河南黄河旋风股份有限公司
公司债券受托管理事务报告
（2015 年度）
债券受托管理人
2016 年 6 月
重要声明
国海证券股份有限公司（以下简称“国海证券”）编制本报告的内
容及信息均来源于河南黄河旋风股份有限公司(以下简称“发行人”、
“黄河旋风”、“公司”、“本公司”)对外公布的《河南黄河旋风股份
有限公司 2015 年年度报告》等相关公开信息披露文件、第三方中介
机构出具的专业意见以及发行人向国海证券提供的其他材料。国海证
券对本报告中所包含的相关引述内容和信息未进行独立验证，也不就
该等引述内容和信息的真实性、准确性和完整性做出任何保证或承担
任何责任。
本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资
者应对相关事宜做出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作
为国海证券所作的承诺或声明。在任何情况下，投资者依据本报告所
进行的任何作为或不作为，国海证券不承担任何责任。
1
目 录
第一章 本期公司债券概要.............................. 3
第二章 发行人 2015 年度经营和财务情况 ................ 6
一、发行人基本情况 ................................. 6
二、发行人 2015 年度经营情况 ........................ 7
三、发行人 2015 年度财务情况 ........................ 8
第三章 发行人募集资金使用情况 ...................... 10
一、 本期公司债券募集资金情况 .................... 10
第四章 本期公司债券担保人资信情况 .................. 11
第五章 债券持有人会议召开的情况 .................... 12
第六章 发行人董事会秘书的变动情况 .................. 13
第七章 本期公司债券本息偿付情况 .................... 14
第八章 本期公司债券跟踪评级情况 .................... 15
第九章 其他情况 ................................... 16
2
第一章 本期公司债券概要
一、 核准文件及核准规模：
本期公司债券已经中国证券监督管理委员会证监许可 [2012]
1008 号文核准公开发行，核准债券发行规模为不超过人民币 7 亿元。
二、 债券名称：
河南黄河旋风股份有限公司 2012 年公司债券（以下简称“本期
债券”）。
三、 债券简称及代码：
12 旋风债、122180。
四、 发行规模及期限：
发行规模：人民币 7 亿元；债券期限 5 年。
五、 发行人上调票面利率选择权：
发行人可决定在本期债券存续期的第 3 年末上调本期债券后 2
年的票面利率，调整幅度为 0 至 100 个基点（含本数），其中 1 个基
点为 0.01%。发行人将于本期债券第 3 个计息年度付息日前的第 20
个交易日，在中国证监会指定的上市公司信息披露媒体上发布关于是
否上调本期债券票面利率以及上调幅度的公告。若发行人未行使利率
上调选择权，则本期债券后续期限票面利率仍维持原有票面利率不
变。
六、 投资人回售选择权：
发行人发出关于是否上调本期债券票面利率及上调幅度的公告
后，债券持有人有权选择在本期债券的第 3 个计息年度的付息日将其
持有的本期债券全部或部分按面值回售给发行人。自发行人发出关于
是否上调本期债券票面利率及上调幅度的公告之日起 5 个交易日内，
3
选择将持有的本期债券全部或部分回售给发行人的投资者可通过指
定的方式进行回售申报。
七、 债券利率：
本期债券票面利率为 6.28%，在债券存续期限前 3 年保持不变；
如发行人行使上调票面利率选择权，未被回售部分债券存续期后 2 年
的票面利率为债券存续期前 3 年票面利率加上上调基点，在债券存续
期限后 2 年固定不变。
八、 债券形式：
实名制记账式公司债券。投资者认购的本期债券在债券登记机构
开立的托管账户托管记载，债券持有人可按照有关主管机构的规定进
行债券的转让、质押等操作。
九、 还本付息方式及支付金额：
采用单利按年计息，不计复利，每年付息一次，到期一次还本，
最后一期利息随本金的兑付一起支付。本期债券于每年的付息日向投
资者支付的利息金额为投资者截至利息登记日收市时各自所持有的
本期债券票面金额与票面年利率的乘积之和；于兑付日向投资者支付
的本息金额为投资者截至兑付登记日收市时各自所持有的本期公司
债券到期最后一期利息及等于该等到期品种票面总额的本金。
十、 起息日及付息日：
本期债券自发行首日开始计息，本期债券计息期限内每年的 8 月
23 日为该计息年度的起息日。在本期债券的计息期间内，每年 8 月
23 日为上一计息年度的付息日。如遇法定节假日或休息日，则顺延
至其后的第 1 个交易日。
十一、 发行方式：
4
本期债券发行采取网上面向社会公众投资者公开发行和网下面
向机构投资者协议发行相结合的方式。
十二、 担保人及担保方式：
本期公司债券为无担保公司债券。
十三、 发行时信用级别及资信评级机构：
经中诚信综合评定，本期债券的信用等级为 AA，发行人主体信
用等级为 AA。
