寿仙谷获开源证券买入评级，2024H1营收小幅下滑，市场渠道稳步拓展

（原标题：寿仙谷获开源证券买入评级，2024H1营收小幅下滑，市场渠道稳步拓展）

8月29日，寿仙谷获开源证券买入评级，近一个月寿仙谷获得1份研报关注。

研报预计公司2024H1实现营收3.53亿元（同比-5.09%，下文皆为同比口径）；归母净利润1.01亿元（+11.79%）；扣非归母净利润0.85亿元（+9.79%）。2024Q2实现营收1.32亿元（-20.35%）；归母净利润0.24亿元（-14.05%）；扣非归母净利润0.17亿元（-22.11%）。

研报认为，看好公司市场渠道拓展带来的成长空间，维持2024-2026年盈利预测,预计归母净利润分别为2.85/3.24/3.62亿元，维持“买入”评级。公司灵芝孢子粉类产品营收2.32亿元（-6.61%），毛利率为86.49%（-1.28pct）；铁皮石斛类产品营收0.61亿元（-5.95%），毛利率为78.67%（-0.53pct）；其他类产品营收0.54亿元（+3.77%），毛利率为72.58%（+2.21pct）。分地区来看，浙江省内地区营收2.46亿元（+7.38%），浙江省外地区营收0.32亿元（-24.68%），互联网营收0.69亿元（-26.60%）。

风险提示：市场及政策变化风险，营销拓展不及预期，产品销售不及预期。

本文源自：金融界

作者：研报君