新余钢铁股份有限公司
公司债券受托管理事务报告
（2015 年度）
债券受托管理人
（注册地址：中国（上海）自由贸易试验区商城路 618 号）
二零一六年五月
重要声明
国泰君安证券股份有限公司（“国泰君安”）编制本报告的内容及信息来源于
发行人对外公布的《新余钢铁股份有限公司 2015 年年度报告》等相关公开信息
披露文件以及第三方中介机构出具的专业意见。国泰君安对报告中所包含的相关
引述内容和信息未进行独立验证，也不就该等引述内容和信息的真实性、准确性
和完整性做出任何保证或承担任何责任。
本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应对相关
事宜做出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作为国泰君安所作的承诺
或声明。在任何情况下，投资者依据本报告所进行的任何作为或不作为，国泰君
安不承担任何责任。
1
目 录
第一章 本次债券概要................................................................................................ 3
第二章 发行人 2015 年度经营和财务状况.............................................................. 6
第三章 发行人募集资金使用情况.......................................................................... 10
第四章 本次公司债券抵押担保情况...................................................................... 11
第五章 债券持有人会议召开的情况...................................................................... 12
第六章 本次公司债券本息偿付情况...................................................................... 13
第七章 本次公司债券跟踪评级情况...................................................................... 14
第八章 负责本期债券事务的专人的变动情况...................................................... 15
2
第一章 本次债券概要
一、 核准文件和核准规模：
本次债券发行经新余钢铁股份有限公司（以下简称“新钢股份”、“公司”或
“发行人”）2011 年 10 月 12 日召开的公司第五届董事会第十四次会议审议通过，
并经 2011 年 10 月 28 日召开的公司 2011 年第二次临时股东大会会议审议通过。
经中国证监会“证监许可[2011]1954 号”文件核准，公司获准在在中国境内公开
发行不超过 9 亿元公司债券。
本次公司债券发行工作已于 2011 年 12 月 23 日结束，发行规模为 9 亿元。
二、 债券名称：
2011 年新余钢铁股份有限公司公司债，简称“11 新钢债”，代码“122113”。
三、 发行规模：
2011 年新余钢铁股份有限公司公司债（以下简称“本次债券”，）的发行总
额为 9 亿元。
四、 票面金额：
本次债券面值 100 元。
五、 发行价格：
本次债券按面值平价发行。
六、 债券期限：
本次债券为 5 年期固定利率品种。
七、 债券年利率、计息方式和还本付息方式：
3
本次债券票面年利率根据网下询价结果,由发行人与保荐人(主承销商)按照
国家有关规定共同协商确定为 6.65%。
本次债券采用单利按年计息,不计复利。每年付息一次,到期一次还本,最后一
期利息随本金的兑付一起支付。本次债券于每年的付息日向投资者支付的利息金
额为投资者截至利息登记日收市时所持有的本次债券票面总额与对应的票面年
利率的乘积;于兑付日向投资者支付的本息金额为投资者截至兑付登记日收市时
所持有的本次债券最后一期利息及所持有的债券票面总额的本金。
本次债券本息支付将按照本次债券登记机构的有关规定统计债券持有人名
单,本息支付方式及其他具体安排按照债券登记机构的相关规定办理。
起息日: 2011 年 12 月 21 日。
付息日期: 本次债券的付息日期为 2012 年至 2016 年每年的 12 月 21 日为上
