株冶集团：2015年年度报告_股票频道

2015 年年度报告

公司代码：600961 公司简称：株冶集团

株洲冶炼集团股份有限公司

2015 年年度报告

重要提示

一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，

不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

二、未出席董事情况

未出席董事职务未出席董事姓名未出席董事的原因说明被委托人姓名

董事长曹修运其它公务黄忠民

董事吴晓鹏其它公务邵凯旋

董事张红信其它公务邵凯旋

独立董事谢青其它公务虞晓锋

三、天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

四、公司负责人曹修运、主管会计工作负责人何献忠及会计机构负责人（会计主管人员）李志军

声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

经天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）审计，本公司 2015年度母公司实现净利润

-631,752,889.12 元，加年初未分配利润结余 -839,397,486.51 元，本年度可分配利润为

-1,471,150,375.63元。鉴于公司2015年度可分配利润为负数，公司拟决定2015年度不进行利润分

配。

六、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况

否

七、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？

否

八、重大风险提示

公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅第四节管理层讨论与分析中关于

公司未来发展的讨论与分析中可能面对的风险部分的内容。

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2015 年年度报告

第一节释义..................................................................................................................................... 3

第二节公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 3

第三节公司业务概要..................................................................................................................... 6

第四节管理层讨论与分析............................................................................................................. 7

第五节重要事项........................................................................................................................... 14

第六节普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 21

第七节董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 24

第八节公司治理........................................................................................................................... 32

第九节财务报告........................................................................................................................... 35

第十节备查文件目录................................................................................................................. 134

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2015 年年度报告

第一节释义

一、释义

在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：

常用词语释义

株冶集团指株洲冶炼集团股份有限公司

直接浸出指常压富氧直接浸出搭配锌浸出渣炼锌

直接炼铅指搭配锌浸出渣 Kivcet（基夫赛特）直接炼铅

第二节公司简介和主要财务指标

一、公司信息

公司的中文名称株洲冶炼集团股份有限公司

公司的中文简称株冶集团

公司的外文名称 ZHUZHOU SMELTER GROUP CO.,LTD.

公司的法定代表人曹修运

二、联系人和联系方式

董事会秘书证券事务代表

姓名刘伟清李挥斥

联系地址湖南省株洲市石峰区清水塘湖南省株洲市石峰区清水塘

电话 0731-28392172 0731-28392172

传真 0731-28390145 0731-28390145

电子信箱 zytorch@torchcn.com zytorch@torchcn.com

三、基本情况简介

公司注册地址湖南省株洲市天元区渌江路10号

公司注册地址的邮政编码 412007

公司办公地址湖南省株洲市石峰区清水塘

公司办公地址的邮政编码 412004

公司网址 http://www.torchcn.com

电子信箱 zytorch@torchcn.com

四、信息披露及备置地点

公司选定的信息披露媒体名称《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》

登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.sse.com.cn

公司年度报告备置地点株洲冶炼集团股份有限公司董事会秘书处

五、公司股票简况

公司股票简况

股票种类股票上市交易所股票简称股票代码变更前股票简称

A股上海证券交易所株冶集团 600961 株冶火炬

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2015 年年度报告

A股上海证券交易所 *ST株冶 600961 株冶集团

A股上海证券交易所株冶集团 600961 *ST株冶

六、其他相关资料

名称天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）

公司聘请的会计师事务所（境办公地址湖南省长沙市芙蓉区韶山北路 216 号维一星

内）城国际 27 楼

签字会计师姓名刘宇科、李明、肖金文

七、近三年主要会计数据和财务指标

(一) 主要会计数据

单位：元币种：人民币

本期比上

主要会计数据 2015年 2014年年同期增 2013年

减(%)

营业收入 13,770,698,496.67 15,102,244,651.14 -8.82 16,169,744,518.34

归属于上市公司 -604,625,420.97 39,812,450.60 -1,618.68 23,210,576.73

股东的净利润

归属于上市公司 -715,198,756.11 -124,409,451.10 不适用 -324,093,880.43

股东的扣除非经

常性损益的净利

润

经营活动产生的 348,889,684.34 539,142,981.19 -35.29 564,103,297.29

现金流量净额

本期末比

上年同期

2015年末 2014年末 2013年末

末增减（%

）

归属于上市公司 123,804,030.87 742,587,965.04 -83.33 702,606,501.41

股东的净资产

总资产 5,683,319,397.53 5,935,329,252.90 -4.25 6,277,601,116.70

期末总股本 527,457,914.00 527,457,914.00 0 527,457,914.00

(二) 主要财务指标

本期比上年同

主要财务指标 2015年 2014年 2013年

期增减(%)

基本每股收益（元／股） -1.15 0.08 -1,537.50 0.04

稀释每股收益（元／股） -1.15 0.08 -1,537.50 0.04

扣除非经常性损益后的基本每 -1.36 -0.24 不适用 -0.61

股收益（元／股）

加权平均净资产收益率（%） -139.57 5.51 减少145.08个 3.07

百分点

扣除非经常性损益后的加权平 -165.10 -17.22 减少147.88个 -42.89

均净资产收益率（%）百分点

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2015 年年度报告

八、境内外会计准则下会计数据差异

(一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东

的净资产差异情况

□适用 √不适用

(二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净

资产差异情况

□适用 √不适用

九、 2015 年分季度主要财务数据

单位：元币种：人民币

第一季度第二季度第三季度第四季度

（1-3 月份）（4-6 月份）（7-9 月份）（10-12 月份）

营业收

3,162,680,445.28 3,574,092,113.87 3,291,051,742.95 3,742,874,194.57

入

归属于

上市公

司股东 -83,768,703.26 -25,618,409.95 -362,585,444.62 -132,652,863.14

的净利

润

归属于

上市公

司股东

的扣除

-97,549,552.93 -95,450,282.82 -350,393,977.79 -171,804,942.57

非经常

性损益

后的净

利润

经营活

动产生

的现金 -132,504,714.63 296,012,295.65 -420,146,330.61 605,528,433.93

流量净

额

季度数据与已披露定期报告数据差异说明

□适用 √不适用

十、非经常性损益项目和金额

√适用 □不适用

单位:元币种:人民币

附注

非经常性损益项目 2015 年金额（如适 2014 年金额 2013 年金额

用）

非流动资产处置损益 -426,960.89 49,214,970.81

计入当期损益的政府补助，但 39,327,598.00 主要是 93,766,198.10 107,519,198.10

与公司正常经营业务密切相公司递

关，符合国家政策规定、按照延收益

一定标准定额或定量持续享受摊销。

的政府补助除外

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2015 年年度报告

除同公司正常经营业务相关的 44,510,828.32 主要是 33,355,369.46 125,180,339.83

有效套期保值业务外，持有交公司套

易性金融资产、交易性金融负期保值

债产生的公允价值变动损益，盈利。

以及处置交易性金融资产、交

易性金融负债和可供出售金融

资产取得的投资收益

除上述各项之外的其他营业外 26,733,626.14 主要是 37,643,187.11 65,398,592.83

收入和支出公司资

源综合

利用产

品享受

即征即

退增值

税。

少数股东权益影响额 -4,237.77 -8,669.41

所得税影响额 1,282.68 -111,654.31 25.00

合计 110,573,335.14 164,221,901.70 347,304,457.16

十一、采用公允价值计量的项目

单位：元币种：人民币

对当期利润的影响

项目名称期初余额期末余额当期变动

金额

以公允价值计量且 -1,678,533.4 478,134.08 2,156,667.48 44,510,828.32

其变动计入当期损

益的金融收益

合计 -1,678,533.4 478,134.08 2,156,667.48 44,510,828.32

第三节公司业务概要

一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明

主要业务：国家法律法规允许的产业投资；冶炼、销售有色金属产品、矿产品及副产品；生

产、销售工业硫酸、二氧化硫烟气；研究、开发、生产、销售政策允许的金属新材料。

经营模式：报告期内公司主要生产铅、锌及其合金产品，并综合回收铜、金、银、铋、铟等

多种稀贵金属和硫酸，铅锌年生产能力达到 65 万吨，其中铅 10 万吨、锌 55 万吨。公司坚持“技

术领先”、“绿色冶炼”的发展道路，在绿色环保、综合回收和原料适应性等方面不断进步，为

中国铅锌冶炼工艺技术进步和环保水平提升作出了积极的贡献。

行业情况：铅锌作为国民经济建设中的重要有色金属在诸多领域存在着广泛应用。铅是最软

的重金属，目前铅最大的用处是制成铅蓄电池、颜料、油漆，和光学仪器、原子能工业及 X 射线

仪器设备的防护材料。锌在有色金属的消费中仅次于铜和铝，广泛用于钢材和钢结构件表面防腐

蚀的镀层，合金制造以及化工行业等。

据中国产业调研网发布的中国铅锌市场调查研究与发展趋势预测报告（2016-2020 年）显示，

预计未来几年内，由于我国汽车市场快速扩张和铅酸电池更新周期的缩短，我国铅消费将保持强

劲增长。同时，随着国内镀锌板产能的扩张和基础设施建设的需求不断扩大，我国对锌精矿及锌

产品的需求量也越来越大。预计至 2030 年之前，铅及锌的国内需求量年均递增 5.6%及 5.3%，这

将给铅锌产业的发展提供巨大空间。

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2015 年年度报告

公司是我国主要的铅锌生产和出口基地、中国铅锌冶炼行业的标杆企业、国家级高新技术企

业，也是国家第一批循环经济建设试点企业和长株潭“两型”社会试点企业。

二、报告期内核心竞争力分析

1、竞争优势：一是拥有国内先进的铅锌冶炼企业生产运行管理经验和优秀的技术人才队伍。

拥有信息灵通和网络广泛的市场营销队伍；拥有一批实践经验丰富的期货运作人才，在生产企业

金融创新方面优势突出。二是拥有铅锌联合冶炼、绿色冶炼的循环技术、“两型经济”优势凸现，

原料适应能力进一步提高，资源综合生产水平、清洁生产水平将有质的飞跃。三是保有国内最大

的铅锌生产规模并代表了最高的锌冶炼生产管理水平。公司拥有较为完善的铟、银、金、铜等金

属的综合生产系统，是国内第一批推行循环经济的企业和"两型"社会试点企业。四是株冶集团的

产品由于质量优而广受好评，"火炬"品牌在行业内具有较高的认可度。株冶集团是国内率先参与

国际市场经营的有色金属企业，在国内外原材料市场、金属期货市场和现货市场有较强影响，具

有一定的市场运作能力。

2、竞争劣势：一是产业结构存在缺陷，没有原料自给，导致市场运营难度加大。二是大部分

生产要素成本（特别是电力和运输成本）相较于其他区域冶炼企业没有优势。湖南省是一个需要

依赖输入电力的省份，由于产业政策、缺煤等原因，株冶集团在电力成本上负担一直较重。三是

目前资产负债率很高，导致公司的战略落地所需资金不足。四是缺少铅锌冶炼行业上下游企业的

管理经验和人才队伍。

第四节管理层讨论与分析

一、管理层讨论与分析

2015 年，面对中国经济增速放缓、行业产能过剩、市场竞争异常激烈的复杂形势，公司全体

员工主动适应经济发展的新常态，降成本、拓市场、强管理、抓扭亏，保持了生产经营的稳定运

行，实现了改造升级工作有序推进。全年公司完成铅锌总产量 63.38 万吨，实现营业收入 137.71

亿元。

主要体现在抓好以下五个方面的工作：

一是规模生产保持平稳运行。公司生产系统通过加强工艺控制和技术攻关，强化组织协调和

设备基础管理，保障了生产的高效平稳运行。安全环保形势总体平稳向好，实现了废水处理率、

外排水重金属达标率、在线监测净化水外排达标率“三个 100%”。

二是经营提质拓展市场空间。经营环节通过加强市场研判和经营调度，强化效益型采购和合

金品牌战略，努力争价差、拓市场、控风险，部分指标实现新的突破。在大中型钢企总需求减少

的情况下，火炬牌产品市场份额实现增长。

三是发展升级迈出新的步伐。公司积极响应国家政策，按省市政府要求，倒排进度，加快推

进绿色改造升级项目的实施。加大环保产业、新材料产业的研发力度，充分利用技术中心、博士

后工作站等平台，努力寻求价值链的延伸。技术服务市场化运作取得成效，全年开展技术服务 10

余项。

四是管理提升推动降本增效。公司通过强化“三基”管理，聚焦对标管控，通过全面开展“晒

费用”和“三降一堵”活动，积极推进和落实“成本费用紧缩方案表”和“关键指标对标实施推

进表”，成本费用明显下降。减少劳务派谴员工，人工劳务成本同比下降 2.43%以上。通过实施

“从简、从紧、从严”控制措施，可控管理费用减少 617 万元。全年公司产品质量维持良好水平。

五是企业党建扎实有效推进。各级党群组织积极围绕中心工作，主动融入发展大局，不断加

强党的建设和工会、共青团等群团组织建设，为公司生产经营和企业改造升级发展提供了坚实保

障。

尽管公司全体员工付出极大的努力，但在有色金属价格震荡下跌、需求不旺的情形下，公司

生产经营压力极其沉重。效益大幅下滑，给公司的生产经营和发展带来了极大的困难和挑战。反

思存在的问题和不足：

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2015 年年度报告

一是成本费用依然偏高。在制品资金占用持续增加，财务费用高企，维修费、运输费、劳务

派遣成本和期间费用仍有下降空间；二是主要金属回收率未达目标。特别是部分关键技术指标突

破较慢，给生产造成了较大的被动；三是应对价格波动措施还需强化。亟待进一步解放思想，对

标市场，突破传统樊篱和路径依赖；四是渣料处理进展缓慢；五是转型项目亟待突破。对以上问

题，公司将高度重视，采取措施加紧解决。

二、报告期内主要经营情况

2015 年，面对市场竞争异常激烈的复杂形势，公司主动适应市场需求，强化风险管控，千

方百计减亏增效。

公司通过细化采购目标，强化客户关系管理和生产现场服务，积极推进效益型采购。在优化采

购距离、完善计价模式、利用多种定价形式与期货手段保价的基础上，铅精矿采购价差同比实现

增长。燃辅材料采购的计划性、准确性、经济性大幅提升，临时计划较去年同比下降 60%。通过

强化供应链思维，加大横向协同力度，原料数量与杂质预报准确率分别达 100%和 85%。

面对市场承压，公司营销团队积极发挥“火炬”品牌的价值效应，持续深化合金战略，在大

中型钢企总需求减少的情况下，火炬牌产品市场份额实现增长，特别是铸造锌合金销售引入电商

网络营销和微信营销，全年销量同比增加 13.7%；铅合金销售通过技术服务主动跟进，提升产品

质量，在铅产品中占比提高 2%。硫酸产品通过提升品位、提高产量，扩大了销售区域、提高了直

发生产厂客户的比例。华北锌合金项目成功投产。

经营部门通过加强市场行情分析，利用国内外两个市场进行套期保值和原料、产品两端的点

价操作，一定程度规避了市场风险。利用多种平台，调整债务结构，严控三项资金占用，抓好资

金平衡，保证了资金链安全。

(一) 主营业务分析

利润表及现金流量表相关科目变动分析表

单位:元币种:人民币

科目本期数上年同期数变动比例（%）

营业收入 13,770,698,496.67 15,102,244,651.14 -8.82

营业成本 13,682,210,005.84 14,402,598,057.23 -5.00

销售费用 109,493,937.97 115,125,180.43 -4.89

管理费用 304,938,169.68 312,165,397.97 -2.32

财务费用 280,988,359.87 265,191,543.83 5.96

经营活动产生的现金流量净额 348,889,684.34 539,142,981.19 -35.29

投资活动产生的现金流量净额 -114,067,135.90 -129,884,812.38 不适用

筹资活动产生的现金流量净额 -111,134,880.13 -566,314,578.53 不适用

研发支出 26,540,257.12 28,480,960.83 -6.81

1. 收入和成本分析

(1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况

单位:元币种:人民币

主营业务分行业情况

营业收营业成

毛利率

毛利率入比上本比上

分行业营业收入营业成本比上年

（%）年增减年增减

增减（%）

（%）（%）

工业 13,650,883,957.84 13,590,705,218.04 0.44 -9.05 -5.10 减少

4.15

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2015 年年度报告

个百

分点

主营业务分产品情况

营业收营业成

毛利率

毛利率入比上本比上

分产品营业收入营业成本比上年

（%）年增减年增减

增减（%）

（%）（%）

锌产品 7,507,297,276.93 7,274,606,656.91 3.10 -4.08 -0.76 减少

3.24

个百分

点

铅产品 1,323,464,499.27 1,275,474,011.35 3.63 -15.22 -18.21 增加

3.52 个

百分点

稀贵 903,373,683.04 1,087,397,427.97 -20.37 -43.35 -24.91 减少

产品 29.56

个百分

点

硫酸 122,143,440.60 81,121,875.82 33.58 15.98 -7.84 增加

17.16

个百分

点

其他 81,643,395.93 119,608,427.51 -46.50 -36.72 -2.14 减少

51.76

个百分

点

自营 3,712,961,662.07 3,752,496,818.48 -1.06 -2.11 -0.54 减少

1.60 个

百分点

主营业务分地区情况

营业收营业成

毛利率

毛利率入比上本比上

分地区营业收入营业成本比上年

（%）年增减年增减

增减（%）

（%）（%）

国内 11,837,846,629.02 11,788,985,953.18 0.41 -10.20 -5.71 减少

销售 4.75

个百

分点

国外 1,813,037,328.82 1,801,719,264.86 0.62 -0.76 -0.92 增加

销售 0.16 个

百分点

主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明

本年主营业务收入比上年减少 135,907.90 万元，下降 9.05%，毛利率比上年下降 4.15 个百分点，

主要原因是有色行业继续深度调整，主要产品价格严重下滑，产品销售收入和产品毛利大幅减少。

(2). 产销量情况分析表

生产量比上销售量比上库存量比上

主要产品生产量销售量库存量

年增减（%）年增减（%）年增减（%）

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2015 年年度报告

锌产品 520,731 吨 520,972 吨 2527 吨 -1.01 -0.59 -8.70

铅产品 113,126 吨 112,997 吨 460 吨 -7.58 -7.72 38.79

电金 446 公斤 446 公斤 0 -9.53 -9.53 0

电银 231.33 吨 239.77 吨 0 11.02 -0.62 0

硫酸 571,124 吨 571,270 吨 8,375 吨 25.76 26.02 -1.70

(3). 成本分析表

单位：元

分行业情况

本期金

本期占上年同

额较上

成本构总成本期占总情况

分行业本期金额上年同期金额年同期

成项目比例成本比说明

变动比

(%) 例(%)

