证券代码:600260 证券简称:凯乐科技 编号:临 2015-074
湖北凯乐科技股份有限公司
公司债券发行预案公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重
大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别与连带责任。
一、关于公司符合面向合格投资者公开发行公司债券条件的说明
根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《公司债券发行与
交易管理办法》等有关法律、法规和规范性文件的规定,公司董事会将公司的实际情况
与上述有关法律、法规和规范性文件的规定逐项对照,认为公司符合现行公司债券政策
和面向《公司债券发行与交易管理办法》规定的合格投资者(以下简称“合格投资者”)
公开发行公司债券条件的各项规定,具备面向合格投资者公开发行公司债券的资格。
二、本次发行概况
(一)本次债券发行的票面金额、发行规模
本次债券票面金额为人民币100元。本次发行的公司债券规模不超过人民币7亿元
(含人民币7亿元),具体发行规模提请股东大会授权董事会或董事会获授权人士根据
公司资金需求情况和发行时市场情况,在前述范围内确定。
(二)债券期限
本次发行的公司债券的期限不超过 5 年(含 5 年),可以为单一期限品种,也可以
为多种期限的混合品种。本次发行的公司债券的具体期限构成和各期限品种的发行规模
提请股东大会授权董事会或董事会获授权人士在发行前根据国家有关规定及发行时的
市场情况确定。
(三)债券利率或其确定方式及还本付息方式
本次债券票面年利率将通过询价方式,由发行人与主承销商协商确定利率区间,以
簿记建档方式确定最终发行利率。本次债券为固定利率债券,采用单利按年计息,不计
复利。本次发行公司债券的票面利率及还本付息方式提请股东大会授权董事会或董事会
获授权人士与主承销商根据国家有关规定和发行时的市场情况确定。
(四)发行方式
本次发行采用公开发行的方式发行。本次公司债券在获得中国证监会核准后,可以
采取一次发行或者分期发行。具体发行方式提请股东大会授权董事会或董事会获授权人
士依据国家法律、法规及证券监管部门的有关规定,根据市场情况和公司资金需求情况
确定。
(五)担保情况
本次发行公司债券是否采用担保及具体担保方式提请股东大会授权董事会或董事
会获授权人士根据相关规定及市场情况确定。
(六)募集资金用途
本次发行公司债券的募集资金扣除发行费用后拟用于偿还金融机构借款、补充流动
资金及适用的法律法规允许的其他用途。具体用途及金额比例提请股东大会授权董事会
或董事会获授权人士根据公司财务状况与资金需求情况,在上述范围内确定。
(七)发行对象及向公司股东配售的安排
本次发行公司债券的发行对象为符合《公司债券发行与交易管理办法》规定的合格
投资者。本次发行公司债券不向公司股东优先配售。
(八)承销方式及上市安排
本次债券由主承销商组织承销团,采取承销团余额包销的方式承销。本次公司债券
发行完成后,在满足上市条件的前提下,公司将申请本次发行的公司债券于上海证券交
易所上市交易。经监管部门批准/核准,在相关法律法规允许的前提下,公司亦可申请
本次发行的公司债券于其他交易场所上市交易。
(九)公司资信情况及偿债保障措施
公司最近三年资信情况良好。在偿债保障措施方面,提请股东大会授权董事会或董
事会获授权人士在本次发行的公司债券出现预计不能按期偿付债券本息或者到期未能
按期偿付债券本息情况时,将至少采取如下保障措施:
1)不向股东分配利润;
2)暂缓重大对外投资、收购兼并等资本性支出项目的实施;
3)调减或停发董事和高级管理人员的工资和奖金;
4)主要责任人不得调离。
(十)决议有效期
本次发行公司债券的股东大会决议有效期为自股东大会审议通过之日起十二个月
止。
(十一) 关于本次发行公司债券的授权事项
为有效协调本次公司债券发行过程中的具体事宜,董事会提请股东大会授权董事会
及董事会获授权人士,根据有关法律法规的规定及监管机构的意见和建议,在股东大会
审议通过的框架和原则下,从维护本公司利益最大化的原则出发,全权办理本次发行公
司债券的全部事项,包括但不限于:
1、依据国家法律、法规及证券监管部门的有关规定和公司股东大会的决议,根据
公司和债券市场的具体情况,制定及调整本次公司债券的具体发行方案,修订、调整本
次公司债券的发行条款,包括但不限于具体发行规模、债券期限、债券品种、债券利率
及其确定方式、发行时机、发行安排(包括是否分期发行及各期发行的数量等)、担保
安排、还本付息的期限和方式、评级安排、具体申购办法、具体配售安排、是否设置赎
回条款或回售条款以及设置的具体内容、募集资金用途、偿债保障安排(包括但不限于
本次发行方案项下的偿债保障措施)、债券上市等与本次公司债券发行方案有关的全部
事宜;
2、决定聘请中介机构,协助公司办理本次发行公司债券的申报及上市相关事宜;
3、为本次发行公司债券选择债券受托管理人,签署债券受托管理协议以及制定债
券持有人会议规则;
4、负责具体实施和执行本次公司债券发行及申请上市事宜,包括但不限于:制定、
批准、授权、签署、执行、修改、完成与本次公司债券发行及上市相关的所有必要的文
件、合同、协议、合约(包括但不限于承销协议、债券受托管理协议、上市协议及其他
法律文件等),并根据监管部门的要求对申报文件进行相应补充或调整;
5、在本次公司债券发行完成后,办理本次公司债券的上市、还本付息等事宜;
6、除涉及有关法律、法规及《公司章程》规定须由股东大会重新表决的事项外,
依据监管部门意见、政策变化,或市场条件变化,对与本次公开发行公司债券有关的事
项进行相应调整,或根据实际情况决定是否继续进行本次发行公司债券的发行工作;
7、为公司债券的发行设立专项账户;
8、办理与本次发行公司债券有关的其他事项。
公司董事会提请股东大会授权董事会或董事会获授权人士代表公司根据股东大会
的决议及董事会授权具体处理与本次发行公司债券有关的事务。
以上授权自股东大会审议通过之日起至上述授权事项办理完毕之日止。
三、公司的简要财务会计信息
(一)公司最近三年及一期合并范围变化情况
1、2012 年度合并会计报表范围新增 4 家:通过新设增加湖北凯乐蓝海文化传媒有
限公司、天津凯乐投资管理有限公司、泸州凯乐名豪酒业有限公司、泸州龙德商贸有限
公司。
2、2013 年度合并会计报表范围新增 1 家:通过新设增加长沙凯乐物业管理有限公
司。减少 2 家:通过股权出售减少天津凯乐投资管理有限公司,通过经营权转让减少长
沙市开福区华大凯乐国际幼儿园。
3、2014 年度合并会计报表范围减少 2 家:通过股权出售减少泸州凯乐名豪酒业有
限公司、泸州龙德商贸有限公司。
4、2015 年 1-6 月合并会计报表范围增加 5 家:通过收购增加上海凡卓通讯科技有
限公司、兆创移动通信有限公司、博睿信息科技有限公司、上海凡卓软件开发技术有限
公司、深圳凡卓通讯技术有限公司。
5、截至 2015 年 6 月 30 日,纳入合并会计报表范围的子公司情况如下:
序号 公司名称 注册地 注册资本 主营业务 表决权
(万元) 比例
