招商证券股份有限公司
2 0 1 5 年度
审计报告
索引 衷强
审计报告
公司财务报告
一合并及母公司资产负债表 1-2
一合并及母公司利润表 3
一合并及母公司现金流量表 4
一合并股东权益变动表 5-6
一母公司股东权益变动表 7-8
一财务报表附注 9-128
信永中和会计师事务所 北 京 市 东 城 区 朝 阳 门 北 大 街 联系电话： +86(010)6554 2288
4妹 中 和 8 号富华大厦A 座 9层
9/F , Block A , Fu Hua M a n sio n ,
telephone: +86(010)6554 2288
N o .8, C h ao yan gm e n B e id a jie ,
S k i n e W in^i ShineWing D o n g ch e n g D is t r ic t , B e ijin g , 传真： +86(010)6554 7190
certified public accountants 100027, P .R .C h in a facsimile: +86(010)6554 7190
客观公冬
<
\ \6A084050
mi | 4 \564287
06868387
0|〇 P A ^
审计报告
XYZH/2016 BJA90015
招商证券股份有限公司全体股东：
我 们 审 计 了 后 附 的 招 商 证 券 股 份 有 限 公 司 （以下简称招商证券 ）财 务 报 表 ，包 括 2015
年 1 2 月 3 1 日的合并及母公司资产负债表，2 0 1 5 年度的合 并 及 母 公 司 利 润 表 、合并及母
公 司 现 金 流 量 表 、合并及母公司股东权益 变 动 表 以 及 财 务 报 表 附 注 。
一、 管理层对财务报表的责任
编制和公允列报财务报 表 是 招 商 证 券 管 理 层 的 责 任 ，这 种 责 任 包 括 ：（ ) 按照企业会
计 准 则 的 规 定 编 制 财 务 报 表 ，并 使 其实现公允反映；（ ) 设 计 、执行和维护必要的内部控
制 ， 以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
二、 注册会计师的责任
我 们 的 责 任 是 在 执 行 审 计 工 作 的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册
会 计 师 审 计 准 则 的 规 定 执 行 了 审 计 工 作 。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德
守 则 ，计 划 和 执 行 审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。
审 计 工 作 紗 及 实 施 审 计 程 序 ，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选 择 的 审
计 程 序 取 决 于 注 册 会 计 师 的 判 断 ，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的
评 估 。在 进 行 风 险 评 估 时 ，注 册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制，
以设计 恰 当 的 审 计 程 序 。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估
计 的 合 理 性 ， 以 及评价财务报表的总体列报。
我 们 相 信 ，我 们 获 取 的 审 计 证 据 是 充 分 、适 当 的 ，为 发 表 审 计 意 见 提 供 了 基 础 。
三 、 审计意见
我 们 认 为 ，招商证券财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反
映 了 招 商 证 券 2 0 1 5 年 1 2 月 3 1 日 的 合 并 及 母 公 司 财 务 状 况 以 及 2 0 1 5 年度的合并及母公
司经营成果和现金流量。
.份 合并及母公司资产负债表
2015年12月31日
年末金额 年初金额
福 /y
资产：
注卢: 附 注 母公司 母公司
货币资金 ' 1 81,618,054,473.80 71,602,634,324.77 54,866,893,638.48 46,249,156,044.23
其 中 ：客户存 」 0 3 <
72,416,265,172.70 64,320,920,428.36 47,486,938,045.51 40,518,992,257.79
结算备付金 2 2 19,166,188,028.21 16,552,024,269.82 12,191,800,738.04 9,999,553,557.25
其 中 ：客户备付金 16,874,803,063.00 14,780,873,300.84 11,033,050,511.03 9,045,857,528.66
融出资金 3 3 64,389,342,143.73 62,619,480,722.40 58,595,164,547.26 56,850,714,608.73
以公允价值计量且其变动
4 4 62,826,493,422.97 54,030,551,293.91 36,121,668,050.87 31,735,042,777.24
计入当期损益的金融资产
衍生金融资产 5 5 1,016,347,445.68 374,784,484.07 12,015,035.74 4,860,096.20
买入返售金融资产 6 6 14,334,755,748.68 13,787,770,458.68 7,544,698,525.53 6,506,532,525.53
应收款项 7 7 3,320,110,265.73 591,375,432.11 2,066,943,222.53 276,095,104.60
应收利息 8 8 888,670,748.79 821,473,771.44 399,423,388.12 368,675,259.92
存出保证金 9 9 857,441,579.18 954,435,334.30 244,680,057.67 591,685,937.85
可供出售金融资产 10 10 35,742,644,425.21 35,008,253,135.72 14,878,004,663.97 14,777,939,822.64
长期股权投资 12 12 4,897,814,022.64 9,369,275,486.63 4,455,434,854.18 7,981,302,855.39
投资性房地产 13 4,970,135.75 4,970,135.75 5,789,966.03 5,789,966.03
固定资产 14 451,304,916.26 408,147,514.07 367,552,905.59 317,768,134.14
在建工程 15 1,067,209,999.11 1,061,789,973.41 930,413,674.59 926,646,741.80
无形资产 16 24,251,001.03 5,633,323.97 23,242,224.47 5,629,723.69
商誉 17 9,670,605.55 ■ 9,670,605.55 -
长期待摊费用 18 184,081,709.25 172,059,708.70 168,406,407.15 154,907,695.06
递延所得税资产 19 726,238,292.82 700,804,907.94 370,135,810.21 354,706,381.54
其它资产 20 13 129,995,816.28 1,599,356,922.78 156,112,181.77 133,033,553.67
资产总计 291,655,584,780.67 269,664,821,200.47 193,408,050,497.75 177,240,040,785.51
法定代表人: 主管会计工作负责人 会计机构负责人
合并及母公司资产负债表（续)
2 0 1 5 年 12月3 1 日
编 制单位：招商i】 单 位 ：人民币元
年末金额 年初金额
母公司 母公司
短期借款 3,090,226,796.16 2,843,876,350.00
应付短期融贸 27,878,320,000.00 27,878,320,000.00 14,363,147,014.00 14,433,147,014.00
拆入资金 4,000,000,000.00 4,000,000,000.00 4,600,000,000.00 4,600,000,000.00
以公允价值计量且
2,369,280,328.46 984,646,140.00 210,696,936.54
计入当期损益的金融负债
衍生金融负债 5 5 1,866,371,978.54 1,225,418,360.74 849,865,227.37 849,865,227.37
卖出回购金融资产款 26 16 42,953,026,926.22 42,953,026,926.22 49,138,515,787.62 49,138,515,787.62
代理买卖证券款 27 17 76,732,972,397.49 66,119,007,621.45 50,650,100,104.14 41,757,587,902.10
代理承销证券款 - - - -
信用交易代理买卖证券款 28 18 12,016,071,193.97 12,016,071,193.97 7,044,122,574.21 7,044,122,574.21
应付职工薪酬 29 7,125,211,308.98 6,727,897,505.39 1,856,345,000.00 1,671,810,960.31
应交税费 30 862,107,620.44 762,289,929.16 547,195,071.78 530,282,330.47
应付款项 31 6,065,032,613.11 2,779,488,547.88 6,433,395,464.16 3,548,574,512.14
应付利息 32 19 3,385,452,985.66 3,382,411,946.20 570,963,712.93 570,969,762.54
预计负债 95,507.73 95,507.73 117,774.00 117,774.00
长期借款 33 453,972,238.13 370,194,238.13 295,495,755.48 295,495,755.48
应付债券 34 20 52,960,871,177.92 52,960,871,177.92 9,982,485,805.80 9,982,485,805.80
长期应付职工薪酬 35 787,540,000.00 787,540,000.00 1,813,598,899.06 1,813,598,899.06
递延所得税负债 19 446,348,892.13 263,226,529.52 359,672,716.44 257,306,540.20
递延收益 36 126,000,000.00 126,000,000.00 126,000,000.00 126,000,000.00
其他负偾 37 21 104,893,610.48 54,234,469.69 126,295,148.56 61,844,702.36
负偾合计 243,223,795,575.42 223,390,740,094.00 151,811,889,342.09 136,681,725,547.66
5权 益 ：
股本 38 5,808,135,529.00 5,808,135,529.00 5,808,135,529.00 5,808,135,529.00
资本公积 39 19,403,877,003.80 19,403,877,003.80 19,403,877,003.80 19,403,877,003.80
其他综合收益 40 356,932,115.97 93,906,979.31 -14,644,207.44 64,977,686.65
盈余公积 41 3,415,539,993.25 3,415,539,993.25 2,400,210,713.47 2,400,210,713.47
一般风险准备 42 6,702,266,979.94 6,702,266,979.94 4,671,608,420.38 4,671,608,420.38
未分配利润 43 12,664,366,884.14 10,850,354,621.17 9,268,062,186.17 8,209,505,884.55
归属于母公司股东权益合计 48,351,118,506.10 46,274,081,106.47 41,537,249,645.38 40,558,315,237.85
少数股东权益 44 80,670,699.15 - 58,911,510.28 -
股东权益合计 48,431,789,205.25 46,274,081,106.47 41,596,161,155.66 40,558,315,237.85
负债和股东权益总计 291,655,584,780.67 269,664,821,200.47 193,408,050,497.75 177,240,040,785.51
法定代表人 主管会计工作负责人: 会计机构负责人:
本年金额 上年金额
项 目 母公司
母公司 合并 母公司
附 注 +六
一、营业收; 25,291,794,057.95 23,183,753,601.19 11,002,468,274.67 10,126,378,609.66
手续费2 45 22 16,448,731,355.55 14,746,603,313.61 6,181,489,570.41 5,497,407,321.10
其中：经邊 净收入 12,441,013.561.24 11,872,555,147.90 4,362,797,115.43 4,056,190,695.61
投资银' 2,566,251,460.81 2,296,261,881.46 1,357,009,841.84 1,079,426,771.05
资产管理业雾1 1,142,117,152.95 290,421,571.85 427,075,277.87 357,047,759.45
利息净收入 46 23 2,620,791,348.68 2,373,894,214.63 1,910,309,804.73 1,660,061,822.11
投 资 收 益 （损失以“一”号填列） 47 24 6,382,403,664.87 6,004,099,567.12 1,757,307,540.61 2,053,535,726.45
其中对联营企业和合营企业的投资收益 551,102,435.76 543,695,898.54 339,109,383.82 332,643,483.70
公允价值变动收益（损 失 以 号 填 列 ） 48 25 -150,190,468.57 27,767,161.32 1,119,960,985.35 885,327,538.61
汇 兑 收 益 （损失以“一"号填列） -37,163,187.18 4,251,597.92 3,194,981.11 216,288.67
其它业务收入 49 26 27,221,344.60 27,137,746.59 30,205,392.46 29,829,912.72
二 、营业支出 11,715,397,336.54 10,639,913,762.27 6,039,306,685.30 5,383,379,183.33
营业税金及附加 50 27 1,663,828,670.26 1,592,469,599.52 588,459,180.08 572,089,485.53
业务及管理费 51 28 9,822,649,973.71 8,815,584,725.50 4,779,815,973.73 4,140,258,166.31
资产减值损失 52 228,097,593.32 231,039,606.97 670,211,701.21 670,211,701.21
其它业务成本 49 26 821,099.25 819,830.28 819,830.28 819,830.28
三 、营 业 利 润 （亏损以“一”号填列） 13,576,396,721.41 12,543,839,838.92 4,963,161,589.37 4,742,999,426.33
加 ：营业外收入 53 29 93,908,438.97 86,546,580.08 19,439,653.70 11,286,986.73
减：营业外支出 54 30 36,314,436.14 30,803,024.75 10,724,257.68 10,526,815.71
四、利 润 总 额 （亏损以“一”号填列） 13,633,990,724.24 12,599,583,394.25 4,971,876,985.39 4,743,759,597.35
减 ：所得税费用 55 2,705,736,243.51 2,446,290,596.48 1,087,357,215.72 1,000,833,660.95
五、净 利 润 （净亏损以“一”填 列 ） 10,928,254,480.73 10,153,292,797.77 3,884,519,769.67 3,742,925,936.40
其中：归属于母公司股东的净利润 10,908,748,759.12 10,153,292,797.77 3,850,672,721.41 3,742,925,936.40
少数股东损益 19,505,721.61 - 33,847,048.26 -
六 、其他综合收益的税后净额 56 371,576,323.41 28,929,292.66 314,169,533.75 195,250,401.14
归属母公司股东的其他综合收益的税后净额 371,576,323.41 28,929,292.66 314,169,533.75 195,250,401.14
(一 ）以后不能重分类进损益的其他综合收益 - - - -
1 .重新计量设定受益计划净负债或净资产的变动 ■ _ ■ ■
2.权益法下在被投资单位不能重分类进损益
的其他综合收益中享有的份额. ■ ■
(二 ）以后将重分类进损益的其他综合收益 371,576,323.41 28,929,292.66 314,169,533.75 195,250,401.14
1 .权益法下在被投资单位以后将重分类进损
6,351 ,/01.35 6,351,701.35 2,143,641.31 2,143,641.31
益的其他综合收益中享有的份额
2.可供出售金融资产公允价值变动损益 237,458,356.81 22,577,591.31 305,551,466.01 193,106,759.83
3.持有至到期投资重分类为可供出售金融资
产损益
4.现金流量套期损益的有效部分 - - - -
5.外币财务报表折算差额 、 127,766,265.25 - 6,474,426.43 -
6.其他 - ■ . ■
归属于少数股东的其他综合收益的税后净额 - - - -
七 、综合收益总额 11,299,830,804.14 10,182,222,090.43 4,198,689,303.42 3,938,176,337.54
其中：归属于母公司股东的综合收益总额 11,280,325,082.53 10,182,222,090.43 4,164,842,255.16 3,938,176,337.54
归属于少数股东的综合收益总额 19,505,721.61 - 33,847,048.26 -
八 、每股收益 57
(一 ）基本每股收益 1.88 - 0.72 -
(二）稀释每股收益 1.88 - 0.72 -
法定代表人: 主管会计工作负责人： 会计机构负责人:
本年金额 上年金额
母公司
项目 附注+ 六 母公司 母公司
一、 经营活：
收取利J 義 i 28,585,749,997.54 26,424,882,773.57 10,685,107,444.32 9,682,899,897.97
拆入资金1 - - 3,600,000,000.00 3,600,000,000.00
回购业务 - - 40,176,799,729.37 40,370,055,729.37
代 理 买 卖 证 净^ 30,685,090,517.31 29,283,872,689.57 30,172,139,531.55 26,903,151,728.72
收 到 其 他 与 经 营 58 1,698,968,464.72 158,579,825.49 5,824,872,387.37 3,129,889,977.14
经营活动现金流入小计 60,969,808,979.57 55,867,335,288.63 90,458,919,092.61 83,685,997,333.20
购置以公允价值计量且其变动计入当期损益 23,822,267,867.24
40,795,193,319.51 36,321,159,690.44 25,847,993,478.28
的金融资产及可供出售金融资产净减少额
回购业务资金净减少额 12,911,770,084.55 13,402,950,794.55 - -
融出资金净增加额 5,821,653,077.82 5,904,890,720.97 38,503,906,342.63 37,391,646,650.41
代理买卖证券支付的现金净额
支付利息、手续费及佣金的现金 5,905,083,193.37 5,748,761,554.35 1,996,801,231.81 1,924,158,725.20
支付给职工以及为职工支付的现金 3,908,101,330.09 3,364,945,371.20 2,007,473,459.80 1,630,992,492.71
支付的各项税费 4,456,477,916.29 4,191,906,967.90 1,367,003,420.73 1,282,808,258.11
支付其他与经营活动有关的现金 58 4,879,156,823.93 5,030,307,621.62 1,126,80.1,500.68 1,032,178,268.18
经营活动现金流出小计 79,277,435,745.56 74,564,922,721.03 70,849,979,433.93 67,084,052,261.85
经营活动产生的现金流量净额 -18.307.626.765.99 -18.697.587.432.40 19.608.939.658.68 16.601.945.071.35
二、 投资活动产生的现金流量：
取得投资收益收到的现金 115,074,968.65 112,074,968.65 70,130,000.00 65,330,000.00
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收
回的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金 58 703,904.15 673,231.10 742,824.81 739,936.86
投资活动现金流入小计 115.778.872.80 112.748.199.75 70.872.824.81 66.069.936.86
投资支付的现金 - 950,000,000.00 - 300,000,000.00
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所 376,287,960.07 362,081,950.92 316,746,862.74
401,379,939.41
支付的现金
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 401.379.939.41 1.326.287.960.07 362.081.950.92 616.746.862.74
投资活动产生的现金流童净额 -285.601.066.61 -1.213.539.760.32 -291.209.126.11 550.676.925.88
三、 筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 12,905,000.00 - 11,149,187,004.00 11,149,187,004.00
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 12,905,000.00 - - -
取得借款收到的现金 396,693,418.12 84,698,482.65 1,565,790,547.41 148,200,547.41
发行债券收到的现金 103,848,690,000.00 103,778,690,000.00 37,463,147,014.00 37,533,147,014.00
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 104.258.288.418.12 103.863.388.482.65 50.178.124.565.41 48.830.534.565.41
偿还债务支付的现金 47,506,182,014.00 47,343,517,014.00 30,910,000,000.00 30,910,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 5,762,545,571.78 5,692,565,883.69 1,825,054,912.51 .1,784,580,505.56
其中:子公司支付少数股东的股利、利润 851,532.74 - - -
支付其他与筹资活动有关的现金 58 35,552,200.00 25,752,200.00 47,450,868.07 47,450,868.07
筹资活动现金流出小计 53.304.279.785.78 53.061.835.097.69 32.782.505.780.58 32.742.031.373.63
筹资活动产生的现金流量净额 50.954.008.632.34 50.801.553.384.96 17.395.618.784.83 16.088.503.191.78
四、 汇率变动对现金的影响 426,153,966.03 111,134,210.16 15,178,357.19 3,368,337.13
五、 现金及现金等价物净增加额 32.786.934.765.77 31.001.560.402.40 36.728.527.674.59 32.143.139.674.38
加：年初现金及现金等价物余额 58 67.058.694.376.52 56.248.709.601.48 30.330.166.701.93 24.105.569.927.10
六、 年末现金及现金等价物余额 58 31 99,845,629,142.29 87,250,270,003.88 67,058,694,376.52 56,248,709,601.48
法定代表人: 主管会计工作负责人： 会计机构负贵人:
伯
IR S 6S H o 0 0
99SS 1/
sssz _Z0WZ9
凇 . _6 3_ o 00 0 lo
QiYf 啪 S o , . 寸
^ o 0
钼 S oo 0 0
Sz
“赵 s
o
髟
5 OOI /s IO 0
符 栎 t
s 6 00 l-:
赵
-
S co
0e*z9 >
0丨0> f
>6
o)
^ IOI CN
s l
t
^ 0 寸
S ooi s 00 .000 *S 06 o o 寸 o T- o o cvzi 卜 t oo/l CNJ loo o \| - s o' o ls_. °o9 00 i zl- ln CNI - ; -z - 1 s co o t-h 10 t 卜 of 9 9 58 n CTNI- s「50 , z S - ①卜 . ls. s i e . 6 S 卜s 寸 cv*l S °90 9 寸 6 00S ooi od寸 s -l 寸 CNJ 寸 s 卜 CNr co 9 ^9 l 0 <0 6 z—* * CN-J 寸 CNr e 0 V 9 T 9 MI T- s s S _ s S s 6z_ s S ods ods s OOI o o <9o co co 3 OI cn0i z C卜N 8z CNT WI 6卜 >s z a> z 〇\ h- s s H o) os> e 10 CNI 一 u)l co 5 % 寸 u) e i se 5 s s T- CD ld Y" zs'us coi s s ^ *u e s H coi e 4^ o 4 ool iII o 4+1 ol z oo o f ^ r o s losl l ool 锊 lol 斑 1 婪 婪 f， 頰 礤 齊 騷 椒 nj 鞣 颂丨 1i运 Y << 壏 啪 辦 齧 _ ( $< 伞 << Y^ 标 妄 轾 枨 妾 妄 粼 裉 K 恶 K _ 械 堪 婪 蔴 蝤 婪 婪 , ，寸 班 ( 灰 寸 H ,3 H 址 H( Co ， - 锊 ) 11)1 co ， 111 a 莊 IR s s 5 3 寸 s 圯 * s z _ CO co 寸6 s 寸s s 啪 y cil s卜 〇0〇 S. co s s 's Y 钼 o 对 ”赵 〇〇 CO/ co > o 崧 ool ol ol 0> 9 t- s sl ool ool卜 〇9〇 s 符 枨 ^JS cd e 婪 nl f C卜O co od od' oo K ' T-l气 〇6〇 1 * 8 _ oo s cvll 卜 2 to^ T兮 - l 30391 > i/ 9 Z 3 u C\I 8 9 3 30.39#>90 S 0 ^ 90 i C6 101 Z T- I I 3 rcl S * T- 1 IOI e e W .6 C0 S s 3 S 9 寸 寸 6 COI 一, 裝 ZB ls.. 8 S z s 屏 T-I 9. CDl S s/ co 6 S . ls “ > Y T-I CVJ s CNI 卜1 岷 s 31 伞 T.1 6 J CNz s /9 . 租 伥 ol h-. 6 T-1 : CN寸I oo寸 | 涊 OOI . T-l o s od . 运 6 s a 卜 卜 ^|9 OOI ofl 8 4 气 气 ; oo CN-[ C丨o - 0 彻 4 ^ 卜 co s 8 T CSI |9 s z 8 3 S oo zt 0 ^ S / T- 18 0|> s .0 s S I od s 00 O col 8 寸 对 IOI S Z Z - t ^ i S OOI s- OOI 9 s w 寸9 寸Q T-1 S 钼 su S CO S S > 髟 漂 6 CN4 CNr 枨 1 . 婪 ool s 3 > 寸 q Z T-I Z S z ze S OOI CO n I]5* lol . ol I Jfr 卜 6 0 电 << S OIZ 3 屮 s t IOI 嶼 cil OI ofl .S S i T-l COS 对O ool ^l - s ool el/5 T-l 6 CNrl c'l 9 3 _zoz - t 1 卜 s ^ CO/ 才 z S H oo ool 3 CO CO °nJ 6 - 10 z o S CO os* 寸 - s tf卜 ) CO 0 0 f e z 寸 o 卜 0 6 o 式 「6 3 * 6 h- z 6 s o> , 5 0> 8 o 6 z o> z 00.00 o . cos o> o 卜 o z ln S- o CO o.> Z H 卜 ; h O * t- O S ISO 00 锊 溆 婪 s ，f 1! 菡 rLD IO 1i << 农 接 碎 八 區 嚓 S 斓 s Y 珀 农 _ 1 枨 接 标 ^< 枨 媒 髟 制 $ 枨 婪 牽 K i 婪 妄 妄 鴒 囊 S 婪 蒗 蝤 苌 械 械 长 I 婼 ^ , ( ， ， i ，寸 H ( H I 寸 扯 “ e 齊 Y H co 懈 " 肿 ) 11) 1 - 肿 ^ 兵 钟 锊 血 抿 r ， 锊 ， H 想 111 s U) OJ 5 ool <〇 Co寸 T— 马. , , , °°. 00 d oo Pi to 6 fol CN uf 00 IO 0 T 9 <〇 tol s CNr CN 10寸 ^l ocT U) CN CN in JZ cvl tD <90 ool o in 寸 寸 > cvr IAsI o CO s 9 i2. 91/ V5 0 - 寸 8,209,505,884.55 ols l. 2,640,848,736.62 媒 6z. 9 ^-_l o)s s Z 寸 OJ 1 oou) csj s Z o oos rsJ s 6Z 5 ) o CD o>l Z cn. i cnj 寸 s coo CN z* *99 V z ool - o CN_r 寸 ool 3 t col 00 CO 9 9 s对 CO to u> S s 0 l ■ ' d 〇> U) 1 S9 s OOI U) 9 ; g oo' u> (O OO od9 Z 9 * ff s 0 寸 s- S co CN 卜 8 (N 气 00 oo 2,400,210,713.47 2 卜 z 〇> . 卜 6 CM CN* oi 0石 | 〇> CN 6 CO c\el CN u> of 0| 5 loo 乂 co 3 * 9 T-- lo CD * !. 64,977,686.65 <〇 9 S99897Z 〇> 3 6 S of 址 CJ O) 8^ ssz OII CM 00 S " Y m 0 o ^ 19,403,877,003.80 8 i oo e 蔣 COI s! H << OI °J rb^ z 州 snn 轵 Z l 8 o COI 寸 气 ？ o>l. 5,808,135,529.00 O ■ o ■ o O a s S lo IOS T- oos f 00 I一O IO 锊 ^ 繫 溆 ， I 煺 *: 佘 IR> f 騄 窠 頌 碎 l 插 錄 彩 _ 钼 -E l i Y 老 糸 靶 ■ i 牽 迄 << 妄 啪 枨 枨 _ 0 $ S 娥 婺 《 婪 《 s ^ , , , S " ( 丨 ( 寸 ( s co 寸 s U ) ) ) S s 0 r ■ s s s s 6 寸 寸 s l^ . esel e 舡 o o z z S 6 6SC、 oo 啪 e lo I^ 钼 o o e 2 s Y ^J coz 寸 适 fcs rsrs l CDe co CD 寸 Inl "赵 枨 c s > 9 l ezHol/u 钭 弟 < o Z s 00 co 气 T-n oo ool § ' C oo8 00 s °? ol寸 Co 9 寸 8 寸 Q 5 s 9 y s l/ s z 9 T o s 3 2 . , 6 6 00 e CSZI s S CD s 9 lri s 气 5 I co 31 / z _ IO CNeI 9 > oo . ol CNI 6 s lo fH寸 0 0寸S 气 !卜 CN寸 CSJ 卜 z od s 气 o z H o> e- (0| 0 oo8 T o 「 e co - ^ ^ s r e ooCN- I oo 0 z S _ CNI CN z - s CN col s t 2 oo oo/ ol f col s /s 气 t t nl ln § s oo 9 0々 l od od寸 T-1 col S z 9 s 6 s s. 寸 < Z d 1 g 4 s s s T- OOI s s s 卜 寸 T- .2 ws CVJ CNs oo U)I N *寸 卜 c > z 0| lo OII e co . 寸 u H 寸 1 1 ci对 1 6 厂 .3 0 Z wl 呀 ^ r 0 n csr OI 纪 59.999^6+9 o .8 9 z vle 102 ol IOI col 1. T-l z- Z s S6S CO6 oo 00 Z9 lri 9 9 S 寸 co寸 CO寸 o s Ol o s tD 0Z k Ooz>s6 I ^ o e T- / s z9 olo 65 6 z o> °>6 wl o> 0>0 o) 00.00 s OTo 0 . o ooooz ofl o 6 卜 o . o) s o lol z o> o o> 0 卜 ln lo o _ eoznH o s n co o 9 e 5 > T-1 z lol t Tf9 一 ool 騃 s 斓 u)! ^ 锊 褡 溆 婪 婺 ， S 區 f Y 蘧 _ 汆 足 4r l s Y ^ I 说 ^ I Y 靶 枨 ^ 傘 s 赵 妄 _ 1 枨 婺 婺 苌 械 赵 T ，e ，寸 i 寸" s 班 M- n ( 壯 - u CN co ) - - 锊 , r n 111 ， s 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 一、 公司的基本情况 招商证券股份有限公司（以下简称公司或本公司）的前身是招商银行证券业务部。经 中国人民银行深圳经济特区分行批准，1993年8月1日深圳市工商行政管理局（以下简称深 圳市工商局）核准登记招商银行证券业务部为企业法人，注册资本人民币2,500万元，招商 银行证券业务部据此成为招商银行的二级法人单位。 1994年4月29日，中国人民银行以银复〔1994〕161号文同意招商银行在原证券业务部 基础上组建招银证券公司作为招商银行独资设立的专业证券公司，并按照银行业、证券业 分业经营、分业管理的原则，招商银行总部及各分支机构一律不再经营证券业务，其全部 证券营业部一律划归招银证券公司管理。1994年8月26日，深圳市工商局核准招商银行证 券业务部变更登记为深圳招银证券公司，注册资本人民币15,000万元。同年9月28日，深圳 市工商局核准深圳招银证券公司更名为招银证券公司。 1998年11月6日，经中国人民银行以《关于招银证券公司增资改制的批复》 银复〔1997〕 529号）、中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）以《关于同意招银证券公司增 资改制、更名的批复》（证监机字〔1998〕27号）批准，并经深圳市工商局核准登记，招 银证券公司增资改制并更名为国通证券有限责任公司，注册资本80,000万元，其中，招商 银行以招银证券公司经评估的净资产出资，持股30%；新增加的股东包括招商局轮船股份 有限公司等11家企业，以货币资金出资，合计持股70%。 2000年8月31日，经中国证监会以《关于核准国通证券有限责任公司增资扩股的批复》 （证监机构字〔2000〕15号），并经深圳市工商局核准登记，国通证券有限责任公司进行 增资扩股，由招商银行等12家股东共增加缴付出资额计140,000万元，公司注册资本增加至 220,000万元。此后至2001年，国通证券有限责任公司曾发生多次股权转让，其股东由12 家增加至40家，同时招商银行所持本公司全部股份已转让给招商局集团有限公司下属控股 公司。 2001年12月26日，根据《财政部关于国通证券股份有限公司（筹）国有股权管理有关 问题的批复》（财企〔2001〕723号）、中国证监会《关于同意国通证券有限责任公司改制 为股份有限公司的批复》（证监机构字〔2001〕285号）、深圳市人民政府《关于整体改组 设立国通证券股份有限公司的批复》（深府股〔2001〕49号），并经深圳市工商行政管理局 核准登记，国通证券有限责任公司整体改制变更设立为国通证券股份有限公司，即由国通 证券有限责任公司的40家股东作为发起人，以国通证券有限责任公司2000年12月31日经审 计的净资产值240,028.0638万元，按1：1的比例折合为国通证券股份有限公司的股本总额， 各发起人以其拥有的国通证券有限责任公司股权在上述净资产中所占比例分别持有国通证 券股份有限公司的相应股份，公司注册资本为240,028.0638万元。 2002年6月28日，根据中国证监会《关于国通证券股份有限公司更名、迁址有关材料 9 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 备案的回函》（机构部部函〔2002〕120号），并经深圳市工商局核准登记，国通证券股份 有限公司更名为招商证券股份有限公司。 2006年，经中国证监会证监机构字[2006]179号文批复同意，本公司各股东同比例缩减 股份，缩减股份后注册资本总额变更为人民币172,691.5266万元，然后再新增注册资本人 民币150,000万元，新增后的注册资本为人民币322,691.5266万元。 根据2009年11月2日中国证监会证监许可[2009]1132号文核准，公司获准向社会公开发 售人民币普通股股票358,546,141股。2009年11月17日，本公司在上海证券交易所挂牌交 易，本次A股发行的股份数为358,546,141股，发行后公司注册资本为人民币3,585,461,407 元，总股本为3,585,461,407股。 2011年公司实施2010年利润分配以及资本公积转增股本方案，以总股本3,585,461,407 股为基数，资本公积每10股转增3股，转增后注册资本为人民币4,661,099,829元，总股本 为4,661,099,829股。 2014年5月，根据中国证监会《关于核准招商证券股份有限公司非公开发行股票的批复》 （证监许可〔2014〕455号）核准，公司非公开发行人民币普通股1,147,035,700股，发行 后总股本为5,808,135,529股。 公司注册地：深圳市福田区益田路江苏大厦A座38-45层，组织形式为股份有限公司， 总部地址为：深圳市福田区益田路江苏大厦A座38-45层。经营范围：证券经纪；证券投资 咨询；与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问；证券承销与保荐；证券自营；融资融 券；证券投资基金代销；为期货公司提供中间介绍业务；代销金融产品业务；保险兼业代 理业务；证券投资基金托管；股票期权做市。 截至2015年12月31日，公司在北京、上海、广州、深圳等城市拥有200家批准设立的 证券营业部和11家证券经纪业务管理分公司；公司拥有全资子公司5家，即招商证券国际有 限公司、招商期货有限公司、招商致远资本投资有限公司、招商证券投资有限公司、招商 证券资产管理有限公司。 本公司的第一大股东为深圳市招融投资控股有限公司，最终控制方为招商局集团有限 公司。 二、 合并财务报表范围 本公司合并财务报表范围包括直接或间接控制的子公司和结构化主体。子公司包括招 商证券国际有限公司、招商期货有限公司、招商致远资本投资有限公司、招商证券投资有 限公司、招商证券资产管理有限公司等子公司以及上述子公司控制的公司。 10 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 详见本附注“七、合并范围的变化” 及本附注“八、在其他主体中的权益”相关内容。 三、 财务报表的编制基础 1. 编制基础 本财务报表以公司持续经营假设为基础，按照财政部2006年2月15日及其后颁布或修 订的《企业会计准则》、应用指南、解释、财政部于2013年底下发的《关于印发<证券公司 财务报表格式和附注>的通知》（财会[2013]26号）、中国证券监督管理委员会下发的《证券 公司年度报告内容与格式准则（2013年修订）》（证监会公告[2013]41号）等文件规定（统 称“企业会计准则”）进行编制。 2. 持续经营 本公司有近期获利经营的历史且有财务资源支持，认为以持续经营为基础编制财务报 表是合理的。 四、 公司主要会计政策、会计估计 具体会计政策和会计估计提示：本公司根据实际生产经营特点制定的具体会计政策和 会计估计包括客户交易结算资金、金融工具、证券承销业务、受托投资管理业务、融资融 券业务、收入确认等。 1. 遵循企业会计准则的声明 本财务报表符合企业会计准则的要求，真实完整地反映了本公司的财务状况、经营成 果和现金流量等有关信息。 2. 会计期间 本公司的会计年度从公历1月1日至12月31日止。 3. 记账本位币 本公司采用人民币作为记账本位币。 4. 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法 企业合并，是指将两个或两个以上单独的企业合并形成一个报告主体的交易或事项。 企业合并分为同一控制下企业合并和非同一控制下企业合并。 （1）同一控制下的企业合并 11 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 本公司与参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制，且该控制并 非暂时性的，为同一控制下的企业合并。合并方在企业合并中取得的资产和负债，按照合 并日所取得的被合并方在最终控制方合并财务报表中净值产账面价值的份额计量。合并中 取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的差额，调整 资本公积中的股本溢价；资本公积不足冲减的则调整留存收益。 合并方为进行企业合并发生的各项直接费用，于发生时计入当期损益。为企业合并发 行的债券或承担其它债务支付的手续费、佣金，计入所发行的债券及其他债务的初始计量 金额。企业合并中发行的权益性证券发生的手续费、佣金等费用，抵减权益性证券溢价收 入，溢价收入不足冲减的，冲减留存收益。 （2）非同一控制下的企业合并 本公司与参与合并的企业为非同一控制下的企业合并的，作为合并对价而付出的资产、 发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值作为合并成本，购买方为企业合并发 生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用，应当于发生时计入当 期损益，作为合并对价发行的权益性证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券或债 务性证券的初始确认金额；如果在合并合同中对可能影响合并成本的未来事项作出约定的， 购买日如果估计未来事项很可能发生并且对合并成本的影响金额能够可靠计量的，将其计 入合并成本。 非同一控制下企业合并中所取得的被购买方可辨认资产、负债及或有负债在收购日以 公允价值计量。 本公司付出的合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额 确认为商誉，在资产负债表中单独列报。 合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，首先对取得的被 购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，复核 后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，差额计入当期损 益。 通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并的，对于购买日之前持有的被购买方的 股权，按照该股权在购买日公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当 期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及其他综合收益的，与其相关的其他综 合收益转为购买日所属当期投资收益。 企业因处置部分股权投资或其他原因丧失了对原有子公司控制权的，在合并报表中， 对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与 剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日开始持续计算 12 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益。与原有子公司股权投资相 关的其他综合收益，在丧失控制权时转为当期投资收益。 另外，本公司收购其他证券公司证券营业部时，作为收购对价付出的资产、发生或承 担的负债以及发行的权益性证券的公允价值大于被收购证券营业部可辨认净资产公允价值 份额的部分，确认为商誉。 5. 合并财务报表的编制方法 本公司合并财务报表的编制范围为母公司及子公司的财务报表。子公司是指被母公司 控制的主体，含企业、被投资单位中可分割的部分，以及企业所控制的结构化主体等。 本公司以控制为基础确定被投资单位是否纳入合并范围，将全部控制的被投资单位纳 入合并范围。合并财务报表以母公司和子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，由 母公司编制。 在合并财务报表过程中，抵销母公司与子公司、子公司相互之间发生的内部交易。 如果子公司所采用的会计政策或会计期间与母公司不一致的，按照母公司的会计政策 和会计期间对子公司财务报表进行必要的调整后，或者要求子公司按照本公司的会计政策 和会计期间另行编报财务报表后编制合并财务报表。 6. 现金及现金等价物的确定标准 现金，是指库存现金以及可以随时用于支付的存款。 现金等价物，是指本公司持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值 变动风险很小的投资。 7. 外币业务和外币报表折算 （1）外币业务的核算 在资产负债表日，对外币货币性项目和外币非货币性项目进行如下处理： ①外币货币性项目，采用资产负债表日即期汇率折算，即期汇率是指中国人民银行公 布的当日人民币外汇牌价的中间价。 ②外币非货币性项目，采用历史交易日的即期汇率折算，不改变其记账本位币金额。 （2）外币报表折算 由于本公司纳入合并报表范围的部分子公司注册地址和经营地址在香港特别行政区， 13 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 采用港币作为记账本位币，合并报表时，将子公司财务报表按本公司记账本位币进行折算， 折算方法为：资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算，所有 者权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。利润表中的收入 和费用项目，采用交易发生日的即期汇率或即期汇率的近似汇率折算。产生的差额作为未 实现汇兑损益在合并报表所有者权益项下单独列示（外币报表折算差额）。 8. 客户交易结算资金 本公司收到的客户交易结算资金存放在存管银行的专门账户上，与自有资金分开管理， 为代理客户证券交易而进行资金清算与交收的款项存入交易所指定的清算代理机构，在结 算备付金中进行核算。公司在收到代理客户买卖证券款的同时确认为资产及负债，公司代 理客户买卖证券的款项在与清算代理机构清算时，按规定交纳的经手费、证管费、证券结 算风险基金等相关费用确认为手续费支出，按规定向客户收取的手续费，在与客户办理买 卖证券款项清算时确认为手续费收入。 9. 金融工具 金融工具，是指形成一个企业的金融资产，同时形成其他单位的金融负债或权益工具 的合同。 （1）金融工具的确认和终止确认 本公司成为金融工具的合同一方时确认一项金融资产或金融负债。 金融资产满足下列条件之一时，终止确认： A、收取该金融资产现金流量的合同权利已终止； B、该金融资产已转移，且符合新《企业会计准则第23号-金融资产转移》规定的金融 资产终止确认条件。 金融负债的现时义务全部或部分已解除时，终止确认该金融负债或其一部分。金融负 债全部或部分终止确认的，本公司将终止确认部分的账面价值与支付的对价(包括转出的非 现金资产或承担的新金融负债)之间的差额，计入当期损益。 （2）金融工具分类和计量方法 本公司的金融资产于初始确认时分为四类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的 金融资产、持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产。金融资产在初始确认 时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关交易费 用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产，相关交易费用计入初始确认金额。支付 的价款中包含已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利息，单独确 14 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 认为应收项目。 本公司的金融负债划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金 融负债。金融负债在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期 损益的金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他金融负债，相关交易费用计 入初始确认金额。 在初始确认时将某金融资产或某金融负债划分为以公允价值计量且其变动计入当期损 益的金融资产或金融负债后，不能重分类为其他类金融资产或金融负债；其他类金融资产 或金融负债也不能重分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债。 卖出同一品种金融资产时，按移动加权平均法计算结转资产成本。 ①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债 包括交易性金融资产和金融负债、指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融资产和金融负债。对于该类金融资产，采用公允价值进行后续计量，当期发生的公允价 值变动计入公允价值变动损益。处置该类金融资产，其公允价值与初始入账金额之间的差 额确认为投资收益，同时调整公允价值变动损益。 交易性金融资产或金融负债主要是指为了近期内出售或回购而持有的金融工具。衍生 工具也被分类为交易性金融工具，但被指定且为有效套期工具的衍生工具、属于财务担保 合同的衍生工具、与在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资挂 钩并须通过交付该权益工具结算的衍生工具除外。衍生工具包括远期合同、期货合同、互 换和期权，以及具有远期合同、期货合同、互换和期权中一种或一种以上特征的工具。 只有符合以下条件之一，金融资产或金融负债才可在初始计量时直接指定为以公允价 值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债： A、该项指定可以消除或明显减少由于金融工具计量基础不同所导致的相关利得或损失 在确认和计量方面不一致的情况； B、风险管理或投资策略的正式书面文件已载明，该金融工具组合以公允价值为基础进 行管理、评价并向关键管理人员报告； C、包含一项或多项嵌入衍生工具的混合工具，除非嵌入衍生工具对混合工具的现金流 量没有重大改变，或所嵌入的衍生工具明显不应当从相关混合工具中分拆； D、包含需要分拆但无法在取得时或后续的资产负债表日对其进行单独计量的嵌入衍生 工具的混合工具。 15 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） ②持有至到期投资 持有至到期投资指到期日固定、回收金额固定或可确定，且企业有明确意图和能力持 有至到期的非衍生金融资产。 该类投资的账面价值以实际利率法计算的摊余成本减去减值准备计量，在持有期间按 照摊余成本和实际利率计算确认的利息收入、处置收益，均计入投资收益。 因持有意图或能力发生改变，使某项投资不再适合划分为持有至到期投资的，将其重 分类为可供出售金融资产，并以公允价值进行后续计量。重分类日，该投资的账面价值与 公允价值之间的差额计入所有者权益，在该可供出售金融资产发生减值或终止确认时转出， 计入当期损益。 ③贷款和应收款项 本公司将在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产作为贷款 和应收款项，本公司持有的该类资产主要是日常经营过程中形成的应收款项等债权。 ④可供出售金融资产 可供出售金融资产是初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产，以及没有划 分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、持有至到期投资、贷款和应收款 项的金融资产。 该类资产持有期间取得的利息或现金股利，计入投资收益。 对于该类资产，采用公允价值进行后续计量，公允价值变动计入其他综合收益，在终 止确认或发生减值时，原计入其他综合收益的累计公允价值变动应转出，记入当期投资收 益。 ⑤其他金融负债 其他金融负债指除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债以外的非衍生金 融负债。比如本公司发行的债券、因购买商品产生的应付账款、长期应付款等，对于此类 金融负债，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。 （3）公允价值的确定方法 公允价值是出售该项资产所能收到或者转移该项负债所需支付的价值（即脱手价格）， 该价格是假定市场参与者在计量日出售资产或者转移负债的交易，是在当前市场条件下的 有序交易中进行的。本公司以主要市场的价格计量相关资产或负债的公允价值。不存在主 要市场的，以最有利市场的价格计量相关资产或负债的公允价值。在确定公允价值时，本 16 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 公司采用市场参与者在对该资产或负债定价时为实现其经济利益最大化所使用的假设。 存在活跃市场的金融资产或金融负债，本公司采用活跃市场中的报价确定其公允价值。 活跃市场中的报价是指易于定期从交易所、经纪商、行业协会、定价服务机构等获得的价 格，且代表了在有序交易中实际发生的市场交易的价格。 金融工具不存在活跃市场的，本公司采用适当的估值技术，审慎确认其公允价值。本 公司使用的估值技术主要包括市场法、收益法和成本法。估值技术的应用中，本公司优先 使用相关可观察输入值，只有在相关可观察输入值无法取得或取得不切实可行的情况下， 才可以使用不可观察输入值。 对于以公允价值计量的负债，本公司已考虑不履约风险，并假定不履约风险在负债转 移前后保持不变。不履约风险是指企业不履行义务的风险，包括但不限于企业自身信用风 险。 （4）金融资产减值 除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产外，本公司于资产负债表日对其 他金融资产的账面价值进行检查，如果有客观证据表明某项金融资产发生减值的，计提减 值准备。表明金融资产发生减值的客观证据，是指金融资产初始确认后实际发生的、对该 金融资产的预计未来现金流量有影响，且企业能够对该影响进行可靠计量的事项。 A、以摊余成本计量的金融资产发生减值时，按预计未来现金流量（不包括尚未发生的 未来信用损失）现值低于账面价值的差额，计提减值准备。如果有客观证据表明该金融资 产价值已恢复，且客观上与确认该损失后发生的事项有关，原确认的减值损失予以转回， 计入当期损益，但是，该转回后的账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该金融资产 在转回日的摊余成本。 融资融券业务、买入返售业务等出现逾期未收回或出现减值迹象的款项，按个别认定 法计提减值准备，已对客户账户执行强制平仓处置、违约处置的或期末客户账户维持担保 比例/履约保障比例低于100%的，按债权金额与客户账面资产价值的差额全额计提减值准 备。 应收款项类资产减值准备的确认标准与计提方法详见“10．应收款项坏账准备的确认标 准、计提方法”。 B、可供出售金融资产发生减值的，原计入所有者权益的公允价值下降形成的累计损失 应予转出，计入减值损失。可供出售金融资产的转回应区分为可供出售权益工具投资转回 和可供出售债务工具转回两种情况。可供出售权益工具投资发生的减值损失，不得通过损 益转回；在活跃市场中没有报价且公允价值不能可靠计量的权益工具投资或与该权益工具 17 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产发生的减值损失，不得转回。对于已确 认减值损失的可供出售债务工具，在随后的会计期间公允价值已上升且客观上与确认原减 值损失后发生的事项有关的，原确认的减值损益应当予以转回，计入当期损益。 可供出售权益工具投资发生减值的客观证据，包括公允价值发生严重或非暂时性下跌。 “严重”根据公允价值低于成本的程度进行判断，“非暂时性”根据公允价值低于成本的期间长 短进行判断。本公司对于单项可供出售金融资产的公允价值跌幅超过其持有成本的50%， 或时间持续在12个月以上，预期这种下降趋势属于非暂时性的，可以认定该可供出售金融 资产已发生减值，应将下跌部分全额计提减值准备，确认减值损失。 （5）金融资产转移确认依据和计量及会计处理方法 ①本公司在已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方时终止对该项 金融资产的确认。 本公司在金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项的差额计入当期损益： A、所转移金融资产的账面价值； B、因转移而收到的对价与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额之和。 本公司的金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值， 在终止确认部分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两 项金额的差额计入当期损益： A、终止确认部分的账面价值； B、终止确认部分的对价与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止确 认部分的金额之和。 ②金融资产转移不满足终止确认条件的，继续确认该金融资产，将所收到的对价确认 为一项金融负债。 对于采用继续涉入方式的金融资产转移，本公司应当按照继续涉入所转移金融资产的 程度确认一项金融资产，同时确认一项金融负债。 （6）衍生金融工具 本公司使用远期外汇合约、利率掉期和估值期货合约等衍生金融工具分别规避汇率、 利率和证券价格变动等风险。衍生金融工具初始以衍生交易合同签订当期的公允价值进行 计量，并以其公允价值进行后续计量。公允价值为正数的衍生金融工具确认为一项资产， 公允价值为负数的确认为一项负债。公允价值从活跃市场上的公开市场报价中取得（包括 18 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 最近的市场交易价格等），或使用估值技术确定（例如现金流量折现法、期权定价模型等）。 本公司对场外交易的衍生工具作出了信贷估值调整及债务估值调整，以反映交易对手和公 司自身的信用风险。 （7）金融工具的抵消 当依法有权抵消债权债务且该法定权利现在是可执行的，同时交易双方准备按净额进 行结算，或同时结清资产和负债时，金融资产和金融负债以抵消后的净额在财务报表中列 示。 10. 应收款项坏账准备的确认标准、计提方法 （1）应收款项坏账准备的确认标准 ①因债务人发生重大财务困难，可能无法偿还款项； ②债务人违反了合同条款，发生违约或逾期，经催收仍未能偿还款项； ③债务人很可能或已经陷入清算、倒闭、或进行其他财务重组； ④公司出于经济或法律方面因素的考虑，对发生财务困难的债务人做出让步； ⑤其他表明应收款项发生减值的客观证据。 （2）坏账损失的核算方法 坏账损失采用备抵法核算。 （3）坏账准备的计提方法 在资产负债表日，对于单项金额1000万元（含1000万元）以上的应收款项，应当单独 进行减值测试，有客观证据表明其发生了减值的，应当根据其未来现金流量现值低于其账 面价值的差额，确认减值损失，计提坏账准备；对于单项金额低于1000万元的应收款项若 按类似信用风险特征组合不能合理确定减值损失的，亦应单独进行减值测试，计提坏账准 备；对单项测试未减值的应收款项，汇同未单独进行减值测试的应收款项，按类似信用风 险特征划分为若干组合，再按这些应收款项组合在资产负债表日余额的一定比例计算确定 减值损失，计提坏账准备，具体如下： 类别 计提比例 1、单项金额重大并单项计提坏账准备的应收款项 个别认定法 2、按信用风险特征组合计提坏账准备的应收款项 组合 1：未逾期 不计提 组合 2：出现逾期 19 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 类别 计提比例 其中：1 年以内（含 1 年） 0.50% 1-2 年（含 2 年） 10.00% 2-3 年（含 3 年） 20.00% 3 年以上 50.00% 3、其他不重大应收款项 个别认定法 其中：逾期是按照该款项法定交收日期或合同约定的日期进行计算，如该日期不确定， 按照业务发生日期开始计算。 预付款项若有确凿证据表明该项款项不能收回或收回的可能性不大的，比照上述办法 计提坏账准备。 （4）坏账的确认标准 坏账是公司无法收回或者收回的可能性极小的应收款项。公司由于发生呆账、坏账而 产生的损失，形成坏账损失，其确认标准为： ①如债务人被依法宣告破产、撤销，其剩余财产确实不足清偿的应收款项； ②债务人死亡或者依法被宣告死亡、失踪，既无遗产可供清偿，又无义务承担人，确 实无法收回的款项； ③债务人遭受重大自然灾害或者意外事故，损失巨大，以其财产（包括保险赔款等） 确实无法清偿的应收款项； ④债务人逾期未履行偿债义务，经法院裁决，确实无法清偿的应收款项； ⑤其他有确凿证据表明确实无法收回的应收款项等。 （5）其他应收款项坏账准备的确认标准、计提方法比照应收款项坏账准备的确认标准、 计提方法处理。 11. 证券承销业务 本公司证券承销的方式包括余额包销和代销；在余额包销和代销方式下，在承销业务 提供的相关服务完成时确认收入；在余额包销方式下，本公司对发行期结束后未售出的证 券按约定的发行价格转为交易性金融资产、可供出售金融资产等。 12. 受托投资管理业务 本公司受托投资管理业务，按受托的款项同时确认为资产和负债，在表外进行核算。 使用受托资金进行证券买卖时，通过受托资产科目进行会计核算。对按合同规定的比例计 20 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 算应由本公司享有的收益或承担的损失，确认为当期损益。 本公司开展的受托投资管理业务包括定向资产管理业务、集合资产管理业务和专项资 产管理业务。为满足集合资产管理业务和专项资产管理业务信息披露要求，本公司参照基 金管理公司对基金产品的财务核算和报表编制的要求，对本公司开展的集合资产管理业务 和专项资产管理业务单独进行财务核算和编制财务报表。 13. 融资融券业务 融资融券业务，分为融资业务和融券业务两类。本公司对融出的资金确认应收债权， 并确认相应利息收入；对融出的自有证券，不终止确认该证券，并确认相应利息收入；对 客户融资融券并代客户买卖证券时，作为证券经纪业务进行会计处理。 14. 买入返售与卖出回购款项 （1）买入返售业务 对于买入返售业务，按实际支付的金额确认为买入返售金融资产。资产负债表日，按 照商定利率计算确定的买入返售金融资产的利息收入确认为当期收入。 （2）卖出回购业务 对于卖出回购业务，按实际收到的金额确认为卖出回购金融资产款。资产负债表日， 按照商定利率计算确定的卖出回购金融资产款的利息支出确认为当期成本。 15. 长期股权投资 长期股权投资包括对子公司、合营企业和联营企业的权益性投资。 （1）长期股权投资初始投资成本的确定 对于同一控制下的企业合并形成的长期股权投资，以支付现金、转让非现金资产或承 担债务方式作为合并对价的，在合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并报表中 账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的 现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额，调整资本公积；资本公积 不足冲减的，调整留存收益。 对于非同一控制下的企业合并形成的长期股权投资，以为取得对被购买方的控制权而 付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值作为合并成本，合并过 程中购买方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费 用，应当于发生时计入当期损益。如果在合同中对可能影响合并成本的未来事项作出约定 的，购买日如果估计未来事项很可能发生并且对合并成本的影响金额能够可靠计量的，将 21 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 其计入合并成本。本公司将合并成本作为长期股权投资的投资成本。因追加投资等原因实 现非同一控制下的企业合并的，以购买日之前所持被购买方的股权投资的账面价值与购买 日新增投资成本之和作为初始投资成本。 除上述通过企业合并取得的长期股权投资外，以支付现金取得的长期股权投资，按照 实际支付的购买价款作为投资成本；以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权 益性证券的公允价值作为投资成本；投资者投入的长期股权投资，按照投资合同或协议约 定的价值作为投资成本；以债务重组、非货币性资产交换等方式取得的长期股权投资，按 相关会计准则的规定确定投资成本。 （2）长期股权投资的后续计量 本公司对被投资单位能够实施控制的长期股权投资，采用成本法核算；追加或收回投 资应当调整长期股权投资的成本。被投资方宣告分派的现金股利或利润，确认为当期投资 收益。 对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。采用权益 法时，取得长期股权投资后，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合 收益的份额，分别确认投资损益和其他综合收益，并调整长期股权投资的账面价值。本公 司按照被投资单位宣告分派利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投资的 账面价值；本公司确认被投资单位发生的净亏损，以长期股权投资的账面价值以及其他实 质上构成对被投资单位净投资的长期权益减记至零为限，本公司负有承担额外损失义务的 除外。对于被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他变动，调整长期股 权投资的账面价值并计入所有者权益。 处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款的差额，计入当期投资收益。采用权 益法核算的长期股权投资，在处置该项投资时，采用与被投资单位直接处置相关资产或负 债相同的基础，按相应比例对原计入其他综合收益的部分进行会计处理。 （3）对被投资单位具有控制、共同控制、重大影响的依据 控制是指投资方拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回 报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额。在判断本公司是否对某个实体拥 有控制权时，本公司会考虑目前可实现或转换的潜在表决权以及其他合同安排的影响。 共同控制是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经 过分享控制权的参与方一致同意后才能决策。 重大影响是指对一个企业的财务和经营决策有参与决策的权力，但并不能控制或者与 其他方一起共同控制这些政策的制定，则视为投资企业能够对被投资单位施加重大影响。 22 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 16. 投资性房地产 本公司将为赚取租金或资本增值而持有且能够单独计量和出售的房地产确认为投资性 房地产。包括已出租的土地使用权、已出租的建筑物。 本公司采用成本模式对投资性房地产进行后续计量。出租的房屋、建筑物的后续计量 采用年限平均法按月计提折旧；土地使用权按直线法进行摊销。 房屋、建筑物和土地使用权预计可使用年限及残值率分别为： 类别 预计可使用年限 预计残值率 年折旧率 房屋、建筑物 30-50 年 5% 1.90%-3.17% 土地使用权 法律或合同年限 —— 根据可使用年限计算 17. 固定资产 本公司将为出租（房屋、建筑物除外）或经营管理持有的，使用寿命超过一个会计年 度有形资产确认为固定资产。 固定资产采用年限平均法按月计提折旧。 各类固定资产的预计可使用年限及残值率分别为： 类别 预计可使用年限 预计残值率 年折旧率 房屋、建筑物 30-50 年 5% 1.90%-3.17% 电子设备 5年 5% 19.00% 运输工具 5年 5% 19.00% 其他 5年 5% 19.00% 固定资产的更新改造等后续支出若能使资产的未来利益增加，则资本化计入固定资产 成本，如有被替换的部分，扣除其账面价值；固定资产修理和保养费用一般在发生时计入 当期损益。 18. 在建工程 在建工程项目按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的全部支出，作为固定资 产的入账价值。所建造的固定资产在建工程已达到预定可使用状态，但尚未办理竣工决算 的，自达到预定可使用状态之日起，根据工程预算、造价或者工程实际成本等，按估计的 价值转入固定资产，并按本公司固定资产折旧政策计提固定资产的折旧，待办理竣工决算 后，再按实际成本调整原来的暂估价值，但不调整原已计提的折旧额。 19. 借款费用 借款费用包括借款利息、折价或溢价的摊销、辅助费用以及因外币借款而发生的汇兑 23 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 差额等。可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的借款费用，在资产支出已 经发生、借款费用已经发生、为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或生产 活动已经开始时，开始资本化；当购建或生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可 销售状态时，停止资本化。其余借款费用在发生当期确认为费用。 专门借款当期实际发生的利息费用，扣除尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收 入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额予以资本化；一般借款根据累计资产支出超 过专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，确定资本化金额。 资本化率根据一般借款加权平均利率计算确定。 符合资本化条件的资产，是指需要经过相当长时间（通常指1年以上）的购建或者生产 活动才能达到预定可使用或者可销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等资产。 如果符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断、且中断时间连续 超过3个月，暂停借款费用的资本化，直至资产的购建或生产活动重新开始。 20. 无形资产 无形资产仅在与其有关的经济利益很可能流入本公司，且其成本能够可靠的计量时才 予以确认，并按取得时的实际成本计量，其中，购入的无形资产，按实际支付的价款和相 关的其他支出作为实际成本；投资者投入的无形资产，按投资合同或协议约定的价值确定 实际成本，但合同或协议约定价值不公允的，按公允价值确定实际成本。使用寿命有限的 无形资产在其使用寿命内按照直线法摊销，使用寿命不确定的无形资产不予摊销。 对使用寿命有限的无形资产的预计使用寿命及摊销方法于每年年度终了进行复核，如 发生改变，则作为会计估计变更处理。在每个会计期间对使用寿命不确定的无形资产的预 计使用寿命进行复核，如有证据表明无形资产的使用寿命是有限的，则估计其使用寿命并 在预计使用寿命内摊销。 21. 商誉 商誉为股权投资成本或非同一控制下企业合并成本超过应享有的或企业合并中取得的 被投资单位或被购买方可辨认净资产于取得日或购买日的公允价值份额的差额。 与子公司有关的商誉在合并财务报表上单独列示，与联营企业和合营企业有关的商誉， 包含在长期股权投资的账面价值中。 22. 长期待摊费用 长期待摊费用主要包括以经营租赁方式租入的营业用房的装修支出、电话中继线及网 络设备初装费等摊销期限在一年以上的各项费用。 24 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 长期待摊费用按实际成本计价，并按直线法在预计受益期内摊销。本公司在年末对不 能使以后会计期间受益的长期待摊费用摊余值全部转入当期损益。 以经营租赁方式租入的固定资产发生的改良支出，予以资本化，作为长期待摊费用， 按租赁期和预计使用年限两者中较低者进行摊销。 23. 职工薪酬 职工薪酬是指本公司为获得职工提供的服务或解除劳动关系而给予各种形式的报酬或 补偿，包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利或其他长期职工福利，短期薪酬具体包括： 职工工资、奖金、津贴和补贴，职工福利费，医疗保险费、工伤保险费和生育保险费等社 会保险费，住房公积金，工会经费和职工教育经费，短期带薪缺勤，短期利润分享计划， 非货币性福利以及其他短期薪酬。离职后福利计划，是指企业与职工就离职后福利达成的 协议，或者企业为向职工提供离职后福利制定的规章或办法等。其中，设定提存计划，是 指向独立的基金缴存固定费用后，企业不再承担进一步支付义务的离职后福利计划；设定 受益计划，是指除设定提存计划以外的离职后福利计划。 24. 预计负债 当与或有事项相关的业务同时符合以下条件时，本公司将其确认为负债：该义务是本 公司承担的现时义务；该义务的履行很可能导致经济利益流出企业；该义务的金额能够可 靠地计量。 预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考虑与 或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。每个资产负债表日对预计负债的 账面价值进行复核，如有改变则对账面价值进行调整以反映当前最佳估计数。 25. 租赁 本公司在租赁开始日将租赁分为融资租赁和经营租赁。 融资租赁是指实质上转移了与资产所有权有关的全部风险和报酬的租赁。本公司作为 承租方时，在租赁开始日，按租赁开始日租赁资产的公允价值与最低租赁付款额的现值两 者中较低者，作为融资租入固定资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入 账价值，将两者的差额记录为未确认融资费用。 经营租赁是指除融资租赁以外的其他租赁。本公司作为承租方的租金在租赁期内的各 个期间按直线法计入相关资产成本或当期损益，本公司作为出租方的租金在租赁期内的各 个期间按直线法确认为收入。 25 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 26. 收入确认 各项收入同时满足下列条件的，才能予以确认： 提供的相关服务完成；收入的金额能够可靠地计量；相关的经济利益很可能流入企业。 具体如下： （1）手续费及佣金收入 代理客户买卖证券的手续费收入，在代理买卖证券交易日确认为收入。 代理兑付证券业务的手续费收入，在代理兑付证券业务提供的相关服务完成时确认收 入。 代理保管证券业务的手续费收入，在代理保管服务完成时确认收入。 在余额包销及代销方式下，在承销业务提供的相关服务完成时确认收入。 受托投资管理的收益按合同规定收取的管理费收入以及其他应由本公司享有的收益， 按权责发生制原则确认。 （2）利息收入 根据相关本金及实际利率按权责发生制原则确认。 （3）其他业务收入以合同到期结算时或提供服务时确认为收入。 （4）按成本法核算的长期股权投资，在被投资单位宣告分派利润或现金股利时确认投 资收益；按权益法核算的长期股权投资，按权益份额计算应享有或分担的被投资单位实现 的净损益确认当期投资收益。 （5）金融工具的收入确认原则见9．金融工具。 27. 政府补助 政府补助是指企业从政府无偿取得货币性资产或非货币性资产，但不包括政府作为企 业所有者投入的资本。政府补助分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。 本公司收到政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量；收到的政府补助 为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。 （1）与资产相关的政府补助，本公司确认为递延收益，并在相关资产使用寿命内平均 26 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 分配，计入当期损益。但是，按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。 （2）与收益相关的政府补助，应当分别下列情况处理： ①用于补偿企业以后期间的相关费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关费用 的期间，计入当期损益。 ②用于补偿企业已发生的相关费用或损失的，直接计入当期损益。 28. 资产减值 本公司对固定资产、无形资产、在建工程、以成本模式计量的投资性房地产、长期股 权投资、商誉等非金融长期资产的减值按照以下方法确定： 本公司于每一个资产负债表日对非金融长期资产进行检查，判断资产是否存在可能发 生减值的迹象，存在减值迹象的，本公司将估计其可收回金额，进行减值测试。对因企业 合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年末均进行 减值测试。难以对单项资产的可收回金额进行测试的，以该资产所属的资产组或资产组组 合为基础测试。 可收回金额根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现 值两者之间较高者确定。当资产或资产组的可收回金额低于其账面价值时，本公司将其账 面价值减记至可收回金额，减记的金额计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。资 产减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回。 出现减值的迹象如下： （1）资产的市价当期大幅度下跌，其跌幅明显高于因时间的推移或者正常使用而预计 的下跌； （2）企业经营所处的经济、技术或者法律等环境以及资产所处的市场在当期或者将在 近期发生重大变化，从而对企业产生不利影响； （3）市场利率或者其他市场投资报酬率在当期已经提高，从而影响企业计算资产预计 未来现金流量现值的折现率，导致资产可收回金额大幅度降低； （4）有证据表明资产已经陈旧过时或者其实体已经损坏； （5）资产已经或者将被闲置、终止使用或者计划提前处置； （6）企业内部报告的证据表明资产的经济绩效已经低于或者将低于预期，如资产所创 造的净现金流量或者实现的营业利润（或者亏损）远远低于（或者高于）预计金额等； 27 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （7）其他表明资产可能已经发生减值的迹象。 金融资产减值的计量方法见9．金融工具。 29. 套期会计 对于满足规定条件的套期保值业务，本公司运用套期会计方法进行处理，在相同会计 期间将套期工具和被套期项目公允价值变动的抵销结果计入当期损益。 30. 企业所得税 （1）所得税费用 所得税费用包括当期所得税和递延所得税；公司在计算确定当期所得税（即当期应交 所得税）以及递延所得税费用（或收益）的基础上，将两者之和确认为利润表中的所得税 费用（或收益），但不包括直接计入所有者权益的交易或事项的所得税影响。 （2）递延所得税资产和递延所得税负债 本公司递延所得税资产和递延所得税负债根据资产和负债的计税基础与其账面价值的 差额（暂时性差异）计算确认。于资产负债表日，递延所得税资产和递延所得税负债，按 照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量。本公司以很可能取得用来抵扣可抵 扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认由可抵扣暂时性差异产生的递延所得税资产。 31. 利润分配 根据公司章程规定，公司分配当年税后利润时，应当分别按当年净利润的10%计提公 司法定公积金和一般风险准备金、交易风险准备金。当公司法定公积金累计额为公司注册 资本的50%以上的，可以不再提取。公司从税后利润中提取法定公积金、一般风险准备金 和交易风险准备金后，经股东大会决议，还可以从税后利润中提取任意公积金。公司在弥 补亏损和提取法定公积金、一般风险准备金和交易风险准备金后，按照股东持有的股份比 例分配。公司可供分配利润中向股东进行现金分配的部分必须符合相关法律法规的要求， 并应确保利润分配方案实施后，公司净资本等风险控制指标不低于《证券公司风险控制指 标管理办法》规定的预警标准。公司持有的公司股份不参与分配利润。 根据中国证监会的相关规定，本公司计提的交易风险准备金用于弥补证券交易损失。 32. 分部报告 本公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部 为基础确定报告分部。经营分部，是指公司内同时满足下列条件的组成部分：该组成部分 能够在日常活动中产生收入、发生费用；公司管理层能够定期评价该组成部分的经营成果， 28 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 以决定向其配置资源、评价其业绩；公司能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现 金流量等有关会计信息。 33. 关联方 一方控制、共同控制另一方或对另一方施加重大影响，以及两方或两方以上同受一方 控制、共同控制的，构成关联方。下列各方构成本公司的关联方： （1）母公司\实际控制人； （2）子公司； （3）受同一母公司\实际控制人控制的其他企业； （4）实施共同控制的投资方； （5）施加重大影响的投资方； （6）合营企业及其子公司； （7）联营企业及其子公司； （8）主要投资者个人及与其关系密切的家庭成员； （9）本公司或其母公司\实际控制人关键管理人员，以及与其关系密切的家庭成员； （10）主要投资者个人、关键管理人员或与其关系密切的家庭成员控制或共同控制的 其他企业； （11）本公司设立的企业年金基金。 仅同受国家控制而不存在其他关联方关系的企业，不构成本公司的关联方。 34. 股份支付 股份支付是指为了获取职工或其他方提供服务而授予权益工具或者承担以权益工具为 基础确定的负债的交易。股份支付分为以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。 用以换取职工提供服务的以权益结算的股份支付，以授予职工权益工具在授予日的公 允价值计量。该公允价值的金额在完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的情 况下，在等待期内以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，计入相关成本或费用，相 应增加资本公积。 以现金结算的股份支付，按照本公司承担的以股份或其他权益工具为基础确定的负债 29 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 的公允价值计量。如授予后立即可行权，在授予日以承担负债的公允价值计入相关成本或 费用，相应增加负债；如需完成等待期内的服务或达到规定业绩条件以后才可行权，在等 待期的每个资产负债表日，以对可行权情况的最佳估计为基础，按照本公司承担负债的公 允价值金额，将当期取得的服务计入成本或费用，相应调整负债。 在相关负债结算前的每个资产负债表日以及结算日，对负债的公允价值重新计量，其 变动计入当期损益。 35. 重大会计判断和估计 本公司根据历史经验和其他因素，包括对未来事项的合理预期，对所采用的重要会计 估计和关键判断进行持续的评价。管理层在报告期末就主要未来不确定事项做出下列的判 断及主要假设，实际的结果可能与本公司的估计存在误差。 （1）可供出售金融资产和持有至到期投资的减值损失 在判断是否存在客观证据表明可供出售金融资产及持有至到期投资发生减值时，本公 司需评估该项投资的公允价值低于成本的程度和持续期间，或分析被投资对象的财务状况 和业务前景，包括行业状况、技术变革、经营和融资现金流等。 （2）商誉减值 本公司至少每年测试商誉是否发生减值。在进行减值测试时，需要将商誉分配到相应 的资产组或资产组组合，并预计资产组或者资产组组合未来产生的现金流量，同时选择恰 当的折现率确定未来现金流量的现值。 （3）递延所得税 本公司需要对某些交易未来的税务处理做出判断以确认所得税。本公司根据有关税收 法规，谨慎判断交易对应的所得税影响并相应地计提所得税。递延所得税资产只会在有可 能有未来应纳税利润并可用作抵销有关暂时性差异时才可确认。 （4）金融工具的公允价值 对于缺乏活跃市场的金融工具，本公司运用估值方法确定其公允价值。估值方法在最 大程度上利用可观察市场信息；当可观察市场信息无法获得时，将对估值方法中包括的重 大不可观察信息做出估计。 36. 重要会计政策和会计估计变更 本公司本年无重要会计政策及会计估计变更事项。 30 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 五、 税项 税种 计税依据 税率 备注 企业所得税 应纳税所得额 25% 注1 企业所得税 应纳税所得额 15% 注2 香港特别行政区利得税 应纳税所得额 16.5% 注3 营业税 应纳营业税额 5% 注4 增值税 应纳销项税额 6% —— 城市维护建设税 应缴流转税额 7% —— 教育费附加 应缴流转税额 3% —— 地方教育费附加 应缴流转税额 2% —— 注1：根据国家税务总局《关于印发〈跨地区经营汇总纳税企业所得税征收管理办法〉 的公告》（总局公告2012年第57号）的规定，本公司的所得税实行“统一计算、分级管理、 就地预缴、汇总清算、财政调库”的企业所得税征收管理办法。 注2：根据江西省地方税务局关于发布《赣州市执行西部大开发企业所得税优惠政策管 理办法（试行）》的公告，本公司之下属子公司江西招联投资管理有限公司、赣州招商致远 壹号股权投资管理有限公司、江西致远发展投资管理有限公司、赣州招远投资管理有限公 司四家获批执行西部大开发企业所得税优惠政策，按15%计缴企业所得税。 注3：本公司之子公司招商证券国际有限公司及其下属注册地在香港的控股子公司缴纳 香港特别行政区利得税率。 