源杰科技: 国泰君安证券股份有限公司关于陕西源杰半导体科技股份有限公司2024年半年度持续督导跟踪报告

证券之星 2024-09-09 18:06:29
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             国泰君安证券股份有限公司
         关于陕西源杰半导体科技股份有限公司
     根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上海证券交易所科创板股票上市
  《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 11 号——持续督导》等有关法
规则》
律法规的规定,国泰君安证券股份有限公司(以下简称“国泰君安”或“保荐机
构”)作为陕西源杰半导体科技股份有限公司(以下简称“源杰科技”或“公
司”)持续督导工作的保荐机构,负责源杰科技上市后的持续督导工作,并出具
本持续督导跟踪报告。
     一、持续督导工作情况
序号           工作内容                持续督导情况
                             保荐机构已建立健全并有效执行
      建立健全并有效执行持续督导工作制度,并针
      对具体的持续督导工作制定相应的工作计划
                             的工作计划
      根据中国证监会相关规定,在持续督导工作开   保荐机构已与源杰科技签订了
      始前,与上市公司或相关当事人签署持续督导   《持续督导协议》,该协议明确
      协议,明确双方在持续督导期间的权利义务,   了双方在持续督导期间的权利和
      并报上海证券交易所备案            义务
                             保荐机构通过日常沟通、定期或
      通过日常沟通、定期回访、现场检查、尽职调
      查等方式开展持续督导工作
                             督导工作
      持续督导期间,按照有关规定对上市公司违法
                             源杰科技在 2024 年上半年未发
      违规事项公开发表声明的,应于披露前向上海
      证券交易所报告,并经上海证券交易所审核后
                             表声明的违法违规情况
      在指定媒体上公告
      持续督导期间,上市公司或相关当事人出现违
      法违规、违背承诺等事项的,应自发现或应当
      发现之日起五个工作日内向上海证券交易所报   源杰科技在 2024 年上半年未发
      告,报告内容包括上市公司或相关当事人出现   生违法违规或违背承诺等事项
      违法违规、违背承诺等事项的具体情况,保荐
      人采取的督导措施等
      督导上市公司及其董事、监事、高级管理人员
      遵守法律、法规、部门规章和上海证券交易所
                             理人员遵守法律、法规、部门规
序号           工作内容                持续督导情况
     发布的业务规则及其他规范性文件,并切实履   章和上海证券交易所发布的业务
     行其所做出的各项承诺             规则及其他规范性文件,切实履
                            行其所做出的各项承诺
     督导上市公司建立健全并有效执行公司治理制
                            保荐机构督促源杰科技依照相关
     度,包括但不限于股东大会、董事会、监事会
     议事规则以及董事、监事和高级管理人员的行
                            严格执行公司治理制度
     为规范等
                           报告期内,公司存在使用募集资
                           金建设项目铺底流动资金支付与
                           该建设项目无关的总公司行政管
                           理人员及销售人员工资的情况。
     督导上市公司建立健全并有效执行内控制度,
                           公司已做相应整改,并按照内部
     包括但不限于财务管理制度、会计核算制度和
                           审批流程将上述资金归还至募投
                           项目的专项资金账户,详见本报
     对外担保、对外投资、衍生品交易、对子公司
                           告“二、保荐机构和保荐代表人
     的控制等重大经营决策的程序与规则等
                           发现的问题及整改情况”。
                           报告期内,保荐机构持续督导源
                           杰科技根据相关法规要求,建立
                           健全并执行相关内控制度
     督导上市公司建立健全并有效执行信息披露制
     度,审阅信息披露文件及其他相关文件,并有   保荐机构督促源杰科技严格执行
     的文件不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗   件及其他相关文件
