祥源文旅: 2025年第三季度报告内容摘要

（原标题：2025年第三季度报告）

浙江祥源文旅股份有限公司2025年第三季度报告主要内容如下：

一、主要财务数据 （一）主要会计数据和财务指标 单位：元 币种：人民币 项目 本报告期 本报告期比上年同期增减变动幅度(%) 年初至报告期末 年初至报告期末比上年同期增减变动幅度(%) 营业收入 343,381,829.19 35.11 843,563,563.78 35.29 利润总额 92,054,536.75 30.42 224,435,538.29 44.98 归属于上市公司股东的净利润 64,626,014.62 27.33 156,234,969.77 41.80 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 64,386,583.77 29.20 143,304,858.31 33.47 经营活动产生的现金流量净额 不适用 不适用 328,677,198.86 94.89 基本每股收益（元/股） 0.0613 27.44 0.1482 43.05 稀释每股收益（元/股） 0.0613 27.44 0.1482 43.05 加权平均净资产收益率（%） 2.20 增加0.36个百分点 5.40 增加1.43个百分点 本报告期末 上年度末 上年度末 本报告期末比年度末增减变动幅度(%) 总资产 5,078,799,618.81 4,589,299,272.66 4,589,299,272.66 10.67 归属于上市公司股东的所有者权益 2,970,289,449.20 2,814,036,790.85 2,814,036,790.85 5.55

（二）非经常性损益项目和金额 单位：元 币种：人民币 非经常性损益项目 本期金额 年初至报告期末金额 说明 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 67,274.48 -637,359.93 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定的标准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除外 91,750.01 5,943,950.03 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益 88,235.00 7,691,612.31 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 174,631.73 1,636,037.77 减：所得税影响额 36,625.60 1,444,726.09 少数股东权益影响额（税后） 145,834.77 259,402.63 合计 239,430.85 12,930,111.46

二、股东信息 报告期末普通股股东总数45,879，报告期末表决权恢复的优先股股东总数（如有）0。

前10名股东持股情况（不含通过转融通出借股份）： 股东名称 股东性质 持股数量 持股比例(%) 持有有限售条件股份数量 股份状态 数量 祥源旅游开发有限公司 境内非国有法人 394,158,357 37.38 394,158,357 冻结 3,687,812 安徽祥源文化发展有限公司（曾用名：浙江祥源实业有限公司） 境内非国有法人 216,831,958 20.56 0 质押 197,360,000 安徽祥源文化发展有限公司（曾用名：浙江祥源实业有限公司） 境内非国有法人 216,831,958 20.56 0 冻结 7,000,000 张杰 境内自然人 31,354,800 2.97 0 无 0 招商银行股份有限公司-朱雀恒心一年持有期混合型证券投资基金 未知 12,364,046 1.17 0 无 0 北京天厚地德投资管理中心（有限合伙） 境内非国有法人 10,589,701 1.00 0 无 0 招商银行股份有限公司-朱雀产业臻选混合型证券投资基金 未知 9,566,200 0.91 0 无 0 杭州拱墅国投产业发展有限公司 国有法人 8,960,573 0.85 0 无 0 广发证券股份有限公司-朱雀企业优选股票型证券投资基金 未知 7,915,839 0.75 0 无 0 上海弘尚资产管理中心（有限合伙）-弘尚资产弘利2号私募证券投资基金 未知 5,400,000 0.51 0 无 0 平安银行股份有限公司-朱雀企业优胜股票型证券投资基金 未知 5,221,198 0.50 0 无 0