例(%)

工业原材 8,027,676,472.21 59.07 8,625,601,938.1 60.23 -6.93

料

加工费 1,810,531,927.35 13.32 1,922,737,744.89 13.43 -5.84

自营 3,752,496,818.48 27.61 3,772,813,522.75 26.34 -0.54

贸易

分产品情况

本期金

本期占上年同

额较上

成本构总成本期占总情况

分产品本期金额上年同期金额年同期

成项目比例成本比说明

变动比

(%) 例(%)

例(%)

锌产品原材 5,709,975,858.72 80.65 5,963,492,186.88 81.35 -4.25

料

加工费 1,369,758,446.03 19.35 1,367,168,153.48 18.65 0.19

铅产品原材 1,035,410,636.06 80.35 1,286,491,061.20 82.50 -19.52

料

加工费 253,272,551.45 19.65 272,892,043.29 17.50 -7.19

稀贵原材 1,272,494,239.34 93.40 1,277,897,237.95 88.25 -0.42

产品料

加工费 89,867,065.96 6.60 170,144,958.03 11.75 -47.18

硫酸材料 6,585,028.50 7.42 5,193,424.95 5.90 26.80

加工费 82,155,889.17 92.58 82,830,726.70 94.10 -0.81

其他材料 3,210,709.59 17.18 92,528,027.12 75.70 -96.53

加工费 15,477,974.74 82.82 29,701,863.39 24.30 47.89

自营 3,752,496,818.48 100.00 3,772,813,522.75 100.00 -0.54

贸易

2. 研发投入

研发投入情况表

单位：元

本期费用化研发投入 26,540,257.12

研发投入合计 26,540,257.12

研发投入总额占营业收入比例（%） 0.19

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2015 年年度报告

公司研发人员的数量 560

研发人员数量占公司总人数的比例（%） 9.57

情况说明

2015 年是公司转型升级发展的关键时期，在“加强科技进步，推进转型升级”方针的指导下，

公司研发创新机制，集中资源，突出重点，在工艺技术提升突破，全力推进科技服务业、环保产

业及新产品产业化，推进转型升级等方面开展了研究工作。围绕生产过程中的技术难题，在挥发

窑经济稳定运行、污酸提质减量与回用、中和渣减量化、铅锌合金新产品研发、基夫赛特工艺优

化及节能降耗项目等方面开展攻关，取得显著效果；以创新驱动发展为导向，围绕行业关键技术、

公司改造升级重点与难点，在新材料、环保技术、资源综合开发及稀贵金属增值加工等领域开展

研发工作，如高纯二氧化锡制备、废靶回收新工艺、高纯无水三氯化铟制备、耐腐蚀节能锌电解

阴极制备、GX 系列合金等产业化项目，并取得进展。同时对改造升级工艺选择进行技术论证，在

挥发窑渣处理工艺、铅锌冶炼中汞综合治理与回收、污酸处理工艺选定配合、剥锌极板选定等方

面开展研究，为改造升级工作提供技术支持。另外，为公司科技服务业和环保产业发展开展相关

研究，如重金属污染土壤修复研究、不同冶炼废水处理工艺研究等，取得了初步成效。ITO 烧结

靶产业化项目，在 2014 年整体工艺流程拉通的基础上，进行了工艺优化，产品纯度及金相结构等

各项指标均达到了国外先进水平。

3. 现金流

本年现金及现金等价物净增加额 12,365.72 万元，较上年增加了 28,068.64 万元，其中：

1. 经营活动产生的现金流量净额为 34,888.97 万元，较上年减少 19,025.33 万元。

2. 投资活动产生的现金流量净额为-11,406.71 万元，较上年增加了 1,581.77 万元。

3. 筹资活动产生的现金流量净额为-11,113.49 万元，较上年增加了 45,517.97 万元。

(二) 非主营业务导致利润重大变化的说明

□适用 √不适用

(三) 资产、负债情况分析

资产及负债状况

单位：元

本期期末

本期期末上期期末

金额较上

数占总资数占总资情况说

项目名称本期期末数上期期末数期期末变

产的比例产的比例明

动比例

（%）（%）

（%）

货币资金 163,628,572.50 2.88 44,391,411.25 0.75 268.60 （1）

应收票据 187,031,520.13 3.29 67,643,144.42 1.14 176.50 （2）

应收账款 92,969,568.44 1.64 169,935,986.43 2.86 -45.29 （3）

预付款项 63,073,340.97 1.11 113,584,966.16 1.91 -44.47 （4）

其他应收 218,921,546.69 3.85 80,966,692.77 1.36 170.38 （5）

款

在建工程 120,995,222.87 2.13 268,731,600.74 4.53 -54.98 （6）

应付票据 165,000,000.00 2.90 50,000,000.00 0.84 230.00 （7）

预收款项 215,987,151.60 3.80 145,734,695.63 2.46 48.21 （8）

应付利息 20,349,871.27 0.36 14,426,919.06 0.24 41.05 （9）

其他 48,568,637.56 0.85 29,507,733.14 0.50 64.60 （10）

应付款

一年内到 5,262,500.00 0.09 13,328,571.45 0.22 -60.52 （11）

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2015 年年度报告

期的非流

动负债

长期借款 577,797,792.08 10.17 28,992,624.08 0.49 1,892.91 （12）

其他说明

（1）货币资金：主要原因是公司面对复杂的经营环境适当的增加了货币储备。

（2）应收票据：主要原因是公司将应收票据进行质押贷款，期末质押票据金额为 10245.75 万

元。

（3）应收账款：主要原因是公司着力加快资金回笼，减少了应收账款资金占用。

（4）预付款项：主要原因是本期按合同约定需要支付的预付款项减少。

（5）其他应收款：主要原因是公司本年期末套期保值的合约较年初增加，相应增加了期货保证

金。

（6）在建工程：主要原因是公司本期在建工程转入固定资产 25,443.46 万元。

（7）应付票据：主要原因是公司开具银行承兑汇票支付原料款增加。

（8）预收账款：主要原因是客户预付货款增加。

（9）应付利息：主要原因是公司到期付息债务增加。

（10）其他应付款：主要原因是应付的风险抵押金增加。

（11）一年内到期的非流动负债：主要原因是本期偿还了一年内到期的长期借款。

（12）长期借款：主要原因是公司债务结构调整，增加了长期借款融资。

(四) 行业经营性信息分析

参见本年报第三节“公司业务概要”之“报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业

情况说明”。

(五) 主要控股参股公司分析

1、湖南株冶火炬金属进出口有限公司，注册资本 8,000 万元，报告期末资产总额 120,605.79 万

元，净资产 8,367.23 万元，实现营业收入 254,462.61 万元，实现净利润 2,603.91 万元。

2、上海金火炬金属有限责任公司，注册资本 150 万元，报告期末资产总额 5,281.66 万元，净资

产 3,962.24 万元，实现营业收入 116,056.19 万元，实现净利润 244.88 万元。

3、佛山市南海金火炬金属有限公司，注册资本 300 万元，报告期末资产总额 3,230.46 万元，净

资产 3,230.46 万元，实现营业收入 0 元，实现净利润-15.02 万元。

4、郴州火炬矿业有限责任公司，注册资本 200 万元，报告期末资产总额 1,171.58 万元，净资产

1,171.40 万元，实现营业收入 1,198.84 万元，实现净利润-99.60 万元。

5、株洲冶炼集团科技开发有限责任公司，注册资本 218 万元，报告期末资产总额 2,366.56 万元，

净资产 2,110.10 万元，实现营业收入 16,094.90 万元，实现净利润 195.73 万元。

6、深圳市锃科合金有限公司，注册资本 3,786.50 万元，报告期末资产总额 10,626.85 万元，净

资产 5,975.08 万元，实现营业收入 120,034.96 万元，实现净利润 205.79 万元。

7、北京金火炬科贸有限责任公司，注册资本 500 万元，报告期末资产总额 9,449.09 万元，净资

产 2,160.12 万元，实现营业收入 82,829.92 万元，实现净利润-172.01 万元。

8、（香港）火炬金属有限公司，注册资本 500 万港币，报告期末资产总额 14,218.19 万元,净资

产 1,699.47 万元，实现营业收入 300,130.96 万元，实现净利润 70.03 万元。

三、公司关于公司未来发展的讨论与分析

(一) 行业竞争格局和发展趋势

当前，国内经济增速放缓，市场竞争异常激烈，供给侧改革仍处于攻坚阶段。基于主要下游

行业低速增长的大背景,铅锌冶炼过剩产能仍然存在，短期来看行业将以去产能、去库存为主，铅

锌冶炼企业短期发展仍将受约束。但从行业消费产出来看，在 2015～2020 年间铅锌等基本金属的

真实需求仍将保持平缓增长，同时，国家“十三五规划”将对国内基础建设投入的增加，需求端

将持续改善，中长期基本金属的真实需求保持平缓增长的趋势不会改变。

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2015 年年度报告

(二) 公司发展战略

1、战略愿景：成为中国铅锌银铟及相关深加工产品的一流供应商，为客户提供从产品、物流

到技术支持的一体化增值服务。

2、战略目标：以提升盈利能力为核心，改善产业结构和盈利模式，择机向上游资源产业延伸，

有选择的向下游产业转型发展。以加强市场运作为导向，提升资源综合利用能力、优化绿色冶炼

产能规模和合金生产规模，增加深加工产品生产能力。

(三) 经营计划

2016 年公司在经营方面将以强基固本为核心，继续保持行业比较优势，切实增强企业自身造

血与补血功能；以降本控费为重点，统筹优化全要素环节，努力提高生产经营效率与效益；完成

总产量 58 万吨，实现营业收入 128 亿元，重点采取以下措施：

1、加强“产供销”联动，实现效益优化。在信息数据集成的基础上，找到效益优化的着力点，

提升综合生产水平。加强过程控制和技术升级改造，实现主要技术经济指标优于上年水平。强化

安全操作检查和环保措施落实，守好安全环保生命线。

2、以市场需求为先导，创新求变，努力拓展经营工作新局面。依托“火炬”品牌优势，继续

加大对接“互联网+”力度，创新营销模式，开发新产品，调整产品结构，实现营销效益优化组合。

3、降本控费，加强资金筹措和管理，提高资金使用效率。坚持“防风险，保供给，降成本，

提效率”为原则，确保资金链安全。探索新的融资渠道，降低财务费用。完善风险管理体系，规

避经营风险。

4、创新运营模式，探索子公司发展的新路子。健全子公司运营机制，开拓盈利模式，将子公

司打造成公司的一个效益增长极。

5、机制创新，科技助力，破除发展瓶颈。利用株冶品牌，积极实施“裂变”，围绕做优做强

有色金属产业链，在冶炼技术及冶炼设备、重金属水污染治理技术及装备、稀贵金属新材料、有

色金属合金材料等方面，努力寻求和培育新的项目增长点。

6、努力推进转型升级项目。按照“政府推动、市场运作；因地制宜、科学规划；创新模式、

增强动力；注重实效、稳妥推进”的原则积极稳妥地推进转型升级工作，坚持“高端、绿色、可

持续”的发展思路，加强多方协调与沟通，着重抓好现有项目的实施进度。

7、夯实基础，提高管理效能。严防密守安全环保底线，严细实恒加强质量管控，闭环管理提

升系统效率。在强化核心能力的基础上，着眼全局，主攻重点，谋求运营环节绩效的整体改善。

(四) 可能面对的风险

1、宏观政策风险。2016 年全球经济仍处于深度调整期，欧美经济复苏整体呈现向好态势，

但有增长动能明显不足；另受诸多因素及“黑天鹅事件”的不确定性影响，失速跳水可能时时存

在。而国内方面，经济增长换挡基本完成，转型升级阵痛期，强刺激政策的消化期尚未完全度过。

供给侧结构性改革，在适度扩大总需求的同时，去产能、去库存、去杠杆、降成本、补短板，必

将带来多种挑战。而“十三五规划”，区域性发展规划等政策性导向又会带来全新的发展动力与

机遇。据预计，2016 年有色金属生产、消费、投资将持续稳健增长，产品价格延续震荡回升态势，

企业经营压力有所缓解。而国内铅锌冶炼行业产能过剩的格局或在去产能过程中有所改善。以上

因素均会给公司生产经营带来风险。对此，公司管理层将加强对宏观政策的分析，全面面向市场，

采取灵活的经营策略，尽力化解宏观政策变化风险带来的不利影响。

2、市场和业务经营风险。虽然公司致力于新产品开发，积极拓展新材料领域，但目前仍处于

攻坚阶段，单一加工的模式没有实质改变。公司没有自有矿山，产品的销售基本依赖下游企业，

2016 年国内外锌精矿产能预期有所缩减，同时下游企业处于去产能、去库存阶段，需求减少，公

司两头在外风险较大。对此，公司将充分运用自身的管理优势和品牌优势，进一步强化市场对企

业资源配置的龙头与引领作用，拓渠道保供应，不断优化、创新营销模式，继续调整锌产品结构，

全面推进新产品的市场拓展，稳定并不断扩大市场占有率。加大环保产业、新材料产业的研发力

度。同时加强经营管理和市场预测，合理有效地利用多种金融衍生工具保值，锁定成本或利润，

降低经营风险。

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2015 年年度报告

3、资金和财务风险。公司的业务增长、技术改造、转型升级以及期货套期保值等均需要有大

量的资金投入，同时由于近年来公司资产负债率持续较高，财务成本增加，资金风险较大。为此，

公司将通过加强工艺控制和技术攻关，强化组织协调和设备基础管理，有效提升各项经济技术指

标，增加有价金属的综合生产，实现生产系统的高效平稳运行，确保盈利目标实现；同时公司通

过提升服务质量，增强公司的产品竞争力，加大产品销售力度，全面降低物流成本，及时回笼资

金，细化资金管理措施，提高资金使用效率；进一步扩展融资渠道，创新融资模式，提高直接和

间接融资能力，为公司的稳定发展提供资金支持。

4、环保风险。随着长株潭一体化的加速，新《环保法》、《大气污染防治法》的修订实施，

以及资源、环境、人工等要素成本的提高，迫使有色金属工业需尽快从规模扩张向创新驱动转变。

同时政府和公众对环保的要求不断提高，环保风险不断加大，转型升级迫在眉睫，对此公司一方

面将保持前期环保投入的成果，强化生产的过程控制，改进生产工艺，着力隐患问题的排查整改，

实施安全环保的网格化管理，推行清洁生产，实现生产环境的持续改进；另一方面不断加快转型

项目的产业化进度，尽快实现公司的转型升级。

5、不可抗力风险。自然灾害等不可抗力因素可能影响公司生产经营的正常进行。

四、公司因不适用准则规定或特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明

□适用 √不适用

第五节重要事项

一、普通股利润分配或资本公积金转增预案

(一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况

公司已于 2012 年度就利润分配政策修订了《公司章程》的相关内容，公司的现金分红政策充

分保护中小投资者的合法权益，分红严格按照公司章程及审议程序的规定执行，报告期内未对分

红政策作出调整。2015 年度母公司实现净利润-631,752,889.12 元，加年初未分配利润结余

-839,397,486.51 元，本年度可分配利润为-1,471,150,375.63 元。鉴于公司 2015 年度可分配利

润为负数，公司拟决定 2015 年度不进行利润分配。

(二) 公司近三年（含报告期）的普通股利润分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案

单位：元币种：人民币

分红年度合并报占合并报表中

每 10 股送每 10 股派现金分红

分红每 10 股转表中归属于上市归属于上市公

红股数息数(元) 的数额

年度增数（股）公司股东的净利司股东的净利

（股）（含税）（含税）

润润的比率(%)