1 湖北凯乐光电有限公司 荆州市 16,000 通信硅芯管、塑料型材及管 100%
材、通信及室内外光(纤)缆、
土工合成材料等产品的生产、
销售
2 武汉凯乐置业发展有限公司 武汉市 5,000 房地产开发 98%
3 长沙凯乐房地产开发有限公司 长沙市 4,000 房地产开发 100%
4 武汉凯乐宏图房地产有限公司 武汉市 50,000 房地产开发 100%
5 武汉凯乐黄山头酒业营销有限公司 武汉市 600 酒类的销售 100%
6 荆州黄山头酒业营销有限公司 荆州市 100 白酒销售 100%
7 武汉市武昌区华大凯乐幼儿园 武汉市 120 学前教育 51%
8 武汉市洪山区华大家园幼儿园 武汉市 150 学前教育 51%
9 湖北黄山头酒业营销有限公司 公安县 100 白酒销售 82.09%
10 长沙黄山头酒类贸易有限公司 长沙市 200 白酒销售 100%
11 湖北凯乐蓝海文化传媒有限公司 武汉市 500 广告设计、代理及活动策划 100%
12 长沙凯乐物业管理有限公司 长沙市 50 物业服务 100%
13 武汉凯乐海盛顿房地产有限公司 武汉市 13,800 房地产开发 99.86%
14 武汉华大博雅教育发展有限公司 武汉市 1,000 教育投资 51%
15 湖南盛长安房地产开发有限公司 长沙市 18,000 房地产开发 100%
16 湖北黄山头酒业有限公司 公安县 11,200 白酒的生产、销售 82.09%
17 上海凡卓通讯科技有限公司 上海市 601.99 通讯产品的设计、制造与销售 100%
18 兆创移动通信有限公司 香港 USD47 通讯产品销售 65%
19 博睿信息科技有限公司 香港 USD51.61 通讯产品销售 100%
20 上海凡卓软件开发技术有限公司 上海市 100.00 通讯产品的设计、制造与销售 100%
21 深圳凡卓通讯技术有限公司 深圳市 100.00 通讯产品的设计、制造与销售 100%
(二)公司最近三年及一期的资产负债表、利润表及现金流量表
1、公司最近三年及一期的合并财务报表
(1)最近三年及一期合并资产负债表
单位:元
项目 2015 年 6 月 30 日 2014 年 12 月 31 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日
流动资产:
货币资金 1,037,900,453.35 791,601,246.91 612,223,716.50 740,360,712.97
结算备付金 - - - -
拆出资金 - - - -
以公允价值计量且其变
动计入当期损益的金融 10,500,000.00 - - -
资产
应收票据 36,210,808.37 33,805,979.95 37,479,200.12 33,759,643.96
应收账款 687,614,879.12 454,516,063.53 348,260,153.69 481,277,274.06
预付款项 167,938,004.39 212,079,205.87 263,395,593.65 307,969,557.74
应收保费 - -- - -
应收分保账款 - - -
应收分保合同准备金 - - - -
应收利息 614,897.26 - - -
应收股利 - - 1,300,000.00 300,000.00
其他应收款 67,298,708.38 48,255,663.69 38,086,464.69 50,261,238.01
买入返售金融资产 - - - -
存货 2,756,841,678.45 2,569,079,053.88 2,548,875,230.06 2,388,332,471.77
一年内到期的非流动资
- - - -
产
其他流动资产
168,938,887.11 228,381,961.11 107,153,998.32
186,003,419.66
流动资产合计 4,933,858,316.43 4,295,340,633.49 4,078,002,319.82 4,109,414,896.83
非流动资产:
发放委托贷款及垫款 - - - -
可供出售金融资产 102,015,546.00 68,107,906.00 135,707,906.00 68,707,906.00
持有至到期投资 - - - -
长期应收款 - - - -
长期股权投资 4,000,000.00 - - -
投资性房地产 79,077,837.40 125,462,939.44 130,892,990.63 125,287,990.16
固定资产 1,020,518,318.74 964,157,127.96 944,160,154.71 653,199,566.68
在建工程 2,751,506.81 14,723,270.90 75,072,477.25 226,620,846.26
工程物资 600,205.86 1,139,537.80 1,678,203.88 10,800,310.05
固定资产清理 - - - -
生产性生物资产 - - - -
油气资产 - - - -
无形资产 76,066,900.30 65,959,914.67 74,499,151.39 76,289,175.75
开发支出 - - - -
商誉 693,531,175.14 1,955,486.97 1,955,486.97 1,955,486.97
长期待摊费用 16,944,210.51 13,917,291.87 18,061,106.14 6,987,739.20
递延所得税资产 55,297,560.91 45,591,024.15 26,993,640.76 12,545,072.98
其他非流动资产 237,626.97 - - -
非流动资产合计 2,051,040,888.64 1,301,014,499.76 1,409,021,117.73 1,182,394,094.05
资产总计 6,984,899,205.07 5,596,355,133.25 5,487,023,437.55 5,291,808,990.88
流动负债:
短期借款 1,491,500,000.00 1,731,150,000.00 1,623,400,000.00 1,437,000,000.00
向中央银行借款 - - - -
吸收存款及同业存放 - - - -
拆入资金 - - - -
交易性金融负债 - - - -
应付票据 - 116,381,640.85 42,413,830.72 41,352,800.00
应付账款 195,089,530.60 100,743,957.30 240,878,553.16 449,499,865.76
预收款项 142,808,188.72 113,185,921.42 320,041,615.83 159,102,841.38
卖出回购金融资产款 - - - -
应付手续费及佣金 - - - -
应付职工薪酬 7,701,070.32 3,764,887.47 5,326,821.80 9,815,163.43
应交税费 68,722,836.79 22,004,895.30 85,698,972.31 131,462,464.68