一个计息年度的付息日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第 1 个工作
日；每次付息款项不另计利息）。
到期日:2016 年 12 月 21 日。
兑付日期:本次债券的兑付日期为 2016 年 12 月 21 日。如遇法定节假日或休
息日,则顺延至其后的第 1 个工作日;顺延期间兑付款项不另计利息。
计息期限:本次债券的计息期限为 2011 年 12 月 21 日至 2016 年 12 月 20 日。
八、 担保方式：
江西省省属国有企业资产经营（控股）有限公司为本次公司债券提供全额无
条件不可撤销的连带责任保证担保。
九、 发行时资信评级情况：
经大公国际资信评估有限公司综合评定，发行人的主体信用等级为 AA，本
次债券信用等级为 AA+ 。
十、 债券受托管理人：
本次公司债券受托管理人为国泰君安证券股份有限公司。
4
十一、承销方式：
本次债券由保荐人（主承销商）国泰君安负责组建承销团，以余额包销的方
式承销。
十二、募集资金用途:
本次债券募集资金扣除发行费用后，拟用于偿还公司债务，优化公司债务结
构和补充流动资金。募集资金的具体用途由股东大会授权董事会根据公司的具体
情况确定。
5
第二章 发行人 2015 年度经营和财务状况
一、 发行人基本情况：
新余钢铁股份有限公司（以下简称“公司”或“发行人”）系经江西省股份
制改革联审小组赣股（1996）09 号文批准，在中外合资“新华金属制品有限公
司”整体改组的基础上，由江西新余钢铁有限责任公司(已更名为新余钢铁集团
有限公司)、（香港）巍华金属制品有限公司、江西国际信托投资股份有限公司、
江西金世纪冶金股份有限公司、江西省冶金供销公司作为发起人，采用社会募集
方式设立的股份公司。设立时公司名称为新华金属制品股份有限公司。公司企业
法人营业执照注册号：360000521000025。一九九六年十二月公司股票在上海证
券交易所上市。公司所属行业:冶金制造类。
1996 年 12 月 9 日经中国证券监督管理委员会证监发字（1996）364 号文和
365 号文批准，公司向社会公众发行 13,500,000 股，向公司职工配售 1,500,000
股股票。股票发行后，公司股份总数为 59,970,588 股，其中发起人股份 44,970,588
股，社会公众股 15,000,000 股。每股面值 1 元，股本为 59,970,588 元。
1997 年按照公司利润分配方案，以股本 59,970,588 股为基数,用资本公积金
向全体股东按 10 股送 8 股的比例转增股本,公司股本增至人民币 107,947,058 元。
1999 年 5 月经中国证券监督管理委员会证监公司字(1999)99 号文批准,实施
了增资配股方案，配售比例为 10 股配 3 股,公司股本增至人民币 120,762,734 元。
2001 年按照公司利润分配方案，以股本 120,762,734 股为基数,向全体股东每
10 股送红股 1 股并用资本公积金转增 5 股,公司股本增至人民币 193,220,374 元。
2007 年经中国证券监督管理委员会证监发行字[2007]347 号文核准，公司向
股东新余钢铁有限责任公司非公开发行股票 1,000,209,135 股，向机构投资者非
公开发行 200,000,000 股,公司股本增至人民币 1,393,429,509 元。
2007 年 12 月 5 日，经江西省工商行政管理局赣名称变外核字[2007]00550
号文核准，公司名称由“新华金属制品股份有限公司”变更为“新余钢铁股份有
限公司”。
截至 2015 年 12 月 31 日，公司累计发行股本总数 1,393,448,106 股，公司注
6
册资本为 1,393,448,106 元，经营范围为：黑色金属冶炼和锻压加工、销售；金
属制品加工、销售；电缆电线制造、销售；压缩气体、易燃气体、易燃液体（凭
有效许可证经营，有效期至 2018 年 1 月 14 日）；化学原料及化学制品销售（不
含危险化学品和易制毒化学品）；葱油、莾、沥青、粗苯、氧气、氮气、氩气、
液氧、液氩、液氮、洗油、脱酚油、煤焦油（凭有效许可证经营，有效期至 2018
年 1 月 14 日）；通用设备制造、安装维修、销售；压力容器制造；工业油品检测、
起重机械安装维修；道路普通货物运输、危险货物运输（2 类 1 项）、危险货物
运输（第 3 类）（凭有效许可证经营，有效期至 2016 年 8 月 2 日）；一类汽车维
