(原标题:顶点软件获平安证券推荐评级,业绩靓丽增长,核心交易系统领域竞争力增强)
4月15日,顶点软件获平安证券推荐评级,近一个月顶点软件获得4份研报关注。
研报预计公司2024-2026年的归母净利润分别为2.81亿元、3.31亿元、3.84亿元。研报认为,公司主营业务实现较快增长,业绩增长表现亮眼。公司2023年实现营业收入7.44亿元,同比增长19%。公司主营业务实现较快增长,定制软件业务、产品化软件业务分别实现收入5.22亿元、1.02亿元,分别实现同比增速21%、10%。公司2023年实现归母净利润2.33亿元,同比增长40%,增速依然亮眼。公司2023年毛利率为69.16%,同比提升1.70个百分点,期间费用率为40.59%,相比上年同期压降1.81个百分点。公司2023年净利率同比提升4.78个百分点至31.36%,继续保持在可比同业较优水平。公司立足于证券IT,自研“3+1”基础平台夯实技术底座,在业内率先实现了核心交易全栈信创适配,公司分布式核心交易系统产品落地进度领先于同业,核心交易系统市场份额有望进一步提升。伴随金融信创进入深水区、资本市场改革深化持续,需求端IT投入力度将进一步加大,我们认为未来在顶点A5信创版、HTS、W5等产品加快推进的支撑下,公司成长空间将进一步打开,我们看好公司的未来发展。
风险提示:1)金融信创推进不及预期。若金融信创向核心系统推进节奏不及预期,将会影响公司相关产品的推广进度。
本文源自:金融界
作者:研报君