航民股份：2015年年度报告_股票频道

2015 年年度报告

公司代码：600987 公司简称：航民股份

浙江航民股份有限公司

2015 年年度报告

重要提示

一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，

不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

二、公司全体董事出席董事会会议。

三、天健会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

四、公司负责人朱重庆、主管会计工作负责人朱建庆及会计机构负责人（会计主管人员）沈利文

声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

经天健会计师事务所（特殊普通合伙）审计，2015度公司实现归属于母公司所有者净利润

484,333,231.57元，加上年初未分配利润1,485,355,611.39元，减去2014年度利润分配

133,415,100.00元，扣除根据本公司章程及新会计准则规定，对2015年度实现净利润按10%提取法

定盈余公积27,226,146.22元，对子公司杭州钱江印染化工有限公司、杭州澳美印染有限公司、杭

州航民达美染整有限公司和杭州航民美时达印染有限公司提取职工奖励及福利基金共计

9,009,196.70元，实际可供股东分配的利润1,800,038,400.04元。

根据公司长远发展战略，兼顾股东利益，2015年度利润分配预案为：以截至2015年12月31日

止本公司总股本635,310,000股为基数，向全体股东每10股派发现金股利2.30元（含税），合计派

发现金146,121,300.00元（含税），剩余未分配利润全部结转至下一年度。

现金分红占当年的合并报表归属于上市公司股东的净利润比例为30.17%。

上述利润分配预案需提交2015年度股东大会审议。

六、前瞻性陈述的风险声明

本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请

投资者注意投资风险。

七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况

否

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八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？

否

九、重大风险提示

公司已在本年度报告中详细描述公司面临的风险，敬请投资者予以关注，详见本年度报告“管

理层讨论与分析”等有关章节中关于公司面临风险的描述。

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2015 年年度报告

第一节释义..................................................................................................................................... 4

第二节公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 5

第三节公司业务概要..................................................................................................................... 8

第四节管理层讨论与分析............................................................................................................. 9

第五节重要事项........................................................................................................................... 16

第六节普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 24

第七节优先股相关情况............................................................................................................... 27

第八节董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 28

第九节公司治理........................................................................................................................... 32

第十节公司债券相关情况........................................................................................................... 35

第十一节财务报告........................................................................................................................... 38

第十二节备查文件目录................................................................................................................. 109

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2015 年年度报告

第一节释义

一、释义

在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：

常用词语释义

中国证监会指中国证券监督管理委员会

上交所指上海证券交易所

公司法指《中华人民共和国公司法》

证券法指《中华人民共和国证券法》

航民实业集团指浙江航民实业集团有限公司

航民股份、公司、本公司指浙江航民股份有限公司

澳美印染指杭州澳美印染有限公司

达美染整指杭州航民达美染整有限公司

钱江印染化工指杭州钱江印染化工有限公司

美时达印染指杭州航民美时达印染有限公司

印染分公司指浙江航民股份有限公司印染分

公司

江东热电指杭州航民江东热电有限公司

小城热电指杭州航民小城热电有限公司

航民热电指杭州航民热电有限公司

织造分公司指浙江航民股份有限公司织造分

公司

航民非织造布指杭州萧山航民非织造布有限公

司

航民海运指浙江航民海运有限公司

物资供应分公司指浙江航民股份有限公司物资供

应分公司

航民物资贸易指杭州航民物资贸易有限公司

航民污水处理指杭州萧山航民污水处理有限公

司

东片污水处理指杭州萧山东片污水处理有限公

司

染整指印染后整理，先对坯布进行染

色处理，再对织物进行特殊加

工以使织物具有预定风格和功

能的重要工艺

中水回用指用各种物理、化学、生物等手

段对工业所排出的废水进行不

同深度的处理，达到工艺要求

后会用到工艺中去，从而达到

节约水资源，减少环境污染的

目的

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第二节公司简介和主要财务指标

一、公司信息

公司的中文名称浙江航民股份有限公司

公司的中文简称航民股份

公司的外文名称 ZHEJIANG HANGMIN CO.,LTD

公司的外文名称缩写 ZJHM

公司的法定代表人朱重庆

二、联系人和联系方式

董事会秘书证券事务代表

姓名李军晓朱利琴

联系地址浙江省杭州市萧山区瓜沥镇航浙江省杭州市萧山区瓜沥镇航

民村民村

电话 0571-82551588 0571-82551588

传真 0571-82553288 0571-82553288

电子信箱 hmgf@hmgf.com hmgf@hmgf.com

三、基本情况简介

公司注册地址浙江省杭州市萧山区瓜沥镇航民村

公司注册地址的邮政编码 311241

公司办公地址浙江省杭州市萧山区瓜沥镇航民村

公司办公地址的邮政编码 311241

公司网址 www.hmgf.com

电子信箱 hmgf@hmgf.com

四、信息披露及备置地点

公司选定的信息披露媒体名称《上海证券报》

登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn

公司年度报告备置地点公司董事会办公室

五、公司股票简况

公司股票简况

股票种类股票上市交易所股票简称股票代码变更前股票简称

A股上海证券交易所航民股份 600987

六、其他相关资料

名称天健会计师事务所（特殊普通合伙）

公司聘请的会计师事务所（境

办公地址杭州市西溪路 128 号新湖商务大厦 4-10 层

内）

签字会计师姓名缪志坚、陈焱鑫

七、近三年主要会计数据和财务指标

(一) 主要会计数据

单位：元币种：人民币

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本期

比上

主要会计数据 2015年 2014年年同 2013年

期增

减(%)

营业收入 3,027,659,065.18 3,184,223,307.10 -4.92 2,930,792,464.14

归属于上市公司股东的净 484,333,231.57 444,872,754.88 8.87 411,106,972.28

利润

归属于上市公司股东的扣 454,789,958.21 407,316,687.58 11.66 393,933,024.80

除非经常性损益的净利润

经营活动产生的现金流量 678,463,202.94 706,665,097.01 -3.99 477,712,263.15

净额

本期

末比

上年

2015年末 2014年末同期 2013年末

末增

减（%

）

归属于上市公司股东的净 2,751,646,048.19 2,409,737,113.32 14.19 2,102,136,877.86

资产

总资产 4,035,625,683.96 3,842,900,164.63 5.02 3,453,325,102.28

期末总股本 635,310,000.00 635,310,000.00 635,310,000.00

(二) 主要财务指标

本期比上年同

主要财务指标 2015年 2014年 2013年

期增减(%)