注4：根据《财政部、国家税务总局关于证券投资者保护基金有关营业税问题的通知》 【财税[2006]172号】文件规定，准许证券公司上缴的证券投资者保护基金从其营业税计税 营业额中扣除。 31 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 六、 合并财务报表主要项目注释 下列所披露的财务报表数据，除特别注明之外，“年初”系指2014年12月31日，“年末”系指 2015年12月31日，“本年”系指2015年1月1日至12月31日，“上年”系指2014年1月1日至12月 31日。 1. 货币资金 （1）按类别列示 项目 年末金额 年初金额 库存现金 15,057.07 27,057.52 银行存款 80,679,426,057.01 54,866,866,580.96 其中：客户存款 72,416,265,172.70 47,486,938,045.51 公司存款 8,263,160,884.31 7,379,928,535.45 其他货币资金 938,613,359.72 - 合计 81,618,054,473.80 54,866,893,638.48 （2）按币种列示 年末金额 年初金额 项目 原币 汇率 折合人民币 原币 汇率 折合人民币 库存现金 15,057.07 27,057.52 人民币 7,254.07 1.0000 7,254.07 18,629.47 1.0000 18,629.47 港币 9,313.90 0.83778 7,803.00 10,683.70 0.78887 8,428.05 银行存款 80,679,426,057.01 54,866,866,580.96 客户存款 72,416,265,172.70 47,486,938,045.51 客户资金存款 63,003,670,475.70 41,067,960,273.27 人民币 57,006,335,464.36 1.0000 57,006,335,464.36 35,503,060,186.37 1.0000 35,503,060,186.37 港币 5,428,254,075.56 0.83778 4,547,688,042.80 6,175,866,726.07 0.78887 4,871,955,984.19 美元 222,658,799.92 6.4936 1,445,857,183.16 112,665,788.36 6.1190 689,401,958.97 英镑 0.44 9.6159 4.23 2,130.86 9.5437 20,336.29 澳元 - - - 21,736.90 5.0174 109,062.72 加元 23,290.96 4.6814 109,034.30 522.70 5.2755 2,757.50 欧元 69,683.69 7.0952 494,419.72 457,372.61 7.4556 3,409,987.23 日元 59,142,963.00 0.053875 3,186,327.13 - - - 客户信用资金存款 9,412,594,697.00 6,418,977,772.24 人民币 9,412,594,697.00 1.0000 9,412,594,697.00 6,418,977,772.24 1.0000 6,418,977,772.24 公司存款 8,263,160,884.31 7,379,928,535.45 公司自有资金存款 8,125,529,015.38 7,361,684,438.97 人民币 7,253,694,935.79 1.0000 7,253,694,935.79 6,390,244,127.93 1.0000 6,390,244,127.93 港币 222,901,949.47 0.83778 186,751,040.02 880,860,739.10 0.78887 694,884,611.25 美元 104,301,954.53 6.4936 677,295,171.94 44,634,993.92 6.1190 273,121,527.80 英镑 188,396.14 9.6159 1,811,598.44 344,665.93 9.5437 3,289,388.24 澳元 231,291.56 4.7276 1,093,453.98 9,140.16 5.0174 45,859.84 加元 8,618.68 4.6814 40,347.49 8,062.58 5.2755 42,534.14 32 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 年末金额 年初金额 项目 原币 汇率 折合人民币 原币 汇率 折合人民币 欧元 664,330.48 7.0952 4,713,557.62 7,301.40 7.4556 54,436.32 新加坡元 418.18 4.5875 1,918.40 418.18 4.6396 1,940.19 新西兰元 2.76 4.4426 12.26 2.76 4.8034 13.26 日元 2,356,927.00 0.053875 126,979.44 - - - 公司信用资金存款 137,631,868.93 18,244,096.48 人民币 137,631,868.93 1.0000 137,631,868.93 18,244,096.48 1.0000 18,244,096.48 其他货币资金 938,613,359.72 - 人民币 938,613,359.72 1.0000 938,613,359.72 - - - 合计 81,618,054,473.80 54,866,893,638.48 1）截至2015年12月31日，货币资金较年初增加26,751,160,835.32元，增幅为48.76%， 主要系经纪业务客户资金存款增加所致。 2 ） 截 至 2015 年 12 月 31 日 ， 用 于 申 购 股 票 、 基 金 等 金 融 资 产 的 存 出 投 资 款 938,613,359.72元作为其他货币资金列报。 3）截至2015年12月31日，本公司存放在境外的货币资金共计5,573,509,498.79元 （2014年12月31日：6,330,487,047.39元），主要为本公司之子公司招商证券国际有限公司 存放在境外的资金。 2. 结算备付金 （1）按类别列示 项目 年末金额 年初金额 客户备付金 16,874,803,063.00 11,033,050,511.03 公司备付金 2,291,384,965.21 1,158,750,227.01 合计 19,166,188,028.21 12,191,800,738.04 （2）按币种列示 年末金额 年初金额 项目 原币 汇率 折合人民币 原币 汇率 折合人民币 客户备付金 16,874,803,063.00 11,033,050,511.03 客户普通备付金 13,166,496,817.04 9,697,580,392.00 人民币 12,955,920,001.18 1.0000 12,955,920,001.18 9,551,074,376.34 1.0000 9,551,074,376.34 港币 99,603,447.96 0.83778 83,445,776.63 129,496,959.98 0.78887 102,156,266.82 美元 19,577,898.12 6.4936 127,131,039.23 7,247,875.28 6.1190 44,349,748.84 客户信用备付金 3,708,306,245.96 1,335,470,119.03 人民币 3,708,306,245.96 1.0000 3,708,306,245.96 1,335,470,119.03 1.0000 1,335,470,119.03 公司备付金 2,291,384,965.21 1,158,750,227.01 公司自有备付金 2,291,384,965.21 1,158,750,227.01 人民币 2,291,384,965.21 1.0000 2,291,384,965.21 1,158,750,227.01 1.0000 1,158,750,227.01 合计 19,166,188,028.21 12,191,800,738.04 33 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 1）截至2015年12月31日，结算备付金较年初增加6,974,387,290.17元，增幅57.21%， 主要系公司经纪业务客户结算备付金增加所致。 2）截至2015年12月31日，本公司无使用受限的结算备付金。 3. 融出资金 （1）按类别列示 项目 年末金额 年初金额 融资融券业务融出资金 62,750,280,722.40 56,850,714,608.73 个人 57,851,184,593.60 51,912,433,908.22 机构 4,899,096,128.80 4,938,280,700.51 香港孖展融资 1,769,861,421.33 1,744,449,938.53 合计 64,520,142,143.73 58,595,164,547.26 减：减值准备 130,800,000.00 - 合计 64,389,342,143.73 58,595,164,547.26 （2）按账龄列示 年末金额 年初金额 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 项目 金额 比例 金额 比例 金额 比例 金额 比例 融资融券业务融出资金 62,750,280,722.40 97.25% 130,800,000.00 0.21% 56,850,714,608.73 97.02% - - 1-3 个月（含 3 个月） 6,563,764,687.19 10.17% - - 50,835,320,353.29 86.76% - - 3-6 个月（含 6 个月） 52,861,806,626.41 81.93% 91,896,000.00 0.17% 4,922,312,071.59 8.40% - - 6 个月以上 3,324,709,408.80 5.15% 38,904,000.00 1.17% 1,093,082,183.85 1.86% - - 香港孖展融资 1,769,861,421.33 2.75% - - 1,744,449,938.53 2.98% - - 合计 64,520,142,143.73 100.00% 130,800,000.00 0.20% 58,595,164,547.26 100.00% - - （3）客户因融资融券业务向公司提供的担保物公允价值情况如下： 担保物类别 年末公允价值 年初公允价值 资金 11,976,353,748.00 7,044,122,574.21 债券 63,171,508.50 46,002,979.02 股票 194,873,588,562.81 147,214,051,328.66 基金 386,227,051.59 1,919,768,264.98 合计 207,299,340,870.90 156,223,945,146.87 34 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 4. 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 （1） 按类别列示 年末金额 公允价值 初始投资成本 项目 指定以公允价 指定以公允价 为交易目的而 值计量且变动 为交易目的而 值计量且变动 持有的 计入当期损益 持有的 计入当期损益 初始投资成本 金融资产 的金融资产 公允价值合计 金融资产 的金融资产 合计 债券 23,767,220,101.77 - 23,767,220,101.77 23,269,084,803.73 - 23,269,084,803.73 股票 9,351,778,079.28 2,356,008,548.23 11,707,786,627.51 7,963,502,455.76 2,561,893,686.41 10,525,396,142.17 基金 25,061,123,294.84 - 25,061,123,294.84 25,188,083,040.14 - 25,188,083,040.14 其他 1,288,085,076.20 1,002,278,322.65 2,290,363,398.85 1,236,151,333.70 827,441,264.44 2,063,592,598.14 合计 59,468,206,552.09 3,358,286,870.88 62,826,493,422.97 57,656,821,633.33 3,389,334,950.85 61,046,156,584.18 续表： 年初金额 公允价值 初始投资成本 项目 指定以公允价 指定以公允价 为交易目的而 值计量且变动 为交易目的而 值计量且变动 持有的 计入当期损益 持有的 计入当期损益 初始投资成本 金融资产 的金融资产 公允价值合计 金融资产 的金融资产 合计 债券 16,506,484,068.13 - 16,506,484,068.13 16,039,850,793.74 - 16,039,850,793.74 股票 13,862,611,470.33 508,602,976.30 14,371,214,446.63 11,887,955,254.13 500,212,940.28 12,388,168,194.41 基金 3,993,257,789.45 - 3,993,257,789.45 3,922,281,833.22 - 3,922,281,833.22 其他 528,027,056.08 722,684,690.58 1,250,711,746.66 523,933,850.87 572,153,242.65 1,096,087,093.52 合计 34,890,380,383.99 1,231,287,666.88 36,121,668,050.87 32,374,021,731.96 1,072,366,182.93 33,446,387,914.89 截至2015年12月31日，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产账面价值较 年初增加26,704,825,372.10元，增幅73.93%，主要系本年债券和基金的投资规模增加所致。 （2） 变现有限制的交易性金融资产 项目 限售条件或变现方面的其他重大限制 年末金额 股票 已融出证券 112,576,156.24 基金 已融出证券 2,434,022.30 股票 限售股 1,883,074,262.75 债券 卖出回购业务转让过户或质押 6,127,583,729.30 债券 债券借贷业务质押 1,544,467,990.00 35 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 5. 衍生金融资产/负债 年末金额 套期工具 非套期工具 类别 公允价值 公允价值 名义金额 资产 负债 名义金额 资产 负债 利率衍生工具 - - - 24,462,397,882.89 154,551,798.51 165,456,000.83 利率互换 - - - 21,660,000,000.00 154,168,322.49 165,456,000.83 债券期货 - - - 2,802,397,882.89 383,476.02 20,268,249.08 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - - 20,268,249.08 权益衍生工具 - - - 6,032,454,806.97 225,906,489.33 1,059,822,081.15 权益互换 - - - 3,386,772,285.92 218,871,161.56 994,495,456.12 股指期货 - - - 1,046,120,596.71 - 25,305,213.55 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - - 25,305,213.55 期权 - - - 1,599,561,924.34 7,035,327.77 65,326,625.03 其他衍生工具 - - - 208,146,024,512.38 635,889,157.84 641,093,896.56 商品期货 - - - 201,801,226,406.00 640,364,128.98 295,815,676.89 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - 4,474,971.14 - 商品互换 - - - 4,575,511,295.31 - 332,836,401.49 远期合约 - - - 887,704,689.55 - 2,840,311.78 大宗商品掉期合约 - - - 672,779.99 - 3,779.99 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - - 3,779.99 其他 - - - 880,909,341.53 - 9,601,506.40 合计 - - - 238,640,877,202.24 1,016,347,445.68 1,866,371,978.54 续表： 年初金额 套期工具 非套期工具 类别 公允价值 公允价值 名义金额 资产 负债 名义金额 资产 负债 利率衍生工具 - - - 15,845,634,525.73 - 6,318,930.43 利率互换 - - - 13,950,000,000.00 - 6,318,930.43 债券期货 - - - 1,895,634,525.73 - 88,304.69 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - - 88,304.69 权益衍生工具 - - - 11,959,713,974.25 7,154,939.54 843,546,296.94 权益互换 - - - 8,718,566,111.12 7,154,939.54 842,318,006.81 股指期货 - - - 3,073,079,057.02 - 692,734,341.41 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - - 692,734,341.41 期权 - - - 168,068,806.11 9,014.26 1,228,290.13 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - 9,014.26 - 其他衍生工具 - - - 1,630,792,021.74 4,860,096.20 - 商品期货 - - - 228,317,242.80 1,899,010.34 - 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - 1,899,010.34 - 远期合约 - - - 380,000,000.00 4,860,096.20 - 大宗商品掉期合约 - - - 23,173,431.63 194,398.85 - 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - 194,398.85 - 其他 - - - 999,301,347.31 - 2,694,867.07 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - - 2,694,867.07 合计 - - - 29,436,140,521.72 12,015,035.74 849,865,227.37 36 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 按照每日无负债结算的结算规则及《企业会计准则—金融工具列报》的相关规定，衍生金 融资产/负债项下的期货投资、期权等衍生工具与相关的暂收暂付款（结算所得的持仓损益）之 间按抵销后的净额列示。 截至2015年12月31日，衍生金融资产账面价值较年初增加1,004,332,409.94元，增幅 8,358.96%，主要系商品期货增加所致。 截至2015年12月31日，衍生金融负债账面价值较年初增加1,016,506,751.17元，增幅 119.61%，主要系商品互换、商品期货、利率互换增加所致。 6. 买入返售金融资产 （1）按金融资产种类列示 项目 年末金额 年初金额 股票 10,163,851,667.67 6,801,791,475.24 债券 2,895,966,397.95 348,261,466.72 其中：企业债 300,575,994.53 348,261,466.72 金融债 2,595,390,403.42 - 其他 1,377,387,683.06 394,645,583.57 减：减值准备 102,450,000.00 - 合计 14,334,755,748.68 7,544,698,525.53 截至2015年12月31日，买入返售金融资产账面价值较年初增加6,790,057,223.15元， 增幅90.00%，主要系公司回购业务规模增加所致。 （2）按业务类别列示 项目 年末金额 年初金额 质押式 2,100,000,000.00 75,000,000.00 买断式 2,173,354,081.01 667,907,050.29 约定购回式 - 2,190,000.00 股票质押式 10,163,851,667.67 6,799,601,475.24 合计 14,437,205,748.68 7,544,698,525.53 （3）约定购回式、股票质押式回购融出资金按剩余期限分类 期限 年末金额 年初金额 一个月内 289,660,000.00 248,098,915.50 一个月至三个月内 938,640,000.00 471,190,000.00 三个月至一年内 5,403,280,952.67 4,342,070,639.74 一年以上 3,532,270,715.00 1,740,431,920.00 小计 10,163,851,667.67 6,801,791,475.24 37 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （4）买入返售金融资产的担保物信息 项目 年末金额 年初金额 买断式 2,209,827,090.00 677,128,070.00 约定购回式 - 7,429,752.66 股票质押式 38,870,013,924.05 19,202,152,545.62 合计 41,079,841,014.05 19,886,710,368.28 7. 应收款项 （1）按明细项目列示 项目 年末金额 年初金额 应收行家及清算机构清算款 2,548,498,097.48 1,142,009,281.29 应收手续费及佣金 485,276,890.62 274,202,054.11 应收客户借款 287,059,714.76 657,050,302.18 其他 10,178,346.37 9,382,392.68 应收款项账面余额 3,331,013,049.23 2,082,644,030.26 减：坏账准备 10,902,783.50 15,700,807.73 应收款项账面价值 3,320,110,265.73 2,066,943,222.53 （2）按账龄列示 年末金额 年初金额 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 账龄 金额 比例% 金额 比例% 金额 比例% 金额 比例% 1 年以内（含 1 年） 3,192,877,199.60 95.86 3,802,823.92 0.12 1,399,107,269.32 67.17 498,872.84 0.04 1-2 年（含 2 年） 6,083,163.84 0.18 717,383.13 11.79 669,705,731.54 32.16 9,217,067.81 1.38 2-3 年（含 3 年） 132,052,685.79 3.96 6,382,576.45 4.83 2,847,573.27 0.14 558,061.70 19.6 3 年以上 - - - - 10,983,456.13 0.53 5,426,805.38 49.41 合计 3,331,013,049.23 100.00 10,902,783.50 0.33 2,082,644,030.26 100.00 15,700,807.73 0.75 （3）按评估方式列示 年末金额 年初金额 账龄 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 比例 比例 比例 比例 金额 （%） 金额 （%） 金额 （%） 金额 （%） 单项计提减值准备 10,178,346.37 0.31 10,178,346.37 100.00 9,382,392.68 0.45 9,382,392.68 100.00 组合计提减值准备 3,320,834,702.86 99.69 724,437.13 0.02 2,073,261,637.58 99.55 6,318,415.05 0.30 合计 3,331,013,049.23 100.00 10,902,783.50 0.33 2,082,644,030.26 100.00 15,700,807.73 0.75 38 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （4）应收款项金额前五名单位情况 单位名称 金额 占应收款项总额比例 账龄 欠款性质 客户 1 439,198,934.79 13.19% 1 年以内 应收同业清算款 客户 2 269,975,061.76 8.10% 1 年以内 应收同业清算款 客户 3 229,496,296.47 6.89% 2 年以内 席位佣金 客户 4（注） 154,873,141.81 4.64% 1 年以内 客户借款 客户 5（注） 86,191,560.40 2.59% 2-3 年 客户借款 注：应收客户4、5款项为本公司之子公司招商证券（香港）有限公司为客户提供的借 款。 （5）应收关联方款项情况 单位名称 与本公司关系 款项性质 金额 占应收款项比例 博时基金与招商基金管理的基金产品 联营企业 席位佣金 44,171,825.00 1.05% 合计 44,171,825.00 1.05% （6）年末应收款项余额中无应收持公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位的款 项。 （7）截至2015年12月31日，应收款项账面价值较年初增加1,253,167,043.20元，增幅 60.63%，主要系公司应收清算款增加所致。 8. 应收利息 项目 年末金额 年初金额 应收债券投资利息 73,988,530.47 45,450,148.00 应收存放金融同业利息 84,582,255.30 36,293,599.75 应收融资融券利息 687,161,900.40 307,589,703.95 应收逆回购利息 42,938,062.62 10,089,936.42 合计 888,670,748.79 399,423,388.12 （1）年末应收利息账龄全部系一年以内。 （2）截至2015年12月31日，应收利息较年初增加489,247,360.67元，增幅122.49%， 主要系公司应收融资融券利息增加所致。 9. 存出保证金 （1）分类列示 项目 年末金额 年初金额 交易保证金 647,202,460.74 204,735,636.05 信用保证金 210,239,118.44 39,944,421.62 合计 857,441,579.18 244,680,057.67 39 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （2）分币种列示 年末金额 年初金额 项目 原币 汇率 折合人民币 原币 汇率 折合人民币 交易保证金 647,202,460.74 204,735,636.05 人民币 571,919,986.72 1.0000 571,919,986.72 176,198,261.02 1.0000 176,198,261.02 港币 50,927,913.27 0.83778 42,666,387.18 30,202,204.08 0.78887 23,825,612.73 美元 5,022,803.00 6.4936 32,616,086.84 770,000.00 6.1190 4,711,762.30 信用保证金 210,239,118.44 39,944,421.62 人民币 210,239,118.44 1.0000 210,239,118.44 39,944,421.62 1.0000 39,944,421.62 合计 857,441,579.18 244,680,057.67 截至 2015 年 12 月 31 日，存出保证金较年初增加 612,761,521.51 元，增幅 250.43%， 主要系公司年末交易保证金增加所致。 10. 可供出售金融资产 （1） 按类别列示 年末金额 项目 初始成本 公允价值变动 减值准备 账面价值 股票 4,499,410,644.72 477,301,732.61 - 4,976,712,377.33 债券 20,258,508,018.52 421,646,717.34 - 20,680,154,735.86 基金 9,095,962.92 5,508,796.19 - 14,604,759.11 证券公司理财产品 389,374,076.31 24,344,832.91 - 413,718,909.22 信托 481,130,000.00 123,256,911.00 - 604,386,911.00 其他 9,487,030,000.00 -433,963,267.31 - 9,053,066,732.69 合计 35,124,548,702.47 618,095,722.74 - 35,742,644,425.21 续表： 年初金额 项目 初始成本 公允价值变动 减值准备 账面价值 股票 1,138,425,854.47 260,415,913.69 - 1,398,841,768.16 债券 12,314,839,022.19 19,407,797.41 - 12,334,246,819.60 基金 16,338,160.61 2,244,230.59 - 18,582,391.20 证券公司理财产品 101,809,904.89 9,364,080.14 - 111,173,985.03 信托 676,070,000.00 20,485,248.00 - 696,555,248.00 其他 320,119,917.49 -1,515,465.51 - 318,604,451.98 合计 14,567,602,859.65 310,401,804.32 - 14,878,004,663.97 40 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 注：期末按成本计量的可供出售金融资产 年末金额 年初金额 项目 账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值 股票 13,975,162.50 - 13,975,162.50 13,975,162.50 - 13,975,162.50 合计 13,975,162.50 - 13,975,162.50 13,975,162.50 - 13,975,162.50 （2）可供出售金融资产的成本（摊余成本）、公允价值、累计计入其他综合收益的公 允价值变动金额，以及已计提减值金额 可供出售金融资产分类 可供出售权益工具 可供出售债务工具 合计 权益工具的成本/债务工具的摊余成本 14,866,040,683.95 20,258,508,018.52 35,124,548,702.47 公允价值 15,062,489,689.35 20,680,154,735.86 35,742,644,425.21 累计计入其他综合收益的公允价值变动金额 196,449,005.40 421,646,717.34 618,095,722.74 已计提减值金额 - - - （3）存在限售期限及有承诺条件的可供出售金融资产 证券名称 限制条件 年末公允价值 年初公允价值 债券 卖出回购业务转让过户或质押 13,064,697,326.91 5,861,856,726.36 债券 债券借贷业务质押 766,317,520.00 802,275,000.00 股票 已融出证券 2,844,635.42 63,398,858.36 股票（注 1） 处于限售期内 383,504,771.94 390,676,858.09 证券公司理财产品 以管理人身份认购的集合理财产品份额 437,537,114.85 111,173,985.03 其他（注 2） 封闭运作或承诺存续期内不退出或维持杠杆比例 9,657,453,643.69 1,015,159,699.98 注1：存在限售期限的可供出售金融资产情况如下： 证券名称 证券代码 限售解禁日 长亮科技 300348 2016 年 2 月 17 日 金贵银业 002716 2016 年 7 月 28 日 注2：其他包括本公司向中国证券金融期货股份有限公司（以下简称证金公司）的专户 投资。为了维持证券市场的稳定发展及履行作为主要市场参与者的社会责任，本公司与其他 证券公司共同投资于证金公司设立的专户进行统一运作，该专户投资于蓝筹股ETF等。根据 相关合约，各家证券公司按投资比例分担投资风险分享投资收益。上述投资于2015年7月及 2015年9月分两次进行。 （4）截至2015年12月31日，可供出售金融资产较年初增加20,864,639,761.25元，增 幅140.24%，主要系本公司可供出售金融资产的投资规模增加。 41 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 11. 融券业务情况 项目 年末公允价值 年初公允价值 融出证券 －以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 115,010,178.54 937,026,451.60 －可供出售金融资产 2,844,635.42 63,398,858.36 －向行家借入证券 56,236,799.34 15,037,499.11 融入证券 －向行家借入证券 56,236,799.34 15,037,499.11 －转融通融入证券 - 68,290,448.00 12. 长期股权投资 （1）按类别列示 项目 年末金额 年初金额 对合营企业投资 - - 对联营企业投资 5,566,963,618.42 5,124,584,449.96 长期股权投资合计 5,566,963,618.42 5,124,584,449.96 减：长期股权投资减值准备 669,149,595.78 669,149,595.78 长期股权投资账面价值 4,897,814,022.64 4,455,434,854.18 42 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （2）对合营企业、联营企业投资情况 本年增减变动 减值准备 被投资单位名称 年初金额 追加 减少 权益法下确认 其他综合 其他权 宣告发放现金 计提减 其 年末金额 年末余额 投资 投资 的投资损益 收益调整 益变动 股利或利润 值准备 他 一、合营企业 合营企业小计 - - - - - - - - - - - 二、联营企业 博时基金管理有限公司 3,763,140,847.87 - - 294,493,470.88 - 4,771,127.88 83,300,000.00 - - 3,979,105,446.63 669,149,595.78 招商基金管理有限公司 628,086,464.89 - - 246,377,340.63 - 1,580,573.47 28,774,968.65 - - 847,269,410.34 - 广东金融高新区股权交易中心有限公司 32,056,320.01 - - 2,825,087.03 - - - - - 34,881,407.04 - 招商湘江产业投资管理有限公司 32,151,221.41 - - 7,406,537.22 - - 3,000,000.00 - - 36,557,758.63 - 二十一世纪科技投资有限责任公司（注） - - - - - - - - - - - 联营企业小计 4,455,434,854.18 - - 551,102,435.76 - 6,351,701.35 115,074,968.65 - - 4,897,814,022.64 669,149,595.78 合计 4,455,434,854.18 - - 551,102,435.76 - 6,351,701.35 115,074,968.65 - - 4,897,814,022.64 669,149,595.78 注：二十一世纪科技投资有限责任公司停业清理，本公司已全额确认投资损失。 43 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 13. 投资性房地产 （1）成本模式计量的投资性房地产 项目 房屋、建筑物 账面原值 年初 25,889,377.46 本年增加 - 本年减少 - 年末 25,889,377.46 累计折旧 - 年初 12,205,822.63 本年增加 819,830.28 本年减少 - 年末 13,025,652.91 减值准备 - 年初 7,893,588.80 本年增加 - 本年减少 - 年末 7,893,588.80 账面价值 - 年末账面价值 4,970,135.75 年初账面价值 5,789,966.03 （2）本年计提的投资性房地产折旧额为819,830.28元。 14. 固定资产 （1）账面价值 项目 年末金额 年初金额 固定资产原价 877,232,250.42 787,288,811.84 减：累计折旧 416,133,745.37 409,942,317.46 固定资产减值准备 9,793,588.79 9,793,588.79 固定资产账面价值合计 451,304,916.26 367,552,905.59 （2）固定资产增减变动表 项目 房屋、建筑物 运输工具 电子设备 其他 合计 一、原价 年初金额 302,452,192.07 56,875,963.07 348,228,372.50 79,732,284.20 787,288,811.84 本年增加 57,039,200.00 10,781,706.59 119,763,279.24 5,829,165.63 193,413,351.46 （1）本年购置 57,039,200.00 10,781,706.59 119,763,279.24 5,829,165.63 193,413,351.46 （2）在建工程转入 - - - - - （3）其他增加 - - - - - 本年减少 - 4,977,499.65 91,286,850.17 12,504,186.43 108,768,536.25 （1）转让和出售 - - - - - （2）清理报废 - 4,977,499.65 91,286,850.17 12,504,186.43 108,768,536.25 （3）其他减少 - - - - - 44 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 项目 房屋、建筑物 运输工具 电子设备 其他 合计 外币报表折算差额 - 136,913.47 2,372,482.66 2,789,227.24 5,298,623.37 年末金额 359,491,392.07 62,817,083.48 379,077,284.23 75,846,490.64 877,232,250.42 二、累计折旧： 年初金额 132,465,499.53 34,002,348.01 202,138,158.31 41,336,311.61 409,942,317.46 本年计提 9,577,633.20 6,428,013.71 54,754,460.59 13,722,713.29 84,482,820.79 本年减少 - 4,552,776.20 69,297,215.72 7,394,058.23 81,244,050.15 外币报表折算差额 - 80,703.15 1,509,836.53 1,362,117.59 2,952,657.27 年末金额 142,043,132.73 35,958,288.67 189,105,239.71 49,027,084.26 416,133,745.37 三、减值准备： 年初金额 9,793,588.79 - - - 9,793,588.79 本年计提 - - - - - 本年减少 - - - - - 外币报表折算差额 - - - - - 年末金额 9,793,588.79 - - - 9,793,588.79 四、账面价值： 年末账面价值 207,654,670.55 26,858,794.81 189,972,044.52 26,819,406.38 451,304,916.26 年初账面价值 160,193,103.75 22,873,615.06 146,090,214.19 38,395,972.59 367,552,905.59 （3）本年计提的固定资产折旧额为84,482,820.79元； （4）尚未办妥产权证书的固定资产 项目 年末账面价值 年初账面价值 备注 新能源大厦房产 899,642.43 1,087,972.95 历史原因未办妥 远东商务中心二楼（注） 4,185,428.55 4,470,388.23 尚未更名（注） 红树福苑 5 栋 A 座房产 3,501,011.48 3,619,373.24 新楼盘，尚未办妥 松坪村三期西区 2 栋 873,804.02 903,097.82 新楼盘，尚未办妥 合计 9,459,886.48 10,080,832.24 注：远东商务中心二楼的房产登记在国通证券股份有限公司（公司前身）名下，目前公 司正在办理更名手续。 15. 在建工程 （1）在建工程账面价值 年末金额 年初金额 减值 减值 项目 账面余额 准备 账面净值 账面余额 准备 账面净值 招商证券大厦工程 1,037,482,634.30 - 1,037,482,634.30 925,522,279.60 - 925,522,279.60 招商证券威新科技园工程 19,569,753.38 - 19,569,753.38 - 招商香港信息技术流程优化项目 5,420,025.70 - 5,420,025.70 3,745,498.66 - 3,745,498.66 营业部装修工程 3,088,217.00 - 3,088,217.00 - 其他零星工程 1,649,368.73 - 1,649,368.73 1,145,896.33 - 1,145,896.33 合计 1,067,209,999.11 - 1,067,209,999.11 930,413,674.59 - 930,413,674.59 45 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （2）重大在建工程项目变动情况 本年减少 工程名称 预算数 年初金额 本年增加 转入固定资产 其他减少 年末金额 招商证券大厦 13.26 亿 925,522,279.60 111,960,354.70 - - 1,037,482,634.30 续表： 工程投入占预 利息资本化 其中：本年利息 工程名称 算比例 工程进度 累计金额 资本化金额 本年资本化率 资金来源 招商证券大厦 78.24% 已封顶 36,380,511.54 17,825,458.46 5.36% 自筹及借款 注：本公司因招商证券大厦工程项目需要向招商银行股份有限公司申请开立保函，截止 2015年12月31日尚有4笔保函未到期，保函总金额为32,249,532.52元。 （3）截至2015年12月31日，在建工程中包含招商证券大厦项目建设用地4.2亿元，该建 设用地作为抵押物向招商银行股份有限公司申请办理专项借款。 16. 无形资产 项目 交易席位费 其他 合计 一、原价 年初金额 77,980,647.88 1,597,217.50 79,577,865.38 本年增加 2,500,000.00 - 2,500,000.00 本年减少 - - - 外币报表折算差额 1,076,095.78 12,227.50 1,088,323.28 年末金额 81,556,743.66 1,609,445.00 83,166,188.66 二、累计摊销： 年初金额 56,138,423.41 197,217.50 56,335,640.91 本年摊销 2,496,399.72 - 2,496,399.72 本年减少 - - - 外币报表折算差额 70,919.50 12,227.50 83,147.00 年末金额 58,705,742.63 209,445.00 58,915,187.63 三、减值准备： 年初金额 - - - 本年计提 - - - 本年减少 - - - 外币报表折算差额 - - - 年末金额 - - - 四、账面价值： 年末账面价值 22,851,001.03 1,400,000.00 24,251,001.03 年初账面价值 21,842,224.47 1,400,000.00 23,242,224.47 （1）本年无形资产的摊销额为2,496,399.72元。 