     漏
     对上市公司的信息披露文件及向中国证监会、
     上海证券交易所提交的其他文件进行事前审
     阅,对存在问题的信息披露文件及时督促公司   公司因收入跨期确认存在定期报
     予以更正或补充,公司不予更正或补充的,应   告信息披露不准确的情形,已做
     及时向上海证券交易所报告;对上市公司的信   相应整改,详见公司于 2024 年 8
     履行信息披露义务后五个交易日内,完成对有   披露的《关于陕西证监局行政监
     关文件的审阅工作,对存在问题的信息披露文   管措施决定书的整改报告》(公
     件应及时督促上市公司更正或补充,上市公司   告编号:2024-057)
     不予更正或补充的,应及时向上海证券交易所
     报告
     关注上市公司或其控股股东、实际控制人、董
     事、监事、高级管理人员受到中国证监会行政
                            股股东、实际控制人、董事、监
                            事、高级管理人员未发生该等事
     券交易所出具监管关注函的情况,并督促其完
                            项
     善内部控制制度,采取措施予以纠正
序号                工作内容                   持续督导情况
       持续关注上市公司及控股股东、实际控制人等
       履行承诺的情况,上市公司及控股股东、实际
       控制人等未履行承诺事项的,及时向上海证券
                                    行承诺的情况
       交易所报告
       关注公共传媒关于上市公司的报道,及时针对
       市场传闻进行核查。经核查后发现上市公司存
       在应披露未披露的重大事项或与披露的信息与
       事实不符的,及时督促上市公司如实披露或予
                                    告的情况
       以澄清,上市公司不予披露或澄清的,应及时
       向上海证券交易所报告
       发现以下情形之一的,督促上市公司做出说明
       并限期改正,同时向上海证券交易所报告:
                         (一)
       涉嫌违反《上市规则》等相关业务规则;(二)
       证券服务机构及其签名人员出具的专业意见可
       能存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏等违 2024 年上半年,源杰科技未发生
       法违规情形或其他不当情形;(三)上市公司 前述情况
       出现《保荐办法》第七十一条、第七十二条规
       定的情形;(四)上市公司不配合保荐人持续
       督导工作;(五)上海证券交易所或保荐人认
       为需要报告的其他情形
                                    保荐机构已制定了现场检查的相
       制定对上市公司的现场检查工作计划,明确现
       场检查工作要求,确保现场检查工作质量
                                    工作要求
       上市公司出现下列情形之一的,保荐人、保荐
       代表人应当自知道或者应当知道之日起 15 日
       内进行专项现场核查:(一)存在重大财务造
       假嫌疑;(二)控股股东、实际控制人及其关
       联人涉嫌资金占用;(三)可能存在重大违规         2024 年上半年,源杰科技不存在
       担保;(四)控股股东、实际控制人及其关联         前述情形
       人、董事、监事或者高级管理人员涉嫌侵占上
       市公司利益;(五)资金往来或者现金流存在
       重大异常;(六)上海证券交易所或者保荐人
       认为应当进行现场核查的其他事项
      二、保荐机构和保荐代表人发现的问题及整改情况
设项目铺底流动资金支付与该建设项目无关的总公司行政管理人员及销售人员
工资 303.74 万元、198.03 万元。不符合《上市公司监管指引第 2 号——上市公
司募集资金管理和使用的监管要求(2022 年修订)》第六条规定。
  整改措施:
  在资金使用范围方面,公司对于前述的铺底流动资金的使用理解因经验不足
存在一定偏差,从而导致在“10G、25G 光芯片产线建设项目”的铺底流动资金的
使用中存在不规范。具体整改措施如下:
底流动资金”用于同生产和建设无关的项目支出。
用于同建设项目无关的金额(501.77 万元),公司已按照内部审批流程将上述资
金归还至募投项目的专项资金账户。
集资金相关制度和案例的学习和培训,进一步深入理解募集资金使用规则。对于
日常事项,尤其是新业务,同监管机构、中介机构等专业人士加强沟通,以防止
规则理解偏差所导致不规范情形的发生。
  截至本报告出具日,公司已完成上述事项的整改。
  三、重大风险事项
  公司目前面临的风险因素主要如下:
  (一)核心竞争力风险
  随着全球光通信技术的不断发展,技术革新及产品升级迭代加速,应用领域
不断拓展已成为行业发展趋势。光芯片公司也需要紧跟光通信产业的发展趋势,
不断进行光芯片设计优化及生产工艺改进,以技术先进且富有竞争力的产品满足
通信系统及光模块产品日益提升的对速率、集成度等方面的要求。未来如果公司
不能根据行业内变化做出前瞻性判断、快速响应与精准把握市场,将导致公司的
产品研发能力和生产工艺要求不能适应客户与时俱进的迭代需要,逐渐丧失市场