应付利息 25,945,719.70 7,074,150.00 19,281,859.86 6,697,293.31
应付股利 1,498,047.70 - - -
其他应付款 158,513,238.10 110,974,942.13 135,149,248.50 160,400,902.13
应付分保账款 - - - -
保险合同准备金 - - - -
代理买卖证券款 - - - -
代理承销证券款 - - - -
一年内到期的非流动负
507,180,850.29 556,430,000.00 114,000,000.00 664,220,000.00
债
其他流动负债
流动负债合计 2,598,959,482.22 2,761,710,394.47 2,586,190,902.18 3,059,551,330.69
非流动负债:
长期借款 539,874,622.10 531,800,000.00 496,610,000.00 80,000,000.00
应付债券 939,483,112.22 443,723,086.22 434,266,666.67 190,000,000.00
长期应付款 - - - -
预计负债 - - - -
递延收益 1,555,384.62 1,350,000.00 - -
递延所得税负债 3,149,796.00 - 7,447,838.69 6,472,838.69
其他非流动负债 - - 6,939,600.00 68,115,600.00
非流动负债合计 1,484,062,914.94 976,873,086.22 945,264,105.36 344,588,438.69
负债合计 4,083,022,397.16 3,738,583,480.69 3,531,455,007.54 3,404,139,769.38
所有者权益:
实收资本(或股本) 666,747,648.00 527,640,000.00 527,640,000.00 527,640,000.00
资本公积 1,165,108,612.69 348,187,368.34 348,698,390.18 350,090,912.18
减:库存股 - - - -
其他综合收益 16,744,849.69 - 42,204,419.26 36,679,419.26
盈余公积 221,566,483.79 214,842,457.75 198,995,062.37 186,343,640.50
一般风险准备 - - - -
未分配利润 719,833,665.14 654,572,370.80 649,285,224.23 583,330,125.52
外币报表折算差额 - - - -
归属于母公司所有者权
2,790,001,259.31 1,745,242,196.89 1,766,823,096.04 1,684,084,097.46
益合计
少数股东权益 111,875,548.60 112,529,455.67 188,745,333.97 203,585,124.04
所有者权益合计 2,901,876,807.91 1,857,771,652.56 1,955,568,430.01 1,887,669,221.50
负债和所有者权益总计 6,984,899,205.07 5,596,355,133.25 5,487,023,437.55 5,291,808,990.88
(2)最近三年及一期合并利润表
单位:元
项目 2015 年 1-6 月 2014 年度 2013 年度 2012 年度
一、营业总收入 1,389,091,519.58 1,743,091,404.11 1,919,635,539.55 2,483,734,496.46
其中:营业收入 1,389,091,519.58 1,743,091,404.11 1,919,635,539.55 2,483,734,496.46
利息收入 - - - -
已赚保费 - - - -
手续费及佣金 - - - -
收入
二、营业总成本 1,310,591,131.04 1,751,865,724.58 1,809,801,442.05 2,168,788,181.59
其中:营业成本 1,118,664,567.43 1,328,707,678.62 1,394,252,702.40 1,740,299,508.37
利息支出 - - - -
手续费及佣金 - - - -
支出
退保金 - - - -
赔付支出净额 - - - -
提取保险合同 - - - -
准备金净额
保单红利支出 - - - -
分保费用 - - - -
营业税金及附
21,758,403.10 44,272,963.61 71,262,844.28 103,779,032.18
加
销售费用 27,463,141.60 130,036,339.92 171,339,034.69 175,354,649.68
管理费用 71,447,217.59 93,687,692.40 81,625,141.31 67,678,547.23
财务费用 49,469,465.54 143,276,101.34 94,729,182.34 72,412,844.29
资产减值损失 21,788,335.78 11,884,948.69 -3,407,462.97 9,263,599.84
加:公允价值变动收
益(损失以“-”号填 - - - -
列)
投资收益(损失
6,051,296.19 66,013,797.70 1,553,071.98 693,142.64
以“-”号填列)
其中:对联营
企业和合营企业的投 - - - -
资收益
汇兑收益(损失以
- - - -
“-”号填列)
三、营业利润(亏损以
84,551,684.73 57,239,477.23 111,387,169.48 315,639,457.51
“-”号填列)
加:营业外收入 2,622,894.40 3,729,974.88 8,364,884.36 2,665,553.60
减:营业外支出 1,348,409.28 1,644,476.07 1,640,217.56 2,687,062.71
其中:非流动资产处置
- 70,022.95 194,758.30 -
损失
四、利润总额(亏损总
85,826,169.85 59,324,976.04 118,111,836.28 315,617,948.40
额以“-”号填列)
减:所得税费用 14,207,537.16 8,006,137.51 24,841,106.66 82,052,222.62
五、净利润(净亏损以
71,618,632.69 51,318,838.53 93,270,729.62 233,565,725.78
“-”号填列)
归属于母公司所有者
71,985,320.38 47,516,541.95 78,606,520.58 189,529,366.69
的净利润
少数股东损益 -366,687.69 3,802,296.58 14,664,209.04 44,036,359.09