46 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （2）交易席位费明细如下： 外币报表 项目 年初金额 本年增加 本年减少 折算差额 年末金额 原价 77,980,647.88 2,500,000.00 - 1,076,095.78 81,556,743.66 上海证券交易所 33,930,285.60 1,150,000.00 - 35,080,285.60 A股 32,906,055.60 1,150,000.00 - - 34,056,055.60 B股 1,024,230.00 - - - 1,024,230.00 深圳证券交易所 26,194,000.00 1,350,000.00 - - 27,544,000.00 A股 25,624,000.00 1,350,000.00 - - 26,974,000.00 B股 570,000.00 - - - 570,000.00 其他 17,856,362.28 - - 1,076,095.78 18,932,458.06 累计摊销 56,138,423.41 2,496,399.72 - 70,919.50 58,705,742.63 上海证券交易所 30,059,772.54 1,694,999.26 - - 31,754,771.80 A股 29,035,542.54 1,694,999.26 - - 30,730,541.80 B股 1,024,230.00 - - - 1,024,230.00 深圳证券交易所 24,934,789.37 801,400.46 - - 25,736,189.83 A股 24,364,789.37 801,400.46 - - 25,166,189.83 B股 570,000.00 - - - 570,000.00 其他 1,143,861.50 - - 70,919.50 1,214,781.00 账面价值 21,842,224.47 22,851,001.03 上海证券交易所 3,870,513.06 3,325,513.80 A股 3,870,513.06 3,325,513.80 B股 - - 深圳证券交易所 1,259,210.63 1,807,810.17 A股 1,259,210.63 1,807,810.17 B股 - - 其他 16,712,500.78 17,717,677.06 17. 商誉 （1）商誉账面原值 形成商誉的事项 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额 收购营业部形成的商誉 22,867,603.25 - - 22,867,603.25 合并招商期货有限公司形成的商誉 9,670,605.55 - - 9,670,605.55 合计 32,538,208.80 - - 32,538,208.80 （2）商誉减值准备 形成商誉的事项 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额 收购营业部形成的商誉 22,867,603.25 - - 22,867,603.25 合并招商期货有限公司形成的商誉 - - - - 合计 22,867,603.25 - - 22,867,603.25 47 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （1）2006年8月，本公司与上海证券有限责任公司签署《证券营业部转让协议》，受让 上海证券有限责任公司上海市宁国路证券营业部，合同价款为4,500,000.00元。该转让事项 经中国证监会上海监管局于2006年12月15日出具《关于同意招商证券股份有限公司受让上海 证券有限责任公司宁国路营业部的批复》（沪证监机构字[2006]488号文）同意。收购日该营 业部净资产为0元，确认商誉4,500,000.00元。由于原营业部的地理及客户资源优势无法为本 公司再带来超额利润，故已全额计提减值准备4,500,000.00元。 （2）2007年6月，本公司正式接收巨田证券有限责任公司经纪类证券资产，将收购价款 与收购日经纪类证券资产公允价值和未来支付款项两项之和的差异确认为商誉，金额为 18,367,603.25元。本次收购所依据的公允价值系根据中审会计师事务所有限公司出具的中审 评报字〔2006〕第6059号评估报告确认。由于原营业部的地理及客户资源优势无法为本公司 再带来超额利润，故已全额计提减值准备18,367,603.25元。 （3）期末合并招商期货有限公司形成的商誉经减值测试，未发生减值情形。 18. 长期待摊费用 项目 年初金额 本年增加 本年摊销 其他减少 年末金额 固定资产装修 71,378,760.57 19,800,779.40 27,769,585.12 - 63,409,954.85 电话中继线 9,596.49 - 9,596.49 - - 网络设备安装 15,346,116.37 2,991,827.46 7,027,542.55 - 11,310,401.28 家具 9,988,836.51 2,418,530.09 4,118,818.14 - 8,288,548.46 其他 71,683,097.21 53,798,175.96 24,408,468.51 - 101,072,804.66 合计 168,406,407.15 79,009,312.91 63,334,010.81 - 184,081,709.25 19. 递延所得税资产和负债 （1）递延所得税资产 年末金额 年初金额 项目 可抵扣暂时性差异 递延所得税资产 可抵扣暂时性差异 递延所得税资产 应付职工薪酬 2,420,496,726.06 603,651,023.97 1,179,847,205.42 294,045,639.52 递延收益 126,000,000.00 31,500,000.00 126,000,000.00 31,500,000.00 资产减值准备 260,402,216.16 65,100,554.04 29,362,609.19 7,340,652.30 其他 103,946,859.25 25,986,714.81 148,998,073.56 37,249,518.39 合计 2,910,845,801.47 726,238,292.82 1,484,207,888.17 370,135,810.21 （2）递延所得税负债 年末金额 年初金额 项目 应纳税暂时性差异 递延所得税负债 应纳税暂时性差异 递延所得税负债 以公允 价值 计量 且其 变动 计入当期损益的金融工具、 衍生金融工具的估值 1,198,482,373.67 286,573,061.72 1,164,759,517.26 280,522,669.88 计入其他综合收益的可供出售 金融资产公允价值变动 618,095,722.75 154,523,930.69 301,484,580.32 75,371,145.08 固定资产折旧 5,757,366.30 949,965.44 11,646,470.30 1,921,667.60 其他 17,207,737.12 4,301,934.28 7,428,935.51 1,857,233.88 合计 1,839,543,199.84 446,348,892.13 1,485,319,503.39 359,672,716.44 48 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （3）截至2015年12月31日，递延所得税资产较上年末增加356,102,482.61元，增幅 96.21%，主要由于本年度应付职工薪酬未发放部分计提递延所得税资产所致。 20. 其他资产 项目 年末金额 年初金额 其他应收款 （1） 103,776,587.74 135,144,646.78 其他 26,219,228.54 20,967,534.99 合计 129,995,816.28 156,112,181.77 （1）其他应收款 1）按明细项目列示 项目 年末金额 年初金额 应收押金 58,082,690.08 47,544,594.17 预付款项 35,591,836.14 4,322,149.02 其他 13,219,301.04 86,395,143.11 合计 106,893,827.26 138,261,886.30 减：减值准备 3,117,239.52 3,117,239.52 其他应收款账面价值 103,776,587.74 135,144,646.78 2）按账龄列示 年末金额 年初金额 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 账龄 金额 比例（%） 金额 比例（%） 金额 比例（%） 金额 比例（%） 1 年以内（含 1 年） 54,681,233.91 51.16 - - 101,313,667.41 73.28 - - 1-2 年（含 2 年） 19,016,388.02 17.79 - - 6,728,034.60 4.86 - - 2-3 年（含 3 年） 3,860,087.87 3.61 - - 4,226,348.18 3.06 - - 3 年以上 29,336,117.46 27.44 3,117,239.52 10.63 25,993,836.11 18.80 3,117,239.52 11.99 合计 106,893,827.26 100.00 3,117,239.52 2.92 138,261,886.30 100.00 3,117,239.52 2.25 3）按评估方式列示 年末余额 年初余额 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 比例 比例 比例 比例 账龄 金额 （%） 金额 （%） 金额 （%） 金额 （%） 单项计提减值准备 3,117,239.52 2.92 3,117,239.52 100.00 3,117,239.52 2.25 3,117,239.52 100.00 组合计提减值准备 103,776,587.74 97.08 - - 135,144,646.78 97.75 - - 合计 106,893,827.26 100.00 3,117,239.52 2.92 138,261,886.30 100.00 3,117,239.52 2.25 49 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 4）单项金额不重大但单项计提坏账准备的其他应收款 项目 账面余额 坏账准备金额 计提比例 计提原因 应收东欧公司大洋法人股款项 1,468,072.10 1,468,072.10 100.00% 确定无法收回 应收北京静安物业发展有限公司款项 897,379.07 897,379.07 100.00% 确定无法收回 应收天英期货款项 506,221.28 506,221.28 100.00% 确定无法收回 其他零星其他应收款 245,567.07 245,567.07 100.00% 确定无法收回 合计 3,117,239.52 3,117,239.52 100.00% 5）本期转回或收回情况：无。 6）年末其他应收款余额中无应收关联方款项情况。 7）年末其他应收款余额中无应收持公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位的款项。 21. 资产减值准备 本年减少 项目 年初金额 本年计提 转回 转销 汇率调整 年末金额 坏账准备 18,818,047.25 -2,112,576.35 3,039,830.33 - 354,382.45 14,020,023.02 其中：1.应收款项 15,700,807.73 -2,112,576.35 3,039,830.33 - 354,382.45 10,902,783.50 2.其他应收款 3,117,239.52 - - - - 3,117,239.52 融出资金减值准备 - 130,800,000.00 - - - 130,800,000.00 买入返售金融资产减值准备 - 102,450,000.00 - - - 102,450,000.00 长期股权投资减值准备 669,149,595.78 - - - - 669,149,595.78 投资性房地产减值准备 7,893,588.80 - - - - 7,893,588.80 固定资产减值准备 9,793,588.79 - - - - 9,793,588.79 商誉减值准备 22,867,603.25 - - - - 22,867,603.25 合计 728,522,423.87 231,137,423.65 3,039,830.33 - 354,382.45 956,974,399.64 22. 短期借款 借款类别 年末金额 年初金额 信用借款 2,182,416,900.00 2,449,441,350.00 保证借款 907,809,896.16 394,435,000.00 合计 3,090,226,796.16 2,843,876,350.00 （1）截至2015年12月31日，本公司之子公司招商证券国际有限公司及其下属子公司向 银行申请保证借款折合人民币907,809,896.16元，由招商证券股份有限公司以及招商证券国 际有限公司作为保证人。 （2）截至2015年12月31日，短期借款中包括的关联方借款情况详见本附注九、关联方 关系及其交易。 50 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 23. 应付短期融资款 项目 年初金额 本年增加 本年减少 年末金额 应付短期融资券 8,400,000,000.00 21,500,000,000.00 27,900,000,000.00 2,000,000,000.00 应付短期公司债 4,000,000,000.00 15,000,000,000.00 8,000,000,000.00 11,000,000,000.00 应付收益凭证 1,963,147,014.00 22,537,917,986.00 9,622,745,000.00 14,878,320,000.00 合计 14,363,147,014.00 59,037,917,986.00 45,522,745,000.00 27,878,320,000.00 （1）年末未到期的短期融资款情况如下： 类型 发行日期 到期日期 票面利率 年末金额 15 招商 CP10 2015-12-23 2016-3-22 3.05% 2,000,000,000.00 15 第一期证券公司短期公司债券 2015-1-13 2016-1-13 5.30% 3,000,000,000.00 15 第三期证券公司短期公司债券 2015-3-10 2016-3-10 5.34% 4,000,000,000.00 15 第四期证券公司短期公司债券 2015-4-1 2016-4-1 5.40% 4,000,000,000.00 2014/12/30～ 2016/1/5～ 3.60%～ 收益凭证 14,878,320,000.00 2015/1/9 2016/12/29 6.50% 合计 27,878,320,000.00 （2）根据中国人民银行关于招商证券股份有限公司发行短期融资券的通知（银发 2015 270 号）规定公司待偿还短期融资券最高余额为 152 亿，有效期为一年。在有效期内，公司 可自主发行短期融资券。 （3）根据深圳证券交易所《关于接受招商证券股份有限公司 2014 年度证券公司短期公 司债券发行备案的通知书》（深证上 2014471 号），深圳证券交易所同意接受公司非公开发 行面值不超过净资本 60%的证券公司短期公司债券备案。 根据上海证券交易所《接受证券公司短期公司债券备案通知书》（上证短债[2015]2 号）， 公司在上海证券交易所备案发行的证券公司短期公司债券的备案金额为 150 亿元，自备案通 知书出具之日起 1 年内有效。 （4）根据中国证券业协会发布的《证券公司柜台市场管理办法（试行）》及《机构间私 募产品报价与服务系统管理办法（试行）》的通知（中证协发〔2014〕137 号），公司于 2014 年 11 月开始发行收益凭证。 （5）截至 2015 年 12 月 31 日，应付短期融资款余额较上年末增加 13,515,172,986.00 元，增幅 94.10%，主要是由于公司本年发行短期公司债和收益凭证所致。 24. 拆入资金 项目 年末金额 年初金额 银行拆入资金 4,000,000,000.00 2,600,000,000.00 转融通融入资金（注） - 2,000,000,000.00 合计 4,000,000,000.00 4,600,000,000.00 51 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 注：转融通融入资金的剩余期限和利率区间 项目 年末金额 利率区间 年初金额 利率区间 三个月至一年内 - - 2,000,000,000.00 5.80% 合计 - 2,000,000,000.00 25. 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 年末金额 年初金额 指定以公允价 指定以公允价 值计量且变动 值计量且变动 为交易目的而持 计入当期损益 为交易目的而持 计入当期损益 项目 有的金融负债 的金融负债 小计 有的金融负债 的金融负债 小计 债券 857,974,833.58 - 857,974,833.58 16,245,163.39 - 16,245,163.39 股票 101,959,556.01 - 101,959,556.01 94,752,792.46 - 94,752,792.46 其他 190,566,023.06 1,218,779,915.81 1,409,345,938.87 - 99,698,980.69 99,698,980.69 合计 1,150,500,412.65 1,218,779,915.81 2,369,280,328.46 110,997,955.85 99,698,980.69 210,696,936.54 （1）截至 2015 年 12 月 31 日，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债余额 较上年末增加 2,158,583,391.92 元，增幅 1024.50%，主要由于本年合并结构化主体以及卖 出借入债券业务规模增加导致。 （2）截止 2015 年 12 月 31 日，其他系本公司开展的黄金租赁业务及合并结构化主体产 生的第三方权益。 26. 卖出回购金融资产款 （1）按标的物类别列示 项目 年末金额 年初金额 债券 14,788,026,926.22 15,745,662,287.62 融资融券收益权 28,165,000,000.00 33,392,853,500.00 合计 42,953,026,926.22 49,138,515,787.62 （2）按业务类别列示 项目 年末金额 年初金额 质押式回购 8,887,940,000.00 10,959,470,000.00 买断式回购 5,894,818,926.22 4,763,422,287.62 债券质押式报价回购 5,268,000.00 22,770,000.00 融资融券收益权回购业务 28,165,000,000.00 33,392,853,500.00 合计 42,953,026,926.22 49,138,515,787.62 （3）质押式报价回购的剩余期限和利率区间 项目 年末金额 利率区间 年初金额 利率区间 一个月以内 5,268,000.00 1%-2.6% 22,720,000.00 2.3%-3.5% 一个月至三个月内 - - 50,000.00 4.0% 合计 5,268,000.00 22,770,000.00 52 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （4）卖出回购金融资产款的担保物信息 项目 年末金额 年初金额 质押式回购 15,931,112,899.92 11,797,580,758.60 买断式回购 6,053,403,410.00 4,862,237,720.00 债券质押式报价回购 71,850,000.00 40,360,000.00 融资融券收益权回购业务 33,341,322,907.99 38,717,457,459.86 合计 55,397,689,217.91 55,417,635,938.46 27. 代理买卖证券款 项目 年末金额 年初金额 中国境内 71,394,763,777.12 45,356,079,430.18 －个人 55,201,500,690.23 38,990,426,808.03 －机构 16,193,263,086.89 6,365,652,622.15 中国香港 5,338,208,620.37 5,294,020,673.96 合计 76,732,972,397.49 50,650,100,104.14 截至2015年12月31日，代理买卖证券款余额较年初增加26,082,872,293.35元，增幅 51.50%，主要原因系客户交易结算资金余额增加。 28. 信用交易代理买卖证券款 项目 年末金额 年初金额 －个人 10,581,072,235.89 6,625,096,345.91 －机构 1,434,998,958.08 419,026,228.30 合计 12,016,071,193.97 7,044,122,574.21 截至2015年12月31日，信用交易代理买卖证券款余额较年初增加4,971,948,619.76元， 增幅70.58%，主要原因系信用客户交易结算资金余额增加所致。 29. 应付职工薪酬 （1） 应付职工薪酬分类 项目 年初金额 本年增加 本年减少 年末金额 短期薪酬 1,855,525,464.07 7,941,654,490.47 2,672,880,218.44 7,124,299,736.10 离职后福利-设定提存计划 819,535.93 238,703,210.07 238,611,173.12 911,572.88 合计 1,856,345,000.00 8,180,357,700.54 2,911,491,391.56 7,125,211,308.98 53 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （2） 短期薪酬 项目 年初金额 本年增加 本年减少 年末金额 工资、奖金、津贴和补贴 1,810,795,404.11 7,598,377,795.94 2,348,961,536.72 7,060,211,663.33 职工福利费 - 39,386,360.22 39,386,360.22 - 社会保险费 34,000,000.00 110,352,918.95 105,031,918.95 39,321,000.00 其中：医疗保险费 34,000,000.00 102,428,001.26 97,107,001.26 39,321,000.00 工伤保险费 - 2,573,539.90 2,573,539.90 - 生育保险费 - 5,351,377.79 5,351,377.79 - 住房公积金 - 89,658,654.60 89,658,654.60 - 工会经费和职工教育经费 10,730,059.96 99,935,760.76 85,898,747.95 24,767,072.77 其他 - 3,943,000.00 3,943,000.00 - 合计 1,855,525,464.07 7,941,654,490.47 2,672,880,218.44 7,124,299,736.10 （3） 设定提存计划 项目 年初金额 本年增加 本年减少 年末金额 基本养老保险 819,535.93 124,511,535.44 124,419,498.49 911,572.88 失业保险费 - 5,614,933.73 5,614,933.73 - 企业年金缴费 - 108,576,740.90 108,576,740.90 - 合计 819,535.93 238,703,210.07 238,611,173.12 911,572.88 截 至 2015 年 12 月 31 日 ， 应 付 职 工 薪 酬 余 额 较 年 初 增 加 5,268,866,308.98 元 ， 增 幅 283.83%，主要原因系应付工资、奖金、津贴和补贴余额增加所致。 30. 应交税费 项目 年末金额 年初金额 企业所得税 522,286,510.05 348,588,993.13 个人所得税 82,410,461.97 45,548,860.08 限售股个人所得税 109,388,923.08 37,916,927.95 营业税 129,626,666.86 101,094,661.63 城市维护建设税 9,068,103.45 7,081,854.24 教育费附加 6,486,662.43 5,060,522.15 其他 2,840,292.60 1,903,252.60 合计 862,107,620.44 547,195,071.78 截至2015年12月31日，应交税费余额较年初增加314,912,548.66元，增幅57.55%，主 要原因为年末应缴企业所得税增加。 31. 应付款项 （1）按类别列示 项目 年末金额 年初金额 应付清算款 1,039,619,575.30 1,246,167,444.60 应付手续费及佣金 134,315,955.99 72,107,151.11 应付期货风险准备金（注） 45,996,184.06 32,903,036.71 应付客户保证金 2,616,220,592.32 3,473,562,024.29 应付结构化主体持有人净资产 545,736,508.70 844,593,862.50 应付行家往来款 1,683,143,796.74 764,061,944.95 合计 6,065,032,613.11 6,433,395,464.16 54 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 注：本公司之子公司招商期货有限公司按照代理手续费净收入的5%计提期货风险准备金， 期货风险准备金余额达到子公司注册资本的10倍时，不再提取。期货风险准备金由子公司自 行管理，计提额计入当期损益。 （2）“应付款项每日无负债结算暂收暂付款”余额与“衍生金融资产”相关项目期末公允价 值相抵销的说明详见本注释5.衍生金融资产/负债。 （3）年末应付款项余额中，无应付持有公司5%(含5%)以上表决权股份的股东单位或关 联方的款项。 （4）年末应付款项余额中，无应付关联方款项。 32. 应付利息 项目 年末金额 年初金额 客户资金 12,317,699.03 7,754,180.62 短期借款 2,582,336.32 239,292.86 长期借款 936,539.45 464,050.42 应付短期融资券 3,239,919.63 58,274,816.70 应付债券 2,040,778,113.73 404,390,410.96 卖出回购 260,242,989.03 89,363,908.57 应付收益凭证 575,754,488.69 3,682,532.25 应付短期公司债 489,398,832.25 6,794,520.55 其他 202,067.53 - 合计 3,385,452,985.66 570,963,712.93 其中：应付关联方长期借款利息情况 单位名称 与本公司的关系 金额 占应付利息的比例 招商银行股份有限公司 与本公司受同一实际控制人控制 936,539.45 0.03% 合计 936,539.45 0.03% 截至2015年12月31日，应付利息余额较年初增加2,814,489,272.73元，增幅492.94%， 主要原因为年末应付债券、卖出回购、应付收益凭证以及短期公司债利息支出增加所致。 33. 长期借款 借款类别 年末金额 年初金额 抵押借款 370,194,238.13 295,495,755.48 信用借款 83,778,000.00 - 合计 453,972,238.13 295,495,755.48 （1）本公司抵押借款由招商证券大厦项目建设用地作为抵押物（具体抵押资产情况参见 本注释15.在建工程） （2）截止2015年12月31日，本公司长期借款利率区间为2.49%至5.88%。（2014年12 55 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 月31日：5.88%） （3）截至2015年12月31日，长期借款余额较年初增加158,476,482.65元，增幅53.63%， 主要原因为年末本公司及本公司之子公司招商证券国际有限公司长期借款增加所致。 34. 应付债券 债券名称 面值 发行日期 债券期限 发行金额 票面利率 年末金额 年初金额 12招商01 (1) 3,000,000,000 2013/3/5 3+2 年期 3,000,000,000 4.45% 2,999,829,944.59 2,998,848,461.75 12招商02 (1) 1,500,000,000 2013/3/5 5 年期 1,500,000,000 4.80% 1,498,904,483.03 1,498,435,802.25 12招商03 (1) 5,500,000,000 2013/3/5 10 年期 5,500,000,000 5.15% 5,486,702,450.30 5,485,201,541.80 14招商债 (2) 5,500,000,000 2015/5/26 10 年期 5,500,000,000 5.08% 5,475,434,300.00 - 15招商01 (3) 10,000,000,000 2015/3/19 3 年期 10,000,000,000 5.48% 10,000,000,000.00 - 15招商02 (3) 10,000,000,000 2015/3/24 5 年期 10,000,000,000 5.58% 10,000,000,000.00 - 15招商03 (3) 5,000,000,000 2015/4/13 3 年期 5,000,000,000 5.60% 5,000,000,000.00 - 15招商04 (3) 5,000,000,000 2015/4/13 3 年期 5,000,000,000 5.75% 5,000,000,000.00 - 15招商05 (3) 5,000,000,000 2015/4/24 2.5 年期 5,000,000,000 5.57% 5,000,000,000.00 - 2015/5/11～ 5.60%~ 收益凭证 2,500,000,000 2015/6/30 1-2 年期 2,500,000,000 6.10% 2,500,000,000.00 - 合计 52,960,871,177.92 9,982,485,805.80 （1）经中国证券监督管理委员会《关于核准招商证券股份有限公司公开发行公司债券的 批复》（证监许可[2013]73号）以及本公司2012年第二次临时股东大会决议、第四届董事会 2012年第九次临时会议决议批准，本公司于2013年3月7日在上海证券交易所发行公司债券人 民币100亿元，其中3+2年期品种30亿元、票面利率4.45%，5年期品种15亿元、票面利率4.80%， 10年期品种55亿元、票面利率5.15%。上述债券于2013年3月15日起在上交所挂牌交易。 （2）招商证券股份有限公司公开发行不超过人民币55亿元公司债券获得中国证券监督 管理委员会证监许可[2015]512号文核准。 2014年10月31日召开的第五届董事会及于2014 年11月17日召开的2014年第三次临时股东大会审议通过的关于本债券发行的有关决议。本期 债券为10年期固定利率债券，票面利率5.08%，本期债券无担保，面值100元，按面值平价发 行。2015年6月9日起在上海证券交易所挂牌交易。 （3）招商证券股份有限公司2015年第一次临时股东大会批准所发行不超过350亿元（含 350亿元）人民币公司次级债额度。本年共发行了五期次级债，发行总额为350亿。15招商01 发行规模为100亿元，票面利率为5.48%，期限为3年，附第2年末发行人赎回选择权；15招 商02发行规模100亿元，票面利率为5.58%，期限为5年，附第3年末发行人赎回选择权；15 招商03发行规模50亿元，票面利率为5.6%，期限为3年，附第2年末发行人赎回选择权；15 招商04发行规模50亿元，票面利率为5.75%，期限为3年；15招商05发行规模50亿元，票面 利率为5.57%，期限为2.5年。 （4）截至2015年12月31日，应付债券余额较年初增加42,978,385,372.12元，增幅 430.54%，主要原因为次级债发行增加所致。 56 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 35. 长期应付职工薪酬 项目 年末金额 年初金额 薪酬与考核委员会审议通过的递延薪酬 787,540,000.00 787,540,000.00 其他长期福利-递延薪酬 - 1,026,058,899.06 合计 787,540,000.00 1,813,598,899.06 36. 递延收益 项目 年初金额 本年增加 本年减少 年末金额 形成原因 政府补助 126,000,000.00 - - 126,000,000.00 自建办公用房补贴 合计 126,000,000.00 - - 126,000,000.00 / 涉及政府补助项目如下： 计入营业外 与资产相关/与 负债项目 年初余额 新增补助金额 收入金额 其他变动 年末余额 收益相关 政府补助 126,000,000.00 - - - 126,000,000.00 与资产相关 合计 126,000,000.00 - - - 126,000,000.00 / 注：公司于2009年度收到深圳市财政局下拨的补贴款1.26亿元，计入递延收益科目。上 述补贴款对应的办公用房正在建设期，具体情况详见本注释15.在建工程。 37. 其他负债 项目 年末金额 年初金额 代理兑付债券款 373,889.13 373,889.13 预提费用 21,139,718.10 26,755,523.46 其他应付款 83,380,003.25 99,165,735.97 合计 104,893,610.48 126,295,148.56 38. 股本 本次变动增减（+、-） 发行 送 公积金 项目 年初金额 新股 股 转股 其他 小计 年末金额 有限售条件股份 1,147,035,700.00 - - - -142,000,000.00 -142,000,000.00 1,005,035,700.00 国家持股 - - - - - - - 国有法人持股 1,005,035,700.00 - - - - 1,005,035,700.00 其他内资持股 142,000,000.00 - - - -142,000,000.00 -142,000,000.00 - 其中：境内法人持股 - - - - - - - 无限售条件流通股份 4,661,099,829.00 - - - 142,000,000.00 142,000,000.00 4,803,099,829.00 142,000,000.0 142,000,000.0 人民币普通股 4,661,099,829.00 - - - 0 0 4,803,099,829.00 股份合计 5,808,135,529.00 - - - - - 5,808,135,529.00 57 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 39. 资本公积 项目 年初金额 本年增加 本年减少 年末金额 股本溢价 19,403,877,003.80 - - 19,403,877,003.80 合计 19,403,877,003.80 - - 19,403,877,003.80 58 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 40. 其他综合收益 本年发生额 减：前期计入其他 本年所得税前 综合收益当期转 税后归属 税后归属于 项目 年初金额 发生额 入损益 减：所得税费用 于母公司 少数股东 年末金额 一、以后不能重分类进损益的其他综合收益 - - - - - - - 其中：重新计算设定受益计划净负债和净资产 的变动 - - - - - - - 权益法下在被投资单位不能重分类进损益的 其他综合收益中享有的份额 - - - - - - - 二、以后将重分类进损益的其他综合收益 -14,644,207.44 505,350,014.80 54,620,905.78 79,152,785.61 371,576,323.41 - 356,932,115.97 其中：权益法下在被投资单位以后将重分类进 损益的其他综合收益中享有的份额 -7,557,376.99 6,351,701.35 - - 6,351,701.35 -1,205,675.64 可供出售金融资产公允价值变动损益 226,113,435.24 371,232,048.20 54,620,905.78 79,152,785.61 237,458,356.81 463,571,792.05 持有至到期投资重分类为可供出售金融资产 损益 - - - - - - - 现金流量套期损益的有效部分 - - - - - - - 外币财务报表折算差额 -233,200,265.69 127,766,265.25 - - 127,766,265.25 - -105,434,000.44 其他综合收益合计 -14,644,207.44 505,350,014.80 54,620,905.78 79,152,785.61 371,576,323.41 - 356,932,115.97 59 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 41. 盈余公积 项目 年初金额 本年增加 本年减少 年末金额 法定盈余公积 2,400,210,713.47 1,015,329,279.78 - 3,415,539,993.25 合计 2,400,210,713.47 1,015,329,279.78 - 3,415,539,993.25 42. 一般风险准备 项目 年初金额 本年计提 计提比例 本年减少 年末金额 一般风险准备 2,400,210,712.92 1,015,329,279.78 10% - 3,415,539,992.70 交易风险准备 2,271,397,707.46 1,015,329,279.78 10% - 3,286,726,987.24 合计 4,671,608,420.38 2,030,658,559.56 - 6,702,266,979.94 （1）根据《金融企业财务规则》要求，一般风险准备金按母公司净利润之10%提取。 （2）根据《证券法》要求，交易风险准备金按母公司净利润之10%提取。 43. 未分配利润 项目 本年金额 上年金额 年初未分配利润 9,268,062,186.17 7,428,911,981.62 年初未分配利润调整数 - - 调整后年初未分配利润 9,268,062,186.17 7,428,911,981.62 加：本年归属于母公司所有者的净利润 10,908,748,759.12 3,850,672,721.41 减：提取法定盈余公积 1,015,329,279.78 374,292,593.64 提取一般风险准备 1,015,329,279.78 374,292,593.64 提取交易风险准备 1,015,329,279.78 374,292,593.64 应付普通股股利 (1)(2) 4,466,456,221.81 888,644,735.94 年末未分配利润 12,664,366,884.14 9,268,062,186.17 （1）根据 2014 年度的股东大会决议，本公司于 2015 年度向公司全体股东每 10 股派 发现金红利人民币 2.65 元(含税)。本次有权获得分派的股份总计 5,808,135,529 股，分派股 利总额为人民币 1,539,155,915.19 元。 （2）根据 2015 年度第六次临时股东大会决议，本公司于 2015 年度向公司全体股东每 10 股派发现金红利人民币 5.04 元(含税)。本次有权获得分派的股份总计 5,808,135,529 股， 分派股利总额为人民币 2,927,300,306.62 元。 44. 少数股东权益 子公司名称 年末金额 年初金额 深圳市远盛投资管理有限公司 1,938,765.08 1,952,347.84 赣州招瑞投资管理有限公司 - 5,006,067.70 江西招联投资管理有限公司 - 5,431,850.95 江西致远发展投资管理有限公司 8,839,427.15 7,567,146.98 深圳市招商致远股权投资基金管理有限公司 50,538,682.49 38,954,096.81 其中：深圳市招商致远股权投资基金管理有限公司 4,487,564.210 2,992,304.14 赣州招商致远壹号股权投资管理有限公司 45,884,410.480 35,961,792.67 沈阳招商创业发展投资管理有限公司 166,707.800 - 60 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 子公司名称 年末金额 年初金额 深圳市致远创业投资基金管理有限公司 8,143,051.40 - 其中：深圳市致远创业投资基金管理有限公司 4,636,059.52 - 青岛国信招商创业投资管理有限公司 3,506,991.88 - 深圳市招商创远投资管理有限公司 482,732.77 - 合肥中安招商股权投资管理有限公司 10,728,040.26 - 合计 80,670,699.15 58,911,510.28 45. 手续费及佣金净收入 （1）手续费及佣金净收入 项目 本年金额 上年金额 手续费及佣金收入： 19,317,428,256.63 7,290,479,222.31 经纪业务收入 14,952,430,680.31 5,181,250,453.06 其中：证券经纪业务 14,652,358,249.90 5,028,626,228.05 其中：代理买卖证券业务 13,633,751,535.94 4,623,558,677.73 交易单元席位租赁 854,545,575.02 358,953,139.14 代销金融产品业务 164,061,138.94 46,114,411.18 期货经纪业务 300,072,430.41 152,624,225.01 投资银行业务收入 2,849,972,850.77 1,623,381,579.41 其中：证券承销业务 2,285,407,117.50 1,236,195,819.42 证券保荐业务 138,032,527.50 195,379,678.12 财务顾问业务 426,533,205.77 191,806,081.87 资产管理业务收入 1,117,927,252.27 376,056,945.08 基金管理业务收入 96,671,798.36 72,506,039.49 投资咨询业务收入 300,425,674.92 37,284,205.27 手续费及佣金支出： 2,868,696,901.08 1,108,989,651.90 经纪业务支出 2,511,417,119.07 818,453,337.63 其中：证券经纪业务支出 2,503,679,278.06 814,941,984.10 其中：代理买卖证券业务 2,503,679,278.06 814,941,984.10 期货经纪业务支出 7,737,841.01 3,511,353.53 投资银行业务支出 283,721,389.96 266,371,737.57 其中：证券承销业务 217,600,150.06 228,577,928.91 证券保荐业务 210,000.00 439,256.97 财务顾问业务 65,911,239.90 37,354,551.69 资产管理业务支出 67,486,293.80 18,479,529.47 基金管理业务支出 4,995,603.88 3,008,177.23 投资咨询业务支出 1,076,494.37 2,676,870.00 手续费及佣金净收入 16,448,731,355.55 6,181,489,570.41 其中：财务顾问业务净收入 360,621,965.87 154,451,530.18 —并购重组财务顾问业务净收入--境内上市公司 138,583,480.00 25,302,065.34 —并购重组财务顾问业务净收入—其他 11,427,243.00 7,045,180.59 —其他财务顾问业务净收入 210,611,242.87 122,104,284.25 61 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （2）代理销售金融产品业务收入 本年金额 上年金额 项目 销售总金额 销售总收入 销售总金额 销售总收入 基金 77,631,098,558.49 102,672,340.56 38,977,916,884.96 40,088,431.15 银行理财产品 - - 565,192,000.00 466,119.09 信托及私募 5,532,000,000.00 61,362,625.98 1,372,150,000.00 5,559,860.94 保险 447,517.15 26,172.40 60,785.00 - 合计 83,163,546,075.64 164,061,138.94 40,915,319,669.96 46,114,411.18 （3）受托客户资产管理业务净收入 项目 集合资产管理业务 定向资产管理业务 专项资产管理业务 年末产品数量 66 242 7 年末客户数量 309,187 242 90 其中：个人客户 308,420 45 - 机构客户 767 197 90 年初受托资金 23,050,762,601.00 152,123,517,160.45 2,553,653,700.00 其中：自有资金投入 582,867,297.01 - 80,000,000.00 个人客户 19,344,610,190.86 450,804,574.16 - 机构客户 3,123,285,113.13 151,672,712,586.29 2,473,653,700.00 年末受托资金 54,341,430,290.10 350,684,966,536.32 9,793,695,240.00 其中：自有资金投入 989,901,847.03 - 80,000,000.00 个人客户 39,178,629,994.94 627,471,322.20 - 机构客户 14,172,898,448.13 350,057,495,214.12 9,713,695,240.00 年末主要受托资产初始成本 51,362,957,401.80 351,999,082,153.47 9,920,343,940.54 其中：股票 6,164,442,743.83 3,179,328,945.72 - 债券 5,499,473,607.78 8,861,806,992.82 - 基金 21,530,730,623.62 495,667,634.41 260,581,016.00 其他 18,168,310,426.57 339,462,278,580.52 9,659,762,924.54 本年资产管理业务收入 1,002,643,443.81 112,853,808.46 2,430,000.00 本年资产管理业务支出 67,486,293.80 - - 本年资产管理业务净收入 935,157,150.01 112,853,808.46 2,430,000.00 （4）本年手续费及佣金净收入较上年增加10,267,241,785.14元，增幅166.10%，主要 是受到证券市场行情影响，经纪业务收入和投行业务收入增加所致。 