通常在 12

个月内。 因此，本集团的营业周期为 12 个月。

4. 记账本位币

人民币为本公司及境内子公司经营所处的主要经济环境中的货币，本公司及境内子公司以人

民币为记账本位币。本公司之境外子公司根据其经营所处的主要经济环境中的货币确定港币、美

元、日元、欧元为其记账本位币。本公司编制本财务报表时所采用的货币为人民币。

5. 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

√适用 □不适用

企业合并分为同一控制下的企业合并和非同一控制下的企业合并。

5.1 同一控制下的企业合并

参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制，且该控制并非暂时的，为同

一控制下的企业合并。

在企业合并中取得的资产和负债，按合并日其在被合并方的账面价值计量。合并方取得的净

资产账面价值与支付的合并对价的账面价值的差额，调整资本公积中的股本溢价，股本溢价不足

冲减的则调整留存收益。

为进行企业合并发生的各项直接费用，于发生时计入当期损益。

5.2 非同一控制下的企业合并及商誉

参与合并的企业在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制，为非同一控制下的企业合并。

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2017 年半年度报告

合并成本指购买方为取得被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债和发行的权益

性工具的公允价值。购买方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相

关管理费用，于发生时计入当期损益。

购买方在合并中所取得的被购买方符合确认条件的可辨认资产、负债及或有负债在购买日以

公允价值计量。

合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，作为一项资产确认

为商誉并按成本进行初始计量。合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额

的，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进

行复核，复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，计入当期

损益。

因企业合并形成的商誉在合并财务报表中单独列报，并按照成本扣除累计减值准备后的金额

计量。

6. 合并财务报表的编制方法

√适用 □不适用

合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定。控制是指投资方拥有对被投资方的权力，

通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其回报金

额。一旦相关事实和情况的变化导致上述控制定义涉及的相关要素发生了变化，本集团将进行重

新评估。

子公司的合并起始于本集团获得对该子公司的控制权时，终止于本集团丧失对该子公司的控

制权时。

对于本集团处置的子公司，处置日(丧失控制权的日期)前的经营成果和现金流量已经适当地

包括在合并利润表和合并现金流量表中。

对于通过非同一控制下的企业合并取得的子公司，其自购买日(取得控制权的日期)起的经营

成果及现金流量已经适当地包括在合并利润表和合并现金流量表中。

对于通过同一控制下的企业合并取得的子公司，无论该项企业合并发生在报告期的任一时点，

视同该子公司同受最终控制方控制之日起纳入本集团的合并范围，其自报告期最早期间期初或同

受最终控制方控制之日起的经营成果和现金流量已适当地包括在合并利润表和合并现金流量表中。

子公司采用的主要会计政策和会计期间按照本公司统一规定的会计政策和会计期间厘定。

本公司与子公司及子公司相互之间发生的内部交易对合并财务报表的影响于合并时抵销。

子公司股东权益中不属于母公司的份额作为少数股东权益，在合并资产负债表中股东权益项

目下以“少数股东权益”项目列示。子公司当期净损益中属于少数股东权益的份额，在合并利润

表中净利润项目下以“少数股东损益”项目列示。

少数股东分担的子公司的亏损超过了少数股东在该子公司期初股东权益中所享有的份额，其

余额仍冲减少数股东权益。

7. 合营安排分类及共同经营会计处理方法

√适用 □不适用

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2017 年半年度报告

合营安排分为共同经营和合营企业，该分类通过考虑该安排的结构、法律形式以及合同条款

等因素根据合营方在合营安排中享有的权利和承担的义务确定。共同经营，是指合营方享有该安

排相关资产且承担该安排相关负债的合营安排。合营企业是指合营方仅对该安排的净资产享有权

利的合营安排。

本集团对合营企业的投资采用权益法核算，具体参见附注(五)“13.3.2 权益法核算的长期股

权投资”。

8. 现金及现金等价物的确定标准

现金是指本集团库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金等价物是指本集团持有的期限

短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

9. 外币业务和外币报表折算

√适用 □不适用

9.1 外币业务

外币交易在初始确认时采用交易发生日的即期汇率折算。

于资产负债表日，外币货币性项目采用该日即期汇率折算为人民币，因该日的即期汇率与初

始确认时或者前一资产负债表日即期汇率不同而产生的汇兑差额计入当期损益。

以历史成本计量的外币非货币性项目仍以交易发生日的即期汇率折算的记账本位币金额计量。

9.2 外币财务报表折算

为编制合并财务报表，境外经营的外币财务报表按以下方法折算为人民币报表：资产负债表

中的所有资产、负债类项目按资产负债表日的即期汇率折算；除“未分配利润”项目外的股东权

益项目按发生时的即期汇率折算；利润表中的所有项目及反映利润分配发生额的项目按与交易发

生日即期汇率近似的汇率折算；年初未分配利润为上一年折算后的年末未分配利润；年末未分配

利润按折算后的利润分配各项目计算列示；折算后资产类项目与负债类项目和股东权益类项目合

计数的差额，作为外币报表折算差额确认为其他综合收益并计入股东权益。

外币现金流量以及境外子公司的现金流量，采用现金流量发生日的即期汇率折算，汇率变动

对现金及现金等价物的影响额，作为调节项目，在现金流量表中以“汇率变动对现金及现金等价

物的影响”单独列示。

年初数和上年实际数按照上年财务报表折算后的数额列示。

10. 金融工具

√适用 □不适用

在本集团成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。金融资产和金融负债在

初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关的交

易费用直接计入损益，对于其他类别的金融资产和金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。

10.1 实际利率法

实际利率法是指按照金融资产或金融负债(含一组金融资产或金融负债)的实际利率计算其摊

余成本及各期利息收入或支出的方法。实际利率是指将金融资产或金融负债在预期存续期间或适

用的更短期间内的未来现金流量，折现为该金融资产或金融负债当前账面价值所使用的利率。

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2017 年半年度报告

在计算实际利率时，本集团将在考虑金融资产或金融负债所有合同条款的基础上预计未来现

金流量(不考虑未来的信用损失)，同时还将考虑金融资产或金融负债合同各方之间支付或收取的、

属于实际利率组成部分的各项收费、交易费用及折价或溢价等。

10.2 金融资产的分类、确认和计量

金融资产在初始确认时划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、持有至到

期投资、贷款和应收款项以及可供出售金融资产。以常规方式买卖金融资产，按交易日会计进行

确认和终止确认。本集团的金融资产包括贷款和应收款项及可供出售金融资产。

10.2.1 贷款和应收款项

贷款和应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。本

集团划分为贷款和应收款项的金融资产包括货币资金、应收票据、应收账款、应收利息、应收股

利及其他应收款。

贷款和应收款项采用实际利率法，按摊余成本进行后续计量。在终止确认、发生减值或摊销

时产生的利得或损失，计入当期损益。

10.2.2 可供出售金融资产

可供出售金融资产包括初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产，以及除了以公允

价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、贷款和应收款项、持有至到期投资以外的金融资产。

可供出售金融资产采用公允价值进行后续计量，公允价值变动形成的利得或损失，除减值损

失计入当期损益外，确认为其他综合收益，在该金融资产终止确认时转出，计入当期损益。

可供出售金融资产持有期间取得的利息及被投资单位宣告发放的现金股利，计入投资收益。

在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，按照成本计量。

10.3 金融资产减值

本集团在每个资产负债表日对金融资产的账面价值进行检查，有客观证据表明金融资产发生

减值的，计提减值准备。表明金融资产发生减值的客观证据是指金融资产初始确认后实际发生的、

对该金融资产的预计未来现金流量有影响，且企业能够对该影响进行可靠计量的事项。

金融资产发生减值的客观证据，包括下列可观察到的各项事项：

(1) 发行方或债务人发生严重财务困难；

(2) 债务人违反了合同条款，如偿付利息或本金发生违约或逾期等；

(3) 本集团出于经济或法律等方面因素的考虑，对发生财务困难的债务人作出让步；

(4) 债务人很可能倒闭或者进行其他财务重组；

(5) 因发行方发生重大财务困难，导致金融资产无法在活跃市场继续交易；

(6) 无法辨认一组金融资产中的某项资产的现金流量是否已经减少，但根据公开的数据对其

进行总体评价后发现，该组金融资产自初始确认以来的预计未来现金流量确已减少且可计量，包

括：

-该组金融资产的债务人支付能力逐步恶化；

-债务人所在国家或地区经济出现了可能导致该组金融资产无法支付的状况；

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2017 年半年度报告

(7) 权益工具发行人经营所处的技术、市场、经济或法律环境等发生重大不利变化，使权益

工具投资人可能无法收回投资成本；

(8) 权益工具投资的公允价值发生严重或非暂时性下跌，即于资产负债表日，若一项权益工

具投资的公允价值低于其初始投资成本超过 50%(含 50%)，或低于其初始投资成本持续时间超过

12 个月(含 12 个月)，并综合考虑其他外部因素；

(9) 其他表明金融资产发生减值的客观证据。

以摊余成本计量的金融资产减值

以摊余成本计量的金融资产发生减值时，将其账面价值减记至按照该金融资产的原实际利率

折现确定的预计未来现金流量(不包括尚未发生的未来信用损失)现值，减记金额确认为减值损失，

计入当期损益。金融资产确认减值损失后，如有客观证据表明该金融资产价值已恢复，且客观上

与确认该损失后发生的事项有关，原确认的减值损失予以转回，但金融资产转回减值损失后的账

面价值不超过假定不计提减值准备情况下该金融资产在转回日的摊余成本。

本集团对单项金额重大的金融资产单独进行减值测试；对单项金额不重大的金融资产，单独

进行减值测试或包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试。单独测试未发生

减值的金融资产(包括单项金额重大和不重大的金融资产)，包括在具有类似信用风险特征的金融

资产组合中再进行减值测试。已单项确认减值损失的金融资产，不包括在具有类似信用风险特征

的金融资产组合中进行减值测试。

可供出售金融资产减值

可供出售金融资产发生减值时，将原计入其他综合收益的因公允价值下降形成的累计损失予

以转出并计入当期损益，该转出的累计损失为该资产初始取得成本扣除已收回本金和已摊销金额、

当前公允价值和原已计入损益的减值损失后的余额。

在确认减值损失后，期后如有客观证据表明该金融资产价值已恢复，且客观上与确认该损失

后发生的事项有关，原确认的减值损失予以转回，可供出售权益工具投资的减值损失转回确认为

其他综合收益，可供出售债务工具的减值损失转回计入当期损益。

以成本计量的金融资产减值

在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，将其账面价值减记至与

按照类似金融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值，减记金额确认为减值损失，

计入当期损益。此类金融资产的减值损失一经确认不予转回。

10.4 金融资产的转移

满足下列条件之一的金融资产，予以终止确认：(1)收取该金融资产现金流量的合同权利终止；

(2)该金融资产已转移，且将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；(3)该金融

资产已转移，虽然本集团既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是

放弃了对该金融资产控制。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产的账面价值及因转移而收到的对

价与原计入其他综合收益的公允价值变动累计额之和的差额计入当期损益。

10.5 金融负债的分类、确认及计量

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2017 年半年度报告

本集团根据所发行金融工具的合同条款及其所反映的经济实质而非仅以法律形式，结合金融

负债和权益

工具的定义，在初始确认时将该金融工具或其组成部分分类为金融负债或权益工具。

金融负债在初始确认时划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融

负债。本集团的金融负债主要为其他金融负债。

10.5.1 其他金融负债

除财务担保合同负债外的其他金融负债采用实际利率法，按摊余成本进行后续计量，终止确

认或摊销产生的利得或损失计入当期损益。

10.5.2 财务担保合同

财务担保合同是指保证人和债权人约定，当债务人不履行债务时，保证人按照约定履行债务

或者承担责任的合同。不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担

保合同，以公允价值减直接归属的交易费用进行初始确认，在初始确认后按照《企业会计准则第

13 号—或有事项》确定的金额和初始确认金额扣除按照《企业会计准则第 14 号—收入》的原则

确定的累计摊销额后的余额之中的较高者进行后续计量。

10.6 金融负债的终止确认

金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，终止确认该金融负债或其一部分。本集团(债务

人)与债权人之间签订协议，以承担新金融负债方式替换现存金融负债，且新金融负债与现存金融

负债的合同条款实质上不同的，终止确认现存金融负债，并同时确认新金融负债。

金融负债全部或部分终止确认的，将终止确认部分的账面价值与支付的对价(包括转出的非现

金资产或承担的新金融负债)之间的差额，计入当期损益。

11. 应收款项

(1).单项金额重大并单独计提坏账准备的应收款项

√适用 □不适用

单项金额重大的判断依据或金额标准 本集团将金额为人民币 500 万元以上的应收款项确认为

单项金额重大的应收款项。

单项金额重大并单项计提坏账准备的 本集团对单项金额重大的应收款项单独进行减值测试，单

计提方法 独测试未发生减值的金融资产，包括在具有类似信用风险

特征的金融资产组合中进行减值测试。单项测试已确认减

值损失的应收款项，不再包括在具有类似信用风险特征的

应收款项组合中进行减值测试。

(2).按信用风险特征组合计提坏账准备的应收款项：

√适用 □不适用

按信用风险特征组合计提坏账准备的计提方法（账龄分析法、余额百分比法、其他方法）

确定组合的依据

(1)账龄组合 本集团对单项金额不重大以及金额重大但单项测试未发

生减值的应收款项，按信用风险特征的相似性和相关性对

金融资产进行分组。这些信用风险通常反映债务人按照该

等资产的合同条款偿还所有到期金额的能力，并且与被检

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2017 年半年度报告

查资产的未来现金流量测算相关。

(2)押金、保证金、备用金 款项性质

按组合计提坏账准备的计提方法

(1)账龄组合 按账龄分析法计提坏账准备

(2)押金、保证金、备用金 个别计提法

组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的

√适用 □不适用

账龄 应收账款计提比例(%) 其他应收款计提比例(%)

1 年以内（含 1 年） - -

其中：1 年以内分项，可添加行

0-6 个月 0.00 0.00

7-12 个月 30.00 30.00

1－2 年 50.00 50.00

2 年以上 100.00 100.00

组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的

□适用 √不适用

组合中，采用其他方法计提坏账准备的

□适用 √不适用

(3).单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收款项：

√适用 □不适用

单项计提坏账准备的理由 单项金额不重大且按照组合计提坏账准备不能反

映其风险特征的应收款项。

坏账准备的计提方法 根据其预计未来现金流量现值低于其账面价值的

差额，计提坏账准备。

12. 存货

√适用 □不适用

12.1 存货的分类

本集团的存货主要包括库存商品和低值易耗品。存货按成本进行初始计量，存货成本包括采

购成本、加工成本和其他使存货达到目前场所和状态所发生的支出。

12.2 发出存货的计价方法

存货发出时，采用先进先出法确定发出存货的实际成本。

12.3 存货可变现净值的确定依据

资产负债表日，存货按照成本与可变现净值孰低计量。当其可变现净值低于成本时，提取存

货跌价准备。可变现净值是指在日常活动中，存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、

估计的销售费用以及相关税费后的金额。在确定存货的可变现净值时，以取得的确凿证据为基础，

同时考虑持有存货的目的以及资产负债表日后事项的影响。

存货按单个存货项目的成本高于其可变现净值的差额提取存货跌价准备。

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2017 年半年度报告

计提存货跌价准备后，如果以前减记存货价值的影响因素已经消失，导致存货的可变现净值

高于其账面价值的，在原已计提的存货跌价准备金额内予以转回，转回的金额计入当期损益。

12.4 存货的盘存制度

存货盘存制度为永续盘存制。

12.5 低值易耗品的摊销方法

低值易耗品采用一次转销法进行摊销。

13. 划分为持有待售资产

□适用 √不适用

14. 长期股权投资

√适用 □不适用

14.1 共同控制、重大影响的判断标准

共同控制是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享

控制权的参与方一致同意后才能决策。重大影响是指对被投资方的财务和经营政策有参与决策的

权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。在确定能否对被投资单位实

施控制或施加重大影响时，已考虑投资方和其他方持有的被投资单位当期可转换公司债券、当期

可执行认股权证等潜在表决权因素。

14.2 初始投资成本的确定

对于同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，在合并日按照被合并方股东权益在最终控

制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投

资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额，调整资本公积；

资本公积不足冲减的，调整留存收益。以发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照被合并

方股东权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本，

按照发行股份的面值总额作为股本，长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值总额之间的差

额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

对于非同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，在购买日按照合并成本作为长期股权投

资的初始投资成本。

合并方或购买方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理

费用，于发生时计入当期损益。

除企业合并形成的长期股权投资外其他方式取得的长期股权投资，按成本进行初始计量。对

于因追加投资能够对被投资单位实施重大影响或实施共同控制但不构成控制的，长期股权投资成

本为按照《企业会计准则第 22 号—金融工具确认和计量》确定的原持有股权投资的公允价值加

上新增投资成本之和。

14.3 后续计量及损益确认方法

14.3.1 成本法核算的长期股权投资

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2017 年半年度报告

公司财务报表采用成本法核算对子公司的长期股权投资。子公司是指本集团能够对其实施控

制的被投资主体。

采用成本法核算的长期股权投资按初始投资成本计量。追加或收回投资调整长期股权投资的

成本。当期投资收益按照享有被投资单位宣告发放的现金股利或利润确认。

14.3.2 权益法核算的长期股权投资

本集团对联营企业和合营企业的投资采用权益法核算。联营企业是指本集团能够对其施加重

大影响的被投资单位，合营企业是指本集团仅对该安排的净资产享有权利的合营安排。

采用权益法核算时，长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资

产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投

资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。

采用权益法核算时，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的份额，

分别确认投资收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面价值；按照被投资单位宣告分

派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投资的账面价值；对于被投资单位除

净损益、其他综合收益和利润分配以外股东权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并计

入资本公积。在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位各项可辨认资

产等的公允价值为基础，对被投资单位的净利润进行调整后确认。被投资单位采用的会计政策及

会计期间与本公司不一致的，按照本公司的会计政策及会计期间对被投资单位的财务报表进行调

整，并据以确认投资收益和其他综合收益。对于本集团与联营企业及合营企业之间发生的交易，

投出或出售的资产不构成业务的，未实现内部交易损益按照享有的比例计算归属于本集团的部分

予以抵销，在此基础上确认投资损益。但本集团与被投资单位发生的未实现内部交易损失，属于

所转让资产减值损失的，不予以抵销。

在确认应分担被投资单位发生的净亏损时，以长期股权投资的账面价值和其他实质上构成对

被投资单位净投资的长期权益减记至零为限。此外，如本集团对被投资单位负有承担额外损失的

义务，则按预计承担的义务确认预计负债，计入当期投资损失。被投资单位以后期间实现净利润

的，本集团在收益分享额弥补未确认的亏损分担额后，恢复确认收益分享额。

14.3.3 长期股权投资处置

处置长期股权投资时，其账面价值与实际取得价款的差额，计入当期损益。采用权益法核算

的长期股权投资，处置后的剩余股权仍采用权益法核算的，原采用权益法核算而确认的其他综合

收益采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理，并按比例结转当期损

益；因被投资方除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他股东权益变动而确认的资本公积，

按比例结转入当期损益。

本集团因处置部分股权丧失了对被投资单位的控制的，在编制个别财务报表时，处置后的剩

余股权能够对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按权益法核算，并对该剩余股权视

同自取得时即采用权益法核算进行调整，对于原取得投资时至处置投资时(转变为权益法核算)之

间被投资单位实现的净损益中应享有的份额，一方面调整长期股权投资的账面价值，同时对于原

取得投资时至处置投资当期期初被投资单位实现的净损益中应享有的份额，调整留存收益，对于

处置投资当期期初至处置投资之日被投资单位实现的净损益中享有的份额，调整当期损益。

15. 投资性房地产

(1).如果采用成本计量模式的：

折旧或摊销方法

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2017 年半年度报告

投资性房地产是指为赚取租金或资本增值，或两者兼有而持有的房地产。

投资性房地产按成本进行初始计量。与投资性房地产有关的后续支出，如果与该资产有关的

经济利益很可能流入且其成本能可靠地计量，则计入投资性房地产成本。其他后续支出，在发生

时计入当期损益。

本集团采用成本模式对投资性房地产进行后续计量，并按照与房屋建筑物或土地所有权一致

的政策进行折旧或摊销。

投资性房地产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的差额计入

当期损益。

16. 固定资产

(1).确认条件

√适用 □不适用

固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用寿命超过一个会计年

度的有形资产。固定资产仅在与其有关的经济利益很可能流入本集团，且其成本能够可靠地计量

时才予以确认。固定资产按成本进行初始计量。

与固定资产有关的后续支出，如果与该固定资产有关的经济利益很可能流入且其成本能可靠

地计量，则计入固定资产成本，并终止确认被替换部分的账面价值。除此以外的其他后续支出，

在发生时计入当期损益。

(2).折旧方法

√适用 □不适用

类别 折旧方法 折旧年限（年） 残值率（%） 年折旧率（%）

房屋及建筑物 年限平均法 30 5 3.17

机器设备 年限平均法 5 5 19.00

运输设备 年限平均法 5 5 19.00

办公设备及其他 年限平均法 5 5 19.00

固定资产从达到预定可使用状态的次月起，采用年限平均法在使用寿命内计提折旧。预计净残值

是指假定固定资产预计使用寿命已满并处于使用寿命终了时的预期状态，本集团目前从该项资产

处置中获得的扣除预计处置费用后的金额。

(3).融资租入固定资产的认定依据、计价和折旧方法

□适用 √不适用

(4).其他说明

当固定资产处于处置状态或预期通过使用或处置不能产生经济利益时，终止确认该固定资产。

固定资产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的差额计入当期损益。

本集团至少于年度终了对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，如发生改

变则作为会计估计变更处理。

17. 在建工程

√适用 □不适用

在建工程按实际成本计量﹐实际成本包括在建期间发生的各项工程支出以及其他相关费用等。

在建工程不计提折旧。在建工程在达到预定可使用状态后结转为固定资产。

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2017 年半年度报告

18. 借款费用

√适用 □不适用

可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的借款费用，在资产支出已经发生、借

款费用已经发生、为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或生产活动已经开始时，

开始资本化；当构建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用状态或者可销售状态时，

停止资本化。其余借款费用在发生当期确认为费用。本集团无资本化的借款费用。

19. 生物资产

□适用 √不适用

20. 油气资产

□适用 √不适用

21. 无形资产

(1). 计价方法、使用寿命、减值测试

√适用 □不适用

无形资产包括土地使用权和计算机软件。

无形资产按成本进行初始计量。使用寿命有限的无形资产自可供使用时起，对其原值在其预

计使用寿命内采用直线法分期平均摊销。各类无形资产的摊销方法、使用寿命和预计净残值如下：

类别 摊销方法 使用寿命(年) 残值率(%)