基本每股收益（元／股） 0.76 0.70 8.57 0.65

稀释每股收益（元／股） 0.76 0.70 8.57 0.65

扣除非经常性损益后的基本每 0.72 0.64 12.50 0.62

股收益（元／股）

加权平均净资产收益率（%） 18.90 19.86 -0.96 21.10

扣除非经常性损益后的加权平 17.74 18.18 -0.44 20.22

均净资产收益率（%）

八、境内外会计准则下会计数据差异

(一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东

的净资产差异情况

□适用 √不适用

(二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净

资产差异情况

□适用 √不适用

(三) 境内外会计准则差异的说明：

不适用

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九、 2015 年分季度主要财务数据

单位：元币种：人民币

第一季度第二季度第三季度第四季度

（1-3 月份）（4-6 月份）（7-9 月份）（10-12 月份）

营业收入 600,626,243.91 876,398,070.58 803,612,158.62 747,022,592.07

归属于上市公司股东

77,905,957.51 135,202,758.28 125,274,271.32 145,950,244.46

的净利润

归属于上市公司股东

的扣除非经常性损益 70,977,031.71 128,187,777.46 119,336,962.23 136,288,186.81

后的净利润

经营活动产生的现金

165,142,713.63 127,626,794.01 125,164,559.76 260,529,135.54

流量净额

季度数据与已披露定期报告数据差异说明

□适用 √不适用

十、非经常性损益项目和金额

√适用 □不适用

单位:元币种:人民币

附注（如

非经常性损益项目 2015 年金额 2014 年金额 2013 年金额

适用）

非流动资产处置损益 -255,059.65 -494,266.42 -4,592,346.87

越权审批，或无正式批准文件， 2,547,459.01 1,218,591.33 611,421.84

或偶发性的税收返还、减免

计入当期损益的政府补助，但与 8,415,172.88 9,804,373.94 9,056,702.42

公司正常经营业务密切相关，符

合国家政策规定、按照一定标准

定额或定量持续享受的政府补

助除外

计入当期损益的对非金融企业

收取的资金占用费

企业取得子公司、联营企业及合

营企业的投资成本小于取得投

资时应享有被投资单位可辨认

净资产公允价值产生的收益

非货币性资产交换损益

委托他人投资或管理资产的损 8,890,387.58 8,345,370.94 1,748,983.99

益

因不可抗力因素，如遭受自然灾

害而计提的各项资产减值准备

债务重组损益

企业重组费用，如安置职工的支

出、整合费用等

交易价格显失公允的交易产生

的超过公允价值部分的损益

同一控制下企业合并产生的子

公司期初至合并日的当期净损

益

与公司正常经营业务无关的或

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2015 年年度报告

有事项产生的损益

除同公司正常经营业务相关的

有效套期保值业务外，持有交易

性金融资产、交易性金融负债产

生的公允价值变动损益，以及处

置交易性金融资产、交易性金融

负债和可供出售金融资产取得

的投资收益

单独进行减值测试的应收款项

减值准备转回

对外委托贷款取得的损益 19,659,101.34 34,533,831.25 16,599,157.71

采用公允价值模式进行后续计

量的投资性房地产公允价值变

动产生的损益

根据税收、会计等法律、法规的 1,939,566.90 -152,673.37

要求对当期损益进行一次性调

整对当期损益的影响

受托经营取得的托管费收入

除上述各项之外的其他营业外 -511,091.81 -2,162,165.52 -362,675.38

收入和支出

其他符合非经常性损益定义的

损益项目

少数股东权益影响额 -1,880,566.03 -1,345,393.71 -399,499.62

所得税影响额 -9,261,696.86 -12,344,274.51 -5,335,123.24

合计 29,543,273.36 37,556,067.30 17,173,947.48

第三节公司业务概要

一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明

报告期内，公司围绕加强印染主业，继续发挥热电、织造、非织造布、工业用水、污水处理

及近海物流运输等业务协同配套优势。稳定并巩固印染主业的加工模式（即销售商购买坯布，然

后在印染企业下订单进行染色及后整理，采用该经营模式的印染企业只收取加工费。区别于自营

模式的印染企业，即印染企业撇开销售商，自身购买坯布，再进行加工处理后销售）。与自营模

式相比，公司在降低库存风险、加速资金周转、较快回笼账款、规避汇率波动、快速响应客户多

品种和小批量需求上组织生产与产品开发等方面，具有相对优势。

2015 年，我国纺织行业经济运行情况基本正常，行业发展“缓中趋稳”，质效指标稳健，行

业投资增长，产业结构调整步伐持续推进，内需稳定增长，三、四季度出口总额持续负增长的趋

势在年末出现降幅收窄。就印染行业而言，积极通过加快结构调整、转型升级步伐，全行业经济

运行总体保持平稳，1～11 月份规模以上企业在产量降幅进一步加大的情况下，主营业务收入、

利润、固定资产投资及出口量等主要经济指标实现增长，增幅同比有所回落，但较上半年小幅回

升。（资料来源：中国纺织杂志）

二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明

无

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三、报告期内核心竞争力分析

报告期内，公司多措并举，继续加强在产业配套、成本控制、企业地域集中、产品研发、清

洁生产和染整技术、公司品牌等方面的优势。

1、产业配套优势

公司目前已形成了以印染为主业，热电、织造、非织造、海运配套发展的稳健高效产业链。

如印染配套的热电业务，使公司生产可以不受热力不足影响。配套的水处理设施有助于降低取水、

用水成本。采用印染废水对热电燃煤锅炉烟气脱硫，有效降低公司脱硫运行费用。

2、成本控制优势

公司产业配套完善和生产规模集中，通过深化“两化”（工业化和信息化）融合，推动系统

优化、精益管理、对标挖潜、提高劳效，成本和费用控制能力逐步提高。

3、地域集中优势

公司六家印染企业与三家热电企业地域集中，同行企业之间通过管理经验交流、技术传播与

共同创新，进行“比、学、赶、帮、超”，抱团提高市场竞争能力和抗风险能力。

4、产品研发优势

公司长期注重研发工作，培养和锻造研发队伍。公司从事印染业已有 35 年的历史（包括公司

改制前），印染业产品研发的特殊性，决定了培养研发人员需要在长期磨练中掌握技术诀窍；开

发新产品的集成性，需要各环节掌握技术诀窍人员的参与互动。

5、清洁生产与染整技术优势

清洁生产与染整技术是印染企业保持行业领先的关键要素。公司通过自主研发、引进消化，

申请获得了多项专利权。"印染废水烟气脱硫改造工程"被评为 2010 年国家重点环境保护实用技术

示范工程，公司控股子公司美时达印染、达美染整、澳美印染、钱江印染被认定为浙江省高新技

术企业。公司的染色一次成功率、中水回用水平、整体能耗、污染物排放量、染色及后整理等指

标在同行业中处于领先水平。

6、公司品牌优势

公司旗下的"飞航"牌多种纤维混纺面料、高纺真面料、印花面料、非织造布等在市场上亦享

有较高的知名度，产品畅销全国，并出口到东南亚、中东、北美、欧盟等国家，部分产品还通过

了 OeKo-Tex Standard 100 绿色环保认证。美时达印染成为中国印染行业首家通过出口欧盟碳足

迹（低碳节能）认证的企业。公司被授予中国印染行业协会"十佳企业"、中国印染行业"竞争力二

十强企业"等荣誉称号。

第四节管理层讨论与分析

一、管理层讨论与分析

2015 年，国际形势严峻复杂，国内经济换挡减速，传统制造业产能普遍过剩，工业品价格持

续下降，实体企业盈利下滑，金融市场波动加剧，社会信誉严重缺失。面对严峻困难挑战，公司

以科学发展观统领全局，坚持稳健经营、稳步发展，采取措施，积极应对，生产经营总体稳定，

经济效益有所提升；产业协同日益加强，创新增效成果明显。公司多措并举，继续发挥公司印染、

热电、织布、非织造布、工业水供应、污水处理、煤炭采购等产业链综合配套优势，产业之间的

协同性日益加强。各企业坚持创新驱动，激发要素活力，在技术改造、工艺革新、产品开发等方

面取得明显成果；节能减排力度不减，拓展空间严守底线。参照行业先进标杆，结合技改提升，

加大节能减排力度，从源头抓起，采取倒逼机制，不断提高资源产出效率和资源回收利用率。做

好环保设备日常维护运营，严守达标排放红线；制度体系不断完善、精细管理持续提高。不断完

善各项制度、依法治厂，确保各项工作规范、有序、高效运作。持续内涵挖潜、开源节流，提高

精细化管理水平。

二、报告期内主要经营情况

报告期内，公司全年实现营业收入 302766 万元（合并报表），同比减少 4.92%（主要系煤炭

销售同期减少所致）；实现营业利润 68744 万元，同比增长 7.82%；归属于母公司所有者的净利

润 48433 万元，比上年增长 8.87%，每股收益 0.76 元，比上年增长 8.57%。

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2015 年年度报告

(一) 主营业务分析

利润表及现金流量表相关科目变动分析表

单位:元币种:人民币

科目本期数上年同期数变动比例（%）

营业收入 3,027,659,065.18 3,184,223,307.10 -4.92

营业成本 2,105,113,210.59 2,315,491,784.09 -9.09

销售费用 52,794,933.73 49,125,879.89 7.47

管理费用 174,125,943.26 169,129,649.08 2.95

财务费用 5,745,112.82 29,073,790.85 -80.24

经营活动产生的现金流量净额 678,463,202.94 706,665,097.01 -3.99

投资活动产生的现金流量净额 -323,103,217.82 -182,141,470.96 -77.39

筹资活动产生的现金流量净额 -445,039,674.50 -215,706,888.08 -106.32

研发支出 87,378,928.01 92,174,403.39 -5.20

1. 收入和成本分析

(1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况

单位:元币种:人民币

主营业务分行业情况

营业收营业成

毛利入比上本比上毛利率比上年

分行业营业收入营业成本

率（%）年增减年增减增减（%）

（%）（%）

纺织业 2,766,264,474.18 2,020,674,569.77 26.95 3.26 2.02 增加 0.89 个百

分点

电力生产 518,116,068.20 344,976,720.06 33.42 -0.59 -5.87 增加 3.74 个百

业分点

批发业 200,172,953.96 193,441,521.20 3.36 -61.07 -61.32 增加 0.62 个百

分点

交通运输 43,355,875.20 45,561,703.88 -5.09 -16.72 -19.77 增加 3.99 个百

业分点

水利管理 30,415,543.43 29,140,222.10 4.19 314.62 358.72 减少 9.21 个百

业分点

小计 3,558,324,914.97 2,633,794,737.01 25.98 -5.71 -9.51 增加 3.1 个百

分点

抵销 540,232,606.39 533,624,471.52 1.22 -9.44 -10.57 增加 1.24 个百

分点

抵销后小 3,018,092,308.58 2,100,170,265.49 30.41 -5.01 -9.23 增加 3.23 个百

计分点

主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明

地区营业收入营业收入比上年增减（％）

境内收入 2,967,249,831.74 -5.71

境外收入 50,842,476.84 67.98

合计 3,018,092,308.58 -5.01

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2015 年年度报告

(2). 产销量情况分析表

生产量销售量比库存量

主要

生产量销售量库存量比上年上年增减比上年

产品

增减（%）（%）增减（%）

877,475,576.19 米 878,697,056.99 米 8,622,871.72 米 1.02 -0.91 15.34

布匹

34,826,300.89 公斤 34,826,300.89 公斤 2.66 2.66

电 442,921,706.00 度 370,513,537.73 度 12.60 7.82

蒸汽 4,126,064.69 吨 2,477,896.77 吨 10.34 -0.07

(3). 成本分析表

单位：元

分行业情况

本期金

上年同

本期占额较上

成本构成期占总情况

分行业本期金额总成本上年同期金额年同期

项目成本比说明

比例(%) 变动比

例(%)

直接材料 854,164,833.16 32.39 942,532,379.51 32.38 -9.38

直接人工 376,728,228.38 14.29 366,043,685.37 12.58 2.92

纺织业

制造费用 789,781,508.23 29.95 672,185,433.55 23.09 17.49

电力生直接材料 270,678,695.87 10.26 281,148,756.63 9.66 -3.72

产业

直接人工 21,956,764.65 0.83 19,688,279.53 0.68 11.52

制造费用 52,341,259.54 1.98 65,661,508.65 2.26 -20.29

批发业直接材料 193,441,521.20 7.34 500,125,267.15 17.18 -61.32

直接材料 18,692,985.92 0.71 31,490,945.67 1.08 -40.64

交通运

直接人工 3,870,987.59 0.15 4,608,898.77 0.16 -16.01

输业

制造费用 22,997,730.37 0.87 20,687,125.15 0.71 11.17

2. 费用

项目本期数上年同期数变动幅度变动原因说明

主要系债券 1 期偿还减少利

财务费用 5,745,112.82 29,073,790.85 -80.24%

息支出所致

主要系本期计提坏账增加所

资产减值损失 2,583,327.79 1,168,108.15 121.15%

致

3. 研发投入

研发投入情况表

单位：元

本期费用化研发投入 87,378,928.01

本期资本化研发投入

研发投入合计 87,378,928.01

研发投入总额占营业收入比例（%） 2.89

11 / 109

2015 年年度报告

公司研发人员的数量 543

研发人员数量占公司总人数的比例（%） 7.33

研发投入资本化的比重（%）

4. 现金流

项目本期数上年同期数变动幅度

投资活动产生的现金流量净额 -323,103,217.82 -182,141,470.96 77.39%

筹资活动产生的现金流量净额 -445,039,674.50 -215,706,888.08 106.32%

投资活动产生的现金流量净额同比增加 77.39%，主要系收到委托贷款本金同比减少 1 亿元，

支付其他与投资活动有关的现金同比减少 9956 万元所致；

筹资活动产生的现金流量净额同比增长 106.32%，主要系取得借款收到的现金同比减少 8150

万元，偿还债务支付的现金同比增加 14650 万元所致。

(二) 非主营业务导致利润重大变化的说明

□适用 √不适用

(三) 资产、负债情况分析

资产及负债状况

单位：元

本期期

本期期上期期

末金额

末数占末数占

较上期

项目名称本期期末数总资产上期期末数总资产情况说明

期末变

的比例的比例

动比例

（%）（%）

（%）

应收利息 275,000.00 0.01 1,129,333.33 0.03 -75.65 期末委托贷款余

额较期初数减

少，相应计提的

应收利息减少

其他应收 3,969,914.38 0.10 2,508,278.31 0.07 58.27 主要系应收暂付

款款增加所致

其他流动 515,987,784.19 12.79 340,002,672.44 8.85 51.76 主要系理财产品

资产增加所致

无形资产 143,181,307.99 3.55 72,811,501.26 1.89 96.65 主要系排污权

7624 万转入无

形资产所致

递延所得 9,929,502.31 0.25 3,660,387.32 0.10 171.27 主要系美时达、

税资产钱江印染递延所

得税变动及递延

收益增加共同影

响所致

其他非流 80,417,867.09 1.99 189,206,774.62 4.92 -57.50 主要系一年内到

动资产期的委托贷款

100,000,000.00

改列出本科目

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2015 年年度报告

短期借款 73,000,000.00 1.81 39,000,000.00 1.01 87.18 主要系新增银行

贷款所致

应付利息 115,468.81 76,910.19 50.13 主要系本期借款

减少

(四) 行业经营性信息分析

2015 年我国印染行业经济运行总体保持平稳，1～11 月份，规模以上印染企业实现主营业务

收入 3525.62 亿元，同比增加 3.73%，增速提高 1.20 个百分点；实现利润总额 172.95 亿元，同

比增加 8.20%，增速提高 4.77 个百分点；销售利润率 4.91%，较 2014 年同期增长 0.24 个百分点。

规模以上印染企业销售利润率保持在 3%～5%的水平；三费比例 5.97%，较 2014 年同期增长 0.04

个百分点；成本费用利润率 5.17%，较 2014 年同期增长 0.27 个百分点；产成品周转率 24.09 次/

年，较 2014 年同期增长 6.31%；总资产周转率 1.26 次/年，较 2014 年同期增长 0.91%，资产利用

效率提高；企业亏损企业户数 243 家，亏损面 13.48%，较上半年减少 3.07 个百分点，较 2014 年

同期增长 0.39 个百分点。其中，亏损企业亏损总额 9.77 亿元，较 2014 年同期增长 20%。

产量方面，2015 年 1～11 月份，规模以上印染企业印染布产量 467.21 亿米，同比减少 14.55%，

较上半年回落 3.48 个百分点。浙江、江苏、福建、广东和山东等东部沿海五省产量 467.21 亿米，

占全国总产量的 95.87%。 “十二五”以来，东部沿海五省规模以上印染企业印染布产量占全国

比重逐年提高，由 2011 年的 92.43%上升到 2015 年的 95.87%，提高了 3.44 个百分点，印染布生

产进一步向东部沿海集中。

投资方面，2015 年 1～11 月份，印染企业 500 万元以上项目固定资产实际完成投资 394.43

亿元，同比增长 14.41%，增速回落 6.71 个百分点。目前企业投资主要用于技术装备提升、环保

设施提标改造、产品研究开发等方面。施工项目数 807 个，同比增长 11.62%，增速回落 4.06 个

百分点；新开工项目数 685 个，同比增长 21.67%，增速提高 6.30 个百分点；竣工项目数 479 个，

同比增长 15.14%，增速回落 71.41 个百分点。虽然投资增速有所回落，2011～2015 年印染企业实

际完成投资额保持较快增长，2015 年 1～11 月份较 2011 年同期增长 123.5%。

进出口方面，2015 年 1～11 月份，印染八大类产品进出口总额 242.36 亿美元，同比减少 1.72%，

增速较 2014 年同期回落 10.62 个百分点；出口数量 188.01 亿米，同比增长 1.68%，增速回落 6.66

个百分点；出口金额 221.47 亿美元，同比减少 0.56%，增速回落 11.56 个百分点；出口平均单价

1.18 美元／米，同比减少 2.20%，增速较 2014 年同期回落 4.65 个百分点，表明我国印染布直接

出口增速回落，价格下跌。（以上资料均来源于国家统计局和中国纺织杂志）

(五) 投资状况分析

1、对外股权投资总体分析

(1) 重大的股权投资

为了更好地理顺公司经营管理体制，促进煤炭业务贸易往来，经公司第六届董事会第十五次

会议审议通过，注销浙江航民股份有限公司物资供应分公司，通过现金出资新设一家全资子公司

杭州航民物资贸易有限公司，注册资金为 1500 万元。航民物资贸易公司已完成工商注册登记，正

常开展业务经营。详见 2015 年 4 月 21 日公告的在《上海证券报》和上海证券交易所网站

www.sse.com.cn 上的《浙江航民股份有限公司对外投资公告》及 2015 年 9 月 25 日公告的《浙江

航民股份有限公司关于注销公司物资供应分公司的公告》。

(六) 主要控股参股公司分析

单位：万元

序号企业名称注册资本所占比例

1 杭州澳美印染有限公司 USD1000 70%

2 杭州航民热电有限公司 RMB5500 80%

3 杭州钱江印染化工有限公司 USD1300 70%

4 杭州航民达美染整有限公司 USD1900 75%

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2015 年年度报告

5 杭州航民美时达印染有限公司 USD750 75%

6 杭州萧山航民污水处理有限公司 RMB1000 100%

7 浙江航民海运有限公司 RMB8000 100%

8 杭州萧山航民非织造布有限公司 RMB3000 100%

9 杭州航民小城热电有限公司 RMB10000 100%

10 杭州航民江东热电有限公司 RMB12000 100%

11 杭州萧山东片污水处理有限公司 RMB4000 100%

12 杭州航民物资贸易有限公司 RMB1500 100%

(1)杭州澳美印染有限公司：化纤、混纺织物的印染、整理。2015 年实现销售收入 21018 万

元，利润总额 5701 万元，净利润 4898 万元。

(2)杭州航民热电有限公司：火力发电、蒸汽。2015 年实现销售收入 14561 万元，利润总额 4036

万元，净利润 3025 万元。

(3)杭州钱江印染化工有限公司：生产销售染料及化纤面料；化纤织物印染和整理加工。2015

年实现销售收入 54886 万元，利润总额 10331 万元，净利润 9023 万元。

(4)杭州航民达美染整有限公司：主营高档棉布、麻布及混纺织物的印染加工。2015 年实现

销售收入 74258 万元，利润总额 10363 万元，净利润 8984 万元。

(5)杭州航民美时达印染有限公司：主营高档棉布、麻布及混纺织物的印染加工。2015 年实

现销售收入 24332 万元，利润总额 5187 万元，净利润 4516 万元。

(6)杭州萧山航民污水处理有限公司：主营工业水处理。

(7)浙江航民海运有限公司：主营煤炭、矿砂等运输。2015 年实现销售收入 4336 万元，利润

总额-517 万元，净利润-517 万元。

（8）杭州萧山航民非织造布有限公司：主营非织造布、非织造合成革基布、无纺布等加工。

2015 年实现销售收入 15019 万元，利润总额 2396 万元，净利润 1940 万元。

（9）杭州航民小城热电有限公司：主营电力业务：发电类。2015 年实现销售收入 16783 万

元，利润总额 5557 万元，净利润 4165 万元。

（10）杭州航民江东热电有限公司：主营电力业务：发电类。2015 年实现销售收入 20468 万

元，利润总额 7086 万元，净利润 5313 万元。

（11）杭州萧山东片污水处理有限公司：主营污水处理。2015 年实现销售收入 2283 万元，

利润总额-80 万元。

（12）杭州航民物资贸易有限公司：主营煤炭销售，2015 年实现销售收入 16510 万元，利润

总额 300 万元，净利润 224 万元。

净利润来源或投资收益对净利润影响达到 10％以上的子公司

单位：万元

公司名称销售收入利润总额净利润

杭州航民达美染整有限公司 74258 10363 8984

杭州钱江印染化工有限公司 54886 10331 9023

杭州澳美印染有限公司 21018 5701 4898

三、公司关于公司未来发展的讨论与分析

(一) 行业竞争格局和发展趋势

当前，我国经济进入速度换挡、结构优化、动力转换的新常态。由于印染行业的产业层次和

市场集中度较低，调整结构、淘汰落后、注重环保、限制新增产能的政策不会改变，产业升级亟

待加快，资源整合尚需时日。纺织印染行业作为民生行业，需求刚性，必不可少；随着收入水平

的日益提高，消费升级速度的加快，将保持平稳增长。纺织印染行业作为科技和时尚相融合的行

业，要求企业加强创新工作，加大科技投入，将产品的中高端化、绿色环保与流行时尚等元素有

机结合起来。纺织印染行业也可作为技术密集型产业，不只是有资金投入即可运转，涉及相关的

工程技术人员、产业配套、化学品供应、上下产业链的衔接、水、电气、废水处理、环境容量是

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2015 年年度报告

否能承载排放问题，印染涉及的相关生产比较多，哪个环节出现问题都没有办法生产，产业转移

有一定的难度。另外，根据中国纺织工业联合会信息，我国棉纺及针织服装已呈现加快外移现象，

越南等东南亚国家继续蚕食我国国际市场份额，短期内虽不能对我国国际市场份额构成威胁，但

长期看订单及产能转移影响不容忽视。因服装产业转移，对印染产业链条造成的影响，还需全面

观察和评估。

(二) 公司发展战略

继续围绕"做强主业、适度多元"的发展战略，努力打造负责任的一流上市公司，不断提升主

业的盈利能力，通过强化产业协同，进一步提高公司综合竞争能力、可持续发展能力，并在风险

可控制的前提下，加快考察和调研适合公司发展的新项目，培育新的增长点，为公司又好又快发

展积蓄力量。

(三) 经营计划

2016 年，公司继续坚持“稳中求进、进中求好、好中求优”的总基调，以提高发展质量和效

益为中心，着力在结构优化上下功夫，着力在降本增效上下功夫，着力在创新驱动上下功夫，着

力在节能减排上下功夫，持续巩固稳步发展的经营局面。力争实现销售收入（简单合并）37.007

亿元，实现（税前）利润 6.76 亿元。

工作重点：（一）加快结构优化调整，大力提升发展质量。保持战略定力，坚定发展现有产

业的信心，继续巩固纺织印染、热电等传统主业竞争优势。着眼长远，顺应市场和产业发展趋势，

完善现有产业布局，充分发挥上市公司平台优势，努力把握传统产业“洗牌重构”中出现的各种

资源整合机会，以及经济新动能培育中出现的新兴产业发展良机，加快项目的市场调研和可行性

论证，为公司实现又好又快发展，打造具备竞争优势的新增长极。（二）千方百计降本增效，积

极拓展盈利空间。牢牢扭住完成全年目标任务这个中心，树立系统性降本提效理念，向规范流程

堵塞漏洞要效益、向优化技术装备要效益、向整合资源要效益，深入挖掘降本增效空间。（三）

大力推动科技创新，加快创新型企业建设。统筹推进技改升级工作，加快机器换人，改善作业环

境，提升工作效率，提高产品品质。以市场创新为先导、产品创新为载体、技术创新为保证，走

差异化发展道路，满足小批量、个性化的市场需求，提高产品附加值，做到稳量增收、量减利增。

（四）继续加强环保综合治理，推动企业绿色生产。逐步改观印染行业“高耗能、高环境负荷”

