美畅股份: 2025年三季度报告内容摘要

（原标题：2025年三季度报告）

证券代码：300861 证券简称：美畅股份 公告编号：2025-068

杨凌美畅新材料股份有限公司2025年第三季度报告

重要内容提示： 1. 董事会及董事、高级管理人员保证季度报告的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 2. 公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)声明：保证季度报告中财务信息的真实、准确、完整。 3. 第三季度财务会计报告是否经过审计：否

一、主要财务数据 （一）主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据：否

注：鉴于报告期内公司实施2024年度利润分配，股本结构发生变化，公司根据《企业会计准则第34号——每股收益》第十三条规定，已对上年同期的每股收益进行重新计算，以保持列报口径的可比性。

（二）非经常性损益项目和金额 单位：元 | 项目|本报告期金额|年初至报告期期末金额|说明| |---|---|---|---| | 非流动性资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）|-7,647,473.12|-20,138,228.41|| | 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定的标准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除外）|1,932,080.11|8,148,112.10|| | 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益|19,270,893.58|55,927,968.78|| | 除上述各项之外的其他营业外收入和支出|-636,948.38|-609,941.99|| | 减：所得税影响额|2,058,521.78|7,114,292.77|| | 合计|10,860,030.41|36,213,617.71|--|

公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。

二、股东信息 报告期末普通股股东总数：21,917 报告期末表决权恢复的优先股股东总数（如有）：0

前10名股东持股情况（不含通过转融通出借股份） | 股东名称|股东性质|持股比例|持股数量|持有有限售条件的股份数量|股份状态|数量| |---|---|---|---|---|---|---| | 吴英|境内自然人|49.61%|333,300,734.00|249,975,551.00|不适用|0| | 张迎九|境内自然人|11.42%|76,720,686.00|0|不适用|0| | 贾海波|境内自然人|4.97%|33,415,593.00|0|不适用|0| | 香港中央结算有限公司|境外法人|1.18%|7,920,592.00|0|不适用|0| | 三亚兆恒私募基金管理合伙企业（有限合伙）－如东无尽藏金刚新材料股权投资基金合伙企业（有限合伙）|其他|0.77%|5,201,584.00|0|不适用|0| | 深圳有域投资管理有限公司－如东恒远新材料股权投资基金合伙企业（有限合伙）|其他|0.71%|4,764,865.00|0|不适用|0| | 泰康人寿保险有限责任公司－投连－创新动力|其他|0.61%|4,116,771.00|0|不适用|0| | 上海宁泉资产管理有限公司－宁泉致远79号私募证券投资基金|其他|0.52%|3,466,180.00|0|不适用|0| | 基本养老保险基金一二零五组合|其他|0.49%|3,267,180.00|0|不适用|0| | 中国银行股份有限公司－华泰柏瑞中证光伏产业交易型开放式指数证券投资基金|其他|0.46%|3,058,212.00|0|不适用|0|

前10名无限售条件股东持股情况（不含通过转融通出借股份、高管锁定股） | 股东名称|持有无限售条件股份数量|股份种类|数量| |---|---|---|---| | 吴英|83,325,183.00|人民币普通股|83,325,183.00| | 张迎九|76,720,686.00|人民币普通股|76,720,686.00| | 贾海波|33,415,593.00|人民币普通股|33,415,593.00| | 香港中央结算有限公司|7,920,592.00|人民币普通股|7,920,592.00| | 三亚兆恒私募基金管理合伙企业（有限合伙）－如东无尽藏金刚新材料股权投资基金合伙企业（有限合伙）|5,201,584.00|人民币普通股|5,201,584.00| | 深圳有域投资管理有限公司－如东恒远新材料股权投资基金合伙企业（有限合伙）|4,764,865.00|人民币普通股|4,764,865.00| | 泰康人寿保险有限责任公司－投连－创新动力|4,116,771.00|人民币普通股|4,116,771.00| | 上海宁泉资产管理有限公司－宁泉致远79号私募证券投资基金|3,466,180.00|人民币普通股|3,466,180.00| | 基本养老保险基金一二零五组合|3,267,180.00|人民币普通股|3,267,180.00| | 中国银行股份有限公司－华泰柏瑞中证光伏产业交易型开放式指数证券投资基金|3,058,212.00|人民币普通股|3,058,212.00|