六、每股收益:
(一)基本每股收益 0.13 0.09 0.15 0.36
(二)稀释每股收益 0.13 0.09 0.15 0.36
七、其他综合收益 16,744,849.69 -42,204,419.26 5,525,000.00 12,431,250.00
归属于母公司所有者
16,744,849.69 -42,204,419.26 5,525,000.00 12,431,250.00
的综合收益总额
归属于少数股东的综
- - - -
合收益总额
八、综合收益总额 88,363,482.38 9,114,419.27 98,795,729.62 245,996,975.78
归属于母公司所有者
88,730,170.07 5,312,122.69 84,131,520.58 201,960,616.69
的综合收益总额
归属于少数股东
-366,687.69 3,802,296.58 14,664,209.04 44,036,359.09
的综合收益总额
(3)最近三年及一期合并现金流量表
单位:元
项目 2015 年 1-6 月 2014 年度 2013 年度 2012 年度
一、经营活动产生的现金流
量:
销售商品、提供劳务收到的
1,113,231,250.60 1,554,696,936.05 2,407,250,669.34 2,375,354,181.45
现金
客户存款和同业存放款项
- - - -
净增加额
向中央银行借款净增加额 - - - -
向其他金融机构拆入资金
- - - -
净增加额
收到原保险合同保费取得
- - - -
的现金
收到再保险业务现金净额 - - - -
保户储金及投资款净增加
- - - -
额
处置交易性金融资产净增
- - - -
加额
收取利息、手续费及佣金的
- - - -
现金
拆入资金净增加额 - - - -
回购业务资金净增加额 - - - -
收到的税费返还 551,184.98 - - -
收到其他与经营活动有关
133,818,396.99 140,186,659.51 180,385,228.83 50,810,806.21
的现金
经营活动现金流入小计 1,247,600,832.57 1,694,883,595.56 2,587,635,898.17 2,426,164,987.66
购买商品、接受劳务支付的
957,964,820.06 1,278,306,417.49 1,632,759,677.17 1,616,356,225.98
现金
客户贷款及垫款净增加额 - - - -
存放中央银行和同业款项
- - - -
净增加额
支付原保险合同赔付款项
- - - -
的现金
支付利息、手续费及佣金的
- - - -
现金
支付保单红利的现金 - - - -
支付给职工以及为职工支
93,137,540.30 108,216,514.27 110,599,415.22 83,813,685.21
付的现金
支付的各项税费 46,583,506.80 126,416,408.97 292,631,525.18 260,308,152.38
支付其他与经营活动有关
57,515,066.48 263,985,476.52 341,895,575.22 267,905,653.47
的现金
经营活动现金流出小计 1,155,200,933.64 1,776,924,817.25 2,377,886,192.79 2,228,383,717.04
经营活动产生的现金流量
92,399,898.93 -82,041,221.69 209,749,705.38 197,781,270.62
净额
二、投资活动产生的现金流
量:
收回投资收到的现金 5,091,000.00 78,496,581.24 59,771,171.20 16,200,000.00
取得投资收益收到的现金 6,053,519.17 2,050,000.00 300,000.00 1,293,142.64
处置固定资产、无形资产和
其他长期资产收回的现金 - 84,000.00 1,000.00 -
净额
处置子公司及其他营业单
- 73,002,344.46 3,771,140.44 -
位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关
301,838,460.50 - 38,000,000.00 -
的现金
投资活动现金流入小计 312,982,979.67 153,632,925.70 101,843,311.64 17,493,142.64
购建固定资产、无形资产和
其他长期资产支付的现金 26,273,828.75 106,746,189.80 309,137,669.00 217,110,403.76
投资支付的现金 136,897,620.24 8,062,000.00 123,442,698.32 24,200,000.00
质押贷款净增加额 - - - -
取得子公司及其他营业单
- - - -
位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关
- - 305,332.52 -
的现金
投资活动现金流出小计 163,171,448.99 114,808,189.80 432,885,699.84 241,310,403.76
投资活动产生的现金流量
149,811,530.68 38,824,735.90 -331,042,388.20 -223,817,261.12
净额
三、筹资活动产生的现金流
量:
吸收投资收到的现金 - - - 19,200,000.00
其中:子公司吸收少数
- - - -
股东投资收到的现金
取得借款收到的现金 735,640,000.00 1,701,400,000.00 2,683,120,165.03 2,240,115,600.00
发行债券收到的现金 495,500,000.00 197,300,000.00 243,550,000.00
收到其他与筹资活动有关
110,000,000.00 481,198,715.90 142,637,336.66 -
的现金
筹资活动现金流入小计 1,341,140,000.00 2,379,898,715.90 3,069,307,501.69 2,259,315,600.00
偿还债务支付的现金 1,103,066,298.32 1,632,727,600.00 2,719,472,156.00 1,858,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息
110,403,548.68 249,171,374.19 191,732,213.47 193,428,388.72
支付的现金
其中:子公司支付给少 - - - -
数股东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关
- 424,586,071.40 - 238,887,339.74
的现金