的固化印象，凸显其“国民经济传统支柱、重要民生、科技与时尚相融合”行业的全面新认知，

努力成为城市发展的相融体。积极应对 G20 峰会期间减排减产挑战，严守排放标准，控制接单节

奏，做好客户服务，提前排单生产。严格按照政府要求，完成印染企业燃煤油锅炉淘汰和定型机

供热系统改造、热电企业的燃煤锅炉机组改造和烟气超低排放，降低综合能耗，满足排放新标，

提升企业形象。

(四) 可能面对的风险

具体公司而言，印染主业已经过了成长期，需求趋向饱和，加之产能相对过剩，市场竞争加

剧。2016 年 G20 峰会在杭州召开，以及定型机供热系统改造，对生产经营秩序产生影响；热电行

业已告别缺电时代，产值可能出现下滑。要求实施的节能与超低排放改造，将加大企业资金投入

及运营成本开支；织布业由于剑杆织机设备陈旧，维修费用上升且难于适应新产品开发的转换；

非织造业亟待产能扩张，但新项目落成还需付出较大努力；海运公司和经济运行周期密切相关，

短期扭亏困难；公司新兴产业的培育因为科技变化快、行业起伏大，导致市场可预测性差、不确

定性风险高，再加上隔行如隔山，相关技术和人才缺乏，尚未取得实质性进展。另外，实体企业

的生产经营成本近年来持续上升，如人工工资、土地价格、资源税费等，且劳动力价格、社保缴

费水平、污染排放和违规处罚标准还在不断提升，这是未来公司各产业发展面临的共同问题。

风险应对措施：新常态下，面对新情况、新矛盾、新问题，公司将进一步转变观念、调整思

路，制订优结构、强机制、稳经营、提效益的策略，积极抢抓机遇，应对市场变化。

四、公司因不适用准则规定或特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明

□适用 √不适用

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2015 年年度报告

第五节重要事项

一、普通股利润分配或资本公积金转增预案

(一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况

根据《公司法》、《证券法》、中国证监会《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的

通知》（证监发[2012]37 号）、中国证监会浙江监管局《关于转发进一步落实上市公司现金分红

有关事项的通知》（浙证监上市字[2012]138 号）的规定，为了进一步规范公司利润分配政策，

维护股东特别是中小投资者的利益，公司结合企业实际情况，于 2012 年 8 月 8 日的第五届董事会

第十四次会议审议通过了《关于修改公司章程的议案》。2012 年 8 月 30 日公司召开 2012 年第一

次临时股东大会，审议通过了上述议案，相关决议公告详见上海证券交易所网站及 2012 年 8 月

10 日、8 月 31 日《上海证券报》。

修订后的《公司章程》对公司现金分红标准、比例、相关决策程序进行了明确规定，为独立

董事尽职履责和中小股东充分表达诉求提供了制度保障，充分维护了中小股东的合法权益。修订

后的《公司章程》还对公司调整利润分配政策的条件、决策程序和机制进行了明确规定。

公司自上市以来，一直重视对投资者的合理回报，每年均进行利润分配。公司于 2015 年 5

月 11 日在上海证券交易所、《上海证券报》上刊登了 2014 年度分红派息实施公告，实施了向全

体股东每 10 股派发现金红利 2.1 元（含税），合计派发现金 133,415,100.00 元。该利润分配方

案已于 2015 年 5 月 15 日实施完毕，公司严格执行了公司章程制定的利润分配政策。

(二) 公司近三年（含报告期）的普通股利润分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案

单位：元币种：人民币

占合并报表

每 10 股分红年度合并报

每 10 股送中归属于上

分红派息数每 10 股转现金分红的数额表中归属于上市

红股数市公司股东

年度 (元)（含增数（股）（含税）公司股东的净利

（股）的净利润的

税）润

比率(%)