竞争力,对公司未来经营业绩造成不利影响。
  公司的主营业务为光芯片的研发、设计、生产与销售,需集聚设计、研发、
生产等公司多部门的技术人员相互配合,同时试制的激光器芯片产品还需要经过
下游客户的严格认证,因此新产品研发及商业化具有投入大、周期长、风险高的
特点。未来公司研发的新产品若因成本高、可靠性弱、性能达不到下游客户需求、
无法大规模量产等因素,进而导致公司新产品无法顺利通过下游客户的认证或大
批量出货,则将会对公司的经营业绩造成不利影响。目前公司主要高端产品中,
CW 光源 70mW 产品已经在部分客户通过测试。100G PAM4 EML 光芯片目前正
在客户端送样测试。200G PAM4 EML 处于产品研发阶段,初步完成性能研发及
厂内测试,正持续优化中。相关产品的研发进度、客户端测试进展、大规模量产
的产能爬坡进度等存在不确定性。
  光芯片行业涵盖设计、工艺等多个核心领域,光芯片制造不仅需要精通设计
的技术人员,更需要经验丰富的生产工艺人员,因此公司需要不断引进和培养优
秀的技术、工艺人才,并对核心员工实施股权激励,维持核心人才团队的稳定。
随着市场需求的不断增长和行业竞争日益激烈,如果公司不能持续加强核心人员
的引进、培养、激励和保护力度,则未来可能出现核心人员流失和技术泄密,从
而对公司的生产经营产生不利影响。
  作为国内为数不多可以自主完成外延片设计开发与规模化生产的企业之一,
产品复杂的工艺流程更需要优秀、专业、与公司共同发展的人才,公司一如继往
的重视核心技术人才的引入留用、激励机制及个人发展的有效执行。产品的技术
创新、稳定的生产经营离不开强大的专业技术团队,公司持续将员工及公司的发
展紧密结合,稳定关键人才团队,规避核心技术人员的流失风险。
  保护技术是保护公司的竞争力,公司对相关人员签订保密协议并定期进行培
训教育,同时,通过对敏感信息访问权限制、文件发送渠道授权、技术文件加密、
重要数据定期备份等加强网络安全管理;通过严格管理最大限度预防技术泄密,
降低泄密风险。如技术人员违反保密规定将技术信息向外部泄露,可能会对公司
的市场竞争力等带来不利影响。
  (二)经营风险
  光芯片具有技术壁垒高、工艺流程复杂、产品种类繁多且升级迭代较快的特
点,因而毛利率水平整体高于产业链下游厂商,并且光芯片在光模块成本中的占
比很高。部分下游厂商如海信宽带、光迅科技等,出于成本控制、产业链延拓、
供应链安全等方面的考虑,积极进行整合并研发自有芯片,部分产品一定程度上
与公司存在潜在竞争关系。未来如果公司不能持续推出符合市场需求的高速率产
品及具有差异化优势的中低速率产品,将可能造成公司订单数量的减少,并导致
公司面临更加激烈的市场竞争。
  公司的激光器芯片产品生产工序较多,产品工艺较复杂,随着产品迭代加快,
对公司的生产工艺以及员工的生产经验都提出更高的要求,公司对质量控制的难
度相应加大。行业重要客户对产品的批次质量、稳定可靠性等均有严格要求,需
要公司建立适宜、有效、充分的质量管理体系。随着公司业务规模的持续增长,
产品持续进行升级和迭代,以及客户对产品品质要求的不断提高,不排除由于某
些不可预见的因素导致产品出现瑕疵,若产品出现严重的缺陷或质量问题,公司
声誉将会受到影响,从而对公司的经营业绩造成不利影响。
  公司产品目前主要应用于光纤接入、4G/5G 移动通信网络和数据中心等领域,
具有产品不断迭代升级的特点。随着市场竞争加剧,细分产品单价下降对公司的
整体毛利率产生一定影响。报告期公司的综合毛利率为 33.42%,若公司未来产
品价格持续下降,而公司未能采取有效措施,无法巩固产品的市场竞争力或在高
端市场持续突破,未能契合市场需求率先推出新产品,则将会对公司的经营业绩
造成不利影响,公司当前毛利率水平的可持续性也将受到影响。在下游应用领域
方面,公司目前的收入结构中光纤接入领域占比仍较高,该市场以 2.5G 和 10G
速率产品为主,市场竞争较为激烈。而数据中心等高毛利产品领域中的产品收入
占比仍相对较低。若上述收入结构未能改善,公司毛利率和业绩提升也将受到不
利影响。同时公司在生产过程中还将面临人力成本、固定资产投入、能源成本等
各方面因素影响,从而使得公司面临毛利率和经营业绩波动的风险。
  (三)财务风险
  报告期内,虽然存货周转率同比有所改善,但公司的存货水平仍有小幅增加。
若未来市场竞争加剧,公司主要产品的价格未来出现大幅下滑,而公司未能及时
有效应对并做出相应调整,将出现较大存货跌价风险。此外,为了兼顾产能利用
率水平,公司对于主力产品的备货量有所增加。未来若下游的技术和市场应用出
现重大不利变化,市场需求大幅下滑或公司市场开拓不及预期,也将使得存货可
变现净值低于成本,出现较大的存货跌价风险。
  报告期内,公司应收账款呈现上升趋势,主要系公司收入规模上升所致,同
时,因市场环境竞争加剧,部分客户出现一定的逾期款项。虽然公司已采用有效
的应对措施,但若宏观经济形势、行业市场波动、客户财务状况或资信情况发生
重大不利变化,或公司应收账款管理不当,公司可能面临应收账款存在无法收回
并相应计提坏账的风险。
  (四)行业风险
  公司产品主要应用于光通信领域,而光芯片行业作为光通信产业链的上游,
其需求易受下游电信市场及数据中心市场发展态势的影响。如果未来下游市场需
求不及预期,出现需求大幅减弱甚至持续低迷的不利情形,将导致公司未来经营
业绩存在波动的风险。未来若数据中心市场发展不及预期、国产化替代进程受阻、
数据中心领域产品迭代速度加快或行业竞争加剧,公司在数据中心市场的销售收
入将受到较大影响。
  (五)宏观环境风险
  近年来,国际贸易摩擦特别是中美贸易摩擦不断,部分国家通过贸易保护等
手段,试图制约我国半导体产业的快速发展。衬底是公司生产激光器芯片产品的
主要原材料之一,但目前大规格、高品质衬底基本为境外厂商垄断。虽然公司从