62 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 46. 利息净收入 项目 本年金额 上年金额 利息收入： 存放金融同业利息收入 2,416,291,040.88 870,654,976.68 其中：自有资金存款利息收入 645,423,078.07 170,150,083.35 客户资金存款利息收入 1,770,867,962.81 700,504,893.33 融资融券利息收入 6,704,276,313.70 2,566,920,377.63 买入返售金融资产利息收入 742,791,118.62 326,931,849.23 其中：约定购回利息收入 3,676.05 7,534,818.37 股票质押回购利息收入 691,867,378.81 309,254,695.91 其他 42,702,829.16 120,194,468.71 利息收入小计 9,906,061,302.36 3,884,701,672.25 利息支出： 客户资金存款利息支出 333,910,007.34 114,136,016.60 融资融券业务利息支出 101,935,296.34 56,031,472.16 卖出回购金融资产利息支出 2,784,179,419.21 789,149,153.98 其中：报价回购利息支出 362,992.16 516,598.08 银行拆借利息支出 44,901,781.48 20,636,346.66 应付债券利息支出 2,130,433,312.39 491,587,604.60 金融同业借款利息支出 92,378,237.78 36,957,432.99 应付短期融资券利息支出 251,868,646.92 383,235,832.55 应付短期公司债利息支出 661,494,111.70 6,984,520.55 应付收益凭证利息支出 816,407,277.51 4,362,371.70 其他 67,761,863.01 71,311,115.73 利息支出小计 7,285,269,953.68 1,974,391,867.52 利息净收入 2,620,791,348.68 1,910,309,804.73 本年利息净收入较上年增加 710,481,543.95 元，增幅 37.19%，主要是融资融券利息收 入增加。 47. 投资收益 项目 本年金额 上年金额 权益法核算的长期股权投资收益（1） 551,102,435.76 339,109,383.82 处置长期股权投资产生的投资收益 - - 金融工具投资收益 5,831,301,229.11 1,418,198,156.79 其中：持有期间取得的收益 3,916,174,006.53 1,696,828,061.03 －以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 3,206,901,462.66 1,286,882,017.38 －可供出售金融资产 709,272,543.87 409,946,043.65 处置金融工具取得的收益 1,915,127,222.58 -278,629,904.24 －以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 6,383,926,434.71 1,331,811,246.76 －可供出售金融资产 341,779,437.52 132,440,467.85 －衍生金融工具 -4,867,082,816.31 -1,689,587,392.70 －以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 56,504,166.66 -53,294,226.15 合计 6,382,403,664.87 1,757,307,540.61 63 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （1）对联营企业和合营企业的投资收益 被投资单位 本年金额 上年金额 本年比上年增减变动的原因 博时基金管理有限公司 294,493,470.88 224,278,438.19 被投资单位净利润变动 招商基金管理有限公司 246,377,340.63 107,870,714.52 被投资单位净利润变动 招商湘江产业投资管理有限公司 7,406,537.22 6,465,900.12 被投资单位净利润变动 广东金融高新区股权交易中心有限公司 2,825,087.03 494,330.99 被投资单位净利润变动 合计 551,102,435.76 339,109,383.82 （2）本年投资收益较上年增加 4,625,096,124.26 元，增幅 263.19%，主要是金融工具 投资收益增加。 （3）本年不存在重大限制的投资收益汇回事项。 48. 公允价值变动收益 项目 本年金额 上年金额 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 -844,032,715.09 2,505,749,162.77 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 14,295,402.25 29,751,182.03 衍生金融工具 679,546,844.27 -1,415,539,359.45 合计 -150,190,468.57 1,119,960,985.35 本年公允价值变动收益较上年减少1,270,151,453.92元，主要是由于以公允价值计量且 其变动计入当期损益的金融资产及衍生金融工具公允价值变动所致。 49. 其他业务收入及成本 本年金额 上年金额 项目 其他业务收入 其他业务成本 其他业务收入 其他业务成本 租赁收入 8,870,612.54 819,830.28 9,124,453.88 819,830.28 三代手续费收入 17,969,696.31 - 13,123,338.28 - 其他 381,035.75 1,268.97 7,957,600.30 - 合计 27,221,344.60 821,099.25 30,205,392.46 819,830.28 50. 营业税金及附加 项目 本年金额 上年金额 计缴标准 营业税 1,481,550,101.32 522,035,646.71 5% 城市维护建设税 103,692,828.97 36,619,692.99 7% 教育费附加 74,100,537.19 26,188,831.44 3、5% 其他 4,485,202.78 3,615,008.94 —— 合计 1,663,828,670.26 588,459,180.08 本年营业税金及附加较上年增加 1,075,369,490.18 元，增幅 182.74%，主要是由于应纳 营业税额增加所致。 64 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 51. 业务及管理费 项目 本年金额 上年金额 职工工资 7,598,377,795.94 3,242,440,104.16 劳动保险费 349,056,129.02 217,303,437.54 租赁费 288,216,104.79 230,909,080.70 业务及推广费 234,863,525.32 101,246,625.13 办公运营费 180,011,801.46 172,384,390.64 折旧与摊销费用 150,313,231.32 140,160,891.70 证券及期货投资者保护基金 134,724,628.54 56,040,686.63 差旅费 134,122,277.49 75,997,100.12 邮电通讯费 131,377,187.48 110,710,061.31 电子设备运转费 130,663,179.88 103,777,474.99 其他 490,924,112.47 328,846,120.81 合计 9,822,649,973.71 4,779,815,973.73 本年业务及管理费较上年增加5,042,833,999.98元，增幅105.50%，主要系收入增长带 动相关变动成本增加及公司业务规模增长导致的运营类成本增加。 52. 资产减值损失 类别 本年金额 上年金额 应收款项坏账损失 -5,152,406.68 2,770,717.88 其他应收款坏账损失 - -1,708,612.45 融出资金减值损失 130,800,000.00 - 买入返售金融资产减值损失 102,450,000.00 - 长期股权投资减值损失 - 669,149,595.78 合计 228,097,593.32 670,211,701.21 本年资产减值损失较上年减少442,114,107.89元，减幅65.97%，主要系上年计提长期股 权投资减值准备所致。 53. 营业外收入 （1）营业外收入明细 项目 本年金额 上年金额 计入本年非经常性损益的金额 非流动资产处置利得 1,123,854.23 233,891.33 1,123,854.23 其中：固定资产处置利得 1,123,854.23 233,891.33 1,123,854.23 政府补助（2） 37,840,722.91 15,461,952.14 37,840,722.91 无法支付的应付款项 244,784.75 209,863.07 244,784.75 其他 54,699,077.08 3,533,947.16 54,699,077.08 合计 93,908,438.97 19,439,653.70 93,908,438.97 65 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （2）政府补助明细 项目 本年金额 上年金额 与资产相关/与收益相关 深圳市总部经济企业奖励 20,000,000.00 - 与收益相关 金融发展专项资助 5,000,000.00 5,000,000.00 与收益相关 扶持企业发展资金 8,984,900.00 4,473,000.00 与收益相关 金融企业补助资金 1,050,000.00 4,250,000.00 与收益相关 收到的其他政府补助 2,805,822.91 1,738,952.14 与收益相关 合计 37,840,722.91 15,461,952.14 54. 营业外支出 项目 本年金额 上年金额 计入本年非经常性损益金额 非流动资产处置损失 25,268,812.80 3,013,656.22 25,268,812.80 其中：固定资产处置损失 25,268,812.80 3,013,656.22 25,268,812.80 公益性捐赠支出 7,008,000.00 4,444,000.00 7,008,000.00 证券交易差错损失 335,352.50 182,416.69 335,352.50 违约和赔偿损失 3,515,812.34 984,506.46 3,515,812.34 其他 186,458.50 2,099,678.31 186,458.50 合计 36,314,436.14 10,724,257.68 36,314,436.14 55. 所得税费用 （1）所得税费用 项目 本年金额 上年金额 当期所得税费用 3,054,315,336.04 1,005,196,214.90 递延所得税费用 -348,579,092.53 82,161,000.82 合计 2,705,736,243.51 1,087,357,215.72 2015年度所得税费用较上年增加1,618,379,027.79元，增幅148.84%，主要是由于应纳 税所得额较上年出现较大幅度上升，从而导致当期所得税费用增加。 （2） 所得税费用与会计利润的关系 项目 本年金额 利润总额 13,633,990,724.24 按法定/适用税率计算的所得税费用 3,408,497,681.06 子公司适用不同税率的影响 -23,178,464.23 调整以前期间所得税的影响 -9,887,162.12 非应税收入的影响 -769,091,357.46 不可抵扣的成本、费用和损失的影响 110,854,195.05 其他 -11,458,648.79 所得税费用 2,705,736,243.51 66 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 56. 其他综合收益 项目 本年金额 上年金额 1．可供出售金融资产产生的利得(损失)金额 357,576,821.76 353,178,361.12 减：可供出售金融资产产生的所得税影响 79,152,785.61 87,937,085.25 前期计入其他综合收益当期转入损益的净额 40,965,679.34 -40,310,190.14 小计 237,458,356.81 305,551,466.01 2．按照权益法核算的在被投资单位其他综合收益中所享有的份额 6,351,701.35 2,143,641.31 减：按照权益法核算的在被投资单位其他综合收益中所享有的份额 产生的所得税影响 - - 小计 6,351,701.35 2,143,641.31 3．外币财务报表折算差额 127,766,265.25 6,474,426.43 减：处置境外经营当期转入损益的净额 - - 小计 127,766,265.25 6,474,426.43 合计 371,576,323.41 314,169,533.75 其中：归属于母公司股东的其他综合收益 371,576,323.41 314,169,533.75 归属于少数股东的其他综合收益 - - 57. 每股收益 基本每股收益按照归属于本公司普通股股东的当期净利润（归属于母公司股东、扣除非 经常性损益后的净利润），除以发行在外的普通股的加权平均数计算。具体计算过程如下： 项目 序号 本年金额 上年金额 归属于母公司股东的净利润 1 10,908,748,759.12 3,850,672,721.41 归属于母公司的非经常性损益 2 45,418,842.81 6,536,856.44 归属于母公司股东、扣除非经常性损益后的净利润 3=1-2 10,863,329,916.31 3,844,135,864.97 发行在外的普通股加权平均数 4 5,808,135,529.00 5,330,203,987.00 基本每股收益 5=1÷4 1.8782 0.7224 扣除非经常性损益的基本每股收益 6=3÷4 1.8704 0.7212 注：本公司无稀释性潜在普通股。 58. 现金流量表附注 （1）收到/支付的其他与经营活动有关的现金 1） 收到的其他与经营活动有关的现金 项目 本年金额 上年金额 收到的权益互换客户保证金 - 2,984,845,826.03 合并结构化主体收到的现金 1,198,978,265.17 147,945,040.20 收到的证券行家往来款 - 2,311,050,257.84 收回的客户借款 398,740,965.27 303,631,984.66 收到的其他往来款 101,249,234.28 77,399,278.64 合计 1,698,968,464.72 5,824,872,387.37 67 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 2） 支付的其他与经营活动有关的现金 项目 本年金额 上年金额 支付的存出保证金 612,761,521.51 80,495,840.26 以现金支付的业务及管理费 1,589,450,912.40 935,867,435.51 支付的权益互换客户保证金 873,024,871.50 - 支付投资者保护基金 127,598,036.62 29,674,972.45 受限制货币资金的增加 938,613,359.72 - 支付的行家往来款及清算往来款 537,976,527.14 - 支付的其他往来款 199,731,595.04 80,763,252.46 合计 4,879,156,823.93 1,126,801,500.68 3） 收到其他与投资活动有关的现金 项目 本年金额 上年金额 处置固定资产等长期资产收到的现金 703,904.15 742,824.81 合计 703,904.15 742,824.81 4） 支付的其他与筹资活动有关的现金 项目 本年金额 上年金额 非公开发行股票支付的相关费用 - 47,450,868.07 发行公司债支付的相关费用 25,752,200.00 - 少数股东投资款 9,800,000.00 - 合计 35,552,200.00 47,450,868.07 （2）合并现金流量表补充资料 项目 本年金额 上年金额 1、将净利润调节为经营活动现金流量： 净利润 10,928,254,480.73 3,884,519,769.67 加：资产减值准备 228,097,593.32 670,211,701.21 固定资产及投资性房地产折旧 85,302,651.07 78,052,246.13 无形资产摊销 2,496,399.72 2,771,980.32 长期待摊费用摊销 63,334,010.81 60,156,495.53 处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收 24,144,958.57 2,779,764.89 益以“-”填列） 固定资产报废损失（收益以“-”填列） - 公允价值变动损益（收益以“-”填列） 150,190,468.57 -1,119,960,985.35 利息支出（收益以“-”填列） 3,952,581,586.30 923,127,762.39 投资损失（收益以“-”填列） -551,102,435.76 -339,109,383.82 递延所得税资产的减少（增加以“-”填列） -356,102,482.61 -186,161,461.83 递延所得税负债的增加（减少以“-”填列） 7,523,390.08 268,322,462.65 经营性应收项目的减少（增加以“-”填列） -60,530,929,982.20 -71,305,554,902.27 经营性应付项目的增加（减少以“-”填列） 27,688,582,595.41 86,669,784,209.16 其他 - - 经营活动产生的现金流量净额 -18,307,626,765.99 19,608,939,658.68 68 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 项目 本年金额 上年金额 2、不涉及现金收支的重大投资和筹资活动： - - 3、现金及现金等价物净变动情况： - - 现金的年末余额 99,845,629,142.29 67,058,694,376.52 减：现金的年初余额 67,058,694,376.52 30,330,166,701.93 加：现金等价物的年末余额 - - 减：现金等价物的年初余额 - - 现金及现金等价物净增加额 32,786,934,765.77 36,728,527,674.59 （3）现金和现金等价物 项目 本年金额 上年金额 现金 99,845,629,142.29 67,058,694,376.52 其中：库存现金 15,057.07 27,057.52 可随时用于支付的银行存款 80,679,426,057.01 54,866,866,580.96 可随时用于支付的其他货币资金 - - 结算备付金 19,166,188,028.21 12,191,800,738.04 现金等价物 - - 其中：三个月内到期的债券投资 - - 年末现金和现金等价物余额 99,845,629,142.29 67,058,694,376.52 其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现金等价物 - - 59. 受托客户资产管理业务 项目 年末金额 年初金额 资产项目 存出与托管客户资金 11,414,454,102.69 2,987,234,029.58 应收款项 637,808,659.06 159,226,425.80 受托投资 403,254,963,428.76 174,667,916,534.87 其中：投资成本 413,282,383,495.81 181,123,730,025.62 已实现未结算收益 -10,027,420,067.05 -6,455,813,490.75 合计 415,307,226,190.51 177,814,376,990.25 负债项目 受托管理资金 414,820,092,066.42 177,727,933,461.45 应付受托业务款 487,134,124.09 86,443,528.80 合计 415,307,226,190.51 177,814,376,990.25 60. 所有权或使用权受到限制的资产 项目 期末账面价值 受限原因 货币资金 938,613,359.72 详见附注六、1 在建工程 420,000,000.00 详见附注六、15 可供出售金融资产 24,312,355,012.81 详见附注六、10 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 9,670,136,160.59 详见附注六、4 融出资金 33,341,322,907.99 详见附注六、26 69 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 61. 外币货币性项目 （1） 外币货币性项目 项目 期末外币余额 折算汇率 期末折算人民币余额 货币资金 6,869,176,893.93 其中：港币 5,651,181,630.03 0.83778 4,734,439,082.82 美元 326,960,754.45 6.4936 2,123,152,355.10 欧元 734,014.17 7.0952 5,207,977.34 其他 6,377,478.67 结算备付金 210,576,815.86 其中：港币 99,603,447.96 0.83778 83,445,776.63 美元 19,577,898.12 6.4936 127,131,039.23 应收款项 2,673,269,776.80 其中：港币 1,336,586,738.13 0.83778 1,119,765,637.47 美元 238,059,325.18 6.4936 1,545,862,033.99 欧元 221,027.06 7.0952 1,568,231.20 其他 6,073,874.14 短期借款 3,090,226,796.16 其中：港币 2,991,000,000.00 0.83778 2,505,799,980.00 美元 90,000,000.00 6.4936 584,426,816.16 长期借款 83,778,000.00 其中：港币 100,000,000.00 0.83778 83,778,000.00 代理买卖证券款 6,983,561,484.53 其中：港币 5,397,843,464.92 0.83778 4,522,205,298.04 美元 378,127,815.55 6.4936 2,455,410,783.06 其他 5,945,403.43 （2）重要境外经营实体 单位名称 主要经营地 记账本位币 记账本位币选择依据 招商证券国际有限公司 香港 港币 记账本位币为当地币种 招商证券（香港）有限公司 香港 港币 记账本位币为当地币种 招商期货（香港）有限公司 香港 港币 记账本位币为当地币种 招商证券投资管理（香港）有限公司 香港 港币 记账本位币为当地币种 招商资本（香港）有限公司 香港 港币 记账本位币为当地币种 招商证券资产管理（香港）有限公司 香港 港币 记账本位币为当地币种 China Merchants Securities (UK) Limited 英国 美元 业务交易以美元核算 70 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 七、 合并范围的变化 1、新设子公司导致的合并范围变动 于 2015 年 12 月 31 日，本公司合并范围包括了于本年新设立的子公司。本公司管理层认为本公司对这些新设立的子公司具有实际控制，故采用长期 股权投资成本法对其进行核算。新设立子公司的详情如下： 持股比例（%） 子公司名称 主要经营地 注册地 业务性质 注册资本 直接 间接 取得方式 安徽招商致远创新投资管理有限公司 蚌埠 蚌埠 投资管理 50,000,000.00 - 100 新设 深圳市致远创业投资基金管理有限公司 深圳 深圳 投资管理 10,000,000.00 - 53.85 新设 青岛国信招商创业投资管理有限公司 青岛 青岛 投资管理 10,000,000.00 - 65 新设 深圳市招商创远投资有限公司 深圳 深圳 投资管理 5,000,000.00 - 100 新设 沈阳招商创业发展投资管理有限公司 沈阳 沈阳 投资管理 4,000,000.00 - 70 新设 合肥中安致远投资管理有限公司 合肥 合肥 投资管理 3,000,000.00 - 51 新设 合肥中安招商股权投资管理有限公司 合肥 合肥 投资管理 10,000,000.00 - 72 新设 招商证券资产管理有限公司 深圳 深圳 资产管理 300,000,000 100 - 新设 2、处置子公司导致的合并范围变动 持股比例（%） 子公司名称 主要经营地 注册地 业务性质 直接 间接 江西招联投资管理有限公司 赣州 赣州 投资管理 - 51 赣州招瑞投资管理有限公司 赣州 赣州 投资管理 - 51 于 2015 年 12 月，本公司下属子公司江西招联投资管理有限公司和赣州招瑞投资管理有限公司结束营业，不再纳入本公司合并范围。 3、纳入合并范围的结构化主体 纳入合并范围的结构化主体情况，详见附注八、1.（1）②以及附注八、1.（3）。 71 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 八、 在其他主体中的权益 1. 在子公司中的权益 （1） 企业集团的构成 ① 子公司 持股比例（%） 子公司名称 主要经营地 注册地 业务性质 直接 间接 取得方式 招商证券国际有限公司 香港 香港 投资 100 - 同一控制下企业合并取得的子公司 招商证券（香港）有限公司 香港 香港 证券经纪、承销 - 100 同一控制下企业合并取得的子公司 招商期货（香港）有限公司 香港 香港 期货经纪 - 100 同一控制下企业合并取得的子公司 招商代理人（香港）有限公司 香港 香港 代理理财 - 100 同一控制下企业合并取得的子公司 CMS Nominees（BVI）LTD 英属维尔京群岛 英属维尔京群岛 投资 - 100 同一控制下企业合并取得的子公司 招商证券投资管理（香港）有限公司 香港 香港 投资 - 100 同一控制下企业合并取得的子公司 招商资本（香港）有限公司 香港 香港 资产管理 - 100 同一控制下企业合并取得的子公司 招商证券资产管理（香港）有限公司 香港 香港 资产管理 - 100 同一控制下企业合并取得的子公司 招商期货有限公司 深圳 深圳 期货经纪 100 - 非同一控制下企业合并取得的子公司 招商致远资本投资有限公司（注 2） 北京 北京 投资 100 - 其他方式取得的子公司 深圳招商致远咨询服务有限公司 深圳 深圳 投资咨询 - 100 其他方式取得的子公司 CMS CAPITAL FUND MANAGEMENT CO., LTD 开曼群岛 开曼群岛 投资 - 100 其他方式取得的子公司 CMS AGRI-CONSUMER FUND MANAGEMENT, L.P 开曼群岛 开曼群岛 基金管理 - 100 其他方式取得的子公司 深圳市远盛投资管理有限公司 深圳 深圳 投资管理 - 60 其他方式取得的子公司 北京致远励新投资管理有限公司 北京 北京 投资管理 - 100 其他方式取得的子公司 深圳市招商致远股权投资基金管理有限公司 深圳 深圳 投资管理 - 70 其他方式取得的子公司 赣州招商致远壹号股权投资管理有限公司 赣州 赣州 投资管理 - 100 其他方式取得的子公司 江西招联投资管理有限公司 赣州 赣州 投资管理 - 51 其他方式取得的子公司 江西致远发展投资管理有限公司 赣州 赣州 投资管理 - 51 其他方式取得的子公司 赣州招远投资管理有限公司 赣州 赣州 投资管理 - 100 其他方式取得的子公司 赣州招瑞投资管理有限公司 赣州 赣州 投资管理 - 51 其他方式取得的子公司 72 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 子公司名称 主要经营地 注册地 业务性质 持股比例（%） 取得方式 安徽招商致远创新投资管理有限公司 蚌埠 蚌埠 投资管理 - 100 其他方式取得的子公司 深圳市致远创业投资基金管理有限公司 深圳 深圳 投资管理 - 53.85 其他方式取得的子公司 青岛国信招商创业投资管理有限公司 青岛 青岛 投资管理 - 65 其他方式取得的子公司 深圳市招商创远投资有限公司 深圳 深圳 投资管理 - 100 其他方式取得的子公司 沈阳招商创业发展投资管理有限公司 沈阳 沈阳 投资管理 - 70 其他方式取得的子公司 合肥中安致远投资管理有限公司 合肥 合肥 投资管理 - 51 其他方式取得的子公司 合肥中安招商股权投资管理有限公司 合肥 合肥 投资管理 - 72 其他方式取得的子公司 招商证券投资有限公司 深圳 深圳 投资 100 - 其他方式取得的子公司 招商证券资产管理有限公司（注 1） 深圳 深圳 投资管理 100 - 同一控制下企业合并取得的子公司 China Merchants Securities (UK) Limited 英国 英国 期货经纪 - 100 其他方式取得的子公司 CHINA MERCHANT SECURITIES (SINGAPORE) PTE. LTD 新加坡 新加坡 期货经纪 - 100 其他方式取得的子公司 注1：2015年2月，本公司独资设立招商证券资产管理有限公司，新公司注册资本采用认缴制。 注2：2015年9月，本公司对全资子公司招商致远资本投资有限公司增资人民币65,000万元；增资后，招商致远资本投资有限公司的注册资本为 人民币170,000万元。 73 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） ② 结构化主体 截止2015年12月31日，本公司合并了7家结构化主体，这些主体主要为集合资产管理计 划、基金及合伙企业。对于本公司同时作为结构化主体的管理人和投资人的情形，本公司综 合评估其持有投资份额而享有的回报以及作为结构化主体管理人的管理人报酬是否将使本公 司面临可变回报的影响重大，并据此判断本公司是否为结构化主体的主要责任人。合并该等 结构化主体对本公司的财务状况、经营成果及现金流量影响并不重大，因此，未对这些被合 并主体的财务信息进行单独披露。 于 2015 年 12 月 31 日 ， 上 述 纳 入 合 并 范 围 的 结 构 化 主 体 的 总 资 产 为 人 民 币 3,640,432,688.61元（2014年12月31日：1,192,032,822.58元）。本公司持在上述合并结构化 主体中的权益体现在资产负债表中可供出售金融资产和以公允价值计量且其变动计入当期损 益的金融资产的总金额为人民币2,309,352,474.89元（2014年12月31日：247,739,979.39元）。 （2） 使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制 本公司不存在使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制。 （3） 向纳入合并财务报表范围的结构化主体提供的财务支持或其他支持 对于纳入合并范围的、分级且披露预期收益率的集合理财计划，对于满足有限补偿机制 的委托人份额（仅适用于在推广期内认购参与并持有至到期日的委托人份额，不包括集合计 划存续期间委托人红利再投资的份额），在计划到期日，如该计划份额累计净值小于集合计划 份额面值，存在差额损失时，本公司将以自有资金认购的该计划份额对应的资产对委托人进 行有限补偿，直至补足差额损失或自有资金参与份额对应的资产补偿完毕。截止2015年12月 31日，本公司持有的上述集合理财计划份额净值为139,444,233.39元（2014年12月31日： 131,823,491.65元）。 对于纳入合并范围的、不分级但承担有限赔付责任的集合理财计划，本公司用持有的集 合理财计划份额总值为委托人承担有限赔付责任，在计划到期日，如计划份额累计净值小于 集合计划份额面值，存在差额损失时，本公司将以自有资金认购的集合计划份额对应的资产 对委托人进行有限补偿，直至补足差额损失或者自有资金参与份额对应的资产补偿完毕。有 限赔偿机制适用于在推广期内认购参与并持有至到期日的委托人份额（不包括集合计划存续 期间委托人红利再投资的份额）。截止2015年12月31日，本公司持有的上述集合理财计划份 额净值为0元（2014年12月31日：51,831,271.86元）。 74 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 2. 在合营企业或联营企业中的权益 （1） 重要的合营企业或联营企业 持股比例（%） 对合营企业或联营企业 合营企业或联营企业名称 主要经营地 注册地 业务性质 直接 间接 投资的会计处理方法 联营企业 博时基金管理有限公司 深圳 深圳 基金管理 49.00 - 权益法核算 招商基金管理有限公司 深圳 深圳 基金管理 45.00 - 权益法核算 （2） 重要联营企业的主要财务信息 年末余额 / 本年发生额 年初余额 / 上年发生额 项目 博时基金 招商基金 博时基金 招商基金 资产合计 3,362,914,426.27 3,211,344,295.89 2,694,005,478.75 2,285,881,440.19 其中：现金和现金等价物 1,857,192,044.96 1,725,455,991.97 1,655,033,003.73 1,302,103,139.18 负债合计 867,543,244.16 1,771,957,152.72 639,378,375.74 1,333,567,509.12 少数股东权益 - - - - 归属于母公司股东权益 2,495,371,182.11 1,439,387,143.17 2,054,627,103.01 952,313,931.07 按持股比例计算的净资产份额 1,222,731,879.23 647,724,214.43 1,006,767,280.48 428,541,268.97 调整事项 4,094,672,758.95 199,545,195.92 4,094,672,758.95 199,545,195.92 --商誉 3,425,523,163.17 199,545,195.92 3,425,523,163.17 199,545,195.92 --内部交易未实现利润 - - - - --其他 669,149,595.78 - 669,149,595.78 - 对联营企业权益投资的账面价值 3,979,105,446.53 847,269,410.44 3,763,140,847.87 628,086,464.89 存在公开报价的联营企业权益 - - - - 投资的公允价值 营业收入 1,900,636,049.97 2,118,231,019.97 1,433,849,547.98 1,145,866,187.89 所得税费用 199,875,753.81 188,514,118.69 153,042,927.16 85,742,794.07 净利润 601,007,083.42 547,505,201.40 457,711,098.35 239,712,698.94 其他综合收益 9,736,995.68 3,512,385.48 2,412,473.83 2,136,731.40 综合收益总额 610,744,079.10 551,017,586.88 460,123,572.18 241,849,430.34 本年度收到的来自联营企业的 83,300,000.00 28,774,968.65 45,080,000.00 20,250,000.00 股利 （3）不重要的联营企业的汇总财务信息 项目 年末余额 / 本年发生额 年初余额 / 上年发生额 联营企业： 投资账面价值合计 71,439,165.67 62,047,310.31 下列各项按持股比例计算的合计数 --净利润 27,208,918.52 6,845,422.35 --其他综合收益 - - --综合收益总额 27,208,918.52 6,845,422.35 75 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （4） 合营企业或联营企业发生的超额亏损 合营企业或联营企业未发生超额亏损。 （5） 与合营企业投资相关的未确认承诺 本公司无与合营企业投资相关的未确认承诺。 （6） 与合营企业或联营企业投资相关的或有负债 本公司无与合营企业或联营企业投资相关的或有负债。 3. 未纳入合并财务报表范围的结构化主体 本公司主要在金融投资领域会涉及结构化主体，这些结构化主体通常以募集资金的方式 购买资产。本公司会分析判断是否对这些结构化主体存在控制，以确定是否将其纳入合并财 务报表范围。本公司在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益的相关信息如下： （1）本公司发起设立的结构化主体： 本公司作为结构化主体的管理者，在报告期间对结构化主体拥有管理权，这些主体包括 资产管理计划、基金及有限合伙企业等。除已于附注八、（3）所述本公司已合并的结构化主 体外，本公司因在结构化主体中拥有的权益而享有可变回报并不重大。因此本公司并未合并 该等结构化主体。本公司在这些未纳入合并财务报表范围的结构化主体中享有的权益主要包 括直接持有投资或通过管理这些结构化主体收取管理费及业绩报酬。 截止 2015 年 12 月 31 日，上述由本公司管理的未合并结构化主体的资产总额为人民币 561.75 亿元（2014 年 12 月 31 日：人民币 222.59 亿元）。 本公司在上述结构化主体中的投资管理和获得的收入并不重大。 （2）第三方机构发起的结构化主体 截止 2015 年 12 月 31 日，本公司通过直接投资在第三方机构发起的结构化主体中享有 的权益在本公司资产负债表的相关资产负债项目账面价值及最大损失风险敞口列示如下： 年末金额 账面价值 最大损失敞口 可供出售金融资产 9,672,058,402.80 9,672,058,402.80 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 25,562,983,428.70 25,562,983,428.70 合计 35,235,041,831.50 35,235,041,831.50 续表： 年初金额 账面价值 最大损失敞口 可供出售金融资产 1,033,742,091.18 1,033,742,091.18 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 4,033,224,256.88 4,033,224,256.88 合计 5,066,966,348.06 5,066,966,348.06 76 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 九、 关联方关系及其交易 （一）关联方关系 1．第一大股东及最终控制方 对本公司的 对本公司的 第一大股东及最终控制方名称 注册地 业务性质 注册资本 持股比例 表决权比例 深圳市招融投资控股有限公司 深圳 投资、商业、物资供销 人民币 6 亿元 24.71% 24.71% 招商局集团有限公司 北京 交通、金融、地产 人民币 137.5 亿元 50.86% —— 注：本公司的最终控制方为招商局集团有限公司，招商局集团直接及间接持有本公司第 一大股东深圳市招融投资控股有限公司（持有本公司 24.71%的股权）100%的股权、间接持 有本公司股东深圳市集盛投资发展有限公司（持有本公司 23.09%的股权）100%的股权，直 接持有本公司股东招商局轮船股份有限公司（持有本公司 3.05%的股权）100%的股权，招商 局集团有限公司合计间接持有本公司 50.86%的股权。 2．重要子公司 本公司所属重要子公司情况详见本附注八、1.（1）①子公司。 3．合营企业及联营企业 合营企业及联营企业情况详见本附注六、12.长期股权投资。 4．其他关联方 其他关联方名称 其他关联方与本企业关系 招商局地产控股股份有限公司 与本公司受同一实际控制人控制 招商局轮船股份有限公司 与本公司受同一实际控制人控制 招商局国际有限公司 与本公司受同一实际控制人控制 招商局蛇口工业区控股股份有限公司 与本公司受同一实际控制人控制 招商局重庆交通科研设计院有限公司 与本公司受同一实际控制人控制 招商局置地有限公司 与本公司受同一实际控制人控制 招商局工业集团有限公司 与本公司受同一实际控制人控制 招商局能源运输股份有限公司 与本公司受同一实际控制人控制 招商局金融集团有限公司 与本公司受同一实际控制人控制 招商银行股份有限公司 受本公司实际控制人重大影响 77 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （二）关联交易 1．本公司向关联方提供的服务 本年金额 上年金额 公司名称 关联交易内容 （万元） （万元） 招商银行股份有限公司 银行存款利息收入 83,364.02 30,625.04 招商银行股份有限公司 承销收入 3,105.55 1,681.33 招商银行股份有限公司 定向资产管理业务管理费 3,363.03 1,855.13 招商银行股份有限公司 财务顾问收入 - 261.56 博时基金与招商基金管理的基金产品 基金分盘佣金收入 8,667.37 5,241.37 招商基金管理有限公司 代销金融产品收入 357.44 55.53 博时基金管理有限公司 代销金融产品收入 371.96 116.53 招商局国际有限公司 财务顾问收入 80.00 20.00 招商局地产控股股份有限公司 财务顾问收入 30.00 263.00 招商局轮船股份有限公司 财务顾问收入 320.00 60.00 招商局蛇口工业区控股股份有限公司 承销业务收入 1,500.00 - 招商局蛇口工业区控股股份有限公司 财务顾问收入 3,800.00 - 招商局重庆交通科研设计院有限公司 财务顾问收入 20.00 - 招商局置地有限公司 承销业务收入 911.40 - 招商局工业集团有限公司 财务顾问收入 16.27 - 招商局地产控股股份有限公司 承销业务收入 20.00 - 招商局能源运输股份有限公司 承销业务收入 500.00 - 招商局能源运输股份有限公司 保荐收入 300.00 - 招商局国际有限公司 承销业务收入 105.94 - 招商局集团有限公司 承销业务收入 903.33 - 招商局金融集团有限公司 资产管理业务收入 125.43 - 2．本公司接受关联方提供的服务 本年金额 上年金额 公司名称 关联交易内容 （万元） （万元） 招商银行股份有限公司 客户资金三方存管费用 6,276.71 2,317.36 招商银行股份有限公司 理财产品托管等服务费 29,222.89 8,480.05 招商银行股份有限公司 借款利息支出 1,398.55 1,517.85 招商银行股份有限公司 拆入资金利息支出 899.11 38.62 招商银行股份有限公司 招商证券大厦专项借款利息支出 1,782.55 1,429.78 3．