2015 年 0 0 0 0 -604,625,420.97 0

2014 年 0 0 0 0 39,812,450.60 0

2013 年 0 0 0 0 23,210,576.73 0

(三) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润分配预案的，

公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划

□适用 √不适用

二、承诺事项履行情况

√适用 □不适用

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2015 年年度报告

(一) 公司、股东、实际控制人、收购人、董事、监事、高级管理人员或其他关联方在报告期内

或持续到报告期内的承诺事项

如未能及如未能

承诺时是否有是否及时履行应及时履

承诺承诺

承诺背景承诺方间及期履行期时严格说明未完行应说

类型内容

限限履行成履行的明下一

具体原因步计划

解决同中国五五矿集承诺时否是

业竞争矿集团团将积间:2014

公司极通过年6月4

对外出日

售、关

闭等方

式消除

水口山

公司与

株冶集

团的同

业竞争

问题；

同时五

矿集团

承诺在

水口山

公司旗

下铅锌

资产连

续两年

其他承诺盈利

（以经

审计确

定的数

值为

准）时，

在同等

条件下

优先将

该资产

注入或

托管给

株冶集

团，并

在满足

上述连

续两年

盈利的

条件之

日起一

年之内

将资产

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2015 年年度报告

注入或

托管方

案提交

株冶集

团股东

大会审

议。如

上述方

案经株

冶集团

股东大

会审议

后未获

得批

准，在

股东大

会做出

不予批

准的决

议后，

五矿集

团可以

对外出

售或者

关闭等

方式自

行解决

水口山

公司与

株冶集

团的同

业竞争

问题

三、聘任、解聘会计师事务所情况

单位：元币种：人民币

现聘任

境内会计师事务所名称天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）

境内会计师事务所报酬 850,000.00

境内会计师事务所审计年限一年一聘

名称报酬

内部控制审计会计师事务所天职国际会计师事务所（特殊 220,000.00

普通合伙）

聘任、解聘会计师事务所的情况说明

□适用 √不适用

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2015 年年度报告

四、破产重整相关事项

□适用 √不适用

五、重大诉讼、仲裁事项

√适用 □不适用

(一) 临时公告未披露或有后续进展的诉讼、仲裁情况

√适用 □不适用

单位:元币种:人民币

报告期内:

诉讼

(仲诉讼

诉讼

应诉裁) 诉讼 (仲

起诉承担 (仲

(被诉讼是否 (仲裁)

(申连带诉讼(仲裁)基诉讼(仲裁)涉裁)

申仲裁形成裁) 审理

请) 责任本情况及金额判决

请) 类型预计进展结果

方方执行

方负债情况及影

情况

及金响

额

湖南株洲诉讼 2014 年 10 月 20 39,536,785.72 正在

永利冶炼（株日，湖南永利化审理

化工集团洲市工股份有限公中

股份股份中级司（以下简称

有限有限人民 “永利化工”）

公司公司法院就 “株洲冶炼

一审）集团股份有限

公司（以下简称

“ 株冶集

团” ）将生产

中产生的二氧

化硫烟气通过

管道输送销售

给永利化工，永

利化工通过生

产工艺将二氧

化硫烟气加工

成硫酸再返销

给株冶集团事

宜 ”向株洲市

中级人民法院

起诉，要求判

决：（1）株冶

集团向其支付

2014 年 9 月 1

日前所欠货款

39,536,785.72

元（原起诉为

39,834,908.55

元，在诉讼中变

更为

17 / 134

2015 年年度报告

39,536,785.72

元）；（2）株

冶集团承担从

起诉之日至判

决生效之日所

导致的同期银

行贷款利率标

准的利息损失。

在举证期内，株

冶集团向株洲

市中级人民法

院申请对株冶

集团供销给永

利化工的二氧

化硫烟气量进

行司法鉴定。

2015 年株洲市

中级人民法院

裁定由湖南省

科协司法鉴定

中心对此案进

行司法鉴定。截

至本次情况说

明出具之日，该

案的司法鉴定

仍在进行之中。

六、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情况

□适用 √不适用

七、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明

报告期内，公司控股股东诚信经营，不存在未履行法院生效判决、所负数额较大的债务到期

未清偿等不良诚信状况。

八、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励情况及其影响

□适用 √不适用

九、重大关联交易

√适用 □不适用

(一) 与日常经营相关的关联交易

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

事项概述查询索引

公司于 2015 年 4 月 1 日披露了日常关联交易公 http://www.sse.com.cn

告和公司日常关联交易预计

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2015 年年度报告

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

2015 年 6 月 5 日，公司在股东大会批准接受委托贷款的额度内，经公司第五届董事会第十次

会议批准，公司接受委托方株洲冶炼集团有限责任公司的委托贷款预计发生额由 2500 万元调整为

5 亿元整。

2015 年 9 月 29 日，经公司 2015 年第三次临时股东大会批准，根据公司原材料采购需求，新

增锌锭关联方采购 4500-6000T，预计总金额增加至 7500 万元。

十、重大合同及其履行情况

(一) 托管、承包、租赁事项

□适用 √不适用

(二) 担保情况

√适用 □不适用

单位: 万元币种: 人民币

公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）

报告期内担保发生额合计（不包括对子公司 0

的担保）

报告期末担保余额合计（A）（不包括对子 0

公司的担保）

公司及其子公司对子公司的担保情况

报告期内对子公司担保发生额合计 12,148.49

报告期末对子公司担保余额合计（B） 12,148.49

公司担保总额情况（包括对子公司的担保）

担保总额（A+B） 12,148.49

担保总额占公司净资产的比例(%) 100.18

其中：

为股东、实际控制人及其关联方提供担保的 12,148.49

金额（C）

直接或间接为资产负债率超过70%的被担保 0

对象提供的债务担保金额（D）

担保总额超过净资产50%部分的金额（E） 0

上述三项担保金额合计（C+D+E） 12,148.49

十一、其他重大事项的说明

□适用 √不适用

十二、积极履行社会责任的工作情况

(一) 社会责任工作情况

公司积极履行社会职责，依法经营，保障员工、供应商和消费者的合法权益。公司作为 ISO9001

质量体系、ISO14001 国际环境管理体系和 OHSMS18001 职业健康安全体系三大管理体系较早认证

的企业，“火炬牌”商标保持“中国驰名商标”美誉，热镀锌合金产品为“全国用户满意产品”，

公司连续多次荣获“全国用户满意企业”称号，公司在国内外享有较高信誉度。作为国家级高新

技术企业、国家第一批循环经济试点和“两型建设”试点企业，公司着力发展绿色冶炼，打造铅

19 / 134

2015 年年度报告

锌联合冶炼模式，认真贯彻落实国家和地方政府各项环保政策、法规、标准，将环境保护作为先

行指标，大力实施环境治理项目，落实节能减排措施，报告期内，平稳关停老铅系统、稀贵钴工

段，环保设施与其配套生产设施同时运行，污染物的排放总量得到削减并符合控制要求。公司致

力于与周边社区的和谐稳定，积极开展企地共建、党建帮扶工作，开展“党员进社区”活动，营

造和谐稳定的周边环境，实现了无政治案件、无重大火灾事故、无治安灾害事故的目标，再度荣

获 “湖南省平安单位”称号。公司重视企业文化和员工队伍建设，重视安全、职业健康、员工培

训和个人发展，倡导并开展健康向上的员工文体活动。坚持参与社会公益事业，支持公司党组织、

工会、共青团、妇女等组织，支持地方残联工作，开展各项捐助等慈善活动，全年，用党员爱心

捐助的善款帮助了周边社区贫困家庭 5 户和资助 2 名贫困学子上学，促进了与周边社区形成了良

性互动。在“金秋助学”活动中为 8 名困难职工子女发放了 1000-4000 元不等的助学金。

(二) 属于国家环境保护部门规定的重污染行业的上市公司及其子公司的环保情况说明

公司始终把“发展循环经济，建设绿色株冶”作为发展战略，坚持“预防为主，防治结合，

科学管理，持续发展”的环保基本方针和“生产运行环保优先、有效预防积极治理、抓过程管理

控风险、环保是企业生命线” 的环保工作理念，积极开展污染防治工作。公司通过工艺技术改造、

生产装备升级等措施实施清洁生产，实现铅、锌冶炼“三废”达标减量排放，资源综合利用率达

到 85％以上，铅、锌生产工艺和装备达到世界先进铅锌冶炼企业水平，打造符合“两型社会”建

设要求的铅锌冶炼“绿色工厂”。

1、主要环境绩效

（1）工业废水方面：2015 年废水处理率 100%，外排废水主要重金属污染物达标率 100%，废水回

用率与 2014 年相比提升 3%，工业废水产生总量同比下降 19.01%。

（2）工业废气方面：2015 年环保设施与生产设施同步运行率 100%，烟气净化率 100%，全年实现

废气二氧化硫减排 3200 吨。

（3）固废处置与综合利用方面：固废实现规范堆存、合规处置，冶炼废渣综合利用率 100%。

2、主要污染物达标排放情况

公司严格执行国家环保法律、法规、标准和其它要求，进一步加大环保管理和环保投入力度，认

真落实各项污染治理减排措施，废水、废气、废渣、噪声等经政府环保部门监督性监测，主要污

染物实现稳定达标排放，污染物排放总量实现持续削减并控制在政府环保部门核定的排放总量指

标以内。

3、环保设施建设和运行情况

（1）环保设施建设

“十二五”期间公司共投入约 2 亿元用于环保设施工艺升级改造及污染物治理；生产系统全部按

环保法律、法规和标准等要求配套建设了环境污染治理设施，到 2015 年底止，废气污染源污染防

治设施共计 77 台（套），废水处理设施 2 套；同时针对生产设备运转产生的机械噪声采取了设备

基础减振、加装消声器、隔声罩等有效控制措施，以及对固体废物贮存场进行了维修和完善。

（2）环保设施运行

①废水处理设施：重点抓好了总废水处理设施和污酸处理设施的工艺优化和稳定达标运行工作，

外排水实现稳定达标排放。

②废气处理设施：重点抓好环保设施的维护及运行管理，确保环保设施与生产设施 100%同步运行。

③固废堆存与综合利用：重新修订了固体废物管理制度并加强对固体废物的分类堆存、处置、利

用和监测工作，冶炼废渣全部实现综合利用。

4、环境污染事故应急预案

公司建立了完善的应急体系，成立了应急组织机构，设立了应急总指挥部。同时 2015 年重新编制

完成了公司应急预案并通过专家评审，进行了专项培训，并按计划配置了应急资源、开展了应急

预案演习，公司突发环境事件应急处置能力得到了进一步提高。

十三、可转换公司债券情况

□适用 √不适用

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2015 年年度报告

第六节普通股股份变动及股东情况

一、普通股股本变动情况

(一) 普通股股份变动情况表

1、普通股股份变动情况表

报告期内，公司普通股股份总数及股本结构未发生变化。

(二) 限售股份变动情况

□适用 √不适用

二、股东和实际控制人情况

(一) 股东总数

截止报告期末普通股股东总数(户) 41,950

年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数 38,212

(户)

(二) 截止报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表

单位:股

前十名股东持股情况

持有有质押或冻结

股东名称报告期内增期末持股数比例限售条情况股东

（全称）减量 (%) 件股份股份数性质

数量状态量

株洲冶炼集团有限责 -22,398,578 212,248,593 40.24 0 0 国有法人

无

任公司

湖南有色金属有限公 0 17,282,769 3.28 0 0 国有法人

无

司

湖南经济技术投资公 0 17,200,401 3.26 0 0 国有法人

无

司

鞍钢股份有限公司 -5,368,400 4,631,600 0.88 0 0 国有法人

无

申海棠 4,098,008 4,098,008 0.78 0 0 境内自然人

无

王安科 2,670,000 2,670,000 0.51 0 0 境内自然人

无

徐玉珍 -25,999 2,492,000 0.47 0 0 境内自然人

无

刘亮 2,000,000 2,000,000 0.38 0 0 境内自然人

无

株洲市国有资产投资 963,430 1,979,169 0.38 0 0 国有法人

无

控股集团有限公司

杨波 1,900,955 1,900,955 0.36 0 无 0 境内自然人

前十名无限售条件股东持股情况

股份种类及数量

股东名称持有无限售条件流通股的数量

种类数量

株洲冶炼集团有限责任公司 212,248,593 人民币普通股 212,248,593

湖南有色金属有限公司 17,282,769 人民币普通股 17,282,769

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2015 年年度报告

湖南经济技术投资公司 17,200,401 人民币普通股 17,200,401

鞍钢股份有限公司 4,631,600 人民币普通股 4,631,600

申海棠 4,098,008 人民币普通股 4,098,008

王安科 2,670,000 人民币普通股 2,670,000

徐玉珍 2,492,000 人民币普通股 2,492,000

刘亮 2,000,000 人民币普通股 2,000,000

株洲市国有资产投资 1,979,169 1,979,169

人民币普通股

控股集团有限公司

杨波 1,900,955 人民币普通股 1,900,955

上述股东关联关系或一致行上述股东中株洲冶炼集团有限责任公司与湖南有色金属有限公司（原湖

动的说明南有色金属股份有限公司）保持一致行动关系。根据《股东协议》约定，

湖南有色金属有限公司作为上市公司的股东在行使提案权、或在股东大

会上行使表决权时，均将作为株洲冶炼集团有限责任公司的一致行动人，

按照株洲冶炼集团有限责任公司的意见行使。

表决权恢复的优先股股东及

持股数量的说明

三、控股股东及实际控制人情况

(一) 控股股东情况

1 法人

名称株洲冶炼集团有限责任公司

单位负责人或法定代表人曹修运

成立日期 1992 年 7 月 6 日

主要经营业务有色金属及其副产品冶炼、购销；来料加工；本公司自产产

品及技术的出口业务；经营生产所需原辅材料、机械设备及

技术的进出口业务；“三来一补”业务；有色金属期货业务

和对外投资。

报告期内控股和参股的其他境内外报告期末公司除控股的株洲冶炼集团股份有限公司外，无其

上市公司的股权情况他控股参股公司。

2 公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图

(二) 实际控制人情况

1 法人

名称中国五矿集团公司

单位负责人或法定代表人何文波

成立日期 2001 年 7 月 19 日

主要经营业务经营范围：进出口业务；国际贷款项目和国内外工程、设备

的招标、投标；对外经济贸易咨询服务、展览、技术交流；

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2015 年年度报告

承办广告业务；举办境内对外经济技术展览会；出国（境）

举办经济贸易展览会；组织国内企业出国（境）参、办展览；

黑色金属、有色金属、机电产品、铸件、焦炭、汽车配件的

销售；实业投资、资产管理。自有房屋租赁、管理。（依法

须经批准的项目，经相关部门批准后依批准的内容开展经营

活动。）

报告期内控股和参股的其他境内外 1、五矿发展股份有限公司：控股股东中国五矿股份有限公

上市公司的股权情况司，持股占比 62.56%；

2、中钨高新材料股份有限公司：控股股东湖南有色金属有

限公司，持股占比 60.94%；

3、五矿稀土股份有限公司，控股股东中国五矿股份有限公

司，持股比例 39.12%（其中通过稀土集团持股 23.98%，五

矿股份持股 15.14%）；

4、金瑞新材料科技股份有限公司：控股股东长沙矿冶研究

院有限责任公司，持股占比 27.34%；

5 、五矿建设有限公司：控股股东 June Glory

International Limited，持股占比 61.93%；

6、五矿资源有限公司：控股股东爱邦企业有限公司，持股

占比 43.04%。

2 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

四、股份限制减持情况说明

□适用√不适用

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2015 年年度报告

第七节董事、监事、高级管理人员和员工情况

一、持股变动情况及报酬情况

(一) 现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

√适用 □不适用

单位：股

年度报告期内从是否在公司

内股公司获得的关联方获取

性任期起任期终止日年初持股年末持增减变动

姓名职务(注) 年龄份增税前报酬总报酬

别始日期期数股数原因

减变额（万元）

动量

曹修运董事、董事长男 54 2000-12-12 2017-4-2 0 0 0

黄忠民董事、副董事男 52 2002-3-11 2017-4-2 0 0 0 34.180

长、总经理

王辉董事、副总经男 53 2005-4-15 2017-4-2 0 0 0 27.880

理

李雄姿董事、副总经男 51 2012-11-20 2017-4-2 0 0 0 28.440

理

刘文德董事、副总经男 51 2012-11-20 2017-4-2 0 0 0 28.440

理、总工程师

刘朗明董事、副总经男 48 2012-11-20 2017-4-2 0 0 0 28.080

理

吴晓鹏董事男 37 2013-9-23 2017-4-2 0 0 0 0.00

张红信董事男 50 2015-4-22 2017-4-2 0 0 0 0.00

邵凯旋董事男 50 2015-4-22 2017-4-2 0 0 0 0.00

陈志新（已离任）董事男 59 2002-3-11 2015-4-22 0 0 0 0.00

陈华强（已离任）董事男 48 2002-3-11 2015-4-28 0 0 0 2.00

谢青独立董事男 52 2010-12-13 2017-4-2 0 0 0 5.00

曾德明（已离任）独立董事男 57 2011-8-12 2015-12-8 0 0 0 5.00

胡晓东独立董事女 52 2015-1-28 2017-4-2 0 0 0 0.00

虞晓锋独立董事男 50 2015-1-28 2017-4-2 0 0 0 0.00

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2015 年年度报告

赵翠青（已离任）独立董事女 60 2009-4-10 2015-2-11 0 0 0 5.00

何茹监事、监事会女 47 2012-11-20 2017-4-2 0 0 0 28.080

主席

夏永生监事男 52 2002-3-8 2017-4-2 0 0 0 26.100

李跃华监事男 51 2009-3-10 2017-4-2 0 0 0 15.020

田伟建监事男 44 2014-4-2 2017-4-2 0 0 0 10.515

杨宇监事女 44 2007-5-11 2017-4-2 0 0 0 1.40

沈健斌监事男 52 2014-4-2 2017-4-2 0 0 0 1.05

刘发明监事男 56 2014-4-2 2017-4-2 0 0 0 1.05

刘伟清党委副书记、男 51 2000-12-12 2017-5-20 3,800 3,800 0 28.260

纪委书记、董

事会秘书

何献忠财务总监男 46 2010-10-25 2017-5-20 0 0 0 28.440

合计 / / / / / 3,800 3,800 0 / 303.935 /

姓名主要工作经历

曹修运 2004 年 9 月至 2010 年 11 月任湖南有色金属控股集团党组副书记、总经理；2005 年 9 月至今任湖南有色股份公司副董事长；2010 年 11