国内采购的衬底比重逐渐提高,但是来自境外厂商的衬底仍然占有一定的比重。
此外,公司生产激光器芯片产品所需的部分设备亦来自境外厂商。国际局势瞬息
万变,一旦因国际贸易摩擦进一步加剧,导致部分供应商未能及时甚至无法供货
或提供设备,公司的正常生产经营将受到重大不利影响。
  四、重大违规事项
  五、主要财务指标的变动原因及合理性
  (一)主要会计数据
                                                  单位:万元
               本报告期
  主要会计数据                      上年同期          本期比上年同期增减
               (1-6 月)
营业收入              12,015.89      6,131.91           95.96%
归属于上市公司股东的
净利润
归属于上市公司股东的
扣除非经常性损益的净          947.02        411.80           129.97%
利润
经营活动产生的现金流
量净额
               本报告期末          上年度末          本期比上年度末增减
归属于上市公司股东的
净资产
总资产              218,111.44    223,668.23           -2.48%
  (二)主要财务指标
               本报告期
  主要会计数据                      上年同期          本期比上年同期增减
               (1-6 月)
基本每股收益(元/股)            0.13         0.32           -59.38%
稀释每股收益(元/股)            0.13         0.32           -59.38%
扣除非经常性损益后的基
本每股收益(元/股)
加权平均净资产收益率
(%)
扣除非经常性损益后的加
权平均净资产收益率(%)
研发投入占营业收入的比
例(%)
  (三)主要财务数据及指标的变动原因
度有一定恢复,虽然中低速率产品市场竞争压力仍较大,但随着产品线进一步丰
富,总体收入同比有所增加;
补助同比大幅减少所致;
主要系收入增加导致利润同步增加及销售产品结构变化所致;
降及股本增加所致;扣除非经常性损益后的基本每股收益同比上升 57.14%,主
要系股本增加及报告期确认其他收益、公允价值变动收益及投资收益等非经常性
损益较上年同期减少较多所致;
所致;扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率增加 0.25 个百分点,主要
系本期确认其他收益、公允价值变动收益及投资收益等非经常性损益较上年同期
减少较多所致;
同比增加所致。
  六、核心竞争力的变化情况
  (一)技术积累与研发优势
  公司是光芯片领域的高新技术企业。光芯片行业具有较高的技术壁垒,产品
的迭代更新需要深厚的芯片设计经验和制造工艺经验,迭代过程中需要对芯片结
构、材料特性、制造工艺、生产设备等开展大量创新性的工作,才能够保证良好
的产品特性及可靠性。公司自成立以来一直致力于光芯片的研发、设计、生产与
销售,自主打造晶圆生产线,购置配套专业生产设备,培养专业人才。经过长期
研发投入积累一系列核心技术。同时,公司持续增加研发投入,在现有研发积累
的基础上,通过扩大升级研发实验室、材料科学实验室,优化研发环境及引进一
批先进的研发、生产、检测设备和专业技术人才,提升整体研发能力。公司以市
场发展的趋势为导向,及时调整原产品迭代升级与新产品的技术预研方向,使产
品持续跟随市场面向趋势。
  在研发管理方面,公司将不断完善研发激励机制,对在产品的技术研发、参
数改进、专利申请等方面做出贡献的技术研发人员均给予相应的奖励,激发技术
研发人员的工作热情。公司建立了多层次的研发体系,培养了大批基础扎实、技
术一流的芯片设计及制造的工程技术人员,同时不断吸纳高质量人才的加入,不
断提升技术团队的自主创新能力和技术水平。
  (二)客户资源优势
  公司的光芯片产品的特性、可靠性、批量供货能力经过了下游客户的长期验
证,得到了客户的高度认可。公司已在市场上树立了质量可靠、服务完善的良好
品牌形象。同时也在境内外市场开拓了众多的直接或间接优质客户。光芯片产品
在下游客户的导入需经过较长的验证过程,公司率先进入了国内外客户的供应体
系,建立了较高的客户资源壁垒,为公司的持续发展建立了良好的市场基础。
  (三)产品结构优势
  公司产品广泛应用于光纤接入、移动通信、数据中心、车载激光雷达等领域。
下游不同场景、不同客户对光芯片产品的性能指标有诸多差异化需求。公司目前
产品包括 2.5G、10G、25G、50G、100G 光芯片产品、CW 光源、车载激光雷达
光源等产品,多元化的产品体系可以发掘更多市场需求,更好的满足客户需求,
打开更广阔的市场空间。
  (四)人才团队优势
  公司在光芯片领域的多年深耕,建立了高素质专业人才团队,积累了一批优
秀的以研发人才、技术人才、管理人才为主的核心团队成员。同时公司构建了一
批高层次人才队伍,包括多名陕西省西安市高层次人才认定的国家级领军人才、
地方级领军人才,西安市西咸新区认定的科研创新人才以及西安市认定的地区优
秀人才和实用储备人才。
  公司重视产学研结合,与本地高等学府建立合作,签订技术合作协议,推进
芯片技术的深入研究。同时,公司特聘西安市多所知名高校教授进行专题讲座,
为技术骨干员工打造技术交流平台,探讨学习,持续赋能,并不断提升个人专业
知识能力,为公司的技术实力打下坚实基础。
  (五)生产制造优势