土地使用权 直线法 50 0

计算机软件 直线法 5 0

年末，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命和摊销方法进行复核，必要时进行调整。

(2). 内部研究开发支出会计政策

□适用 √不适用

22. 长期资产减值

√适用 □不适用

本集团在每一个资产负债表日检查长期股权投资、投资性房地产、固定资产、在建工程、使

用寿命确定的无形资产是否存在可能发生减值的迹象。如果该等资产存在减值迹象，则估计其可

收回金额。

估计资产的可收回金额以单项资产为基础，如果难以对单项资产的可收回金额进行估计的，

则以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收回金额。可收回金额为资产或者资产组的公允

价值减去处置费用后的净额与其预计未来现金流量的现值两者之中的较高者。

如果资产或资产组的可收回金额低于其账面价值，按其差额计提资产减值准备，并计入当期

损益。

上述资产减值损失一经确认，在以后会计期间不予转回。

23. 长期待摊费用

√适用 □不适用

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2017 年半年度报告

长期待摊费用为已经发生但应由本期和以后各期负担的分摊期限在一年以上的各项费用。长

期待摊费用按预计受益期间与租赁期间孰短分期平均摊销。

24. 职工薪酬

(1)、短期薪酬的会计处理方法

√适用 □不适用

本集团在职工为其提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损

益或相关资产成本。本集团发生的职工福利费，在实际发生时根据实际发生额计入当期损益或相

关资产成本。职工福利费为非货币性福利的，按照公允价值计量。

本集团为职工缴纳的医疗保险费、工伤保险费、生育保险费等社会保险费和住房公积金，以

及本集团按规定提取的工会经费和职工教育经费，在职工为本集团提供服务的会计期间，根据规

定的计提基础和计提比例计算确定相应的职工薪酬金额，确认相应负债，并计入当期损益。

(2)、离职后福利的会计处理方法

√适用 □不适用

本集团离职后福利全部为设定提存计划。

本集团在职工为其提供服务的会计期间，将根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负债，

并计入当期损益。

(3)、辞退福利的会计处理方法

√适用 □不适用

本集团向职工提供辞退福利的，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计

入当期损益：

本集团不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；本集团确认与

涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。

(4)、其他长期职工福利的会计处理方法

□适用 √不适用

25. 预计负债

√适用 □不适用

当与或有事项相关的义务是本集团承担的现时义务，且履行该义务很可能导致经济利益流出，

以及该义务的金额能够可靠地计量，则确认为预计负债。

在资产负债表日，考虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素，按照履行

相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行计量。如果货币时间价值影响重大，则以预

计未来现金流出折现后的金额确定最佳估计数。

26. 股份支付

□适用 √不适用

27. 优先股、永续债等其他金融工具

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

28. 收入

√适用 □不适用

本集团的营业收入主要包括货运代理收入、电商物流收入和专业物流收入。

一般地，本集团在提供的运输劳务已经全部完成、收入和相关的成本能够可靠地计量、相关

的经济利益很可能流入本集团时，确认劳务收入的实现。

(1) 货运代理收入包括国际航空货运代理业务收入和国内货运及物流服务业务收入。国际航

空货运代理业务收入于提供货运代理服务完成时确认。本集团作为委托人为客户安排运输物品时，

应确认的收入一般包括承运人向本集团收取的承运费用。国内货运及物流业务收入于提供有关运

输服务完成时确认。

(2) 电商物流收入包括国际快件收入与电商物流收入两部分。快件收入于相关文件或包裹到

达指定交付地点时确认。电商物流收入于相关电商货物到达指定交付地点时确认。

(3) 专业物流业务为本集团与客户签订总合同，约定在一定时间内向其持续提供综合性项目

物流服务的一种业务。专业物流业务收入在项目业务总收入和总成本能够可靠计量、与劳务相关

的经济利益很可能流入本集团、劳务的完成进度能够可靠地确定时，确认劳务收入的实现。在资

产负债表日，按完工百分比法确认相关的劳务收入，完工百分比按已经提供的劳务占应提供劳务

总量的比例确认。

29. 政府补助

政府补助是指本集团从政府无偿取得货币性资产和非货币性资产。政府补助根据相关政府文

件中明确规定的补助对象性质划分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。

政府补助在能够满足政府补助所附条件且能够收到时予以确认。政府补助为货币性资产的，

按照收到或应收的金额计量。

(1)、与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法

√适用 □不适用

与资产相关的政府补助，确认为递延收益，并在相关资产的使用寿命内平均分配计入当期损

益。

(2)、与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法

√适用 □不适用

与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关费用和损失的，确认为递延收益，并在确

认相关费用的期间计入当期损益；用于补偿已经发生的相关费用和损失的，直接计入当期损益。

30. 递延所得税资产/递延所得税负债

√适用 □不适用

所得税费用包括当期所得税和递延所得税。

30.1 当期所得税

资产负债表日，对于当期和以前期间形成的当期所得税负债(或资产)，以按照税法规定计算

的预期应交纳(或返还)的所得税金额计量。

30.2 递延所得税资产及递延所得税负债

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2017 年半年度报告

对于某些资产、负债项目的账面价值与其计税基础之间的差额，以及未作为资产和负债确认

但按照税法规定可以确定其计税基础的项目的账面价值与计税基础之间的差额产生的暂时性差异，

采用资产负债表债务法确认递延所得税资产及递延所得税负债。

一般情况下所有暂时性差异均确认相关的递延所得税。但对于可抵扣暂时性差异，本集团以

很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认相关的递延所得税资产。此外

既不是企业合并、发生时也不影响会计利润和应纳税所得额(或可抵扣亏损)的交易中产生的资产

或负债的初始确认有关的暂时性差异，不予确认有关的递延所得税资产或负债。

对于能够结转以后年度的可抵扣亏损及税款抵减，以很可能获得用来抵扣可抵扣亏损和税款

抵减的未来应纳税所得额为限，确认相应的递延所得税资产。

本集团确认与子公司、联营企业及合营企业投资相关的应纳税暂时性差异产生的递延所得税

负债，除非本集团能够控制暂时性差异转回的时间，而且该暂时性差异在可预见的未来很可能不

会转回。对于与子公司、联营企业及合营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，只有当暂时性差异

在可预见的未来很可能转回，且未来很可能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额时，

本集团才确认递延所得税资产。

资产负债表日，对于递延所得税资产和递延所得税负债，根据税法规定，按照预期收回相关

资产或清偿相关负债期间的适用税率计量。

除与直接计入其他综合收益或股东权益的交易和事项相关的当期所得税和递延所得税计入其

他综合收益或股东权益，以及企业合并产生的递延所得税调整商誉的账面价值外，其余当期所得

税和递延所得税费用或收益计入当期损益。

资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来很可能无法获得足够的应

纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得

足够的应纳税所得额时，减记的金额予以转回。

30.3 所得税的抵销

当拥有以净额结算的法定权利，且意图以净额结算或取得资产、清偿负债同时进行时，本集

团当期所得税资产及当期所得税负债以抵销后的净额列报。

当拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利，且递延所得税资产及递延

所得税负债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相关或者是对不同的纳税主体相

关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产及负债转回的期间内，涉及的纳税主体意图以净

额结算当期所得税资产和负债或是同时取得资产、清偿负债时，本集团递延所得税资产及递延所

得税负债以抵销后的净额列报。

31. 租赁

(1)、经营租赁的会计处理方法

√适用 □不适用

实质上转移了与资产所有权有关的全部风险和报酬的租赁为融资租赁。融资租赁以外的其他

租赁为经营租赁。本集团业务为经营租赁，会计处理方法如下：

31.1 本集团作为承租人记录经营租赁业务

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2017 年半年度报告

经营租赁的租金支出在租赁期内的各个期间按直线法计入相关资产成本或当期损益。初始直

接费用计入当期损益。或有租金于实际发生时计入当期损益。

31.2 本集团作为出租人记录经营租赁业务

经营租赁的租金收入在租赁期内的各个期间按直线法确认为当期损益。对金额较大的初始直

接费用于发生时予以资本化，在整个租赁期间内按照与确认租金收入相同的基础分期计入当期损

益；其他金额较小的初始直接费用于发生时计入当期损益。或有租金于实际发生时计入当期损益。

(2)、融资租赁的会计处理方法

□适用 √不适用

32. 其他重要的会计政策和会计估计

√适用 □不适用

本集团在运用上述所描述的会计政策过程中，由于经营活动内在的不确定性，本集团需要对

无法准确计量的报表项目的账面价值进行判断、估计和假设。这些判断、估计和假设是基于本集

团管理层过去的历史经验，并在考虑其他相关因素的基础上作出的。实际的结果可能与本集团的

估计存在差异。

本集团对前述判断、估计和假设在持续经营的基础上进行定期复核，会计估计的变更仅影响

变更当期的，其影响数在变更当期予以确认；既影响变更当期又影响未来期间的，其影响数在变

更当期和未来期间予以确认。

会计估计中采用的关键假设和不确定因素

资产负债表日，会计估计中很可能导致未来期间资产、负债账面价值作出重大调整的关键假

设和不确定性主要有：

32.1 固定资产预计可使用年限和预计残值

本集团就固定资产厘定可使用年限和残值。该估计是根据对类似性质及功能的固定资产的实

际可使用年限和残值的历史经验为基础，并可能因技术革新及严峻的行业竞争而有重大改变。当

固定资产预计可使用年限和残值少于先前估计，本集团将提高折旧、或冲销或冲减技术陈旧或者

非战略性固定资产。

32.2 应收款项减值

本集团在资产负债表日审阅按摊余成本计量的应收款项，以评估是否出现减值情况，并在出

现减值情况时评估减值损失的具体金额。减值的客观证据包括显示个别或组合应收款项预计未来

现金流量出现大幅下降的可观察数据、显示个别或组合应收款项中债务人的财务状况出现重大负

面变动的可观察数据等事项。如果有证据表明该应收款项价值已恢复，且客观上与确认该损失后

发生的事项有关，则将原确认的减值损失予以转回。

32.3 存货跌价准备

本集团根据存货的可变现净值估计为判断基础确认跌价准备。可变现净值的确认和计量需要

运用判断和估计。如重新估计结果与现有估计存在差异，该差异将会影响估计改变期间的存货账

面价值及损益。

32.4 递延所得税资产的确认

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2017 年半年度报告

于 2017 年 6 月 30 日，本集团已确认递延所得税资产为人民币 6,037,642.51 元(2016 年 12

月 31 日：人民币 6,000,000.00 元)，并列于合并资产负债表中。递延所得税资产的实现主要取决

于未来的实际盈利及可抵扣暂时性差异在未来使用年度的实际税率。如未来实际产生的盈利少于

预期，或实际税率低于预期，确认的递延所得税资产将被转回，确认在转回发生期间的合并利润

表中。此外于 2017 年 6 月 30 日，由于本集团无法确定相关可抵扣税务亏损和可抵扣暂时性差异

的回收期，故本集团对于可抵扣税务亏损人民币 154,308,088.58 元(2016 年 12 月 31 日：人民币

140,472,383.62 元)，以及可抵扣暂时性差异人民币 37,977,634.87 元(2016 年 12 月 31 日：人

民币 34,821,241.50 元)，未确认递延所得税资产。如未来实际产生的盈利多于预期，或实际税率

高于预期，将调整相应的递延所得税资产，确认在该情况发生期间的合并利润表中。

32.5 长期资产减值

如附注(五)、22 所述，本集团在资产负债表日对长期资产进行减值评估，以确定资产可收回

金额是否下跌至低于其账面价值。如果情况显示长期资产的账面价值可能无法全部收回，有关资

产便会视为已减值，并相应确认减值损失。

可收回金额是资产(或资产组)的公允价值减去处置费用后的净额与资产(或资产组)预计未来

现金流量的现值两者之间的较高者。由于本集团不能获得资产(或资产组)的公开市价，因此不能

准确估计资产的公允价值。在预计未来现金流量现值时，需要对该资产(或资产组)持续使用或持

有带来的收益以及计算现值时使用的折现率等作出重大判断。本集团在估计可收回金额时会采用

所有能够获得的相关资料，包括根据合理和可支持的假设所作出有关收益的预测和折现率的选择。

由于管理层须就未来现金流量及折现率作出假设，因而牵涉不确定因素。

32.6 预计负债的计提

于 2017 年 6 月 30 日，本集团根据相关经济利益流出本集团的可能性及可能金额，确认相关

预计负债的金额为人民币 72,522,250.00 元（2016 年 12 月 31 日：72,522,250.00 元），详见附

注(十四)、2。但相关义务导致的现金流出金额及时间存在不确定性。本期预计负债确认在其他流

动负债中。

33. 重要会计政策和会计估计的变更

(1)、重要会计政策变更

√适用 □不适用

备注(受重要影响

会计政策变更的内容和原因 审批程序 的报表项目名称和

金额)

于本期间，本集团开始采用财政部于 2017 年新颁布的 经公司 2017 年 8 月 上述政策变更未对

《企业会计准则第 42 号—持有待售的非流动资产、处 21 日召开的第六届 本集团财务报表构

置组和终止经营》、和经修订的《企业会计准则第 16 董事会第十七次会 成重大影响。

号—政府补助》。根据经修订的《企业会计准则第 16 议和第六届监事会

号—政府补助》，本集团在利润表中的“营业利润”项 第六次会议审议通

目之上单独列报“其他收益”项目，反映与日常经营 过

活动相关的政府补助。根据经修订的《企业会计准则

第 16 号—政府补助》，本集团未对比较期间追溯调整。

(2)、重要会计估计变更

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

34. 其他

□适用 √不适用

六、税项

1. 主要税种及税率

主要税种及税率情况

√适用 □不适用

税种 计税依据 税率

增值税 销售额 6%、11%

营业税（注 1） 营业额 3%、5%

城市维护建设税 实缴营业税额、增值税额 1%、5%、7%

企业所得税: 应纳税所得额 25%、16.5%

教育费附加 实缴营业税额、增值税额 2%、3%

房产税 房产原值的 70%、房产租金收入 1.2%、12%

注 1：2016 年 5 月后，本公司已无适用营业税的收入。

存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明

√适用 □不适用

纳税主体名称 所得税税率

子公司中外运香港空运发展有限公司（以下简称“香港空运”， 16.5%

注册地为中国香港）

2. 税收优惠

□适用 √不适用

3. 其他

□适用 √不适用

七、合并财务报表项目注释

1、 货币资金

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

库存现金 1,967,257.35 1,756,683.32

银行存款 3,506,929,241.16 3,186,344,979.86

其他货币资金 155,699,431.26 103,363,420.44

合计 3,664,595,929.77 3,291,465,083.62

其他说明

于 2017 年 6 月 30 日，本集团其他货币资金中主要包括证券户存款人民币 140,969,880.25

元，信用证保证金存款港币 13,500,000.00 元(折合人民币 11,716,650.00 元)及保函押金人民币

2,710,000.00 元 (2016 年 12 月 31 日证券户存款人民币 88,605,835.63 元，信用证保证金存款人

民币 100,000.00 元和港币 13,000,000.00 元 (折合人民币 11,628,500.00 元) 及保函押金人民币

2,690,000.00 元)。

2、 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

3、 衍生金融资产

□适用 √不适用

4、 应收票据

(1). 应收票据分类列示

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

银行承兑票据 31,201,127.18 52,250,193.50

商业承兑票据 - 100,000.00

合计 31,201,127.18 52,350,193.50

(2). 期末公司已质押的应收票据

□适用 √不适用

(3). 期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据：

□适用 √不适用

(4). 期末公司因出票人未履约而将其转应收账款的票据

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

5、 应收账款

(1). 应收账款分类披露

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额 期初余额

类别 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备

账面 账面

计提比 价值 比例 计提比 价值

金额 比例(%) 金额 金额 金额

例(%) (%) 例(%)

单项金额重大并 - - - - - - - - - -

单独计提坏账准

备的应收账款

按信用风险特征 938,425,650.59 99.36 17,998,084.10 1.92 920,427,566.49 873,538,955.65 99.02 9,598,563.90 1.10 863,940,391.75

组合计提坏账准

备的应收账款

单项金额不重大 6,082,834.78 0.64 5,209,103.64 85.64 873,731.14 8,632,834.78 0.98 7,759,103.64 89.88 873,731.14

但单独计提坏账

准备的应收账款

合计 944,508,485.37 100.00 23,207,187.74 2.46 921,301,297.63 882,171,790.43 100.00 17,357,667.54 1.97 864,814,122.89

期末单项金额重大并单项计提坏帐准备的应收账款

□适用 √不适用

组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：

√适用□不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额

账龄

应收账款 坏账准备 计提比例

1 年以内

其中：1 年以内分项

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2017 年半年度报告

0-6 个月 894,186,641.19 - -

7-12 个月 24,001,377.20 7,200,413.16 30.00%

1 年以内小计 918,188,018.39 7,200,413.16 -

1至2年 18,879,922.52 9,439,961.26 50.00%

2至3年 712,248.20 712,248.20 100.00%

3 年以上 645,461.48 645,461.48 100.00%

合计 938,425,650.59 17,998,084.10 -

组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的应收账款：

□适用√不适用

组合中，采用其他方法计提坏账准备的应收账款：

□适用 √不适用

(2). 本期计提、收回或转回的坏账准备情况：

本期计提坏账准备金额 8,399,520.20 元；本期收回或转回坏账准备金额 2,550,000.00 元。

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用 √不适用

(3). 本期实际核销的应收账款情况

□适用 √不适用

(4). 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况：

√适用 □不适用

与本公司关 占应收账款总 计提坏账准备

单位名称 金额 账龄

系 额的比例(%) 的期末余额

公司 1 第三方 92,174,019.44 0-6 个月 9.76 -

公司 2 第三方 49,212,445.11 0-6 个月 5.21 -

32,696,675.23 0-6 个月； 3.46 -

公司 3 第三方

7-12 个月

公司 4 第三方 31,760,376.13 0-6 个月 3.36 -

28,014,998.46 0-6 个月； 2.97 -

公司 5 第三方

7-12 个月

合计 233,858,514.37 24.76 -

(5). 因金融资产转移而终止确认的应收账款：

□适用 √不适用

(6). 转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额：

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

6、 预付款项

(1). 预付款项按账龄列示

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额 期初余额

账龄

金额 比例(%) 金额 比例(%)

1 年以内 227,021,652.96 71.91 324,193,326.03 98.29

其中：0-6 个月 182,239,962.97 57.73 238,173,891.84 72.21

7-12 个月 44,781,689.99 14.18 86,019,434.19 26.08

1至2年 83,856,234.10 26.56 5,388,911.82 1.63

2至3年 1,945,867.23 0.62 146,026.59 0.04

3 年以上 2,865,213.79 0.91 91,231.99 0.04

合计 315,688,968.08 100.00 329,819,496.43 100.00

账龄超过 1 年且金额重要的预付款项未及时结算原因的说明：

项目 2017 年 6 月 30 日 未及时清算的原因

招商局食品(深圳)有限公司 80,300,675.00 合同未按约定执行

(2). 按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况：

√适用 □不适用

与本公司关

单位名称 金额 账龄 未结算原因

系

招商局食品(深圳)有 其他关联公 1-2 年 合同未按约定执

80,300,675.00

限公司 司 行

友和道通航空有限公 7-12 个月

第三方 29,880,000.00 尚未进入结算期

司

德国汉莎货运航空公 0-6 个月

第三方 14,555,136.18 尚未进入结算期

司

中华人民共和国合肥 0-6 个月

第三方 14,384,895.09 尚未进入结算期

海关

北京海关 第三方 8,342,306.72 0-6 个月 尚未进入结算期

合计 -- 147,463,012.99 -- --

其他说明

□适用 √不适用

7、 应收利息

(1). 应收利息分类

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

定期存款利息 22,589,241.73 14,991,552.18

合计 22,589,241.73 14,991,552.18

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2017 年半年度报告

(2). 重要逾期利息

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

8、 应收股利

(1). 应收股利

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目(或被投资单位) 期末余额 期初余额

华力环球运输有限公司 432,425.19 432,425.19

合计 432,425.19 432,425.19

(2). 重要的账龄超过 1 年的应收股利：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目(或被投资单位) 期末余额 账龄 未收回的原因 是否发生减值及其判断

依据

华力环球运输有限公 432,425.19 3年以上 对方公司正在清 否

司 算中

合计 432,425.19 -- -- --

上述应收股利未发生减值的判断依据：该公司因营业期限届满股东协商不再继续经营，截止清算

开始时点，该公司账面资产负债率为 19.43%，且货币资金占资产总额的 78%。

其他说明：

□适用 √不适用

9、 其他应收款

(1). 其他应收款分类披露

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额 期初余额

账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备

类别 账面 计提 账面

计提比 比例

金额 比例(%) 金额 价值 金额 金额 比例 价值

例(%) (%)

(%)

单项金额重大 - - - - - - - - - -

并单独计提坏

账准备的其他

应收款

按信用风险特 201,964,308.90 98.78 3,922,124.81 1.94 198,042,184.09 187,301,658.04 97.60 3,196,442.87 1.71 184,105,215.17

征组合计提坏

账准备的其他

应收款

其中：账龄组合 24,706,682.40 12.08 3,922,124.81 15.87 20,784,557.59 21,273,905.96 11.09 3,196,442.87 15.03 18,077,463.09

押金、保证 177,257,626.50 86.70 - - 177,257,626.50 166,027,752.08 86.51 - - 166,027,752.08

金、备用金

单项金额不重 2,500,000.00 1.22 2,500,000.00 100.00 - 4,600,000.00 2.40 3,550,000.00 77.17 1,050,000.00

大但单独计提

坏账准备的其

他应收款

合计 204,464,308.90 100.00 6,422,124.81 3.14 198,042,184.09 191,901,658.04 100.00 6,746,442.87 3.52 185,155,215.17

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2017 年半年度报告

注 1：截至 2017 年 6 月 30 日，单项金额不重大但单独计提坏账准备的其他应收款中为本集

团应收合营企业中外运泓丰(上海)国际物流有限公司的第三方股东上海泓丰国际物流股份有限公

司的款项人民币 2,500,000.00 元。

截至 2016 年 12 月 31 日，单项金额不重大但单独计提坏账准备的其他应收款中包含应收合营

企业中外运泓丰(上海)国际物流有限公司的第三方股东上海泓丰国际物流股份有限公司的款项人

民币 2,500,000.00 元，以及应收少数股东昊樽期酒国际投资顾问(北京)有限公司的往来款人民币

2,100,000.00 元。

期末单项金额重大并单项计提坏帐准备的其他应收款

□适用 √不适用

组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：

√适用□不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额

账龄 其他应收款 坏账准备 计提比例（%）

1 年以内

其中：1 年以内分项

0-6 个月 15,620,695.55 - -

7-12 个月 3,524,700.57 1,057,410.17 30.00

1 年以内小计 19,145,396.12 1,057,410.17 -

1至2年 5,393,143.28 2,696,571.64 50.00

2至3年 - - 100.00

3 年以上 168,143.00 168,143.00 100.00

合计 24,706,682.40 3,922,124.81 -

组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的其他应收款：

□适用√不适用

组合中，采用其他方法计提坏账准备的其他应收款：

□适用 √不适用

(2). 本期计提、收回或转回的坏账准备情况：

本期计提坏账准备金额 725,681.94 元；本期收回或转回坏账准备金额 1,050,000 元。

其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：

□适用 √不适用

(3). 本期实际核销的其他应收款情况

□适用 √不适用

(4). 其他应收款按款项性质分类情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

款项性质 期末账面余额 期初账面余额

保证金 172,090,747.69 158,156,135.69

其他代垫款 10,592,282.42 10,851,322.61

经营活动往来款 11,218,402.45 14,624,460.08

备用金 7,014,109.29 7,429,210.57

其他 3,548,767.05 840,529.09

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2017 年半年度报告

合计 204,464,308.90 191,901,658.04

(5). 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

占其他应收款期末

坏账准备

单位名称 款项的性质 期末余额 账龄 余额合计数的比例

期末余额

(%)

南京横溪经济技术开 保证金 28,320,000.00 3 年以上 13.85 -

发有限公司

中国海关 保证金 20,000,000.00 0-6 个月 9.78 -

国泰航空有限公司 保证金 6,943,200.00 0-6 个月 3.40 -

法国巴蒂酒庄 经营活动往 5,230,760.89 1-2 年 2.56 2,615,380.45

来款

中外运泓丰（上海） 保证金 4,500,000.00 0-6 个月 2.20 -

国际物流有限公司

合计 -- 64,993,960.89 -- 31.79 2,615,380.45

(6). 涉及政府补助的应收款项

□适用 √不适用

(7). 因金融资产转移而终止确认的其他应收款：

□适用 √不适用

(8). 转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债的金额：

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

10、 存货

(1). 存货分类

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额 期初余额

项目

账面余额 跌价准备 账面价值 账面余额 跌价准备 账面价值

库存商品 4,806,759.06 444,200.00 4,362,559.06 3,861,589.86 444,200.00 3,417,389.86

低值易耗品 36,617.47 - 36,617.47 38,315.00 - 38,315.00

合计 4,843,376.53 444,200.00 4,399,176.53 3,899,904.86 444,200.00 3,455,704.86

(2). 存货跌价准备

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

本期增加金额 本期减少金额

项目 期初余额 转回或转 期末余额

计提 其他 其他

销

库存商品 444,200.00 - - - - 444,200.00

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2017 年半年度报告

合计 444,200.00 - - - - 444,200.00

(3). 存货期末余额含有借款费用资本化金额的说明：

□适用 √不适用

(4). 期末建造合同形成的已完工未结算资产情况：

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

11、 划分为持有待售的资产

□适用 √不适用

12、 一年内到期的非流动资产

□适用 √不适用

13、 其他流动资产

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

银行理财产品<1> - 100,000,000.00

待抵扣增值税-进项税额 16,155,728.54 8,789,596.12

合计 16,155,728.54 108,789,596.12

其他说明

<1> 本公司于 2016 年 12 月 22 日购入浦发银行人民币理财产品人民币 100,000,000.00 元，期限

为 90 天，预期年化收益率为 3.20%，已于 2017 年 3 月 22 日到期赎回。

14、 可供出售金融资产

(1). 可供出售金融资产情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额 期初余额

项目 减值 减值

账面余额 账面价值 账面余额 账面价值

准备 准备

可供出售权益工

具：

按公允价值 719,321,240.00 - 719,321,240.00 791,624,526.00 - 791,624,526.00

计量的

按成本计量 59,130,000.00 - 59,130,000.00 59,130,000.00 - 59,130,000.00

的

合计 778,451,240.00 - 778,451,240.00 850,754,526.00 - 850,754,526.00

(2). 期末按公允价值计量的可供出售金融资产

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

可供出售金融资产分类 可供出售权益工具 合计

66 / 141

2017 年半年度报告

权益工具的成本/债务工具的摊余成本 319,394,550.00 319,394,550.00

公允价值 719,321,240.00 719,321,240.00

累计计入其他综合收益的公允价值变

399,926,690.00 399,926,690.00

动金额

已计提减值金额 - -

按公允价值计量的可供出售金融资产明细如下：

单位：元 币种：人民币

项目 2017 年 6 月 30 日 2016 年 12 月 31 日

中国国际航空股份有限公司 372,645,000.00 545,760,000.00

中国东方航空股份有限公司 21,364,240.00 22,212,526.00

京东方科技集团股份有限公司 325,312,000.00 223,652,000.00

合计 719,321,240.00 791,624,526.00

本公司持有的上述股票以上海证券交易所的公开报价确定公允价值。

(3). 期末按成本计量的可供出售金融资产

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

在被

账面余额 减值准备

投资

被投资 单位 本期现金红

本 本 本 本

单位 持股 利

期 期 期 期 期 期

期初 期末 比例

增 减 初 增 减 末

(%)