月至 2014 年 10 月任湖南有色金属控股集团有限公司党委副书记、董事、总经理；2012 年 7 月至今任株洲冶炼集团有限责任公司董事长、

总经理；2014 年 4 月至今任中国五矿集团公司总经理助理；2014 年 4 月至今任五矿有色金属控股有限公司副总经理、党委委员；2014 年

10 月至今任湖南有色金属控股集团有限公司董事、总经理；2000 年 12 月至今任本公司董事；2012 年 7 月至今任本公司董事长。

黄忠民 2005 年 2 月至 2013 年 11 月任株洲冶炼集团有限责任公司董事、总经理； 2012 年 7 月至今任株洲冶炼集团有限责任公司党委书记；2013

年 11 月至今任本公司党委书记、总经理，2002 年 3 月至今任本公司董事；2014 年 5 月至今任本公司副董事长。

王辉 2002 年 1 月至 2012 年 10 月任株洲冶炼集团有限责任公司董事、副总经理兼总工程师；2012 年 10 月至 2013 年 11 月任株洲冶炼集团有

限责任公司董事、副总经理、党委委员；2013 年 11 月至今任本公司副总经理、党委委员，2005 年 4 月至今任本公司董事。

李雄姿 2008 年 9 月至 2010 年 9 月任本公司发展规划部部长；2010 年 9 月至 2011 年 2 月任湖南株冶火炬金属进出口有限公司总经理，兼任中国

有色金属学会统计学术委员会委员和中国五矿化工进出口商会铅锌、白银分会副理事长；2011 年 3 月至 2012 年 10 月任湖南有色中央研

究院有限公司董事长、总经理；2012 年 10 月至 2013 年 11 月任株洲冶炼集团有限责任公司董事、党委委员，兼任中国有色金属工业协会

铟铋锗分会理事；2012 年 11 月至 2013 年 11 月任本公司总经理。2013 年 11 月至今任本公司副总经理、党委委员，2012 年 11 月至今任

本公司董事。

刘文德 2007 年 10 月至今任本公司副总经理；2012 年 10 月至今任株洲冶炼集团有限责任公司董事；2012 年 11 月至今任本公司董事、副总经理

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2015 年年度报告

兼总工程师。

刘朗明 2007 年 8 月至 2012 年 10 月任本公司生产技术部部长；2012 年 10 月至 2013 年 11 月任株洲冶炼集团有限责任公司副总经理；2013 年 11

月至今任本公司副总经理、党委委员；2012 年 11 月至今任本公司董事。

吴晓鹏 2009 年 5 月至 2011 年 10 月任五矿有色金属股份有限公司风险管理部内部审计部经理；2011 年 4 月至 2012 年 2 月任五矿有色金属控股

有限公司审计部副总经理；2012 年 2 月至 2013 年 4 月任湖南有色金属有限公司财务资产部部长；2013 年 4 月至 2014 年 6 月任湖南有色

金属控股集团有限公司财务副总监兼财务资产部部长；2014 年 6 月至 2016 年 2 月任湖南有色金属有限公司执行董事、副总经理、财务总

监，2016 年 2 月至今任五矿有色金属控股有限公司副总经理，2013 年 9 月任本公司董事。

张红信 1988 年 7 月进入中国有色金属工业总公司财务部工作。1991 年 1 月至 1995 年 12 月任中国有色金属工业总公司德国公司财务部经理，1996

年 12 月至 1998 年 5 月任中国有色金属工业总公司财务部经理，1998 年 5 月至 2000 年 11 月任中国有色金属工业贸易集团公司财务部部

门经理，2000 年 12 月至 2006 年 1 月任五矿有色金属股份有限公司财务部部门经理，2006 年 1 月至 2006 年 6 月任江西钨业集团有限公

司财务部副主任，2006 年 6 月至 2008 年 11 月任爱邦贸易有限公司副总经理,2008 年 11 月至 2012 年 8 月任五矿江铜矿业投资有限公司

副总经理,2012 年 8 月至 2013 年 11 月任五矿有色金属控股有限公司财务部副总经理兼五矿江铜矿业投资有限公司副总经理,2013 年 11

月至 2014 年 4 月任五矿有色金属控股有限公司投资管理部副总经理,2014 年 5 月至 2014 年 10 月任五矿有色金属控股有限公司投资管理

本部投资管理部副总经理,,2014 年 11 月至 2016 年 2 月任五矿有色金属控股有限公司财务管理本部资产管理部总经理，2016 年 3 月至今

任五矿有色金属股份有限公司审计部总经理，2015 年 4 月至今任本公司董事。

邵凯旋 1986 年 3 月进入株洲冶炼厂工作。1986 年 3 月至 1998 年 8 月先后在株冶科研所、总调度室、计划处工作，1998 年 8 月至 2004 年 8 月先

后担任株冶计划处处长、发展规划部部长，2004 年 9 月至 2006 年 4 月任湖南有色企业管理部副部长，2006 年 4 月至 2008 年 11 月任湖

南有色企业管理部部长，2008 年 11 月至 2011 年 9 月任湖南有色安全环保部部长，2011 年 10 月至 2014 年 4 月任湖南有色金属控股集团

有限公司安全总监兼安全环保部部长，2014 年 4 月至 2016 年 1 月，任五矿有色金属控股有限公司战略管理本部副总监，2016 年 1 月至

今，任五矿有色金属控股有限公司企业管理与风险控制部总经理。2015 年 4 月至今任本公司董事。

陈志新 2006 年 3 月至 2010 年 11 月任湖南有色金属控股集团党组成员、湖南有色金属有限公司副总经理；2010 年 11 月至今任湖南有色金属控

股集团党委委员、董事、副总经理兼财务总监；2014 年 8 月至 2015 年 7 月任江西钨业集团有限公司副总经理兼财务总监；2016 年 1 月

至今任五矿有色金属控股有限公司高级顾问；2002 年 3 月至 2015 年 4 月任本公司董事。

陈华强曾任会理锌矿矿长、四川会理锌矿有限责任公司董事长兼总经理；2008 年 7 月至今任四川会理铅锌股份有限公司董事长兼总经理；2002

年 3 月至 4 月任本公司董事。

谢青曾任湖南常德武陵百货大楼财务科长，湖南武陵会计师事务所副所长，华寅会计师事务所出资人、高级经理，中磊会计师事务所出资人、

副总审计师、副主任会计师；现任大信会计师事务所（特殊合伙）高级合伙人、副主任会计师；2010 年 12 月至今任本公司独立董事。

曾德明 2008 年至 2010 年任湖南大学工商管理学院副院长；2010 年至 2013 年任湖南大学远程与继续教育学院院长；2011 年 8 月至 2015 年 12 月

任本公司独立董事。

胡晓东 1987 年 7 月在中国政法大学获得法学学士学位；1998 年 9 月在伦敦大学亚非学院获得公司及商事法学硕士；1989 年 4 月获得中国律师资

格；1987 年 8 月在北京对外经济律师事务所任实习律师、律师； 1996 年 11 月至 1997 年 10 月在英国西蒙斯律师事务所任访问律师，就

上述律师事务所有关中国的法律事务提供咨询、参与了英国的商事诉讼与仲裁、公司合并及收购、项目融资和资本市场交易等法律事务；

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2015 年年度报告

1995 年 5 月至今任北京共和律师事务所合伙人律师；2015 年 1 月至今任本公司独立董事。

虞晓锋 1994 年 7 月毕业于北京大学经济学院，获得经济学硕士学位；1994 年 3 月至 2000 年 2 月在中国建设银行信托投资公司（1996 年更名为

中国信达信托投资公司）证券业务总部工作，历任证券发行处高级项目经理、副处长、处长，分管投资银行业务的证券业务总部副总经

理；2000 年 3 月至 2002 年 9 月在中国银行证券有限责任公司投资银行总部工作，任总经理；2002 年 10 月至 2004 年 1 月在中富证券有

限公司工作，任总裁；2004 年 2 月至 2010 年 4 月在北京盘古氏投资有限公司工作，任董事、总经理；2010 年 5 月至 2011 年 4 月在中山

公用事业集团股份有限公司工作，任首席投资官；2011 年 5 月至今在北京益丰润投资顾问有限公司工作，任执行董事、总经理；2015 年

1 月至今任本公司独立董事。

赵翠青 2006 年至 2012 年，先后担任中国有色金属工业协会铅锌部副主任、主任兼中国有色金属工业协会铅锌分会秘书长。2009 年 4 月至 2015

年 2 月任本公司独立董事。

何茹 2007 年 4 月至 2010 年 9 月任株洲冶炼集团有限责任公司党委组织部部长；2010 年 9 月至 2013 年 11 月任株洲冶炼集团有限责任公司董

事、工会主席、党委委员；2007 年 4 月至 2010 年 9 月任本公司人力资源部部长；2013 年 11 月至今任本公司工会主席、党委委员；2012

年 11 月至今任本公司监事、监事会主席。

夏永生 2004 年 9 月至 2010 年 9 月任本公司市场营销部部长；2010 年 9 月至今任本公司发展规划部部长；2012 年 12 月至今任本公司副总经济师

兼发展规划部部长；2002 年 3 月至今任本公司监事。

李跃华 2008 年 9 月至 2012 年 10 月任本公司物资采购部书记、副部长、工会主席；2012 年 10 月至今任本公司锌电解厂党支部书记兼工会主席；

2009 年 3 月至今任本公司监事。

田伟建 2009 年至 2011 年先后任本公司铅冶炼厂技术员、调度员、副工段长、物料管理员、工段长等职务；2014 年 8 月至今任本公司铅冶炼厂

阳极工段工段长；2014 年 4 月至今任本公司监事。

杨宇 2008 年至今任湖南经济技术投资公司副总经理；2007 年 5 月至今任本公司监事。

沈健斌 2009 年 11 月至今任株洲市国有资产投资控股集团有限公司党委副书记、监事会主席；2014 年 4 月至今任本公司监事。

刘发明 2007 年 11 月至 2011 年 10 月先后任江铜集团吉尔吉斯斯坦项目组组长和朝阳磷矿项目组组长；2011 年 11 月至今任江西铜业集团七宝山

矿业有限公司执行董事、总经理兼任江西金德铅业股份有限公司副总经理；2014 年 4 月至今任本公司监事。

刘伟清 2000 年 12 月至今任本公司董事会秘书；2001 年 3 月至 2012 年 11 月兼任本公司证券部部长；2001 年 3 月至今任湖南省上市公司董事会