关联资金拆借情况 拆借余额 公司名称 （万元） 起始日 到期日 招商银行股份有限公司 37,019.42 2012-12-27 2017-10-30 招商银行股份有限公司 8,377.80 2015-4-13 2017-1-27 招商银行股份有限公司 400,000.00 2015-12-31 2016-1-4 78 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 4．关键管理人员报酬 公司名称 本年金额（万元） 上年金额（万元） 关键管理人员报酬 4,183.10 2,604.37 5．其他关联交易 2015 年 12 月，招商局蛇口工业区控股股份有限公司发行 A 股股份换股吸收合并招商局 地产控股股份有限公司，并向特定对象发行 A 股股份募集配套资金。本公司通过全资子公司 招商致远资本投资有限公司及其附属主体间接认购招商局蛇口控股非公开发行股票 8,474.58 万股，截止 2015 年 12 月 31 日，上述股份的公允价值为 176,779.66 万元。 6. 关联方往来余额 （1）应收项目 年末金额 年初金额 项目名称 关联方 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 银行存款 招商银行股份有限公司 36,016,487,038.44 - 25,442,038,237.70 - 应收款项 博时基金与招商基金管理的基金产品 44,171,825.00 - 30,375,011.90 - 应收款项 招商局地产控股股份有限公司 - - 236,661.00 - （2）应付项目 项目名称 关联方 年末金额 年初金额 短期借款 招商银行股份有限公司 - 552,209,000.00 长期借款 招商银行股份有限公司 453,972,238.13 295,495,755.48 应付利息 招商银行股份有限公司 936,539.45 464,050.42 拆入资金 招商银行股份有限公司 4,000,000,000.00 1,400,000,000.00 十、 或有事项 1．对外提供担保形成的或有负债 关于借款及担保情况参见本附注六、22.短期借款。 2．除上述或有事项外，截至 2015 年 12 月 31 日，本公司无其他重大或有事项。 十一、 承诺事项 1．已签订的尚未履行或尚未完全履行的对外投资合同 截至2015年12月31日，本公司已签订合同但未在财务报表中确认的资本性承诺情况如下： 项目 年末金额 年初金额 已签约但未拨付 170,737,981.57 249,259,766.70 79 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 2．已签订的正在或准备履行的租赁合同及财务影响 截至2015年12月31日，本公司对外签订的不可撤销的经营租赁合约情况如下： 期间 年末金额 年初金额 一年以内 234,565,705.75 207,655,565.63 一至二年 193,264,116.62 159,633,272.83 二至三年 136,764,904.57 124,677,578.49 三年以上 389,805,216.93 206,548,846.38 合计 954,399,943.87 698,515,263.33 3．前期承诺履行情况 本公司 2014 年 12 月 31 日之资本性支出承诺、经营租赁承诺均按照之前承诺履行。 4．除上述承诺事项外，截至 2015 年 12 月 31 日，本公司无其他重大承诺事项。 十二、 资产负债表日后事项 1、 利润分配情况 拟分配的利润或股利 1,434,609,475.66 经审议批准宣告发放的利润或股利 1,434,609,475.66 2、 其他资产负债表日后事项说明 （1） 关于“12招商01”公司债券回售申报及回售结果 根据《招商证券股份有限公司公开发行 2012 年公司债券募集说明书》设定的公司债券 回售条款，本公司2012 年公司债券的债券投资者，有权选择在本期债券 3+2 年期品种（债 券代码：122232，债券简称：12 招商 01，发行规模：30 亿元）存续期内第 3 个计息年 度付息日将其持有的“12 招商 01”的全部或部分按面值回售给发行人。2016年1月，根据 中国证券登记结算有限责任公司上海分公司对“12 招商 01”公司债券回售申报的统计，本 次回售申报有效数量为 0 手，回售金额为 0 元，无回售资金发放。 （2） 利润分配 经2016年2月26日公司第五届董事会第三十二次会议审议通过，公司2015年度利润分配 预案为：以总股本5,808,135,529.00股为基数，每10股派发现金红利2.47元（含税），实际分 配现金利润总额为1,434,609,475.66元，加上2015年中期已经分配的现金股利（每10股5.04 元（含税），总额为2,927,300,306.62元），全年合计每10股派发现金红利7.51元（含税），全 年合计分配现金利润总额为4,361,909,782.28元。该项议案尚需提交公司股东大会审议。 80 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 十三、 分部信息 1．经营分部 出于管理目的，本公司的经营业务根据其业务运营及所提供能够服务的性质，区分为不同的管理结构并进行管理。本公司的每一个业务分部均代表一 个策略性业务单位，所提供服务之风险及回报均有别于其他业务分部。分部资料根据各分部向董事会报告时采纳的会计政策及计量标准计量，与编制财务 信息时使用的会计及计量标准一致。各业务分部信息如下： (a) 经纪和财富管理：该分部主要从事于证券及期货经纪业务、向融资客户提供融资及证券借贷服务、代理销售金融产品及其他财富管理业务； (b) 投资银行：该分部主要向机构客户提供企业融资财务服务（包括股份及债券承销）及财务顾问服务； (c) 投资管理：该分部主要从事于资产管理业务，主要提供资产组合管理及维护、投资顾问及交易执行服务，以及来自私募股权投资和另类投资的投 资收入； (d) 投资及交易：该分部主要从事于权益产品、固定收益产品、衍生品的交易及做市及其他金融产品交易服务；及 (e) 其他业务：该分部主要包括总部业务、投资控股以及一般营运资金产生的利息收入和相关利息开支。 上述报告分部并无多个经营分部合并列报的情况。管理层监控各业务分部的经营成果，以决定向其分配资源和其他经营决策，且其计量方法与合并财 务报表经营损益一致。所得税由公司统一管理，不在分部间分配。 81 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （1）2015 年度： 项目 经纪和财富管理 投资银行 投资管理 投资及交易 其他 分部间相互抵减 合计 一、营业收入 16,033,751,166.20 2,564,860,216.57 1,174,261,623.95 4,508,799,698.96 1,010,121,352.27 - 25,291,794,057.95 手续费及佣金净收入 12,739,527,372.67 2,564,860,216.57 1,144,343,766.31 - - - 16,448,731,355.55 其他收入 3,294,223,793.53 - 29,917,857.64 4,508,799,698.96 1,010,121,352.27 - 8,843,062,702.40 二、营业支出 5,331,472,199.17 1,073,502,092.13 618,718,203.56 1,988,721,093.22 2,702,983,748.46 - 11,715,397,336.54 三、营业利润 10,702,278,967.03 1,491,358,124.44 555,543,420.39 2,520,078,605.74 -1,692,862,396.19 - 13,576,396,721.41 四、资产总额 158,457,196,926.83 341,752,309.26 6,795,377,822.63 111,766,651,894.82 18,817,797,924.57 -4,523,192,097.44 291,655,584,780.67 五、负债总额 150,586,832,183.81 1,237,839,274.48 6,662,965,390.53 76,691,999,958.94 12,567,350,865.10 -4,523,192,097.44 243,223,795,575.42 六、补充信息 1、折旧和摊销费用 129,227,877.40 1,907,437.69 1,871,041.93 1,932,947.34 15,373,926.96 - 150,313,231.32 2、资本性支出 238,214,438.02 4,439,823.82 3,516,133.22 3,935,042.45 162,131,083.12 - 412,236,520.63 （2）2014 年度： 项目 经纪和财富管理 投资银行 投资管理 投资及交易 其他 分部间相互抵减 合计 一、营业收入 6,728,673,131.32 1,342,730,947.49 832,137,308.57 1,609,299,884.48 489,627,002.81 - 11,002,468,274.67 手续费及佣金净收入 4,401,748,250.70 1,342,730,947.49 437,010,372.22 - - - 6,181,489,570.41 其他收入 2,326,924,880.62 - 395,126,936.35 1,609,299,884.48 489,627,002.81 - 4,820,978,704.26 二、营业支出 3,168,360,660.28 538,961,454.47 217,870,939.04 675,873,080.45 1,438,240,551.06 - 6,039,306,685.30 三、营业利润 3,560,312,471.04 803,769,493.02 614,266,369.53 933,426,804.03 -948,613,548.25 - 4,963,161,589.37 四、资产总额 119,771,681,643.32 496,929,999.32 2,557,316,525.25 59,244,522,885.52 14,239,393,356.26 -2,901,793,911.92 193,408,050,497.75 五、负债总额 71,880,115,701.93 285,690,958.32 3,345,104,418.49 66,010,282,176.19 13,192,489,999.08 -2,901,793,911.92 151,811,889,342.09 六、补充信息 1、折旧和摊销费用 122,373,930.73 1,367,855.13 1,811,222.18 1,283,062.17 13,324,821.49 - 140,160,891.70 2、资本性支出 148,763,399.53 1,400,632.42 1,874,468.57 1,305,328.97 203,230,903.65 - 356,574,733.14 82 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 2．地区分部 根据本公司证券营业机构分布集中度情况，按照广东地区、上海地区、北京地区、香港地区和其他地区进行业务及地区划分，分类列示如下： （1）2015 年度 项目 广东地区 上海地区 北京地区 香港地区 其他地区 分部间相互抵减 合计 一、营业收入 13,502,010,182.35 2,073,373,157.08 3,622,970,547.69 835,958,609.03 5,257,481,561.80 - 25,291,794,057.95 手续费及佣金净收入 9,175,370,721.58 1,147,172,097.22 2,182,264,252.34 627,694,760.06 3,316,229,524.35 - 16,448,731,355.55 其他收入 4,326,639,460.77 926,201,059.86 1,440,706,295.35 208,263,848.97 1,941,252,037.45 - 8,843,062,702.40 二、营业支出 8,994,175,955.34 342,139,123.95 616,108,113.00 598,366,462.77 1,164,607,681.48 - 11,715,397,336.54 三、营业利润 4,507,834,227.01 1,731,234,033.13 3,006,862,434.69 237,592,146.26 4,092,873,880.32 - 13,576,396,721.41 四、资产总额 218,202,408,543.01 11,940,130,995.36 24,955,207,655.26 14,515,863,512.60 26,565,166,171.89 -4,523,192,097.44 291,655,584,780.68 五、负债总额 184,893,165,554.29 10,001,963,913.07 19,393,463,882.10 12,217,036,363.96 21,241,357,959.44 -4,523,192,097.44 243,223,795,575.42 六、补充信息 1、折旧和摊销费用 88,105,304.68 4,989,980.37 7,145,755.87 18,542,706.18 31,529,484.22 - 150,313,231.32 2、资本性支出 359,292,772.96 6,674,718.95 7,064,492.84 12,610,947.44 26,593,588.44 - 412,236,520.63 （2）2014 年度 项目 广东地区 上海地区 北京地区 香港地区 其他地区 分部间相互抵减 合计 一、营业收入 6,268,428,063.76 744,140,710.81 1,551,215,563.38 520,690,988.44 1,917,992,948.28 - 11,002,468,274.67 手续费及佣金净收入 3,402,401,723.25 359,534,745.66 776,851,569.66 471,017,710.29 1,171,683,821.55 - 6,181,489,570.41 其他收入 2,866,026,340.51 384,605,965.15 774,363,993.72 49,673,278.15 746,309,126.73 - 4,820,978,704.26 二、营业支出 4,699,695,762.60 164,954,188.68 320,425,345.49 482,788,491.01 371,442,897.52 - 6,039,306,685.30 三、营业利润 1,568,732,301.16 579,186,522.13 1,230,790,217.89 37,902,497.43 1,546,550,050.76 - 4,963,161,589.37 四、资产总额 148,347,368,529.11 6,768,932,803.20 14,203,915,329.18 12,362,072,119.68 14,627,555,628.50 -2,901,793,911.92 193,408,050,497.75 五、负债总额 114,688,571,166.23 6,006,107,277.40 11,508,041,954.92 10,402,727,249.98 12,108,235,605.48 -2,901,793,911.92 151,811,889,342.09 六、补充信息 1、折旧和摊销费用 83,071,104.16 5,611,573.34 6,941,660.76 13,531,383.05 31,005,170.39 - 140,160,891.70 2、资本性支出 274,365,604.47 4,647,565.86 5,261,355.55 36,433,457.48 35,866,749.78 - 356,574,733.14 83 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 十四、 公允价值的披露 公允价值计量应基于公允价值计量的输入值的可观察程度以及该输入值对公允价值计 量整体的重要性，被归入第一层、第二层或第三层级的公允价值级次，具体如下所述： 第一层级：输入值是在计量日能够获取相同资产或负债在活跃市场未经调整的报价。 第二层级：输入值是除第一层级输入值以外的金融资产或负债的直接或间接可观察的 输入值。不可观察输入值即非公开获得的市场数据。 第三层级：输入值是资产或负债的重要不可观察输入值。 1．以公允价值计量的资产和负债的公允价值 年末公允价值 第一层次公允价值 第二层次公允价值 第三层次公允价值 项目 计量 计量 计量 合计 持续的公允价值计量 金融资产 （一）以公允价值计量且变 17,322,027,710.89 43,854,947,836.18 1,649,517,875.90 62,826,493,422.97 动计入当期损益的金融资产 1. 交易性金融资产 17,322,027,710.89 42,087,151,240.86 59,027,600.34 59,468,206,552.09 （1）债券投资 3,473,038,816.92 20,294,181,284.85 - 23,767,220,101.77 （2）股票投资 9,236,500,411.86 115,277,667.42 - 9,351,778,079.28 （3）基金投资 4,527,731,365.24 20,533,391,929.60 - 25,061,123,294.84 （4）其他 84,757,116.87 1,144,300,358.99 59,027,600.34 1,288,085,076.20 2. 指定以公允价值计量且 其变动计入当期损益的金融 - 1,767,796,595.32 1,590,490,275.56 3,358,286,870.88 资产 （1）债券投资 - - - - （2）股票投资 - 1,767,796,595.32 588,211,952.91 2,356,008,548.23 （3）基金投资 - - - - （4）其他 - - 1,002,278,322.65 1,002,278,322.65 （二）衍生金融资产 643,307,961.63 373,039,484.05 - 1,016,347,445.68 （三）可供出售金融资产 16,372,137,490.94 19,356,531,771.77 - 35,728,669,262.71 （1）债券投资 11,965,175,000.86 8,714,979,735.00 - 20,680,154,735.86 （2）股票投资 4,404,217,935.53 558,519,279.30 - 4,962,737,214.83 （3）基金投资 2,744,554.55 11,860,204.56 - 14,604,759.11 （4）其他 - 10,071,172,552.91 - 10,071,172,552.91 持续以公允价值计量的资产 34,337,473,163.46 63,584,519,092.00 1,649,517,875.90 99,571,510,131.36 总额 金融负债 （一）以公允价值计量且变 126,299,579.07 2,242,980,749.39 - 2,369,280,328.46 动计入当期损益的金融负债 1. 交易性金融负债 126,299,579.07 1,024,200,833.58 - 1,150,500,412.65 2.指定为以公允价值计量且 - 1,218,779,915.81 - 1,218,779,915.81 其变动计入当期损益的金融 负债 （二）衍生金融负债 328,491,204.29 1,537,880,774.25 - 1,866,371,978.54 持续以公允价值计量的负债 454,790,783.36 3,780,861,523.64 - 4,235,652,307.00 总额 84 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 续表： 年初公允价值 第一层次公允价值 第二层次公允价值 第三层次公允价值 项目 计量 计量 计量 合计 持续的公允价值计量 金融资产 （一）以公允价值计量且变动 21,549,231,288.79 13,273,253,935.42 1,299,182,826.66 36,121,668,050.87 计入当期损益的金融资产 1. 交易性金融资产 21,549,231,288.79 13,243,700,859.94 97,448,235.26 34,890,380,383.99 （1）债券投资 6,733,298,468.13 9,773,185,600.00 - 16,506,484,068.13 （2）股票投资 13,115,902,131.25 746,709,339.08 - 13,862,611,470.33 （3）基金投资 1,700,030,689.41 2,293,227,100.04 - 3,993,257,789.45 （4）其他 - 430,578,820.82 97,448,235.26 528,027,056.08 2. 指定以公允价值计量且其变 - 29,553,075.48 1,201,734,591.40 1,231,287,666.88 动计入当期损益的金融资产 （1）债券投资 - - - - （2）股票投资 - - 508,602,976.30 508,602,976.30 （3）基金投资 - - - - （4）其他 - 29,553,075.48 693,131,615.10 722,684,690.58 （二）衍生金融资产 - 12,015,035.74 - 12,015,035.74 （三）可供出售金融资产 4,904,262,756.53 9,889,246,196.94 70,520,548.00 14,864,029,501.47 （1）债券投资 3,971,041,819.60 8,363,205,000.00 - 12,334,246,819.60 （2）股票投资 923,669,199.57 390,676,858.09 70,520,548.00 1,384,866,605.66 （3）基金投资 9,551,737.36 9,030,653.84 - 18,582,391.20 （4）其他 - 1,126,333,685.01 - 1,126,333,685.01 持续以公允价值计量的资产总 26,453,494,045.32 23,174,515,168.10 1,369,703,374.66 50,997,712,588.08 额 金融负债 （一）以公允价值计量且变动 94,752,792.46 115,944,144.08 - 210,696,936.54 计入当期损益的金融负债 1. 交易性金融负债 94,752,792.46 16,245,163.39 - 110,997,955.85 2.指定为以公允价值计量且 其变动计入当期损益的金融 - 99,698,980.69 - 99,698,980.69 负债 （二）衍生金融负债 - 849,865,227.37 - 849,865,227.37 持续以公允价值计量的负债总 94,752,792.46 965,809,371.45 - 1,060,562,163.91 额 注：衍生金融资产/负债所列示金额为与“应付/应收款项每日无负债结算暂收暂付款”抵 销后的金额。 2．持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据 本公司将集中交易系统挂牌的股票、债券、基金等金融工具作为第一层次公允价值计 量项目，其公允价值根据交易场所（或清算机构）公布的收盘价或结算价确定。 3．持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定 量信息 85 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 公允价值 金融资产/金融负债 年末金额 年初金额 估值方法 输入值 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 43,854,947,836.18 13,273,253,935.42 交易性金融资产 42,087,151,240.86 13,243,700,859.94 -债券 20,294,181,284.85 9,773,185,600.00 现金流量折现法 债券收益率 -股票 115,277,667.42 746,709,339.08 折扣法 缺乏市场流通性折扣 -基金 20,533,391,929.60 2,293,227,100.04 投资标的的市价组合法 投资标的的市价 -其他投资 1,144,300,358.99 430,578,820.82 投资标的的市价组合法 投资标的的市价 指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 1,767,796,595.32 29,553,075.48 -股票 1,767,796,595.32 - 折扣法 缺乏市场流通性折扣 -其他投资 - 29,553,075.48 投资标的的市价组合法 投资标的的市价 可供出售金融资产 19,356,531,771.77 9,889,246,196.94 -债券 8,714,979,735.00 8,363,205,000.00 现金流量折现法 债券收益率 -股票 558,519,279.30 390,676,858.09 折扣法 缺乏市场流通性折扣 -基金 11,860,204.56 9,030,653.84 投资标的的市价组合法 投资标的的市价 -其他投资 10,071,172,552.91 1,126,333,685.01 投资标的的市价组合法 投资标的的市价 衍生金融资产 373,039,484.05 12,015,035.74 -利率互换 154,168,322.49 - 现金流量折现法 远期利率/折现率 -权益互换 218,871,161.56 7,154,939.54 按标的股票市价与对手协议的固定收入之差计算 标的股票市价 -远期合同 - 4,860,096.20 折现现金流，未来现金流量根据远期利率及合同利率估计， 远期利率/折现率 并按反映各交易对手信用风险的折现率进行折现 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 2,242,980,749.39 115,944,144.08 指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 1,218,779,915.81 99,698,980.69 投资标的的市价组合法 投资标的的市价 -交易性金融负债 857,974,833.58 16,245,163.39 现金流量折现法 债券收益率 166,226,000.00 - 标的商品的市价法 标的商品的市价 86 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 公允价值 金融资产/金融负债 年末金额 年初金额 估值方法 输入值 衍生金融负债 1,537,880,774.25 849,865,227.37 -利率互换 165,456,000.83 6,318,930.43 现金流量折现法 远期利率/折现率 -权益互换 994,495,456.12 842,318,006.81 按标的股票市价与对手协议的固定收入之差计算 标的股票市价 -场外期权 42,252,604.03 1,228,290.13 根据期权定价模型计算 波动率 -远期合同 2,840,311.78 - 折现现金流。未来现金流量根据远期利率及合同利率估 远期利率/折现率 计，并按反映各交易对手信用风险的折现率进行折现 -商品互换 332,836,401.49 - 按标的商品市价与对手协议的参考价格之差计算 标的商品市价 4．持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息 公允价值 重要的不可观察 金融资产/金融负债 年末金额 年初金额 估值方法 输入值 对公允价值的影响 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 1,649,517,875.90 1,299,182,826.66 交易性金融资产 59,027,600.34 97,448,235.26 -其他投资 59,027,600.34 97,448,235.26 根据投资的资产净值，参照第三方进行估 第三方对相关投资 第三方估值越高，公允 值的相关投资组合及就相关费用做出调整 组合的估值 价值越高 指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 1,590,490,275.56 1,201,734,591.40 -股票 588,211,952.91 508,602,976.30 211,893,703.21 183,878,497.17 现金流量折现法 管理层的判断、特定 增长率越大，公允价值 行业增长率指标及 越高；贴现率越大，公 贴现率指标 允价值越低 50,000,000.00 16,334,443.12 公允价值以最近交易价格为基础 不适用 不适用 326,318,249.70 308,390,036.01 根据投资的资产净值，参照第三方进行估 第三方对相关投资 第三方估值越高，公允 值的相关投资组合及就相关费用做出调整 组合的估值 价值越高 -其他投资 1,002,278,322.65 693,131,615.10 根据投资的资产净值，参照第三方进行估 第三方对相关投资 第三方估值越高，公允 值的相关投资组合及就相关费用做出调整 组合的估值 价值越高 可供出售金融资产 - 70,520,548.00 -股票 - 70,520,548.00 公允价值以最近交易价格为基础 不适用 不适用 87 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 5．持续的第三层次公允价值计量项目，年初与年末账面价值间的调节信息 以公允价值计量且 其变动计入当期损 益的金融资产 可供出售金融资产 总计 2015 年 1 月 1 日 1,299,182,826.66 70,520,548.00 1,369,703,374.66 本年损益影响合计 90,355,334.02 20,483,487.73 110,838,821.75 本年其他综合收益影响合计 - -20,520,548.00 -20,520,548.00 本年购入 437,790,568.88 - 437,790,568.88 本年售出及结算 177,810,853.66 70,483,487.73 248,294,341.39 转入/转出第三层级 - - - 2015 年 12 月 31 日 1,649,517,875.90 - 1,649,517,875.90 计入报告期末年度收益或损失总额 90,355,334.02 20,483,487.73 110,838,821.75 6．不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况 本公司管理层认为，年末不以公允价值计量的金融资产及金融负债的账面价值接近该 等资产及负债的公允价值。 十五、 其他重要事项 1． 以公允价值计量的资产和负债 本年公允价值变 计入权益的累计 本年计提 项目 年初金额 动损益 公允价值变动 的减值 年末金额 金融资产 以公允价值计量且其变动计 36,121,668,050.87 -844,032,715.09 - - 62,826,493,422.97 入当期损益的金融资产 衍生金融资产（注） 12,015,035.74 1,696,053,595.44 - - 1,016,347,445.68 可供出售金融资产 14,864,029,501.47 - 618,095,722.74 - 35,728,669,262.71 金融资产合计 50,997,712,588.08 852,020,880.35 618,095,722.74 - 99,571,510,131.36 金融负债 - - - - - 以公允价值计量且其变动计入 210,696,936.54 14,295,402.25 - - 2,369,280,328.46 当期损益的金融负债 衍生金融负债（注） 849,865,227.37 -1,016,506,751.17 - - 1,866,371,978.54 金融负债合计 1,060,562,163.91 -1,002,211,348.92 - - 4,235,652,307.00 注：衍生金融资产/负债所列示金额为与“应付/应收款项每日无负债结算暂收暂付款”抵 销后的金额。 2． 外币金融资产和金融负债 本年公允价值变 计入权益的累计 本年计提 项目 年初金额 动损益 公允价值变动 的减值 年末金额 金融资产： 以公允价值计量且其变动 2,322,796,471.36 -24,723,065.89 - - 3,587,905,210.88 计入当期损益的金融资产 衍生金融资产 7,154,939.54 637,313,091.51 - - 641,562,961.61 贷款和应收款 9,950,569,544.34 - - - 10,240,211,194.85 可供出售金融资产 - - - - - 金融资产合计 12,280,520,955.24 612,590,025.62 - - 14,469,679,367.34 88 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 本年公允价值变 计入权益的累计 本年计提 项目 年初金额 动损益 公允价值变动 的减值 年末金额 金融负债： 以公允价值计量且其变动 110,997,955.85 11,416,820.22 - - 185,655,923.29 计入当期损益的金融负债 衍生金融负债 - -640,953,617.80 - - 640,953,617.80 金融负债合计 110,997,955.85 -629,536,797.58 - - 826,609,541.09 （1）上述外币金融资产和外币金融负债均为外币折算为人民币金额； （2）公司持有的外币金融资产和外币金融负债全部系子公司招商证券国际有限公司及 其下属子公司持有的金融资产和负债。衍生金融负债/资产所列示金额为与“应付/应收款项 ——股指期货每日无负债结算暂收暂付款”抵销后的金额。 3． 对外公益性支出 捐赠对象 金额 北京大学教育基金会 5,000,000.00 深圳市招商证券公益基金会 2,000,000.00 其他 8,000.00 合计 7,008,000.00 4． 净资本 本公司按照《证券公司风险控制指标管理办法》（证监会 34 号令）、《关于修改<证券公 司风险控制指标管理办法>的决定》（证监会 55 号令）、《关于调整证券公司净资本计算标准 的规定》（证监会公告[2012]37 号）以及证券公司风控指标监管报表编报指引等相关规定计 算净资本，2015 年 12 月 31 日本公司净资本为 37,153,880,845.59 元。 5． 客户资金的安全性 截至 2015 年 12 月 31 日止，本公司已将客户交易结算资金与公司自有资金分别存放于 具有证券存管资格的商业银行，所有合格账户人民币客户交易结算资金已经全部实施了第三 方存管，符合《客户交易结算资金管理办法》（中国证券监督管理委员会 3 号令）和客户交 易结算资金第三方存管等有关规定对客户交易结算资金安全性的要求，保障客户资金的安全， 不存在挪用客户资金问题。 6． 债券借贷业务 截至 2015 年 12 月 31 日，公司在银行间市场借入债券 3,370,542,200.00 元，其中已 用于回购业务的债券市值 1,282,494,400.00 元。因开展债券借贷业务，用于抵押的债券公 允价值为 2,310,785,510.00 元。 89 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 十六、 母公司财务报表项目注释 1. 货币资金 （1）按类别列示 项目 年末金额 年初金额 库存现金 3,013.87 5,998.87 银行存款 70,698,242,720.19 46,249,150,045.36 其中：客户存款 64,320,920,428.36 40,518,992,257.79 公司存款 6,377,322,291.83 5,730,157,787.57 其他货币资金 904,388,590.71 - 合计 71,602,634,324.77 46,249,156,044.23 1）截至2015年12月31日，货币资金较年初增加25,353,478,280.54元，增幅54.82%， 主要系公司经纪业务客户资金存款增加所致。 2）截至2015年12月31日，本公司存放在境外的货币资金共计161,807.59元（2014年 12月31日：145,008.12元）。 （2）按币种列示 年末金额 年初金额 项目 原币 汇率 折合人民币 原币 汇率 折合人民币 现金 3,013.87 5,998.87 人民币 3,013.87 1.0000 3,013.87 5,998.87 1.0000 5,998.87 银行存款 70,698,242,720.19 46,249,150,045.36 客户存款 64,320,920,428.36 40,518,992,257.79 客户资金存款 54,908,325,731.36 34,100,014,485.55 人民币 53,368,792,647.82 1.0000 53,368,792,647.82 33,370,745,236.57 1.0000 33,370,745,236.57 港币 918,642,196.47 0.83778 769,620,059.42 517,408,740.37 0.78887 408,168,233.02 美元 118,564,898.38 6.4936 769,913,024.12 52,476,060.79 6.1190 321,101,015.96 客户信用资金存款 9,412,594,697.00 6,418,977,772.24 人民币 9,412,594,697.00 1.0000 9,412,594,697.00 6,418,977,772.24 1.0000 6,418,977,772.24 公司存款 6,377,322,291.83 5,730,157,787.57 公司自有资金存款 6,239,690,422.90 5,711,913,691.09 人民币 6,147,840,902.19 1.0000 6,147,840,902.19 5,672,496,526.18 1.0000 5,672,496,526.18 港币 57,450,712.97 0.83778 48,131,058.32 30,629,878.04 0.78887 24,162,991.89 美元 6,732,546.26 6.4936 43,718,462.39 2,492,919.27 6.1190 15,254,173.02 公司信用资金存款 137,631,868.93 18,244,096.48 人民币 137,631,868.93 1.0000 137,631,868.93 18,244,096.48 1.0000 18,244,096.48 其他货币资金 904,388,590.71 - 人民币 904,388,590.71 1.0000 904,388,590.71 - - - 合计 71,602,634,324.77 46,249,156,044.23 90 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 2. 结算备付金 （1）按类别列示 项目 年末金额 年初金额 客户备付金 14,780,873,300.84 9,045,857,528.66 公司备付金 1,771,150,968.98 953,696,028.59 合计 16,552,024,269.82 9,999,553,557.25 （2）按币种列示 年末金额 年初金额 项目 原币 汇率 折合人民币 原币 汇率 折合人民币 客户备付金 14,780,873,300.84 9,045,857,528.66 客户普通备付金 11,072,567,054.88 7,710,387,409.63 人民币 10,861,990,239.02 1.0000 10,861,990,239.02 7,563,881,393.97 1.0000 7,563,881,393.97 港币 99,603,447.96 0.83778 83,445,776.63 129,496,959.98 0.78887 102,156,266.82 美元 19,577,898.12 6.4936 127,131,039.23 7,247,875.28 6.1190 44,349,748.84 客户信用备付金 3,708,306,245.96 1,335,470,119.03 人民币 3,708,306,245.96 1.0000 3,708,306,245.96 1,335,470,119.03 1.0000 1,335,470,119.03 公司备付金 1,771,150,968.98 953,696,028.59 公司自有备付金 1,771,150,968.98 953,696,028.59 人民币 1,771,150,968.98 1.0000 1,771,150,968.98 953,696,028.59 1.0000 953,696,028.59 合计 16,552,024,269.82 9,999,553,557.25 1）截至2015年12月31日，结算备付金较年初增加655,247,712.57元，增幅65.53%， 主要系公司经纪业务客户结算备付金增加所致。 2）截至2015年12月31日，本公司无使用受限的结算备付金。 3. 融出资金 （1）按类别列示 项目 年末金额 年初金额 融资融券业务融出资金 62,750,280,722.40 56,850,714,608.73 个人 57,851,184,593.60 51,912,433,908.22 机构 4,899,096,128.80 4,938,280,700.51 合计 62,750,280,722.40 56,850,714,608.73 减：坏账准备 130,800,000.00 - 合计 62,619,480,722.40 56,850,714,608.73 91 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （2）按账龄列示 年末金额 年初金额 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 项目 金额 比例 金额 比例 金额 比例 金额 比例 融资融券业务融出资金 1-3 个月（含 3 个月） 6,563,764,687.19 10.46% - - 50,835,320,353.29 89.42% - - 3-6 个月（含 6 个月） 52,861,806,626.41 84.24% 91,896,000.00 0.17% 4,922,312,071.59 8.66% - - 6 个月以上 3,324,709,408.80 5.30% 38,904,000.00 1.17% 1,093,082,183.85 1.92% - - 合计 62,750,280,722.40 100.00% 130,800,000.00 0.21% 56,850,714,608.73 100.00% - - （3）客户因融资融券业务向公司提供的担保物公允价值情况如下： 担保物类别 年末公允价值 年初公允价值 资金 11,976,353,748.00 7,044,122,574.21 债券 63,171,508.50 46,002,979.02 股票 187,187,051,720.79 141,777,496,641.20 基金 386,227,051.59 1,919,768,264.98 合计 199,612,804,028.88 150,787,390,459.41 4. 