2015 年 2.30 146,121,300.00 484,333,231.57 30.17

2014 年 2.10 133,415,100.00 444,872,754.88 30.0

2013 年 2.00 127,062,000.00 411,106,972.28 30.9

(三) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润分配预案的，

公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划

□适用 √不适用

二、承诺事项履行情况

√适用 □不适用

(一) 公司、股东、实际控制人、收购人、董事、监事、高级管理人员或其他关联方在报告期内

或持续到报告期内的承诺事项

是否是否

承诺时

承诺承诺有履及时

承诺背景承诺方间及期

类型内容行期严格

限

限履行

1、航民集团目前没有、将来也不

浙江航 2004 年

与首次公开直接或间接从事与浙江航民股份

解决同业民实业 8月9日

发行相关的有限公司及其控股的子公司现有否是

竞争集团有长期持

承诺及将来从事的业务构成同业竞争

限公司续

的任何活动，包括但不限于研制、

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2015 年年度报告

生产和销售与浙江航民股份有限

公司及其控股的子公司研制、生

产和销售产品相同和相近似的任

何产品，并愿意对违反上述承诺

而给浙江航民股份有限公司造成

的经济损失承担赔偿责任。2、对

航民集团下属全资企业、直接和

间接控股的企业，航民集团将通

过派出机构和人员（包括但不限

于董事、总经理）以及控股地位

使该等企业履行本承诺函中与航

民集团相同的义务，保证不与浙

江航民股份有限公司同业竞争，

并愿意对违反上述承诺而给浙江

航民股份有限公司造成的经济损

失承担赔偿责任。

航民集团于 2015 年 7 月 6 日、8

日、9 日通过上海证券交易所证券

交易系统共增持本公司股份

4,949,053 股，增持后航民集团持

有本公司股份 209,000,036 股， 2015 年

浙江航

占公司已发行总股份的 32.90%。 7月6日

民实业

其他承诺其他详见 2015 年 7 月 7 日公告在《上至 2016 是是

集团有

海证券报》和上海证券交易所网年7月5

限公司

站 www.sse.com.cn 上的《浙江航日

民股份有限公司关于控股股东增

持公司股份的公告》，承诺在增

持期间及法定期限内不减持其持

有的本公司股份。

三、报告期内资金被占用情况及清欠进展情况

□适用 √不适用

四、董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明

(一) 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明

□适用 √不适用

(二) 董事会对会计政策、会计估计或核算方法变更的原因和影响的分析说明

□适用 √不适用

(三) 董事会对重要前期差错更正的原因及影响的分析说明

□适用 √不适用

五、聘任、解聘会计师事务所情况

单位：万元币种：人民币

现聘任

境内会计师事务所名称天健会计师事务所（特殊普通合伙）

境内会计师事务所报酬 110.00

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2015 年年度报告

境内会计师事务所审计年限 15

名称报酬

内部控制审计会计师事务所天健会计师事务所（特殊普通 30.00

合伙）

聘任、解聘会计师事务所的情况说明

√适用 □不适用

公司第六届董事会第十四次会议和 2014 年年度股东大会审议并通过了《关于续聘 2015 年度

财务审计机构的议案》，同意续聘天健会计师事务所（特殊普通合伙）为公司 2015 年度的审计机

构。

六、破产重整相关事项

□适用 √不适用

七、重大诉讼、仲裁事项

□适用 √不适用

八、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情况

□适用 √不适用

九、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明

报告期内，公司及其控股股东、实际控制人不存在未履行法院生效判决，不存在数额较大债

务到期未清偿等不良诚信状况。

十、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励情况及其影响

□适用 √不适用

十一、重大关联交易

√适用 □不适用

(一) 与日常经营相关的关联交易

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

事项概述查询索引

2015 年 3 月 16 日公司第六届董事会第十四次会具体内容详见 2015 年 3 月 18 日公告在《上海证

议审议通过了《2015 年度日常关联交易的议案》券报》和上海证券交易所网站 www.sse.com.cn

上的《2015 年度日常关联交易的公告》

2、临时公告未披露的事项

□适用 √不适用

(二)资产或股权收购、出售发生的关联交易

1、临时公告未披露的事项

□适用 √不适用

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2015 年年度报告

(三) 共同对外投资的重大关联交易

1、临时公告未披露的事项

□适用 √不适用

(四) 关联债权债务往来

1、临时公告未披露的事项

□适用 √不适用

十二、重大合同及其履行情况

(一) 托管、承包、租赁事项

√适用 □不适用

1、托管情况

□适用 √不适用

2、承包情况

□适用 √不适用

3、租赁情况

□适用 √不适用

(二) 担保情况

√适用 □不适用

单位: 万元币种: 人民币

公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）

公司及其子公司对子公司的担保情况

报告期内对子公司担保发生额合计 2,000.00

报告期末对子公司担保余额合计（B） 2,000.00

公司担保总额情况（包括对子公司的担保）

担保总额（A+B） 2,000.00

担保总额占公司净资产的比例(%) 0.65

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2015 年年度报告

(三) 委托他人进行现金资产管理的情况

1、委托理财情况

√适用 □不适用

单位:万元币种:人民币

委托理财委托理财委托理财委托理财报酬确定实际收回实际获是否经过是否关是否

受托人

产品类型金额起始日期终止日期方式本金金额得收益法定程序联交易涉诉

农商行农合行丰收信福2014第74期 2,000.00 2015/1/6 2015/4/1 2,000.00 23.75 是否否

民生银行民生非凡资产管理35天安赢第 3,000.00 2015/1/6 2015/2/10 3,000.00 12.08 是否否

030期对公款

杭州银行杭州银行幸福99卓越久久2号第 2,000.00 2015/1/8 2015/2/10 2,000.00 7.41 是否否

568期33型

农业银行金钥匙安心得利2015年第7期贵 8,000.00 2015/1/12 2015/3/18 8,000.00 70.14 是否否

宾专享

农商行丰收信福2015第10期 4,000.00 2015/1/13 2015/12/30 4,000.00 230.79 是否否

农业银行金钥匙安心得利34天 2,000.00 2015/1/26 2015/3/2 2,000.00 8.76 是否否

杭州银行杭州银行幸福99卓越久久2号第 10,000.00 2015/2/12 2015/3/17 10,000.00 39.78 是否否

615期

民生银行民生非凡资产管理31天安赢第 10,000.00 2015/2/13 2015/3/16 10,000.00 34.82 是否否

035期对公款

农业银行 “汇利丰”2015年第4890期对 1,000.00 2015/2/28 2015/4/8 1,000.00 4.49 是否否

公定制人民币理财产品

杭州银行杭州银行幸福99卓越久久2号开 3,000.00 2015/3/12 2015/6/16 3,000.00 35.11 是否否

放式理财产品

农商行丰收信福2015第19期 2,000.00 2015/4/1 2015/9/23 2,000.00 53.70 是否否

农业银行 “金钥匙安心得利”34天人 1,500.00 2015/4/3 2015/5/7 1,500.00 6.57 是否否

民币理财产品

农商行丰收信福2015第21期 1,000.00 2015/4/14 2015/8/18 1,000.00 18.30 是否否

农业银行 “金钥匙安心得利”2015年第 1,500.00 2015/5/14 2015/6/29 1,500.00 9.25 是否否

166期人民币理财产品

农商行丰收信福2015第31期 2,000.00 2015/6/10 2015/12/28 2,000.00 63.88 是否否

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2015 年年度报告

杭州银行杭州银行“添利宝”结构性存 2,500.00 2015/6/17 2015/7/27 2,500.00 10.50 是否否

款(定期宝）

农商行丰收信福2015第39期 800.00 2015/7/13 2015/12/9 800.00 17.96 是否否

杭州银行杭州银行“添利宝”结构性存 2,500.00 2015/7/30 2015/10/30 2,500.00 24.43 是否否

款(定期宝）

农业银行本利丰34天人民币理财产品 5,000.00 2015/8/4 2015/9/7 5,000.00 16.77 是否否

农业银行 “金钥匙安心得利”2015年第 2,500.00 2015/8/19 2015/9/25 2,500.00 11.66 是否否

246期人民币理财产品

农业银行 “金钥匙安心得利”2015年第 2,500.00 2015/8/20 2015/10/21 2,500.00 19.96 是否否

247期人民币理财产品

农商行丰收信福2015第48期 1,500.00 2015/8/24 2016/1/12 是否否

农商行丰收信福2015第57期 2,400.00 2015/9/28 2016/2/26 是否否

农业银行 “金钥匙安心得利”34天人 5,000.00 2015/10/9 2015/11/12 5,000.00 20.26 是否否

民币理财产品

农业银行本利丰62天人民币理财产品 1,000.00 2015/10/9 2015/12/10 1,000.00 5.94 是否否

农业银行农行理财产品“本利丰” 5,000.00 2015/10/10 2015/12/11 5,000.00 29.73 是否否

农业银行农行本利丰.62天 3,000.00 2015/10/10 2015/12/11 3,000.00 17.83 是否否

农业银行 “金钥匙安心得利”34天人 2,600.00 2015/10/23 2015/11/26 2,600.00 10.29 是否否

民币理财产品

农商行农商行理财产品“丰收信福” 4,000.00 2015/10/23 2016/1/27 是否否

杭州银行杭州银行“添利宝”结构性存 1,500.00 2015/11/3 2016/2/3 是否否

款(定期宝）

农商行农商行理财产品“丰收信福” 1,000.00 2015/11/3 2016/3/21 是否否

农业银行农行金钥匙.安心得利181天 3,500.00 2015/11/18 2016/05/17 是否否

农业银行农行金钥匙.安心得利181天 1,000.00 2015/11/19 2016/05/18 是否否

农商行农商行理财产品“丰收信福” 1,500.00 2015/11/26 2016/4/12 是否否

农商行普惠健盈2015第1期人民币理财 5,000.00 2015/12/2 2016/8/26 是否否

产品

农业银行农行安心.270天 3,500.00 2015/12/11 2016/09/06 是否否

农业银行农行安心.270天 5,000.00 2015/12/18 2016/09/13 是否否

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2015 年年度报告

农业银行农行金钥匙.安心得利181天 5,000.00 2015/12/15 2016/06/13 是否否

农商行丰收信福2015第84期 6,000.00 2015/12/31 2016/12/30 是否否

合计 / 126,300.00 / / 85,400.00 804.16 / / /

逾期未收回的本金和收益累计金额（元） 0

2、委托贷款情况

√适用 □不适用

单位:万元币种:人民币

委托贷贷款贷款是否是否关是否是否投资

借款方名称借款用途抵押物或担保人

款金额期限利率逾期联交易展期涉诉盈亏

杭州萧山瓜沥镇城建投 10,000 23 个月 9% 浙江省小城市试点镇—瓜沥杭州萧山城区建设有否否否否 1725

资开发有限公司镇旧城区改造和土地整理限公司

浙江湘湖旅游度假区投 12,000 12 个月 9.8% 用于湘湖三期开发浙江湘湖旅业投资有否否否否 1176

资发展有限公司限公司

杭州临江投资发展有限 18,000 3 个月 9% 用于大江东开发杭州萧山新湾街道城否否否否 405

公司建投资开发有限公司

委托贷款情况说明

公司于第六届董事会第八次会议审议通过了《关于使用闲置资金开展委托理财或委托贷款的议案》，委托中国农业银行股份有限公司杭州瓜沥支行

向杭州萧山瓜沥镇城建投资开发有限公司提供最高额度为 10000 万元的贷款，用于浙江省小城市试点镇-瓜沥镇旧城区改造和土地整理。委托贷款期限为

23 个月，并按 9%的年利率按月结息。杭州萧山城区建设有限公司为本次借款提供连带责任担保（详见 2014 年 10 月 8 日的《上海证券报》）。

公司于第六届董事会第十一次会议（临时会议）审议通过了《关于增加投资额度开展委托理财或委托贷款业务的议案》，委托中国农业银行股份有

限公司杭州萧山支行向浙江湘湖旅游度假区投资发展有限公司提供最高额度为 12000 万元的委托贷款，用于湘湖三期开发。委托贷款期限最长为 12 个月，

自签署贷款协议之日起，委托贷款年化收益率 9.8%。浙江湘湖旅业投资有限公司为本次借款提供连带责任担保（详见 2014 年 11 月 13 日的《上海证券

报》）。公司已于 2015 年 11 月 5 日如期收回浙江湘湖旅游度假区投资发展有限公司归还的委托贷款本金 12000 万元人民币，相应利息同时结清（详见

2015 年 11 月 6 日的《上海证券报》）。

公司于第六届董事会第十一次会议（临时会议）审议通过了《关于增加投资额度开展委托理财或委托贷款业务的议案》，委托中国农业银行股份有

限公司杭州临江支行向杭州临江投资发展有限公司提供最高额度为 18000 万元的委托贷款，用于大江东开发。委托贷款期限为 3 个月，年化收益率 9%。

杭州萧山新湾街道城建投资开发有限公司为本次借款提供连带责任担保（详见 2014 年 11 月 13 日的《上海证券报》）。公司已于 2015 年 2 月 9 日如期