秘书协会副会长；2012 年 10 月至 2013 年 11 月任株洲冶炼集团有限责任公司党委副书记、纪委书记；2013 年 11 月至今任本公司党委副

书记、纪委书记。

何献忠 2000 年 9 月至 2010 年 9 月先后任株洲冶炼厂财务处处长助理、湖南株冶火炬金属股份有限公司财务部部长助理、集团公司财务部副部长、

股份公司财务部部长、株洲冶炼集团股份有限公司财务部副部长（正处级）、公司物资采购部部长；2010 年 10 月至今任本公司财务总监；

2012 年 10 月至 2013 年 11 月任株洲冶炼集团有限责任公司党委委员；2013 年 11 月至今任本公司党委委员。

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2015 年年度报告

(二) 董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况

□适用√不适用

二、现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况

(一) 在股东单位任职情况

√适用 □不适用

任职人员姓名股东单位名称在股东单位担任的职务任期起始日期任期终止日期

曹修运株洲冶炼集团有限责任公司董事长、总经理

曹修运湖南有色金属有限公司非执行董事、副董事长

黄忠民株洲冶炼集团有限责任公司董事

王辉株洲冶炼集团有限责任公司董事

李雄姿株洲冶炼集团有限责任公司董事

刘文德株洲冶炼集团有限责任公司董事

刘朗明株洲冶炼集团有限责任公司董事

陈华强四川会理铅锌股份有限公司董事长、总经理

吴晓鹏五矿有色金属控股有限公司副总经理

何茹株洲冶炼集团有限责任公司董事、副总经理

杨宇湖南经济技术投资公司副总经理

沈建斌株洲市国有资产投资控股集团有限公司党委副书记、监事会主席

刘发明江西铜业集团七宝山矿业有限公司执行董事、总经理

在股东单位任职情况的

说明

(二) 在其他单位任职情况

√适用 □不适用

任职人员姓名其他单位名称在其他单位担任的职务任期起始日期任期终止日期

曹修运中国五矿集团公司总经理助理

曹修运五矿有色金属控股有限公司党委委员、副总经理

曹修运湖南有色金属控股集团有限公司董事总经理

陈志新湖南有色金属控股集团有限公司董事、副总经理、财务总监

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2015 年年度报告

陈志新江西钨业集团有限公司副总经理、财务总监

吴晓鹏五矿有色金属控股有限公司副总经理

张红信五矿有色金属控股有限公司审计部总经理

邵凯旋五矿有色金属控股有限公司企业管理与风险控制部总经理

曾德明湖南大学远程与继续教育学院院长（离任）

胡晓东天达共和律师事务所合伙人律师

虞晓锋北京益丰润投资顾问有限公司执行董事

刘发明江西金德铅业股份有限公司副总经理

在其他单位任职情况的说明

三、董事、监事、高级管理人员报酬情况

董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序按照“先审计、后兑现”的原则支付公司经营层薪酬。

1、公司经营层基薪先按上年度基薪标准按月预发，待年度财务决算公布后，再按审核确定后的基薪标准

进行调整，多退少补。如遇公司生产经营困难特殊时期，所有经营层成员月基薪按比例下浮。

2、董事长、总经理绩效年薪薪酬总额按上级核定兑现；副总经理、监事会主席、董事会秘书、财务总监、

绩效年薪薪酬在薪酬系数的框架下，根据其业绩考核任务完成情况兑现。公司年初与经营班子成员签订

业绩管理任务书，考评结果直接与绩效年薪挂钩。

3、公司经营层绩效年薪根据薪酬核定结果，由公司一次性提取，分期兑现。其中绩效年薪的 85%在年度

考核结束后当期兑现，其余 15%作为风险抵押金延期到任期考核结束后兑现。

董事、监事、高级管理人员报酬确定依据按照《五矿有色金属控股有限公司成员企业负责人薪酬管理办法（试行）》、《株洲冶炼集团股份有

限公司董事、监事及高级管理人员薪酬方案》，结合年度经营业绩考核目标实际完成数，作为确认经营

业绩、兑现薪酬的主要依据。

董事、监事和高级管理人员报酬的实际支付情按规定支付到位。

况

报告期末全体董事、监事和高级管理人员实际 303.935 万元

获得的报酬合计

四、公司董事、监事、高级管理人员变动情况

姓名担任的职务变动情形变动原因

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2015 年年度报告

张红信董事聘任补选

邵凯旋董事聘任补选

胡晓东独立董事聘任补选

虞晓锋独立董事聘任补选

唐明成董事、副总经理、总法律顾问解聘公司控制人提议解聘

陈志新董事离任辞职

陈华强董事离任辞职

曾德明独立董事离任辞职

赵翠青独立董事离任辞职

五、近三年受证券监管机构处罚的情况说明

□适用 √不适用

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2015 年年度报告

六、母公司和主要子公司的员工情况

(一) 员工情况

母公司在职员工的数量 5,729

主要子公司在职员工的数量 120

在职员工的数量合计 5,849

母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工 0

人数

专业构成

专业构成类别专业构成人数

生产人员 4,541

销售人员 44

技术人员 1,147

财务人员 56

行政人员 61

合计 5,849

教育程度

教育程度类别数量（人）

研究生 95

大学本科 944

大专 1,387

中专及以下 3,423

合计 5,849

(二) 薪酬政策

本公司及其下属子企业，全部实行工资总额预算制管理，年末，根据公司利润、业务指标年

度目标完成情况及公司当年业绩考评情况等核定公司的工资总额，并根据上级公司的要求作进度

控制。公司制定了《薪酬管理制度》、《绩效工薪管理办法（试行）》，明确了公司的薪酬结构、

薪酬发放形式、绩效工薪核算等内容。年初，公司预算管理办公室将年度经营目标进行层层分解，

与各二级单位、子公司以及中高层管理人员签订《业绩管理任务书》，公司每月根据各单位月度

生产经营任务完成情况和业绩管理任务书条款核算各单位薪酬，各单位按本单位绩效薪酬管理办

法逐级核算员工薪酬，公司每月对薪酬发放及工资总额额度进行监控。2015 年公司在较独立的两

个二级单位实行“模拟利润”承包模式，实施全口径的人工成本总承包，加大了承包单位的薪酬

自主性并达到人工成本控制目的。

(三) 培训计划

2015 年，株洲冶炼集团股份有限公司按照公司年度培训计划和“线面结合，内训为主，外培

为辅”的总体思路，人力资源部采取“内培与外培相结合、基层培训与公司培训相结合”的方式，

分层次、多渠道、全方位的开展教育培训工作，公司员工教育培训共举办各类培训班、讲座 228

期，培训人数达到 19500 余人次。公司组织开展中高管能力提升工程、管理人员素质提升工程及

员工技能提升工程等三大培训工程，公司及 16 个基层单位制定了员工技能提升专项培训计划并认

真组织实施，10 个基层单位组织了岗位 2100 名员工“三规一制”的应知应会考试，考试考核成

绩与岗位资格、绩效考核相结合，促进员工的岗位学习热情，提升了员工技能和综合素质。

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2015 年年度报告

第八节公司治理

一、公司治理相关情况说明

报告期内，公司严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》、《上海证券交

易所股票上市规则》和中国证监会有关规章的要求，不断加强信息披露工作，进一步建立健全内

部控制制度，完善公司治理，规范公司运作，切实维护了公司和股东的合法权益。

1、关于公司股东及股东大会

公司严格按照《公司章程》和《股东大会议事规则》的要求召集、召开股东大会，并聘请

见证律师进行现场见证、出具法律意见书。公司根据相关规定，股东大会均采取现场加网络投票

方式召开，确保了公司股东可以采用更加安全、经济、便捷的网络投票方式参加股东大会并充分

行使自己的权利。

对于公司的重大关联交易及其它重大事项，公司的独立董事均发表了专项意见，公司与关联方

签订了相关的书面协议，并按规定及时的进行了信息披露。

报告期内，公司于 2015 年 1 月 28 日召开了 2015 年第一次临时股东大会，完成了公司独立董事

的补选工作。公司于 2015 年 4 月 22 日召开了 2014 年度股东大会，会议补选了公司董事，同时审

议通过了关于修订公司董事、监事及高级管理人员薪酬方案的议案。公司于 2015 年 7 月 31 日召

开了 2015 年第二次临时股东大会，股东大会审议通过了关于修改《公司章程》的议案，完成了对

董事会组成人数的调整。公司于 2015 年 9 月 29 日召开了 2015 年第三次临时股东大会，会议同意

了对公司部分日常关联交易额度进行调整。

2、关于控股股东及上市公司

自 2007 年 3 月公司完成整体上市以后，控股股东株洲冶炼集团有限责任公司不再拥有经营性资

产，也没有设置相关管理部门，因此公司在人员、资产、财务方面是完全独立的，公司董事会、

监事会和内部管理机构独立运作，确保了公司重大决策能够按照法定程序和规范要求做出。

3、关于董事及董事会

2015 年 1 月公司补选两名独立董事进入董事会，确保公司董事会成员中有三分之一的独立

董事，2015 年 4 月公司又补选两名董事进入董事会，确保离任董事及时增补。公司董事选聘程序

规范、透明，董事选聘过程公开、公平、公正、独立，董事资料真实、完整，董事人选事前均获

得有关组织和本人的同意，并有书面承诺；公司按照有关规定详细披露了公司董事的个人资料，

以确保董事切实履行职责。

4、关于监事及监事会

公司监事会成员都具有相关专业知识和工作经验；监事会根据公司章程赋予的职权，独立有效

地监督公司董事和高级管理人员的履职行为、公司财务、重大关联交易、募集资金使用情况等；

列席董事会会议，并对董事会提出相关建议和意见。

5、关于公司利益相关者

公司充分尊重和维护债权银行、员工、供应商、销售商、社区等利益相关者的合法权利，与他

们积极合作，共同推进公司持续、健康、稳定地发展。

6、关于信息披露及投资者关系管理

公司建立了有专人负责的投资者关系管理制度，能及时为股东及其他投资者提供服务，接

待股东来访和接收投资者的咨询；为了强化公司信息披露工作，增加公司透明度，公司指定董事

会秘书负责信息披露；公司董事会秘书处设有专线电话，以便及时解答投资者疑问；公司还通过

投资者见面会、电子邮箱、传真等各种方式，确保与投资者进行有效沟通；公司所有应披露信息

均通过上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）和指定信息披露的报纸进行真实、准确、完整、

及时的披露。报告期内，公司根据上海证券交易所要求，开展股东大会网络投票工作，详细披露

了公司投资者参加网络投票的操作流程和注意事项，为公司投资者通过网络投票方式参加公司股

东大会提供便利。

7、关于内幕知情人登记管理

公司严格按照监管机构要求和公司《内幕信息知情人管理制度》对公司内幕信息知情人进

行管理，本报告期内，公司按照该制度的规定，对公司定期报告披露过程中涉及内幕信息的相关

人员情况作了登记备案。报告期内不存在有内幕信息知情人违规买卖公司股票的情况。

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2015 年年度报告

公司治理与中国证监会相关规定的要求是否存在重大差异；如有重大差异，应当说明原因

公司治理与《公司法》和中国证监会相关规定的要求不存在差异。

二、股东大会情况简介

会议届次召开日期决议刊登的指定网站的查询索引决议刊登的披露日期

2015 年第 2015-01-28 http://www.sse.com.cn 2015-01-30

一次临时

股东大会

2014 年度 2015-04-22 http://www.sse.com.cn 2015-04-24

股东大会

2015 年第 2015-07-31 http://www.sse.com.cn 2015-08-01

二次临时

股东大会

2015 年第 2015-09-29 http://www.sse.com.cn 2015-09-30

三次临时

股东大会

股东大会情况说明

2015 年，公司召开的年度股东大会和临时股东大会审议的所有议案均获通过。

三、董事履行职责情况

(一) 董事参加董事会和股东大会的情况

参加股东

参加董事会情况

大会情况

董事是否独

本年应参以通讯是否连续两出席股东

姓名立董事亲自出委托出缺席

加董事会方式参次未亲自参大会的次

席次数席次数次数

次数加次数加会议数

曹修运否 8 8 7 0 0 否 1

黄忠民否 8 8 7 0 0 否 3

王辉否 8 8 7 0 0 否 4

李雄姿否 8 8 7 0 0 否 4

刘文德否 8 8 7 0 0 否 4

刘朗明否 8 8 7 0 0 否 4

吴晓鹏否 8 8 7 0 0 否 0

张红信否 6 6 6 0 0 否 0

邵凯旋否 6 6 6 0 0 否 0

陈志新否 2 2 1 0 0 否 0

陈华强否 3 3 2 0 0 否 1

谢青是 8 8 7 0 0 否 1

曾德明是 8 8 7 0 0 否 1

胡晓东是 7 7 6 0 0 否 0

虞晓锋是 7 7 6 0 0 否 0

赵翠青是 2 2 1 0 0 否 0

连续两次未亲自出席董事会会议的说明

无

年内召开董事会会议次数 8

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2015 年年度报告

其中：现场会议次数 1

通讯方式召开会议次数 7

现场结合通讯方式召开会议次数 0

四、董事会下设专门委员会在报告期内履行职责时所提出的重要意见和建议，存在异议事项的，

应当披露具体情况

报告期内，公司共召开 1 次审计委员会、2 次提名委员会、2 次薪酬与考核委员会，作为董事

会的专门机构，各专门委员会为年报审计、内控体系建设、选聘审计机构、董事及高管的提名、

审核薪酬等方面提供了重要的咨询意见和建议。

1、报告期内，审计委员会审议通过了公司 2014 年度报告及摘要、为公司提供 2014 年度审计

工作的天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）提交的《株洲冶炼集团股份有限公司 2014 年度审

计工作总结》以及向公司董事会提议继续聘用天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）为公司 2015

年度法定审计机构的议案等三项议案。审计委员会对以上资料的真实性、完整性，财务报表是否

严格遵循《企业会计准则》予以了重点关注，并对天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）从事

2014 年度审计工作作出了总结。委员会认为，年审注册会计师已严格按照中国注册会计师独立审

计准则的规定执行了审计工作，审计时间充分，审计人员配置合理、执业能力胜任，出具的审计

报告能够充分反映公司 2014 年 12 月 31 日的财务状况以及 2014 年度的经营成果和现金流量，出

具的审计结论符合公司的实际情况。

2、报告期内，薪酬与考核委员会对 2014 年度公司董事、监事及高管人员的薪酬情况进行了

审核，认为公司发放的薪酬情况符合公司薪酬管理制度，未有违反公司薪酬管理制度的情形发生。

薪酬与考核委员会还对 2014 年度企业负责人的工作业绩、指标完成情况、业务创新能力和经营绩

效等进行了认真的讨论与审核，并通过了“关于公司 2014 年度董监高人员经营业绩考核结果和年

薪兑现的议案”。

3、报告期内，提名委员会经过对候选人的职业、学历、职称和工作经历等多方面进行考察，

对公司候选人的任职资格进行审核，决议提名胡晓东女士、虞晓锋先生为公司独立董事候选人，

提名邵凯旋先生、张红信先生为公司董事候选人，上述四人后经公司股东大会表决通过成为公司

现任独立董事和董事。

五、监事会发现公司存在风险的说明

公司监事会对报告期内的监督事项无异议。

六、公司就其与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面存在的不能保证独立性、不能

保持自主经营能力的情况说明

公司与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面不存在不能保证独立性、不能保持

自主经营能力的情况。

存在同业竞争的，公司相应的解决措施、工作进度及后续工作计划

与湖南水口山有色金属集团有限公司、锡矿山闪星锑业有限责任公司同业竞争情况在公司历

年的年度报告中都做了披露，在此不作赘述。根据中国证监会《上市公司监管指引第 4 号——上

市公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及上市公司承诺及履行》（中国证监会公告[2013]55

号）及中国证监会湖南监管局《关于进一步做好辖区上市公司承诺履行工作的通知》（湘证监公

司字[2014]3 号）文件的要求，报告期内，公司对实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司

承诺及履行情况进行了认真梳理，在 2014 年 2 月 15 日发布了“临 2014-008 号”《株洲冶炼集团

股份有限公司关于公司及相关方的承诺及履行情况的公告》，为进一步落实监管机构有关清理规

范承诺履行专项工作的要求，经综合考虑目前水口山、锡矿山及公司的实际情况，从保护公司利

益和中小股东的利益出发，五矿集团来函提请公司审议以豁免和变更的方式分别处置公司与锡矿

山、水口山的同业竞争承诺，经公司董事会、监事会和股东大会审议通过，公司同意豁免及变更

实际控制人关于解决株冶同业竞争承诺，变更后的承诺如下：

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2015 年年度报告

1、豁免五矿集团以包括但不限于淘汰锡矿山落后产能的方式解决锡矿山与株冶集团同业竞争的承

诺。

2、同意五矿集团将积极通过对外出售、关闭等方式消除水口山公司与株冶集团的同业竞争问题；

同时五矿集团承诺在水口山公司旗下铅锌资产连续两年盈利（以经审计确定的数值为准）时，在

同等条件下优先将该资产注入或托管给株冶集团，并在满足上述连续两年盈利的条件之日起一年

之内将资产注入或托管方案提交株冶集团股东大会审议。如上述方案经株冶集团股东大会审议后

未获得批准，在股东大会做出不予批准的决议后，五矿集团可以对外出售或者关闭等方式自行解

决水口山公司与株冶集团的同业竞争问题。

至目前为止，五矿集团需履行承诺的情形尚未发生。

七、报告期内对高级管理人员的考评机制，以及激励机制的建立、实施情况

报告期内，公司结合《五矿有色金属控股有限公司成员企业负责人薪酬管理办法（试行）》，根

据《公司董事、监事及高级管理人员薪酬方案》，将公司年度经营目标完成情况与公司经营者的

年薪相挂钩，并综合考虑相关行业的年薪平均水平以及公司的现状、员工薪酬水平来确定高管人

员的薪酬，强化责任目标约束，公司经营层均签订了业绩管理任务书，明确了目标责任，不断提

高上市公司高级管理人员的进取精神和责任意识。

八、是否披露内部控制自我评价报告

√适用 □不适用

公司《2015 年度内部控制评价报告》内容详见 2016 年 4 月 15 日上海证券交易所网站

（www.sse.com.cn）公告。

报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明

□适用 √不适用

九、内部控制审计报告的相关情况说明

公司聘请天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）对公司 2015 年财务报告内部控制的有效性