加 少 加 少

成都蓉捷科技 400,000.00 - - 400,000.00 - - - - 10.00 263,400.00

有限公司

沈阳空港物流 33,730,000.00 - - 33,730,000.00 - - - - 10.00 -

有限公司

中外运长航财 25,000,000.00 - - 25,000,000.00 - - - - 5.00 -

务有限公司

合计 59,130,000.00 - - 59,130,000.00 - - - - -- -

(4). 报告期内可供出售金融资产减值的变动情况

□适用 √不适用

(5). 可供出售权益工具期末公允价值严重下跌或非暂时性下跌但未计提减值准备的相关说明：

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

15、 持有至到期投资

(1).持有至到期投资情况：

□适用 √不适用

(2).期末重要的持有至到期投资：

□适用 √不适用

(3).本期重分类的持有至到期投资：

□适用 √不适用

其他说明：

67 / 141

2017 年半年度报告

□适用 √不适用

16、 长期应收款

(1) 长期应收款情况：

□适用 √不适用

(2) 因金融资产转移而终止确认的长期应收款

□适用 √不适用

(3) 转移长期应收款且继续涉入形成的资产、负债金额

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

17、 长期股权投资

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

本期增减变动

其

他 其 计

减 综 他 提

期初 期末 减值准备期末

被投资单位 少 权益法下确认的 合 权 宣告发放现金 减 其

余额 追加投资 余额 余额

投 投资损益 收 益 股利或利润 值 他

资 益 变 准

调 动 备

整

一、合营企业

中外运-敦豪国际 1,073,843,870.93 431,871,824.00 1,505,715,694.93

航空快件有限公司

华捷国际运输代理 3,751,537.58 -185,743.06 3,565,794.52

有限公司

成都保税物流投资 105,820,857.70 2,764,479.36 108,585,337.06

有限公司

上海中外运松江物 5,016,516.98 485,936.94 5,502,453.92

流有限公司

中外运安迈世(上 7,840,779.15 346,495.65 8,187,274.80

海)国际航空快递

有限公司

北京中外运华力物 4,924,963.10 479,102.21 5,404,065.31

流有限公司

中外运泓丰(上海) - - - -4,020,273.15

国际物流有限公司

<1>

大连京大国际货运 5,592,321.51 1,696.01 5,594,017.52

代理有限公司

中外运泸州港保税 85,978,622.48 -6,274,817.81 79,703,804.67

物流有限公司

中外运电子商务有 - - -

限公司<2>

合肥新外运物流管 979,013.03 -13,149.05 965,863.98

理有限公司

东莞市中外运跨晟 1,284,325.61 316,498.18 1,600,823.79

电子商务有限公司

中外运扇扩国际冷 - 20,000,000. -986,672.36 19,013,327.64

链物流（上海）有 00

限公司<3>

小计 1,295,032,808.07 20,000,000. 428,805,650.07 1,743,838,458.14 -4,020,273.15

00

二、联营企业

华力环球运输有限 9,394,476.74 558,408.06 9,952,884.80

公司

北京辰通航空服务 5,672,436.11 197,426.19 5,869,862.30

68 / 141

2017 年半年度报告

有限公司

青岛华盛空港物流 22,043,566.20 2,032,534.91 -3,308,846.65 20,767,254.46

有限公司

意尚电子商务(武 4,905,455.20 61,785.04 4,967,240.24

汉)股份有限公司

中外运华杰国际物 2,080,464.39 -634,575.11 1,445,889.28

流(北京)有限公司

义乌市跨境电商供 518,178.99 -457,678.29 60,500.70

应链管理有限公司

北京鸿链科技有限 1,812,619.94 88,658.44 1,901,278.38

公司

小计 46,427,197.57 1,846,559.24 -3,308,846.65 44,964,910.16

1,341,460,005.64 20,000,000. 430,652,209.31 -3,308,846.65 1,788,803,368.30 -4,020,273.15

合计

00

其他说明

<1> 本集团之合营企业中外运泓丰(上海)国际物流有限公司(以下简称“中外运泓丰”)系本

集团之子公司中外运速递有限公司(以下简称“中外运速递”)与上海泓丰国际货物运输代理有限

公司(以下简称“上海泓丰”)于 2014 年共同出资成立，中外运速递出资人民币 500 万元，持有其

50%的股权，本集团与上海泓丰对其实施共同控制，采用权益法核算。2016 年 11 月，中外运泓丰

经营陷入困境，资金周转困难。因此，本集团预计无法收回该投资，2016 年全额计提减值准备。

<2> 本集团之合营企业中外运电子商务有限公司(以下简称“电子商务”)，系本公司之子公

司中外运现代物流有限公司(以下简称“现代物流”)与昊悦控股有限公司(以下简称“昊悦控

股”)实施共同控制的合营企业。现代物流出资人民币 5000 万元，持有其 50%的股权。2016 年下

半年，电子商务亏损严重，账面净资产出现负值，本公司将其账面长期股权投资余额减记至零。

<3> 本集团之合营企业中外运扇扩国际冷链物流（上海）有限公司(以下简称“扇扩冷链”)

系本公司与日本国 SENKO 株式会社、日本国株式会社 RUNTEC 于 2016 年 11 月出资成立，注册资本

4000 万元，本公司出资人民币 2,000 万元，持有其 50%的股权，本集团与另外两个股东对其实施

共同控制，采用权益法核算。

18、 投资性房地产

投资性房地产计量模式

(1). 采用成本计量模式的投资性房地产

单位：元 币种：人民币

项目 房屋、建筑物 合计

一、账面原值

1.期初余额 99,927,316.25 99,927,316.25

2.本期增加金额 4,181,691.01 4,181,691.01

（1）外购

（2）存货\固定资产\在建工程转入 4,181,691.01 4,181,691.01

3.本期减少金额 - -

4.期末余额 104,109,007.26 104,109,007.26

二、累计折旧和累计摊销

1.期初余额 24,818,505.64 24,818,505.64

2.本期增加金额 2,787,387.32 2,787,387.32

（1）计提或摊销 203,061.48 203,061.48

(2)固定资产转入 2,584,325.84 2,584,325.84

3.本期减少金额 - -

4.期末余额 27,605,892.96 27,605,892.96

三、减值准备

1.期初余额 - -

2.本期增加金额 - -

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2017 年半年度报告

3、本期减少金额 - -

4.期末余额 - -

四、账面价值

1.期末账面价值 76,503,114.30 76,503,114.30

2.期初账面价值 75,108,810.61 75,108,810.61

(2). 未办妥产权证书的投资性房地产情况：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 账面价值 未办妥产权证书原因

云南分公司融城金阶广场 D 座办 10,054,345.73 正在办理中

公楼

天竺空港工业区办公楼 9,023,558.44 正在办理中

其他说明

□适用 √不适用

19、 固定资产

(1). 固定资产情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

办公设备及其

项目 房屋及建筑物 机器设备 运输工具 合计

他

一、账面原

值：

1.期初

828,451,501.20 83,020,515.85 137,454,957.86 73,602,977.81 1,122,529,952.72

余额

2.本期

66,852,808.68 1,180,213.56 1,269,553.40 1,304,361.74 70,606,937.38

增加金额

（1）

889,183.40 1,180,213.56 1,269,553.40 1,304,361.74 4,643,312.10

购置

（2）

在建工程转 65,963,625.28 - - - 65,963,625.28

入

3.本期

4,533,827.75 426,486.64 3,990,194.04 979,422.90 9,929,931.33

减少金额

（1）

352,136.74 426,486.64 3,990,194.04 979,422.90 5,748,240.32

处置或报废

(2)转

入投资性房 4,181,691.01 - - - 4,181,691.01

地产

4.期末

890,770,482.13 83,774,242.77 134,734,317.22 73,927,916.65 1,183,206,958.77

余额

二、累计折旧

1.期初

155,740,521.12 52,707,959.76 99,167,387.25 57,012,015.57 364,627,883.70

余额

2.本期

13,963,971.84 4,031,043.83 5,863,466.11 2,977,405.09 26,835,886.87

增加金额

70 / 141

2017 年半年度报告

（1）

13,963,971.84 4,031,043.83 5,863,466.11 2,977,405.09 26,835,886.87

计提

3.本期

2,723,905.43 120,862.00 3,547,038.51 587,663.73 6,979,469.67

减少金额

（1）

139,579.59 120,862.00 3,547,038.51 587,663.73 4,395,143.83

处置或报废

(2)转 2,584,325.84 - - - 2,584,325.84

入投资性房

地产

4.期末

166,980,587.53 56,618,141.59 101,483,814.85 59,401,756.93 384,484,300.90

余额

三、减值准备

1.期初

- - - - -

余额

2.本期

- - - - -

增加金额

3.本期

- - - - -

减少金额

4.期末

- - - - -

余额

四、账面价值

1.期末

723,789,894.60 27,156,101.18 33,250,502.37 14,526,159.72 798,722,657.87

账面价值

2.期初

672,710,980.08 30,312,556.09 38,287,570.61 16,590,962.24 757,902,069.02

账面价值

(2). 暂时闲置的固定资产情况

□适用 √不适用

(3). 通过融资租赁租入的固定资产情况

□适用 √不适用

(4). 通过经营租赁租出的固定资产

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末账面价值

成都空港物流仓库 61,470,696.42

青岛空港物流仓库 12,560,389.03

佛山中外运快件管理报关有限公司仓库 366,986.96

江西分公司仓库 72,424.72

(5). 未办妥产权证书的固定资产情况

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

未办妥产权证书

项目 账面价值

的原因

中外运(长春)物流有限公司办公楼 56,748,931.61 正在办理中

中外运(长春)物流有限公司仓库 34,647,089.96 正在办理中

天竺空港工业区 2 号仓库 25,172,759.51 正在办理中

71 / 141

2017 年半年度报告

中外运(武汉)供应链物流有限公司 2 号仓库 24,594,725.72 正在办理中

中外运(南昌)供应链物流有限公司仓库 22,444,967.38 正在办理中

定州物流定州市唐河循环经济工业园区 2 号仓库 19,875,605.80 正在办理中

天竺空港工业区 1 号仓库 16,791,031.43 正在办理中

华东分公司仓储房 13,864,032.71 正在办理中

定州物流定州市唐河循环经济工业园区 1 号仓库 13,243,439.39 正在办理中

中外运(武汉)供应链物流有限公司 1 号仓库 12,275,959.77 正在办理中

天竺空港工业区办公楼 11,498,648.21 正在办理中

山西分公司办公楼 8,839,330.86 正在办理中

定州物流定州市唐河循环经济工业园区办公楼 7,738,710.01 正在办理中

云南分公司融城金阶广场 D 座办公楼 4,840,176.77 正在办理中

中外运(武汉)供应链物流有限公司综合站房及门卫 3,688,143.42 正在办理中

西北分公司办公楼 2,975,655.51 正在办理中

天津分公司厦门路办公楼 2,151,440.52 正在办理中

中外运(南昌)供应链物流有限公司辅助用房 660,032.63 正在办理中

黑龙江分公司南岗区雨阳小区办公楼 165,254.00 正在办理中

定州物流定州市唐河循环经济工业园区警卫室 84,537.35 正在办理中

黑龙江分公司南岗区雨阳小区仓库 75,629.95 正在办理中

中外运(南昌)供应链物流有限公司办公楼 64,346.00 正在办理中

其他说明：

□适用 √不适用

20、 在建工程

(1). 在建工程情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额 期初余额

项目 减值 减值

账面余额 账面价值 账面余额 账面价值

准备 准备

中外运长春 133,264,870.08 - 133,264,870.08 129,146,216.71 - 129,146,216.71

物流中心项

目

中外运天竺 120,025,397.33 - 120,025,397.33 92,938,029.60 - 92,938,029.60

空港物流中

心改扩建项

目

中外运(郑 85,847,268.90 - 85,847,268.90 75,351,888.58 - 75,351,888.58

州)中部区域

物流网络枢

纽项目

武汉供应链 9,310,872.88 - 9,310,872.88 45,344,545.39 - 45,344,545.39

物流出口加

工基地项目

中外运青岛 - - - 24,365,102.42 - 24,365,102.42

物流中心消

防改造工程

浙江分公司 19,850,819.48 - 19,850,819.48 19,850,819.48 - 19,850,819.48

办公楼

72 / 141

2017 年半年度报告

中外运合肥 33,851,395.74 - 33,851,395.74 14,658,099.40 - 14,658,099.40

空港物流中

心项目

中外运天津 23,064,050.66 - 23,064,050.66 6,541,841.95 - 6,541,841.95

空港综合物

流基地

北京天竺综 10,543,445.36 - 10,543,445.36 6,227,932.86 - 6,227,932.86

合保税区仓

储中心项目

中外运南京 3,525,198.10 - 3,525,198.10 3,481,665.11 - 3,481,665.11

空港物流中

心项目

上海浦东新 1,023,718.02 - 1,023,718.02 1,023,718.02 - 1,023,718.02

区祝桥空港

工业园区

日本仓库及 5,869,898.16 - 5,869,898.16 119,200.00 - 119,200.00

办公室改造

项目

武汉东湖保 91,158.97 - 91,158.97 - - -

税库房改造

项目

合计 446,268,093.68 446,268,093.68 419,049,059.52 - 419,049,059.52

(2). 重要在建工程项目本期变动情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

其

本

利中：

本 期

息本

期 利

工程累 资期

其 息 资

计投入 本利

期初 本期转入固定资 他 期末 工程进 资 金

项目名称 预算数 本期增加金额 占预算 化息

余额 产金额 减 余额 度 本 来

比例 累资

少 化 源

(%) 计本

金 率

金化

额 (%

额金

)

额

中外运长 110,781,993.47 129,146,216.71 4,118,653.37 - - 133,264,870.08 120.29 99.5 - - - 自

春物流中 筹

心项目*

中外运天 140,000,000.00 92,938,029.60 27,087,367.73 - - 120,025,397.33 85.73 85.73 - - - 自

竺空港物 筹

流中心改

扩建项目

中外运(郑 106,496,806.00 75,351,888.58 10,495,380.32 - - 85,847,268.90 80.61 80.61 - - - 自

州)中部区 筹

域物流网

络枢纽项

目

武汉供应 60,000,000.00 45,344,545.39 4,525,156.40 -40,558,828.91 - 9,310,872.88 91 91 - - - 自

链物流出 筹

口加工基

地项目

中外运青 25,129,516.83 24,365,102.42 315,315.32 -24,680,417.74 - - 98.21 100 - - - 自

岛物流中 筹

心消防改

造工程

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2017 年半年度报告

浙江分公 22,685,692.00 19,850,819.48 - - - 19,850,819.48 87.5 87.5 - - - 自

司办公楼 筹

中外运合 99,430,000.00 14,658,099.40 19,193,296.34 - - 33,851,395.74 34.05 34.05 - - - 自

肥空港物 筹

流中心项

目

中外运天 80,000,000.00 6,541,841.95 16,522,208.71 - - 23,064,050.66 28.83 28.83 - - - 自

津空港综 筹

合物流基

地

北京天竺 78,090,000.00 6,227,932.86 4,315,512.50 - - 10,543,445.36 13.5 13.5 - - - 自

综合保税 筹

区仓储中

心项目

中外运南 180,000,000.00 3,481,665.11 43,532.99 - - 3,525,198.10 1.96 1.96 - - - 自

京空港物 筹

流中心项

目

上海浦东 354,080,369.00 1,023,718.02 - - - 1,023,718.02 0.29 0.29 - - - 自

新区祝桥 筹

空港工业

园区

日本仓库 20,000,000.00 119,200.00 5,750,698.16 - - 5,869,898.16 59.08 59.08 - 自

及办公室 筹

改造项目

武汉东湖 292,919.00 - 91,158.97 - - 91,158.97 31.12 31.12 - - - 自

保税库房 筹

改造项目

南昌供应 724,378.63 - 724,378.63 -724,378.63 - - 100 100 - - - 自

链物流仓 筹

储物流建

设项目

合计 1,277,711,674.93 419,049,059.52 93,182,659.44 -65,963,625.28 - 446,268,093.68 - - - - - -

*中外运长春物流中心项目预算超支，新的预算尚在调整中。

(3). 本期计提在建工程减值准备情况：

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

21、 工程物资

□适用 √不适用

22、 固定资产清理

□适用 √不适用

23、 生产性生物资产

(1). 采用成本计量模式的生产性生物资产

□适用√不适用

(2). 采用公允价值计量模式的生产性生物资产

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

24、 油气资产

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

25、 无形资产

(1). 无形资产情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 土地使用权 计算机软件 合计

一、账面原值

1.期初余额 488,320,612.24 20,225,607.04 508,546,219.28

2.本期增加金额 43,020,322.48 977,190.28 43,997,512.76

(1)购置 43,020,322.48 977,190.28 43,997,512.76

3.本期减少金额 - - -

4.期末余额 531,340,934.72 21,202,797.32 552,543,732.04

二、累计摊销

1.期初余额 47,629,606.78 11,871,979.28 59,501,586.06

2.本期增加金额 4,608,334.14 2,245,107.76 6,853,441.90

（1）计提 4,608,334.14 2,245,107.76 6,853,441.90

3.本期减少金额 - - -

4.期末余额 52,237,940.92 14,117,087.04 66,355,027.96

三、减值准备

1.期初余额 - - -

2.本期增加金额 - - -

3.本期减少金额 - - -

4.期末余额 - - -

四、账面价值

1.期末账面价值 479,102,993.80 7,085,710.28 486,188,704.08

2.期初账面价值 440,691,005.46 8,353,627.76 449,044,633.22

本期末通过公司内部研发形成的无形资产占无形资产余额的比例 0

(2). 未办妥产权证书的土地使用权情况：

□适用 √不适用

其他说明：

√适用 □不适用

本期土地使用权原值增加人民币 43,020,322.48 元，其中主要系本集团之子公司中外运南京

空港物流有限公司购买的位于南京市江宁区横溪街道石坝路以东、凌霄路以北的土地使用权，面

积为 60,079.67 平方米，本集团支付的土地出让价款价税合计 42,796,719.51 元。

26、 开发支出

□适用 √不适用

27、 商誉

(1). 商誉账面原值

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

(2). 商誉减值准备

□适用 √不适用

说明商誉减值测试过程、参数及商誉减值损失的确认方法

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

28、 长期待摊费用

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期初余额 本期增加金额 本期摊销金额 其他减少金额 期末余额

经营租入固 26,993,789.57 570,803.86 4,111,481.70 - 23,453,111.73

定资产改良

支出

房屋租金 1,079,825.25 963,377.00 359,196.52 - 1,684,005.73

其他 99,709.32 403,300.97 33,614.22 - 469,396.07

合计 28,173,324.14 1,937,481.83 4,504,292.44 - 25,606,513.53

29、 递延所得税资产/ 递延所得税负债

(1). 未经抵销的递延所得税资产

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额 期初余额

项目 可抵扣暂时性差 递延所得税 可抵扣暂时性差 递延所得税

异 资产 异 资产

资产减值准备 30,088,021.28 7,522,005.32 24,502,588.24 6,125,647.06

计提未支付的工资薪酬 56,480,425.80 14,120,106.45 45,228,362.04 11,307,090.51

股权投资差额累计摊销 3,456,473.24 864,118.31 3,456,473.24 864,118.31

预提费用 5,359,223.40 1,339,805.85 5,376,243.40 1,344,060.85

未决诉讼及预计损失(附 44,821,600.00 11,205,400.00 44,821,600.00 11,205,400.00

注(七)、44)

合计 140,205,743.72 35,051,435.93 123,385,266.92 30,846,316.73

(2). 未经抵销的递延所得税负债

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额 期初余额

项目

应纳税暂时性差 递延所得税 应纳税暂时性差 递延所得税

异 负债 异 负债

可供出售金融资产公允 399,926,690.00 99,981,672.50 367,005,976.00 91,751,494.00

价值变动

合计 399,926,690.00 99,981,672.50 367,005,976.00 91,751,494.00

(3). 以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

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2017 年半年度报告

递延所得税资产 抵销后递延所 递延所得税资产 抵销后递延所

项目 和负债期末互抵 得税资产或负 和负债期初互抵 得税资产或负

金额 债期末余额 金额 债期初余额

递延所得税资产 -29,013,793.43 6,037,642.50 -24,846,316.73 6,000,000.00

递延所得税负债 29,013,793.43 70,967,879.07 24,846,316.73 66,905,177.27

(4). 未确认递延所得税资产明细

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

可抵扣暂时性差异 37,977,634.87 34,821,241.50

可抵扣亏损 154,308,088.58 140,472,383.62

合计 192,285,723.45 175,293,625.12

(5). 未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

年份 期末金额 期初金额

2017 年 11,578,971.67 12,484,358.81

2018 年 14,536,183.75 14,730,835.10

2019 年 15,618,871.16 16,438,513.15

2020 年 21,959,795.33 25,725,134.47

2021 年 66,959,019.90 71,093,542.09

2022 年 23,655,246.77 -

合计 154,308,088.58 140,472,383.62

其他说明：

□适用 √不适用

30、 其他非流动资产

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

预付工程项目建设款及履约保 25,248,000.00 25,248,000.00

证金(1)

预付土地使用权定金 (2) - 41,401,000.00

合计 25,248,000.00 66,649,000.00

其他说明：

(1) 本公司之子公司中外运空港物流(上海)有限公司(以下简称“上海空港”)于 2015 年 7

月 26 日与上海临港投资开发有限公司签订协议，受让浦东空港物流中心项目用地 B3-1 地块土地

使用权，以供开展仓储业务。截至 2017 年 6 月 30 日，上海空港已支付土地建设履约保证金人民

币 25,248,000.00 元。

(2) 本公司之子公司中外运南京空港物流有限公司(以下简称“南京空港”)于 2012 年 8 月

17 日与南京横溪经济技术开发有限公司签订协议，受让陶吴工业集中区内的土地使用权，以开展

仓储物流和服务外包业务。于 2017 年 2 月，本集团获得该土地之土地使用权证，该款项作为土地

使用权价款转入无形资产核算。

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2017 年半年度报告

31、 短期借款

(1). 短期借款分类

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

保证借款 132,513,316.00 136,241,930.00

合计 132,513,316.00 136,241,930.00

(2). 已逾期未偿还的短期借款情况

□适用 √不适用

其他说明

√适用 □不适用

香港空运为满足其业务发展需要，于 2016 年 8 月 4 日，与中国银行股份有限公司澳门分行签

订金额为港币 95,000,000.00 元(折合人民币 82,450,500 元)、贷款利率为浮动利率的贷款合同，

贷款期限为一年。该贷款由中国银行股份有限公司北京首都机场支行出具金额不超过人民币

200,000,000.00 元的融资性保函进行保证。本公司与中国银行股份有限公司北京首都机场支行约

定对于该开立融资性保函产生的债务，采用免担保方式。

香港空运于 2016 年 7 月 29 日，与中外运长航财务有限公司签订金额为美元 7,390,000.00

元(折合人民币 50,062,816 元)、贷款利率为 2.6179%的贷款合同，贷款期限为一年。该贷款由本

公司向中外运长航财务有限公司提供保证担保。

32、 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

□适用 √不适用

33、 衍生金融负债

□适用 √不适用

34、 应付票据

□适用 √不适用

35、 应付账款

(1). 应付账款列示

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

合计 894,971,613.78 843,181,068.24

(2). 账龄超过 1 年的重要应付账款

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 未偿还或结转的原因

嘉利工程技术有限公司 24,430,133.41 运费，未结算

上海浦东国际机场货运站有限公司 22,662,794.91 运费，未结算

北京畅捷顺达货物运输有限公司 10,674,029.00 运费，未结算

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2017 年半年度报告

上海东方远航物流有限公司 9,779,870.18 运费，未结算

上海科思达网络信息咨询服务有限公司 8,648,574.70 运费，未结算

中国货运航空有限公司 7,232,083.72 运费，未结算

香岛海外新闻有限公司(OCS Hongkong Co., Ltd) 6,417,287.11 运费，未结算

其他 145,139,539.02 运费，未结算

合计 234,984,312.05 --

其他说明

□适用 √不适用

36、 预收款项

(1). 预收账款项列示

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

合计 104,058,390.87 118,483,187.93

(2). 账龄超过 1 年的重要预收款项

□适用 √不适用

(3). 期末建造合同形成的已结算未完工项目情况：

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

37、 应付职工薪酬

(1).应付职工薪酬列示：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额

一、短期薪酬 79,173,881.63 195,182,382.48 201,564,493.67 72,791,770.44

二、离职后福利-设定 10,864,088.86 19,665,987.23 18,123,038.55 12,407,037.54

提存计划

三、辞退福利 334,241.35 595,568.46 929,809.81 -

合计 90,372,211.84 215,443,938.17 220,617,342.03 85,198,807.98

(2).短期薪酬列示：

√适用 □不适用

单位：元 币种:人民币

项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额

一、工资、奖金、津贴 68,903,991.46 157,254,303.86 173,136,429.13 53,021,866.19

和补贴

二、职工福利费 - 13,679,680.97 5,600,143.66 8,079,537.31

三、社会保险费 425,990.99 9,847,740.77 9,945,466.44 328,265.32

其中：医疗保险费 360,071.39 8,571,793.07 8,686,728.81 245,135.65

工伤保险费 58,106.33 639,744.88 623,207.69 74,643.52

生育保险费 7,813.27 636,202.82 635,529.94 8,486.15

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2017 年半年度报告

四、住房公积金 - 9,868,301.07 9,775,193.31 93,107.76

五、工会经费和职工教 9,843,899.18 4,532,355.81 3,107,261.13 11,268,993.86

育经费

合计 79,173,881.63 195,182,382.48 201,564,493.67 72,791,770.44

(3).设定提存计划列示

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额

1、基本养老保险 512,216.62 17,233,548.07 17,100,344.96 645,419.73

2、失业保险费 86,731.34 703,106.31 701,833.67 88,003.98

3、企业年金缴费 10,265,140.90 1,729,332.85 320,859.92 11,673,613.83

合计 10,864,088.86 19,665,987.23 18,123,038.55 12,407,037.54

其他说明：

√适用 □不适用

本集团按规定参加由政府机构设立的养老保险、失业保险计划，根据该等计划，本集团每月

分别按基本工资及奖金合计数的10%-20%、0.48%-2%向该等计划缴存费用。除上述每月缴存费用外，

本集团不再承担进一步支付义务。相应的支出于发生时计入当期损益。

本集团本期应分别向养老保险、失业保险计划缴存费用人民币17,233,548.07 元及人民币

703,106.31元(2016年1-6月：人民币18,425,325.41 元及人民币993,233.21元)。于2017年6月30

日，本集团尚有人民币645,419.73元及人民币88,003.98元(2016年12月31日：人民币512,216.62

元及人民币86,731.34元)的应缴存费用是于本报告期间到期而未支付给养老保险及失业保险计划

的。有关应缴存费用已于资产负债表日后支付。

38、 应交税费

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

增值税 6,916,366.57 2,574,521.38

营业税 184,620.56 203,168.92

企业所得税 70,417,413.13 9,006,350.71

个人所得税 523,989.94 743,879.99

城市维护建设税 198,762.40 190,194.64

房产税 889,367.07 1,340,609.86

土地使用税 465,843.78 460,448.80

教育费附加 173,043.27 187,283.83

印花税 121,763.30 557,724.22

其他 303,476.37 369,632.36

合计 80,194,646.39 15,633,814.71

39、 应付利息

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

短期借款应付利息 138,632.34 -

80 / 141

2017 年半年度报告

合计 138,632.34 -

重要的已逾期未支付的利息情况：

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

40、 应付股利

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

普通股股利（附注七、60） 452,740,860.00 -

合计 452,740,860.00 -

41、 其他应付款

(1). 按款项性质列示其他应付款

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

应付工程设备款及专业服务 31,163,788.16 17,344,761.38

费等

收取的押金、保证金 19,851,057.71 30,306,823.49

应付关联方款项(附注十二、 3,495,267.66 1,446,143.23

6、(2))