前10名无限售条件股东持股情况（不含通过转融通出借股份）： 股东名称 持有无限售条件流通股的数量 股份种类 数量 安徽祥源文化发展有限公司（曾用名：浙江祥源实业有限公司） 216,831,958 人民币普通股 216,831,958 张杰 31,354,800 人民币普通股 31,354,800 招商银行股份有限公司-朱雀恒心一年持有期混合型证券投资基金 12,364,046 人民币普通股 12,364,046 北京天厚地德投资管理中心（有限合伙） 10,589,701 人民币普通股 10,589,701 招商银行股份有限公司-朱雀产业臻选混合型证券投资基金 9,566,200 人民币普通股 9,566,200 杭州拱墅国投产业发展有限公司 8,960,573 人民币普通股 8,960,573 广发证券股份有限公司-朱雀企业优选股票型证券投资基金 7,915,839 人民币普通股 7,915,839 上海弘尚资产管理中心（有限合伙）-弘尚资产弘利2号私募证券投资基金 5,400,000 人民币普通股 5,400,000 平安银行股份有限公司-朱雀企业优胜股票型证券投资基金 5,221,198 人民币普通股 5,221,198 东方证券股份有限公司-朱雀匠心一年持有期混合型证券投资基金 4,966,193 人民币普通股 4,966,193

上述股东关联关系或一致行动的说明：公司股东祥源旅游开发有限公司（以下简称“祥源旅开”）与安徽祥源文化发展有限公司（以下简称“安徽祥源”）实际控制人均为俞发祥先生，两者为一致行动关系。祥源旅开和安徽祥源与上述其他股东不存在关联关系，公司未知上述其他股东之间是否存在关联关系或属于《上市公司收购管理办法》规定的一致行动人。

前10名股东及前10名无限售股东参与融资融券及转融通业务情况说明（如有）：截至2025年9月30日，在公司获悉的前10名普通股股东名册中：股东张杰通过普通证券账户持有公司股份14,260,000股，通过信用证券账户持有数量为17,094,800股。

持股5%以上股东、前10名股东及前10名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况：不适用 前10名股东及前10名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化：不适用

三、其他提醒事项 1、2025年7月22日，公司召开2025年董事会战略委员会第一次会议、2025年度第三次独立董事专门会议、第九届董事会第十一次会议、第九届监事会第八次会议分别审议通过《关于公司与关联方组成联合体参与项目投标暨对外投资的议案》及《关于子公司与关联方组成联合体参与项目投标暨与关联方共同投资的议案》，具体内容详见公司于上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《关于公司及子公司与关联方组成联合体投标项目中标暨关联交易的公告》（公告编号：临2025-040）。目前该项目已中标，公司已按照中标（成交）通知书要求与相关主体签订项目投资合作协议及设立运营公司合作协议，后续公司将与联合体各方完善内部权利义务分配及费用支付等事项，并签订相关协议，积极推动项目有序建设推进。 2、2025年8月5日，为推动公司高质量发展，增强投资者回报，公司根据《公司法》、财政部《关于公司法、外商投资法施行后有关财务处理问题的通知》等法律法规及《公司章程》等相关规定，拟使用母公司盈余公积金和资本公积金用于弥补母公司累计年度亏损，召开董事会审计委员会2025年第五次会议、第九届董事会第十二次会议及第九届监事会第九次会议分别审议通过了《关于使用公积金弥补亏损的议案》，并于2025年8月21日召开2025年第三次临时股东大会，审议通过了《关于使用公积金弥补亏损的议案》并于同日披露《关于使用公积金弥补亏损通知债权人的公告》，目前债权申报时间已截止，未有债权人申报，具体内容详见公司于上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《关于使用公积金弥补亏损的公告》（公告编号：临2025-043）、《2025年第三次临时股东大会决议公告》（公告编号：临2025-048）、《关于使用公积金弥补亏损通知债权人的公告》（公告编号：临2025-049）。