收回杭州临江投资发展有限公司归还的委托贷款本金 18000 万元人民币，相应利息同时结清（详见 2015 年 2 月 10 日的《上海证券报》）

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2015 年年度报告

3、其他投资理财及衍生品投资情况

□适用 √不适用

(四) 其他重大合同

无

十三、其他重大事项的说明

√适用 □不适用

1、分公司改制为全资子公司

为了更好地理顺公司经营管理体制，促进煤炭业务贸易往来，经公司第六届董事会第十五次会

议审议通过，注销浙江航民股份有限公司物资供应分公司，通过现金出资新设一家全资子公司杭

州航民物资贸易有限公司，注册资金为 1500 万元。航民物资贸易公司已完成工商注册登记，正常

开展业务经营。

十四、积极履行社会责任的工作情况

(一) 社会责任工作情况

《浙江航民股份有限公司 2015 年度社会责任报告》在上海证券交易所网站披露，披露网址：

www.sse.com.cn

(二) 属于国家环境保护部门规定的重污染行业的上市公司及其子公司的环保情况说明

报告期内，公司及其子公司持续自我加压，整改提升，加大节能、降耗、减排力度，争做绿

色低碳企业。继续做好环保设备日常维护保养与运营，严守达标排放红线，严防环境责任事故，

增强事故应急处理能力。把清洁生产、循环经济和节能减排三项工作有机统一起来，从源头抓起，

采取倒逼机制，在经济可行的前提下，采用先进节能技术和清洁能源技术，使用绿色环保原辅材

料，进一步改善和提升厂区环境和生产作业环境。

十五、可转换公司债券情况

□适用 √不适用

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2015 年年度报告

第六节普通股股份变动及股东情况

一、普通股股本变动情况

(一) 普通股股份变动情况表

1、普通股股份变动情况表

报告期内，公司普通股股份总数及股本结构未发生变化。

2、普通股股份变动情况说明

不适用

3、普通股股份变动对最近一年和最近一期每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如有）

不适用

4、公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容

无

(二) 限售股份变动情况

□适用 √不适用

二、证券发行与上市情况

(一) 截至报告期内证券发行情况

单位：股币种：人民币

发行价格

股票及其衍生获准上市交交易终止

发行日期（或利发行数量上市日期

证券的种类易数量日期

率）

可转换公司债券、分离交易可转债、公司债类

11 航民 01 2012 年 3 6.80 300,000,000 2012 年 4 300,000,000 2015 年 3

月 22 日月 19 日月 19 日

11 航民 02 2013 年 9 6.60 250,000,000 2013 年 10 250,000,000 2016 年 9

月 16 日月 21 日月 14 日

截至报告期内证券发行情况的说明（存续期内利率不同的债券，请分别说明）：

经中国证券监督管理委员会证监许可[2011]1613 号文核准，公司获准公开发行面值不超过人

民币 5.5 亿元公司债券。2012 年 3 月 22 日，公司公开发行第一期 3 亿元公司债券，票面利率为

6.80%，债券期限为 3 年；并于 2012 年 4 月 19 日在上海证券交易所上市，证券简称"11 航民 01"，

证券代码"122130"。2013 年 9 月 16 日，公司公开发行第二期 2.5 亿元公司债券，票面利率为 6.60%，

债券期限为 3 年；并于 2013 年 10 月 21 日在上海证券交易所上市，证券简称"11 航民 02"，证券

代码"122274"。公司已于 2015 年 3 月 11 日在上海证券交易所网站及上海证券报披露了《浙江航

民股份有限公司 2011 年公司债券（第一期）2015 年本息兑付及摘牌公告》。

三、股东和实际控制人情况

(一) 股东总数

截止报告期末普通股股东总数(户) 24,464

年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数(户) 23,260

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2015 年年度报告

(二) 截止报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表

单位:股

前十名股东持股情况

持有质押或冻

有限结情况

股东名称比例售条股股东

报告期内增减期末持股数量

（全称） (%) 件股份数性质

份数状量

量态

浙江航民实业集团 4,949,053 209,000,036 32.90 0 境内非国

无

有限公司有法人

万向集团公司 -6,358,696 114,541,304 18.03 0 境内非国

无

有法人

全国社保基金四一 19,163,800 19,163,800 3.02 0 未知

无

八组合

中国人寿保险股份 17,056,101 17,056,101 2.68 0 未知

有限公司－分红－

无

个人分红－005L－

FH002 沪

杭州钢铁集团公司 0 16,079,888 2.53 0 无国有法人

中国工商银行－广 12,085,512 12,085,512 1.90 0 未知

发大盘成长混合型无

证券投资基金

太平洋机电（集团） -2,999,986 8,700,014 1.37 0 国有法人

无

有限公司

中国工商银行－广 5,899,985 5,899,985 0.93 0 未知

发稳健增长证券投无

资基金

华夏资本－工商银 4,651,750 4,651,750 0.73 0 未知

行－中国工商银行

无

股份有限公司私人

银行部

韩晓明 3,112,300 3,112,300 0.49 0 无未知

前十名无限售条件股东持股情况

持有无限售条件流股份种类及数量

股东名称

通股的数量种类数量

浙江航民实业集团有限公司 209,000,036 人民币普通股 209,000,036

万向集团公司 114,541,304 人民币普通股 114,541,304

全国社保基金四一八组合 19,163,800 人民币普通股 19,163,800

中国人寿保险股份有限公司－分红 17,056,101 17,056,101

人民币普通股

－个人分红－005L－FH002 沪

杭州钢铁集团公司 16,079,888 人民币普通股 16,079,888

中国工商银行－广发大盘成长混合 12,085,512 12,085,512

人民币普通股

型证券投资基金

太平洋机电（集团）有限公司 8,700,014 人民币普通股 8,700,014

中国工商银行－广发稳健增长证券 5,899,985 5,899,985

人民币普通股

投资基金

华夏资本－工商银行－中国工商银 4,651,750 4,651,750

人民币普通股

行股份有限公司私人银行部

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2015 年年度报告

韩晓明 3,112,300 人民币普通股 3,112,300

上述股东关联关系或一致行动的说公司控股股东浙江航民实业集团有限公司与位列前 10 名的

明其它 9 家无限售条件股东之间不存在关联关系，也不属于《上

市公司股东持股变动信息披露管理办法》中规定的一致行动

人。除此之外，公司未知除公司控股股东浙江航民实业集团

有限公司外位列前 10 名的其它 9 家无限售条件股东之间的

关联关系，也未知其相互间是否属于《上市公司股东持股变

动信息披露管理办法》中规定的一致行动人。

四、控股股东及实际控制人情况

(一) 控股股东情况

1 法人

名称浙江航民实业集团有限公司

单位负责人或法定代表人朱重庆

成立日期 1997-08-18

主要经营业务轻纺产品的制造、加工、开发、销售；实业投资、房地产投

资；仓储服务；出口自产的纺织印染面料、染料、服装；进

口自营生产、科研所需的原辅材料、机械设备、仪器仪表及

零配件等。

报告期内控股和参股的其他境内外报告期内公司持有浙江传化股份有限公司 100 万股。

上市公司的股权情况

2 公司不存在控股股东情况的特别说明

3 公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图

(二) 实际控制人情况

1 法人

名称杭州萧山航民村资产经营中心

单位负责人或法定代表人陈国庆

成立日期 1997-08-12

主要经营业务主要经营航民村集体资产投资、租赁、服务等。

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2015 年年度报告

2 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

五、其他持股在百分之十以上的法人股东

单位：元币种：人民币

单位负责

组织机构主要经营业务或管理活

法人股东名称人或法定成立日期注册资本

代码动等情况

代表人

万向集团公司鲁冠球 1990 年 12 月 24 日 14291193-4 450,000,000 机械设备及零部件制造、销

售，经营自产产品及相关技

术的出口业务；经营本企业

或本企业成员企业生产、科

研所需的原辅材料、机械设

备、仪器仪表、零配件及相

关技术的进口业务；经营本

企业的进料加工和"三来一

补"业务；承包境外机电行业

工程和境内国际招标工程；

对外派遣实施上述境外工程

的劳务人员等。

六、股份限制减持情况说明

□适用√不适用

第七节优先股相关情况

□适用 √不适用

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2015 年年度报告

第八节董事、监事、高级管理人员和员工情况

一、持股变动情况及报酬情况

(一) 现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

√适用 □不适用

单位：股

报告期内从是否在公司

任期起始日任期终止日年初持股年末持股年度内股份增减变动公司获得的关联方获取

姓名职务(注) 性别年龄

期期数数增减变动量原因税前报酬总报酬

额（万元）

朱重庆董事长男 63 2013-05-06 2016-05-06 0 0 0 81.21 否

丁兴贤董事男 53 2013-05-06 2016-05-06 0 0 0 是

朱建庆董事、总经理男 59 2013-05-06 2016-05-06 0 0 0 62.96 否

吴东明董事男 45 2013-05-06 2016-05-06 0 0 0 是

高天相董事男 58 2013-05-06 2016-05-06 0 0 0 是

陈贵樟董事男 43 2013-05-06 2016-05-06 0 0 0 是

蔡再生独立董事男 51 2014-12-08 2016-05-06 0 0 0 6 否

郑念鸿独立董事男 65 2014-12-08 2016-05-06 0 0 0 6 否

吕福新独立董事男 66 2014-12-08 2016-05-06 0 0 0 6 否

李军晓董事会秘书、男 44 2013-05-06 2016-05-06 0 0 0 35.34 否

副总经理

龚雪春监事会主席男 48 2013-05-06 2016-05-06 0 0 0 是

单国众监事男 57 2013-05-06 2016-05-06 0 0 0 是

雷备战职工监事男 44 2013-05-06 2016-05-06 0 0 0 17.49 否

朱岳斌副总经理男 45 2013-05-06 2016-05-06 0 0 0 42.57 否

沈宝水副总经理男 60 2013-05-06 2016-05-06 0 0 0 51.18 否

朱顺康副总经理男 56 2013-05-06 2016-05-06 0 0 226,900 56.44 否

沈利文财务负责人女 42 2013-05-06 2016-05-06 0 0 0 22.84 否

合计 / / / / / 0 0 226,900 / 388.03 /

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2015 年年度报告

姓名主要工作经历

朱重庆中共党员，初中文化，高级经济师。2005 年至今任浙江航民实业集团有限公司董事长，1998 年起至今任本公司董事长。先后被授予浙江

省劳动模范、全国新长征突击手、中国第二届杰出青年、全国乡镇企业家、全国劳动模范等荣誉称号，为第八届全国人大代表。现任浙

江航民实业集团有限公司董事长，本公司董事长。

丁兴贤中共党员，会计师。2004 年 5 月至今任万向集团公司财务部副总经理，2013 年 5 月起至今任本公司董事。

朱建庆中共党员，初中文化。1998 年至 2005 年 10 月任本公司副总经理、杭州澳美印染有限公司总经理。2005 年 10 月至今任浙江航民实业集

团有限公司董事、本公司董事、总经理，兼杭州澳美印染有限公司总经理。

吴东明中共党员，本科学历，高级会计师。 2007 年 9 月至今，任杭州钢铁集团公司财务部部长；2011 年 12 月起兼任杭州钢铁集团公司副总会

计师。现任杭州钢铁集团公司财务部部长、副总会计师，本公司董事。

高天相中共党员，大专文化，高级经济师。2004 年 2 月至 2005 年 10 月任本公司董事、副总经理、董事会秘书；现任浙江航民实业集团有限公

司董事、副总经理、董事会秘书，本公司董事，第一创业证券有限责任公司董事。

陈贵樟中共党员，本科学历，工程师。1996 年 7 月进入万向，先后在万向钱潮公司从事过机修及工艺，万向集团公司发展部项目调研、战略规

划、总经理助理、副总经理等工作。现任万向德农股份有限公司总经理、顺发恒业股份有限公司董事、河北承德露露股份有限公司董事、

本公司董事。

蔡再生中共党员，东华大学教授，博士生导师，东华大学纺化系主任，染整硕士点负责人。现任本公司独立董事，兼任中国纺织工业联合会产

品中心基地企业评估专家，中国针织工业协会专家技术委员会委员，上海市纺织工程学会理事、染整专业委员会副主任、美国纺织化学

师与印染师协会(AATCC)资深会员、英国染色师学会 (SDC)会员、《东华大学学报》编委会委员等。

郑念鸿中共党员，高级会计师、高级职业经理。2004 年 2 月－2013 年 4 月任浙江东方集团公司党委书记兼总经理、兼任浙江东日股份有限公司

董事长、浙江东方职业技术学院董事长兼党委书记；2007－2009 年任浙江钱江摩托股份有限公司独立董事；2006－2013 年 4 月任温州银

行股份有限公司董事。现任本公司独立董事、浙江金鹰股份有限公司独立董事、温州市会计学会副会长。

吕福新中共党员，经济学博士，教授，博士生导师。曾任浙江工商大学工商管理学院院长、浙江省浙商研究中心主任、浙江工商大学浙商研究

院院长和名誉院长。现任本公司独立董事、浙江报喜鸟服饰股份有限公司独立董事，兼任中国企业管理研究会常务理事、中国市场学会

常务理事、中国城市经济学会理事、浙江省浙商研究会副会长，浙江省工商联常委、遂昌县政府顾问等。

李军晓硕士研究生，高级经济师。2005 年 4 月至 2009 年 3 月，任浙江航民实业集团有限公司总经理助理兼杭州航民纺织品质量检测有限公司经

理。现任本公司董事会秘书、副总经理。荣获上海证券报社“上市公司优秀董秘”、浙江上市公司优秀董秘等称号。

龚雪春中共党员，工商管理硕士，会计师。1998 年至今，任佛山市顺德金纺集团有限公司董事、财务负责人、财务部经理、财务总监、副总经

理；2014 年起任中外名人文化传媒股份有限公司监事。现任本公司监事会主席。

单国众中共党员，大专学历，经济师。2010 年至今，任太平洋机电（集团）有限公司副总裁。现任本公司监事。

雷备战中共党员，本科学历，高级会计师。1999 年至 2001 年，曾任杭州航民热电有限公司财务经理。现任本公司职工代表监事、审计部经理。

朱岳斌中共党员，大专学历。2000 年 4 月至今任本公司印染分公司经理。现任浙江航民实业集团有限公司董事、本公司副总经理、兼任印染分

公司经理。

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2015 年年度报告

沈宝水中共党员，初中文化，技师。1989 年至 2006 年 7 月，任本公司杭州航民热电有限公司经理。现任浙江航民实业集团有限公司董事、本公

司副总经理、兼任杭州航民小城热电有限公司经理。

朱顺康中共党员，工商管理硕士。1994 年至今任本公司杭州达美染整有限公司经理。现任浙江航民实业集团有限公司董事、本公司副总经理、

兼任杭州航民达美染整有限公司总经理。

沈利文中共党员，本科学历，会计师。现任浙江航民股份有限公司财务负责人兼财务部经理、杭州航民达美染整有限公司董事、浙江航民海运

有限公司董事。

(二) 董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况

□适用√不适用

二、现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况

(一) 在股东单位任职情况

√适用 □不适用

任职人员姓名股东单位名称在股东单位担任的职务任期起始日期任期终止日期

朱重庆浙江航民实业集团有限公司董事长

丁兴贤万向集团公司财务部副总经理

吴东明杭州钢铁集团公司财务部部长

高天相浙江航民实业集团有限公司董事、副总经理

龚雪春顺德市金纺集团有限公司财务部经理、董事

单国众太平洋机电（集团）有限公司副总裁

在股东单位任职情况的说明

(二) 在其他单位任职情况

√适用 □不适用

任职人员姓名其他单位名称在其他单位担任的职务任期起始日期任期终止日期

高天相第一创业证券有限责任公司董事

陈贵樟万向德农股份有限公司总经理

陈贵樟顺发恒业股份公司董事

陈贵樟河北承德露露股份有限公司董事

郑念鸿浙江金鹰股份有限公司独立董事

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2015 年年度报告

吕福新浙江报喜鸟服饰股份有限公司独立董事

龚雪春中外名人文化传媒股份有限公司监事

在其他单位任职情况的说明

三、董事、监事、高级管理人员报酬情况

董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序由董事会薪酬与考核委员会考核确认。

董事、监事、高级管理人员报酬确定依据由董事会薪酬与考核委员会依据履职情况、工作业绩等考核后执行。

董事、监事和高级管理人员报酬的实际支付情详见“现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况”