上述股东关联关系或一致行动的说明：1、如东无尽藏金刚新材料股权投资基金合伙企业（有限合伙）的私募基金管理人三亚兆恒私募基金管理合伙企业（有限合伙）是如东恒远新材料股权投资基金合伙企业（有限合伙）的普通合伙人；2、公司未知其他前10名股东之间是否还存在其他关联关系或是否属于一致行动人。 前10名股东参与融资融券业务股东情况说明（如有）：无 持股5%以上股东、前10名股东及前10名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况：不适用 前10名股东及前10名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化：不适用

（三）限售股份变动情况 单位：股 | 股东名称|期初限售股数|本期解除限售股数|本期增加限售股数|期末限售股数|限售原因|拟解除限售日期| |---|---|---|---|---|---|---| | 吴英|238,071,953|59,517,988|71,421,586.00|249,975,551|高管锁定股。吴英先生于2024年11月18日离职，其所持有的238,071,953股按100%予以锁定；离职满半年后至原定任期届满六个月，吴英先生所持股票按75%予以锁定；2025年7月8日，公司实施完成2024年度权益分派，吴英先生持股数量增加至333,300,734股，高管锁定股相应增加至249,975,551股。|2027年9月29日| | 合计|238,071,953|59,517,988|71,421,586.00|249,975,551|--|--|

三、其他重要事项 （一）回购进展 截至2025年9月30日，公司通过股份回购专用证券账户以集中竞价交易方式累计回购公司股份1,985,820股，占公司当前总股本的0.2956%，最高成交价为21.54元/股，最低成交价为16.15元/股，成交总金额为人民币34,175,291.20元（不含佣金等交易费用）。本次股份回购方案已实施完毕，具体内容详见公司于2025年10月9日披露的《关于回购公司股份期限届满暨回购完成的公告》（编号：2025-066）。

（二）股本变动 公司2024年度利润分配方案已获2025年5月19日召开的2024年年度股东大会审议通过。2024年度利润分配方案为：以实施2024年度利润分配方案时股权登记日的总股本扣除公司回购专用账户中已回购股份的股数为基数，向股权登记日登记在册的全体股东每10股派发现金红利人民币5元（含税），每10股送红股4股，不进行资本公积金转增股本。公司以2025年7月7日为股权登记日，当日公司总股本为480,012,000股，扣除回购专用证券账户上已回购股份440,900股，本次权益分派的股份基数为479,571,100股，共派发现金红利239,785,550.00元，送红股191,828,440股。按股权登记日公司总股本折算后，每10股派现金4.995407元，每10股送红股3.996325股，保留6位小数，最后一位直接截取，不四舍五入。实施上述分配后，母公司剩余可供分配利润结转到以后年度。公司已实施本次权益分派，具体事项详见公司于2025年7月1日披露的《2024年度权益分派实施公告》。送股后，公司总股本由480,012,000股变动至671,840,440股。