筹资活动现金流出小计 1,213,469,847.00 2,306,485,045.59 2,911,204,369.47 2,290,315,728.46
筹资活动产生的现金流量
127,670,153.00 73,413,670.31 158,103,132.22 -31,000,128.46
净额
四、汇率变动对现金及现金
-36,167.37 -53,091.54 -203,872.25 -80,433.10
等价物的影响
五、现金及现金等价物净增
369,845,415.24 30,144,092.98 36,606,577.15 -57,116,552.06
加额
加:期初现金及现金等
285,693,658.84 255,549,565.86 218,942,988.71 276,059,540.77
价物余额
六、期末现金及现金等价物
655,539,074.08 285,693,658.84 255,549,565.86 218,942,988.71
余额
2、公司最近三年及一期母公司财务报表
(1)最近三年及一期母公司资产负债表
单位:元
项目 2015年6月30日 2014年12月31日 2013年12月31日 2012年12月31日
流动资产:
货币资金 823,322,257.10 664,845,471.56 374,439,214.15 497,725,566.71
以公允价值计量且
其变动计入当期损 10,500,000.00 - - -
益的金融资产
应收票据 19,059,265.37 33,055,979.95 30,279,200.12 30,279,643.96
应收账款 488,187,737.49 410,809,089.88 277,366,081.91 262,064,180.33
预付款项 25,327,018.67 15,539,236.74 14,714,836.72 18,732,358.63
应收利息 614,897.26 - - -
应收股利 - - 1,300,000.00 300,000.00
其他应收款 1,461,276,320.61 1,361,227,781.00 1,547,494,194.61 1,065,478,965.22
存货 117,988,387.38 141,296,487.45 173,969,352.54 117,324,749.85
一年内到期的非流
- - - -
动资产
其他流动资产 34,162,328.75 45,841,847.02 83,560,449.18 66,604,301.11
流动资产合计 2,980,438,212.63 2,672,615,893.60 2,503,123,329.23 2,058,509,765.81
非流动资产:
可供出售金融资产 101,515,546.00 67,607,906.00 135,207,906.00 68,707,906.00
持有至到期投资 - - - -
长期应收款 - - - -
长期股权投资 2,319,077,820.87 1,459,077,820.87 1,451,015,820.87 1,444,755,820.87
投资性房地产 - - - -
固定资产 246,912,039.49 262,011,230.59 282,776,801.44 310,996,968.95
在建工程 2,751,506.81 14,625,283.53 3,376,239.24 52,310.00
工程物资 - - - 8,616,550.05
固定资产清理 - - - -
生产性生物资产 - - - -
油气资产 - - - -
无形资产 6,344,964.00 6,452,466.00 6,667,470.00 6,882,474.00
开发支出 - - - -
商誉 - - - -
长期待摊费用 - - - -
递延所得税资产 9,559,758.62 7,534,495.40 6,533,220.83 6,798,506.19
其他非流动资产 - - - -
非流动资产合计 2,686,161,635.79 1,817,309,202.39 1,885,577,458.38 1,846,810,536.06
资产总计 5,666,599,848.42 4,489,925,095.99 4,388,700,787.61 3,905,320,301.87
流动负债:
短期借款 628,000,000.00 931,400,000.00 1,097,400,000.00 886,000,000.00
交易性金融负债 - - - -
应付票据 723,500,000.00 690,381,640.85 329,403,830.72 321,352,800.00
应付账款 98,011,143.70 69,109,630.05 86,094,648.14 46,082,348.49
预收款项 17,689,282.76 31,382,271.14 15,816,760.86 27,575,235.16
应付职工薪酬 1,369,954.29 1,177,948.16 4,389,326.16 9,042,563.51
应交税费 20,485,956.87 12,468,367.08 13,102,963.81 18,010,838.13
应付利息 10,281,945.11 236,111.11 7,620,556.00 -
应付股利 - - - -
其他应付款 399,927,933.86 354,873,184.33 682,585,897.25 761,116,821.23
一年内到期的非流
409,100,000.00 500,910,000.00 114,000,000.00 364,220,000.00
动负债
其他流动负债 - - - -
流动负债合计 2,308,366,216.59 2,591,939,152.72 2,350,413,982.94 2,433,400,606.52
非流动负债:
长期借款 109,640,000.00 155,800,000.00 496,610,000.00
应付债券 693,066,445.63 197,306,419.63 - -
长期应付款 - - - -
专项应付款 - - - -
预计负债 - - - -
递延所得税负债 3,149,796.00 - 7,447,838.69 6,472,838.69
其他非流动负债 - - - -
非流动负债合计 805,856,241.63 353,106,419.63 504,057,838.69 6,472,838.69
负债合计 3,114,222,458.22 2,945,045,572.35 2,854,471,821.63 2,439,873,445.21
所有者权益:
实收资本(或股本) 666,747,648.00 527,640,000.00 527,640,000.00 527,640,000.00
资本公积 1,208,230,794.24 391,309,549.89 391,309,549.89 391,309,549.89
减:库存股 - - - -
其他综合收益 17,848,844.00 - 42,204,419.26 36,679,419.26