  公司十年来积累了丰富的生产管理经验和较强的产品质量控制能力,并形成
了一定的产业规模,在生产方面具有一定的技术先发优势与规模优势。公司生产
设备已具备大功率激光器、DFB 激光器、EML 激光器等产品的生产制造能力,
并且多数设备可以实现不同产品生产制造即时切换,实现互相备份,充分保证和
响应客户的不同需求生产交付。在晶圆生产方面,公司通过工艺优化,不断提高
单片产出数量,提升生产效率。在生产过程方面,公司加大信息化管理程度,更
有效的监控生产过程的稳定性,防呆防错,并且实现生产过程的可追溯性,充分
保证产品质量。总体来看,公司的产能规模、能力及效率将有望进一步提升,巩
固公司市场地位及竞争能力。
  七、研发支出变化及研发进展
  (一)研发支出及变化情况
占营业收入的比例为 18.35%。
  (二)研发进展
  公司加大了高速率光芯片及大功率光芯片等产品的相关技术和设备投入。光
纤接入领域,公司进一步优化原有产品,并积极开展下一代 25G/50G PON 光纤
网络 ONU 及 OLT 端光芯片产品的研发及测试工作。数据中心领域,由于人工智
能技术的发展,极大的拉动了 100G PAM4 EML、CW 光源等高端芯片的需求,
公司相关产品已经完成研发与设计定型,正在配合客户进行产品测试。报告期内,
公司 CW 产品在部分客户测试通过并开始批量交付。在更高速率的应用场景,公
司初步完成 200G PAM4 EML 的性能研发及厂内测试,正持续优化中。在高速产
品高频性能验证方面,通过高端人才和设备的投入,公司着力加强高速基板的性
能仿真、更高速的带宽、眼图测试系统,可以快速进行芯片级的性能评估验证,
配合高速芯片的研发迭代。
  八、新增业务进展是否与前期信息披露一致
  不适用。
  九、募集资金的使用情况及是否合规
  截至 2024 年 6 月 30 日,公司募集资金使用及结余情况如下:
                                                        单位:万元
                  项目                                 金额
募集资金总额(含发行费用)                                           150,990.00
减:发行费用(不含增值税)                                             13,122.27
扣除发行费后募集资金净额                                            137,867.73
减:募集资金累计使用金额(包括实际已置换先期投入金额)                               76,809.60
加:募集资金现金管理的收益及利息收入扣除手续费净额                                  2,567.00
尚未使用的募集资金金额                                               63,625.13
减:期末用于现金管理的暂时闲置募集资金                                       48,510.10
截至 2024 年 6 月 30 日募集资金专户余额                                15,115.03
  截至 2024 年 6 月 30 日,公司募集资金存储情况如下:
                                                        单位:万元
       银行名称            账户类型              账号                 余额
中信银行西安分行营业部            募集资金专户     8111701012300735584      1,316.91
兴业银行股份有限公司西安粉巷
                       募集资金账户     456640100100067850       4,027.79
支行
兴业银行股份有限公司西安粉巷
                       募集资金账户     456640100100067732       3,263.71
支行
                       募集资金账户
招商银行股份有限公司咸阳分行                     910900263110222                -
                       (已注销)
招商银行股份有限公司咸阳分行         募集资金账户      910900263110330         6,506.62
                       合计                                 15,115.03
  报告期内,公司存在使用 10G、25G 光芯片产线建设项目铺底流动资金支付
与该建设项目无关的总公司行政管理人员及销售人员工资的情况。公司及相关责
任人收到中国证券监督管理委员会陕西监管局出具的《行政监管措施决定书》
                                 (陕
证监措施字〔2024〕30 号)。具体详见公司 2024 年 8 月 3 日于上海证券交易所
网站披露的《陕西源杰半导体科技股份有限公司关于收到陕西证监局行政监管措
施决定书的公告》
       (公告编号:2024-049)。公司已做相应整改,并按照内部审批
流程将上述资金归还至募投项目的专项资金账户。
  除此之外,公司严格按照《公司法》   《上市公司监管指引第 2 号—