四、季度财务报表 （一）财务报表 1、合并资产负债表 编制单位：杨凌美畅新材料股份有限公司 2025年09月30日 单位：元 | 项目|期末余额|期初余额| |---|---|---| | 流动资产：||| | 货币资金|170,779,787.14|548,678,310.06| | 交易性金融资产|2,500,964,409.22|3,040,443,977.25| | 应收票据|150,518,410.01|164,588,718.70| | 应收账款|999,613,547.39|442,537,394.00| | 应收款项融资|92,403,870.67|422,469,340.94| | 预付款项|9,806,842.90|20,276,441.69| | 其他应收款|8,649,859.05|8,838,756.72| | 存货|731,317,013.47|838,652,482.70| | 其他流动资产|39,979,207.51|54,877,695.11| | 流动资产合计|4,704,032,947.36|5,541,363,117.17| | 非流动资产：||| | 其他债权投资|925,247,042.60|| | 长期应收款||160,000.00| | 其他权益工具投资|34,951,457.44|34,951,457.44| | 固定资产|816,491,213.08|895,512,324.54| | 在建工程|222,470,734.06|249,047,571.17| | 使用权资产|42,034,596.38|57,699,227.48| | 无形资产|90,085,035.27|95,222,639.67| | 长期待摊费用|83,843,331.61|104,461,194.62| | 递延所得税资产|74,483,911.03|62,511,013.90| | 其他非流动资产|2,764,107.93|22,805,397.56| | 非流动资产合计|2,292,371,429.40|1,522,370,826.38| | 资产总计|6,996,404,376.76|7,063,733,943.55| | 流动负债：||| | 短期借款|20,000,000.00|| | 应付票据|15,899,404.67|20,632.00| | 应付账款|153,338,817.68|123,313,246.17| | 合同负债|7,268,571.07|2,340,714.83| | 应付职工薪酬|32,154,712.54|40,723,179.95| | 应交税费|57,271,327.22|12,821,885.16| | 其他应付款|4,167,541.16|7,024,906.11| | 一年内到期的非流动负债|21,609,969.23|31,238,253.59| | 其他流动负债|154,580,429.20|172,006,499.25| | 流动负债合计|466,290,772.77|389,489,317.06| | 非流动负债：||| | 租赁负债|25,972,771.70|38,746,354.40| | 预计负债|9,178,666.95|7,112,706.57| | 递延收益|74,931,195.05|57,155,450.37| | 递延所得税负债|92,317,961.09|127,086,827.42| | 非流动负债合计|202,400,594.79|230,101,338.76| | 负债合计|668,691,367.56|619,590,655.82| | 所有者权益：||| | 股本|671,840,440.00|480,012,000.00| | 资本公积|1,768,890,825.98|1,768,890,825.98| | 减：库存股|34,178,557.57|430,175.73| | 其他综合收益|4,208,738.82|4,208,738.82| | 盈余公积|290,006,000.00|290,006,000.00| | 未分配利润|3,626,945,561.97|3,901,455,898.66| | 归属于母公司所有者权益合计|6,327,713,009.20|6,444,143,287.73| | 所有者权益合计|6,327,713,009.20|6,444,143,287.73| | 负债和所有者权益总计|6,996,404,376.76|7,063,733,943.55|