况

报告期末全体董事、监事和高级管理人员实际报告期末全体董事、监事和高级管理人员从公司实际获得的报酬合计 388.03 万元。

获得的报酬合计

四、近三年受证券监管机构处罚的情况说明

□适用 √不适用

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2015 年年度报告

五、母公司和主要子公司的员工情况

(一) 员工情况

母公司在职员工的数量 2,470

主要子公司在职员工的数量 4,934

在职员工的数量合计 7,404

母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工 62

人数

专业构成

专业构成类别专业构成人数

生产人员 6,153

销售人员 558

技术人员 395

财务人员 60

行政人员 238

合计 7,404

教育程度

教育程度类别数量（人）

大学本科及以上 186

大学专科 1,630

中专技校及高中 5117

其它 471

合计 7,404

(二) 薪酬政策

公司制定了以公平、竞争、激励、经济、合法为原则的薪酬政策，实行岗位绩效工资制。

(三) 培训计划

公司建立了分层分类的培训体系，采取内训外训相结合的培训方式。内部培训包括各领域专

业人员或优秀员工进行的各类业务培训；外部培训如组织员工参加行业协会、监管部门组织的培

训；同时组织各岗位员工积极参加岗位所需技术职业资格的学习及培训等。

第九节公司治理

一、公司治理相关情况说明

公司严格按照《公司法》、《证券法》、《上海证券交易所股票上市规则》和中国证券监督

管理委员会有关法律法规的要求，加强信息披露工作，不断完善公司的法人治理结构，规范公司

运作。报告期内，公司修订了《股东大会议事规则》，修改了《公司章程》。公司董事会认为公

司法人治理的实际情况符合《上市公司治理准则》的要求。具体内容如下：

（1）股东与股东大会

公司严格按照《公司章程》及《股东大会议事规则》的相关规定和程序召集、召开股东大会；

公司能确保所有股东，尤其是中小股东的平等地位及合法权益，充分享有和行使自己的权利。公

司所有关联交易严格遵循公平合理的原则，定价依据公开披露，关联董事、关联股东回避表决。

（2）控股股东与上市公司

控股股东依法行使其权利，承担其义务，没有超越股东大会直接或间接干预公司的决策和经营

活动；公司与控股股东在资产、业务、机构、财务和人员方面做到了"五独立"，公司董事会、监

事会和内部机构均独立运作，确保公司重大决策由公司独立作出和实施。公司已建立防止控股股

东及其附属企业占用上市公司资金、侵害上市公司利益的长效机制，制定有《防范控股股东及关

联方资金占用管理办法》。

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2015 年年度报告

（3）董事与董事会

公司严格按照《公司法》和《公司章程》规定的选聘程序选举董事，在董事选举中积极采用了

累积投票制度，公司董事会组成科学，职责清晰，制度健全。公司董事会由 9 名董事组成，其中

独立董事 3 名，董事会下设战略、审计、提名、薪酬与考核四个专门委员会，均严格遵照《公司

章程》、公司《董事会各专门委员会工作实施细则》认真、勤勉地运作。公司各位董事在各自领

域都具有丰富的经验，在公司重大决策以及投资方面都能很好的发挥其专业作用，提出专业的意

见和建议，为公司科学决策提供大力支持，忠实、谨慎、认真、勤勉地履行了董事职责。

（4）监事和监事会

公司监事会严格按照《公司法》、《公司章程》规定的选聘程序选举监事，其召集、召开程序

符合《监事会议事规则》，有完整、真实的会议记录。公司监事能够认真履行自己的职责，本着

对全体股东负责的态度，依法、独立地对公司财务、经营情况以及公司董事、经理和其他高级管

理人员履行职责的合法性、合规性进行监督，维护公司及股东的合法权益。

（5）绩效评价与激励约束机制

公司通过目标管理使公司的战略目标转化为高层管理者的行动目标，并利用其来指导团队运作

和评价管理者的贡献，建立并逐步完善了董事、监事、高级管理人员的绩效评价标准与激励约束

机制；高级管理人员的聘任公开、透明，符合相关法律、法规的规定。

（6）信息披露与透明

公司指定董事会秘书负责信息披露工作，指定《上海证券报》为公司信息披露的报纸。公司严

格按照有关法律法规及公司制定的《信息披露事务管理制度》、《重大信息内部报告制度》等的

要求，真实、准确、完整、及时地披露有关信息，确保所有投资者能够平等一致地获得有效信息。

报告期内，公司共完成 4 份定期报告，33 份临时公告，使投资者能及时、公平、准确、完整地了

解公司状况。

（7）相关利益者

公司本着公开、公平、守信的原则，对待公司相关利益者。不仅维护股东的利益，同时能够充

分尊重和维护银行及其他债权人、职工、客户等其他相关利益者的合法权益，在经济交往中，做

到诚实守信，公平交易，使公司稳健成长。同时，公司有较强的社会责任意识，在公益事业、环

境保护、节能减排等方面积极响应国家号召。

公司治理与中国证监会相关规定的要求是否存在重大差异；如有重大差异，应当说明原因

公司治理与《公司法》和中国证监会相关规定的要求不存在差异。

二、股东大会情况简介

决议刊登的披露

会议届次召开日期决议刊登的指定网站的查询索引

日期

2014 年度股东大会 2015 年 4 月 9 日上海证券交易所网站 2015 年 4 月 10 日

www.sse.com.cn 和《上海证券报》

三、董事履行职责情况

(一) 董事参加董事会和股东大会的情况

参加股东

参加董事会情况

大会情况

董事是否独

本年应参以通讯是否连续两出席股东

姓名立董事亲自出委托出缺席

加董事会方式参次未亲自参大会的次

席次数席次数次数

次数加次数加会议数

朱重庆否 4 4 2 0 0 否 1

丁兴贤否 4 3 2 1 0 否 0

朱建庆否 4 4 2 0 0 否 1

吴东明否 4 4 2 0 0 否 1

高天相否 4 4 2 0 0 否 1

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2015 年年度报告

陈贵樟否 4 4 2 0 0 否 1

蔡再生是 4 4 2 0 0 否 1

郑念鸿是 4 4 2 0 0 否 0

吕福新是 4 4 2 0 0 否 1

年内召开董事会会议次数 4

其中：现场会议次数 2

通讯方式召开会议次数 2

现场结合通讯方式召开会议次数 0

四、董事会下设专门委员会在报告期内履行职责时所提出的重要意见和建议，存在异议事项的，

应当披露具体情况

公司董事会下设的战略委员会、提名委员会、审计委员会、薪酬与考核委员会，按照制定的

工作细则履行职责,对公司的规范发展提出合理化建议。

1、董事会战略委员会履职情况

董事会战略委员会是董事会设立的关于公司发展战略规划的机构，对公司中长期战略规划、

重大决策等事项进行研究，并提出自己的意见和建议。未有违反法律法规、公司管理制度的情形

发生。

2、董事会提名委员会履职情况

董事会提名委员会是董事会设立的专门工作机构，负责公司各项董事、高管人员的提名审核

及评定。委员会严格按照中国证监会、上交所有关法律法规和公司内部管理制度的有关规定执行

各项人员的人选、条件、标准和程序提出建议，未有违反法律法规、公司管理制度的情形发生。

3、董事会审计委员会履职情况

详细内容请见公司于同日在上海证券交易所网站（网址http：//www.sse.com.cn）披露的公

司《审计委员会年度履职报告》。

4、董事会薪酬与考核委员会履职情况

董事会薪酬与考核委员会是负责公司董事、高管人员的考核和薪酬管理制度。委员会严格按

照中国证监会、上交所有关法律法规和公司内部管理制度的有关规定对董事、高管人员的薪酬和

考核标准进行研究、审查等工作，未有违反法律法规、公司管理制度的情形发生。

五、监事会发现公司存在风险的说明

公司监事会对报告期内的监督事项无异议。

六、公司就其与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面存在的不能保证独立性、不能

保持自主经营能力的情况说明

公司与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面不存在不能保证独立性、不能保持

自主经营能力的情况。

七、报告期内对高级管理人员的考评机制，以及激励机制的建立、实施情况

为建立与现代企业制度相适应的激励约束机制，有效调动高管人员的积极性和创造性，公司

建立了对高级管理人员的选择、考评、约束激励机制，制订了高级管理人员的工作责任目标，由

董事会按年度对高级管理人员的业绩和履行职务情况进行考评，并由董事会决定高级管理人员的

聘任。同时，通过内部管理控制制度，对高级管理人员的职权作了相应的约束。

八、是否披露内部控制自我评价报告

√适用 □不适用

《浙江航民股份有限公司 2015 年度内部控制评价报告》在上海证券交易所网站披露，披露网

址：www.sse.com.cn

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2015 年年度报告

报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明

□适用 √不适用

九、内部控制审计报告的相关情况说明

《浙江航民股份有限公司内部控制审计报告》在上海证券交易所网站披露，披露网址：

www.sse.com.cn

是否披露内部控制审计报告：是

第十节公司债券相关情况

√适用 □不适用

一、公司债券基本情况

单位:元币种:人民币

债券名还本付交易场

简称代码发行日到期日债券余额利率

称息方式所

浙江航民 11 航民 122130 2012 年 3 2015 年 3 0 6.80% 每年付息上海证券

股份有限 01 月 22 日月 19 日一次，到交易所

公司 2011 期一次还

年公司债本，最后

券（第一一期利息

期）随本金的

兑付一起

支付。

浙江航民 11 航民 122274 2013 年 9 2016 年 9 250,000,000 6.60% 每年付息上海证券

股份有限 02 月 16 日月 14 日一次，到交易所

公司 2011 期一次还

年公司债本，最后

券（第二一期利息

期）随本金的

兑付一起

支付。

二、公司债券受托管理联系人、联系方式及资信评级机构联系方式

名称浙商证券股份有限公司

办公地址浙江省杭州市杭大路 1 号黄龙世纪广场 A 座

债券受托管理人

联系人周亮、华佳

联系电话 0571-87903132

名称鹏元资信评估有限公司

资信评级机构

办公地址深圳市深南大道 7008 号阳光高尔夫大厦三楼

三、公司债券募集资金使用情况

公司根据2012年3月20日和2013年9月12日公告的浙江航民股份有限公司公开发行公司债券

第一期和第二期募集说明书的相关内容，将第一期募集资金中0.5亿元用于偿还中国农业银行股份

有限公司杭州瓜沥支行的银行短期借款，并用第一期募集资金中的剩余资金补充公司流动资金，

改善公司资金状况；将第二期募集资金全额用于补充营运资金。截至报告期末，上述两期债券募

集资金已全部按照募集说明书中披露的用途使用完毕。

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2015 年年度报告

四、公司债券资信评级机构情况

报告期内，鹏元资信评估有限公司出具了《浙江航民股份有限公司 2011 年公司债券（第二期）

2015 年跟踪信用评级报告》，维持公司主体长期信用等级 AA，维持本期债券信用等级 AA，评级

展望维持稳定。（详见上海证券交易所网站 www.sse.com.cn）。

五、公司债券持有人会议召开情况

2015 年度内，公司未召开债券持有人会议。

六、公司债券受托管理人履职情况

报告期内，公司债券受托管理人浙商证券有限责任公司出具了 2011 年公司债券受托管理事务

报告（2014 年度）（详见上海证券交易所网站 www.sse.com.cn）。

七、截至报告期末公司近 2 年的会计数据和财务指标

单位:元币种:人民币

本期比上年

主要指标 2015 年 2014 年变动原因

同期增减（%）

息税折旧摊销 900,936,324.56 846,206,124.69 6.47 主要是净利润增长了约

前利润 4500 万元

投资活动产生 -323,103,217.8 -182,141,470.9 -77.39 主要是收到的其他与投资

的现金流量净 2 6 活动有关的现金减少约

额 13200 万元

筹资活动产生 -445,039,674.5 -215,706,888.0 -106.32 主要是取得借款收到的现

的现金流量净 0 8 金减少约 8150 万元

额

期末现金及现 827,233,603.13 915,703,983.96 -9.66 主要是可随时用于支付的

金等价物余额银行存款减少约 8800 万元

流动比率 2.78 4.55 -38.93 主要是流动负债增加约

34500 万元

速动比率 1.76 3.20 -44.98 主要是流动负债增加约

34500 万元

资产负债率 0.23 0.29 -21.12 资产增加约 19200 万元，负

债减少约 19400 万元

EBITDA 全部债 1.04 1.34 -22.20 主要是负债减少约 19400 万

务比元

利息保障倍数 28.33 15.72 80.24 EBIT 增加约 3400 万元，利

息减少约 1800 元

现金利息保障 26.60 16.14 64.80 主要是利息减少约 1800 万

倍数元

EBITDA 利息保 35.33 19.33 82.75 EBITDA 增加约 5400 万元，

障倍数利息减少约 1800 万元

贷款偿还率 1.00 1.00 - 无逾期还贷情况

利息偿付率 28.33 15.72 80.24 参照的利息保障倍数

八、报告期末公司资产情况

详见本报告第十一节。

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2015 年年度报告

九、公司报告期内的银行授信情况

报告期内，公司银行授信额度为 40955 万元；实际使用额度 6700 万元。对公司的授信等级

AAA

十、公司报告期内执行公司债券募集说明书相关约定或承诺的情况

报告期内，公司严格执行公司债券募集说明书相关约定或承诺

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2015 年年度报告

第十一节财务报告

一、审计报告

√适用 □不适用

浙江航民股份有限公司全体股东：

我们审计了后附的浙江航民股份有限公司（以下简称航民股份公司）财务报表，包括 2015

年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表，2015 年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金

流量表、合并及母公司所有者权益变动表，以及财务报表附注。

一、管理层对财务报表的责任

编制和公允列报财务报表是航民股份公司管理层的责任，这种责任包括：（1）按照企业会计

准则的规定编制财务报表，并使其实现公允反映；（2）设计、执行和维护必要的内部控制，以使

财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

二、注册会计师的责任

我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师

审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道

德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。

审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序

取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行

风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制，以设计恰当的审计程

序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当

性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。

我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、审计意见

我们认为，航民股份公司财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映

了航民股份公司 2015 年 12 月 31 日的合并及母公司财务状况，以及 2015 年度的合并及母公司经

营成果和现金流量。

天健会计师事务所（特殊普通合伙）中国注册会计师：缪志坚

中国杭州中国注册会计师：陈焱鑫

二〇一六年二月二十八日

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2015 年年度报告

二、财务报表

合并资产负债表

2015 年 12 月 31 日

编制单位: 浙江航民股份有限公司

单位:元币种:人民币

项目附注期末余额期初余额

流动资产：

货币资金 833,198,603.13 920,883,983.96

结算备付金

拆出资金

以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融资产

衍生金融资产

应收票据 399,641,288.74 355,880,012.49

应收账款 182,527,841.20 188,364,921.47

预付款项 111,205,065.88 108,887,845.84

应收保费

应收分保账款

应收分保合同准备金

应收利息 275,000.00 1,129,333.33

应收股利

其他应收款 3,969,914.38 2,508,278.31

买入返售金融资产

存货 184,154,607.18 162,938,563.34

划分为持有待售的资产

一年内到期的非流动资产

其他流动资产 515,987,784.19 340,002,672.44

流动资产合计 2,230,960,104.70 2,080,595,611.18

非流动资产：

发放贷款和垫款

可供出售金融资产

持有至到期投资

长期应收款

长期股权投资

投资性房地产

固定资产 1,529,216,071.80 1,437,254,972.11

在建工程 40,686,822.39 58,024,727.98

工程物资

固定资产清理

生产性生物资产

油气资产

无形资产 143,181,307.99 72,811,501.26

开发支出

商誉

长期待摊费用 1,234,007.68 1,346,190.16

递延所得税资产 9,929,502.31 3,660,387.32

其他非流动资产 80,417,867.09 189,206,774.62

非流动资产合计 1,804,665,579.26 1,762,304,553.45

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2015 年年度报告

资产总计 4,035,625,683.96 3,842,900,164.63

流动负债：

短期借款 73,000,000.00 39,000,000.00

向中央银行借款

吸收存款及同业存放

拆入资金

以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融负债

衍生金融负债

应付票据

应付账款 131,703,523.53 127,867,705.14

预收款项 12,213,446.37 9,730,139.84

卖出回购金融资产款

应付手续费及佣金

应付职工薪酬 145,831,198.92 136,140,811.96

应交税费 135,492,038.19 110,381,927.32

应付利息 115,468.81 76,910.19

应付股利 80,687,500.00 55,587,500.00

其他应付款 7,908,989.97 8,248,670.08

应付分保账款

保险合同准备金

代理买卖证券款

代理承销证券款

划分为持有待售的负债

一年内到期的非流动负债 253,859,916.85 315,863,774.54

其他流动负债

流动负债合计 840,812,082.64 802,897,439.07

非流动负债：

长期借款

应付债券 253,053,311.48

其中：优先股

永续债

长期应付款

长期应付职工薪酬

专项应付款

预计负债

递延收益 95,314,234.47 74,188,943.64

递延所得税负债

其他非流动负债

非流动负债合计 95,314,234.47 327,242,255.12

负债合计 936,126,317.11 1,130,139,694.19

所有者权益

股本 635,310,000.00 635,310,000.00

其他权益工具

其中：优先股

永续债

资本公积 103,699,132.01 103,699,132.01

减：库存股

40 / 109

2015 年年度报告

其他综合收益

专项储备

盈余公积 212,598,516.14 185,372,369.92

一般风险准备

未分配利润 1,800,038,400.04 1,485,355,611.39

归属于母公司所有者权益合计 2,751,646,048.19 2,409,737,113.32

少数股东权益 347,853,318.66 303,023,357.12

所有者权益合计 3,099,499,366.85 2,712,760,470.44

负债和所有者权益总计 4,035,625,683.96 3,842,900,164.63

法定代表人：朱重庆主管会计工作负责人：朱建庆会计机构负责人：沈利文

母公司资产负债表

2015 年 12 月 31 日

编制单位:浙江航民股份有限公司

单位:元币种:人民币

项目附注期末余额期初余额

流动资产：

货币资金 362,832,431.43 468,963,659.99

以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融资产

衍生金融资产

应收票据 205,325,637.31 134,460,697.79

应收账款 55,512,060.02 55,146,168.68

预付款项 33,186,720.58 35,766,271.31

应收利息 275,000.00 1,129,333.33

应收股利

其他应收款 175,484,108.56 268,017,001.38

存货 84,296,879.22 69,491,838.66

划分为持有待售的资产

一年内到期的非流动资产

其他流动资产 330,000,000.00 300,000,000.00

流动资产合计 1,246,912,837.12 1,332,974,971.14

非流动资产：

可供出售金融资产

持有至到期投资

长期应收款

长期股权投资 705,083,645.03 690,083,645.03

投资性房地产

固定资产 231,583,467.80 242,069,168.77

在建工程 10,791,747.95 254,000.00

工程物资

固定资产清理

生产性生物资产

油气资产

无形资产 36,807,260.97 18,939,176.81

41 / 109

2015 年年度报告

开发支出

商誉

长期待摊费用

递延所得税资产 6,898,211.49 9,217,102.57

其他非流动资产 71,049,183.82 170,677,783.82

非流动资产合计 1,062,213,517.06 1,131,240,877.00

资产总计 2,309,126,354.18 2,464,215,848.14

流动负债：

短期借款 18,000,000.00 15,000,000.00

以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融负债

衍生金融负债

应付票据

应付账款 44,172,522.58 55,029,283.88

预收款项 1,646,704.07 2,200,971.88

应付职工薪酬 7,172,270.69 8,373,757.10

应交税费 65,758,758.29 51,639,795.26

应付利息 32,043.61 30,250.00

应付股利

其他应付款 50,037,912.81 40,310,319.04

划分为持有待售的负债

一年内到期的非流动负债 253,859,916.85 315,863,774.54

其他流动负债

流动负债合计 440,680,128.90 488,448,151.70

非流动负债：

长期借款

应付债券 253,053,311.48

其中：优先股

永续债

长期应付款

长期应付职工薪酬

专项应付款

预计负债

递延收益 11,843,277.41 4,957,799.32

递延所得税负债

其他非流动负债

非流动负债合计 11,843,277.41 258,011,110.80

负债合计 452,523,406.31 746,459,262.50

所有者权益：

股本 635,310,000.00 635,310,000.00

其他权益工具

其中：优先股

永续债

资本公积 153,417,464.29 153,417,464.29

减：库存股

其他综合收益

专项储备

盈余公积 205,751,828.26 178,525,682.04

42 / 109

2015 年年度报告

未分配利润 862,123,655.32 750,503,439.31

所有者权益合计 1,856,602,947.87 1,717,756,585.64

负债和所有者权益总计 2,309,126,354.18 2,464,215,848.14

法定代表人：朱重庆主管会计工作负责人：朱建庆会计机构负责人：沈利文

合并利润表

2015 年 1—12 月

单位:元币种:人民币

项目附注本期发生额上期发生额

一、营业总收入 3,027,659,065.18 3,184,223,307.10

其中：营业收入 3,027,659,065.18 3,184,223,307.10

利息收入

已赚保费

手续费及佣金收入

二、营业总成本 2,368,765,375.41 2,589,565,115.96

其中：营业成本 2,105,113,210.59 2,315,491,784.09

利息支出

手续费及佣金支出

退保金

赔付支出净额

提取保险合同准备金净额

保单红利支出

分保费用

营业税金及附加 28,402,847.22 25,575,903.90

销售费用 52,794,933.73 49,125,879.89

管理费用 174,125,943.26 169,129,649.08

财务费用 5,745,112.82 29,073,790.85

资产减值损失 2,583,327.79 1,168,108.15

加：公允价值变动收益（损失以“－”号

填列）

投资收益（损失以“－”号填列） 28,549,488.92 42,879,202.19

其中：对联营企业和合营企业的投资

收益

汇兑收益（损失以“－”号填列）

三、营业利润（亏损以“－”号填列） 687,443,178.69 637,537,393.33

加：营业外收入 14,772,607.87 15,557,227.93

其中：非流动资产处置利得 424,028.37 2,115,011.77

减：营业外支出 5,111,981.11 8,690,893.08

其中：非流动资产处置损失 679,088.02 2,609,278.19

四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 697,103,805.45 644,403,728.18

减：所得税费用 133,640,612.34 126,004,057.55

五、净利润（净亏损以“－”号填列） 563,463,193.11 518,399,670.63

归属于母公司所有者的净利润 484,333,231.57 444,872,754.88

少数股东损益 79,129,961.54 73,526,915.75

六、其他综合收益的税后净额

43 / 109

2015 年年度报告

归属母公司所有者的其他综合收益的税

后净额

（一）以后不能重分类进损益的其他综

合收益

1.重新计量设定受益计划净负债或

净资产的变动

2.权益法下在被投资单位不能重分

类进损益的其他综合收益中享有的份额

（二）以后将重分类进损益的其他综合

收益

1.权益法下在被投资单位以后将重

分类进损益的其他综合收益中享有的份额

2.可供出售金融资产公允价值变动

损益

3.持有至到期投资重分类为可供出

售金融资产损益

4.现金流量套期损益的有效部分

5.外币财务报表折算差额

6.其他

归属于少数股东的其他综合收益的税后

净额

七、综合收益总额 563,463,193.11 518,399,670.63

归属于母公司所有者的综合收益总额 484,333,231.57 444,872,754.88

归属于少数股东的综合收益总额 79,129,961.54 73,526,915.75

八、每股收益：

（一）基本每股收益(元/股) 0.76 0.70

（二）稀释每股收益(元/股) 0.76 0.70

法定代表人：朱重庆主管会计工作负责人：朱建庆会计机构负责人：沈利文

母公司利润表

2015 年 1—12 月

单位:元币种:人民币

项目附注本期发生额上期发生额

一、营业收入 904,459,353.50 1,377,139,771.67

减：营业成本 640,328,390.00 1,111,383,460.74

营业税金及附加 8,278,745.74 8,326,290.83

销售费用 15,825,580.38 18,496,109.42

管理费用 58,178,589.08 56,841,180.91

财务费用 12,024,120.64 23,019,993.44

资产减值损失 -16,608,583.36 3,888,252.92

加：公允价值变动收益（损失以“－”号

填列）

投资收益（损失以“－”号填列） 133,853,731.47 112,638,418.65

其中：对联营企业和合营企业的投资

收益

二、营业利润（亏损以“－”号填列） 320,286,242.49 267,822,902.06

加：营业外收入 2,083,842.94 2,469,556.67

其中：非流动资产处置利得 72,571.91

44 / 109

2015 年年度报告

减：营业外支出 969,309.26 5,222,283.37

其中：非流动资产处置损失 59,939.30

三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 321,400,776.17 265,070,175.36