其他 2,650,069.93 2,495,167.06

合计 57,160,183.46 51,592,895.16

(2). 账龄超过 1 年的重要其他应付款

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

项目 期末余额 未偿还或结转的原因

收取的押金、保证金 14,067,994.79 押金、保证金尚未到期

合计 14,067,994.79 --

其他说明

□适用 √不适用

42、 划分为持有待售的负债

□适用 √不适用

43、 1 年内到期的非流动负债

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

预计将于一年内结转的递延 242,900.00 -

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2017 年半年度报告

收益(附注七、51)

合计 242,900.00 -

44、 其他流动负债

其他流动负债情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

未决诉讼及预计损失(附注 44,821,600.00 44,821,600.00

十四、2、(1)、2)和 3))

与银河航空有关的预计负债 27,700,650.00 27,700,650.00

(附注十四、2、(1) )

合计 72,522,250.00 72,522,250.00

短期应付债券的增减变动：

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

45、 长期借款

(1). 长期借款分类

□适用 √不适用

其他说明，包括利率区间：

□适用 √不适用

46、 应付债券

(1). 应付债券

□适用 √不适用

(2). 应付债券的增减变动：（不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具）

□适用 √不适用

(3). 可转换公司债券的转股条件、转股时间说明：

□适用 √不适用

(4). 划分为金融负债的其他金融工具说明：

期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况

□适用 √不适用

期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表

□适用 √不适用

其他金融工具划分为金融负债的依据说明

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

47、 长期应付款

(1). 按款项性质列示长期应付款：

□适用 √不适用

48、 长期应付职工薪酬

□适用 □不适用

(1) 长期应付职工薪酬表

□适用 √不适用

(2) 设定受益计划变动情况

设定受益计划义务现值：

□适用 √不适用

计划资产：

□适用 √不适用

设定受益计划净负债（净资产）

□适用 √不适用

设定受益计划的内容及与之相关风险、对公司未来现金流量、时间和不确定性的影响说明：

□适用 √不适用

设定受益计划重大精算假设及敏感性分析结果说明

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

49、 专项应付款

□适用 √不适用

50、 预计负债

□适用 √不适用

51、 递延收益

递延收益情况

√适用 □不适用

单位：元 币种人民币

项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 形成原因

政府补助 16,740,333.43 56,330.01 16,013.45 16,780,649.99 工程补贴

减：重分类至一 - -242,900.00 - -242,900.00 -

年内到期的递

延收益

合计 16,740,333.43 -186,569.99 16,013.45 16,537,749.99 -

涉及政府补助的项目：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

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2017 年半年度报告

负债项目 期初余额 本期新增补 本期计入营业 其他变动 期末余额 与资产相关/

助金额 外收入金额 与收益相关

中外运长春物流有限 11,740,333.43 0 16,013.45 242,900.00 11,481,419.98 与资产相关

公司政府补助

中外运郑州空港物流 5,000,000.00 0 0 0 5,000,000.00 与资产相关

有限公司政府补助

其他 0 56,330.01 0 0 56,330.01 与资产相关

合计 16,740,333.43 56,330.01 16,013.45 242,900.00 16,537,749.99

其他说明：

√适用 □不适用

于 2017 年 6 月 30 日，本公司递延收益系主要以下项目：

<1>依据《中共河南省委、河南省人民政府关于加快发展服务业的若干意见》(豫发[2008]10

号)，本集团之子公司中外运郑州空港物流有限公司在建的中部区域空港物流网络枢纽建设项目被

列为政府扶持项目。2015 年本集团收到郑州市发展和改革委员会的补助款人民币 5,000,000.00

元。该补助款系与资产相关的政府补助。截至 2017 年 6 月 30 日，该建设项目尚未验收。

<2>中外运长春物流有限公司(以下简称“长春物流”)因建设长春物流中心项目，在长春经济

开发区购买土地 132,577 平方米，并于 2011 年 9 月 29 日与长春经济技术开发区管理委员会(以下

简称“开发区管委会”)签署《工业项目用地投资条件协议书》，根据协议书的约定，开发区管委

会向长春物流提供中小企业扶持基金人民币 30,160,000.00 元。截至 2017 年 6 月 30 日，长春物

流收到补助款人民币 12,145,000.00 元，该补助款根据土地的使用年限平均摊销。

52、 其他非流动负债

□适用 √不适用

53、 股本

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

本次变动增减（+、一）

期初余额 发行 公积金 期末余额

送股 其他 小计

新股 转股

股份总 905,481,720.00 - - - - - 905,481,720.00

数

其他说明：

2009 年 11 月 2 日，中国外运持有的有限售条件的流通股份 574,637,796 股已符合上市交易

条件，但中国外运当时尚未履行注入优质资产的承诺，故中国外运持有的有限售条件的流通股份

574,637,796 股暂未上市流通。2013 年 2 月 28 日，中国外运注入优质资产的承诺已履行完毕。2015

年 3 月 18 日，上述限售股份解禁并上市流通。至此，本公司所有股份(总股本：905,481,720 股)

均为流通股。

54、 其他权益工具

(1) 期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况

□适用 √不适用

(2) 期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

其他权益工具本期增减变动情况、变动原因说明，以及相关会计处理的依据：

□适用 √不适用

其他说明:

□适用 √不适用

55、 资本公积

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额

资本溢价（股本溢 522,033,360.06 - - 522,033,360.06

价）

其他资本公积 16,438,597.82 - - 16,438,597.82

合计 538,471,957.88 - - 538,471,957.88

56、 库存股

□适用 √不适用

57、 其他综合收益

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

本期发生金额

税后

期初 减：前期计入其 归属 期末

项目 本期所得税前发 减：所得税费 税后归属于母公

余额 他综合收益当期 于少 余额

生额 用 司

转入损益 数股

东

一、以后不能重分类进 2,649,130.51 - - - - - 2,649,130.51

损益的其他综合收益

其中：权益法下在被投 2,649,130.51 - - - - 2,649,130.51

资单位不能重分类进 -

损益的其他综合收益

中享有的份额

二、以后将重分类进损 278,368,697.27 280,033,991.91 248,525,559.00 8,230,178.50 23,278,254.41 - 301,646,951.68

益的其他综合收益

其中：权益法下在被投 4,031,135.16 - - - - - 4,031,135.16

资单位以后将重分类

进损益的其他综合收

益中享有的份额

可供出售金融资产 282,920,474.00 281,446,273.00 248,525,559.00 8,230,178.50 24,690,535.50 - 307,611,009.50

公允价值变动损益

外币财务报表折算 -8,582,911.89 -1,412,281.09 - - -1,412,281.09 - -9,995,192.98

差额

其他综合收益合计 281,017,827.78 280,033,991.91 248,525,559.00 8,230,178.50 23,278,254.41 - 304,296,082.19

58、 专项储备

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额

安全生产费 3,844,788.74 1,560,404.98 604,026.45 4,801,167.27

合计 3,844,788.74 1,560,404.98 604,026.45 4,801,167.27

59、 盈余公积

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

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2017 年半年度报告

项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额

法定盈余公积 490,077,919.59 - - 490,077,919.59

任意盈余公积 13,956.26 - - 13,956.26

合计 490,091,875.85 - - 490,091,875.85

盈余公积说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：

因本公司盈余公积金余额已达注册资本的50%以上，根据《公司法》有关规定，本公司第五届董事

会第十次会议通过决议，不再计提盈余公积。

60、 未分配利润

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 本期 上期

调整前上期末未分配利润 5,209,337,984.71 4,666,827,137.47

调整后期初未分配利润 5,209,337,984.71 4,666,827,137.47

加：本期归属于母公司所有者的净利 634,242,699.45 488,055,823.25

润

减：应付普通股股利<1> 452,740,860.00 452,740,860.00

期末未分配利润 5,390,839,824.16 4,702,142,100.72

<1>根据本公司第六届董事会第十二次会议通过的有关决议，本公司以 2016 年 12 月 31 日总

股本为基数，实施每 10 股派发现金 5 元(含税)的利润分配预案，剩余利润作为未分配利润留存。

该决议于 2017 年 5 月 19 日经 2016 年年度股东大会表决通过，并于 2017 年 7 月实施。

截止 2017 年 6 月 30 日，未分配利润中包含子公司计提的归属于母公司的盈余公积人民币

6,087,176.24 元。（2016 年 6 月 30 日：人民币 5,602,781.15 元）。

调整期初未分配利润明细：

1、由于《企业会计准则》及其相关新规定进行追溯调整，影响期初未分配利润 0 元。

2、由于会计政策变更，影响期初未分配利润 0 元。

3、由于重大会计差错更正，影响期初未分配利润 0 元。

4、由于同一控制导致的合并范围变更，影响期初未分配利润 0 元。

5、其他调整合计影响期初未分配利润 0 元。

61、 营业收入和营业成本

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

本期发生额 上期发生额

项目

收入 成本 收入 成本

主营业务 2,598,689,082.49 2,396,945,805.82 2,142,836,425.86 1,968,123,731.08

其他业务 16,264,068.95 9,170,545.32 51,159,669.46 46,031,750.72

合计 2,614,953,151.44 2,406,116,351.14 2,193,996,095.32 2,014,155,481.80

62、 税金及附加

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 本期发生额 上期发生额

营业税 71,940.81 605,459.75

城市维护建设税 1,607,912.82 620,513.33

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2017 年半年度报告

教育费附加 797,904.75 383,112.04

房产税 4,805,510.90 3,156,288.33

土地使用税 1,861,764.31 1,305,171.41

车船使用税 172,773.12 67,561.44

印花税 672,809.94 390,856.42

地方教育费附加 471,352.29 158,220.69

其他 374,360.62 71,060.13

合计 10,836,329.56 6,758,243.54

其他说明：

注：根据财政部《关于印发<增值税会计处理规定>的通知》(财会[2016]22 号)的相关规定，

全面试行营业税改增值税后，“营业税金及附加”科目名称调整为“税金及附加”。企业经营活

动发生的消费税、城市维护建设税、资源税、教育费附加及房产税、土地使用税、车船使用税、

印花税等税费不再在“管理费用”科目列报，而是改为在“税金及附加科目”列报。因此，本集

团对管理费用中的税费进行相应的调整，并对比较期间的列报进行追溯调整。

63、 销售费用

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 本期发生额 上期发生额

人工费用 66,077,892.59 63,582,119.07

汽车费用 2,892,074.32 3,145,089.79

房租、物业及煤水电费 4,869,997.63 4,268,116.75

业务招待费 3,208,580.05 2,818,499.13

差旅交通费 3,234,882.70 2,951,122.01

办公费 1,705,768.26 1,783,043.41

折旧摊销费 2,848,864.05 2,930,352.06

邮电通讯网络费 1,786,451.99 2,013,323.62

广告宣传赞助费 76,650.29 (1,633,216.48)

会议费、培训费 59,224.26 63,191.38

修理费 475,499.13 744,920.89

保险费 252,891.23 264,492.86

其他 334,524.97 2,127,259.07

合计 87,823,301.47 85,058,313.56

64、 管理费用

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 本期发生额 上期发生额

人工费用 63,774,025.93 56,837,913.58

折旧摊销费 13,879,346.02 16,021,168.19

汽车费用 3,239,487.07 3,430,645.28

房租、物业及煤水电费 6,055,331.18 6,340,497.98

邮电通讯网络费 1,202,759.37 1,650,707.50

差旅交通费 3,318,226.35 3,254,133.47

技术服务费 1,619,897.27 848,090.24

业务招待费 1,985,468.62 1,993,256.32

审计、咨询评估、综合服务费 4,697,628.69 4,961,293.48

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2017 年半年度报告

办公费 1,635,164.99 1,569,397.93

会议费、培训费 269,905.40 385,629.92

修理费 1,095,397.96 672,757.64

保险费 375,340.03 383,822.36

诉讼费 287,580.62 160,914.20

其他 635,783.76 753,033.71

合计 104,071,343.26 99,263,261.80

65、 财务费用

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 本期发生额 上期发生额

利息支出 1,468,695.23 484,119.51

减﹕利息收入 -31,778,463.29 -22,346,213.79

汇兑差额 1,811,758.59 -3,386,089.93

银行手续费 1,390,519.86 1,306,120.43

合计 -27,107,489.61 -23,942,063.78

66、 资产减值损失

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 本期发生额 上期发生额

一、坏账损失 5,524,696.14 6,734,722.11

合计 5,524,696.14 6,734,722.11

67、 公允价值变动收益

□适用 √不适用

68、 投资收益

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 本期发生额 上期发生额

权益法核算的长期股权投资收益 430,652,209.31 432,707,033.84

可供出售金融资产等取得的投资收益 263,400.00 9,071,789.22

处置可供出售金融资产取得的投资收 233,743,631.46 32,396,063.77

益

其他 822,328.77 -116,343.39

合计 665,481,569.54 474,058,543.44

69、 其他收益

人民币元

补助项目 本期发生额 上期发生额

商贸服务业发展专项资金 300,000.00 -

货运代理货量增量特殊奖励资金 477,000.00 -

物流专项奖励资金 786,374.88 -

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2017 年半年度报告

合计 1,563,374.88 -

70、 营业外收入

营业外收入情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

计入当期非经常性损益

项目 本期发生额 上期发生额

的金额

非流动资产处置利得 284,556.95 279,657.24 284,556.95

合计

其中：固定资产处置 134,767.54 172,213.57 134,767.54

利得

政府补助 66,034.94 1,777,626.51 66,034.94

无法支付的应付款项 1,034,704.49 611.34 1,034,704.49

违约金及赔偿金 70,270.40 47,830.75 70,270.40

其他 3,008,753.71 45,596.86 3,008,753.71

合计 4,464,320.49 2,151,322.70 4,464,320.49

计入当期损益的政府补助

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

补助项目 本期发生金额 上期发生金额 与资产相关/与收益相关

航空货运代理专项奖励 - 778,028.49 与收益相关

稳定外贸发展专项资金 - 450,000.00 与收益相关

绵阳口岸综合监管平台运行补贴 - 150,000.00 与收益相关

稳岗补贴 - 117,911.79 与收益相关

营改增过渡财政扶持金 - 112,900.00 与收益相关

武汉东湖新技术开发区扩大开放产 - 110,000.00 与收益相关

业发展专项资金

佛山市商贸服务业发展专项资金 300,000.00 - 与收益相关

货运代理货量增量奖励 477,000.00 - 与收益相关

物流专项奖励资金 786,374.88 - 与收益相关

其他 66,034.94 58,786.23 与收益相关

合计 1,629,409.82 1,777,626.51

其他说明：

□适用 √不适用

71、 营业外支出

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

计入当期非经常性损益

项目 本期发生额 上期发生额

的金额

已计提诉讼损失的 -804,000.00 -10,053,428.62 -804,000.00

转回

非流动资产处置损 286,085.25 209,444.21 286,085.25

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2017 年半年度报告

失合计

其中：固定资产处置 260,813.46 156,982.59 260,813.46

损失

罚没支出 732,094.01 7,155.46 732,094.01

违约金、赔偿金 355.63 295,410.64 355.63

其他 489,756.85 30,847.27 489,756.85

合计 704,291.74 -9,510,571.04 704,291.74

72、 所得税费用

(1) 所得税费用表

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 本期发生额 上期发生额

当期所得税费用 68,946,512.40 4,858,993.01

递延所得税费用 -4,205,119.20 -913,340.42

合计 64,741,393.20 3,945,652.59

(2) 会计利润与所得税费用调整过程：

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

项目 本期发生额

利润总额 698,493,592.65

按法定/适用税率计算的所得税费用 174,623,398.16

子公司适用不同税率的影响 -287,024.63

非应税收入的影响 -118,212,172.59

不可抵扣的成本、费用和损失的影响 4,369,167.69

使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损 -2,181,286.66

的影响

本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差 6,702,910.04

异或可抵扣亏损的影响

确认前期未确认可抵扣暂时性差异的纳税影响 -273,598.81

所得税费用 64,741,393.20

其他说明：

□适用 √不适用

73、 其他综合收益

√适用 □不适用

详见附注

74、 基本每股收益和稀释每股收益的计算过程

计算基本每股收益时，归属于普通股股东的当年净利润为：

人民币元

2017 年 1-6 月 2016 年 1-6 月

归属于普通股股东的当期净利润 634,242,699.45 488,055,823.25

其中：归属于持续经营的净利润 634,242,699.45 488,055,823.25

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2017 年半年度报告

归属于终止经营的净利润 - -

计算基本每股收益时，分母为发行在外普通股加权平均数，计算过程如下：

股数

2017 年 1-6 月 2016 年 1-6 月

期初发行在外的普通股股数 905,481,720.00 905,481,720.00

加：本期发行的普通股加权数 - -

减：本期回购的普通股加权数 - -

期末发行在外的普通股加权数 905,481,720.00 905,481,720.00

每股收益

人民币元

2017 年 1-6 月 2016 年 1-6 月

按归属于母公司股东的净利润计算：

基本每股收益 0.7004 0.5390

按归属于母公司股东的持续经营净利润计算：

基本每股收益 0.7004 0.5390

本公司没有稀释性潜在普通股，因此稀释每股收益不适用。

75、 现金流量表项目

(1). 收到的其他与经营活动有关的现金：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 本期发生额 上期发生额

利息收入 2,955,348.39 2,293,426.01

政府补贴 1,669,726.38 1,777,626.51

违约金及赔偿金 70,270.40 47,830.75

押金保证金代垫款项等项目 3,108,753.71 10,150,599.94

合计 7,804,098.88 14,269,483.21

(2). 支付的其他与经营活动有关的现金：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 本期发生额 上期发生额