                 《证券法》
—上市公司募集资金管理和使用的监管要求》和《上海证券交易所科创板上市公
司自律监管指引第 1 号——规范运作》等法律法规、规范性文件以及《募集资金
管理制度》的相关规定和要求存放和使用募集资金,并及时、真实、准确、完整
履行相关信息披露工作,不存在违规使用募集资金的情形。
  十、控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员的持股、质押、冻
结及减持情况
  截至 2024 年 6 月 30 日,公司的控股股东、实际控制人、董事、监事、高级
管理人员的持股变动情况如下:
                                                        单位:股
                                         报告期内股
                   期初持股       期末持股
  姓名       职务                            份增减变动      增减变动原因
                    数          数
                                           量
         董事、副总经                                     权激励计划第
  程硕               126,000     220,500     94,500
         理、董事会秘书                                    二个行权期行
                                                    权
       董事(离任)、副
                                                    权激励计划第
 潘彦廷   总经理、核心技      44,800      78,400     33,600
                                                    二个行权期行
         术人员
                                                    权
                                                    权激励计划第
 陈文君      副总经理     126,000     220,500     94,500
                                                    二个行权期行
                                                    权
         副总经理、财务                                    权激励计划第
 陈振华               126,000     220,500     94,500
           总监                                       二个行权期行
                                                    权
                                     报告期内股
                期初持股       期末持股
 姓名     职务                           份增减变动     增减变动原因
                 数          数
                                       量
                                               权激励计划第
 王兴    核心技术人员    11,200     19,600     8,400
                                               二个行权期行
                                               权
                                               权激励计划第
 王永惠   董事(离任)     5,600      9,800     4,200
                                               二个行权期行
                                               权
 截至 2024 年 6 月 30 日,公司控股股东、实际控制人和董事、监事、高级管
理人员持有的公司股份不存在质押、冻结及减持的情形。
  十一、上海证券交易所或保荐机构认为应当发表意见的其他事项
 无。
 (以下无正文)
(本页无正文,为《国泰君安证券股份有限公司关于陕西源杰半导体科技股份有
限公司 2024 年半年度持续督导跟踪报告》之签字盖章页)
保荐代表人(签字):
                  李        冬         吴同欣
                               国泰君安证券股份有限公司
                                     年   月   日

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