减：所得税费用 49,139,313.94 43,482,543.98

四、净利润（净亏损以“－”号填列） 272,261,462.23 221,587,631.38

五、其他综合收益的税后净额

（一）以后不能重分类进损益的其他综合

收益

1.重新计量设定受益计划净负债或净

资产的变动

2.权益法下在被投资单位不能重分类

进损益的其他综合收益中享有的份额

（二）以后将重分类进损益的其他综合收

益

1.权益法下在被投资单位以后将重分

类进损益的其他综合收益中享有的份额

2.可供出售金融资产公允价值变动损

益

3.持有至到期投资重分类为可供出售

金融资产损益

4.现金流量套期损益的有效部分

5.外币财务报表折算差额

6.其他

六、综合收益总额 272,261,462.23 221,587,631.38

七、每股收益：

（一）基本每股收益(元/股)

（二）稀释每股收益(元/股)

法定代表人：朱重庆主管会计工作负责人：朱建庆会计机构负责人：沈利文

合并现金流量表

2015 年 1—12 月

单位：元币种：人民币

项目附注本期发生额上期发生额

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金 2,573,044,655.01 2,818,199,668.60

客户存款和同业存放款项净增加额

向中央银行借款净增加额

向其他金融机构拆入资金净增加额

收到原保险合同保费取得的现金

收到再保险业务现金净额

保户储金及投资款净增加额

处置以公允价值计量且其变动计入

当期损益的金融资产净增加额

收取利息、手续费及佣金的现金

拆入资金净增加额

回购业务资金净增加额

收到的税费返还 5,464,119.01 3,360,841.77

45 / 109

2015 年年度报告

收到其他与经营活动有关的现金 21,710,528.21 19,416,229.90

经营活动现金流入小计 2,600,219,302.23 2,840,976,740.27

购买商品、接受劳务支付的现金 949,267,378.62 1,257,328,819.90

客户贷款及垫款净增加额

存放中央银行和同业款项净增加额

支付原保险合同赔付款项的现金

支付利息、手续费及佣金的现金

支付保单红利的现金

支付给职工以及为职工支付的现金 544,325,374.77 490,168,168.81

支付的各项税费 382,857,732.26 345,512,562.67

支付其他与经营活动有关的现金 45,305,613.64 41,302,091.88

经营活动现金流出小计 1,921,756,099.29 2,134,311,643.26

经营活动产生的现金流量净额 678,463,202.94 706,665,097.01

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金

取得投资收益收到的现金

处置固定资产、无形资产和其他长 1,583,364.90 3,706,279.47

期资产收回的现金净额

处置子公司及其他营业单位收到的

现金净额

收到其他与投资活动有关的现金 358,361,022.25 490,602,579.97

投资活动现金流入小计 359,944,387.15 494,308,859.44

购建固定资产、无形资产和其他长 312,047,604.97 205,888,536.58

期资产支付的现金

投资支付的现金

质押贷款净增加额

取得子公司及其他营业单位支付的 10.00

现金净额

支付其他与投资活动有关的现金 371,000,000.00 470,561,783.82

投资活动现金流出小计 683,047,604.97 676,450,330.40

投资活动产生的现金流量净额 -323,103,217.82 -182,141,470.96

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金

其中：子公司吸收少数股东投资收

到的现金

取得借款收到的现金 49,000,000.00 130,500,000.00

发行债券收到的现金

收到其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流入小计 49,000,000.00 130,500,000.00

偿还债务支付的现金 315,000,000.00 168,500,000.00

分配股利、利润或偿付利息支付的 179,039,674.50 177,706,888.08

现金

其中：子公司支付给少数股东的股 9,200,000.00 6,512,500.00

利、利润

支付其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流出小计 494,039,674.50 346,206,888.08

筹资活动产生的现金流量净额 -445,039,674.50 -215,706,888.08

四、汇率变动对现金及现金等价物的 1,209,308.55 30,910.46

46 / 109

2015 年年度报告

影响

五、现金及现金等价物净增加额 -88,470,380.83 308,847,648.43

加：期初现金及现金等价物余额 915,703,983.96 606,856,335.53

六、期末现金及现金等价物余额 827,233,603.13 915,703,983.96

法定代表人：朱重庆主管会计工作负责人：朱建庆会计机构负责人：沈利文

母公司现金流量表

2015 年 1—12 月

单位:元币种:人民币

项目附注本期发生额上期发生额

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金 772,582,346.03 1,221,371,799.04

收到的税费返还 170,295.68 551,476.04

收到其他与经营活动有关的现金 10,718,457.87 10,108,222.76

经营活动现金流入小计 783,471,099.58 1,232,031,497.84

购买商品、接受劳务支付的现金 258,210,372.34 722,989,792.14

支付给职工以及为职工支付的现金 159,619,447.01 154,799,085.87

支付的各项税费 115,665,882.72 114,274,920.10

支付其他与经营活动有关的现金 11,070,678.94 11,986,004.62

经营活动现金流出小计 544,566,381.01 1,004,049,802.73

经营活动产生的现金流量净额 238,904,718.57 227,981,695.11

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金

取得投资收益收到的现金 23,144,624.99 99,217,251.20

处置固定资产、无形资产和其他长 761,595.42 18,989,674.48

期资产收回的现金净额

处置子公司及其他营业单位收到的

现金净额

收到其他与投资活动有关的现金 400,091,414.84 533,110,415.52

投资活动现金流入小计 423,997,635.25 651,317,341.20

购建固定资产、无形资产和其他长 49,130,320.05 25,295,189.59

期资产支付的现金

投资支付的现金 15,000,000.00 35,945,000.00

取得子公司及其他营业单位支付的 10.00

现金净额

支付其他与投资活动有关的现金 250,000,000.00 551,249,901.96

投资活动现金流出小计 314,130,320.05 612,490,101.55

投资活动产生的现金流量净额 109,867,315.20 38,827,239.65

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金

取得借款收到的现金 18,000,000.00 30,000,000.00

收到其他与筹资活动有关的现金 10,530,000.00

筹资活动现金流入小计 28,530,000.00 30,000,000.00

偿还债务支付的现金 315,000,000.00 33,000,000.00

分配股利、利润或偿付利息支付的 167,183,191.38 165,731,991.94

现金

支付其他与筹资活动有关的现金 1,652,900.00

47 / 109

2015 年年度报告

筹资活动现金流出小计 482,183,191.38 200,384,891.94

筹资活动产生的现金流量净额 -453,653,191.38 -170,384,891.94

四、汇率变动对现金及现金等价物的 -70.95 -207.24

影响

五、现金及现金等价物净增加额 -104,881,228.56 96,423,835.58

加：期初现金及现金等价物余额 467,713,659.99 371,289,824.41

六、期末现金及现金等价物余额 362,832,431.43 467,713,659.99

法定代表人：朱重庆主管会计工作负责人：朱建庆会计机构负责人：沈利文

48 / 109

2015 年年度报告

合并所有者权益变动表

2015 年 1—12 月

单位:元币种:人民币

本期

归属于母公司所有者权益

其他权益工其一

项目具他般

减：少数股东权益所有者权益合计

综专项风

股本优永资本公积库存盈余公积未分配利润

其合储备险

先续股

他收准

股债

益备

一、上年期末余额 635,310,000.00 103,699,132.01 185,372,369.92 1,485,355,611.39 303,023,357.12 2,712,760,470.44

加：会计政策变更

前期差错更正

同一控制下企

业合并

其他

二、本年期初余额 635,310,000.00 103,699,132.01 185,372,369.92 1,485,355,611.39 303,023,357.12 2,712,760,470.44

三、本期增减变动 27,226,146.22 314,682,788.65 44,829,961.54 386,738,896.41

金额（减少以

“－”号填列）

（一）综合收益总 484,333,231.57 79,129,961.54 563,463,193.11

额

（二）所有者投入

和减少资本

1．股东投入的普通

股

2．其他权益工具持

有者投入资本

3．股份支付计入所

有者权益的金额

4．其他

（三）利润分配 27,226,146.22 -169,650,442.92 -34,300,000.00 -176,724,296.70

49 / 109

2015 年年度报告

1．提取盈余公积 27,226,146.22 -27,226,146.22

2．提取一般风险准

备

3．对所有者（或股 -133,415,100.00 -34,300,000.00 -167,715,100.00

东）的分配

4．其他 -9,009,196.70 -9,009,196.70

（四）所有者权益

内部结转

1．资本公积转增资

本（或股本）

2．盈余公积转增资

本（或股本）

3．盈余公积弥补亏

损

4．其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额 635,310,000.00 103,699,132.01 212,598,516.14 1,800,038,400.04 347,853,318.66 3,099,499,366.85

上期

归属于母公司所有者权益

其他权益工其一

项目具他专般

减：少数股东权益所有者权益合计

综项风

股本优永资本公积库存盈余公积未分配利润

其合储险

先续股

他收备准

股债

益备

一、上年期末余额 635,310,000.00 103,699,132.01 163,213,606.78 1,199,914,139.07 251,346,441.37 2,353,483,319.23

加：会计政策变更

前期差错更正

同一控制下企业

合并

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其他

二、本年期初余额 635,310,000.00 103,699,132.01 163,213,606.78 1,199,914,139.07 251,346,441.37 2,353,483,319.23

三、本期增减变动金 22,158,763.14 285,441,472.32 51,676,915.75 359,277,151.21

额（减少以“－”号

填列）

（一）综合收益总额 444,872,754.88 73,526,915.75 518,399,670.63

（二）所有者投入和

减少资本

1．股东投入的普通股

2．其他权益工具持有

者投入资本

3．股份支付计入所有

者权益的金额

4．其他

（三）利润分配 22,158,763.14 -159,431,282.56 -21,850,000.00 -159,122,519.42

1．提取盈余公积 22,158,763.14 -22,158,763.14

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东） -127,062,000.00 -21,850,000.00 -148,912,000.00

的分配

4．其他 -10,210,519.42 -10,210,519.42

（四）所有者权益内

部结转

1．资本公积转增资本

（或股本）

2．盈余公积转增资本

（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额 635,310,000.00 103,699,132.01 185,372,369.92 1,485,355,611.39 303,023,357.12 2,712,760,470.44

法定代表人：朱重庆主管会计工作负责人：朱建庆会计机构负责人：沈利文

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2015 年年度报告

母公司所有者权益变动表

2015 年 1—12 月

单位:元币种:人民币

本期

其他权益工具其他

项目减：库专项

股本优先永续资本公积综合盈余公积未分配利润所有者权益合计

其他存股储备

股债收益

一、上年期末余额 635,310,000.00 153,417,464.29 178,525,682.04 750,503,439.31 1,717,756,585.64

加：会计政策变更

前期差错更正

其他

二、本年期初余额 635,310,000.00 153,417,464.29 178,525,682.04 750,503,439.31 1,717,756,585.64

三、本期增减变动金额 27,226,146.22 111,620,216.01 138,846,362.23

（减少以“－”号填列）

（一）综合收益总额 272,261,462.23 272,261,462.23

（二）所有者投入和减少

资本

1．股东投入的普通股

2．其他权益工具持有者

投入资本

3．股份支付计入所有者

权益的金额

4．其他

（三）利润分配 27,226,146.22 -160,641,246.22 -133,415,100.00

1．提取盈余公积 27,226,146.22 -27,226,146.22

2．对所有者（或股东） -133,415,100.00 -133,415,100.00

的分配

3．其他

（四）所有者权益内部结

转

1．资本公积转增资本（或

股本）

2．盈余公积转增资本（或

股本）

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2015 年年度报告

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额 635,310,000.00 153,417,464.29 205,751,828.26 862,123,655.32 1,856,602,947.87

上期

项目其他权益工具其他综合未分配利所有者权

股本资本公积减：库存股专项储备盈余公积

优先股永续债其他收益润益合计

一、上年期末余额 635,310,0 153,417,4 156,366, 678,136, 1,623,230

00.00 64.29 918.90 571.07 ,954.26

加：会计政策变更

前期差错更正

其他

二、本年期初余额 635,310,0 153,417,4 156,366, 678,136, 1,623,230

00.00 64.29 918.90 571.07 ,954.26

三、本期增减变动金额（减 22,158,7 72,366,8 94,525,63

少以“－”号填列） 63.14 68.24 1.38

（一）综合收益总额 221,587, 221,587,6

631.38 31.38

（二）所有者投入和减少资

本

1．股东投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入

资本

3．股份支付计入所有者权益

的金额

4．其他

（三）利润分配 22,158,7 -149,220 -127,062,

63.14 ,763.14 000.00

1．提取盈余公积 22,158,7 -22,158,

63.14 763.14

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2015 年年度报告

2．对所有者（或股东）的分 -127,062 -127,062,

配 ,000.00 000.00

3．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股

本）

2．盈余公积转增资本（或股

本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额 635,310,0 153,417,4 178,525, 750,503, 1,717,756