进行了审计，并出具了标准无保留意见的内部控制审计报告。

本公司《2015 年度内部控制审计报告》详见公司 2016 年 4 月 15 日在上海证券交易所

http://www.sse.com.cn 披露的公告。

是否披露内部控制审计报告：是

第九节财务报告

一、审计报告

√适用 □不适用

审计报告

天职业字[2016]1568 号

株洲冶炼集团股份有限公司全体股东：

我们审计了后附的株洲冶炼集团股份有限公司（以下简称“株冶集团公司”）财务报表，包括 2015

年 12 月 31 日合并资产负债表及资产负债表，2015 年度合并利润表及利润表、合并现金流量表及

现金流量表、合并所有者权益变动表和所有者权益变动表以及财务报表附注。

一、管理层对财务报表的责任

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2015 年年度报告

编制和公允列报财务报表是株冶集团公司管理层的责任。这种责任包括：（1）按照企业会计准则

的规定编制财务报表，并使其实现公允反映；（2）设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务

报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

二、注册会计师的责任

我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计

准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道德守

则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。

审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决

于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险

评估时，注册会计师考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。审计工作还

包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。

我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、审计意见

我们认为，株冶集团公司的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了

株冶集团公司 2015 年 12 月 31 日的合并财务状况及财务状况，2015 年度的合并经营成果及合并

现金流量和经营成果及现金流量。

中国北京

二○一六年四月十三日

中国注册会计师：刘宇科

中国注册会计师：李明

中国注册会计师：肖金文

二、财务报表

合并资产负债表

2015 年 12 月 31 日

编制单位: 株洲冶炼集团股份有限公司

单位:元币种:人民币

项目附注期末余额期初余额

流动资产：

货币资金 163,628,572.50 44,391,411.25

结算备付金

拆出资金

以公允价值计量且其变动计入当期 478,134.08

损益的金融资产

衍生金融资产

应收票据 187,031,520.13 67,643,144.42

应收账款 92,969,568.44 169,935,986.43

预付款项 63,073,340.97 113,584,966.16

应收保费

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2015 年年度报告

应收分保账款

应收分保合同准备金

应收利息

应收股利

其他应收款 218,921,546.69 80,966,692.77

买入返售金融资产

存货 1,293,616,560.74 1,693,458,632.02

划分为持有待售的资产

一年内到期的非流动资产

其他流动资产 279,178,666.12 262,272,589.69

流动资产合计 2,298,897,909.67 2,432,253,422.74

非流动资产：

发放贷款和垫款

可供出售金融资产

持有至到期投资

长期应收款

长期股权投资

投资性房地产

固定资产 2,964,914,226.00 2,936,930,087.37

在建工程 120,995,222.87 268,731,600.74

工程物资 3,939,080.13 3,946,791.24

固定资产清理

生产性生物资产

油气资产

无形资产 288,526,366.23 292,990,220.76

开发支出

商誉

长期待摊费用

递延所得税资产 6,046,592.63 477,130.05

其他非流动资产

非流动资产合计 3,384,421,487.86 3,503,075,830.16

资产总计 5,683,319,397.53 5,935,329,252.90

流动负债：

短期借款 3,759,424,658.37 4,163,274,799.77

向中央银行借款

吸收存款及同业存放

拆入资金

以公允价值计量且其变动计入当期 1,678,533.40

损益的金融负债

衍生金融负债

应付票据 165,000,000.00 50,000,000.00

应付账款 496,457,032.99 457,968,100.66

预收款项 215,987,151.60 145,734,695.63

卖出回购金融资产款

应付手续费及佣金

应付职工薪酬 59,058,477.40 58,308,728.92

应交税费 4,775,846.00 13,562,624.80

应付利息 20,349,871.27 14,426,919.06

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2015 年年度报告

应付股利

其他应付款 48,568,637.56 29,507,733.14

应付分保账款

保险合同准备金

代理买卖证券款

代理承销证券款

划分为持有待售的负债

一年内到期的非流动负债 5,262,500.00 13,328,571.45

其他流动负债

流动负债合计 4,774,884,175.19 4,947,790,706.83

非流动负债：

长期借款 577,797,792.08 28,992,624.08

应付债券

其中：优先股

永续债

长期应付款

长期应付职工薪酬

专项应付款

预计负债

递延收益 191,564,729.63 218,355,427.63

递延所得税负债

其他非流动负债 17,806,511.55

非流动负债合计 787,169,033.26 247,348,051.71

负债合计 5,562,053,208.45 5,195,138,758.54

所有者权益

股本 527,457,914.00 527,457,914.00

其他权益工具

其中：优先股

永续债

资本公积 867,239,268.51 867,239,268.51

减：库存股

其他综合收益 -16,652,078.03 -2,493,564.83

专项储备

盈余公积 95,095,815.42 95,095,815.42

一般风险准备

未分配利润 -1,349,336,889.03 -744,711,468.06

归属于母公司所有者权益合计 123,804,030.87 742,587,965.04

少数股东权益 -2,537,841.79 -2,397,470.68

所有者权益合计 121,266,189.08 740,190,494.36

负债和所有者权益总计 5,683,319,397.53 5,935,329,252.90

法定代表人：曹修运主管会计工作负责人：何献忠会计机构负责人：李志军

母公司资产负债表

2015 年 12 月 31 日

编制单位:株洲冶炼集团股份有限公司

单位:元币种:人民币

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2015 年年度报告

项目附注期末余额期初余额

流动资产：

货币资金 69,214,969.44 38,183,620.84

以公允价值计量且其变动计入当期 478,134.08

损益的金融资产

衍生金融资产

应收票据 186,331,520.13 65,728,144.42

应收账款 48,954,825.53 79,080,454.54

预付款项 66,466,890.95 105,927,439.45

应收利息

应收股利

其他应收款 264,884,084.50 80,185,045.47

存货 1,198,104,147.67 1,434,430,698.46

划分为持有待售的资产

一年内到期的非流动资产

其他流动资产 262,790,594.98 253,044,699.80

流动资产合计 2,097,225,167.28 2,056,580,102.98

非流动资产：

可供出售金融资产

持有至到期投资

长期应收款

长期股权投资 173,454,724.93 173,454,724.93

投资性房地产

固定资产 2,946,976,020.72 2,926,381,370.95

在建工程 120,995,222.87 268,731,600.74

工程物资 3,939,080.13 3,946,791.24

固定资产清理

生产性生物资产

油气资产

无形资产 281,713,132.32 290,585,411.31

开发支出

商誉

长期待摊费用

递延所得税资产

其他非流动资产

非流动资产合计 3,527,078,180.97 3,663,099,899.17

资产总计 5,624,303,348.25 5,719,680,002.15

流动负债：

短期借款 3,043,022,726.15 3,264,890,563.83

以公允价值计量且其变动计入当期 1,678,533.40

损益的金融负债

衍生金融负债

应付票据 165,000,000.00 50,000,000.00

应付账款 1,544,260,490.15 1,091,199,357.98

预收款项 162,479,569.80 142,569,995.45

应付职工薪酬 58,696,610.23 57,893,179.05

应交税费 1,168,118.93 8,008,925.96

应付利息 14,493,424.06 11,201,099.89

39 / 134

2015 年年度报告

应付股利

其他应付款 162,924,578.93 181,586,994.02

划分为持有待售的负债

一年内到期的非流动负债 5,262,500.00 13,328,571.45

其他流动负债

流动负债合计 5,157,308,018.25 4,822,357,221.03

非流动负债：

长期借款 257,208,760.08 28,992,624.08

应付债券

其中：优先股

永续债

长期应付款

长期应付职工薪酬

专项应付款

预计负债

递延收益 191,564,729.63 218,355,427.63

递延所得税负债

其他非流动负债

非流动负债合计 448,773,489.71 247,348,051.71

负债合计 5,606,081,507.96 5,069,705,272.74

所有者权益：

股本 527,457,914.00 527,457,914.00

其他权益工具

其中：优先股

永续债

资本公积 866,818,486.50 866,818,486.50

减：库存股

其他综合收益

专项储备

盈余公积 95,095,815.42 95,095,815.42

未分配利润 -1,471,150,375.63 -839,397,486.51

所有者权益合计 18,221,840.29 649,974,729.41

负债和所有者权益总计 5,624,303,348.25 5,719,680,002.15

法定代表人：曹修运主管会计工作负责人：何献忠会计机构负责人：李志军

合并利润表

2015 年 1—12 月

单位:元币种:人民币

项目附注本期发生额上期发生额

一、营业总收入 13,770,698,496.67 15,102,244,651.14

其中：营业收入 13,770,698,496.67 15,102,244,651.14

利息收入

已赚保费

手续费及佣金收入

二、营业总成本 14,483,716,174.48 15,207,873,041.86

40 / 134

2015 年年度报告

其中：营业成本 13,682,210,005.84 14,402,598,057.23

利息支出

手续费及佣金支出

退保金

赔付支出净额

提取保险合同准备金净额

保单红利支出

分保费用

营业税金及附加 15,693,433.89 11,794,796.99

销售费用 109,493,937.97 115,125,180.43

管理费用 304,938,169.68 312,165,397.97

财务费用 280,988,359.87 265,191,543.83

资产减值损失 90,392,267.23 100,998,065.41

加：公允价值变动收益（损失以“－”号 478,134.08 -1,678,533.40

填列）

投资收益（损失以“－”号填列） 44,032,694.24 35,033,902.86

其中：对联营企业和合营企业的投资

收益

汇兑收益（损失以“－”号填列）

三、营业利润（亏损以“－”号填列） -668,506,849.49 -72,273,021.26

加：营业外收入 66,297,700.01 133,455,171.17

其中：非流动资产处置利得 198,424.36

减：营业外支出 236,475.87 2,472,746.85

其中：非流动资产处置损失 625,385.25

四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） -602,445,625.35 58,709,403.06

减：所得税费用 2,159,344.87 18,877,621.60

五、净利润（净亏损以“－”号填列） -604,604,970.22 39,831,781.46

归属于母公司所有者的净利润 -604,625,420.97 39,812,450.60

少数股东损益 20,450.75 19,330.86

六、其他综合收益的税后净额 -14,319,335.06 160,728.31

归属母公司所有者的其他综合收益的税 -14,158,513.20 169,013.03

后净额

（一）以后不能重分类进损益的其他综

合收益

1.重新计量设定受益计划净负债或

净资产的变动

2.权益法下在被投资单位不能重分

类进损益的其他综合收益中享有的份额

（二）以后将重分类进损益的其他综合 -14,158,513.20 169,013.03

收益

1.权益法下在被投资单位以后将重

分类进损益的其他综合收益中享有的份额

2.可供出售金融资产公允价值变动

损益

3.持有至到期投资重分类为可供出

售金融资产损益

4.现金流量套期损益的有效部分 -13,354,883.66

5.外币财务报表折算差额 -803,629.54 169,013.03

41 / 134

2015 年年度报告

6.其他

归属于少数股东的其他综合收益的税后 -160,821.86 -8,284.72

净额

七、综合收益总额 -618,924,305.28 39,992,509.77

归属于母公司所有者的综合收益总额 -618,783,934.17 39,981,463.63

归属于少数股东的综合收益总额 -140,371.11 11,046.14

八、每股收益：

（一）基本每股收益(元/股) -1.15 0.08

（二）稀释每股收益(元/股) -1.15 0.08

法定代表人：曹修运主管会计工作负责人：何献忠会计机构负责人：李志军

母公司利润表

2015 年 1—12 月

单位:元币种:人民币

项目附注本期发生额上期发生额

一、营业收入 9,342,985,325.72 10,416,279,066.51

减：营业成本 9,394,680,568.78 9,857,111,388.63

营业税金及附加 13,269,598.96 10,181,604.11

销售费用 91,610,827.61 100,419,734.76

管理费用 275,238,949.69 285,531,589.49

财务费用 198,930,496.59 210,486,342.60

资产减值损失 106,514,992.26 98,250,695.50

加：公允价值变动收益（损失以“－”号 478,134.08 -1,678,533.40

填列）

投资收益（损失以“－”号填列） 44,032,694.24 35,033,902.86

其中：对联营企业和合营企业的投资

收益

二、营业利润（亏损以“－”号填列） -692,749,279.85 -112,346,919.12

加：营业外收入 61,227,700.01 127,768,775.92

其中：非流动资产处置利得 186,580.81

减：营业外支出 231,309.28 1,226,578.32

其中：非流动资产处置损失 619,796.24

三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） -631,752,889.12 14,195,278.48

减：所得税费用 12,280,806.40

四、净利润（净亏损以“－”号填列） -631,752,889.12 1,914,472.08

五、其他综合收益的税后净额

（一）以后不能重分类进损益的其他综合

收益

1.重新计量设定受益计划净负债或净

资产的变动

2.权益法下在被投资单位不能重分类

进损益的其他综合收益中享有的份额

（二）以后将重分类进损益的其他综合收

益

1.权益法下在被投资单位以后将重分

类进损益的其他综合收益中享有的份额

42 / 134

2015 年年度报告

2.可供出售金融资产公允价值变动损

益

3.持有至到期投资重分类为可供出售

金融资产损益

4.现金流量套期损益的有效部分

5.外币财务报表折算差额

6.其他

六、综合收益总额 -631,752,889.12 1,914,472.08

七、每股收益：

（一）基本每股收益(元/股)

（二）稀释每股收益(元/股)

法定代表人：曹修运主管会计工作负责人：何献忠会计机构负责人：李志军

合并现金流量表

2015 年 1—12 月

单位：元币种：人民币

项目附注本期发生额上期发生额

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金 14,193,679,858.57 15,757,012,737.64

客户存款和同业存放款项净增加额

向中央银行借款净增加额

向其他金融机构拆入资金净增加额

收到原保险合同保费取得的现金

收到再保险业务现金净额

保户储金及投资款净增加额

处置以公允价值计量且其变动计入

当期损益的金融资产净增加额

收取利息、手续费及佣金的现金

拆入资金净增加额

回购业务资金净增加额

收到的税费返还 24,867,792.28 38,304,987.82

收到其他与经营活动有关的现金 46,313,143.21 67,477,947.35

经营活动现金流入小计 14,264,860,794.06 15,862,795,672.81

购买商品、接受劳务支付的现金 12,919,137,528.79 14,351,800,060.67

客户贷款及垫款净增加额

存放中央银行和同业款项净增加额

支付原保险合同赔付款项的现金

支付利息、手续费及佣金的现金

支付保单红利的现金

支付给职工以及为职工支付的现金 526,749,672.10 535,876,174.22

支付的各项税费 180,624,423.72 136,749,492.37

支付其他与经营活动有关的现金 289,459,485.11 299,226,964.36

经营活动现金流出小计 13,915,971,109.72 15,323,652,691.62

经营活动产生的现金流量净额 348,889,684.34 539,142,981.19

二、投资活动产生的现金流量：

43 / 134

2015 年年度报告

收回投资收到的现金 314,449,621.21 266,500,000

取得投资收益收到的现金 44,032,694.24 35,033,902.86

处置固定资产、无形资产和其他长 186,552.15

期资产收回的现金净额

处置子公司及其他营业单位收到的

现金净额

收到其他与投资活动有关的现金 1,800,000.00 50,900,000.00

投资活动现金流入小计 360,282,315.45 352,620,455.01

购建固定资产、无形资产和其他长 130,614,103.05 253,505,267.39

期资产支付的现金

投资支付的现金 343,735,348.30 229,000,000.00

质押贷款净增加额

取得子公司及其他营业单位支付的

现金净额

支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计 474,349,451.35 482,505,267.39

投资活动产生的现金流量净额 -114,067,135.90 -129,884,812.38

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金

其中：子公司吸收少数股东投资收

到的现金

取得借款收到的现金 7,031,473,173.58 7,278,983,197.77

发行债券收到的现金

收到其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流入小计 7,031,473,173.58 7,278,983,197.77

偿还债务支付的现金 6,910,446,244.19 7,614,107,886.91

分配股利、利润或偿付利息支付的 232,161,809.52 231,189,889.39

现金

其中：子公司支付给少数股东的股

利、利润

支付其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流出小计 7,142,608,053.71 7,845,297,776.30

筹资活动产生的现金流量净额 -111,134,880.13 -566,314,578.53

四、汇率变动对现金及现金等价物的 -30,507.06 27,186.79

影响

五、现金及现金等价物净增加额 123,657,161.25 -157,029,222.93

加：期初现金及现金等价物余额 36,971,411.25 194,000,634.18

六、期末现金及现金等价物余额 160,628,572.50 36,971,411.25

法定代表人：曹修运主管会计工作负责人：何献忠会计机构负责人：李志军

母公司现金流量表

2015 年 1—12 月

单位:元币种:人民币

项目附注本期发生额上期发生额

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金 8,924,278,873.93 10,276,234,873.26

44 / 134

2015 年年度报告

收到的税费返还 24,867,792.28 38,304,987.82

收到其他与经营活动有关的现金 24,341,630.18 118,056,764.23

经营活动现金流入小计 8,973,488,296.39 10,432,596,625.31

购买商品、接受劳务支付的现金 7,673,610,386.81 8,946,415,679.01

支付给职工以及为职工支付的现金 506,653,129.52 516,971,961.72

支付的各项税费 152,725,077.89 114,100,343.34

支付其他与经营活动有关的现金 317,074,891.54 273,633,610.24

经营活动现金流出小计 8,650,063,485.76 9,851,121,594.31

经营活动产生的现金流量净额 323,424,810.63 581,475,031.00

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金 314,449,621.21 266,500,000.00

取得投资收益收到的现金 44,032,694.24 35,033,902.86

处置固定资产、无形资产和其他长 150,818.74

期资产收回的现金净额

处置子公司及其他营业单位收到的

现金净额

收到其他与投资活动有关的现金 1,800,000.00 50,900,000.00

投资活动现金流入小计 360,282,315.45 352,584,721.60

购建固定资产、无形资产和其他长 117,252,334.02 252,406,540.42

期资产支付的现金

投资支付的现金 343,735,348.30 229,000,000.00

取得子公司及其他营业单位支付的

现金净额

支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计 460,987,682.32 481,406,540.42

投资活动产生的现金流量净额 -100,705,366.87 -128,821,818.82

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金

取得借款收到的现金 4,227,424,855.15 4,906,780,217.53

收到其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流入小计 4,227,424,855.15 4,906,780,217.53

偿还债务支付的现金 4,228,042,143.28 5,322,238,596.08

分配股利、利润或偿付利息支付的 186,588,361.54 186,667,560.97

现金

支付其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流出小计 4,414,630,504.82 5,508,906,157.05