盈余公积 221,566,483.79 214,842,457.75 198,995,062.37 186,343,640.50
未分配利润 437,983,620.17 411,087,516.00 374,079,934.46 323,474,247.01
所有者权益合计 2,552,377,390.20 1,544,879,523.64 1,534,228,965.98 1,465,446,856.66
负债和所有者权益
5,666,599,848.42 4,489,925,095.99 4,388,700,787.61 3,905,320,301.87
总计
(2)最近三年及一期母公司利润表
单位:元
项目 2015 年 1-6 月 2014 年度 2013 年度 2012 年度
一、营业收入 614,432,787.14 1,161,051,655.43 884,809,633.18 1,063,966,331.14
减:营业成本 523,146,049.25 998,323,654.35 761,058,384.18 907,737,144.58
营业税金及附加 2,424,092.56 3,229,431.37 2,654,275.89 3,397,826.51
销售费用 4,368,177.29 35,711,626.93 23,472,185.12 36,564,451.35
管理费用 16,438,040.90 30,413,265.09 24,940,851.40 18,928,552.30
财务费用 21,645,937.66 53,441,008.32 3,267,198.09 32,128,654.57
资产减值损失 13,309,748.59 9,886,541.80 2,991,157.33 7,832,775.77
加:公允价值变动收益
- - - -
(损失以“-”号填列)
投资收益(损失以“-”号
6,051,296.19 61,298,839.19 1,300,000.00 89,135,697.00
填列)
其中:对联营企业和合
- - - -
营企业的投资收益
二、营业利润(亏损以
39,152,037.08 91,344,966.76 67,725,581.17 146,512,623.06
“-”号填列)
加:营业外收入 547,659.77 1,196,521.22 5,879,860.83 1,488,106.73
减:营业外支出 126,129.16 478,948.56 126,340.13 96,880.50
其中:非流动资产处置
- - - -
损失
三、利润总额(亏损总
39,573,567.69 92,062,539.42 73,479,101.87 147,903,849.29
额以“-”号填列)
减:所得税费用 5,953,437.48 12,825,562.50 10,221,992.55 9,158,952.45
四、净利润(净亏损以
33,620,130.21 79,236,976.92 63,257,109.32 138,744,896.84
“-”号填列)
五、每股收益:
(一)基本每股收益 - - - -
(二)稀释每股收益 - - - -
六、其他综合收益 17,848,844.00 -42,204,419.26 5,525,000.00 12,431,250.00
七、综合收益总额 51,468,974.21 37,032,557.66 68,782,109.32 151,176,146.84
(3)最近三年及一期母公司现金流量表
单位:元
项目 2015 年 1-6 月 2014 年度 2013 年度 2012 年度
一、经营活动产生的现金
流量:
销售商品、提供劳务收到
553,577,841.72 1,020,741,566.94 811,135,932.52 1,040,381,141.48
的现金
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关
121,621,839.92 569,812,025.97 2,558,445,891.35 2,406,415,560.16
的现金
经营活动现金流入小计 675,199,681.64 1,590,553,592.91 3,369,581,823.87 3,446,796,701.64
购买商品、接受劳务支付
447,874,268.73 747,215,602.22 650,348,724.31 1,155,681,557.73
的现金
支付给职工以及为职工支
43,862,271.59 45,418,384.41 50,466,771.49 47,685,822.40
付的现金
支付的各项税费 18,756,750.81 23,868,625.88 54,953,642.11 33,461,471.07
支付其他与经营活动有关
139,997,600.63 440,608,436.33 2,993,532,945.97 1,876,397,334.52
的现金
经营活动现金流出小计 650,490,891.76 1,257,111,048.84 3,749,302,083.88 3,113,226,185.72
经营活动产生的现金流量
24,708,789.88 333,442,544.07 -379,720,260.01 333,570,515.92
净额
二、投资活动产生的现金
流量:
收回投资收到的现金 5,091,000.00 78,496,581.24 5,500,000.00
取得投资收益收到的现金 6,053,519.17 2,050,000.00 300,000.00 89,735,697.00
处置固定资产、无形资产
和其他长期资产收回的现 - - - -
金净额
处置子公司及其他营业单
- - - -
位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关
228,738,892.35 - - -
的现金
投资活动现金流入小计 239,883,411.52 80,546,581.24 5,800,000.00 89,735,697.00
购建固定资产、无形资产
和其他长期资产支付的现 3,804,152.75 26,046,067.04 36,463,176.84 31,828,612.74
金
投资支付的现金 132,897,620.24 8,062,000.00 63,760,000.00 168,500,000.00
取得子公司及其他营业单
- - - -
位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关
- - - -
的现金
投资活动现金流出小计 136,701,772.99 34,108,067.04 100,223,176.84 200,328,612.74
投资活动产生的现金流量
103,181,638.53 46,438,514.20 -94,423,176.84 -110,592,915.74
净额