十四、 最新跟踪信用级别及评级机构：
经中诚信证券评估有限公司跟踪评级，维持黄河旋风主体信用等
级 AA，评级展望稳定，维持“河南黄河旋风股份有限公司 2012 年
公司债券”信用等级 AA，跟踪评级时间为 2016 年 6 月 15 日。
十五、 债券受托管理人：
国海证券股份有限公司。
十六、 募集债券用途：
本期债券募集资金用于偿还商业银行贷款和补充公司营运资金。
十七、 上市流通场所
本期债券上市流通场所为上海证券交易所。
5
第二章 发行人 2015 年度经营和财务情况
一、发行人基本情况
发行人系经河南省经济体制改革委员会豫股批字[1997]18 号文
批准，在对中外合资企业黄河金刚石有限公司整体改组基础上，由黄
河金刚石有限公司的各方股东，以其在黄河金刚石有限公司中的权益
出资，共同作为发起人，并采取社会募集的方式设立的股份有限公司。
于 1998 年 11 月 26 本公司普通股(A 股)股票在上海证券交易所挂牌交
易。本公司持有豫工商企 410000000023368-1/2 号企业法人营业执照，
注册资本为 792,398,882 元，注册地址为河南省长葛市人民路 200 号。
2015 年度根据公司经营情况，公司 2015 年度利润分配预案为：
以公司 2015 年末总股本 792,398,882 股，为基数，每 10 股派发现金
红利 0.50 元（含税），共计派发 39,619,944.10 元，剩余未分配利润
1,138,357,665.48 元结转至下一年度。该议案经董事会审议通过后尚
需提交股东大会审议批准。
发行人经营范围：人造金刚石，人造金刚石磨料磨具磨削及其它
金刚石制品，建筑装修磨削机具，与上述经营范围相关的技术服务，
经营本企业自产产品及相关技术的进出口业务；经营本企业生产、科
研所需的原辅材料、仪器仪表、机械设备、零配件及相关技术的进口
业务；经营进料加工和"三来一补"业务；塔式起重机生产、安装及销
售。
截至 2015 年 12 月 31 日，河南黄河实业集团股份有限公司为本
公司控股股东，持有公司 17,401.34 万股份，占公司股份总数的
21.96%。河南黄河实业集团股份有限公司实际控制人为乔秋生先生，
现为公司董事长。
6
二、发行人 2015 年度经营情况
近年来，国内相关行业持续低迷，超硬材料行业也不可避免地受
到了冲击。产能的持续增加和总需求量的持续减少，造成超硬材料行
业恶性竞争加剧，销售价格持续下降。报告期内，公司顺势利导，迎
难而上，严格按照年初公司一号文件指示精神，紧紧围绕工艺创新为
主线，产品质量为生命，成本降低为首要方法，收入增量为主要目标
的经营战略开展工作，认真贯彻有质量、有效益、可持续增长的发展
理念，积极尝试流程再造，在成本持续降低的同时，较大程度地提升
了产品质量，有效地遏制了销售价格下降导致的利润下滑趋势，实现
了主业的平稳发展，规模的良性扩大，进一步提升了公司的综合竞争
力。2015 年公司实现营业总收入 18.17 亿，比去年同期增长 9.32%，
归属于上市公司股东的净利润 2.75 亿，比去年同期增长 22.93%，加
权平均净资产收益率 7.81%，实现基本每股收益 0.4007 元∕股。
1、主营业务分行业、分产品情况
单位:元 币种:人民币
营业 营业
毛利率
收入 成本
毛利 比上年
分产品 营业收入 营业成本 比上 比上
率（%） 增减
年增 年增
（%）
减（%） 减（%）
超硬材料 1,207,652,973 813,769,592 32.62 0.88 -2.23 2.14
金属粉末 212,260,119 121,459,811 42.78 2.21 -0.72 1.69
超硬复合材料 182,206,984 100,765,473 44.7 6.3 5.93 0.19
超硬刀具 31,575,821 20,129,978 36.25 78.86 51.49 11.52
超硬材料制品 27,036,270 19,806,514 26.74 12.75 0.13 9.23
建筑机械 28,230,058 29,334,532 -3.91 -18.55 -5.94 -13.93
其他 360,760 379,285 -5.13
工业智能化类 117,321,483 53,323,573 54.55
合计 1,806,644,468 1,158,968,758 35.85 9.33 4.03 3.27
2、主营业务分地区情况
7
单位:元 币种:人民币
营业 营业
毛利率
收入 成本
毛利 比上年
分地区 营业收入 营业成本 比上 比上
率（%） 增减
年增 年增
（%）
减（%） 减（%）
国内销售 1,734,116,662 1,115,644,575 35.66 10.12 5.02 3.12
出口销售 72,527,806 43,324,183 40.27 -6.74 -16.29 6.82
合计 1,806,644,468 1,158,968,758 35.85 9.33 4.03 3.27
三、发行人 2015 年度财务情况
2015 年度,公司实现营业收入 181,694.90 万元，同比增加 9.32%；
营业利润 30,961.11 万元，同比增加 22.53%；利润总额 31,806.50 万
元，同比增加 23.46%；净利润 27,487.03 万元，同比增加 22.93%。
发行人主要财务数据如下：
1、合并资产负债表主要数据：