房租、物业及煤水电费 24,580,878.52 23,436,755.20

汽车费用 20,374,537.70 20,487,569.67

差旅交通费 8,603,069.04 23,848,660.61

业务招待费 7,355,972.44 6,754,553.71

押金保证金代垫款项 5,171,940.86 8,173,186.95

修理费 5,699,969.66 4,587,347.23

邮电通讯网络费 5,360,751.09 3,489,905.88

办公费 5,108,236.31 5,801,462.64

技术服务费 4,679,569.98 3,678,659.81

审计、咨询评估费 2,378,648.82 2,598,427.19

银行手续费 1,390,519.86 1,306,120.43

保险费 976,843.21 1,478,820.39

会议费、培训费 397,119.06 494,954.66

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2017 年半年度报告

广告宣传赞助费 189,586.16 279,357.38

诉讼及诉讼赔款 287,580.62 4,064,885.58

其他 496,680.67 476,886.98

合计 93,051,904.00 110,957,554.31

(3). 收到的其他与投资活动有关的现金

√适用 □不适用

单位：元 币种:人民币

项目 本期发生额 上期发生额

定期存款利息收入 21,225,425.35 14,613,265.51

合计 21,225,425.35 14,613,265.51

(4). 支付的其他与投资活动有关的现金

□适用 √不适用

(5). 收到的其他与筹资活动有关的现金

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 本期发生额 上期发生额

收到的保函押金和质押存款 - 2,774,000.00

合计 - 2,774,000.00

(6). 支付的其他与筹资活动有关的现金

□适用 √不适用

76、 现金流量表补充资料

(1) 现金流量表补充资料

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

补充资料 本期金额 上期金额

1．将净利润调节为经营活动现金流

量：

净利润 633,752,199.45 487,742,920.88

加：资产减值准备 5,524,696.14 6,734,722.11

固定资产折旧、油气资产折耗、生产 27,038,948.35 27,699,469.85

性生物资产折旧

无形资产摊销 6,853,441.90 8,484,337.12

长期待摊费用摊销 4,504,292.44 2,041,569.52

处置固定资产、无形资产和其他长期 -124,517.62 -54,982.05

资产的损失（收益以“－”号填列）

固定资产报废损失（收益以“－”号 126,045.92 -15,230.98

填列）

财务费用（收益以“－”号填列） -28,080,620.41 -22,954,758.20

投资损失（收益以“－”号填列） -665,481,569.54 -474,058,543.44

递延所得税资产减少（增加以“－” -4,205,119.20 -913,340.42

号填列）

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2017 年半年度报告

递延所得税负债增加（减少以“－” - -

号填列）

存货的减少（增加以“－”号填列） -943,471.67 -282,465.51

经营性应收项目的减少（增加以 -48,873,025.03 -329,211,103.06

“－”号填列）

经营性应付项目的增加（减少以 103,435,496.55 173,224,960.18

“－”号填列）

其他 956,639.73 467,416.75

经营活动产生的现金流量净额 34,483,437.01 -121,095,027.25

2．不涉及现金收支的重大投资和筹

- -

资活动：

3．现金及现金等价物净变动情况：

现金的期末余额 3,650,169,279.77 2,469,422,512.51

减：现金的期初余额 3,277,046,583.62 2,645,528,680.95

加：现金等价物的期末余额 - -

减：现金等价物的期初余额 - -

现金及现金等价物净增加额 373,122,696.15 -176,106,168.44

(2) 本期支付的取得子公司的现金净额

□适用 √不适用

(3) 本期收到的处置子公司的现金净额

□适用 √不适用

(4) 现金和现金等价物的构成

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 期末余额 期初余额

一、现金 3,650,169,279.77 3,277,046,583.62

其中：库存现金 1,967,257.35 1,756,683.32

可随时用于支付的银行存款 3,506,929,241.16 3,186,344,979.86

可随时用于支付的其他货币资 141,272,781.26 88,944,920.44

金

二、现金等价物 - -

三、期末现金及现金等价物余额 3,650,169,279.77 3,277,046,583.62

四、受限制的现金及现金等价物 14,426,650.00 14,418,500.00

其他说明：

□适用 √不适用

77、 所有者权益变动表项目注释

说明对上年期末余额进行调整的“其他”项目名称及调整金额等事项：

□适用 √不适用

78、 所有权或使用权受到限制的资产

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

79、 外币货币性项目

(1). 外币货币性项目：

√适用 □不适用

单位：元

期末折算人民币

项目 期末外币余额 折算汇率

余额

货币资金

其中：美元 27,037,652.58 6.7744 183,163,873.63

港币 37,891,468.23 0.8679 32,886,005.28

欧元 2,691,328.37 7.7496 20,856,718.32

日元 56,066,736.20 0.0605 3,392,037.54

英镑 17,813.02 8.8144 157,011.08

澳门元 257.10 5.2099 1,339.49

应收账款

其中：美元 25,922,446.95 6.7744 175,609,024.65

港币 143,802,069.36 0.8679 124,805,816.00

欧元 1,236,619.75 7.7496 9,583,308.43

日元 112,040,543.64 0.0605 6,778,452.89

英镑 85.89 8.8144 757.07

其他应收款

其中：美元 340,070.22 6.7744 2,303,771.70

港元 19,538,901.24 0.8679 16,957,812.39

欧元 9,558.31 7.7496 74,073.08

日元 29,750,895.04 0.0605 1,799,929.15

英镑 40,000.00 8.8144 352,576.00

短期借款

其中：美元 7,390,000.00 6.7744 50,062,816.00

港元 95,000,000.00 0.8679 82,450,500.00

应付账款

其中：美元 16,375,901.53 6.7744 110,936,907.30

港元 67,848,816.47 0.8679 58,885,987.81

欧元 1,514,395.18 7.7496 11,735,956.90

日元 12,214,479.67 0.0605 738,976.02

英镑 170,330.70 8.8144 1,501,362.89

其他应付款

其中：美元 126,824.05 6.7744 859,156.83

港币 1,547,463.09 0.8679 1,343,043.22

欧元 17,728.38 7.7496 137,387.85

日元 15,657,001.16 0.0605 947,248.57

(2). 境外经营实体说明，包括对于重要的境外经营实体，应披露其境外主要经营地、记账本位

币及选择依据，记账本位币发生变化的还应披露原因。

√适用 □不适用

境外经营实体 主要经营地 记账本位币

中外运香港空运发展股份有限公司 中国香港 港币

境外经营实体根据其经营所处的主要经济环境中的货币确定其记账本位币。

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2017 年半年度报告

80、 套期

□适用 √不适用

81、 政府补助

1. 政府补助基本情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

种类 金额 列报项目 计入当期损益的金额

与资产相关 17,201,330.01 递延收益 16,013.45

与收益相关 1,563,374.88 其他收益 1,563,374.88

与收益相关 50,021.49 营业外收入 50,021.49

2. 政府补助退回情况

□适用 √不适用

82、 其他

□适用 √不适用

八、合并范围的变更

1、 非同一控制下企业合并

□适用 √不适用

2、 同一控制下企业合并

□适用 √不适用

3、 反向购买

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

4、 处置子公司

是否存在单次处置对子公司投资即丧失控制权的情形

□适用√不适用

其他说明：

□适用 √不适用

是否存在通过多次交易分步处置对子公司投资且在本期丧失控制权的情形

□适用√不适用

一揽子交易

□适用 √不适用

非一揽子交易

□适用 √不适用

5、 其他原因的合并范围变动

说明其他原因导致的合并范围变动（如，新设子公司、清算子公司等）及其相关情况：

√适用 □不适用

本集团于 2017 年注销其全资二级子公司中外运（郑州）保税物流有限公司、广州中外运空运报关有限公司及三级子公司西安新运物流有限公司和海

南运新保税物流服务有限公司，因此不再纳入合并范围。

6、 其他

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

九、在其他主体中的权益

1、 在子公司中的权益

(1). 企业集团的构成

√适用 □不适用

持股比例

子公司 主要经 (%) 取得

注册地 业务性质

名称 营地 间 方式

直接

接

中外运香港空运发展有限公司 中国香 中国香港 物流运输 100.00 - 设立

港

中外运速递有限公司 中国上 中国上海市 物流运输 100.00 - 设立

海市

中外运现代物流有限公司 中国北 中国北京市 物流运输 100.00 - 设立

京市

上海新运物流有限公司 中国上 中国上海市 物流运输 100.00 - 设立

海市

中外运绵阳出口加工区物流有限 四川绵 四川绵阳市 物流运输 100.00 - 设立

公司 阳市

北京中外运空港仓储服务有限公 中国北 中国北京市 物流运输 100.00 - 设立

司 京市

中外运绵阳物流有限公司 四川绵 四川绵阳市 物流运输 100.00 - 设立

阳市

中外运(成都)空港物流有限公司 四川成 四川成都市 物流运输 100.00 - 设立

都市

南京新运物流有限公司 江苏南 江苏南京市 物流运输 100.00 - 设立

京市

中外运(青岛)空港物流有限公司 山东青 山东青岛市 物流运输 100.00 - 设立

岛市

中外运定州物流有限公司 河北定 河北定州市 物流运输 100.00 - 设立

州市

重庆中外运新空保税物流有限责 中国重 中国重庆市 物流运输 100.00 - 设立

任公司 庆市

中外运(长春)物流有限公司 吉林长 吉林长春市 物流运输 100.00 - 设立

春市

中外运(郑州)空港物流有限公司 河南郑 河南郑州市 物流运输 100.00 - 设立

州市

中外运空港物流(上海)有限公司 中国上 中国上海市 物流运输 100.00 - 设立

海市

中外运南京空港物流有限公司 江苏南 江苏南京市 物流运输 100.00 - 设立

京市

中外运(武汉)供应链物流有限公 湖北武 湖北武汉市 物流运输 100.00 - 设立

司 汉市

中外运(南昌)供应链物流有限公 江西南 江西南昌市 物流运输 100.00 - 设立

司 昌市

北京中外运嘉航物流有限公司 中国北 中国北京市 物流运输 100.00 - 设立

京市

中外运(合肥)空港物流有限公司 安徽合 安徽合肥市 物流运输 100.00 - 设立

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2017 年半年度报告

肥市

上海中外运空运保税物流有限公 中国上 中国上海市 物流运输 100.00 - 设立

司 海市

佛山中外运快件管理报关有限公 广东佛 广东佛山市 物流运输 100.00 - 同一控制下

司 山市 企业合并

天津天华宏运物流有限公司 中国天 中国天津市 物流运输 100.00 - 非同一控制

津市 下企业合并

华运公司 美国纽 美国纽约州 物流运输 100.00 - 同一控制下

约州 企业合并

(2). 重要的非全资子公司

□适用 √不适用

(3). 重要非全资子公司的主要财务信息

□适用 √不适用

(4). 使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制：

□适用 √不适用

(5). 向纳入合并财务报表范围的结构化主体提供的财务支持或其他支持：

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

2、 在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易

□适用 √不适用

3、 在合营企业或联营企业中的权益

√适用 □不适用

(1). 重要的合营企业或联营企业

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

持股比例 对合营企业

主要经 (%) 或联营企业

合营企业或联营企业名称 注册地 业务性质

营地 间 投资的会计

直接

接 处理方法

一、合营企业

中外运-敦豪国际航空快件有限公司 北京市 北京市 航空快件 50.00 - 权益法核算

华捷国际运输代理有限公司 北京市 北京市 物流运输 50.00 - 权益法核算

成都保税物流投资有限公司 四川成 四川成 物流运输 54.29 - 权益法核算

都市 都市

上海中外运松江物流有限公司 中国上 中国上 物流运输 50.00 - 权益法核算

海市 海市

中外运安迈世(上海)国际航空快递有限 中国上 中国上 航空快递 50.00 - 权益法核算

公司 海市 海市

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2017 年半年度报告

北京中外运华力物流有限公司 中国北 中国北 物流运输 40.00 - 权益法核算

京市 京市

中外运泓丰(上海)国际物流有限公司 中国上 中国上 物流运输 50.00 - 权益法核算

（附注七 、17、<1>） 海市 海市

大连京大国际货运代理有限公司 辽宁大 辽宁大 航空货运 45.00 - 权益法核算

连市 连市

中外运泸州港保税物流有限公司 四川泸 四川泸 物流运输 60.00 - 权益法核算

州市 州市

中外运电子商务有限公司（附注九、3、 中国北 中国北 电子商务 50.00 - 权益法核算

(6)） 京市 京市

合肥新外运物流管理有限公司 安徽合 安徽合 物流运输 49.00 - 权益法核算

肥市 肥市

东莞市中外运跨晟电子商务有限公司 广东东 广东东 电子商务 50.00 - 权益法核算

莞市 莞市

中外运扇扩国际冷链物流（上海）有限 中国上 中国上 物流运输 50.00 - 权益法核算

公司（附注七 、17、<3>） 海市 海市

二、联营企业

华力环球运输有限公司 中国北 中国北 物流运输 20.00 - 权益法核算

京市 京市

北京辰通货运服务有限公司 中国北 中国北 物流运输 37.00 - 权益法核算

京市 京市

青岛华盛空港物流有限公司 山东青 山东青 物流运输 18.00 - 权益法核算

岛市 岛市

意尚电子商务（武汉）股份有限公司 湖北武 湖北武 电子商务 49.00 - 权益法核算

汉市 汉市

义乌市跨境电商供应链管理有限公司 浙江义 浙江义 电子商务 20.00 - 权益法核算

乌市 乌市

中外运华杰国际物流（北京）有限公司 中国北 中国北 航空货运 40.00 - 权益法核算

京市 京市

北京鸿链科技有限公司 中国北 中国北 技术开发 40.00 - 权益法核算

京市 京市

在合营企业或联营企业的持股比例不同于表决权比例的说明：

（1）成都保税物流投资有限公司(以下简称“成都保税物流”)成立于 2005 年 3 月，由成都

高新投资集团有限公司(原“成都高新区投资有限公司”)出资成立。本公司与成都高新投资集团

有限公司于 2006 年 3 月签订重组协议，本公司以现金人民币 5,000 万元对成都保税物流出资，占

注册资本的 50%，成都高新投资集团有限公司以成都保税物流经评估确认的净资产值取整人民币

5,000 万元作为出资，占注册资本的 50%。

经本公司于 2009 年 3 月 4 日召开的第四届董事会第二次会议决议，本公司 2009 年与成都高

新投资集团有限公司共同向成都保税物流增资人民币 7,500 万元，其中，本公司增资人民币 4,500

万元，增资后，本公司持有成都保税物流的股权比例为 54.29%。但根据其实际经营、管理情况及

公司章程的规定和执行情况，本公司判断对成都保税物流属于共同控制，采用权益法核算，不合

并其财务报表。

（2）本公司持有泸州保税 60%的股权，由于泸州保税的公司章程规定，“股东会决议需由全

体股东同意通过”。因此本公司仅对泸州保税实施共同控制，采用权益法核算，不合并其财务报

表。

持有 20%以下表决权但具有重大影响，或者持有 20%或以上表决权但不具有重大影响的依据：

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2017 年半年度报告

本公司持有青岛华盛空港物流有限公司(以下简称“青岛华盛”) 18%的股权，由于本公司在

青岛华盛的董事会中派有代表，参与对青岛华盛财务和经营政策的决策，因此本公司能够对青岛

华盛实施重大影响，采用权益法核算。

(2). 重要合营企业的主要财务信息

√适用 □不适用

单位: 元 币种:人民币

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

中外运-敦豪国际 中外运-敦豪国际 中外运-敦豪国际 中外运-敦豪国际

航空快件有限公司 航空快件有限公司 航空快件有限公司 航空快件有限公司

流动资产 3,888,516,983.69 3,234,561,070.83

其中：现金和现金等价 2,296,936,430.03 1,603,893,058.22

物

非流动资产 763,754,472.91 826,679,564.04

资产合计 4,652,271,456.60 4,061,240,634.87

流动负债 1,571,975,889.54 1,846,000,494.60

非流动负债 68,864,177.20 67,552,398.41

负债合计 1,640,840,066.74 1,913,552,893.01

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 3,011,431,389.86 2,147,687,741.86

按持股比例计算的净资产份 1,505,715,694.93 1,073,843,870.93

额

对合营企业权益投资的账面 1,505,715,694.93 1,073,843,870.93

价值

营业收入 5,669,560,149.27 5,120,897,448.76

财务费用 -11,244,697.02 -13,245,113.33

所得税费用 285,395,484.75 289,104,641.71

净利润 863,743,648.00 861,313,810.53

其他综合收益 - -

综合收益总额 863,743,648.00 861,313,810.53

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

华捷国际运输代 华捷国际运输代 华捷国际运输代 华捷国际运输代

理有限公司 理有限公司 理有限公司 理有限公司

流动资产 8,952,190.22 9,295,552.29

其中：现金和现金等价物 6,096,450.82 5,958,679.70

非流动资产 70,260.24 306,542.17

资产合计 9,022,450.46 9,602,094.46

流动负债 1,890,861.40 2,099,019.29

非流动负债 - -

负债合计 1,890,861.40 2,099,019.29

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 7,131,589.06 7,503,075.17

按持股比例计算的净资产份额 3,565,794.52 3,751,537.58

对合营企业权益投资的账面价值 3,565,794.52 3,751,537.58

100 / 141

2017 年半年度报告

营业收入 - -

财务费用 -75,462.23 688.35

所得税费用 - -

净利润 -371,486.11 -1,720,762.04

终止经营的净利润 -

其他综合收益 - -

综合收益总额 -371,486.11 -1,720,762.04

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

成都保税物流投 成都保税物流投 成都保税物流投 成都保税物流投

资有限公司 资有限公司 资有限公司 资有限公司

流动资产 41,942,788.31 43,466,055.30

其中：现金和现金等价物 40,083,074.95 42,072,384.67

非流动资产 179,594,344.72 176,810,627.46

资产合计 221,537,133.03 220,276,682.76

流动负债 21,527,302.38 25,358,912.09

非流动负债 - -

负债合计 21,527,302.38 25,358,912.09

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 200,009,830.65 194,917,770.67

按持股比例计算的净资产份额 108,585,337.06 105,820,857.70

对合营企业权益投资的账面价值 108,585,337.06 105,820,857.70

营业收入 17,810,673.76 14,567,751.93

财务费用 -209,321.65 -197,875.25

所得税费用 1,626,834.33 1,221,698.16

净利润 5,092,059.98 3,850,427.12

其他综合收益 - -

综合收益总额 5,092,059.98 3,850,427.12

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

上海中外运松江 上海中外运松江 上海中外运松江 上海中外运松江

物流有限公司 物流有限公司 物流有限公司 物流有限公司

流动资产 25,255,208.94 19,586,745.48

其中：现金和现金等价物 2,789,451.90 2,893,191.88

非流动资产 460,341.37 564,397.35

资产合计 25,715,550.31 20,151,142.83

流动负债 14,710,642.47 10,118,108.88

非流动负债 - -

负债合计 14,710,642.47 10,118,108.88

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 11,004,907.84 10,033,033.95

按持股比例计算的净资产份额 5,502,453.92 5,016,516.98

对合营企业权益投资的账面价值 5,502,453.92 5,016,516.98

营业收入 24,065,916.50 20,746,682.30

财务费用 82,854.94 -3,352.12

101 / 141

2017 年半年度报告

所得税费用 345,019.13 -

净利润 972,697.08 1,043,968.22

其他综合收益 - -

综合收益总额 972,697.08 1,043,968.22

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

中外运安迈世 中外运安迈世 中外运安迈世 中外运安迈世

(上海)国际航空 (上海)国际航空 (上海)国际航空 (上海)国际航空

快递有限公司 快递有限公司 快递有限公司 快递有限公司

流动资产 37,455,888.92 46,074,212.33

其中：现金和现金等价物 18,079,360.57 12,409,941.44

非流动资产 2,631,456.46 1,956,667.56

资产合计 40,087,345.38 48,030,879.89

流动负债 23,712,795.77 32,349,321.58

非流动负债 - -

负债合计 23,712,795.77 32,349,321.58

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 16,374,549.61 15,681,558.31

按持股比例计算的净资产份额 8,187,274.80 7,840,779.15

对合营企业权益投资的账面价值 8,187,274.80 7,840,779.15

营业收入 75,322,320.98 71,806,613.94

财务费用 169,726.53 -53,667.56

所得税费用 - -

净利润 692,991.30 1,958,142.12

其他综合收益 - -

综合收益总额 692,991.30 1,958,142.12

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

北京中外运华力 北京中外运华力 北京中外运华力 北京中外运华力

物流有限公司 物流有限公司 物流有限公司 物流有限公司

流动资产 42,096,239.25 35,991,507.90

其中：现金和现金等价物 13,277,150.59 11,609,571.69

非流动资产 854,117.39 1,066,881.98

资产合计 42,950,356.64 37,058,389.88

流动负债 29,440,193.36 24,745,982.13

非流动负债 - -

负债合计 29,440,193.36 24,745,982.13

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 13,510,163.28 12,312,407.75

按持股比例计算的净资产份额 5,404,065.31 4,924,963.10

对合营企业权益投资的账面价值 5,404,065.31 4,924,963.10

营业收入 67,194,750.07 54,336,421.90

财务费用 31,387.24 -3,988.09

所得税费用 404,664.29 619,039.31

净利润 1,197,755.53 1,137,877.06

102 / 141

2017 年半年度报告

其他综合收益 - -

综合收益总额 1,197,755.53 1,137,877.06

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

中外运泓丰(上 中外运泓丰(上 中外运泓丰(上 中外运泓丰(上

海)国际物流有 海)国际物流有 海)国际物流有 海)国际物流有

限公司 限公司 限公司 限公司

流动资产 12,454,887.68 7,962,206.99

其中：现金和现金等价物 635,226.91 1,571,092.51

非流动资产 3,038,844.27 2,782,144.65

资产合计 15,493,731.95 10,744,351.64

流动负债 10,655,316.47 6,308,894.30

非流动负债 - -

负债合计 10,655,316.47 6,308,894.30

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 4,838,415.48 4,435,457.34

按持股比例计算的净资产份额 2,419,207.74 2,217,728.67

对合营企业权益投资的账面价值 - -

营业收入 31,798,591.79 8,251,310.27

财务费用 -3,534.51 1,028.06

所得税费用 - -

净利润 402,958.14 -1,819,186.35

其他综合收益 - -

综合收益总额 402,958.14 -1,819,186.35

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

大连京大国际货 大连京大国际货 大连京大国际货 大连京大国际货

运代理有限公司 运代理有限公司 运代理有限公司 运代理有限公司

流动资产 26,988,776.04 28,319,903.53

其中：现金和现金等价物 13,633,140.44 14,744,102.76

非流动资产 1,826,148.59 1,714,584.74

资产合计 28,814,924.63 30,034,488.27

流动负债 16,383,774.56 17,607,107.11

非流动负债 - -

负债合计 16,383,774.56 17,607,107.11

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 12,431,150.07 12,427,381.16

按持股比例计算的净资产份额 5,594,017.52 5,592,321.51

对合营企业权益投资的账面价值 5,594,017.52 5,592,321.51

营业收入 29,825,563.59 34,223,820.98

财务费用 -48,851.99 -34,512.11

所得税费用 -

净利润 3,768.91 -18,400.38

其他综合收益 - -

综合收益总额 3,768.91 -18,400.38

103 / 141

2017 年半年度报告

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

中外运泸州港保 中外运泸州港保 中外运泸州港保 中外运泸州港保

税物流有限公司 税物流有限公司 税物流有限公司 税物流有限公司

流动资产 1,402,777.85 1,660,047.70

其中：现金和现金等价物 99,982.60 936,431.22

非流动资产 180,242,995.12 184,789,803.98

资产合计 181,645,772.97 186,449,851.68

流动负债 19,806,098.52 43,152,147.54

非流动负债 29,000,000.00 -

负债合计 48,806,098.52 43,152,147.54

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 132,839,674.45 143,297,704.14

按持股比例计算的净资产份额 79,703,804.67 85,978,622.48

对合营企业权益投资的账面价值 79,703,804.67 85,978,622.48

营业收入 844,241.27 84,023.93

财务费用 645,391.90 -12,654.49

所得税费用 -

净利润 -10,458,029.69 -2,819,203.57

其他综合收益 - -

综合收益总额 -10,458,029.69 -2,819,203.57

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

中外运电子商务 中外运电子商务 中外运电子商务 中外运电子商

有限公司 有限公司 有限公司 务有限公司

流动资产 262,054,342.72 263,529,278.34

其中：现金和现金等价物 994,467.76 973,858.36

非流动资产 23,111,970.62 23,211,782.42

资产合计 285,166,313.34 286,741,060.76

流动负债 453,650,398.84 455,051,097.21

非流动负债 - -

负债合计 453,650,398.84 455,051,097.21

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 -168,484,085.50 -168,310,036.45

按持股比例计算的净资产份额 -84,242,042.75 -84,155,018.23

对合营企业权益投资的账面价值 -

营业收入 - 307,901.62

财务费用 -1,223.11 -1,390.58

所得税费用 - -

净利润 -174,049.05 -3,302,722.81

其他综合收益 - -

综合收益总额 -174,049.05 -3,302,722.81

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

104 / 141

2017 年半年度报告

合肥新外运物流 合肥新外运物流 合肥新外运物流 合肥新外运物流

管理有限公司 管理有限公司 管理有限公司 管理有限公司

流动资产 1,962,779.53 1,980,331.06

其中：现金和现金等价物 1,735,562.85 1,869,960.06

非流动资产 17,121.66 18,949.98

资产合计 1,979,901.19 1,999,281.04

流动负债 8,750.22 1,295.27

非流动负债 - -

负债合计 8,750.22 1,295.27

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 1,971,150.97 1,997,985.77

按持股比例计算的净资产份额 965,863.98 979,013.03

对合营企业权益投资的账面价值 965,863.98 979,013.03

营业收入 404,657.68 37,716.98

财务费用 -2,346.69 -537.13

所得税费用 -

净利润 -26,834.80 -33,817.96

其他综合收益 - -

综合收益总额 -26,834.80 -33,817.96

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

东莞市中外运跨 东莞市中外运跨 东莞市中外运跨 东莞市中外运跨

晟电子商务有限 晟电子商务有限 晟电子商务有限 晟电子商务有限

公司 公司 公司 公司

流动资产 4,529,209.40 3,159,670.46

其中：现金和现金等价物 2,530,563.71 1,638,146.37

非流动资产 543,368.39 589,260.55

资产合计 5,072,577.79 3,748,931.01

流动负债 1,870,930.22 1,180,279.80

非流动负债 - -

负债合计 1,870,930.22 1,180,279.80

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 3,201,647.57 2,568,651.21

按持股比例计算的净资产份额 1,600,823.79 1,284,325.61

对合营企业权益投资的账面价值 1,600,823.79 1,284,325.61

营业收入 9,587,675.09 -

财务费用 -1,417.18 -

所得税费用 182,277.62 -

净利润 638,035.16 -

其他综合收益 - -

综合收益总额 638,035.16 -

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

中外运扇扩国际 中外运扇扩国际 中外运扇扩国际 中外运扇扩国际

冷链物流（上海） 冷链物流（上海） 冷链物流（上海） 冷链物流（上海）

105 / 141

2017 年半年度报告

有限公司 有限公司 有限公司 有限公司

流动资产 30,538,609.81

其中：现金和现金等价物 30,501,009.81

非流动资产 8,633.51

资产合计 30,547,243.32

流动负债 20,588.04

非流动负债 -

负债合计 20,588.04

少数股东权益 -

归属于母公司股东权益 30,526,655.28

按持股比例计算的净资产份额 15,263,327.64

对合营企业权益投资的账面价值 19,013,327.64

营业收入 -

财务费用 7,735.31

所得税费用 -

净利润 -1,973,344.72

其他综合收益 -

综合收益总额 -1,973,344.72

(3). 重要联营企业的主要财务信息

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

华力环球运输有 华力环球运输有 华力环球运输有 华力环球运输有

限公司 限公司 限公司 限公司

流动资产 54,424,560.69 51,870,394.50

非流动资产 1,831,042.00 2,546,439.26

资产合计 56,255,602.69 54,416,833.76

流动负债 6,491,178.66 7,444,450.04

非流动负债 -

负债合计 6,491,178.66 7,444,450.04

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 49,764,424.03 46,972,383.72

按持股比例计算的净资产份额 9,952,884.80 9,394,476.74

对联营企业权益投资的账面价值 9,952,884.80 9,394,476.74

营业收入 - -

净利润 2,792,040.31 2,218,409.67

其他综合收益 - -

综合收益总额 2,792,040.31 2,218,409.67

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

北京辰通货运服 北京辰通货运服 北京辰通货运服 北京辰通货运服

务有限公司 务有限公司 务有限公司 务有限公司

流动资产 21,178,412.87 20,785,817.60

非流动资产 191,198.10 245,496.51

106 / 141

2017 年半年度报告

资产合计 21,369,610.97 21,031,314.11

流动负债 5,505,118.26 5,700,405.71

非流动负债 - -

负债合计 5,505,118.26 5,700,405.71

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 15,864,492.71 15,330,908.40

按持股比例计算的净资产份额 5,869,862.30 5,672,436.11

对联营企业权益投资的账面价值 5,869,862.30 5,672,436.11

营业收入 6,481,578.03 7,215,645.13

净利润 533,584.31 339,487.45

其他综合收益 - -

综合收益总额 533,584.31 339,487.45

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

青岛华盛空港物 青岛华盛空港物 青岛华盛空港物 青岛华盛空港物

流有限公司 流有限公司 流有限公司 流有限公司

流动资产 27,669,150.31 28,582,453.49

非流动资产 107,770,657.86 111,428,438.66

资产合计 135,439,808.17 140,010,892.15

流动负债 17,202,594.69 14,546,635.51

非流动负债 3,000,000.00 3,000,000.00

负债合计 20,202,594.69 17,546,635.51

少数股东权益 217,826.30 315,863.13

归属于母公司股东权益 115,019,387.18 122,148,393.51

按持股比例计算的净资产份额 20,703,489.69 22,043,566.20

对联营企业权益投资的账面价值 20,767,254.46 22,043,566.20

营业收入 28,196,394.80 24,188,113.31

净利润 11,291,860.59 8,414,901.04

其他综合收益 - -

综合收益总额 11,291,860.59 8,414,901.04

本年度收到的来自联营企业的股利 3,308,846.65 2,623,423.94

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

意尚电子商务 意尚电子商务 意尚电子商务 意尚电子商务

（武汉）股份有 （武汉）股份有 （武汉）股份有 （武汉）股份有

限公司 限公司 限公司 限公司

流动资产 8,759,987.27 10,468,080.51

非流动资产 855,471.58 173,978.05

资产合计 9,615,458.85 10,642,058.56

流动负债 -521,766.14 630,925.49

非流动负债 - -

负债合计 -521,766.14 630,925.49

107 / 141

2017 年半年度报告

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 10,137,224.99 10,011,133.07