三、筹资活动产生的现金
流量:
吸收投资收到的现金 - - - -
取得借款收到的现金 466,430,000.00 1,171,400,000.00 1,741,000,000.00 1,017,000,000.00
发行债券收到的现金 495,500,000.00 207,300,000.00 - -
收到其他与筹资活动有关
110,000,000.00 - 93,000,000.00 -
的现金
筹资活动现金流入小计 1,071,930,000.00 1,378,700,000.00 1,834,000,000.00 1,017,000,000.00
偿还债务支付的现金 907,800,000.00 1,291,300,000.00 1,283,210,000.00 874,000,000.00
分配股利、利润或偿付利
52,541,967.62 166,821,277.66 85,475,064.65 84,463,875.55
息支付的现金
支付其他与筹资活动有关
- 158,792,766.87 - 237,576,100.10
的现金
筹资活动现金流出小计 960,341,967.62 1,616,914,044.53 1,368,685,064.65 1,196,039,975.65
筹资活动产生的现金流量
111,588,032.38 -238,214,044.53 465,314,935.35 -179,039,975.65
净额
四、汇率变动对现金及现
-35,327.17 -53,091.54 -203,872.25 -80,433.10
金等价物的影响
五、现金及现金等价物净
239,443,133.62 141,613,922.20 -9,032,373.75 43,857,191.43
增加额
加:期初现金及现金
221,725,944.21 80,112,022.01 89,144,395.76 45,287,204.33
等价物余额
六、期末现金及现金等价
461,169,077.83 221,725,944.21 80,112,022.01 89,144,395.76
物余额
(三)公司最近三年及一期主要财务指标
财务指标 2015年6月30日 2014年12月31日 2013年12月31日 2012年12月31日
流动比率(倍) 1.90 1.56 1.58 1.34
速动比率(倍) 0.84 0.63 0.59 0.56
资产负债率(合并) 58.45% 66.80% 64.36% 64.33%
项目 2015年1-6月 2014年度 2013年度 2012年度
应收账款周转率(次) 2.43 4.34 4.63 6.73
存货周转率(次) 0.42 0.52 0.56 0.77
(四)公司管理层简明财务分析
合并口径会计信息较能全面反映公司整体的财务实力和资信状况。因此,为完整反
映公司的实际情况和财务实力,以下将结合公司合并报表口径的财务数据进行分析。公
司资产负债结构、现金流量、盈利能力、未来业务目标以及盈利能力的可持续性的分析
情况如下:
1、 资产结构分析:
单位:万元
项目 2015.6.30 2014.12.31 2013.12.31 2012.12.31
金额 占比 金额 占比 金额 占比 金额 占比
流动资产合计 493,385.83 70.64% 429,534.06 76.75% 407,800.23 74.32% 410,941.49 77.66%
非流动资产合计 205,104.09 29.36% 130,101.45 23.25% 140,902.11 25.68% 118,239.41 22.34%
资产总计 698,489.92 100.00% 559,635.51 100.00% 548,702.34 100.00% 529,180.90 100.00%
报告期内,公司保持稳步发展,资产总额总体保持稳中有升,其中 2015 年 6 月末
较 2014 年末增加 138,854.41 万元,增幅 24.81%,主要是 2015 年 4 月公司完成收购上
海凡卓,合并范围增加所致。
报告期内,公司的流动资产占资产总额的比例在 70%以上,占比较高,2013 年末
较 2012 年减少 0.76%,变动较小;2014 年末较 2013 年末增加 5.33%,主要是随着公司
光纤项目陆续投产,相应存货与经营相关的应收账款余额也相应增加所致;2015 年 6
月末较 2014 年末增加 14.87%,主要是 2015 年 4 月公司完成收购上海凡卓,合并范围
增加所致。
公司的非流动资产 2013 年末较 2012 年末增加 19.17%,主要是由于公司不断加大
了光纤项目以及酒业青吉工业园(白酒包装勾储)、窖池等项目建设;2014 年末较 2013
年末减少 7.67%,主要是由于公司 2014 年出售长江证券股份有限公司 650 万股流通股
所致;2015 年 6 月末较 2014 年末增加 57.65%,主要是公司 2015 年 4 月完成收购上海
凡卓,非同一控制下合并报表时产生 69,157.57 万元商誉所致。
2、 负债结构分析
单位:万元
项目 2015.6.30 2014.12.31 2013.12.31 2012.12.31
金额 占比 金额 占比 金额 占比 金额 占比
流动负债合计 259,895.95 63.65% 276,171.04 73.87% 258,619.09 73.23% 305,955.13 89.88%
非流动负债合计 148,406.29 36.35% 97,687.31 26.13% 94,526.41 26.77% 34,458.84 10.12%
负债总计 408,302.24 100.00% 373,858.35 100.00% 353,145.50 100.00% 340,413.98 100.00%
报告期内,公司负债总额逐年小幅增长,2013 年末比 2012 年末增长 3.74%,2014
年末比 2013 年末增长 5.87%,2015 年 6 月末较 2014 年末增长 9.21%。公司负债结构总
体以流动负债为主,各期末其占负债总额的比例超过 60%,但报告期内公司逐步调整
负债结构,非流动负债占比逐渐上升。
3、现金流量分析
单位:万元
项目 2015 年 1-6 月 2014 年 2013 年 2012 年
经营活动产生的现金流量净额 9,239.99 -8,204.12 20,974.97 19,778.13
投资活动产生的现金流量净额 14,981.15 3,882.47 -33,104.24 -22,381.73
筹资活动产生的现金流量净额 12,767.02 7,341.37 15,810.31 -3,100.01
汇率变动对现金及现金等价物的影响 -3.62 -5.31 -20.39 -8.04
现金及现金等价物净增加额 36,984.54 3,014.41 3,660.65 -5,711.65
2014年以来,经营活动产生的现金流量净额大幅减少,主要系网络信息材料销售收
入增加使得应收账款等经营性应收项目增加,以及随着房地产、白酒销售规模下降,应
付账款、预收款项等经营性应付项目减少所致。