四、季度财务报表 （一）审计意见类型：未经审计

（二）财务报表 合并资产负债表 2025年9月30日 单位：元 币种：人民币 审计类型：未经审计 项目 2025年9月30日 2024年12月31日 流动资产： 货币资金 349,143,933.17 208,486,912.27 应收票据 321,748.10 - 应收账款 78,680,825.30 58,802,661.47 预付款项 32,746,324.24 12,705,853.97 其他应收款 44,250,329.97 23,141,004.63 存货 126,940,259.29 113,047,368.72 一年内到期的非流动资产 12,717,671.23 33,666,666.00 其他流动资产 32,316,187.89 28,360,720.26 流动资产合计 677,117,279.19 478,211,187.32 非流动资产： 长期应收款 19,000,000.00 67,333,334.00 长期股权投资 846,998.87 50,916,807.96 其他非流动金融资产 17,101,522.50 17,101,522.50 投资性房地产 141,799,232.70 145,729,644.15 固定资产 1,210,185,916.06 1,190,709,865.73 在建工程 262,789,506.60 155,629,918.93 生产性生物资产 8,176,524.33 8,943,104.72 使用权资产 27,798,680.79 19,079,697.28 无形资产 1,465,366,947.30 1,498,589,896.79 开发支出 2,069,615.14 1,747,523.38 商誉 845,739,528.63 725,828,998.91 长期待摊费用 182,778,124.00 183,992,139.35 递延所得税资产 47,584,498.27 44,081,217.62 其他非流动资产 170,445,244.43 1,404,414.02 非流动资产合计 4,401,682,339.62 4,111,088,085.34 资产总计 5,078,799,618.81 4,589,299,272.66 流动负债： 短期借款 198,980,295.86 145,799,488.99 应付账款 97,324,239.02 86,045,421.94 预收款项 238,133.99 703,284.08 合同负债 27,680,140.21 10,421,756.71 应付职工薪酬 15,173,462.45 17,782,868.76 应交税费 31,791,652.92 16,993,559.01 其他应付款 121,011,922.75 140,513,828.11 一年内到期的非流动负债 239,735,005.23 136,696,294.69 其他流动负债 3,383,701.99 2,655,364.61 流动负债合计 735,318,554.42 557,611,866.90 非流动负债： 长期借款 631,776,262.00 523,800,000.00 租赁负债 31,188,376.60 18,841,098.14 长期应付款 159,531,086.60 156,372,306.09 递延收益 1,511,083.27 598,333.30 递延所得税负债 298,187,436.96 296,337,240.42 非流动负债合计 1,122,194,245.43 995,948,977.95 负债合计 1,857,512,799.85 1,553,560,844.85 所有者权益（或股东权益）： 实收资本（或股本） 1,054,548,440.00 1,054,548,440.00 资本公积 1,967,993,578.16 2,441,122,687.04 专项储备 683,201.67 707,701.67 盈余公积 15,767,446.53 45,910,432.29 未分配利润 -68,703,217.16 -728,252,470.15 归属于母公司所有者权益（或股东权益）合计 2,970,289,449.20 2,814,036,790.85 少数股东权益 250,997,369.76 221,701,636.96 所有者权益（或股东权益）合计 3,221,286,818.96 3,035,738,427.81 负债和所有者权益（或股东权益）总计 5,078,799,618.81 4,589,299,272.66