按持股比例计算的净资产份额 4,967,240.24 4,905,455.20

对联营企业权益投资的账面价值 4,967,240.24 4,905,455.20

营业收入 1,754,782.99 1,913,000.00

净利润 126,091.92 -34,278.70

其他综合收益 - -

综合收益总额 126,091.92 -34,278.70

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

义乌市跨境电商 义乌市跨境电商 义乌市跨境电商 义乌市跨境电商

供应链管理有限 供应链管理有限 供应链管理有限 供应链管理有限

公司 公司 公司 公司

流动资产 6,104,750.12 2,602,705.13

非流动资产 216,890.57 234,160.83

资产合计 6,321,640.69 2,836,865.96

流动负债 79,637.90 764,150.00

非流动负债 - -

负债合计 79,637.90 764,150.00

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 6,242,002.79 2,072,715.96

按持股比例计算的净资产份额 1,560,500.70 518,178.99

对联营企业权益投资的账面价值 60,500.70 518,178.99

营业收入 84,000.00 -

净利润 -1,830,713.17 -2,413,074.95

其他综合收益 - -

综合收益总额 -1,830,713.17 -2,413,074.95

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

中外运华杰国际 中外运华杰国际 中外运华杰国际 中外运华杰国际

物流（北京）有 物流（北京）有 物流（北京）有 物流（北京）有

限公司 限公司 限公司 限公司

流动资产 20,913,141.80 20,753,911.76

非流动资产 353,948.14 174,978.15

资产合计 21,267,089.94 20,928,889.91

流动负债 17,652,366.75 15,727,728.94

非流动负债 - -

负债合计 17,652,366.75 15,727,728.94

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 3,614,723.19 5,201,160.97

按持股比例计算的净资产份额 1,445,889.28 2,080,464.39

对联营企业权益投资的账面价值 1,445,889.28 2,080,464.39

营业收入 47,949,113.84 33,250,527.28

108 / 141

2017 年半年度报告

净利润 -1,586,437.78 -1,795,719.43

其他综合收益 - -

综合收益总额 -1,586,437.78 -1,795,719.43

期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额

北京鸿链科技有 北京鸿链科技有 北京鸿链科技有 北京鸿链科技有

限公司 限公司 限公司 限公司

流动资产 4,586,625.68 3,188,950.90

非流动资产 617,628.72 16,900.45

资产合计 5,204,254.40 3,205,851.35

流动负债 451,058.46 1,474,301.50

非流动负债 - -

负债合计 451,058.46 1,474,301.50

少数股东权益 - -

归属于母公司股东权益 4,753,195.94 1,731,549.85

按持股比例计算的净资产份额 1,901,278.38 692,619.94

对联营企业权益投资的账面价值 1,901,278.38 1,812,619.94

营业收入 3,567,482.63 -

净利润 221,646.09 -

其他综合收益 - -

综合收益总额 221,646.09 -

(4). 不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息

□适用 √不适用

(5). 合营企业或联营企业向本公司转移资金的能力存在重大限制的说明：

□适用 √不适用

(6). 合营企业或联营企业发生的超额亏损

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

合营企业或联营企 累积未确认前期累计 本期未确认的损失 本期末累积未确认的

业名称 的损失 （或本期分享的净利润） 损失

中外运电子商务有 83,571,106.06 87,024.53 83,658,130.585

限公司

(7). 与合营企业投资相关的未确认承诺

√适用 □不适用

本公司之合营企业成都保税物流投资有限公司(以下简称“成都保税物流”)于 2016 年 2 月

16 日开始建设“新运科技大厦办公楼项目”，工程建设期间为 2016 年至 2017 年止，项目总投资

金额为人民币 80,000,000.00 元，截至 2017 年 6 月 30 日，已入账金额为人民币 23,607,960.54

元，剩余资产承诺金额为人民币 56,392,039.46 元，本公司按照股权比例应承担的金额为人民币

30,615,238.22 元。

109 / 141

2017 年半年度报告

(8). 与合营企业或联营企业投资相关的或有负债

□适用 √不适用

4、 重要的共同经营

□适用 √不适用

5、 在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益

未纳入合并财务报表范围的结构化主体的相关说明：

□适用 √不适用

6、 其他

□适用 √不适用

十、与金融工具相关的风险

√适用 □不适用

本集团的主要金融工具包括货币资金、可供出售金融资产、应收款项、短期借款、应付款项

等。各项金融工具的详细情况请见附注七。与这些金融工具有关的风险，以及本集团为降低这些

风险所采取的风险管理政策如下所述。本集团管理层对这些风险敞口进行管理和监控以确保将上

述风险控制在限定的范围之内。

本集团采用敏感性分析技术分析风险变量的合理、可能变化对当期损益和股东权益可能产生

的影响。由于任何风险变量很少孤立地发生变化，而变量之间存在的相关性对某一风险变量的变

化的最终影响金额将产生重大作用，因此下述内容是在假设每一变量的变化是在独立的情况下进

行的。

1.风险管理目标和政策

本集团从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得适当的平衡，将风险对本集团经营业绩

的负面影响降低到最低水平，使股东的利益最大化。基于该风险管理目标，本集团风险管理的基

本策略是确定和分析所面临的各种风险，建立适当的风险承受底线和进行风险管理，并及时可靠

地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围之内。

1.1 市场风险

1.1.1.外汇风险

外汇风险指因汇率变动产生损失的风险。本集团承受外汇风险主要与美元、港币、欧元及日

元有关，除本公司及几个下属子公司以美元、港币、欧元及日元进行采购和销售外，本集团的其

他主要业务活动以人民币计价结算。于 2017 年 6 月 30 日，除下表所述资产及负债为美元、港币、

欧元及日元余额外，本集团的资产及负债均为人民币余额。该等外币余额的资产和负债产生的外

汇风险可能对本集团的经营业绩产生影响。

人民币元

项目 2017 年 6 月 30 日 2016 年 12 月 31 日

货币资金 240,456,985.34 286,327,032.07

应收账款 316,777,359.04 47,791,285.46

其他应收款 21,488,162.32 2,957,444.36

短期借款 132,513,316.00 136,241,930.00

应付账款 183,799,190.92 147,753,719.85

其他应付款 3,286,836.47 996,852.98

外汇风险敏感性分析

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2017 年半年度报告

在其他变量不变的情况下，汇率可能发生的合理变动对当期损益和股东权益的税前影响如下：

人民币元

本期 上期

项目 汇率变动

对利润的影响 对股东权益的影响 对利润的影响 对股东权益的影响

所有外币 人民币升值 5% -19,581,823.97 -19,581,823.97 -7,883,051.22 -7,883,051.22

所有外币 人民币贬值 5% 19,581,823.97 19,581,823.97 7,883,051.22 7,883,051.22

1.1.2.利率风险-现金流量变动风险

本集团因利率变动引起金融工具现金流量变动的风险主要与浮动利率银行借款(详见附注七、

31)有关。本集团的政策是保持这些借款的浮动利率，以消除利率的公允价值变动风险。

1.1.3.其他价格风险

本集团持有的分类为可供出售金融资产的投资在资产负债表日以公允价值计量。因此，本集

团承担着证券市场价格变动的风险。

其他价格风险敏感性分析

本集团因持有以公允价值计量的可供出售金融资产而面临价格风险。

在其他变量不变的情况下，股票价格可能发生的合理变动对股东权益的税前影响如下：

人民币元

对股东权益的影响

项目 股价变动

本期 上期

可供出售金融资产 股票价格上涨 5% 26,974,546.50 56,300,250.00

可供出售金融资产 股票价格下跌 5% -26,974,546.50 -56,300,250.00

1.2 信用风险

2017 年 6 月 30 日，可能引起本集团财务损失的最大信用风险敞口主要来自于合同另一方未

能履行义务而导致本集团金融资产产生的损失以及本集团承担的财务担保，具体包括：

(1)合并资产负债表中已确认的金融资产的账面金额；对于以公允价值计量的金融工具而言，

账面价值反映了其风险敞口，但并非最大风险敞口，其最大风险敞口将随着未来公允价值的变化

而改变。

(2)本附注十六、8“其他担保事项”中披露的担保合同金额。

为降低信用风险，本集团成立了一个小组负责确定信用额度、进行信用审批，并执行其他监

控程序以确保采取必要的措施回收过期债权。 此外，本集团于每个资产负债表日审核每一单项应

收款项的回收情况，以确保就无法回收的款项计提充分的坏账准备。因此，本集团管理层认为本

集团所承担的信用风险已经大为降低。截至 2017 年 6 月 30 日，本集团没有已逾期但未减值的重

大金融资产。

本集团采用了必要的政策确保所有销售客户均具有良好的信用记录。除附注七、5 应收账款

和附注七、9 其他应收款前五名外，本集团无其他重大信用集中风险。

本集团的流动资金存放在信用评级较高的银行，故流动资金的信用风险较低。

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2017 年半年度报告

1.3 流动风险

流动风险，是指企业在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本集团管理流动

风险，通过持有足够的现金余额及银行信用额度，以应付预计未来三至六个月的营运资金、支付

借款的本金及利息、支付股息、资本支出及新投资等资金需求。本集团管理层对银行借款的使用

情况进行监控并确保遵守借款协议。

本集团持有的金融资产和金融负债按未折现剩余合同义务的到期期限分析如下：

人民币元

0-3 个月 3-12 个月 1-3 年 合计

非衍生金融资产及负

债：

货币资金 2,877,373,798.52 786,212,131.25 1,010,000 3,664,595,929.77

应收票据 19,021,799.48 12,179,327.70 - 31,201,127.18

应收账款 894,186,641.19 27,114,656.44 - 921,301,297.63

应收利息 9,984,950.35 12,604,291.38 - 22,589,241.73

应收股利 - 432,425.19 - 432,425.19

其他应收款 152,530,324.65 45,511,859.44 - 198,042,184.09

短期借款 132,513,316.00 - - 132,513,316.00

应付账款 554,119,626.56 340,851,987.22 - 894,971,613.78

应付利息 138,632.34 - - 138,632.34

应付股利 452,740,860.00 - - 452,740,860.00

其他应付款 21,092,074.99 35,858,108.47 - 56,950,183.46

财务担保<1> 27,700,650.00 44,821,600.00 - 72,522,250.00

<1>如附注七、44 所述，为该财务担保确认的预计负债的账面余额为人民币 72,522,250.00 元。

十一、 公允价值的披露

1、 以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

期末公允价值

项目 第一层次公允价 第二层次公允价 第三层次公允价

合计

值计量 值计量 值计量

一、持续的公允价值计量

（一）以公允价值计量且 - - - -

变动计入当期损益的金融

资产

1. 交易性金融资产 - - - -

（1）债务工具投资 - - - -

（2）权益工具投资 - - - -

（3）衍生金融资产 - - - -

2. 指定以公允价值计量 - - - -

且其变动计入当期损益的

金融资产

（1）债务工具投资 - - - -

（2）权益工具投资 - - - -

（二）可供出售金融资产 719,321,240.00 - 719,321,240.00

（1）债务工具投资 - - - -

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2017 年半年度报告

（2）权益工具投资 719,321,240.00 - - 719,321,240.00

（3）其他 - - - -

持续以公允价值计量的 719,321,240.00 - - 719,321,240.00

资产总额

2、 持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据

√适用 □不适用

同类资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。

3、 持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

□适用 √不适用

4、 持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

□适用 √不适用

5、 持续的第三层次公允价值计量项目，期初与期末账面价值间的调节信息及不可观察参数敏感

性分析

□适用 √不适用

6、 持续的公允价值计量项目，本期内发生各层级之间转换的，转换的原因及确定转换时点的政

策

□适用 √不适用

7、 本期内发生的估值技术变更及变更原因

□适用 √不适用

8、 不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况

□适用 √不适用

9、 其他

□适用 √不适用

十二、 关联方及关联交易

1、 本企业的母公司情况

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

母公司对本企 母公司对本企业

母公司名称 注册地 业务性质 注册资本 业的持股比例 的表决权比例

(%) (%)

中国外运股 北京市 物流运输 4,606,483,200.00 60.95 60.95

份有限公司

本企业的母公司情况的说明

中国外运股份有限公司为 2002 年 11 月 20 日在中华人民共和国(“中国”)成立的股份有限公

司，在香港联合交易所有限公司主板上市，主要于中国境内从事货运代理、专业物流服务、仓储

与码头服务及其他服务。

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2017 年半年度报告

本企业最终控制方是招商局集团

2、 本企业的子公司情况

本企业子公司的情况详见附注九、1。

√适用 □不适用

3、 本企业合营和联营企业情况

本企业重要的合营或联营企业详见附注九、2.

√适用 □不适用

本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业

情况如下

□适用 √不适用

4、 其他关联方情况

√适用 □不适用

其他关联方名称 其他关联方与本企业关系

安徽外运综保物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

东莞中外运物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

佛山中外运有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

福建中外运船务代理有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

福州中外运现代物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

广东中外运船务代理有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

广东中外运供应链管理有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

广东中外运国际货代有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

广西中外运久凌储运有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

经贸国际运输有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

昆山中外运物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

宁波泛洋国际货运代理有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

青岛保税区联丰报关有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

青岛金运航空货运代理有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

青岛中外运储运有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

青岛中外运联丰国际物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

厦门中外运裕利集装箱服务有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

山东济南中外运有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

山东外运公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

山东中外运船务代理有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

上海华友国际货运代理有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

上海中外运报关有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

上海中外运国际货运代理有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

上海中外运海港国际物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

上海中外运化工国际物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

上海中外运钱塘有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

上海中外运伟运国际运输有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

深圳中外运船务代理有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

深圳中外运物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

沈阳中外运物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

沈阳中外运长航物流发展有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

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2017 年半年度报告

四川中外运报关有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

泰州中外运物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

天津船务代理有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

天津中外运报关有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

天津中外运国际物流发展有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

芜湖中外运船务代理有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

西安中外运物流发展有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

新疆中外运区域储运有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

烟台中外运国际物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

粤海运输有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

招商局食品(深圳)有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

招商银行股份有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

浙江外运台州有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

浙江中外运有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运(日本)有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运(香港)船务有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运(香港)集团有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运安徽有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运北京公司货运代理分公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运北京空运公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运大件物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运福建有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运广东有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运韩国船务有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运河北公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运河南公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运华东有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运辽宁有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运陆桥运输有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运秦皇岛公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运山东有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运陕西宝鸡公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运四川公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运泰国物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运天津有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运物流发展有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运新加坡代理有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运长江有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运中东有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中国外运重庆有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中外运(香港)集团有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中外运韩国公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中外运合肥物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中外运湖北有限责任公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中外运湖北有限责任公司物流分公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中外运化工国际物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中外运集装箱运输有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中外运瑞驰物流有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中外运上海(集团)有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