修（大中型客车维修，大中型货车维修，小型车辆维修，危险货物运输车辆维修）；
仓储（不含危险品）及租赁服务；货物进出口（凭进出口备案登记证经营）；计
算机、通信和其他电子设备制造和维修；仪器仪表制造和维修；软件和信息服务；
技术咨询服务（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）*
二、 发行人 2015 年度经营状况：
根据发行人年度报告披露，受经济增速持续回落和钢铁产能严重过剩等因素
影响，钢材价格屡创新低，钢铁主业经营形势十分严峻，公司经营盈利空间大幅
收窄。面对钢铁行业的经营困境，公司以加快转型发展、提质增效为工作重点，
推进改革创新，狠抓管理提升，大力降本增效，生产经营总体运行平稳。
2015 年，公司产生铁 887 万吨、钢 836 万吨、钢材坯 805 万吨，实现归属
于母公司所有者的净利润 0.606 亿元。
公司主营业务经营情况具体如下：
1、按行业分类：
单位：万元、% 币种：人民币
营业收入 营业成本 营业利润率
行业 较上年 较上年
金额 金额 毛利率 较上年增长
增长 增长
减少 3.71
工商业 2,228,249.82 -26.36 2,145,257.20 -23.41 3.72
个百分点
减少 6.63
建筑业 8,227.99 154.44 3,941.08 195.32 52.1
个百分点
减少 0.45
运输业 1,984.84 -19.91 1,902.95 -19.53 4.13
个百分点
7
减少 3.58
合计 2,238,462.65 -26.16 2,151,101.23 -23.31 3.9
个百分点
2、按区域划分：
单位：万元 币种：人民币
地区 营业收入 营业收入比上年增减（%）
东北地区 20,146.16 -28.55
华东地区 1,335,914.51 -24.32
中南地区 528,948.72 -26.54
西南地区 109,969.91 80.58
出口 243,483.35 -46.75
合计 2,238,462.65 -26.16
三、发行人 2015 年度财务情况
1、合并资产负债表主要数据：
单位：万元、% 币种：人民币
项目 2015 年 2014 年 变化率
资产总计 2,822,623.73 3,049,536.94 -7.44
负债总计 1,966,055.96 2,194,731.28 -10.42
所有者权益 856,567.77 854,805.66 0.21
2、合并利润表主要财务数据：
单位：万元、% 币种：人民币
项目 2015 年 2014 年 变化率
营业收入 2,537,101.36 3,237,029.40 -21.62
净利润 5,444.59 42,813.62 -87.28
归属上市公司股东的
6,055.96 40,642.94 -85.10
净利润
3、合并现金流量表主要数据:
单位：万元、% 币种：人民币
项目 2015 年 2014 年 变化率
经营活动产生的现金流量净额 204,814.39 310,019.64 -33.94
投资活动产生的现金流量净额 -53,242.97 -24,570.42 不适用
筹资活动产生的现金流量净额 -292,145.31 -109,304.00 不适用
8
4、发行人主要财务指标如下：
项目 2015 年 2014 年 变化率
基本每股收益（元/股） 0.0435 0.29 -85.00
稀释每股收益（元/股） 0.0435 0.29 -85.00
扣除非经常性损益后的基本每
-0.2544 0.26 不适用
股收益（元/股）
加权平均净资产收益率（%） 0.7503 5.19 减少 4.37 个百分点
扣除非经常性损益后的加权平
-4.3919 4.54 减少 8.86 个百分点
均净资产收益率（%）
9
第三章 发行人募集资金使用情况
一、本次公司债券募集资金情况：
经中国证券监督管理委员会《关于核准新余钢铁股份有限公司公开发行公司
债券的批复》（证监许可字[2011]1954 号）的核准，公司向社会公开发行面值人
民币 9 亿元的公司债券，公司债券票面利率为 6.65%，债券期限 5 年，债券的起
息日为 2011 年 12 月 21 日。
经大华会计师事务所有限公司<<验资报告>>（大华验字[2011]314 号）验证，
2011 年 12 月 21 日公司向社会公众公开发行面值 9 亿元的公司债券，募集资金
总额 900,000,000 元，扣除发行费用 15,750,000 元后，本次发行募集资金净额为