合并利润表 2025年1—9月 单位：元 币种：人民币 审计类型：未经审计 项目 2025年前三季度（1-9月） 2024年前三季度（1-9月） 一、营业总收入 843,563,563.78 623,537,022.51 其中：营业收入 843,563,563.78 623,537,022.51 二、营业总成本 626,941,227.11 464,019,682.06 其中：营业成本 407,894,440.96 317,774,737.29 税金及附加 7,860,632.63 7,103,950.69 销售费用 77,143,591.04 49,219,002.96 管理费用 89,211,712.41 69,374,238.29 研发费用 12,969,739.86 8,958,276.11 财务费用 31,861,110.21 11,589,476.72 其中：利息费用 32,988,100.56 16,589,381.55 利息收入 1,436,532.54 5,798,733.11 加：其他收益 5,928,127.55 1,180,435.98 投资收益（损失以“-”号填列） 7,651,414.69 -540,257.14 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 -32,012.06 -28,371.38 公允价值变动收益（损失以“-”号填列） 8,185.56 -343,045.00 信用减值损失（损失以“-”号填列） -2,689,888.72 -4,311,837.41 资产减值损失（损失以“-”号填列） -5,101,995.94 -4,994,255.93 资产处置收益（损失以“-”号填列） -327,163.45 213,553.39 三、营业利润（亏损以“-”号填列） 222,091,016.36 150,721,934.34 加：营业外收入 3,286,456.91 2,466,330.63 减：营业外支出 941,934.98 -1,618,105.84 四、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 224,435,538.29 154,806,370.81 减：所得税费用 45,121,502.39 34,375,523.43 五、净利润（净亏损以“-”号填列） 179,314,035.90 120,430,847.38 （一）按经营持续性分类 1.持续经营净利润（净亏损以“-”号填列） 179,314,125.01 120,430,847.38 2.终止经营净利润（净亏损以“-”号填列） -89.11 - （二）按所有权归属分类 1.归属于母公司股东的净利润（净亏损以“-”号填列） 156,234,969.77 110,181,722.84 2.少数股东损益（净亏损以“-”号填列） 23,079,066.13 10,249,124.54 六、其他综合收益的税后净额 - - 七、综合收益总额 179,314,035.90 120,430,847.38 （一）归属于母公司所有者的综合收益总额 156,234,969.77 110,181,722.84 （二）归属于少数股东的综合收益总额 23,079,066.13 10,249,124.54 八、每股收益： （一）基本每股收益(元/股) 0.1482 0.1036 （二）稀释每股收益(元/股) 0.1482 0.1036

合并现金流量表 2025年1—9月 单位：元 币种：人民币 审计类型：未经审计 项目 2025年前三季度（1-9月） 2024年前三季度（1-9月） 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 903,755,416.25 634,530,358.31 收到其他与经营活动有关的现金 117,419,103.89 49,153,423.90 经营活动现金流入小计 1,021,174,520.14 684,433,899.95 购买商品、接受劳务支付的现金 326,486,129.18 228,910,787.08 支付给职工及为职工支付的现金 147,419,987.05 105,893,269.74 支付的各项税费 53,701,247.75 44,670,998.82 支付其他与经营活动有关的现金 164,889,957.30 136,309,930.86 经营活动现金流出小计 692,497,321.28 515,784,986.50 经营活动产生的现金流量净额 328,677,198.86 168,648,913.45 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资收到的现金 59,714,118.49 1,273,199.24 取得投资收益收到的现金 88,235.00 210,970.00 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 68,556.26 545,155.00 投资活动现金流入小计 59,870,909.75 4,911,050.26 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 190,003,223.64 290,770,660.26 投资支付的现金 160,647,700.00 200,464,022.02 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 130,882,290.40 20,304,838.50 投资活动现金流出小计 481,533,214.04 511,539,520.78 投资活动产生的现金流量净额 -421,662,304.29 -506,628,470.52 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资收到的现金 17,216,666.67 88,030,000.00 取得借款收到的现金 504,970,158.34 178,850,000.00 筹资活动现金流入小计 522,186,825.01 267,601,359.74 偿还债务支付的现金 247,512,401.07 121,500,000.00 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 33,701,271.50 9,750,684.40 支付其他与筹资活动有关的现金 12,225,115.39 122,595,295.92 筹资活动现金流出小计 293,438,787.96 253,845,980.32 筹资活动产生的现金流量净额 228,748,037.05 13,755,379.42 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 - -1,363.39 五、现金及现金等价物净增加额 135,762,931.62 -324,225,541.04 加：期初现金及现金等价物余额 207,267,957.47 516,350,826.30 六、期末现金及现金等价物余额 343,030,889.09 192,125,285.26