2014年以来,公司投资活动产生的现金流量净额由负变正,主要系2014年公司出售
持有的长江证券股份有限公司650万股股票,以及转让子公司凯乐名豪51%股权所致;
2015年1-6月为正数,主要系公司完成发行股份购买上海凡卓100%股权,发行股份募集
资金25,110万元,以及合并上海凡卓现金增加7,309.96万元所致。
报告期内,公司筹资活动产生的现金流量净额呈波动上升趋势,主要系公司业务规
模的扩张,公司视不同融资方式融资成本的变化,灵活采用银行承兑汇票贴现、发行中
小企业私募债、中期票据以及银行借款等方式,筹集公司经营所必须的流动资金所致。
4、偿债能力分析
财务指标 2015年6月30日 2014年度 2013年度 2012年度
资产负债率(合并) 58.45% 66.80% 64.36% 64.33%
流动比率(倍) 1.90 1.56 1.58 1.34
速动比率(倍) 0.84 0.63 0.59 0.56
报告期内,公司生产经营状况良好,受发行股份购买上海凡卓100%股权的影响,2015
年6月末资产负债率下降为为58.45%。截至2012年12月31日、2013年12月31日、2014年
12月31日和2015年6月30日,公司流动比率分别为1.34倍、1.58倍、1.56倍和1.90倍,
速动比率分别为0.56倍、0.59倍、0.63倍和0.84倍,呈上升趋势,处于较为合理水平。
5、盈利能力分析
单位:万元
项目 2015年1-6月 2014年度 2013年度 2012年度
营业收入 138,909.15 174,309.14 191,963.55 248,373.45
营业成本 111,866.46 132,870.77 139,425.27 174,029.95
营业利润 8,455.17 5,723.95 11,138.72 31,563.95
利润总额 8,582.62 5,932.50 11,811.18 31,561.79
净利润 7,161.86 5,131.88 9,327.07 23,356.57
归属于母公司所有者的净利润 7,198.53 4,751.65 7,860.65 18,952.94
近三年来,公司营业收入、营业利润等逐年下降,主要系受到国家政策和市场环境
的不利影响,公司房地产业和白酒业两个板块的销售收入出现大幅下滑所致。2015年上
半年完成收购上海凡卓,合并增加通讯软件技术开发业务收入,公司营业收入、营业利
润等出现回升态势。
6、未来业务目标及盈利能力的可持续性
公司所处部分产业受宏观政策影响近年来景气度有所下降,公司制定了“内涵式与
外延式”并举的战略规划,即一方面要调整产业结构,巩固优势产业,另一方面要根据
公司的发展战略规划,利用资本市场并购工具,通过收购兼并等方式转型升级,创造新
的利润增长点,为股东创造更多财富,具体规划如下:
(1)内涵式优化产业产品结构
A、做大做强光电缆通讯产业
公司现有产业中涉及光电缆通讯产业、白酒产业、房地产业,涉及行业较多,协同
性较弱。未来公司将优化产业结构,在运营商拓展信息传输与应用方面下功夫,做大做
强光电缆通讯产业,并逐步从上市公司中剥离出与通讯产业不相关的白酒等相关业务,
减少房地产业务的投入。
B、优化产品结构,进一步提高产品技术含量
公司在优化产业结构的同时积极调整产品结构,对技术含量高的产品及配套产品加
大投入,淘汰材料成本高、劳动密集、附加值低的产品。公司围绕光电缆通讯领域目前
已形成 1,200 万芯公里光纤生产能力、1,200 万芯公里光缆生产能力、4 万公里馈线生产
能力、50 万箱数据电缆生产能力,通信硅管生产能力是亚洲最大生产基地之一。公司
是目前中国电信运营商建立网络基础工程国内唯一纤、缆、管三者具全通讯产品生产企
业,是中国移动、电信、联通三大电信运营商主流供应商之一。公司将不断提高光电缆
等通讯信息产品的行业地位,扩大其在三大电信运营商集中采购中的额度,同时积极拓
展国际市场。
(2)外延式转型升级
随着我国 4G 牌照的颁发以及宽带中国战略强力推动,中国三大电信运营商投资力
度的进一步加大,以智能手机为代表的中国通信产业迎来了新一波快速发展的浪潮。过
去 5 年,全球智能手机市场持续快速增长,根据全球知名市场调查公司 IHS(Information
Handling Services)的统计数据,2008 年-2013 年全球智能手机年平均增长率在 46%,
其中 2013 年全球智能手机市场达 10 亿台,较 2012 年的 7.27 亿台增长 38%。而 2008
年-2013 年中国智能手机平均增长率在 89%,其中 2013 年中国智能手机市场达 3.18 亿
台,较 2012 年的 2.06 亿台增长 54%。根据 IHS 公司的预测,2017 年全球智能手机市
场将达到 17.2 亿台,2013 年-2017 年的年平均增长率为 14%,而 2017 年中国智能手机
市场将达到 4.94 亿台,2013 年-2017 年的年平均增长率将为 12%。
智能手机产业作为通信产业的重要一环,近年来发展迅速。为了抓住通信产业新的
发展机遇,公司通过并购以智能手机研发设计为主营业务的上海凡卓,充分利用资本市
场并购工具以收购兼并等方式创造新的利润增长点。在考虑能与公司现有业务发挥协同
效应的前提下,通过收购兼并实现由传统的制造业企业转型升级为具有软硬件结合能力
的综合通信解决方案服务商。同时,公司拟通过本次发行增资上海凡卓,用于穿戴式智
能设备产业化项目建设,将公司业务拓展至可穿戴智能设备领域。
此外,公司本次发行拟投资 20,800 万元用于增资长信畅中,增资后持有长信畅中
的股比例将达到 54.71%,成为其控股股东,从而使公司业务进一步拓展至医疗信息相
关的软件开发及应用系统集成领域。
公司未来计划向以移动智能终端、互联网信息化平台为核心产品和服务的,软硬件
相结合的 IT 产业转型。
四、本次债券发行的募集资金用途
本次发行公司债券的募集资金扣除发行费用后拟用于偿还金融机构借款、补充流动
资金及适用的法律法规允许的其他用途。具体用途及金额比例提请股东大会授权董事会
或董事会获授权人士根据公司财务状况与资金需求情况,在上述范围内确定。
本次发行公司债券募集资金的运用将有利于优化公司债务结构,拓宽公司融资渠道,
降低公司融资成本,促进公司稳步健康发展。
五、其他重要事项
(一)担保情况
发行人除对控股子公司提供担保外,无其他对外担保事项。
公司之房地产子公司按房地产经营惯例为商品房承购人提供抵押贷款担保,担保类
型为阶段性担保。阶段性担保期限自保证合同生效之日起;到商品房承购人所购住房的
《房产证》办出及抵押登记手续办妥后并交银行执管之日止。截至2015年6月30日,为
凯乐国际城承担阶段性担保额为约人民币1,484.00万元,为凯乐桂园承担阶段性担保额
为约人民币3,860.00万元。
(二)重大未决诉讼或仲裁
截至2015年6月30日,公司无未决或未了结的重大诉讼或仲裁。
特此公告。
湖北凯乐科技股份有限公司
2015 年【8】月【11】日
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