筹资活动产生的现金流量净额 -187,205,649.67 -602,125,939.52

四、汇率变动对现金及现金等价物的 -62,445.49 -21,386.26

影响

五、现金及现金等价物净增加额 35,451,348.60 -149,494,113.60

加：期初现金及现金等价物余额 30,763,620.84 180,257,734.44

六、期末现金及现金等价物余额 66,214,969.44 30,763,620.84

法定代表人：曹修运主管会计工作负责人：何献忠会计机构负责人：李志军

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2015 年年度报告

合并所有者权益变动表

2015 年 1—12 月

单位:元币种:人民币

本期

归属于母公司所有者权益

项目少数股东所有者权

其他权益工具资本公减：库存其他综专项储盈余公一般风未分配权益益合计

股本

优先股永续债其他积股合收益备积险准备利润

一、上年期末余额 527,457 867,239 -2,493, 95,095, -744,71 -2,397,47 740,190,4

,914.00 ,268.51 564.83 815.42 1,468.0 0.68 94.36

加：会计政策变更

前期差错更正

同一控制下企业合并

其他

二、本年期初余额 527,457 867,239 -2,493, 95,095, -744,71 -2,397,47 740,190,4

,914.00 ,268.51 564.83 815.42 1,468.0 0.68 94.36

三、本期增减变动金额（减 -14,158 -604,62 -140,371. -618,924,

少以“－”号填列） ,513.20 5,420.9 11 305.28

（一）综合收益总额 -14,158 -604,62 -140,371. -618,924,

,513.20 5,420.9 11 305.28

（二）所有者投入和减少资

本

1．股东投入的普通股

2．其他权益工具持有者投

入资本

3．股份支付计入所有者权

益的金额

4．其他

（三）利润分配

46 / 134

2015 年年度报告

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东）的

分配

4．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或

股本）

2．盈余公积转增资本（或

股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备

1．本期提取 22,522, 22,522,58

585.93 5.93

2．本期使用 22,522, 22,522,58

585.93 5.93

（六）其他

四、本期期末余额 527,457 867,239 -16,652 95,095, -1,349, -2,537,84 121,266,1

,914.00 ,268.51 ,078.03 815.42 336,889 1.79 89.08

.03

上期

归属于母公司所有者权益

项目少数股东所有者权

其他权益工具资本公减：库存其他综专项储盈余公一般风未分配权益益合计

股本

优先股永续债其他积股合收益备积险准备利润

一、上年期末余额 527,457 867,239 -2,662, 95,095, -784,52 -2,408,51 700,197,9

,914.00 ,268.51 577.86 815.42 3,918.6 6.82 84.59

加：会计政策变更

前期差错更正

同一控制下企业合并

其他

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2015 年年度报告

二、本年期初余额 527,457 867,239 -2,662, 95,095, -784,52 -2,408,51 700,197,9

,914.00 ,268.51 577.86 815.42 3,918.6 6.82 84.59

三、本期增减变动金额（减 169,013 39,812, 11,046.14 39,992,50

少以“－”号填列） .03 450.60 9.77

（一）综合收益总额 169,013 39,812, 11,046.14 39,992,50

.03 450.60 9.77

（二）所有者投入和减少

资本

1．股东投入的普通股

2．其他权益工具持有者投

入资本

3．股份支付计入所有者权

益的金额

4．其他

（三）利润分配

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东）的

分配

4．其他

（四）所有者权益内部结

转

1．资本公积转增资本（或

股本）

2．盈余公积转增资本（或

股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备

1．本期提取 21,351, 21,351,78

780.89 0.89

2．本期使用 21,351, 21,351,78

780.89 0.89

（六）其他

四、本期期末余额 527,457 867,239 -2,493, 95,095, -744,71 -2,397,47 740,190,4

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2015 年年度报告

,914.00 ,268.51 564.83 815.42 1,468.0 0.68 94.36

法定代表人：曹修运主管会计工作负责人：何献忠会计机构负责人：李志军

母公司所有者权益变动表

2015 年 1—12 月

单位:元币种:人民币

本期

项目其他权益工具其他综合未分配利所有者权

股本资本公积减：库存股专项储备盈余公积

优先股永续债其他收益润益合计

一、上年期末余额 527,457,9 866,818,4 95,095,8 -839,397 649,974,7

14.00 86.50 15.42 ,486.51 29.41

加：会计政策变更

前期差错更正

其他

二、本年期初余额 527,457,9 866,818,4 95,095,8 -839,397 649,974,7

14.00 86.50 15.42 ,486.51 29.41

三、本期增减变动金额（减 -631,752 -631,752,

少以“－”号填列） ,889.12 889.12

（一）综合收益总额 -631,752 -631,752,

,889.12 889.12

（二）所有者投入和减少资

本

1．股东投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入

资本

3．股份支付计入所有者权益

的金额

4．其他

（三）利润分配

1．提取盈余公积

2．对所有者（或股东）的分

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2015 年年度报告

配

3．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股

本）

2．盈余公积转增资本（或股

本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备

22,522,58 22,522,58

1．本期提取

5.93 5.93

22,522,58 22,522,58

2．本期使用

5.93 5.93

（六）其他

四、本期期末余额 527,457,9 866,818,4 95,095,8 -1,471,1 18,221,84

14.00 86.50 15.42 50,375.6 0.29

上期

项目其他权益工具其他综合未分配利所有者权

股本资本公积减：库存股专项储备盈余公积

优先股永续债其他收益润益合计

一、上年期末余额 527,457,9 866,818,4 95,095,8 -841,311 648,060,2

14.00 86.50 15.42 ,958.59 57.33

加：会计政策变更

前期差错更正

其他

二、本年期初余额 527,457,9 866,818,4 95,095,8 -841,311 648,060,2

14.00 86.50 15.42 ,958.59 57.33

三、本期增减变动金额（减 1,914,47 1,914,472

少以“－”号填列） 2.08 .08

（一）综合收益总额 1,914,47 1,914,472

2.08 .08

（二）所有者投入和减少资

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2015 年年度报告

本

1．股东投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入

资本

3．股份支付计入所有者权益

的金额

4．其他

（三）利润分配

1．提取盈余公积

2．对所有者（或股东）的分

配

3．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股

本）

2．盈余公积转增资本（或股

本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备

21,351,78 21,351,78

1．本期提取

0.89 0.89

21,351,78 21,351,78

2．本期使用

0.89 0.89

（六）其他

四、本期期末余额 527,457,9 866,818,4 95,095,8 -839,397 649,974,7

14.00 86.50 15.42 ,486.51 29.41

法定代表人：曹修运主管会计工作负责人：何献忠会计机构负责人：李志军

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2015 年年度报告

三、公司基本情况

1. 公司概况

株洲冶炼集团股份有限公司（以下简称“本公司”或“公司”）原名湖南株冶火炬金属股份

有限公司（以下简称“株冶火炬公司”）。株冶火炬公司是经湖南省人民政府湘政函（2000）208

号文批准，由湖南火炬有色金属有限公司的原股东株洲冶炼厂（现更名为株洲冶炼集团有限责任

公司）、湖南经济技术投资担保公司（现更名为湖南经济技术投资公司）、株洲全鑫实业有限责

任公司、株洲市国有资产投资经营有限公司、中国有色金属工业长沙公司（现为湖南有色金属控

股集团有限公司）、西部矿业有限责任公司、会理锌矿（现更名为四川会理锌矿有限责任公司）、

江西省七宝山铅锌矿、吴县市铜矿（现更名为苏州市小茅山铜铅锌矿）、乐昌市铅锌矿（现更名

为乐昌市铅锌矿业有限责任公司）等十名投资者以发起方式设立。上述发起人分别以其原持有的

湖南火炬有色金属有限公司的股权，以湖南火炬有色金属有限公司截至 2000 年 9 月 30 日经审计

的净资产 307,457,914.53 元，按 1：1 比例折股变更为股份有限公司。公司于 2000 年 12 月 13

日在湖南省工商行政管理局登记注册，注册号 4300001004959，注册资本为 307,457,900.00 元，

注册地址为株洲天元区滨江一村 17 栋 208、209 号。经中国证券监督管理委员会证监发行字

[2004]124 号文核准，株冶火炬公司于 2004 年 8 月 13 日在上海证券交易所向社会公开发行人民

币普通股（A 股）12,000 万股，并于 2004 年 8 月 30 日在上海证券交易所上市流通。株冶火炬公

司已于 2004 年 11 月 1 日变更了工商登记，变更后的注册资本为 427,457,914.00 元。

2005 年 10 月，株冶火炬公司股权分置改革方案经湖南省人民政府国有资产监督管理委员会

“湘国资产权函[2005]234 号”文与“湘国资产权函[2005]254 号”文批复，并经株冶火炬公司股

权分置改革相关股东会议表决通过，即方案实施股权登记日在册的流通股股东每持有 10 股流通股

获得公司非流通股股东支付的 3.50 股对价股份，非流通股股东共支付对价 4,200.00 万股。股权

分置改革方案于 2005 年 11 月正式实施完毕，方案实施后，株冶火炬公司总股本不变。

2006 年，株冶火炬公司变更注册地址为湖南省株洲市天元区保利大厦 B 座 2508 房。

2007 年 3 月 20 日，经中国证券监督管理委员会证监发行字（2007）57 号文核准株冶火炬公

司非公开发行新股 10,000 万股，公司注册资本变更为 527,457,914.00 元。同时，株冶火炬公司

名称变更为株洲冶炼集团股份有限公司。

2009 年 11 月 18 日，公司注册地址由“湖南省株洲市天元区保利大厦 B 座 2508 房”变更为

“湖南省株洲市天元区渌江路 10 号”（株冶科技园内）。

公司经营范围为：国家法律法规允许的产业投资；冶炼、销售有色金属产品、矿产品及其副

产品；生产、销售工业硫酸、二氧化硫烟气；研究、开发、生产、销售政策允许的金属新材料；

设计、生产、销售工艺美术品；经营商品和技术的进出口业务（国家法律法规禁止和限制的除外）。

本公司最终实际控制人为中国五矿集团公司。

本公司财务报表报出必须经本公司董事会批准。2015 年财务报表批准报出日：2016 年 4 月

13 日。

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2015 年年度报告

四、财务报表的编制基础

1. 编制基础

本财务报表以公司持续经营假设为基础，根据实际发生的交易事项，按照企业会计准则的有

关规定，并基于以下所述重要会计政策、会计估计进行编制。

2. 持续经营

公司自本报告期末至少 12 个月内具备持续经营能力，无影响持续经营能力的重大事项。

五、重要会计政策及会计估计

1. 遵循企业会计准则的声明

本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营

成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。

2. 会计期间

本公司会计年度自公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。

3. 营业周期

本公司正常营业周期是指从购买用于加工的资产起至实现现金或现金等价物的期间。本公司以 12

个月作为一个营业周期，并以其作为资产和负债的流动性划分标准。

4. 记账本位币

本公司的记账本位币为人民币。

5. 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

1、同一控制下企业合并的会计处理方法

参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制，且该控制并非暂时性的，为

同一控制下的企业合并。同一控制下的企业合并，在合并日取得对其他参与合并企业控制权的一

方为合并方，参与合并的其他企业为被合并方。合并日，是指合并方实际取得对被合并方控制权

的日期。合并方取得的资产和负债均按合并日在被合并方的账面价值计量。合并方取得的净资产

账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的差额，调整资本公积（股本溢价）；

资本公积（股本溢价）不足以冲减的，调整留存收益。

合并方为进行企业合并发生的各项直接费用，于发生时计入当期损益。

2、非同一控制下企业合并的会计处理方法

参与合并的企业在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的，为非同一控制下的企业合

并。非同一控制下的企业合并，在购买日取得对其他参与合并企业控制权的一方为购买方，参与

合并的其他企业为被购买方。购买日，是指为购买方实际取得对被购买方控制权的日期。

对于非同一控制下的企业合并，合并成本包含购买日购买方为取得对被购买方的控制权而付

出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值，为企业合并发生的审计、法律

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2015 年年度报告

服务、评估咨询等中介费用以及其他管理费用于发生时计入当期损益。购买方作为合并对价发行

的权益性证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的初始确认金额。所涉及

的或有对价按其在购买日的公允价值计入合并成本，购买日后12个月内出现对购买日已存在情况

的新的或进一步证据而需要调整或有对价的，相应调整合并商誉。购买方发生的合并成本及在合

并中取得的可辨认净资产按购买日的公允价值计量。合并成本大于合并中取得的被购买方于购买

日可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉。合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认