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2017 年半年度报告

重庆长江轮船公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

重庆中外运报关有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

港中旅华贸国际物流股份有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

中外运长航财务有限公司 受同一母公司及最终控制方控制的其他企业

大连日通外运物流有限公司 母公司之合营公司

5、 关联交易情况

(1)定价政策及依据

<1>本公司自上市以来，通过收购控股股东的空运资产以及自建营业网点的方式，将业务扩展

到全国各省的核心城市，并且根据航空货运代理业务的特点完善了与控股股东的代理业务关系，

但由于本公司和关联人自身经营网点的限制，一定程度上需要相互利用各自的经营网点和服务能

力，因此本公司与母公司、最终控制方及其下属企业存在一定程度的关联交易。

本公司与中国外运及外运长航集团于 2003 年 8 月签署了《关于经常性关联交易的框架协议》，

协议规定：本公司与母公司、最终控制方及其下属企业之间的关联交易的定价政策和定价依据为

本公司 2003 年度第一次临时股东大会审议通过的《关于经常性关联交易的框架协议》；关联方之

间的经常性经济往来合同定价将遵循市场公允价格，原则上不偏离市场独立第三方的价格或收费

标准，有关交易的价格确定及其他主要条款必须对合同各方都是公平合理的，任何一方不得利用

本协议或双方之间的某项具体经常性经济往来合同损害另一方的利益。

2017 年 4 月 24 日，本公司第六届董事会第十二次会议审议通过了《关于审议 2017 年度公司

与控股股东、实际控制人及其下属企业发生日常关联交易的预计金额及与控股股东、实际控制人

签订 <日常关联交易框架协议>的议案》，并于 2017 年 5 月 19 日经本公司股东大会批准通过，协

议适用期间为 2017 年度。

<2>本公司与中外运-敦豪国际航空快件有限公司(以下简称“中外运-敦豪”)之间发生的日

常关联交易主要是因为本公司与中外运-敦豪之间的主营业务(包括国际航空货运、国际国内快递

等业务)具有灵活性、即时性和全球化特点，并需要在国内、国外拥有完善的经营网点和综合服务

能力，因此存在一定程度、相互代理的日常交易。

本公司与中外运-敦豪于 2009 年签署了《关于日常关联交易的框架协议》，协议规定：本公

司与上述合营企业之间的日常关联交易合同定价将按照市场公允价格确定，其他主要条款必须对

合同各方都是公平合理的，任何一方不得利用本协议或双方之间的某项具体日常经济往来合同损

害另一方的利益。

2017 年 3 月 20 日，本公司第六届董事会第十一次会议审议通过了《关于继续履行与下属合

营企业签署的<关于日常关联交易的框架协议>的议案》，同意将《关于日常关联交易的框架协议》

的履行期限顺延至下一年度股东大会，并同意与控股股东与实际控制人签订《日常关联交易框架

协议》，并于 2017 年 5 月 19 日经本公司股东大会批准通过，协议适用期间为 2017 年度。

<3>2016 年 3 月 21 日，本公司第五届董事会第三十三次会议审议通过了《关于与中外运长航

财务有限公司签署<金融服务协议>的议案》。根据协议，本公司将在中外运长航财务有限公司(以

下简称“财务公司”)开设账户进行存款、结算、信贷、票据、外汇及其他金融业务。协议确定的

金融服务金额上限为：本公司(包括本公司的附属公司)存入财务公司的每日最高存款余额不得超

过人民币 1 亿元；财务公司向本公司(包括本公司的附属公司)授出的每日最高未偿还贷款结余不

得超过人民币 5 亿元。2016 年 5 月 20 日，本公司与财务公司续签了上述《金融服务协议》，原

服务条款不变，新的协议期限至 2019 年 5 月 19 日止。该事项已于 2016 年 5 月 18 日经本公司股

东大会批准通过，协议适用期间为 2017 年度。

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2017 年半年度报告

(1). 购销商品、提供和接受劳务的关联交易

采购商品/接受劳务情况表

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

关联交易内

关联方 本期发生额 上期发生额

容

合营企业及联营企业 26,938,281.13 33,866,226.22

中外运-敦豪国际航空快件有限公司 接受劳务 11,273,495.04 9,949,655.49

中外运安迈世(上海)国际航空快递有限公司 接受劳务 10,172,264.45 18,464,425.52

上海中外运松江物流有限公司 接受劳务 3,111,119.30 2,471,613.38

中外运泓丰(上海)国际物流有限公司 接受劳务 808,134.14 594,103.90

华力环球运输有限公司 接受劳务 681,765.00 271,371.28

中外运华杰国际物流（北京）有限公司 接受劳务 293,161.15 115,041.16

北京中外运华力物流有限公司 接受劳务 237,179.38 1,825,168.88

合肥新外运物流管理有限公司 接受劳务 200,425.66 -

成都保税物流投资有限公司 接受劳务 131,271.32 160,078.35

东莞市中外运跨晟电子商务有限公司 接受劳务 23,530.90 -

中外运电子商务浙江有限公司 接受劳务 3,016.81 -

北京辰通货运服务有限公司 接受劳务 2,917.98 14,768.26

受同一母公司及最终控制方控制的其他企业 43,204,916.94 94,619,860.66

中国外运长江有限公司 接受劳务 6,392,181.49 10,956,649.42

中外运(香港)集团有限公司 接受劳务 5,113,262.21 8,351,022.61

宁波泛洋国际货运代理有限公司 接受劳务 5,031,479.67 -

中国外运天津有限公司 接受劳务 4,566,649.75 3,210,867.95

福建中外运船务代理有限公司 接受劳务 4,079,878.43 -

广东中外运船务代理有限公司 接受劳务 3,092,129.14 4,007.00

中国外运华东有限公司 接受劳务 2,965,591.84 3,434,675.62

安徽外运综保物流有限公司 接受劳务 2,868,052.95 -

福州中外运现代物流有限公司 接受劳务 1,066,473.88 -

中国外运重庆有限公司 接受劳务 1,023,840.28 28,078,302.49

广东中外运国际货代有限公司 接受劳务 934,311.87 738,143.73

中国外运(日本)有限公司 接受劳务 888,421.18 27,606.07

浙江中外运有限公司 接受劳务 739,883.40 1,470,874.75

天津中外运国际物流发展有限公司 接受劳务 479,489.20 522,430.00

山东中外运船务代理有限公司 接受劳务 439,325.00 157,007.00

西安中外运物流发展有限公司 接受劳务 305,780.76 -

中外运湖北有限责任公司 接受劳务 300,015.06 9,957,708.08

芜湖中外运船务代理有限公司 接受劳务 250,250.00 -

中国外运大件物流有限公司 接受劳务 243,404.74 -

中国外运福建有限公司 接受劳务 211,077.39 203,463.63

青岛中外运储运有限公司 接受劳务 179,132.34 474,382.40

中国外运韩国船务有限公司 接受劳务 166,848.17 183,664.72

重庆中外运报关有限公司 接受劳务 158,628.60 -

青岛保税区联丰报关有限公司 接受劳务 124,984.44 -

中国外运四川公司 接受劳务 123,072.80 494,317.66

中国外运新加坡代理有限公司 接受劳务 117,355.96 -

经贸国际运输有限公司 接受劳务 100,267.90 421,750.27

山东外运公司 接受劳务 505 8,411,256.04

117 / 141

2017 年半年度报告

中国外运物流发展有限公司 接受劳务 - 7,223,042.20

上海中外运化工国际物流有限公司 接受劳务 - 1,979,595.88

昆山中外运物流有限公司 接受劳务 7,264.15 1,393,062.02

东莞中外运物流有限公司 接受劳务 - 962,914.56

深圳中外运物流有限公司 接受劳务 67,405.66 761,998.07

中国外运陆桥运输有限公司 接受劳务 - 680,066.23

中国外运山东有限公司 接受劳务 6,328.30 581,088.15

中外运瑞驰物流有限公司 接受劳务 - 548,484.00

广东中外运供应链管理有限公司 接受劳务 - 399,436.34

天津中外运报关有限公司 接受劳务 79,062.05 296,175.10

中外运湖北有限责任公司物流分公司 接受劳务 - 250,000.00

无锡中外运物流有限公司 接受劳务 - 244,287.41

中外运合肥物流有限公司 接受劳务 - 202,014.06

中国外运泰国物流有限公司 接受劳务 3,158.38 196,078.30

厦门中外运裕利集装箱服务有限公司 接受劳务 11,987.87 195,426.65

浙江外运台州有限公司 接受劳务 88,530.36 187,321.56

中国外运安徽有限公司 接受劳务 - 165,794.00

上海华友国际货运代理有限公司 接受劳务 - 145,169.01

中国外运辽宁有限公司 接受劳务 67,817.59 130,176.18

佛山中外运有限公司 接受劳务 73,554.30 118,769.56

上海中外运伟运国际运输有限公司 接受劳务 - 114,815.92

其他 接受劳务 837,514.83 746,016.02

其他关联关系方 918,927.17 1,266,504.91

大连日通外运物流有限公司 接受劳务 916,727.17 1,263,304.91

其他 接受劳务 2,200.00 3,200.00

出售商品/提供劳务情况表

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

关联交易内

关联方 本期发生额 上期发生额

容

母公司及最终控制方 3,732,871.37 6,117,581.49

中国外运股份有限公司 提供劳务 3,732,871.37 6,117,581.49

合营企业及联营企业 32,483,788.80 24,415,986.13

中外运-敦豪国际航空快件有限公司 提供劳务 17,845,393.10 15,463,164.56

北京中外运华力物流有限公司 提供劳务 4,738,983.60 2,553,973.63

中外运华杰国际物流（北京）有限公司 提供劳务 3,706,936.67 288,951.39

东莞市中外运跨晟电子商务有限公司 提供劳务 2,695,988.74 -

中外运泓丰(上海)国际物流有限公司 提供劳务 1,888,616.80 999,649.11

华力环球运输有限公司 提供劳务 852,010.72 418,292.04

中外运安迈世(上海)国际航空快递有限公司 提供劳务 679,747.93 4,562,992.05

其他 提供劳务 76,111.24 128,963.35

受同一母公司及最终控制方控制的其他企业 37,719,657.32 56,599,742.36

中国外运物流发展有限公司 提供劳务 7,303,551.40 9,401,473.59

中国外运辽宁有限公司 提供劳务 4,795,020.79 7,490,078.28

118 / 141

2017 年半年度报告

中国外运重庆有限公司 提供劳务 4,463,865.18 6,027,923.39

中国外运华东有限公司 提供劳务 4,094,388.38 4,853,933.42

中国外运长江有限公司 提供劳务 3,470,782.97 4,541,230.84

中外运化工国际物流有限公司 提供劳务 2,147,170.31 -

青岛金运航空货运代理有限公司 提供劳务 1,620,702.56 63,296.06

昆山中外运物流有限公司 提供劳务 1,539,853.70 1,355,991.58

中国外运陆桥运输有限公司 提供劳务 1,315,445.59 598,498.69

广东中外运供应链管理有限公司 提供劳务 1,055,048.11 953,768.99

中外运湖北有限责任公司 提供劳务 612,265.23 269,816.00

深圳中外运物流有限公司 提供劳务 590,394.58 724,959.05

中外运瑞驰物流有限公司 提供劳务 574,935.76 548,618.40

中国外运山东有限公司 提供劳务 551,253.66 380,894.65

浙江中外运有限公司 提供劳务 512,252.81 1,407,510.50

无锡中外运物流有限公司 提供劳务 444,629.72 309,244.95

中国外运安徽有限公司 提供劳务 335,706.84 224,490.50

泰州中外运物流有限公司 提供劳务 258,741.55 237,136.75

中国外运四川公司 提供劳务 184,823.24 489,569.43

山东济南中外运有限公司 提供劳务 168,949.82 342,345.90

广东中外运国际货代有限公司 提供劳务 160,107.50 177,276.60

上海中外运国际货运代理有限公司 提供劳务 127,366.25 69,663.90

中国外运天津有限公司 提供劳务 114,117.97 1,243,634.86

招商局食品（深圳）有限公司 提供劳务 105,944.87 -

沈阳中外运物流有限公司 提供劳务 96,187.25 4,691,933.00

中国外运(香港)船务有限公司 提供劳务 9,270.52 2,248,030.55

上海中外运化工国际物流有限公司 提供劳务 - 1,771,742.19

上海中外运海港国际物流有限公司 提供劳务 - 1,324,470.00

粤海运输有限公司 提供劳务 - 990,193.27

广东中外运船务代理有限公司 提供劳务 - 716,593.29

中外运(香港)集团有限公司 提供劳务 - 429,194.10

中国外运新加坡代理有限公司 提供劳务 - 277,480.96

中国外运广东有限公司 提供劳务 98,783.77 269,323.07

厦门中外运裕利集装箱服务有限公司 提供劳务 7,476.42 189,850.74

中国外运秦皇岛公司 提供劳务 - 158,541.20

上海中外运钱塘有限公司 提供劳务 1,415.09 147,080.14

烟台中外运国际物流有限公司 提供劳务 2,805.50 133,408.21

重庆中外运报关有限公司 提供劳务 - 118,584.90

上海中外运报关有限公司 提供劳务 - 118,202.00

四川中外运报关有限公司 提供劳务 92,166.10 115,388.43

中外运合肥物流有限公司 提供劳务 42,371.00 107,848.03

佛山中外运有限公司 提供劳务 - 105,304.66

其他 提供劳务 821,862.88 975,217.29

其他关联关系方 9,727,021.55 3,703,898.75

大连日通外运物流有限公司 提供劳务 9,649,164.55 3,629,573.75

其他 提供劳务 77,857.00 74,325.00

购销商品、提供和接受劳务的关联交易说明

□适用 √不适用

119 / 141

2017 年半年度报告

(2). 关联受托管理/承包及委托管理/出包情况

本公司受托管理/承包情况表：

□适用 √不适用

关联托管/承包情况说明

□适用 √不适用

本公司委托管理/出包情况表：

□适用 √不适用

关联管理/出包情况说明

□适用 √不适用

(3). 关联租赁情况

本公司作为出租方：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

承租方名称 租赁资产种类 本期确认的租赁收入 上期确认的租赁收入

中外运安迈世（上海）国际航空快 房屋建筑物 137,309.68 128,392.20

递有限公司

中外运昊樽物流有限公司 房屋建筑物 110,311.88 86,534.02

北京鸿链科技有限公司 房屋建筑物 48,666.66 -

中国外运北京公司货运代理分公司 房屋建筑物 40,714.30 26,380.95

中国外运股份有限公司 房屋建筑物 11,098.41 -

华捷国际运输代理有限公司 房屋建筑物 10,793.65 21,064.88

中国外运广东有限公司佛山分公司 房屋建筑物 - 139,106.58

合计 358,894.58 401,478.63

本公司作为承租方：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

出租方名称 租赁资产种类 本期确认的租赁费 上期确认的租赁费

青岛华盛空港物流有限公司 房屋建筑物 1,149,750.00 542,334.88

中国外运福建有限公司 房屋建筑物 165,985.00 -

中国外运广东有限公司顺德分公司 房屋建筑物 30,000.00 30,000.00

中国外运中山分公司 房屋建筑物 12,084.00 17,376.00

中国外运集团深圳公司 房屋建筑物 10,800.00 10,800.00

合计 1,368,619.00 600,510.88

关联租赁情况说明

□适用 √不适用

(4). 关联担保情况

本公司作为担保方

√适用 □不适用

详见附注十六、8

本公司作为被担保方

□适用 √不适用

关联担保情况说明

□适用 √不适用

120 / 141

2017 年半年度报告

(5). 关联方资金拆借

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

关联方 拆借金额 起始日 到期日 说明

拆入

中外运长航财务有 50,062,816.00 2016/7/29 2017/7/28 短期借款

限公司

(6). 关联方资产转让、债务重组情况

√适用 □不适用

详见附注十五、4、（2）

(7). 关键管理人员报酬

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 本期发生额 上期发生额

关键管理人员报酬 1,609,000.00 1,532,000.00

(8). 其他关联交易

√适用 □不适用

1)商标许可使用

本公司与外运长航集团于 2000 年 4 月份签署了《商标使用许可合同》，由本公司无偿使用外

运长航集团注册号为 779072 的“SINOTRANS”的商标。

2)接受综合服务

中国外运向本公司提供信息系统软件和硬件设施、业务资料、客户关系管理、法律咨询、员

工培训和质量认证及管理等方面的服务，本公司支付相应的综合服务费，本期服务费金额为人民

币 200 万元(2016 年 1 月 1 日至 6 月 30 日止期间：人民币 206 万元)。

6、 关联方应收应付款项

(1). 应收项目

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

项目 期末余额 期初余额

关联方

名称 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备

受同一母公司及最终控制方控 73,982,612.26 - 73,541,473.35 -

银行 制的其他企业

存款 招商银行股份有限公司 21,576,388.69 - 22,766,991.13 -

中外运长航财务有限公司 52,406,223.57 - 50,774,482.22 -

母公司 3,583,705.03 63,645.90 1,615,478.47 -

中国外运股份有限公司 3,583,705.03 63,645.90 1,615,478.47 -

合营及联营企业 11,380,972.91 23,081.45 21,797,190.27 33,335.12

应收

中外运-敦豪国际航空快件有限 6,999,520.31 338.4 16,776,907.90 952.2

账款

公司

北京中外运华力物流有限公司 1,684,758.77 - 805,002.10 -

中外运安迈世(上海)国际航空 849,462.27 - 960,158.42 -

121 / 141

2017 年半年度报告

快递有限公司

中外运华杰国际物流(北京)有 656,428.85 - 1,267,420.77 -

限公司

东莞市中外运跨晟电子商务有 519,468.68 21,400.33 470,575.41 -

限公司

中外运泓丰(上海)国际物流有 398,192.51 - 1,244,222.27 -

限公司

华力环球运输有限公司 217,623.00 - 40,551.50 -

中外运电子商务有限公司 - - 180,727.00 32,382.92

其他 55,518.52 1,342.72 51,624.90 -

受同一母公司及最终控制方控 20,547,135.43 350,790.88 25,663,179.70 154,930.80

制的其他企业

中国外运物流发展有限公司 7,043,994.11 131,393.89 816,046.83 -

中国外运华东有限公司 2,784,403.84 61,736.16 5,645,029.03 -

中国外运长江有限公司 2,428,655.84 - 1,604,937.14 -

中国外运辽宁有限公司 1,387,935.31 - 1,660,198.24 -

中国外运陆桥运输有限公司 1,096,520.05 - 318,400.30 -

中国外运(香港)船务有限公司 1,073,682.87 - 1,136,577.02 -

上海中外运化工国际物流有限 753,632.11 0.06 - -

公司

昆山中外运物流有限公司 395,302.46 - 657,174.69 -

中国外运陕西宝鸡公司 363,495.03 - 31,470.87 -

中外运瑞驰物流有限公司 333,320.59 438.6 344,542.81 -

中国外运山东有限公司 266,224.49 - 215,761.71 -

中国外运河南公司 253,232.37 - 110,294.75 -

中国外运韩国船务有限公司 240,172.60 - 198,815.11 -

中外运湖北有限责任公司 231,795.10 - 92,080.36 -

中国外运重庆有限公司 225,774.79 - 1,603,839.05 -

无锡中外运物流有限公司 207,086.98 - 245,663.94 -

中国外运安徽有限公司 197,335.34 - 42,273.00 -

新疆中外运区域储运有限公司 150,000.00 150,000.00 350,000.00 -

上海中外运国际货运代理有限 125,457.60 - 48.97 26.71

公司

中国外运天津有限公司 102,485.79 - 135,415.78 -

沈阳中外运长航物流发展有限 - - 5,684,043.50 -

公司

中国外运（香港）集团有限公司 - - 1,581,117.36 137,685.88

中外运化工国际物流有限公司 - - 1,266,146.42 -

深圳中外运船务代理有限公司 10,037.50 - 272,974.80 -

广西中外运久凌储运有限公司 - - 233,233.37 -

浙江中外运有限公司 78,323.48 514.64 199,716.14 -

青岛金运航空货运代理有限公 6,987.41 - 166,253.98 -

司

深圳中外运物流有限公司 - - 125,219.84 -

其他 791,279.77 6,707.53 925,904.69 17,218.21

其他关联关系方 1,723,281.88 - 458,733.76 -

大连日通外运物流有限公司 1,714,165.88 - 458,733.76 -

其他 9,116.00 - - -

合计 37,235,095.25 437,518.23 49,534,582.20 188,265.92

122 / 141

2017 年半年度报告

合营及联营企业 10,232,678.32 2,804.18 5,019,362.11 672,500.00

中外运泓丰（上海）国际物流有 5,168,615.51 - - -

限公司

大连京大国际货运代理公司 3,600,000.00 - 3,600,000.00 -

中外运-敦豪国际航空快件有限 1,295,500.00 - 1,345,500.00 672,500.00

其他 公司

应收 其他 168,562.81 2,804.18 73,862.11 -

款 受同一母公司及最终控制方控 2,411,459.19 - 3,171,159.19 -

制的其他企业

中国外运(香港)船务有限公司 2,293,699.19 - 2,293,699.19 -

中国外运重庆有限公司 37,300.00 - 800,000.00 -

其他 80,460.00 - 77,460.00 -

合计 12,644,137.51 2,804.18 8,190,521.30 672,500.00

合营及联营企业 466,125.41 - 502,740.60 -

中外运电子商务（北京）有限公 202,273.81 - 205,139.14 -

司

中外运-敦豪国际航空快件有限 189,515.26 - 60,854.75 -

公司

中外运华杰国际物流(北京)有 19,029.01 - 182,440.11 -

限公司

预付

其他 55,307.33 - 54,306.60 -

款项

受同一母公司及最终控制方控 80,696,919.16 - 82,540,209.95 -

制的其他企业

招商局食品(深圳)有限公司 80,300,675.00 - 80,300,675.00 -

深圳中外运船务代理有限公司 219,700.00 - - -

中国外运中东有限公司 - - 1,876,896.20 -

其他 176,544.16 - 362,638.75

合计 81,163,044.57 - 83,042,950.55 -

合营及联营企业 432,425.19 - 432,425.19 -

应收

华力环球运输有限公司 432,425.19 - 432,425.19 -

股利

合计 432,425.19 - 432,425.19 -

(2). 应付项目

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

项目名称 关联方 期末账面余额 期初账面余额

母公司 8,040,453.68 10,565,257.70

中国外运股份有限公司 8,040,453.68 10,565,257.70

合营及联营企业 8,773,617.50 11,524,939.51

中外运-敦豪国际航空快件有限公司 1,812,050.50 5,666,156.68

东莞市中外运跨晟电子商务有限公司 1,731,298.71 1,651,739.20

中外运安迈世（上海）国际航空快递有限公司 1,421,629.88 1,137,024.60

应付账款 上海中外运松江物流有限公司 1,012,405.71 920,577.86

中外运华杰国际物流(北京)有限公司 962,810.33 584,806.44

华力环球运输有限公司 499,579.24 508,068.60

中外运泓丰(上海)国际物流有限公司 471,459.34 361,701.90

北京中外运华力物流有限公司 424,208.99 199,719.56

合肥新外运物流管理有限公司 154,959.01 178,972.60

华捷国际运输代理有限公司 144,097.28 167,065.00

123 / 141

2017 年半年度报告

青岛华盛空港物流有限公司 - 86,297.76

其他 139,118.51 62,809.31

受同一母公司及最终控制方控制的其他企业 31,511,434.01 19,988,465.71

中国外运（香港）集团有限公司 8,002,094.67 5,596,045.00

中国外运长江有限公司 3,578,102.52 1,305,593.78

港中旅华贸国际物流股份有限公司 2,869,273.08 -

安徽外运综保物流有限公司 2,583,296.36 236,532.56

重庆长江轮船公司 2,503,239.42 3,239.42

中国外运重庆有限公司 1,589,454.65 1,596,167.96

广东中外运船务代理有限公司 1,436,049.22 515,066.51

宁波泛洋国际货运代理有限公司 1,356,891.87 1,681,811.25

福建中外运船务代理有限公司 1,000,000.00 4,754.00

中国外运天津有限公司 901,725.56 809,048.28

中国外运华东有限公司 660,983.73 684,215.88

中国外运韩国船务有限公司 465,093.82 706,145.91

中国外运(日本)有限公司 409,876.39 14,188.34

浙江中外运有限公司 386,112.00 797,766.00

中外运韩国公司 342,290.77 -

上海中外运钱塘有限公司 321,554.25 320,477.88

中外运集装箱运输有限公司 292,148.66 1,781,501.76

重庆中外运报关有限公司 287,375.00 277,629.00

中国外运山东有限公司 245,682.95 253,300.66

中外运上海(集团)有限公司 241,269.88 993,524.00

中国外运大件物流有限公司 227,000.00 -

福州中外运现代物流有限公司 221,835.80 -

芜湖中外运船务代理有限公司 201,090.00 -

广东中外运国际货代有限公司 134,022.74 219,245.98

青岛中外运联丰国际物流有限公司 121,232.97 923

中国外运河北公司 106,430.40 35,459.50

中国外运泰国物流有限公司 6,287.44 344,862.50

中外运湖北有限责任公司 26,954.40 285,491.40

中国外运北京公司货运代理分公司 - 142,649.24

天津船务代理有限公司 - 131,761.46

中国外运物流发展有限公司 76,317.11 122,222.64

浙江外运台州有限公司 47,470.49 102,613.57

其他 870,277.86 1,026,228.23

其他关联关系方 741,443.07 753,525.20

大连日通外运物流有限公司 731,571.46 704,244.44

其他 9,871.61 49,280.76

合计 49,066,948.26 42,832,188.12

母公司 2,761,530.98 674,096.09

中国外运股份有限公司 2,761,530.98 674,096.09

合营及联营企业 219,851.92 67,266.70

中外运安迈世(上海)国际航空快递有限公司 190,839.92 52,445.92

其他应付

中外运扇扩国际冷链物流（上海）有限公司 20,000.00 -

款

北京中外运华力物流有限公司 5,102.00 -

华力环球运输有限公司 2,910.00 13,820.78

中外运电子商务（北京）有限公司 1,000.00 1,000.00

受同一母公司及最终控制方控制的其他企业 513,884.76 704,780.44

124 / 141

2017 年半年度报告

浙江中外运有限公司 300,000.00 -

中国外运北京空运公司 163,086.38 571,057.38

中国外运(香港)集团有限公司 23,298.38 106,223.06

其他 27,500.00 27,500.00

合 计 3,495,267.66 1,446,143.23

母公司 6,215.17 -

中国外运股份有限公司 6,215.17 -

合营及联营企业 1,988,079.10 2,036,349.96

中外运-敦豪国际航空快件有限公司 1,425,288.18 1,603,983.73

北京中外运华力物流有限公司 545,296.51 -

中外运安迈世（上海）国际航空快递有限公司 7,694.41 339,297.01

其他 9,800.00 93,069.22

受同一母公司及最终控制方控制的其他企业 2,057,361.36 676,287.70

预收款项

中国外运长江有限公司 1,327,987.17 -

中国外运陆桥运输有限公司 398,295.51 129,382.62

中国外运物流发展有限公司 272,523.48 -

沈阳中外运长航物流发展有限公司 - 195,572.77

广东中外运国际货代有限公司 449.5 134,631.00

中国外运重庆有限公司 29,850.00 117,454.40

其他 28,255.70 99,246.91

合计 4,051,655.63 2,712,637.66

7、 关联方承诺

□适用 √不适用

8、 其他

□适用 √不适用

十三、 股份支付

1、 股份支付总体情况

□适用 √不适用

2、 以权益结算的股份支付情况

□适用 √不适用

3、 以现金结算的股份支付情况

□适用 √不适用

4、 股份支付的修改、终止情况

□适用 √不适用

5、 其他

□适用 √不适用

十四、 承诺及或有事项

1、 重要承诺事项

√适用 □不适用

125 / 141

2017 年半年度报告

(1)资本承诺

人民币元

2017 年 6 月 30 日 2016 年 12 月 31 日

已签约但尚未于财务报表中确认的

- 购建长期资产承诺 458,785,577.78 428,294,058.74

- 对外股权投资承诺 5,970,000.00 5,970,000.00

合计 464,755,577.78 434,264,058.74

(2)经营租赁承诺

至资产负债表日止，本集团对外签订的不可撤销的经营租赁合约情况如下：

人民币元

2017 年 6 月 30 日 2016 年 12 月 31 日

不可撤销经营租赁的最低租赁付款额：

资产负债表日后第 1 年 18,450,486.70 16,816,123.98

资产负债表日后第 2 年 2,895,223.84 9,012,003.56

资产负债表日后第 3 年 913,464.52 3,215,677.29

以后年度 443,206.05 883,990.87

合计 22,702,381.11 29,927,795.70

2、 或有事项

(1). 资产负债表日存在的重要或有事项

√适用 □不适用

1) 本公司之原合营企业银河国际货运航空有限公司（以下简称“银河航空”）向中国银行股

份有限公司天津市分行申请了抵押贷款 7,470 万美元，本公司为银河航空取得上述银行贷款提供

担保。截至 2017 年 6 月 30 日止，银河航空已提前偿还该项贷款本金及利息，但本公司连带责任

担保义务暂未解除，因此根据此担保责任可能导致的损失计提预计负债。详见附注十六、8、(1)。

2)因本公司牵连在日常业务所发生的纠纷诉讼中，截至 2017 年 6 月 30 日，本集团为该等未

决诉讼承担的最大风险为人民币 76,268,131.20 元(其中，根据本公司对损失的估计，已提取预计

负债的金额为人民币 34,321,600.00 元)。

3)因本公司牵连在可能导致损失的日常业务中，根据本公司对损失的估计，截至 2017 年 6

月 30 日，本集团为该等可能导致损失的事项计提的预计负债的金额为人民币 10,500,000.00 元。

(2). 公司没有需要披露的重要或有事项，也应予以说明：

□适用 √不适用

3、 其他

□适用 √不适用

十五、 资产负债表日后事项

1、 重要的非调整事项

□适用 √不适用

2、 利润分配情况

□适用 √不适用

126 / 141

2017 年半年度报告

3、 销售退回

□适用 √不适用

4、 其他资产负债表日后事项说明

√适用 □不适用

（1）2017 年 7 月 26 日，本集团第六届董事会第十五次会议通过了《关于全资子公司-中外

运香港空运发展有限公司向银行申请贷款并由公司为其提供担保的议案》，同意以下担保事项：

本公司全资子公司-中外运香港空运发展有限公司（以下简称“香港空运”）继续通过内保外贷的

方式分期向银行申请贷款，贷款总额不超过港币 2 亿元（其中，从中国建设银行取得的贷款总额

不超过港币 1.05 亿元，从中国银行取得的贷款总额不超过港币 0.95 亿元），贷款期限为自贷款

合同生效之日起 1 年内；同意本公司为香港空运贷款提供总额度不超过港币 2.1 亿元的担保，担

保期限为不超过 2 年；该议案已由 2017 年 8 月 11 日召开的本集团 2017 年第二次临时股东大会决

议通过。

（2）2017 年 5 月 26 日，本公司第六届董事会第十三次会议通过了《关于转让公司所持有的

中外运长航财务有限公司 0.833％股权的议案》，同意本公司将所持有的财务公司 0.833％股权全

部转让给外运长航集团，并就前述股权转让事宜与外运长航集团签订《股权转让合同》。本次股

权转让价为 27,863,889.65 元。2017 年 8 月 12 日，转让财务公司股权的事项已获得中国银行业

监督管理委员会北京监管局批复，《股权转让合同》正式生效。

十六、 其他重要事项

1、 前期会计差错更正

(1). 追溯重述法

□适用 √不适用

(2). 未来适用法

□适用 √不适用

2、 债务重组

□适用 √不适用

3、 资产置换

(1). 非货币性资产交换

□适用 √不适用

(2). 其他资产置换

□适用 √不适用

4、 年金计划

□适用 √不适用

5、 终止经营

□适用 √不适用

127 / 141

2017 年半年度报告

6、 分部信息

(1). 报告分部的确定依据与会计政策：

√适用 □不适用

于 2016 年 1 月 1 日之前，国际航空货运代理服务、快件服务、国内货运及物流服务和其他

被辨别为本集团的主要经营分部，且主要经营决策者以直接归属于经营分部的收入及成本来评价

经营分部的经营成果。

为进一步整合优化内部资源，提高运营效率及质量，适应行业发展趋势，根据本年初制定的

业务规划，自 2016 年 1 月 1 日起，本集团将原有的分部重新划分为货运代理、电商物流、专业物

流和其他这四个新的经营分部，并以此为基础进行业绩评估。新的报告分部是以本集团的收入类

型为基础确定的。其中，货运代理分部主要提供国际航空货运代理服务和国内货运及物流等服务。

电商物流分部主要提供国际快件服务和为电商客户提供电商物流服务。专业物流分部主要提供供

应链物流、精密设备工程物流、会展赛事物流等综合性项目物流服务。其他分部主要为商品销售

收入等。

分部报告信息根据各分部向管理层报告时采用的会计政策及计量标准披露，这些计量基础与

编制财务报表时的会计政策及计量基础保持一致。

(2). 报告分部的财务信息

√适用 □不适用

2017 年上半年分部的财务信息：

单位：元 币种：人民币

项目 货运代理 电商物流 专业物流 其他 合计

营业收入 1,506,311,261.41 611,749,745.39 480,628,075.69 16,264,068.95 2,614,953,151.44

其中：对外交 1,506,311,261.41 611,749,745.39 480,628,075.69 16,264,068.95 2,614,953,151.44

易收入

分部间交易收 - - - - -

入

分部营业收入 1,506,311,261.41 611,749,745.39 480,628,075.69 16,264,068.95 2,614,953,151.44

合计

分部营业成本 1,462,568,874.19 606,327,923.28 463,062,339.28 13,043,232.58 2,545,002,369.33

其他 - - - 42,262,162.63 42,262,162.63

分部营业成本 1,462,568,874.19 606,327,923.28 463,062,339.28 55,305,395.21 2,587,264,531.96

合计

投资收益 - - - 665,481,569.54 665,481,569.54

其他收益 - - - 1,563,374.88 1,563,374.88

营业利润 43,742,387.22 5,421,822.11 17,565,736.41 628,003,618.16 694,733,563.90

2016 年上半年分部的财务信息：

货运代理 电商物流 专业物流 其他 合计

营业收入 1,459,373,295.10 314,906,685.03 368,556,445.73 51,159,669.46 2,193,996,095.32

其中：对外

1,459,373,295.10 314,906,685.03 368,556,445.73 51,159,669.46 2,193,996,095.32

交易收入

分部间交易

- - - - -

收入

分部营业收

1,459,373,295.10 314,906,685.03 368,556,445.73 51,159,669.46 2,193,996,095.32

入合计

分部营业成

1,438,171,608.96 310,356,217.87 348,749,570.86 46,907,184.89 2,144,184,582.58

本

其他 - - - 43,843,376.45 43,843,376.45

分部营业成

1,438,171,608.96 310,356,217.87 348,749,570.86 90,750,561.34 2,188,027,959.03

本合计

128 / 141

2017 年半年度报告

投资收益 - - - 474,058,543.44 474,058,543.44

其他收益 - - - - -

营业利润 21,201,686.14 4,550,467.16 19,806,874.87 434,467,651.56 480,026,679.73

本公司所在地为中华人民共和国，截至 2017 年 6 月 30 日止期间，本集团对外收入中来自于

中国大陆客户的金额为人民币 2,124,564,153.99 元(截至 2016 年 6 月 30 日止期间：人民币

1,858,813,555.26 元)，来自于其他地区客户的金额为人民币 490,388,997.45 元(截至 2016 年 6

月 30 日止期间：人民币 335,182,540.06 元)。截至 2017 年 6 月 30 日止，本集团除递延所得税资

产和可供出售金融资产外的非流动资产中位于中国大陆的非流动资产金额为人民币

3,618,598,691.14 元(2016 年 12 月 31 日：人民币 3,113,767,027.36 元)，位于其他地区的非流

动资产金额为人民币 28,708,513.70 元(2016 年 12 月 31 日：人民币 23,619,874.79 元)。

来自电商物流分部的某一主要客户的收入为人民币 312,785,046.52 元，占本集团本期营业收

入的 11.96%(2016 年 1 月 1 日至 6 月 30 日止期间：单个客户对本集团 2016 年 1 月 1 日至 6 月 30

日止期间收入的贡献均不超过 10%)。

(3). 公司无报告分部的，或者不能披露各报告分部的资产总额和负债总额的，应说明原因

□适用 √不适用

(4). 其他说明：

□适用 √不适用

7、 其他对投资者决策有影响的重要交易和事项

□适用 √不适用

8、 其他

√适用 □不适用

其他担保事项

(1)本公司与大韩航空有限公司(以下简称“大韩航空”)、韩亚投资有限公司(Hana Capital

Co., Ltd.)和新韩投资有限公司(Shinhan Capital Co., Ltd.)于 2007 年 12 月共同出资成立了中

外合资经营企业银河国际货运航空有限公司(以下简称“银河航空”)，本公司出资比例为 51%。

银河航空 2008 年年中开始正式经营，其经营范围包括提供国内和国际航空货邮运输业务，自用飞

行器的租赁，自用飞行器的维修维护，包机业务，航空公司代理服务，进出口贸易服务及相关地

面服务。公司的主运营机场为天津滨海机场。根据其实际经营、管理情况及公司章程的规定和执

行情况，属于共同控制，采用权益法核算，不合并其财务报表。

本公司于 2013 年 5 月第五届董事会第十二次会议通过了《关于转让银河国际货运航空有限公

司 51%股权的议案》，同意根据《企业国有产权转让管理暂行办法》和《北京产权交易所产权交

易规则》规定的程序，按照本公司拟定的股权转让方案，通过在北京产权交易所公开挂牌征集受

让方的方式转让本公司持有的银河航空 51%股权，参照审计、评估的结果确定本次交易的挂牌价

格为人民币壹元。

挂牌交易公示期结束后，本公司收到北京产权交易所通知，确认友和道通航空有限公司(以下

简称“友和道通”)成为受让本公司所持有的银河航空 51%股权交易的唯一意向受让方。2013 年 6

月，本公司与友和道通签订股权转让意向书，以人民币壹元的价格转让本公司持有的合营公司银

河航空 51%的股权。2015 年 4 月 24 日，外运发展与友和道通签订《补充协议》，阐明银河航空已

于 2014 年 11 月 2 日完成变更股东的工商变更登记，外运发展已将持有的银河航空 51%的股权转

让友和道通，并于 2015 年 1 月 19 日完成交割。

129 / 141

2017 年半年度报告

银河航空 2008 年向中国银行股份有限公司天津市分行申请了抵押贷款 7,470 万美元，经本公

司第三届董事会第二十九次会议及 2008 年第一次临时股东大会批准，本公司按照出资比例(51%)