00.00 64.29 682.04 439.31 ,585.64

法定代表人：朱重庆主管会计工作负责人：朱建庆会计机构负责人：沈利文

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2015 年年度报告

三、公司基本情况

1. 公司概况

浙江航民股份有限公司（以下简称公司或本公司）系经原浙江省人民政府证券委员会浙证委

[1997]168 号文批准，由浙江航民实业集团有限公司（以下简称航民实业集团）、万向集团公司、

杭州钢铁集团公司、顺德市珠江金纺集团公司（已更名为佛山市顺德金纺集团有限公司）、上海二

纺机股份有限公司和国营邵阳第二纺织机械厂等六家法人单位共同发起设立，于 1998 年 1 月 6

日在浙江省工商行政管理局登记注册，总部位于浙江省杭州市。公司现持有注册号为

330000000007710 的企业法人营业执照，注册资本 63,531 万元，股份总数 63,531 万股（每股面值

1 元），均为无限售条件的流通股份。公司股票于 2004 年 8 月 9 日在上海证券交易所挂牌交易。

本公司属纺织印染及电力生产行业。经营范围：纺织、印染及相关原辅材料的生产和销售，热

电生产，煤炭（无储存）的销售，经营进出口业务（范围详见外经贸部门批文）。

本财务报表业经公司 2016 年 2 月 28 日六届董事会十八次会议批准对外报出。

2. 合并财务报表范围

本公司将杭州航民小城热电有限公司（以下简称小城热电公司）、杭州航民热电有限公司（以

下简称航民热电公司）、杭州航民江东热电有限公司（以下简称江东热电公司）、杭州澳美印染有

限公司（以下简称澳美印染公司）、杭州航民美时达印染有限公司（以下简称美时达印染公司）、

杭州航民达美染整有限公司（以下简称达美染整公司）、杭州钱江印染化工有限公司（以下简称钱

江印染公司）、杭州萧山航民非织造布有限公司（以下简称航民非织造布公司）、浙江航民海运有

限公司（以下简称航民海运公司）、杭州萧山航民污水处理有限公司（以下简称污水处理公司）、

杭州萧山东片污水处理有限公司（以下简称东片污水公司）和杭州航民物资贸易有限公司（以下

简称物资贸易公司）等 12 家子公司纳入本期合并财务报表范围，情况详见本财务报表附注合并范

围的变更和在其他主体中的权益之说明。

四、财务报表的编制基础

1. 编制基础

本公司财务报表以持续经营为编制基础。

2. 持续经营

本公司不存在导致对报告期末起 12 个月内的持续经营假设产生重大疑虑的事项或情况。

五、重要会计政策及会计估计

具体会计政策和会计估计提示：

本公司根据实际生产经营特点针对应收款项坏账准备计提、固定资产折旧、无形资产摊销、收入

确认等交易或事项制定了具体会计政策和会计估计。

1. 遵循企业会计准则的声明

本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营

成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。

2. 会计期间

本公司会计年度自公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。

3. 营业周期

公司经营业务的营业周期较短，以 12 个月作为资产和负债的流动性划分标准。

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2015 年年度报告

4. 记账本位币

本公司的记账本位币为人民币。

5. 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

1. 同一控制下企业合并的会计处理方法

公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方在最终控制方合并财务报表中的

账面价值计量。公司按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值份额与支

付的合并对价账面价值或发行股份面值总额的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整

留存收益。

2. 非同一控制下企业合并的会计处理方法

公司在购买日对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确

认为商誉；如果合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额，首先对取得的

被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，经复核后

合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益。

6. 合并财务报表的编制方法

母公司将其控制的所有子公司纳入合并财务报表的合并范围。合并财务报表以母公司及其子

公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，由母公司按照《企业会计准则第 33 号——合并财务

报表》编制。

7. 现金及现金等价物的确定标准

现金等价物是指企业持有的期限短（一般指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转

换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

8. 外币业务和外币报表折算

外币交易在初始确认时，采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算为人民币金额。资产负债

表日，外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，因汇率不同而产生的汇兑差额，除与购

建符合资本化条件资产有关的外币专门借款本金及利息的汇兑差额外，计入当期损益；以历史成

本计量的外币非货币性项目仍采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算，不改变其人民币金额；

以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，差额计入当期损益

或其他综合收益。

9. 金融工具

1. 金融资产和金融负债的分类

金融资产在初始确认时划分为以下四类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

（包括交易性金融资产和在初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资

产）、持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产。

金融负债在初始确认时划分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

（包括交易性金融负债和在初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负

债）、其他金融负债。

2. 金融资产和金融负债的确认依据、计量方法和终止确认条件

公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或金融

负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，

相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始

确认金额。

公司按照公允价值对金融资产进行后续计量，且不扣除将来处置该金融资产时可能发生的交

易费用，但下列情况除外：(1) 持有至到期投资以及贷款和应收款项采用实际利率法，按摊余成

本计量；(2) 在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及与该权益

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工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，按照成本计量。

公司采用实际利率法，按摊余成本对金融负债进行后续计量，但下列情况除外：(1) 以公允

价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，按照公允价值计量，且不扣除将来结清金融负债时

可能发生的交易费用；(2) 与在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具挂钩并

须通过交付该权益工具结算的衍生金融负债，按照成本计量；(3) 不属于指定为以公允价值计量

且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合同，或没有指定为以公允价值计量且其变动计入

当期损益并将以低于市场利率贷款的贷款承诺，在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进

行后续计量：1) 按照《企业会计准则第 13 号——或有事项》确定的金额；2) 初始确认金额扣除

按照《企业会计准则第 14 号——收入》的原则确定的累积摊销额后的余额。

金融资产或金融负债公允价值变动形成的利得或损失，除与套期保值有关外，按照如下方法

处理：(1) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债公允价值变动形成的利

得或损失，计入公允价值变动收益；在资产持有期间所取得的利息或现金股利，确认为投资收益；

处置时，将实际收到的金额与初始入账金额之间的差额确认为投资收益，同时调整公允价值变动

收益。(2) 可供出售金融资产的公允价值变动计入其他综合收益；持有期间按实际利率法计算的

利息，计入投资收益；可供出售权益工具投资的现金股利，于被投资单位宣告发放股利时计入投

资收益；处置时，将实际收到的金额与账面价值扣除原直接计入其他综合收益的公允价值变动累

计额之后的差额确认为投资收益。

当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎所有的风险和报

酬已转移时，终止确认该金融资产；当金融负债的现时义务全部或部分解除时，相应终止确认该

金融负债或其一部分。

3. 金融资产转移的确认依据和计量方法

公司已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给了转入方的，终止确认该金融资产；

保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，继续确认所转移的金融资产，并将收到的对

价确认为一项金融负债。公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，

分别下列情况处理：(1) 放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产；(2) 未放弃对该金

融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：(1) 所转移

金融资产的账面价值；(2) 因转移而收到的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计

额之和。金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确

认部分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计

入当期损益：(1) 终止确认部分的账面价值；(2) 终止确认部分的对价，与原直接计入所有者权

益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额之和。

4. 金融资产和金融负债的公允价值确定方法

公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定相关金融

资产和金融负债的公允价值。公司将估值技术使用的输入值分以下层级，并依次使用：

(1) 第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；

(2) 第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值，包

括：活跃市场中类似资产或负债的报价；非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价；除报价以

外的其他可观察输入值，如在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线等；市场验证的输入

值等；

(3) 第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值，包括不能直接观察或无法由可观

察市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、使用自身数

据作出的财务预测等。

5. 金融资产的减值测试和减值准备计提方法

(1) 资产负债表日对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融资产的账

面价值进行检查，如有客观证据表明该金融资产发生减值的，计提减值准备。

(2) 对于持有至到期投资、贷款和应收款，先将单项金额重大的金融资产区分开来，单独进

行减值测试；对单项金额不重大的金融资产，可以单独进行减值测试，或包括在具有类似信用风

险特征的金融资产组合中进行减值测试；单独测试未发生减值的金融资产（包括单项金额重大和

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不重大的金融资产），包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中再进行减值测试。测试结

果表明其发生了减值的，根据其账面价值高于预计未来现金流量现值的差额确认减值损失。

(3) 可供出售金融资产

1) 表明可供出售债务工具投资发生减值的客观证据包括：

① 债务人发生严重财务困难；

② 债务人违反了合同条款，如偿付利息或本金发生违约或逾期；

③ 公司出于经济或法律等方面因素的考虑，对发生财务困难的债务人作出让步；

④ 债务人很可能倒闭或进行其他财务重组；

⑤ 因债务人发生重大财务困难，该债务工具无法在活跃市场继续交易；

⑥ 其他表明可供出售债务工具已经发生减值的情况。

2) 表明可供出售权益工具投资发生减值的客观证据包括权益工具投资的公允价值发生严重

或非暂时性下跌，以及被投资单位经营所处的技术、市场、经济或法律环境等发生重大不利变化

使公司可能无法收回投资成本。

本公司于资产负债表日对各项可供出售权益工具投资单独进行检查。对于以公允价值计量的

权益工具投资，若其于资产负债表日的公允价值低于其成本超过 50%（含 50%）或低于其成本持续

时间超过 12 个月（含 12 个月）的，则表明其发生减值；若其于资产负债表日的公允价值低于其

成本超过 20%（含 20%）但尚未达到 50%的，或低于其成本持续时间超过 6 个月（含 6 个月）但未

超过 12 个月的，本公司会综合考虑其他相关因素，诸如价格波动率等，判断该权益工具投资是否

发生减值。对于以成本计量的权益工具投资，公司综合考虑被投资单位经营所处的技术、市场、

经济或法律环境等是否发生重大不利变化，判断该权益工具是否发生减值。

以公允价值计量的可供出售金融资产发生减值时，原直接计入其他综合收益的因公允价值下

降形成的累计损失予以转出并计入减值损失。对已确认减值损失的可供出售债务工具投资，在期

后公允价值回升且客观上与确认原减值损失后发生的事项有关的，原确认的减值损失予以转回并

计入当期损益。对已确认减值损失的可供出售权益工具投资，期后公允价值回升直接计入其他综

合收益。

以成本计量的可供出售权益工具发生减值时，将该权益工具投资的账面价值，与按照类似金融资

产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值之间的差额，确认为减值损失，计入当期损益，

发生的减值损失一经确认，不予转回。

10. 应收款项

(1).单项金额重大并单独计提坏账准备的应收款项

单项金额重大的判断依据或金额标准金额 100 万元以上（含）且占应收款项账面余

额 10%以上的款项

单项金额重大并单项计提坏账准备的计提方法单独进行减值测试，根据其未来现金流量现值

低于其账面价值的差额计提坏账准备。

(2).按信用风险特征组合计提坏账准备的应收款项：

按信用风险特征组合计提坏账准备的计提方法（账龄分析法、余额百分比法、其他方法）

账龄分析法组合相同账龄的应收款项具有类似信用风险特征

组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的

√适用 □不适用

账龄应收账款计提比例(%) 其他应收款计提比例(%)

1 年以内（含 1 年） 6 6

其中：1 年以内分项，可添加行

1－2 年 10 10

2－3 年 20 20

3 年以上 40 40

3－4 年 40 40

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4－5 年 40 40

5 年以上 80 80

(3).单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收款项：

单项计提坏账准备的理由应收款项的未来现金流量现值与以账龄为信用风

险特征的应收款项组合的未来现金流量现值存在

显著差异

坏账准备的计提方法单独进行减值测试，根据其未来现金流量现值低

于其账面价值的差额计提坏账准备

11. 存货

1. 存货的分类

存货包括在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产品、在生产过

程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。

2. 发出存货的计价方法

发出存货采用月末一次加权平均法。

3. 存货可变现净值的确定依据

资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照单个存货成本高于可变现净值的

差额计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去

估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；需要经过加工的存货，在正常生产经营

过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关

税费后的金额确定其可变现净值；资产负债表日，同一项存货中一部分有合同价格约定、其他部

分不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进行比较，分别确定存货跌价

准备的计提或转回的金额。

4. 存货的盘存制度

存货的盘存制度为永续盘存制。

5. 低值易耗品和包装物的摊销方法

(1) 低值易耗品

按照一次转销法进行摊销。

(2) 包装物

按照一次转销法进行摊销。

12. 长期股权投资

1. 共同控制、重要影响的判断

按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与

方一致同意后才能决策，认定为共同控制。对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，

但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定，认定为重大影响。

2. 投资成本的确定

(1) 同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或发行

权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表

中的账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的合并对价的账面

价值或发行股份的面值总额之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

公司通过多次交易分步实现同一控制下企业合并形成的长期股权投资，判断是否属于“一揽

子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于

“一揽子交易”的，在合并日，根据合并后应享有被合并方净资产在最终控制方合并财务报表中

的账面价值的份额确定初始投资成本。合并日长期股权投资的初始投资成本，与达到合并前的长

期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公

积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

(2) 非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价值作为其初始

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2015 年年度报告

投资成本。

公司通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并形成的长期股权投资，区分个别财务报表

和合并财务报表进行相关会计处理：

1) 在个别财务报表中，按照原持有的股权投资的账面价值加上新增投资成本之和，作为改按

成本法核算的初始投资成本。

2) 在合并财务报表中，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易

作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，对于购买日之前持有的被

购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计

入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其他综合收益等的，与

其相关的其他综合收益等转为购买日所属当期收益。但由于被投资方重新计量设定受益计划净负

债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。

(3) 除企业合并形成以外的：以支付现金取得的，按照实际支付的购买价款作为其初始投资

成本；以发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值作为其初始投资成本；以债务

重组方式取得的，按《企业会计准则第 12 号——债务重组》确定其初始投资成本；以非货币性资

产交换取得的，按《企业会计准则第 7 号——非货币性资产交换》确定其初始投资成本。

3. 后续计量及损益确认方法

对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算；对联营企业和合营企业的长期股权

投资，采用权益法核算。

4. 通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权的处理方法

(1) 个别财务报表

对处置的股权，其账面价值与实际取得价款之间的差额，计入当期损益。对于剩余股权，对

被投资单位仍具有重大影响或者与其他方一起实施共同控制的，转为权益法核算；不能再对被投

资单位实施控制、共同控制或重大影响的，确认为金融资产，按照《企业会计准则第 22 号——金

融工具确认和计量》的相关规定进行核算。

(2) 合并财务报表

1) 通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权，且不属于“一揽子交易”的

在丧失控制权之前，处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始

持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积（资本溢价），资本溢价不足冲减的，冲减留存

收益。

丧失对原子公司控制权时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。

处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买

日或合并日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益，同时冲

减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，应当在丧失控制权时转为当期投资收益。

2) 通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权，且属于“一揽子交易”的

将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之

前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为

其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

13. 投资性房地产

不适用

14. 固定资产

(1).确认条件

固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一个会计年

度的有形资产。固定资产在同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量时予以确认。

(2).折旧方法

类别折旧方法折旧年限（年）残值率（%）年折旧率（%）

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2015 年年度报告

房屋及建筑物直线法 10-35 5 9.50-2.71

通用设备直线法 5-10 5 19.00-9.50

专用设备直线法 10-30 5 9.50-3.17

运输工具直线法 8-20 5 11.88-4.75

15. 在建工程

1. 在建工程同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量则予以确认。在建工程按建造

该项资产达到预定可使用状态前所发生的实际成本计量。

2. 在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使用状态

但尚未办理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成本调整原暂

估价值，但不再调整原已计提的折旧。

16. 借款费用

1. 借款费用资本化的确认原则

公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，

计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计入当期损益。

2. 借款费用资本化期间

(1) 当借款费用同时满足下列条件时，开始资本化：1) 资产支出已经发生；2) 借款费用已

经发生；3) 为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。

(2) 若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中断时间连续超

过 3 个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认为当期费用，直至资产的购建

或者生产活动重新开始。

(3) 当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，借款费用停

止资本化。

3. 借款费用资本化率以及资本化金额

为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息

费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未动用的借款资金存入银行取

得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额，确定应予资本化的利息金额；为购建

或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专门借款的资产支出

加权平均数乘以占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。

17. 无形资产

(1). 计价方法、使用寿命、减值测试

1. 无形资产包括土地使用权、排污权初始使用费、专利权及非专利技术等，按成本进行初始

计量。

2. 使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预期实现

方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。具体年限如下：

项目摊销年限(年)

土地使用权 10-50

排污权初始使用费 20

(2). 内部研究开发支出会计政策

内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开发阶段的

支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：(1) 完成该无形资产以使其能够使用或出售在技

术上具有可行性；(2) 具有完成该无形资产并使用或出售的意图；(3) 无形资产产生经济利益的

方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将

在内部使用的，能证明其有用性；(4) 有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形

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2015 年年度报告

资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；(5) 归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠

地计量。

18. 长期资产减值

对长期股权投资、固定资产、在建工程等长期资产,在资产负债表日有迹象表明发生减值的，

估计其可收回金额。对因企业合并所形成的商誉，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。

商誉结合与其相关的资产组或者资产组组合进行减值测试。

若上述长期资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额确认资产减值准备并计入当期损益。

19. 长期待摊费用

长期待摊费用核算已经支出，摊销期限在 1 年以上（不含 1 年）的各项费用。长期待摊费用

按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如果长期待摊的费用项目不能使以

后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。

20. 职工薪酬

(1)、短期薪酬的会计处理方法

在职工为公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或