人民币 884,250,000 元。2011 年 12 月 23 日募集资金净额计人民币 884,250,000
元汇入发行人募集资金专户。
二、 本次债券募集资金实际使用情况：
根据发行人提供的资料及披露的《新余钢铁股份有限公司 2012 年度关于公
司募集资金存放与实际使用情况的专项报告》，截至 2012 年 12 月 31 日，公司累
计使用募集资金 884,250,000 元，其中 2012 年度使用募集资金 184,250,000 元，
2011 年度使用募集资金 700,000,000 元。尚未使用募集资金余额为 0 元，募集资
金专户的余额为 74,810.66 元。募集资金专户余额与尚未使用的募集资金余额存
在差异的原因是募集资金存放银行的利息净收入为 74,810.66 元（扣除支付的手
续费 1,322.50 元）。
本次债券募集资金已经使用完毕。
10
第四章 本次公司债券抵押担保情况
本次债券由发行人实际控制人江西省省属国有企业资产经营（控股）有限公
司（简称“江西国资经营公司”）提供全额无条件不可撤销的连带责任保证担保。
如发行人因受不可预知因素的影响导致无法按期偿付本次债券本息，则江西国资
经营公司将按其出具的担保函及有关法律、法规的规定承担担保责任，保证的范
围包括本次债券本金及利息、违约金、损害赔偿金和实现债权的费用。
根据江西省国资委出具《关于同意将新余钢铁集团有限公司省属国有股权无
偿划转至国控公司的批复》（赣国资产权字[2011]196 号）要求，公司实际控制人
江西省冶金集团公司将其所持有的新余钢铁集团有限公司 72.91%股权无偿划转
予江西国资经营公司，江西国资经营公司与江西冶金集团签署了《国有股权划转
协议》，就江西国资经营公司受让江西冶金集团所持有的新钢集团 72.91%股权达
成协议，划出方为新钢集团及其子公司提供的担保责任由划入方承接。该次无偿
划转的豁免要约收购义务已于 2011 年 8 月 19 日获得中国证监会的核准，新钢集
团已办理完成了工商变更手续。
江西国资经营公司于 2009 年 2 月经江西省人民政府批准成立，是江西省国
有资产监督管理委员会履行出资人职责的国有独资有限责任公司。经营范围为：
国有资产及国有股权的管理和运营；资本运营；企业改制重组顾问、投资咨询和
财务顾问；资产托管和代理；省国资委授权的其他业务。（以上项目国家有专项
规定的除外）。
截至 2015 年末，江西国资经营公司资产总额为 748.51 亿元，总负债为 625.45
亿元，所有者权益为 123.05 亿元（含少数股东权益 69.43 亿元）。2015 年，江西
国资经营公司实现营业收入 729.13 亿元，利润总额 8.03 亿元。截至 2016 年 3
月末，江西国资经营公司资产为 745.41 亿元，所有者权益为 124.37 亿元（含少
数股东权益 71.94 亿元）。2016 年 1-3 月，江西国资经营公司营业收入为 178.80
亿元，利润总额为-0.33 亿元。
11
第五章 债券持有人会议召开的情况
2015 年度内，未召开债券持有人会议。
12
第六章 本次公司债券本息偿付情况
本次债券的付息日为 2012 年至 2016 年每年的 12 月 21 日（如遇法定节假日
或休息日，则顺延至其后的第 1 个工作日；每次付息款项不另计利息）。本次债
券的到期日为 2016 年 12 月 21 日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的
第 1 个工作日；顺延期间兑付款项不另计利息），到期支付本金及最后一期利息。
本次债券票面利率为 6.65%，每手债券面值 1,000 元，派发利息为 66.50 元
（含税）。发行人已于 2015 年 12 月 22 日支付了 2014 年 12 月 21 日至 2015 年
12 月 20 日期间的利息。
13
第七章 本次公司债券跟踪评级情况
本次公司债券的信用评级机构大公国际资信评估有限公司（简称“大公国
际”）于 2016 年 5 月 17 日发布了《新余钢铁股份有限公司主体与相关债项 2016
年度跟踪评级报告》（大公报 SD【2016】137 号），经大公国际的跟踪评级，新
余钢铁股份有限公司 2011 年度公司债券信用等级维持为 AA+，主体信用等级维
持为 AA，评级展望维持稳定。
14
第八章 负责本期债券事务的专人的变动情况
发行人指定的代表发行人负责本期债券事务的专人为发行人董事会秘书林
榕先生。2015 年 12 月林榕先生开始担任发行人董事会秘书。
15
首页
微信公众号
证券之星APP