为银河航空的抵押贷款提供无条件见索即付的连带责任担保，并签署《保证合同》，担保金额为

3,809.70 万美元，保证期间自该单项债务到期之日起算，至《借款合同》项下最后到期的本金到

期 2 年后终止。

截至 2017 年 6 月 30 日，银河航空已提前向银行偿还该项贷款本金及利息，但本公司连带责

任担保义务暂未解除，因此根据此担保责任可能导致的损失计提预计负债。

(2) 2013 年，经本集团第五届董事会第十三次会议及 2013 年第一次临时股东大会通过了《关

于为银河国际货运航空有限公司提供担保的议案》，同意以下担保事项：银河航空为偿还其在中

国银行的贷款余额向中航国际租赁有限公司(以下简称“中航租赁”)申请融资款，本集团担保银

河航空在中航租赁向银河航空支付全部融资款后将飞机过户给中航租赁，中航租赁取得银河航空

飞机的所有权并且取得中国民用航空局颁发的以中航租赁为所有权人的《民用航空器所有权登记

证》。2013 年 5 月 3 日，本集团与中航租赁签订《保证合同》，中航租赁拟同意在售后回租交易

项下对银河航空先行支付飞机购买价款。截至 2017 年 6 月 30 日，银河航空已被处置给友和道通，

并且银河航空已提前偿还完对中国银行的贷款余额，无需再向中航租赁申请融资款，因此本公司

从未开始履行该担保，且今后也不会再履行该担保。详见附注十四、2、(1)。

(3) 2016 年 6 月 29 日，经本集团第六届董事会第四次会议通过了《关于为全资子公司-中外

运香港空运发展有限公司银行贷款提供担保的议案》，同意以下担保事项：本公司全资子公司香

港空运继续通过内保外贷的方式分期向银行申请贷款，第一期的贷款金额为 9,500 万元港币，贷

款期限为自贷款合同生效之日起 1 年内；同意本公司为香港空运贷款提供总额度不超过 2 亿元人

民币(或等值外币)的银行授信保函担保。该议案也已于 2016 年 7 月 15 日由本集团 2016 年第二次

临时股东大会决议通过。截至 2017 年 6 月 30 日，该担保责任尚未履行完毕。

(4)如附注十二、5、(1)、<3>所述，在本公司与财务公司签署的《金融服务协议》下，香港

空运于 2016 年 7 月 29 日，与中外运长航财务有限公司签订金额为美元 7,390,000.00 元、贷款期

限为一年的贷款合同。该贷款由本公司向中外运长航财务有限公司提供保证担保。担保期限自

2016 年 7 月 29 日开始，担保责任将在贷款本息偿还完毕后解除。截至 2017 年 6 月 30 日，该担

保责任尚未履行完毕。

(5)2016 年 12 月 8 日，经本公司第六届董事会第九次会议通过了《关于审议公司为中外运

泸州港保税物流有限公司提供担保的议案》，同意公司按照股权比例为泸州保税向银行申请贷款

提供相应的兜底本息还款承诺，公司提供的担保金额合计 2,040 万元，其中固定资产贷款担保金

额为 1,740 万元，流动资金贷款担保金额为 300 万元，公司将通过签署兜底还款承诺函的方式为

泸州保税提供贷款担保，担保余额为人民币 2,040 万元。担保期限自 2016 年 12 月 29 日开始，担

保责任将在贷款本息偿还完毕后解除。该议案也已于 2016 年 12 月 28 日由本公司 2016 年第三次

临时股东大会决议通过。截至 2017 年 6 月 30 日，该担保责任尚未履行完毕。

(6) 2017 年 5 月 26 日，本公司第六届董事会第十三次会议审议通过了《关于成都保税物流

投资有限公司继续为其下属子公司提供担保的议案》，同意本公司之合营公司成都保税物流为其

全资子公司成都新昊运物流有限公司履行《仓储服务协议》提供连带责任担保，保证期间自该主

合同规定的债务履行期届满之日起 12 个月，每年的担保限额为人民币 1,000 万元，四年累计担保

限额为人民币 4,000 万元。

十七、 母公司财务报表主要项目注释

1、 货币资金

人民币元

130 / 141

2017 年半年度报告

2017 年 6 月 30 日 2016 年 12 月 31 日

项目

外币金额 折算率 人民币金额 外币金额 折算率 人民币金额

现金：

人民币 -- -- 1,829,517.56 -- -- 1,381,192.89

小计 1,829,517.56 1,381,192.89

银行存款：

人民币 -- -- 2,909,207,681.35 -- -- 2,626,976,838.21

美元 15,314,629.50 6.7744 103,747,426.10 13,003,899.45 6.9370 90,208,050.47

港币 1,526,506.80 0.8679 1,324,855.25 2,419,426.79 0.8945 2,164,177.26

欧元 2,005,712.64 7.7496 15,543,470.64 1,391,318.27 7.3068 10,166,084.33

英镑 17,813.02 8.8144 157,011.08 21,658.85 8.5094 184,303.82

银行存款小计 3,029,980,444.42 2,729,699,454.09

其他货币资金：

人民币 -- -- 142,982,781.26 -- -- 90,604,920.44

小计 142,982,781.26 90,604,920.44

合计 3,174,792,743.24 -- -- 2,821,685,567.42

2、 应收账款

(1). 应收账款分类披露：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额 期初余额

账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备

种类 账面 计提 账面

计提比 比例

金额 比例(%) 金额 价值 金额 金额 比例 价值

例(%) (%)

(%)

单项金额重 - - - - - - - - - -

大并单独计

提坏账准备

的应收账款

按信用风险 548,081,874.86 99.25 10,029,383.75 1.83 538,052,491.11 547,397,596.63 99.25 4,394,126.64 0.80 543,003,469.99

特征组合计

提坏账准备

的应收账款

单项金额不 4,117,877.45 0.75 3,704,146.31 89.95 413,731.14 4,117,877.45 0.75 3,704,146.31 89.95 413,731.14

重大但单独

计提坏账准

备的应收账

款

合计 552,199,752.31 100.00 13,733,530.06 2.49 538,466,222.25 551,515,474.08 100.00 8,098,272.95 1.47 543,417,201.13

期末单项金额重大并单项计提坏账准备的应收账款：

□适用√不适用

组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：

□适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额

账龄

应收账款 坏账准备 计提比例

1 年以内

其中：1 年以内分项

0-6 个月 523,990,405.99 - -

7-12 个月 12,388,630.33 3,716,589.10 30.00%

1 年以内小计 536,379,036.32 3,716,589.10 -

1至2年 10,780,087.78 5,390,043.89 50.00%

131 / 141

2017 年半年度报告

2至3年 341,061.75 341,061.75 100.00%

3 年以上 581,689.01 581,689.01 100.00%

合计 548,081,874.86 10,029,383.75 -

组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的应收账款：

□适用 √不适用

组合中，采用其他方法计提坏账准备的应收账款：

□适用 √不适用

(2). 本期计提、收回或转回的坏账准备情况：

本期计提坏账准备金额 5,635,257.11 元；本期收回或转回坏账准备金额 0 元。

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：

□适用 √不适用

(3). 本期实际核销的应收账款情况

□适用 √不适用

(4). 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况：

√适用 □不适用

单位 与本公司 占应收账款总 计提坏账准备

金额 账龄

名称 关系 额的比例(%) 的期末余额

公司 1 关联方 32,905,455.62 0-6 个月、7-12 个月、1-2 5.96

年、2-3 年、3 年以上 -

公司 2 第三方 32,696,675.23 0-6 个月、7-12 个月 5.92 -

公司 3 第三方 18,149,803.89 0-6 个月 3.29 -

公司 4 第三方 9,660,234.20 0-6 个月 1.75 -

公司 5 第三方 8,448,727.50 0-6 个月 1.53 -

合计 101,860,896.44 18.45 -

(5). 因金融资产转移而终止确认的应收账款：

□适用 √不适用

(6). 转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额：

□适用 √不适用

其他说明：

√适用 □不适用

应收关联方款项：

人民币元

2017 年 6 月 30 坏账 2017 年 6 月 30 2016 年 12 月 31 坏账 2016 年 12 月 31

与本公司关系

日金额 准备 日账面价值 日金额 准备 日账面价值

母公司及最终控制

199,087.00 - 199,087.00 4,706.90 - 4,706.90

方

本公司之子公司 - 71,329,750.57 - 71,329,750.57

132 / 141

2017 年半年度报告

37,607,096.47 37,607,096.47

受同一母公司及最

终控制方控制的其 - 11,553,292.32 - 11,553,292.32

19,615,975.30 19,615,975.30

他企业

本公司之合营及联

12,993,595.92 - 12,993,595.92 11,413,227.58 - 11,413,227.58

营公司

合计 70,415,754.69 - 70,415,754.69 94,300,977.37 - 94,300,977.37

3、 预付款项

于 2017 年 6 月 30 日，预付款项中预付关联方款项为人民币 1,667,663.56 元(2016 年 12 月 31 日：

人民币 813,584.97 元) 。

4、 其他应收款

(1). 其他应收款分类披露：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额 期初余额

账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备

类别 账面 计提 账面

比例 计提比 比例

金额 金额 价值 金额 金额 比例 价值

(%) 例(%) (%)

(%)

单项金额重大并 - - - - - - - - - -

单独计提坏账准

备的其他应收款

按信用风险特征 775,793,011.89 100.00 201,744.36 0.03 775,591,267.53 683,697,634.96 100.00 226,062.42 0.03 683,471,572.54

组合计提坏账准

备的其他应收款

账龄组合 7,365,923.86 0.95 201,744.36 2.74 7,164,179.50 7,602,762.70 1.11 226,062.42 2.97 7,376,700.28

押金、保证金、 768,427,088.03 99.05 - - 768,427,088.03 676,094,872.26 98.89 - - 676,094,872.26

备用金

单项金额不重大 - - - - - - - - - -

但单独计提坏账

准备的其他应收

款

合计 775,793,011.89 100.00 201,744.36 0.03 775,591,267.53 683,697,634.96 100.00 226,062.42 0.03 683,471,572.54

期末单项金额重大并单项计提坏账准备的其他应收款：

□适用√不适用

组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：

√适用□不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额

账龄

其他应收款 坏账准备 计提比例

1 年以内

其中：1 年以内分项

0-6 个月 7,120,697.91 - -

7-12 个月 24,700.57 7,410.17 30%

1 年以内小计 7,145,398.48 7,410.17 -

1至2年 52,382.38 26,191.19 50%

2至3年 - - 100%

3 年以上 168,143.00 168,143.00 100%

合计 7,365,923.86 201,744.36 -

133 / 141

2017 年半年度报告

组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的其他应收款：

□适用 √不适用

组合中，采用其他方法计提坏账准备的其他应收款：

□适用 √不适用

(2). 本期计提、收回或转回的坏账准备情况：

本期计提坏账准备金额 0 元；本期收回或转回坏账准备金额 24,318.06 元。

其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：

□适用 √不适用

(3). 本期实际核销的其他应收款情况

□适用 √不适用

(4). 其他应收款按款项性质分类情况

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

款项性质 期末账面余额 期初账面余额

往来款 688,296,148.20 573,881,109.18

保证金 76,593,303.94 98,240,026.69

员工借款 6,783,876.29 7,139,593.57

代垫款 3,088,306.10 2,962,900.10

其他 1,031,377.36 1,474,005.42

合计 775,793,011.89 683,697,634.96

(5). 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

占其他应收

款期末余额 坏账准备

单位名称 款项的性质 期末余额 账龄

合计数的比 期末余额

例(%)

中外运香港空运发展 经营活动往来 316,807,947.75 0-6 个月； 40.84 -

有限公司 款、保证金、代 1-2 年

垫款

中外运昊樽（北京） 经营活动往来款 80,300,675.00 0-6 个月 10.35 -

商贸有限公司

中外运现代物流有限 经营活动往来 57,328,810.23 0-6 个月； 7.39 -

公司 款、保证金、代 7-12 个月

垫款

中外运（青岛）空港 经营活动往来 40,235,638.17 0-6 个月 5.19 -

物流有限公司 款、代垫款

中外运(长春)物流有 经营活动往来款 40,000,000.00 0-6 个月 5.16 -

限公司

合计 -- 534,673,071.15 -- 68.93 -

134 / 141

2017 年半年度报告

(6). 涉及政府补助的应收款项

□适用 √不适用

(7). 因金融资产转移而终止确认的其他应收款：

□适用 √不适用

(8). 转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债金额：

□适用 √不适用

其他说明：

√适用 □不适用

其他应收关联方款项：

人民币元

2017 年 6 月 30 坏账 2017 年 6 月 30 2016 年 12 月 31 坏账 2016 年 12 月 31

与本公司关系 日金额 准备 日 账面价值 日金额 准备 日账面价值

本公司之子公司 684,495,806.64 - 684,495,806.64 570,281,109.18 - 570,281,109.18

本公司之合营及

5,049,469.26 - 5,049,469.26 4,980,768.56 - 4,980,768.56

联营公司

受同一母公司及

最终控制方控制 80,460.00 - 80,460.00 800,000.00 - 800,000.00

的其他企业

合计 689,625,735.90 - 689,625,735.90 576,061,877.74 - 576,061,877.74

5、 长期股权投资

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

期末余额 期初余额

减 减

项目 值 值

账面余额 账面价值 账面余额 账面价值

准 准

备 备

对子公司投资 1,479,990,415.76 - 1,479,990,415.76 1,489,990,415.76 1,489,990,415.76

对联营、合营 1,751,690,452.16 - 1,751,690,452.16 1,302,911,419.18 1,302,911,419.18

企业投资

合计 3,231,680,867.92 3,231,680,867.92 2,792,901,834.94 2,792,901,834.94

(1) 对子公司投资

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

本 减

期 值

计 准

提 备

被投资单位 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额

减 期

值 末

准 余

备 额

中外运现代物流有 149,974,321.00 - - 149,974,321.00

限公司

中外运香港空运发 41,574,600.00 - - 41,574,600.00

展有限公司

135 / 141

2017 年半年度报告

中外运绵阳物流有 3,000,000.00 - - 3,000,000.00

限公司

上海新运物流有限 4,500,000.00 - - 4,500,000.00

公司

南京新运物流有限 5,000,000.00 - - 5,000,000.00

公司

中外运(青岛)空港 135,000,000.00 - - 135,000,000.00

物流有限公司

中外运定州物流有 40,000,000.00 - - 40,000,000.00

限公司

中外运(郑州)保税 50,000,000.00 - 50,000,000.00 -

物流有限公司

天津天华宏运物流 82,091,350.00 48,000,000.00 - 130,091,350.00

有限公司

重庆中外运新空保 5,000,000.00 - - 5,000,000.00

税物流有限责任公

司

中外运绵阳出口加 1,000,000.00 - - 1,000,000.00

工区物流有限公司

中外运(成都)空港 126,000,000.00 - - 126,000,000.00

物流有限公司

中外运(长春)物流 259,500,000.00 - - 259,500,000.00

有限公司

中外运速递有限公 70,110,080.00 - - 70,110,080.00

司

北京中外运空港仓 5,000,000.00 - - 5,000,000.00

储服务有限公司

中外运(郑州)空港 95,000,000.00 - - 95,000,000.00

物流有限公司

中外运空港物流(上 145,000,000.00 - - 145,000,000.00

海)有限公司

中外运南京空港物 74,000,000.00 2,000,000.00 76,000,000.00

流有限公司

佛山中外运快件管 35,796,985.63 - - 35,796,985.63

理报关有限公司

中外运(武汉)供应 95,000,000.00 - - 95,000,000.00

链物流有限公司

中外运(南昌)供应 20,000,000.00 - - 20,000,000.00

链物流有限公司

北京中外运嘉航物 5,000,000.00 - - 5,000,000.00

流有限公司

中外运(合肥)空港 25,000,000.00 - - 25,000,000.00

物流有限公司

上海中外运空运保 5,000,000.00 - - 5,000,000.00

税物流有限公司

华运公司 2,443,079.13 - - 2,443,079.13

广州中外运空运报 10,000,000.00 - 10,000,000.00 -

关有限公司

合计 1,489,990,415.76 50,000,000.00 60,000,000.00 1,479,990,415.76

(2) 对联营、合营企业投资

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

本期增减变动 减

投资 期初 减 其 其 宣 计 期末 值

权益法下确认的 其

单位 余额 追加投资 少 他 他 告 提 余额 准

投资损益 他

投 综 权 发 减 备

136 / 141

2017 年半年度报告

资 合 益 放 值 期

收 变 现 准 末

益 动 金 备 余

调 股 额

整 利

或

利

润

一、合营企业

中外运-敦豪国际航空快 1,073,843,870.93 - - 431,871,824.00 - - - - - 1,505,715,694.93

件有限公司

华捷国际运输代理有限 3,751,537.58 - - -185,743.06 - - - - - 3,565,794.52

公司

成都保税物流投资有限 105,820,857.70 - - 2,764,479.36 - - - - - 108,585,337.06

公司

上海中外运松江物流有 5,016,516.98 - - 485,936.94 - - - - - 5,502,453.92

限公司

中外运安迈世(上海)国 7,840,779.15 - - 346,495.65 - - - - - 8,187,274.80

际航空快递有限公司

大连京大国际货运代理 5,592,321.51 - - 1,696.01 - - - - - 5,594,017.52

有限公司

中外运泸州港保税物流 85,978,622.48 - - -6,274,817.81 - - - - - 79,703,804.67

有限公司

中外运扇扩国际冷链物 - 20,000,000.00 - -986,672.36 - - - - - 19,013,327.64

流（上海）有限公司

小计 1,287,844,506.33 20,000,000.00 - 428,023,198.73 - - - - - 1,735,867,705.06

三、联营企业

华力环球运输有限公司 9,394,476.74 - - 558,408.06 - - - - - 9,952,884.80

北京辰通航空服务有限 5,672,436.11 - - 197,426.19 - - - - - 5,869,862.30

公司

小计 15,066,912.85 - - 755,834.25 - - - - - 15,822,747.10

合计 1,302,911,419.18 20,000,000.00 428,779,032.98 1,751,690,452.16

其他说明：

□适用 √不适用

6、 应付账款

于 2017 年 6 月 30 日，应付账款中应付关联方款项为人民币 35,601,860.66 元(2016 年 12 月

31 日：人民币 43,136,887.59 元)。

7、 应付股利

人民币元

项目 2017 年 6 月 30 日 2016 年 12 月 31 日

应付普通股股利(附注七、60) 452,740,860.00 -

合计 452,740,860.00 -

8、 其他应付款

其他应付款中应付关联方款项如下：

人民币元

与本公司关系 2017 年 6 月 30 日金额 2016 年 12 月 31 日金额

本公司之子公司 48,771,261.76 120,498,176.60

受同一母公司及最终控制方控制的其他企业 2,429,761.24 36,278.96

本公司之合联营公司 990,006.92 32,445.92

合计 52,191,029.92 120,566,901.48

137 / 141

2017 年半年度报告

9、 资本公积

人民币元

项目 2017 年 1 月 1 日 本期增加 本期减少 2017 年 6 月 30 日

股本溢价 522,758,224.57 - - 522,758,224.57

其他资本公积 4,347,247.82 - - 4,347,247.82

合计 527,105,472.39 - - 527,105,472.39

10、营业收入和营业成本：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

本期发生额 上期发生额

项目

收入 成本 收入 成本

主营业务 1,829,324,212.01 1,677,688,535.39 1,507,625,953.80 1,386,737,008.80

其他业务 7,096,219.46 2,225,869.47 3,524,892.77 1,741,650.22

合计 1,836,420,431.47 1,679,914,404.86 1,511,150,846.57 1,388,478,659.02

11、投资收益

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 本期发生额 上期发生额

权益法核算的长期股权投资收益 428,779,032.98 432,254,556.02

可供出售金融资产在持有期间的投资收益 - 8,892,600.00

处置可供出售金融资产取得的投资收益 233,743,631.46 32,396,063.77

成本法核算的长期股权投资损失 -66,912.67 -

其他 789,041.10 -116,343.39

合计 663,244,792.87 473,426,876.40

12、其他

√适用 □不适用

公司现金流量表补充资料

人民币元

补充资料 2017 年 1-6 月 2016 年 1-6 月

(1)．将净利润调节为经营活动现金流量：

净利润 637,192,266.84 487,533,945.41

加：资产减值损失 5,610,433.05 3,781,628.68

固定资产和投资性房地产折旧 15,987,720.32 17,421,225.16

无形资产摊销 2,537,607.65 2,530,315.25

长期待摊费用摊销 700,321.64 588,605.14

处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失

-124,517.62 -107,443.67

(收益以“-”号填列)

固定资产报废损失(收益以“－”号填列) 123,795.74 141,289.63

财务费用(收益以“-”号填列) -26,322,339.64 -22,651,684.98

投资收益 -663,244,792.87 -473,426,876.40

递延所得税资产减少(增加以“-”号填列) -4,167,476.70 -

存货的减少(增加以“-”号填列) -25,865.19 -16,773.72

经营性应收项目的减少(增加以“-”号填列) 53,387,139.50 -162,131,882.30

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2017 年半年度报告

经营性应付项目的增加(减少以“-”号填列) 137,247,752.58 101,123,714.87

其他 41,845.28 113,234.06

经营活动产生的现金流量净额 158,943,890.58 -45,100,702.87

(2)．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动： - -

(3)．现金及现金等价物净变动情况：

现金的期末余额 3,173,082,743.24 2,098,870,569.99

减：现金的期初余额 2,819,995,567.42 2,245,305,472.78

加：现金等价物的期末余额 - -

减：现金等价物的期初余额 - -

现金及现金等价物净增加额 353,087,175.82 -146,434,902.79

十八、 补充资料

1、 当期非经常性损益明细表

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目 金额 说明

非流动资产处置损益 -1,528.30

越权审批或无正式批准文件的税收返还、 -

减免

计入当期损益的政府补助（与企业业务密 1,629,409.82

切相关，按照国家统一标准定额或定量享

受的政府补助除外）

计入当期损益的对非金融企业收取的资金 -

占用费

企业取得子公司、联营企业及合营企业的 -

投资成本小于取得投资时应享有被投资单

位可辨认净资产公允价值产生的收益

非货币性资产交换损益 -

委托他人投资或管理资产的损益 -

因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提 -

的各项资产减值准备

债务重组损益 -

企业重组费用，如安置职工的支出、整合 -

费用等

交易价格显失公允的交易产生的超过公允 -

价值部分的损益

同一控制下企业合并产生的子公司期初至 -

合并日的当期净损益

与公司正常经营业务无关的或有事项产生 -

的损益

除同公司正常经营业务相关的有效套期保 234,007,031.46

值业务外，持有交易性金融资产、交易性

金融负债产生的公允价值变动损益，以及

处置交易性金融资产、交易性金融负债和

可供出售金融资产取得的投资收益

单独进行减值测试的应收款项减值准备转 3,600,000.00

回

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2017 年半年度报告

对外委托贷款取得的损益 -

采用公允价值模式进行后续计量的投资性 -

房地产公允价值变动产生的损益

根据税收、会计等法律、法规的要求对当 -

期损益进行一次性调整对当期损益的影响

受托经营取得的托管费收入 -

除上述各项之外的其他营业外收入和支出 2,132,147.23

其他符合非经常性损益定义的损益项目 -

所得税影响额 -59,192,891.55

少数股东权益影响额 18,515.04

合计 182,192,683.70

对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非

经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》

中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。

□适用 √不适用

2、 净资产收益率及每股收益

√适用 □不适用

加权平均净资产 每股收益

报告期利润

收益率（%） 基本每股收益 稀释每股收益

归属于公司普通股股东的净 8.27 0.7004

利润

扣除非经常性损益后归属于 5.90 0.4992

公司普通股股东的净利润

3、 境内外会计准则下会计数据差异

□适用 √不适用

4、 其他

□适用 √不适用

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2017 年半年度报告

第十一节 备查文件目录

载有公司法定代表人、主管会计工作负责人会计机构负责人签名并盖章的财

务报表。

备查文件目录

报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告

的原稿。

董事长：李关鹏

董事会批准报送日期：2017-08-21

修订信息

□适用 √不适用

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