法定代表人：柳海鹰 主管会计工作负责人：周湘 会计机构负责人：周湘

2、合并年初到报告期末利润表 单位：元 | 项目|本期发生额|上期发生额| |---|---|---| | 一、营业总收入|1,519,124,388.62|1,891,871,971.83| | 其中：营业收入|1,519,124,388.62|1,891,871,971.83| | 二、营业总成本|1,272,637,232.77|1,564,399,753.46| | 其中：营业成本|1,174,987,693.02|1,426,996,270.23| | 税金及附加|11,239,182.94|14,616,068.72| | 销售费用|18,818,143.90|25,581,251.99| | 管理费用|51,536,853.39|60,105,531.32| | 研发费用|16,422,106.94|45,137,337.97| | 财务费用|-366,747.42|-8,036,706.77| | 加：其他收益|11,015,088.73|17,146,890.78| | 投资收益（损失以“－”号填列）|31,524,174.88|16,849,141.33| | 公允价值变动收益（损失以“－”号填列）|24,403,793.90|22,366,461.09| | 信用减值损失（损失以“-”号填列）|-30,480,661.12|12,541,247.81| | 资产减值损失（损失以“-”号填列）|-96,256,185.42|-44,552,004.99| | 资产处置收益（损失以“-”号填列）|102,987.27|-11,919.67| | 三、营业利润（亏损以“－”号填列）|186,796,354.09|351,812,034.72| | 加：营业外收入|37,204.86|1,734,279.86| | 减：营业外支出|20,888,362.53|2,247,697.87| | 四、利润总额（亏损总额以“－”号填列）|165,945,196.42|351,298,616.71| | 减：所得税费用|8,841,543.11|60,218,852.88| | 五、净利润（净亏损以“－”号填列）|157,103,653.31|291,079,763.83| | 1.持续经营净利润（净亏损以“－”号填列）|157,103,653.31|291,079,763.83| | 2.归属于母公司股东的净利润（净亏损以“-”号填列）|157,103,653.31|281,750,086.96| | 七、综合收益总额|157,103,653.31|291,079,763.83| | （一）归属于母公司所有者的综合收益总额|157,103,653.31|281,750,086.96| | 八、每股收益：||| | （一）基本每股收益|0.2339|0.4194| | （二）稀释每股收益|0.2339|0.4194|

法定代表人：柳海鹰 主管会计工作负责人：周湘 会计机构负责人：周湘

3、合并年初到报告期末现金流量表 单位：元 | 项目|本期发生额|上期发生额| |---|---|---| | 一、经营活动产生的现金流量：||| | 销售商品、提供劳务收到的现金|1,001,914,807.98|2,705,243,225.63| | 收到的税费返还|4,415,638.77|771,587.95| | 收到其他与经营活动有关的现金|33,983,438.29|59,746,882.41| | 经营活动现金流入小计|1,040,313,885.04|2,765,761,695.99| | 购买商品、接受劳务支付的现金|426,053,280.60|789,219,218.43| | 支付给职工及为职工支付的现金|260,454,459.22|410,677,950.29| | 支付的各项税费|81,790,907.78|202,588,803.27| | 支付其他与经营活动有关的现金|32,750,420.35|46,052,963.53| | 经营活动现金流出小计|801,049,067.95|1,448,538,935.52| | 经营活动产生的现金流量净额|239,264,817.09|1,317,222,760.47| | 二、投资活动产生的现金流量：||| | 收回投资收到的现金|8,149,800,000.00|5,113,000,000.00| | 取得投资收益收到的现金|50,200,705.98|38,252,499.81| | 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额|30,800.00|24,000.00| | 投资活动现金流入小计|8,200,031,505.98|5,151,276,499.81| | 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金|7,443,285.22|17,851,554.14| | 投资支付的现金|8,529,743,375.92|6,353,000,000.00| | 投资活动现金流出小计|8,537,186,661.14|6,370,851,554.14| | 投资活动产生的现金流量净额|-337,155,155.16|-1,219,575,054.33| | 三、筹资活动产生的现金流量：||| | 取得借款收到的现金|20,000,000.00|| | 筹资活动现金流入小计|20,000,000.00|| | 分配股利、利润或偿付利息支付的现金|239,899,550.00|75,025,800.00| | 支付其他与筹资活动有关的现金|59,925,991.75|14,166,811.05| | 筹资活动现金流出小计|299,825,541.75|89,192,611.05| | 筹资活动产生的现金流量净额|-279,825,541.75|-89,192,611.05| | 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响|-142,972.18|-1,464,006.57| | 五、现金及现金等价物净增加额|-377,858,852.00|6,991,088.52| | 加：期初现金及现金等价物余额|548,638,639.14|457,913,399.72| | 六、期末现金及现金等价物余额|170,779,787.14|464,904,488.24|

2025年起首次执行新会计准则调整首次执行当年年初财务报表相关项目情况：不适用

（三）审计报告 第三季度财务会计报告是否经过审计：否 公司第三季度财务会计报告未经审计。

杨凌美畅新材料股份有限公司董事会 2025年10月29日