净资产公允价值份额的，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以

及合并成本的计量进行复核，复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价

值份额的，其差额计入当期损益。

购买方取得被购买方的可抵扣暂时性差异，在购买日因不符合递延所得税资产确认条件而未

予确认的，在购买日后12个月内，如取得新的或进一步的信息表明购买日的相关情况已经存在，

预期被购买方在购买日可抵扣暂时性差异带来的经济利益能够实现的，则确认相关的递延所得税

资产，同时减少商誉，商誉不足冲减的，差额部分确认为当期损益；除上述情况以外，确认与企

业合并相关的递延所得税资产的，计入当期损益。

通过多次交易分步实现的非同一控制下企业合并，根据《财政部关于印发企业会计准则解释

第5号的通知》（财会[2012]19号）和《企业会计准则第33号——合并财务报表》第五十一条关于

“一揽子交易”的判断标准，判断该多次交易是否属于“一揽子交易” 。属于“一揽子交易”的，

参考本部分前面各段描述及附注“长期股权投资” 进行会计处理；不属于“一揽子交易” 的，

区分个别财务报表和合并财务报表进行相关会计处理：

在个别财务报表中，以购买日之前所持被购买方的股权投资的账面价值与购买日新增投资成

本之和，作为该项投资的初始投资成本；购买日之前持有的被购买方的股权涉及其他综合收益的，

在处置该项投资时将与其相关的其他综合收益采用与被购买方直接处置相关资产或负债相同的基

础进行会计处理（即，除了按照权益法核算的在被购买方重新计量设定受益计划净负债或净资产

导致的变动中的相应份额以外，其余转入当期投资收益）。

在合并财务报表中，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价

值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方

的股权涉及其他综合收益的，与其相关的其他综合收益应当采用与被购买方直接处置相关资产或

负债相同的基础进行会计处理（即，除了按照权益法核算的在被购买方重新计量设定受益计划净

负债或净资产导致的变动中的相应份额以外，其余转为购买日所属当期投资收益）。

6. 合并财务报表的编制方法

从取得子公司的净资产和生产经营决策的实际控制权之日起，本公司开始将其纳入合并范围；

从丧失实际控制权之日起停止纳入合并范围。对于处置的子公司，处置日前的经营成果和现金流

量已经适当地包括在合并利润表和合并现金流量表中；当期处置的子公司，不调整合并资产负债

表的期初数。非同一控制下企业合并增加的子公司，其购买日后的经营成果及现金流量已经适当

地包括在合并利润表和合并现金流量表中，且不调整合并财务报表的期初数和对比数。同一控制

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2015 年年度报告

下企业合并增加的子公司，其自合并当期期初至合并日的经营成果和现金流量已经适当地包括在

合并利润表和合并现金流量表中，并且同时调整合并财务报表的对比数。

在编制合并财务报表时，子公司与本公司采用的会计政策或会计期间不一致的，按照本公司

的会计政策和会计期间对子公司财务报表进行必要的调整。对于非同一控制下企业合并取得的子

公司，以购买日可辨认净资产公允价值为基础对其财务报表进行调整。

公司内所有重大往来余额、交易及未实现利润在合并财务报表编制时予以抵销。

子公司的股东权益及当期净损益中不属于本公司所拥有的部分分别作为少数股东权益及少数

股东损益在合并财务报表中股东权益及净利润项下单独列示。子公司当期净损益中属于少数股东

权益的份额，在合并利润表中净利润项目下以“少数股东损益”项目列示。少数股东分担的子公

司的亏损超过了少数股东在该子公司期初股东权益中所享有的份额，冲减少数股东权益。

当因处置部分股权投资或其他原因丧失了对原有子公司的控制权时，对于剩余股权，按照其

在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去

按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧

失控制权当期的投资收益。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益，在丧失控制权时采用与

被购买方直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理（即，除了在该原有子公司重新计量

设定受益计划净负债或净资产导致的变动以外，其余一并转为当期投资收益）。其后，对该部分

剩余股权按照《企业会计准则第 2 号——长期股权投资》或《企业会计准则第 22 号——金融工具

确认和计量》等相关规定进行后续计量，详见附注 “长期股权投资” 或 “金融工具”。

本公司通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，需区分处置对子公司股

权投资直至丧失控制权的各项交易是否属于一揽子交易。处置对子公司股权投资的各项交易的条

款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明应将多次交易事项作为一揽子交易进

行会计处理：（1）这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；（2）这些交易整体

才能达成一项完整的商业结果；（3）一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；（4）一

项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。不属于一揽子交易的，对其中

的每一项交易视情况分别按照“不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的长期股权投资”和

“因处置部分股权投资或其他原因丧失了对原有子公司的控制权”（详见前段）适用的原则进行

会计处理。处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，将各项交易作

为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理；但是，在丧失控制权之前每一次处置价款

与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在

丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

7. 现金及现金等价物的确定标准

现金等价物是指企业持有的期限短（一般指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为

已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

8. 外币业务和外币报表折算

1、外币交易折算

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2015 年年度报告

（1）对发生的外币交易在初始确认时，按交易日的即期汇率折算为记账本位币金额，但公司

发生的外币兑换业务或涉及外币兑换的交易事项，按照交易实际采用的汇率折算为记账本位币金

额。

（2）资产负债表日，对于外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，由此产生的汇兑

差额，除：①属于与购建符合资本化条件的资产相关的外币专门借款产生的汇兑差额按照借款费

用资本化的原则处理；②可供出售的外币货币性项目除摊余成本之外的其他账面余额变动产生的

汇兑差额计入其他综合收益之外，均计入当期损益。

（3）资产负债表日，以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率折

算的记账本位币金额计量。以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇

率折算，折算后的记账本位币金额与原记账本位币金额的差额，作为公允价值变动（含汇率变动）

处理，计入当期损益或确认为其他综合收益。

2、外币财务报表折算

本公司对合并范围内境外经营实体的财务报表（含采用不同于本公司记账本位币的境内子公

司、合营企业、联营企业、分支机构等），折算为人民币财务报表进行编报。

（1）资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算，所有者权益项目

除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。

（2）利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日即期汇率折算。

（3）折算产生的外币财务报表折算差额，在资产负债表中所有者权益项目下单独列示。

（4）外币现金流量采用现金流量发生日即期汇率折算。汇率变动对现金的影响额，在现金流

量表中单独列示。

（5）处置境外经营时，与该境外经营有关的外币报表折算差额，按比例转入处置当期损益。

9. 金融工具

在本公司成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。金融资产和金融负债在

初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，

相关的交易费用直接计入损益，对于其他类别的金融资产和金融负债，相关交易费用计入初始确

认金额。

1、金融资产和金融负债的公允价值确定方法

公允价值，是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一

项负债所需支付的价格。金融工具存在活跃市场的，本公司采用活跃市场中的报价确定其公允价

值。活跃市场中的报价是指易于定期从交易所、经纪商、行业协会、定价服务机构等获得的价格，

且代表了在公平交易中实际发生的市场交易的价格。金融工具不存在活跃市场的，本公司采用估

值技术确定其公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使

用的价格、参照实质上相同的其他金融工具当前的公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。

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2015 年年度报告

2、金融资产的分类、确认和计量

以常规方式买卖金融资产，按交易日进行会计确认和终止确认。金融资产在初始确认时划分

为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、持有至到期投资、贷款和应收款项以及可

供出售金融资产。

（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

包括交易性金融资产和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

交易性金融资产是指满足下列条件之一的金融资产：①取得该金融资产的目的，主要是为了

近期内出售；②属于进行集中管理的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明本公司近

期采用短期获利方式对该组合进行管理；③属于衍生工具，但是，被指定且为有效套期工具的衍

生工具、属于财务担保合同的衍生工具、与在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的

权益工具投资挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生工具除外。

符合下述条件之一的金融资产，在初始确认时可指定为以公允价值计量且其变动计入当期损

益的金融资产：①该指定可以消除或明显减少由于该金融资产的计量基础不同所导致的相关利得

或损失在确认或计量方面不一致的情况；②本公司风险管理或投资策略的正式书面文件已载明，

对该金融资产所在的金融资产组合或金融资产和金融负债组合以公允价值为基础进行管理、评价

并向关键管理人员报告。

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产采用公允价值进行后续计量，公允价值变

动形成的利得或损失以及与该等金融资产相关的股利和利息收入计入当期损益。

（2）持有至到期投资

是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且本公司有明确意图和能力持有至到期的非衍生

金融资产。

持有至到期投资采用实际利率法，按摊余成本进行后续计量，在终止确认、发生减值或摊销

时产生的利得或损失，计入当期损益。

实际利率法是指按照金融资产或金融负债（含一组金融资产或金融负债）的实际利率计算其

摊余成本及各期利息收入或支出的方法。实际利率是指将金融资产或金融负债在预期存续期间或

适用的更短期间内的未来现金流量，折现为该金融资产或金融负债当前账面价值所使用的利率。

在计算实际利率时，本公司将在考虑金融资产或金融负债所有合同条款的基础上预计未来现

金流量（不考虑未来的信用损失），同时还将考虑金融资产或金融负债合同各方之间支付或收取

的、属于实际利率组成部分的各项收费、交易费用及折价或溢价等。

（3）贷款和应收款项

是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。本公司划分为贷款

和应收款的金融资产包括应收票据、应收账款、应收利息、应收股利及其他应收款等。

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2015 年年度报告

贷款和应收款项采用实际利率法，按摊余成本进行后续计量，在终止确认、发生减值或摊销

时产生的利得或损失，计入当期损益。

（4）可供出售金融资产

包括初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产，以及除了以公允价值计量且其变动

计入当期损益的金融资产、贷款和应收款项、持有至到期投资以外的金融资产。

可供出售债务工具投资的期末成本按照其摊余成本法确定，即初始确认金额扣除已偿还的本

金，加上或减去采用实际利率法将该初始确认金额与到期日金额之间的差额进行摊销形成的累计

摊销额，并扣除已发生的减值损失后的金额。可供出售权益工具投资的期末成本为其初始取得成

本。可供出售金融资产采用公允价值进行后续计量，公允价值变动形成的利得或损失，除减值损

失和外币货币性金融资产与摊余成本相关的汇兑差额计入当期损益外，确认为其他综合收益，在

该金融资产终止确认时转出，计入当期损益。但是，在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可

靠计量的权益工具投资，以及与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，

按照成本进行后续计量。

可供出售金融资产持有期间取得的利息及被投资单位宣告发放的现金股利，计入投资收益。

3、金融资产减值

除了以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产外，本公司在每个资产负债表日对其

他金融资产的账面价值进行检查，有客观证据表明金融资产发生减值的，计提减值准备。

本公司对单项金额重大的金融资产单独进行减值测试；对单项金额不重大的金融资产，单独

进行减值测试或包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试。单独测试未发生

减值的金融资产（包括单项金额重大和不重大的金融资产），包括在具有类似信用风险特征的金

融资产组合中再进行减值测试。已单项确认减值损失的金融资产，不包括在具有类似信用风险特

征的金融资产组合中进行减值测试。

（1）持有至到期投资、贷款和应收款项减值

以成本或摊余成本计量的金融资产将其账面价值减记至预计未来现金流量现值，减记金额确

认为减值损失，计入当期损益。金融资产在确认减值损失后，如有客观证据表明该金融资产价值

已恢复，且客观上与确认该损失后发生的事项有关，原确认的减值损失予以转回，金融资产转回

减值损失后的账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该金融资产在转回日的摊余成本。

（2）可供出售金融资产减值

当综合相关因素判断可供出售权益工具投资公允价值下跌是严重或非暂时性下跌时，表明该

可供出售权益工具投资发生减值。其中“严重下跌”是指公允价值下跌幅度累计超过 20%；“非

暂时性下跌” 是指公允价值连续下跌时间超过 12 个月。

可供出售金融资产发生减值时，将原计入其他综合收益的因公允价值下降形成的累计损失予

以转出并计入当期损益，该转出的累计损失为该资产初始取得成本扣除已收回本金和已摊销金额、

当前公允价值和原已计入损益的减值损失后的余额。

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在确认减值损失后，期后如有客观证据表明该金融资产价值已恢复，且客观上与确认该损失

后发生的事项有关，原确认的减值损失予以转回，可供出售权益工具投资的减值损失转回确认为

其他综合收益，可供出售债务工具的减值损失转回计入当期损益。

在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，或与该权益工具挂钩并

须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产的减值损失，不予转回。

4、金融资产转移的确认依据和计量方法

满足下列条件之一的金融资产，予以终止确认：① 收取该金融资产现金流量的合同权利终止；

② 该金融资产已转移，且将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；③该金融资

产已转移，虽然企业既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃

了对该金融资产控制。

若企业既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，且未放弃对该金融

资产的控制的，则按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。

继续涉入所转移金融资产的程度，是指该金融资产价值变动使企业面临的风险水平。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产的账面价值及因转移而收到的对

价与原计入其他综合收益的公允价值变动累计额之和的差额计入当期损益。

金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产的账面价值在终止确认及未终止

确认部分之间按其相对的公允价值进行分摊，并将因转移而收到的对价与应分摊至终止确认部分

的原计入其他综合收益的公允价值变动累计额之和与分摊的前述账面金额之差额计入当期损益。

本公司对采用附追索权方式出售的金融资产，或将持有的金融资产背书转让，需确定该金融

资产所有权上几乎所有的风险和报酬是否已经转移。已将该金融资产所有权上几乎所有的风险和

报酬转移给转入方的，终止确认该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，

不终止确认该金融资产；既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，则

继续判断企业是否对该资产保留了控制，并根据前面各段所述的原则进行会计处理。

5、金融负债的分类和计量

金融负债在初始确认时划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融

负债。初始确认金融负债，以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融

负债，相关的交易费用直接计入当期损益，对于其他金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。

（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

分类为交易性金融负债和在初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融

负债的条件与分类为交易性金融资产和在初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损

益的金融资产的条件一致。

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债采用公允价值进行后续计量，公允价值的

变动形成的利得或损失以及与该等金融负债相关的股利和利息支出计入当期损益。

（2）其他金融负债

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与在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具挂钩并须通过交付该权益工具

结算的衍生金融负债，按照成本进行后续计量。其他金融负债采用实际利率法，按摊余成本进行

后续计量，终止确认或摊销产生的利得或损失计入当期损益。

6、金融负债的终止确认

金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，才能终止确认该金融负债或其一部分。本公司

（债务人）与债权人之间签订协议，以承担新金融负债方式替换现存金融负债，且新金融负债与

现存金融负债的合同条款实质上不同的，终止确认现存金融负债，并同时确认新金融负债。

金融负债全部或部分终止确认的，将终止确认部分的账面价值与支付的对价（包括转出的非现金

资产或承担的新金融负债）之间的差额，计入当期损益。

7、金融资产和金融负债的抵销

当本公司具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且目前可执行该种法定权利，同

时本公司计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金融资产和金融负债以相

互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，

不予相互抵销。

8、权益工具

权益工具是指能证明拥有本公司在扣除所有负债后的资产中的剩余权益的合同。企业合并中

合并方发行权益工具发生的交易费用抵减权益工具的溢价收入，不足抵减的，冲减留存收益。其

余权益工具，在发行时收到的对价扣除交易费用后增加股东权益。

本公司对权益工具持有方的各种分配（不包括股票股利），减少股东权益。本公司不确认权

益工具的公允价值变动额。

10. 应收款项

(1).单项金额重大并单独计提坏账准备的应收款项

单项金额重大的判断依据或金额标准所属子公司注册资本在 1 亿元以下的，对同一

客户的应收款项超过 500 万元（含 500 万元），

视为单项金额重大；所属子公司注册资本在 1

亿元（含）-2 亿元之间的，对同一客户的应收

款项超过 800 万元（含 800 万元），视为单项

金额重大；公司及所属子公司注册资本在 2 亿

元（含）以上的，对同一客户的应收款项超过

2,000 万元（含 2,000 万元），视为单项金额

重大。

单项金额重大并单项计提坏账准备的计提方法对单项金额重大的应收款项，单独进行减值测

试，有客观证据表明其发生了减值的，按照其

未来现金流量现值低于其账面价值的差额，计

提坏账准备。

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(2).按信用风险特征组合计提坏账准备的应收款项：

按信用风险特征组合计提坏账准备的计提方法（账龄分析法、余额百分比法、其他方法）

账龄分析法对单项金额不重大的应收款项，与经单独测试

后未减值的应收款项一起按账龄特征划分为若

干组合，根据以前年度与之相同或相类似的、

具有类似信用风险特征的应收账款组合的实际

损失率为基础，结合现时情况确定本期各项组

合计提坏账准备的比例，据此计算本期应计提

的坏账准备。

组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的

√适用 □不适用

账龄应收账款计提比例(%) 其他应收款计提比例(%)

1 年以内（含 1 年）

其中：1 年以内分项，可添加行

6 个月以内（含 6 个月） 1 1

7-12 个月（含 12 个月） 5 5

1－2 年 30 30

2－3 年 50 50

3 年以上 100 100

(3).单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收款项：

单项计提坏账准备的理由单项金额重大的应收款项以外回收风险较大的应

收款项

坏账准备的计提方法账龄分析法

11. 存货

存货分为材料采购、在途物资、原材料、在产品、库存商品、委托加工物资、材料成本差异、

其他等。存货包括了在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产品、在

生产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。

存货按照成本进行初始计量。存货成本包括采购成本、加工成本和其他成本。

发出存货，采用加权平均法确定其实际成本。

存货采用永续盘存制，平时不定期对存货进行清查，期末对存货进行全面清查，对清查中发

现的账实差异及时进行处理。

期末，在对存货进行全面盘点的基础上，对遭受损失、全部或部分陈旧过时或销售价格降低

导致可变现净值低于成本的存货，对其提取存货跌价准备，数量较多、单价较低的存货按类别计

提存货跌价准备，其他存货按单项计提跌价准备。

资产负债表日，存货应当按照成本与可变现净值孰低计量。存货成本高于其可变现净值的，

应当计提存货跌价准备，计入当期损益。

可变现净值，是指在日常活动中，存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计

的销售费用以及相关税费后的金额。

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12. 划分为持有待售资产

本集团将同时满足下列条件的非流动资产划分为持有待售资产：

1、该非流动资产或该处置组在其当前状况下仅根据出售此类资产或处置组的惯常条款即可立

即出售；

2、本集团已经就处置该非流动资产或该处置组作出决议并取得适当批准；

3、本集团已经与受让方签订了不可撤销的转让协议；

4、该项转让将在一年内完成。

被划分为持有待售的非流动资产和处置组中的资产和负债，分类为流动资产和流动负债。

终止经营为满足下列条件之一的已被处置或被划归为持有待售的、于经营上和编制财务报表

时能够在本集团内单独区分的组成部分：

1、该组成部分代表一项独立的主要业务或一个主要经营地区；

2、该组成部分是拟对一项独立的主要业务或一个主要经营地区进行处置计划的一部分；

3、该组成部分是仅仅为了再出售而取得的子公司。

对于持有待售的固定资产，公司将该项资产的预计净残值调整为反映其公允价值减去处置费

用后的金额（但不得超过该项资产符合持有待售条件时的原账面价值），原账面价值高于调整后预

计净残值的差额，作为资产减值损失计入当期损益。

符合持有待售条件的无形资产等其他非流动资产，按上述原则处理。

13. 长期股权投资

长期股权投资是指本公司对被投资单位具有控制、共同控制或重大影响的长期股权投资。本

公司对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响的长期股权投资，作为可供出售金融资产或

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产核算，其会计政策详见附注 “金融工具” 。共

同控制，是指本公司按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分

享控制权的参与方一致同意后才能决策。重大影响，是指本公司对被投资单位的财务和经营政策

有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。

1、投资成本的确定

对于同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，在合并日按照被合并方所有者权益在最终

控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始

投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额，调整资本公积；

资本公积不足冲减的，调整留存收益。以发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照被合并

方股东权益/所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初

始投资成本，按照发行股份的面值总额作为股本，长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值

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总额之间的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。通过多次交易分步取得

同一控制下被合并方的股权，最终形成同一控制下企业合并的，应分别是否属于“一揽子交易” 进

行处理：属于“一揽子交易” 的，将各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一

揽子交易”的，在合并日按照应享有被合并方股东权益/所有者权益在最终控制方合并财务报表中

的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本，长期股权投资初始投资成本与达到合并前

的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资

本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。合并日之前持有的股权投资因采用权益法核算或

为可供出售金融资产而确认的其他综合收益，暂不进行会计处理。

对于非同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，在购买日按照合并成本作为长期股权投

资的初始投资成本，合并成本包括购买方付出的资产、发生或承担的负债、发行的权益性证券的

公允价值之和。通过多次交易分步取得被购买方的股权，最终形成非同一控制下的企业合并的，

应分别是否属于“一揽子交易” 进行处理：属于“一揽子交易” 的，将各项交易作为一项取得控制

权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易” 的，按照原持有被购买方的股权投资账面价值加上

新增投资成本之和，作为改按成本法核算的长期股权投资的初始投资成本。原持有的股权采用权

益法核算的，相关其他综合收益暂不进行会计处理。原持有股权投资为可供出售金融资产的，其

公允价值与账面价值之间的差额，以及原计入其他综合收益的累计公允价值变动转入当期损益。

合并方或购买方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理

费用，于发生时计入当期损益。

除企业合并形成的长期股权投资外的其他股权投资，按成本进行初始计量，该成本视长期股

权投资取得方式的不同，分别按照本公司实际支付的现金购买价款、本公司发行的权益性证券的

公允价值、投资合同或协议约定的价值、非货币性资产交换交易中换出资产的公允价值或原账面

价值、该项长期股权投资自身的公允价值等方式确定。与取得长期股权投资直接相关的费用、税

金及其他必要支出也计入投资成本。对于因追加投资能够对被投资单位实施重大影响或实施共同

控制但不构成控制的，长期股权投资成本为按照《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》

确定的原持有股权投资的公允价值加上新增投资成本之和。

2、后续计量及损益确认方法

对被投资单位具有共同控制（构成共同经营者除外）或重大影响的长期股权投资，采用权益

法核算。此外，公司财务报表采用成本法核算能够对被投资单位实施控制的长期股权投资。

（1）成本法核算的长期股权投资

采用成本法核算时，长期股权投资按初始投资成本计价，追加或收回投资调整长期股权投资

的成本。除取得投资时实际支付的价款或者对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或者利润

外，当期投资收益按照享有被投资单位宣告发放的现金股利或利润确认。

（2）权益法核算的长期股权投资

采用权益法核算时，长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资

产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投

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资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。

采用权益法核算时，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的份额，

分别确认投资收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面价值；按照被投资单位宣告分

派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投资的账面价值；对于被投资单位除

净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并

计入资本公积。在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位各项可辨认

资产等的公允价值为基础，对被投资单位的净利润进行调整后确认。被投资单位采用的会计政策

及会计期间与本公司不一致的，按照本公司的会计政策及会计期间对被投资单位的财务报表进行

调整，并据以确认投资收益和其他综合收益。对于本公司与联营企业及合营企业之间发生的交易，

投出或出售的资产不构成业务的，未实现内部交易损益按照享有的比例计算归属于本公司的部分

予以抵销，在此基础上确认投资损益。但本公司与被投资单位发生的未实现内部交易损失，属于

所转让资产减值损失的，不予以抵销。本公司向合营企业或联营企业投出的资产构成业务的，投

资方因此取得长期股权投资但未取得控制权的，以投出业务的公允价值作为新增长期股权投资的

初始投资成本，初始投资成本与投出业务的账面价值之差，全额计入当期损益。本公司向合营企

业或联营企业出售的资产构成业务的，取得的对价与业务的账面价值之差，全额计入当期损益。

本公司自联营企业及合营企业购入的资产构成业务的，按《企业会计准则第 20 号——企业合并》

的规定进行会计处理，全额确认与交易相关的利得或损失。

在确认应分担被投资单位发生的净亏损时，以长期股权投资的账面价值和其他实质上构成对

被投资单位净投资的长期权益减记至零为限。此外，如本公司对被投资单位负有承担额外损失的

义务，则按预计承担的义务确认预计负债，计入当期投资损失。被投资单位以后期间实现净利润

的，本公司在收益分享额弥补未确认的亏损分担额后，恢复确认收益分享额。

（3）收购少数股权

在编制合并财务报表时，因购买少数股权新增的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享

有子公司自购买日（或合并日）开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积，资本公

积不足冲减的，调整留存收益。

（4）处置长期股权投资

在合并财务报表中，母公司在不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的长期股权投资，处

置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司净资产的差额计入股东权益；母公司部分处置对子

公司的长期股权投资导致丧失对子公司控制权的，按附注 “合并财务报表编制的方法” 中所述的