单位：人民币元
项 目 2015-12-31 2014-12-31 增减率
资产合计 7,584,114,594.91 4,968,402,388.77 52.65%
负债合计 3,062,739,009.80 2,559,243,808.54 19.67%
归属于母公司股东
4,521,375,585.11 2,409,158,580.23 87.67%
的权益合计
2、合并利润表主要数据：
单位：人民币元
项 目 2015 年度 2014 年度 增减率
营业总收入 1,816,949,034.99 1,662,062,031.88 9.32%
营业利润 309,611,123.56 252,688,244.69 22.53%
8
利润总额 318,064,965.52 257,623,866.35 23.46%
净利润 274,870,323.10 223,599,382.19 22.93%
归属于母公司所
274,870,323.10 223,599,382.19 22.93%
有者的净利润
3、合并现金流量表主要数据：
单位：人民币元
项 目 2015 年度 2014 年度 增减率
经营活动产生的
475,422,426.43 427,349,337.68 11.25%
现金流量净额
投资活动产生的
-1,737,582,713.55 -582,593,535.97 198.25%
现金流量净额
筹资活动产生的
1,573,371,470.37 73,447,734.01 2042.16%
现金流量净额
9
第三章 发行人募集资金使用情况
一、 本期公司债券募集资金情况
发行人经中国证券监督管理委员会证监许可[2012]1008 号文核
准，于 2012 年 8 月 23 日至 2012 年 8 月 27 日公开发行了 7 亿元公司
债券。本期公司债券募集资金总额扣除承销费用后的净募集款项共计
69,230 万元，已于 2012 年 8 月 28 日将网上发行认购资金和网下配售
认购资金分别转入发行人在中国工商银行长葛支行和中国银行长葛
支行开立的账户内。北京兴华会计师事务所已针对上述到账款项进行
了验资，并分别出具了 2012 京会兴验字第 04010187 号和 2012 京会
兴验字第 04010188 号《验资报告》。
根据发行人公告的本期公司债券募集说明书相关内容，发行人拟
将本期债券募集资金中的 4.5 亿元用于偿还银行贷款，剩余部分用于
补充公司营运资金。
若募集资金实际到位时间与公司预计不符，公司将本着有利于优
化公司债务结构、尽可能节省公司利息费用的原则灵活安排偿还公司
所借银行贷款。
二、本期公司债券募集资金实际使用情况
根据发行人提供的相关材料，截至本报告签署日，发行人已将募
集资金中的 3.6 亿元偿还银行贷款，剩余部分补充营运资金，本期公
司债券所有募集资金已全部使用完毕。
10
第四章 本期公司债券担保人资信情况
本期公司债券为无担保公司债券。
11
第五章 债券持有人会议召开的情况
本期债券于 2012 年 8 月 23 日发行，截至本报告出具日，2013
年度、2014 年度、2015 年度和 2016 年 1-6 月份内均未召开债券持有
人会议。
12
第六章 发行人董事会秘书的变动情况
根据发行人对外披露的 2015 年年度报告，2015 年度内，发行人
的董事会秘书为杜长洪先生，未发生变动情况。
13
第七章 本期公司债券本息偿付情况
本期公司债券的起息日为 2012 年 8 月 23 日，公司已于 2013 年
8 月 23 日支付了债券一年的利息，于 2014 年 8 月 25 日（23 日、24
日为非交易日）支付了债券第二年的利息。公司在 2015 年 8 月 23 日
已支付债券第三年的利息。
14
第八章 本期公司债券跟踪评级情况
中诚信证券评估有限公司（以下简称“中诚信证评”）对河南黄
河旋风股份有限公司 2015 年以来的经营和财务情况进行了跟踪分
析，并于 2016 年 6 月 15 日出具了《河南黄河旋风股份有限公司 2012
年公司债券跟踪评级报告（2016）》。该报告主要内容如下：
一、基本观点
受宏观经济下行影响，超硬材料行业发展环境不佳，但公司通
过产业转型升级、流程再造以及积极开拓市场等一系列措施，仍保持
了业务的良好发展，收入和利润规模继续增长。此外，公司通过非公
开发行股票，自有资本实力得到进一步夯实，财务结构稳健性增强。
与此同时，中诚信证券评估有限公司（以下简称“中诚信证评”）也关
注到行业竞争加剧、短期债务压力加大及资本支出压力等因素对公司
整体信用状况的影响。
二、跟踪评级结果
中诚信证评维持黄河旋风主体信用等级AA，评级展望稳定，维
持“河南黄河旋风股份有限公司2012年公司债券”信用等级AA。
15
第九章 其他情况
一、 对外担保情况
截至 2016 年 3 月 31 日，发行人对外担保总额 0 万元。
二、 涉及的未决诉讼或仲裁事项
报告期内，发行人不存在对公司财务状况、经营成果、声誉、业
务活动、未来前景等可能产生较大影响的未决诉讼或仲裁事项。
三、 相关当事人
报告期内，本期公司债券的受托管理人、资信评级机构均未发生
变动。
16
（本页无正文，为《黄河旋风股份有限公司公司债券受托管理事务报告
（2015 年度）之盖章页》）
债券受托管理人：国海证券股份有限公司
2016 年 6 月 27 日
17
首页
微信公众号
证券之星APP