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 （1）按类别列示 年末金额 公允价值 初始投资成本 指定以公允 项目 指定以公允价 价值计量且 值计量且变动 为交易目的而 变动计入当 为交易目的而持 计入当期损益 持有的金融资 期损益的金 初始投资成本 有的金融资产 的金融资产 公允价值合计 产 融资产 合计 债券 20,907,260,424.66 - 20,907,260,424.66 20,423,946,970.46 - 20,423,946,970.46 股票 8,916,457,805.84 50,000,000.00 8,966,457,805.84 7,501,423,181.89 - 7,501,423,181.89 基金 23,504,406,414.31 - 23,504,406,414.31 23,632,822,388.21 - 23,632,822,388.21 其他 652,426,649.10 - 652,426,649.10 606,742,306.86 34,190,659.2 640,932,966.06 合计 53,980,551,293.91 50,000,000.00 54,030,551,293.91 52,164,934,847.42 34,190,659.20 52,199,125,506.62 续表： 年初金额 公允价值 初始投资成本 指定以公允 项目 指定以公允价 价值计量且 值计量且变动 为交易目的而 变动计入当 为交易目的而持 计入当期损益 持有的金融资 期损益的金 初始投资成本 有的金融资产 的金融资产 公允价值合计 产 融资产 合计 债券 14,743,921,485.62 - 14,743,921,485.62 14,273,381,106.95 - 14,273,381,106.95 股票 13,189,104,070.64 - 13,189,104,070.64 11,244,492,648.05 - 11,244,492,648.05 基金 3,512,051,304.55 - 3,512,051,304.55 3,449,504,335.48 - 3,449,504,335.48 其他 289,965,916.43 - 289,965,916.43 293,749,449.00 34,190,659.20 327,940,108.20 合计 31,735,042,777.24 - 31,735,042,777.24 29,261,127,539.48 34,190,659.20 29,295,318,198.68 92 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 截至2015年12月31日，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产账面价值较 年初增加22,295,508,516.67元，增幅70.26%，主要系本年债券和股票的投资规模增加所致。 （2）变现有限制的交易性金融资产 项目 限售条件或变现方面的其他重大限制 年末金额 股票 已融出证券 112,576,156.24 基金 已融出证券 2,434,022.30 股票 限售股 115,277,667.43 债券 卖出回购业务转让过户或质押 6,127,583,729.30 债券 债券借贷业务质押 1,544,467,990.00 5. 衍生金融资产/负债 年末金额 套期工具 非套期工具 类别 公允价值 公允价值 名义金额 资产 负债 名义金额 资产 负债 利率衍生工具 - - - 24,374,550,550.92 154,168,322.49 165,456,000.83 利率互换 - - - 21,660,000,000.00 154,168,322.49 165,456,000.83 债券期货 - - - 2,714,550,550.92 - 20,268,249.08 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - - 20,268,249.08 权益衍生工具 - - - 5,925,412,729.11 220,616,161.58 1,059,822,081.16 权益互换 - - - 3,279,775,924.71 213,581,771.58 994,495,456.13 股指期货 - - - 1,046,120,596.71 - 25,305,213.55 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - - 25,305,213.55 期权 - - - 1,599,516,207.69 7,034,390.00 65,326,625.03 其他衍生工具 - - - 515,770,308.85 - 140,278.75 商品期货 - - - 465,097,528.86 4,474,971.14 - 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - 4,474,971.14 - 远期合约 - - - 50,000,000.00 - 140,278.75 大宗商品掉期合约 - - - 672,779.99 - 3,779.99 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - - 3,779.99 合计 - - - 30,815,733,588.88 374,784,484.07 1,225,418,360.74 续表： 年初金额 套期工具 非套期工具 类别 公允价值 公允价值 名义金额 资产 负债 名义金额 资产 负债 利率衍生工具 - - - 15,754,654,217.70 - 6,318,930.43 利率互换 - - - 13,950,000,000.00 - 6,318,930.43 债券期货 - - - 1,804,654,217.70 - 52,542.30 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - - 52,542.30 权益衍生工具 - - - 11,697,876,220.37 - 843,546,296.94 权益互换 - - - 8,476,205,224.30 - 842,318,006.81 股指期货 - - - 3,053,933,773.77 - 691,767,226.23 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - - 691,767,226.23 93 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 年初金额 套期工具 非套期工具 类别 公允价值 公允价值 名义金额 资产 负债 名义金额 资产 负债 期权 - - - 167,737,222.30 - 1,228,290.13 其他衍生工具 - - - 403,655,311.63 4,860,096.20 - 商品期货 - - - 481,880.00 2,120.00 - 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - 2,120.00 - 远期合约 - - - 380,000,000.00 4,860,096.20 - 大宗商品掉期合约 - - - 23,173,431.63 194,398.85 - 减:可抵销的暂收暂付款 - - - - 194,398.85 - 合计 - - - 27,856,185,749.70 4,860,096.20 849,865,227.37 按照每日无负债结算的结算规则及《企业会计准则—金融工具列报》的相关规定，衍生金 融资产/负债项下的期货投资、期权等衍生工具与相关的暂收暂付款（结算所得的持仓损益）之 间按抵销后的净额列示。 截至2015年12月31日，衍生金融资产账面价值较年初增加369,924,387.87元，增幅 7611.46%，主要系利率互换、权益互换增加所致。 截至2015年12月31日，衍生金融负债账面价值较年初增加375,553,133.37元，增幅 44.19%，主要系利率互换、权益互换增加所致。 6. 买入返售金融资产 （1）按金融资产种类列示 项目 年末金额 年初金额 股票 9,616,866,377.67 5,838,625,475.24 债券 2,895,966,397.95 348,261,466.72 其中：企业债 300,575,994.53 348,261,466.72 金融债 2,595,390,403.42 - 其他 1,377,387,683.06 319,645,583.57 减：减值准备 102,450,000.00 - 合计 13,787,770,458.68 6,506,532,525.53 截至2015年12月31日，买入返售金融资产账面价值较年初增加7,281,237,933.15元， 增幅111.91%，主要系公司本年增加了股票质押式回购业务投资规模。 （2）按业务类别 项目 年末金额 年初金额 质押式 2,100,000,000.00 - 买断式 2,173,354,081.01 667,907,050.29 约定购回式 - 2,190,000.00 股票质押式 9,616,866,377.67 5,836,435,475.24 合计 13,890,220,458.68 6,506,532,525.53 94 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （3）约定购回式、股票质押回购融出资金按剩余期限分类如下： 期限 年末金额 年初金额 一个月内 234,660,000.00 263,390,000.00 一个月至三个月内 872,640,000.00 105,908,915.50 三个月至一年内 4,977,295,662.67 1,700,431,920.00 一年以上 3,532,270,715.00 3,768,894,639.74 合计 9,616,866,377.67 5,838,625,475.24 （4）买入返售金融资产的担保物信息 项目 年末金额 年初金额 买断式 2,209,827,090.00 677,128,070.00 约定购回式 - 7,429,752.66 股票质押式 37,410,165,038.00 16,240,860,322.62 合计 39,619,992,128.00 16,925,418,145.28 7. 应收款项 （1）按明细项目列示 项目 年末金额 年初金额 应收清算机构清算款 249,646,943.40 36,259,526.82 应收手续费及佣金 342,452,925.84 246,153,992.83 其他 5,623,361.93 2,239,777.04 合计 597,723,231.17 284,653,296.69 减：减值准备 6,347,799.06 8,558,192.09 应收款项账面价值 591,375,432.11 276,095,104.60 （2）按账龄列示 年末金额 年初金额 账龄 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 金额 比例% 金额 比例% 金额 比例% 金额 比例% 1 年以内（含 1 年） 589,812,475.32 98.68 3,802,823.92 0.64 263,166,987.83 92.45 498,872.84 0.19 1-2 年（含 2 年） 6,083,163.84 1.02 717,383.13 11.79 7,655,279.46 2.69 2,074,452.17 27.10 2-3 年（含 3 年） 1,827,592.01 0.31 1,827,592.01 100.00 2,847,573.27 1.00 558,061.70 19.60 3 年以上 - - - - 10,983,456.13 3.86 5,426,805.38 49.41 合计 597,723,231.17 100.00 6,347,799.06 1.08 284,653,296.69 100.00 8,558,192.09 3.01 （3）按评估方式列示 年末金额 年初金额 账龄 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 金额 比例% 金额 比例% 金额 比例% 金额 比例% 单项计提减值准备 5,623,361.93 0.94 5,623,361.93 100.00 2,239,777.04 0.79 2,239,777.04 100.00 组合计提减值准备 592,099,869.24 99.06 724,437.13 0.12 282,413,519.65 99.21 6,318,415.05 12.14 合计 597,723,231.17 100.00 6,347,799.06 1.06 284,653,296.69 100.00 8,558,192.09 3.01 95 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （4）应收款项金额前五名单位情况 单位名称 金额 占应收款项总额比例（%） 账龄 欠款性质 客户 1 259,135,158.36 43.35 2 年以内 席位佣金 客户 2 60,592,206.96 10.14 1 年以内 客户清算款 客户 3 50,720,000.00 8.49 1 年以内 客户清算款 客户 4 29,436,000.00 4.92 1 年以内 客户清算款 客户 5 14,000,000.00 2.34 1 年以内 应收承销费 （5）应收关联方款项情况 单位名称 与本公司关系 款项性质 金额 占应收款项比例 博时基金与招商基金管理的基金产品 联营企业 席位佣金 44,171,825.00 3.04% 合计 44,171,825.00 3.04% （6）年末应收款项余额中无应收持公司 5%（含 5%）以上表决权股份的股东单位的款 项。 （7）截至 2015 年 12 月 31 日，应收款项账面价值较年初增加 315,280,327.51 元，增 幅 114.19%，主要系公司应收清算款增加所致。 8. 应收利息 项目 年末金额 年初金额 应收债券投资利息 37,358,543.96 29,482,357.62 应收存放金融同业利息 54,504,273.75 24,347,588.82 应收融资融券利息 687,161,900.40 307,589,703.95 应收逆回购利息 42,449,053.33 7,255,609.53 合计 821,473,771.44 368,675,259.92 截至2015年12月31日，应收利息较年初增加452,798,511.52元，增幅122.82%，主要 系公司融资融券业务规模扩大导致应收融资融券利息增加所致。 9. 存出保证金 （1）分类列示 项目 年末金额 年初金额 交易保证金 744,196,215.86 551,741,516.23 信用保证金 210,239,118.44 39,944,421.62 合计 954,435,334.30 591,685,937.85 96 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （2）分币种列示 年末金额 年初金额 项目 原币 汇率 折合人民币 原币 汇率 折合人民币 交易保证金 744,196,215.86 551,741,516.23 人民币 732,389,583.86 1.0000 732,389,583.86 540,622,946.23 1.0000 540,622,946.23 港币 12,000,000.00 0.83778 10,053,360.00 12,000,000.00 0.78887 9,466,440.00 美元 270,000.00 6.4936 1,753,272.00 270,000.00 6.119 1,652,130.00 信用保证金 210,239,118.44 39,944,421.62 人民币 210,239,118.44 1.0000 210,239,118.44 39,944,421.62 1.0000 39,944,421.62 合计 954,435,334.30 591,685,937.85 截至 2015 年 12 月 31 日，存出保证金较年初增加 362,749,396.45 元，增长 61.31%， 主要系公司年末交易保证金增加所致。 10. 可供出售金融资产 （1） 按类别列示 年末金额 项目 初始成本 公允价值变动 减值准备 账面价值 股票 4,427,774,482.22 -23,556,546.69 - 4,404,217,935.53 债券 20,258,508,018.52 421,646,717.34 - 20,680,154,735.86 基金 9,095,962.92 5,508,796.19 - 14,604,759.11 证券公司理财产品 222,949,135.35 28,872,926.18 - 251,822,061.53 信托 481,130,000.00 123,256,911.00 - 604,386,911.00 其他 9,487,030,000.00 -433,963,267.31 - 9,053,066,732.69 合计 34,886,487,599.01 121,765,536.71 - 35,008,253,135.72 续表 年初金额 项目 初始成本 公允价值变动 减值准备 账面价值 股票 1,016,789,691.97 34,247,255.47 - 1,051,036,947.44 债券 12,314,839,022.19 19,407,797.41 - 12,334,246,819.60 基金 16,338,160.61 2,244,230.59 - 18,582,391.20 证券公司理财产品 342,120,948.77 16,793,015.65 - 358,913,964.42 信托 676,070,000.00 20,485,248.00 - 696,555,248.00 其他 320,119,917.49 -1,515,465.51 - 318,604,451.98 合计 14,686,277,741.03 91,662,081.61 - 14,777,939,822.64 （2）可供出售金融资产的成本（摊余成本）、公允价值、累计计入其他综合收益的公 允价值变动金额，以及已计提减值金额 可供出售金融资产分类 可供出售权益工具 可供出售债务工具 合计 权益工具的成本/债务工具的摊余成本 14,627,979,580.49 20,258,508,018.52 34,886,487,599.01 公允价值 14,328,098,399.86 20,680,154,735.86 35,008,253,135.72 累计计入其他综合收益的公允价值变动金额 -299,881,180.63 421,646,717.34 121,765,536.71 已计提减值金额 - - - 97 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （3）存在限售期限及有承诺条件的可供出售金融资产 证券名称 限制条件 年末公允价值 年初公允价值 债券 卖出回购业务质押 13,064,697,326.91 5,861,856,726.36 债券 债券借贷业务质押 766,317,520.00 802,275,000.00 股票 已融出证券 2,844,635.42 63,398,858.36 股票 处于限售期内 - 127,367,747.87 证券公司理财产品 以管理人身份认购的集合理财产品份额 275,640,267.16 358,913,964.42 其他（附注六、10） 封闭运作或承诺存续期内不退出或维持杠杆比例 9,657,453,643.69 1,015,159,699.98 （4）截至2015年12月31日，可供出售金融资产较上年末增加20,230,313,313.08元， 增幅136.90%，主要系本公司增加了可供出售金融资产的投资规模。 11. 融券业务情况 项目 年末公允价值 年初公允价值 融出证券 －以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 115,010,178.54 937,026,451.60 －可供出售金融资产 2,844,635.42 63,398,858.36 融入证券 －转融通融入证券 - 68,290,448.00 12. 长期股权投资 （1）按类别列示 项目 年末金额 年初金额 对子公司投资 4,508,019,222.62 3,558,019,222.62 对联营、合营企业投资 5,530,405,859.79 5,092,433,228.55 长期股权投资合计 10,038,425,082.41 8,650,452,451.17 减：长期股权投资减值准备 669,149,595.78 669,149,595.78 长期股权投资账面价值 9,369,275,486.63 7,981,302,855.39 98 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （2）对子公司的投资 本年计提 减值准备 被投资单位名称 年初金额 本年增加 本年减少 年末金额 减值准备 年末余额 招商期货有限公司 631,959,700.00 631,959,700.00 - - 招商致远资本投资有限公司 1,050,000,000.00 650,000,000.00 1,700,000,000.00 - - 招商证券国际有限公司 1,576,059,522.62 1,576,059,522.62 - - 招商证券投资有限公司 300,000,000.00 300,000,000.00 - - 招商证券资产管理有限公司 300,000,000.00 300,000,000.00 合计 3,558,019,222.62 950,000,000.00 4,508,019,222.62 - - （3）对合营企业、联营企业投资 本年增减变动 追加 减少 权益法下确认 其他综合 其他权 宣告发放现金 其 减值准备 被投资单位名称 年初金额 投资 投资 的投资损益 收益调整 益变动 股利或利润 计提减值准备 他 年末金额 年末余额 一、合营企业 合营企业小计 - - - - - - - - - - - 二、联营企业 博时基金管理有限公司 3,763,140,847.87 - - 294,493,470.88 - 4,771,127.88 83,300,000.00 - - 3,979,105,446.63 669,149,595.78 招商基金管理有限公司 628,086,464.89 - - 246,377,340.63 - 1,580,573.47 28,774,968.65 - - 847,269,410.34 - 广东金融高新区股权交易中心有限公司 32,056,320.01 - - 2,825,087.03 - - - - - 34,881,407.04 - 二十一世纪科技投资有限责任公司(注) - - - - - - - - - - - 联营企业小计 4,423,283,632.77 - - 543,695,898.54 - 6,351,701.35 112,074,968.65 - - 4,861,256,264.01 669,149,595.78 合计 4,423,283,632.77 - - 543,695,898.54 - 6,351,701.35 112,074,968.65 - - 4,861,256,264.01 669,149,595.78 注：二十一世纪科技投资有限责任公司停业清理，本公司已全额确认投资损失。 99 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 13. 其他资产 项目 年末金额 年初金额 其他应收款 （1） 1,573,222,798.28 112,881,605.43 其他 26,134,124.50 20,151,948.24 合计 1,599,356,922.78 133,033,553.67 （1）其他应收款 1）按明细项目列示 项目 年末金额 年初金额 应收押金 39,415,920.76 33,244,837.40 预付款项 35,591,836.14 2,383,764.66 应收子公司借款 1,500,000,000.00 其他 629,423.81 79,667,385.80 合计 1,575,637,180.71 115,295,987.86 减：减值准备 2,414,382.43 2,414,382.43 其他应收款账面价值 1,573,222,798.28 112,881,605.43 2）按账龄列示 年末金额 年初金额 账龄 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 金额 比例% 金额 比例% 金额 比例% 金额 比例% 1 年以内（含 1 年） 1,540,120,299.49 97.74 - - 89,206,237.06 77.37 - - 1-2 年（含 2 年） 13,839,903.49 0.88 - - 5,982,085.92 5.19 - - 2-3 年（含 3 年） 3,107,539.19 0.20 - - 4,168,869.06 3.62 - - 3 年以上 18,569,438.54 1.18 2,414,382.43 13.00 15,938,795.82 13.82 2,414,382.43 15.15 合计 1,575,637,180.71 100.00 2,414,382.43 0.15 115,295,987.86 100.00 2,414,382.43 2.09 3）按评估方式列示 年末金额 年初金额 账龄 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 比 比 比 金额 金额 比例% 金额 金额 例% 例% 例% 单项计提减值准备 2,414,382.43 0.15 2,414,382.43 100.00 2,414,382.43 2.09 2,414,382.43 100.00 组合计提减值准备 1,573,222,798.28 99.85 - - 112,881,605.43 97.91 - - 合计 1,575,637,180.71 100.00 2,414,382.43 0.15 115,295,987.86 100.00 2,414,382.43 2.09 4）单项金额不重大但单项计提的其他应收款 项目 账面余额 坏账准备金额 计提比例 计提原因 应收东欧公司大洋法人股款项 1,468,072.10 1,468,072.10 100.00% 确定无法收回 应收北京静安物业发展有限公司款项 897,379.07 897,379.07 100.00% 确定无法收回 其他零星其他应收款 48,931.26 48,931.26 100.00% 确定无法收回 合计 2,414,382.43 2,414,382.43 100.00% 100 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 5）本期坏账准备转回或收回情况：无。 6）年末其他应收款余额中无应收关联方款项情况。 7）年末其他应收款余额中无应收持公司 5%（含 5%）以上表决权股份的股东单位的款 项。 14. 资产减值准备 本年减少 项目 年初金额 本年计提 转回 转销 汇率调整 年末金额 坏账准备 10,972,574.52 -2,112,576.35 97,816.68 - - 8,762,181.49 其中：1.应收款项 8,558,192.09 -2,112,576.35 97,816.68 - - 6,347,799.06 2.其他应收款 2,414,382.43 - - - - 2,414,382.43 融出资金减值准备 - 130,800,000.00 - - - 130,800,000.00 买入返售金融资产减值准备 - 102,450,000.00 - - - 102,450,000.00 长期股权投资减值准备 669,149,595.78 - - - - 669,149,595.78 投资性房地产减值准备 7,893,588.80 - - - - 7,893,588.80 固定资产减值准备 9,793,588.79 - - - - 9,793,588.79 商誉减值准备 22,867,603.25 - - - - 22,867,603.25 合计 720,676,951.14 231,137,423.65 97,816.68 - - 951,716,558.11 15. 拆入资金 项目 年末金额 年初金额 银行拆入资金 4,000,000,000.00 2,600,000,000.00 转融通融入资金（注） - 2,000,000,000.00 合计 4,000,000,000.00 4,600,000,000.00 注：转融通融入资金资金的剩余期限和利率区间 项目 年末金额 利率区间 年初金额 利率区间 三个月至一年内 - - 2,000,000,000.00 5.80% 合计 - 2,000,000,000.00 16. 卖出回购金融资产款 （1）按标的物类别列示 项目 年末金额 年初金额 债券 14,788,026,926.22 15,745,662,287.62 融资融券收益权 28,165,000,000.00 33,392,853,500.00 合计 42,953,026,926.22 49,138,515,787.62 101 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （2）按业务类别列示 项目 年末金额 年初金额 质押式回购 8,887,940,000.00 10,959,470,000.00 买断式回购 5,894,818,926.22 4,763,422,287.62 债券质押式报价回购 5,268,000.00 22,770,000.00 融资融券收益权回购业务 28,165,000,000.00 33,392,853,500.00 合计 42,953,026,926.22 49,138,515,787.62 （3）质押式报价回购的剩余期限和利率区间 项目 年末金额 利率区间 年初金额 利率区间 一个月以内 5,268,000.00 1%-2.6% 22,720,000.00 2.3%-3.5% 一个月至三个月内 - - 50,000.00 4.0% 合计 5,268,000.00 22,770,000.00 （4）卖出回购金融资产款的担保物信息 项目 年末金额 年初金额 质押式回购 15,931,112,899.92 11,797,580,758.60 买断式回购 6,053,403,410.00 4,862,237,720.00 债券质押式报价回购 71,850,000.00 40,360,000.00 融资融券收益权回购业务 33,341,322,907.99 38,717,457,459.86 合计 55,397,689,217.91 55,417,635,938.46 17. 代理买卖证券款 项目 年末金额 年初金额 －个人 52,901,778,493.79 36,518,650,029.48 －机构 13,217,229,127.66 5,238,937,872.62 合计 66,119,007,621.45 41,757,587,902.10 截至2015年12月31日，代理买卖证券款余额较年初增加24,361,419,719.35元，增幅 58.34%，主要系客户交易结算资金余额增加所致。 18. 信用交易代理买卖证券款 项目 年末金额 年初金额 －个人 10,581,072,235.89 6,625,096,345.91 －机构 1,434,998,958.08 419,026,228.30 合计 12,016,071,193.97 7,044,122,574.21 截至2015年12月31日，信用交易代理买卖证券款余额较年初增加4,971,948,619.76元， 增幅70.58%，主要原因系信用客户交易结算资金余额增加所致。 102 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 19. 应付利息 项目 年末金额 年初金额 客户资金 12,317,699.03 7,754,180.62 长期借款 477,836.31 464,050.42 应付短期融资券 3,239,919.63 58,274,816.70 应付债券 2,040,778,113.73 404,390,410.96 卖出回购 260,235,863.01 89,363,908.57 应付收益凭证 575,754,488.69 3,927,874.72 应付短期公司债 489,398,832.25 6,794,520.55 其他 209,193.55 - 合计 3,382,411,946.20 570,969,762.54 其中：应付关联方长期借款利息情况 单位名称 与本公司的关系 金额 占应付利息的比例 招商银行股份有限公司 与本公司受同一实际控制人控制 477,836.31 0.01% 合计 477,836.31 0.01% 截至2015年12月31日，应付利息余额较年初增加2,811,442,183.66元，增幅492.40%， 主要原因为年末应付债券、卖出回购、应付收益凭证以及短期公司债利息支出增加所致。 20. 应付债券 债券名称 面值 发行日期 债券期限 发行金额 票面利率 年末金额 年初金额 12招商01 (1) 3,000,000,000 2013/3/5 3+2 年期 3,000,000,000 4.45% 2,999,829,944.59 2,998,848,461.75 12招商02 (1) 1,500,000,000 2013/3/5 5 年期 1,500,000,000 4.80% 1,498,904,483.03 1,498,435,802.25 12招商03 (1) 5,500,000,000 2013/3/5 10 年期 5,500,000,000 5.15% 5,486,702,450.30 5,485,201,541.80 14招商债 (2) 5,500,000,000 2015-5-26 10 年期 5,500,000,000 5.08% 5,475,434,300.00 - 15招商01 (3) 10,000,000,000 2015-3-19 3 年期 10,000,000,000 5.48% 10,000,000,000.00 - 15招商02 (3) 10,000,000,000 2015-3-24 5 年期 10,000,000,000 5.58% 10,000,000,000.00 - 15招商03 (3) 5,000,000,000 2015-4-13 3 年期 5,000,000,000 5.60% 5,000,000,000.00 - 15招商04 (3) 5,000,000,000 2015-4-13 3 年期 5,000,000,000 5.75% 5,000,000,000.00 - 15招商05 (3) 5,000,000,000 2015-4-24 2.5 年期 5,000,000,000 5.57% 5,000,000,000.00 - 2015/5/11～ 5.60%~ 收益凭证 2,500,000,000 1-2 年期 2,500,000,000 2,500,000,000.00 - 2015/6/30 6.10% 合计 52,960,871,177.92 9,982,485,805.80 （1）经中国证券监督管理委员会《关于核准招商证券股份有限公司公开发行公司债券 的批复》（证监许可[2013]73号）以及本公司2012年第二次临时股东大会决议、第四届董事 会2012年第九次临时会议决议批准，本公司于2013年3月7日在上海证券交易所发行公司债 券人民币100亿元，其中3+2年期品种30亿元、票面利率4.45%，5年期品种15亿元、票面利 率4.80%，10年期品种55亿元、票面利率5.15%。上述债券于2013年3月15日起在上交所挂 牌交易。 103 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （2）招商证券股份有限公司公开发行不超过人民币55亿元公司债券获得中国证券监督 管理委员会证监许可[2015]512号文核准。 2014年10月31日召开的第五届董事会及于2014 年11月17日召开的2014年第三次临时股东大会审议通过的关于本债券发行的有关决议。本 期债券为10年期固定利率债券，票面利率5.08%，本期债券无担保，面值100元，按面值平 价发行。2015年6月9日起在上海证券交易所挂牌交易。 （（3）招商证券股份有限公司2015年第一次临时股东大会批准所发行不超过350亿元 （含350亿元）人民币公司次级债额度。本年共发行了五期次级债，发行总额为350亿。15 招商01发行规模为100亿元，票面利率为5.48%，期限为3年，附第2年末发行人赎回选择权； 15招商02发行规模100亿元，票面利率为5.58%，期限为5年，附第3年末发行人赎回选择权； 15招商03发行规模50亿元，票面利率为5.6%，期限为3年，附第2年末发行人赎回选择权； 15招商04发行规模50亿元，票面利率为5.75%，期限为3年；15招商05发行规模50亿元， 票面利率为5.57%，期限为2.5年。 （4）截至2015年12月31日，应付债券余额较年初增加42,978,385,372.12元，增幅 430.54%，主要原因为次级债发行增加所致。 21. 其他负债 项目 年末金额 年初金额 代理兑付债券款 373,889.13 373,889.13 预提费用 8,703,441.62 15,458,033.75 其他应付款 45,157,138.94 46,012,779.48 合计 54,234,469.69 61,844,702.36 22. 手续费及佣金净收入 （1）手续费及佣金净收入 项目 本年金额 上年金额 手续费及佣金收入 17,481,728,936.97 6,588,593,286.02 证券经纪业务收入 14,312,700,779.86 4,848,967,340.42 其中：代理买卖证券业务 13,294,094,065.90 4,443,899,790.10 交易单元席位租赁 854,545,575.02 358,953,139.14 代销金融产品业务 164,061,138.94 46,114,411.18 投资银行业务收入 2,560,839,707.72 1,331,679,691.69 其中：证券承销业务 2,017,175,923.14 1,027,389,852.95 证券保荐业务 124,450,000.00 134,000,000.00 财务顾问业务 419,213,784.58 170,289,838.74 资产管理业务收入 320,323,736.99 375,527,288.92 投资咨询业务收入 287,864,712.40 32,418,964.99 手续费及佣金支出 2,735,125,623.36 1,091,185,964.92 证券经纪业务支出 2,440,145,631.96 792,776,644.81 其中：代理买卖证券业务 2,440,145,631.96 792,776,644.81 104 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 项目 本年金额 上年金额 投资银行业务支出 264,577,826.26 252,252,920.64 其中：证券承销业务 203,272,128.37 214,806,205.80 证券保荐业务 210,000.00 441,700.00 财务顾问业务 61,095,697.89 37,005,014.84 资产管理业务支出 29,902,165.14 18,479,529.47 投资咨询业务支出 500,000.00 27,676,870.00 手续费及佣金净收入 14,746,603,313.61 5,497,407,321.10 其中：财务顾问业务净收入 358,118,086.69 133,284,823.90 —并购重组财务顾问业务净收入--境内上市公司 138,583,480.00 25,302,065.34 —并购重组财务顾问业务净收入—其他 11,427,243.00 7,045,180.59 —其他财务顾问业务净收入 208,107,363.69 100,937,577.97 （2）代理销售金融产品业务收入 本年金额 上年金额 项目 销售总金额 销售总收入 销售总金额 销售总收入 基金 77,631,098,558.49 102,672,340.56 38,977,916,884.96 40,088,431.15 银行理财产品 - - 565,192,000.00 466,119.09 信托 5,532,000,000.00 61,362,625.98 1,372,150,000.00 5,559,860.94 保险 447,517.15 26,172.40 60,785.00 - 合计 83,163,546,075.64 164,061,138.94 40,915,319,669.96 46,114,411.18 （3）受托客户资产管理业务净收入 项目 集合资产管理业务 定向资产管理业务 专项资产管理业务 期末产品数量 - - - 期末客户数量 - - - 其中：个人客户 - - - 机构客户 - - - 年初受托资金 23,050,762,601.00 151,646,804,088.31 2,553,653,700.00 其中：自有资金投入 582,867,297.01 - 80,000,000.00 个人客户 19,344,610,190.86 59,017,102.02 - 机构客户 3,123,285,113.13 151,587,786,986.29 2,473,653,700.00 期末受托资金 - - - 其中：自有资金投入 - - - 个人客户 - - - 机构客户 - - - 期末主要受托资产初始成本 - - - 其中：股票 - - - 债券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 当期资产管理业务收入 269,409,936.25 48,483,800.74 2,430,000.00 当期资产管理业务支出 29,902,165.14 - - 当期资产管理业务净收入 239,507,771.11 48,483,800.74 2,430,000.00 105 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （4）本年手续费及佣金净收入较上年增加9,249,195,992.51元，增幅168.25%，主要 是受到证券市场行情影响，经纪业务收入和投行业务收入较上年增加所致。 23. 利息净收入 项目 本年金额 上年金额 利息收入： 9,492,251,281.13 3,511,964,570.87 存放金融同业利息收入 2,215,448,612.97 761,643,291.91 其中：自有资金存款利息收入 597,032,522.89 149,903,009.58 客户资金存款利息收入 1,618,416,090.08 611,740,282.33 融资融券利息收入 6,585,247,070.92 2,515,059,250.69 买入返售金融资产利息收入 688,874,090.39 235,262,028.27 其中：约定购回利息收入 3,676.05 7,534,818.37 股权质押回购利息收入 660,229,271.22 221,247,034.90 其他 2,681,506.85 - 利息支出： 7,118,357,066.50 1,851,902,748.76 客户资金存款利息支出 328,268,802.42 113,016,729.42 融资融券业务利息支出 83,325,148.98 42,684,846.83 卖出回购金融资产利息支出 2,784,179,419.21 789,149,153.98 其中：报价回购利息支出 362,992.16 516,598.08 银行拆借利息支出 44,901,781.48 20,636,346.66 应付债券利息支出 2,130,433,312.39 491,587,604.60 金融同业借款利息支出 10,400,000.00 - 应付短期融资券利息支出 251,868,646.92 383,235,832.55 应付短期公司债利息支出 661,494,111.70 6,984,520.55 应付收益凭证利息支出 823,070,082.32 4,607,714.17 其他 415,761.08 - 利息净收入 2,373,894,214.63 1,660,061,822.11 本年利息净收入较上年增加713,832,392.52元，增幅43.00%，主要是融资融券利息收 入增加。 24. 投资收益 项目 本年金额 上年金额 权益法核算的长期股权投资收益 543,695,898.54 562,643,483.70 金融工具投资收益 5,460,403,668.58 1,490,892,242.75 其中：持有期间取得的收益 3,756,092,517.13 1,618,170,663.92 －以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 3,046,980,948.79 1,209,419,627.07 －可供出售金融资产 709,111,568.34 408,751,036.85 处置金融工具取得的收益 1,704,311,151.45 -127,278,421.17 －以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 6,282,672,682.45 1,345,336,514.92 －可供出售金融资产 381,722,805.07 -1,595,509,407.29 －衍生金融工具 -4,941,085,935.40 122,894,471.20 －以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 -18,998,400.67 - 合计 6,004,099,567.12 2,053,535,726.45 106 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 本年投资收益较上年增加3,950,563,840.67元，增幅192.38%，主要是金融工具投资收 益增加。 （1）对联营企业和合营企业的投资收益 被投资单位 本年金额 上年金额 本年比上年增减变动的原因 博时基金管理有限公司 294,493,470.88 224,278,438.19 被投资单位净利润变动 招商基金管理有限公司 246,377,340.63 107,870,714.52 被投资单位净利润变动 广东金融高新区股权交易中心有限公司 2,825,087.03 494,330.99 被投资单位净利润变动 合计 543,695,898.54 332,643,483.70 （2）本年不存在重大限制的投资收益汇回事项。 25. 公允价值变动收益 项目 本年金额 上年金额 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 -658,298,791.27 2,299,995,627.49 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 2,878,582.03 - 衍生金融工具 683,187,370.56 -1,414,668,088.88 合计 27,767,161.32 885,327,538.61 2015年度公允价值变动收益较上年减少857,560,377.29元，减幅96.86%，主要是由于 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产及衍生金融工具公允价值变动所致。 26. 其他业务收入及成本 本年金额 上年金额 项目 其他业务收入 其他业务成本 其他业务收入 其他业务成本 租赁收入 8,870,612.54 819,830.28 9,124,453.88 819,830.28 三代手续费收入 17,951,234.95 - 12,999,485.16 - 其他 315,899.10 - 7,705,973.68 - 合计 27,137,746.59 819,830.28 29,829,912.72 819,830.28 27. 营业税金及附加 项目 本年金额 上年金额 计缴标准 营业税 1,417,972,613.10 508,961,145.64 5% 城市维护建设税 99,210,146.93 35,576,404.17 7% 教育费附加 70,898,621.53 25,443,658.06 3、5% 其他 4,388,217.96 2,108,277.66 —— 合计 1,592,469,599.52 572,089,485.53 本年营业税金及附加较上年增加 1,020,380,113.99 元，增幅 178.36%，主要是由于应 纳营业税额增加所致。 107 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 28. 业务及管理费 项目 本年金额 上年金额 职工工资 6,885,218,279.92 2,826,420,194.96 劳动保险费 322,444,741.51 202,652,100.29 业务及推广费 225,115,658.85 92,925,889.58 租赁费 219,595,176.37 180,307,883.61 办公运营费 168,706,429.48 162,725,049.99 折旧及摊销费 126,531,344.59 122,240,058.60 邮电通讯费 120,449,538.40 100,943,593.93 差旅费 117,634,648.96 61,379,995.79 证券及期货投资者保护基金 115,918,768.01 49,536,250.01 会员年费 94,884,556.27 38,482,014.58 其他 419,085,583.14 302,645,134.97 合计 8,815,584,725.50 4,140,258,166.31 本年业务及管理费较上年增加4,675,326,559.19元，增幅112.92%，主要系收入增长带 动相关变动成本增加及公司业务规模增长导致的运营类成本增加。 29. 营业外收入 （1）营业外收入明细 项目 本年金额 上年金额 计入本年非经常性损益的金额 非流动资产处置利得 1,096,201.18 233,891.33 1,096,201.18 其中：固定资产处置利得 1,096,201.18 233,891.33 1,096,201.18 政府补助 （2） 32,478,307.31 7,792,836.54 32,478,307.31 无法支付的应付款项 208,948.52 209,863.07 208,948.52 其他 52,763,123.07 3,050,395.79 52,763,123.07 合计 86,546,580.08 11,286,986.73 86,546,580.08 （2）政府补助明细 项目 本年金额 上年金额 与资产相关/与收益相关 深圳市总部经济企业奖励 20,000,000.00 - 与收益相关 扶持企业发展资金 8,984,900.00 4,361,000.00 与收益相关 金融企业补助资金 1,050,000.00 2,250,000.00 与收益相关 收到的其他政府补助 2,443,407.31 1,181,836.54 与收益相关 合计 32,478,307.31 7,792,836.54 30. 营业外支出 项目 本年金额 上年金额 计入本年非经常性损益金额 非流动资产处置损失 23,648,370.85 3,013,656.22 23,648,370.85 其中：固定资产处置损失 23,648,370.85 3,013,656.22 23,648,370.85 公益性捐赠支出 7,008,000.00 4,444,000.00 7,008,000.00 违约和赔偿损失 5,389.89 984,406.46 5,389.89 其他 141,264.01 2,084,753.03 141,264.01 合计 30,803,024.75 10,526,815.71 30,803,024.75 108 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 31. 现金流量表补充资料 项目 本年金额 上年金额 1、将净利润调节为经营活动现金流量： 净利润 10,153,292,797.77 3,742,925,936.40 加：资产减值准备 231,039,606.97 670,211,701.21 固定资产折旧 63,940,567.61 62,434,443.46 无形资产摊销 2,496,399.72 2,771,980.32 长期待摊费用摊销 60,914,207.54 57,853,465.10 处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益以“-”填列） 22,552,169.67 2,779,764.89 固定资产报废损失 - - 公允价值变动损益（收益以“-”填列） -27,767,161.32 -885,327,538.61 利息支出（收益以“-”填列） 3,877,279,939.22 886,415,671.87 投资损失（收益以“-”填列） -543,695,898.54 -562,643,483.70 递延所得税资产的减少（增加以“-”填列） -346,098,526.40 -175,797,766.11 递延所得税负债的增加（减少以“-”填列） -1,605,874.47 221,272,222.86 经营性应收项目的减少（增加以“-”填列） -59,624,527,178.92 -66,903,115,262.29 经营性应付项目的增加（减少以“-”填列） 27,434,591,518.75 79,482,163,935.95 其他 - - 经营活动产生的现金流量净额 -18,697,587,432.40 16,601,945,071.35 2、不涉及现金收支的重大投资和筹资活动： 3、现金及现金等价物净变动情况： 现金的年末余额 87,250,270,003.88 56,248,709,601.48 减：现金的年初余额 56,248,709,601.48 24,105,569,927.10 加：现金等价物的年末余额 - - 减：现金等价物的年初余额 - - 现金及现金等价物净增加额 31,001,560,402.40 32,143,139,674.38 32. 受托客户资产管理业务 项目 年末金额 年初金额 资产项目 存出与托管客户资金 - 2,893,100,725.93 应收款项 - 159,226,425.80 受托投资 - 174,285,336,766.38 其中：投资成本 - 180,669,064,094.77 已实现未结算收益 - -6,383,727,328.39 合计 - 177,337,663,918.11 负债项目 受托管理资金 - 177,251,220,389.31 应付受托业务款 - 86,443,528.80 合计 - 177,337,663,918.11 109 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 十七、 金融风险管理 （1） 风险管理架构 公司自成立伊始就致力于建立与自身经营战略相一致的、全面的、深入业务一线并富于 创造性和前瞻性的风险管理体系。公司风险管理的组织体系由五个层次构成，分别为：董事 会的战略性安排，监事会的监督检查，高级管理层及风险管理委员会的风险管理决策，风险 管理相关职能部门的风控制衡，其他各部门、分支机构及全资子公司的直接管理。 公司确立了风险管理的三道防线，即各部门及分支机构实施有效的风险管理自我控制为 第一道防线，风险管理相关职能部门实施专业的风险管理工作为第二道防线，稽核监察部实 施事后监督、评价为第三道防线。 公司风险管理组织架构中各部门或岗位履行全面风险管理职责如下：①董事会及董 事会风险管理委员会负责审批公司风险偏好、风险容忍度及各类风险限额指标，审批公 司经济资本分配方案，每季度召开会议，审议季度风险报告，全面审议公司的风险管理 情况。②公司监事会负责对公司全面风险管理体系运行的监督检查。③公司总裁和副总 裁所组成的高级管理层全面负责业务经营中的风险管理，并定期听取风险评估报告，确 定风险控制措施，制定风险限额指标。高级管理层设立风险管理委员会，作为经营层面 最高风险决策机构。公司首席风险官职责为推动全面风险管理体系建设，监测、评估、 报告公司整体风险水平，并为业务决策提供风险管理建议。④风险管理部作为公司市场、 信用、操作风险管理工作的牵头部门，履行市场风险、信用风险管理工作职责，并协助、 指导各单位开展操作风险管理工作。公司财务部履行流动性风险管理职能，推进流动性 风险管理体系、制度、政策的建立。法律合规部负责牵头公司合规及法律风险管理工作， 协助合规总监对公司及其工作人员的经营管理和执业行为的合规性进行审查、监督和检 查工作。稽核监察部负责对公司风险管理流程的有效性及执行情况进行稽核检查，并负 责牵头至少每年一次的风险管理体系整体评价。⑤公司各部门、分支机构及全资子公司 对各自所辖的业务及管理领域履行直接的风险管理、监督职能。 （2） 信用风险 公司面临的信用风险是指借款人或交易对手未能履行约定契约中的义务而造成经济损 失的风险。主要来自于以下四个方面：①融资融券、股票质押式回购交易、约定购回式证券 交易等业务的客户出现违约，不能偿还对公司所欠债务的风险；②债券、信托产品以及其他 信用类产品投资业务由于发行人或融资人出现违约，所带来的交易品种不能兑付本息的风险； ③权益互换、利率互换、场外期权等场外衍生品交易中的交易对手不履行支付义务的风险； ④经纪业务代理客户买卖证券、期货及其他金融产品，在结算当日客户资金不足时，代客户 进行结算后客户违约而形成的损失。 在融资融券、股票质押式回购交易、约定购回式证券交易等融资类业务方面，公司构建 了多层级的业务授权管理体系，并通过客户尽职调查、授信审批、授信后检查、担保品准入 与动态调整、逐日盯市、强制平仓、违约处置等方式，建立了完善的事前、事中、事后全流 110 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 程风险管理体系。 在债券投资业务方面，公司建立内部信用评级机制来控制债券违约和降级风险以及投资 对手的违约风险，通过业务授权限定投资品种和交易对手的最低等级要求，并通过分散化策 略降低投资品种和交易对手违约带来的损失程度。 在场外衍生品交易业务方面，公司逐步建立了包括投资者适当性、客户尽职调研、交易 对手授信、标的证券折算率规则、有效资产负债比监控、履约担保品管理和客户违约处理等 多个方面的管理办法和配套细则，从事前、事中、事后三个环节加强重点管理。 在经纪业务方面，境内代理客户的证券交易以全额保证金结算，境外代理客户的证券及 其他金融产品交易，通过加强客户授信和保证金管理，有效控制了相关的信用风险。 报告期末，公司不考虑任何担保物及其他信用增级措施的最大信用风险敞口如下： 1）最大信用风险敞口 合并 单位：人民币万元 年末金额 年初金额 (1) 可供出售金融资产 2,128,739 1,309,420 (2) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 2,388,223 1,744,351 衍生金融资产 101,635 1,202 融出资金 6,438,934 5,859,516 买入返售金融资产 1,433,476 754,470 应收款项 332,011 206,694 应收利息 88,867 39,942 其他资产 13,000 15,611 存出保证金 85,744 24,468 结算备付金 1,916,619 1,219,180 货币资金 8,161,805 5,486,689 最大信用风险敞口 23,089,053 16,661,543 母公司 单位：人民币万元 年末金额 年初金额 (1) 可供出售金融资产 2,128,739 1,309,420 (2) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 2,102,227 1,568,095 衍生金融资产 37,478 486 融出资金 6,261,948 5,685,071 买入返售金融资产 1,378,777 650,653 应收款项 59,138 27,610 应收利息 82,147 36,868 其他资产 159,936 13,303 存出保证金 95,444 59,169 结算备付金 1,655,202 999,955 货币资金 7,160,263 4,624,916 最大信用风险敞口 21,121,299 14,975,546 111 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） （1）可供出售金融资产包含债券、信托产品和融出证券。 （2）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产包含债券、信托产品和融出证 券。 2）风险集中度 在不计任何抵押品及其他信用提升的情况下，合并口径的最大信用风险敞口，按地区划 分为： 截至2015年12月31日 单位：人民币万元 中国大陆 中国大陆以外 总计 可供出售金融资产 2,128,739 - 2,128,739 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 2,121,148 267,075 2,388,223 衍生金融资产 37,479 64,156 101,635 融出资金 6,261,948 176,986 6,438,934 买入返售金融资产 1,433,476 - 1,433,476 应收款项 57,491 274,520 332,011 应收利息 84,587 4,280 88,867 其他资产 10,035 2,965 13,000 存出保证金 78,625 7,119 85,744 结算备付金 1,916,619 - 1,916,619 货币资金 7,604,415 557,390 8,161,805 最大信用风险敞口 21,734,562 1,354,491 23,089,053 截至2014年12月31日 单位：人民币万元 中国大陆 中国大陆以外 总计 可供出售金融资产 1,309,420 - 1,309,420 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 1,608,452 135,899 1,744,351 衍生金融资产 487 715 1,202 融出资金 5,685,0721 174,445 5,859,516 买入返售金融资产 754,470 - 754,470 应收账款 30,685 176,009 206,694 应收利息 - 39,942 39,942 其他资产 - 15,611 15,611 存出保证金 22,546 1,922 24,468 结算备付金 1,219,180 - 1,219,180 货币资金 4,853,427 633,262 5,486,689 最大信用风险敞口 15,483,738 1,177,805 16,661,543 112 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 3）金融资产的信用评级分析 相关期末，债券的账面价值按评级归类如下： 合并 单位：人民币万元 年末金额 年初金额 境内债券 中国主权信用 1,196,933 519,307 AAA 989,242 996,917 AA+ 854,897 416,429 AA 291,508 246,613 AA- - 8,620 AA-以下 - - A-1 85,933 150,155 未评级 759,149 410,133 小计 4,177,662 2,748,174 境外债券 - A 2,358 21,709 B 49,234 54,845 C 126,535 11,151 D - - NR(IncludeCB) 88,948 48,194 小计 267,075 135,899 总计 4,444,737 2,884,073 母公司 单位：人民币万元 年末金额 年初金额 境内债券 中国主权信用 1,196,933 519,307 AAA 970,322 974,232 AA+ 854,897 406,050 AA 291,508 239,326 AA- - 8,620 AA-以下 - - A-1 85,933 150,155 未评级 759,149 410,127 总计 4,158,742 2,707,817 注：中国主权信用指中国政府债务所对应的评级。AAA～A指一年期以上债务的评级， 其中AAA为最高评级；A-1指一年期以内债务的最高评级。未评级指信用评级机构未对该债 项进行评级。 境外债券评级取自穆迪、标普、惠誉三者（若有）评级中的最低者；若三者均无评级， 则即为NR；其中A评级包括穆迪评级Aaa~Aa3、标普评级AAA~AA-、惠誉评级AAA~AA- 113 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 的产品；B评级包括穆迪评级A1~Baa3、标普评级A+~BBB-、惠誉评级A+~BBB-的产品；C 评级包括穆迪评级Ba1~B3、标普评级BB+~B-、惠誉评级BB+~B-的产品；D评级包括穆迪 评级Caa1~D、标普评级CCC+~C、惠誉评级CCC+~B-的产品。 （3） 市场风险 1）市场风险来源及其管理 公司面临的市场风险是持仓组合由于相关市场的不利变化而导致损失的风险。公司的持 仓组合主要来自于自营投资、为客户做市业务以及其他投资活动等，持仓组合的变动主要来 自于自营投资的相关策略交易行为以及客户的做市要求。公司的持仓组合使用公允价值进行 计算，因此随着市场因素与持仓组合的变化每日会发生波动。公司面临的市场风险的主要类 别如下：①权益类风险：来自于持仓组合在股票、股票组合及股指期货等权益类证券的价格 及波动率变化上的风险暴露；②利率类风险：来自于持仓组合在固定收益投资收益率曲线结 构、利率波动性和信用利差等变化上的风险暴露；③商品类风险：来自于持仓组合在商品现 货价格、远期价格及波动率变化上的风险暴露；④汇率类风险：来自于持仓组合在外汇汇率 即期、远期价格及波动率变化上的风险暴露。 公司根据董事会制定的风险偏好、风险容忍度系列指标，统一进行经济资本分配，通过 考虑各类投资的风险收益情况，结合相关性和分散化效应将公司整体的风险限额分配至各业 务部门和业务条线，并相应制定业务授权。前台业务部门作为市场风险的直接承担者，负责 一线风险管理工作。其负责人及投资经理运用其对相关市场和产品的深入了解和丰富经验在 其授权范围内开展交易并负责前线风险管理工作，动态管理其持仓部分的市场风险暴露，主 动采取降低敞口或对冲等风险措施。风险管理部作为独立的监控管理部门，向公司首席风险 官负责，使用专业风险管理工具和方法对各投资策略、业务部门、业务条线和全公司等不同 层次上的市场风险状况进行独立的监控、测量和管理，并按日、月、季度等不同频率生成相 应层次的风险报表和分析评估报告，发送给公司经营管理层以及相应的业务部门和业务条线 的主要负责人。当发生接近或超过风险限额情况时，风险管理部会及时向公司经营管理层以 及相应的业务部门/条线的主要负责人发送预警和风险提示，并根据相关公司领导和委员会 审批意见，监督业务部门落实实施应对措施。风险管理部还会持续地直接与业务部门/条线 的团队沟通讨论最新市场状况、当前风险暴露和可能出现的极端压力情景等问题。 2）价格风险 风险价值（VaR） 公司采用风险价值（VaR）作为衡量公司各类金融工具构成的整体证券投资组合的市场 风险工具，风险价值（VaR）是一种用以估算在某一给定时间范围，相对于某一给定的置信 区间来说，由证券价格变动而引起的最大可能的持仓亏损的方法。 按风险类别分类的VaR（置信水平为95%，观察期为1个交易日）分析概况如下： 114 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 合并 相关期末值： 单位：人民币万元 年末金额 年初金额 权益类市场风险 69,074 4,920 利率类市场风险 6,455 5,490 商品类市场风险 1,156 11 外汇类市场风险 212 27 分散化效应 -5,888 -2,004 合计 71,009 8,444 最高值： 单位：人民币万元 本年金额 上年金额 权益类市场风险 71,214 4,920 利率类市场风险 5,318 5,490 商品类市场风险 959 11 外汇类市场风险 55 27 分散化效应 -5,738 -2,004 合计 71,808 8,444 最低值： 单位：人民币万元 本年金额 上年金额 权益类市场风险 6,290 3,389 利率类市场风险 4,108 1,263 商品类市场风险 506 273 外汇类市场风险 25 38 分散化效应 -2,803 -1,308 合计 8,126 3,655 平均值： 单位：人民币万元 本年金额 上年金额 权益类市场风险 35,343 3,995 利率类市场风险 5,861 2,914 商品类市场风险 668 250 外汇类市场风险 46 29 分散化效应 -4,984 -1,974 合计 36.934 5,214 115 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 母公司 相关期末值： 单位：人民币万元 年末金额 年初金额 权益类市场风险 69,043 4,274 利率类市场风险 6,329 5,326 商品类市场风险 1,088 - 外汇类市场风险 - - 分散化效应 -5,505 -1,531 合计 70,955 8,069 最高值： 单位：人民币万元 本年金额 上年金额 权益类市场风险 71,181 4,274 利率类市场风险 5,125 5,326 商品类市场风险 884 - 外汇类市场风险 - - 分散化效应 -5,505 -1,531 合计 71,775 8,069 最低值： 单位：人民币万元 本年金额 上年金额 权益类市场风险 5,104 3,243 利率类市场风险 4,071 1,159 商品类市场风险 136 254 外汇类市场风险 - - 分散化效应 -2,570 -1,209 合计 6,741 3,447 平均值： 单位：人民币万元 本年金额 上年金额 权益类市场风险 34,589 3,567 利率类市场风险 5,666 2,492 商品类市场风险 581 202 外汇类市场风险 - - 分散化效应 -4,724 -1,577 合计 36,112 4,684 116 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 注：权益类市场风险VaR值中包括了2015年因市场维稳新增的专项方向性投资以及委 托证金公司产生的权益类投资，其中委托证金投资的VaR值参考沪深300指数的波动率模拟 计算得出。 3）利率风险 相关期末，下表列示公司计息金融资产及负债至合约重新定价日或合约到期日（以较早 者为准）的剩余期限。下表未列示的其他金融资产及负债并无重大利率风险。 合并 截至2015年12月31日 单位：人民币万元 1 个月以内 1-3 个月 3个月-1年 1-5 年 5 年以上 非计息 总计 金融资产 可供出售金融资产 83,184 136,735 374,789 1,032,127 441,181 1,506,248 3,574,264 以公允价值计量且其变动计 177,081 264,447 560,983 1,100,081 259,539 3,920,518 6,282,649 入当期损益的金融资产 衍生金融资产 - - - - - 101,635 101,635 融出资金 329,320 504,042 5,605,572 - - - 6,438,934 买入返售金融资产 458,902 88,489 539,678 346,407 - - 1,433,476 应收款项 2,506 24,440 1,760 - - 303,305 332,011 存出保证金 85,744 - - - - - 85,744 结算备付金 1,916,619 - - - - - 1,916,619 货币资金 8,161,805 - - - - - 8,161,805 小计 11,215,161 1,018,153 7,082,782 2,478,615 700,720 5,831,706 28,327,137 金融负债 短期借款 185,450 16,756 106,817 - - - 309,023 长期借款 - - - 45,397 - - 45,397 应付短期融资款 475,004 1,115,457 1,197,371 - - - 2,787,832 拆入资金 400,000 - - - - - 400,000 应付债券 - - - 4,199,873 1,096,214 - 5,296,087 卖出回购金融资产款 1,478,803 - 1,730,000 1,086,500 - - 4,295,303 衍生金融负债 - - - - - 186,637 186,637 以公允价值计量且变动计入 81,842 15,509 1,114 1,811 - 136,652 236,928 当期损益的金融负债 代理买卖证券款 7,673,297 - - - - - 7,673,297 信用交易代理买卖证券款 1,201,607 - - - - - 1,201,607 应付款项 781 8,100 37,446 - - 560,176 606,503 代理兑付证券款 37 - - - - - 37 小计 11,496,821 1,155,822 3,072,748 5,333,581 1,096,214 883,465 23,038,651 净头寸 -281,660 -137,669 4,010,034 -2,854,966 -395,494 4,948,241 5,288,486 117 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 截至2014年12月31日 单位：人民币万元 1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 非计息 总计 金融资产 可供出售金融资产 627 10,395 59,628 723,379 439,395 254,376 1,487,800 以公允价值计量且其变动 54,134 80,225 293,401 928,395 309,959 1,946,053 3,612,167 计入当期损益的金融资产 衍生金融资产 - - - - - 1,202 1,202 融出资金 231,076 490,360 5,138,080 - - - 5,859,516 买入返售金融资产 99,101 47,119 434,207 174,043 - - 754,470 应收款项 - 13,139 52,351 - - 141,204 206,694 存出保证金 24,468 - - - - - 24,468 结算备付金 1,219,180 - - - - - 1,219,180 货币资金 5,486,689 - - - - - 5,486,689 小计 7,115,275 641,238 5,977,667 1,825,817 749,354 2,342,835 18,652,186 金融负债 - 短期借款 160,141 - 124,247 - - - 284,388 长期借款 - - - 29,550 - - 29,550 应付短期融资款 432,538 971,539 32,238 - - - 1,436,315 拆入资金 260,000 - 200,000 - - - 460,000 应付债券 - - - 449,729 548,520 - 998,249 卖出回购金融资产款 1,529,900 384,572 2,569,380 430,000 - - 4,913,852 衍生金融负债 - - - - - 84,987 84,987 以公允价值计量且变动计 - - - - - 21,070 21,070 入当期损益的金融负债 代理买卖证券款 5,065,010 - - - - - 5,065,010 信用交易代理买卖证券款 704,412 - - - - - 704,412 应付款项 - 19,531 63,850 - - 559,959 643,340 代理兑付证券款 37 - - - - - 37 小计 8,152,038 1,375,642 2,989,715 909,279 548,520 666,016 14,641,210 净头寸 -1,036,763 -734,404 2,987,952 916,538 200,834 1,676,819 4,010,976 118 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 母公司 截至2015年12月31日 单位：人民币万元 1个月以内 1-3个月 3个月-1年 1-5年 5年以上 非计息 总计 金融资产 可供出售金融资产 83,184 136,735 374,789 1,032,127 441,181 1,432,809 3,500,825 以公允价值计量且其变动 162,168 254,192 537,286 897,190 239,891 3,312,328 5,403,055 计入当期损益的金融资产 衍生金融资产 - - - - - 37,478 37,478 融出资金 152,335 504,042 5,605,571 - - - 6,261,948 买入返售金融资产 450,801 84,489 497,080 346,407 - - 1,378,777 应收款项 - - - - - 59,138 59,138 存出保证金 95,444 - - - - - 95,444 结算备付金 1,655,202 - - - - - 1,655,202 货币资金 7,160,263 - - - - - 7,160,263 小计 9,759,397 979,458 7,014,726 2,275,724 681,072 4,841,753 25,552,130 金融负债 长期借款 - - - 37,019 - - 37,019 应付短期融资款 475,004 1,115,457 1,197,371 - - - 2,787,832 拆入资金 400,000 - - - - - 400,000 应付债券 - - - 4,199,873 1,096,214 - 5,296,087 卖出回购金融资产款 1,478,803 - 1,730,000 1,086,500 - - 4,295,303 衍生金融负债 - - - - - 122,542 122,542 以公允价值计量且变动计 81,842 15,509 1,114 - - - 98,465 入当期损益的金融负债 代理买卖证券款 6,611,901 - - - - - 6,611,901 信用交易代理买卖证券款 1,201,607 - - - - - 1,201,607 应付款项 - - - - - 277,949 277,949 代理兑付证券款 37 - - - - - 37 小计 10,249,194 1,130,966 2,928,485 5,323,392 1,096,214 400,491 21,128,742 净头寸 -489,797 -151,508 4,086,241 -3,047,668 -415,142 4,441,262 4,423,388 119 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 截至2014年12月31日 单位：人民币万元 1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 非计息 总计 金融资产 可供出售金融资产 627 10,395 59,628 723,379 439,395 244,370 1,477,794 以公允价值计量且其变动 33,282 77,446 278,018 790,510 295,136 1,699,112 3,173,504 计入当期损益的金融资产 衍生金融资产 - - - - - 486 486 融出资金 56,631 490,360 5,138,080 - - - 5,685,071 买入返售金融资产 93,130 10,591 170,042 376,890 - - 650,653 应收款项 - - - - - 27,610 27,610 存出保证金 59,169 - - - - - 59,169 结算备付金 999,955 - - - - - 999,955 货币资金 4,624,916 - - - - - 4,624,916 小计 5,867,710 588,792 5,645,768 1,890,779 734,531 1,971,578 16,699,158 金融负债 短期借款 - - - - - - - 长期借款 - - - 29,550 - - 29,550 应付短期融资款 432,538 971,540 39,237 - - - 1,443,315 拆入资金 260,000 - 200,000 - - - 460,000 应付债券 - - - 449,729 548,520 - 998,249 卖出回购金融资产款 1,529,900 384,572 2,569,380 430,000 - - 4,913,852 衍生金融负债 - - - - - 84,987 84,987 代理买卖证券款 4,175,759 - - - - - 4,175,759 信用交易代理买卖证券款 704,412 - - - - - 704,412 应付款项 - - - - - 354,857 354,857 代理兑付证券款 37 - - - - - 37 小计 7,102,646 1,356,112 2,808,617 909,279 548,520 439,844 13,165,018 净头寸 -1,234,936 -767,320 2,837,151 981,500 186,011 1,531,734 3,534,140 120 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 敏感性分析 公司使用利率敏感性分析衡量在其他变量不变的假设情况下，可能发生的合理利率变动 对于公司收入及权益的影响。假设市场整体利率平行变动时，且不考虑管理层为降低利率风 险而可能采取的风险管理活动，本公司的利率敏感性分析如下： 合并 收入敏感性 单位：人民币万元 本年金额 上年金额 收益率曲线变动 上升 100 个基点 -35,376 -33,654 下降 100 个基点 35,585 33,800 权益敏感性 单位：人民币万元 本年金额 上年金额 收益率曲线变动 上升 100 个基点 -94,451 -72,579 下降 100 个基点 94,867 72,855 母公司 收入敏感性 单位：人民币万元 本年金额 上年金额 收益率曲线变动 上升 100 个基点 -31,994 -33,504 下降 100 个基点 32,202 33,650 权益敏感性 单位：人民币万元 本年金额 上年金额 收益率曲线变动 上升 100 个基点 -91,068 -72,430 下降 100 个基点 91,484 72,706 4）汇率风险 汇率风险主要是指因外汇汇率变动而导致公司财务情况和现金流量发生不利变动。公司 使用汇率敏感度分析来计量汇率风险。下表列示了公司主要币种外汇风险敞口的汇率敏感性 121 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 分析，其计算了当其他项目不变时，外币对人民币汇率的合理可能变动对收入和权益的影响。 负数表示可能减少税前利润或权益，正数表示可能增加收入或权益。 合并 单位：人民币万元 本年金额 上年金额 汇率变动 美元汇率下降 3% -6,521 -3,106 港币汇率下降 3% 1,022 639 母公司 单位：人民币万元 本年金额 上年金额 汇率变动 美元汇率下降 3% -134 -50 港币汇率下降 3% -172 -100 上表列示了美元及港币相对人民币贬值3%对收入和权益所产生的影响，若上述比重以 相同幅度升值，则将对收入和权益产生与上表相同金额方向相反的影响。 （4） 操作风险 公司面临的操作风险指由不完善或有问题的内部程序、人员及系统或外部事件而导致的 风险。操作风险事件主要表现为七类，包括：内部欺诈，外部欺诈，就业制度和工作场所安 全，客户、产品和业务活动，实物资产损坏，营业中断和信息技术系统瘫痪，执行、交割和 流程管理。 公司强调业务规模、获利与风险承受度的匹配，不因对利润的追求而牺牲对操作风险的 管控，坚持在稳健经营的前提下开展各项业务。2015年，公司持续强化操作风险管理，逐 步建立起与公司业务性质、规模和复杂程度相适应的完善的操作风险管理体系，通过操作风 险事件与损失数据收集工具的落地实施，实现了操作风险的有效地识别、评估、监测及报告 的全流程闭环管理。此外，通过操作风险自查和操作风险手册更新、信息系统外部接入管理， 以及信息技术自查和信息技术风险第三方评估等工作的开展，有效排查了各项核心业务、关 键流程中的操作风险隐患，并重点针对新业务、新流程所隐藏的操作风险予以防范和治理。 （5） 流动性风险 1）流动性风险来源及其管理 公司面临的流动性风险主要为无法以合理成本及时获得充足资金，以偿付到期债务、履 行其他支付义务和满足正常业务开展的其他资金需求的风险。若未来公司的经营环境发生重 大不利变化，负债水平不能保持在合理的范围内，且公司的经营管理出现异常波动，公司将 122 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 可能无法按期足额偿付相关债务的本金或利息。 为预防流动性风险，公司建立了优质流动性资产储备和最低备付金额度制度，制定了流 动性应急管理计划，在资金计划中预留最低备付金，储备了国债、央票等在极端情况下仍可 随时变现的高流动性资产，以备意外支出；公司积极开展资金缺口管理，敏感性分析、压力 测试等管理工具，及早识别潜在风险，提前安排融资和调整业务用资节奏，有效管理支付风 险，并持续拓展融资渠道，均衡债务到期分布，避免因融资渠道过于单一或债务集中到期的 偿付风险；公司建立了内部风险报告制度，及时掌握各业务及分支机构经营中的流动性风情 况，并采取措施促进公司各业务和各分支机构安全稳健地持续经营。 2）按合约期限划分的未折现现金流量 合并 截至 2015 年 12 月 31 日 单位：人民币万元 未折现现 应要求 3 个月-1 金流量 账面金额 偿还 1 个月内 1-3 个月 年 1-5 年 5 年以上 总额 金融负债 短期借款 309,023 70,490 124,442 25,792 94,449 - - 315,173 长期借款 45,397 - 68 432 2,061 46,350 - 48,911 应付短期融资款 2,787,832 - 493,820 1,162,180 1,281,609 - - 2,937,609 拆入资金 400,000 - 400,096 - - - - 400,096 应付债券 5,296,087 - - 159,475 112,540 4,785,883 1,324,675 6,382,573 卖出回购金融资产款 4,295,303 - 1,479,296 34,770 1,820,505 1,142,763 - 4,477,334 衍生金融负债 186,637 186,637 - - - - - 186,637 以公允价值计量且变动计 236,928 18,566 82,016 15,571 1,122 44,312 75,586 237,173 入当期损益的金融负债 代理买卖证券款 7,673,297 7,673,297 - - - - - 7,673,297 信用交易代理买卖证券款 1,201,607 1,201,607 - - - - - 1,201,607 应付款项 606,503 560,176 8,367 8,276 39,735 - - 616,554 代理兑付证券款 37 37 - - - - - 37 总计 23,038,651 9,710,810 2,588,105 1,406,496 3,352,021 6,019,308 1,400,261 24,477,001 123 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 截至 2014 年 12 月 31 日 单位：人民币万元 应要求 3 个月-1 5 年以 未折现现 账面金额 偿还 1 个月内 1-3 个月 年 1-5 年 上 金流量总额 金融负债 短期借款 284,388 126,420 34,570 41,767 89,442 - - 292,199 长期借款 29,550 - - 428 2,294 31,551 - 34,273 应付短期融资款 1,436,315 - 431,488 981,625 34,712 - - 1,447,825 拆入资金 460,000 - 260,253 - 205,784 - - 466,037 应付债券 998,249 - - - 48,875 624,950 663,512 1,337,337 卖出回购金融资产款 4,913,852 - 1,529,900 388,736 2,656,750 471,848 - 5,047,234 衍生金融负债 84,987 755 2,800 13,365 68,067 - - 84,987 以公允价值计量且变动计 21,070 21,070 - - - - - 21,070 入当期损益的金融负债 代理买卖证券款 5,065,010 5,065,010 - - - - - 5,065,010 信用交易代理买卖证券款 704,412 704,412 - - - - - 704,412 应付款项 643,340 566,101 - 24,746 69,505 - - 660,352 代理兑付证券款 37 37 - - - - - 37 总计 14,641,210 6,483,805 2,259,011 1,450,667 3,175,429 1,128,349 663,512 15,160,773 母公司 截至 2015 年 12 月 31 日 单位：人民币万元 未折现现 应要求 3 个月-1 金流量总 账面金额 偿还 1 个月内 1-3 个月 年 1-5 年 5 年以上 额 金融负债 长期借款 37,019 - - 432 1,859 37,702 - 39,993 应付短期融资款 2,787,832 - 493,820 1,162,180 1,281,609 - - 2,937,609 拆入资金 400,000 - 400,096 - - - - 400,096 应付债券 5,296,087 - - 159,475 112,540 4,785,883 1,324,675 6,382,573 卖出回购金融资产款 4,295,303 - 1,479,296 34,770 1,820,505 1,142,763 - 4,477,334 衍生金融负债 122,542 122,542 - - - - - 122,542 以公允价值计量且变动计 98,465 - 82,016 15,571 1,122 - - 98,709 入当期损益的金融负债 代理买卖证券款 6,611,901 6,611,901 - - - - - 6,611,901 信用交易代理买卖证券款 1,201,607 1,201,607 - - - - - 1,201,607 应付款项 277,949 277,949 - - - - - 277,949 代理兑付证券款 37 37 - - - - - 37 总计 21,128,742 8,214,036 2,455,228 1,372,428 3,217,635 5,966,348 1,324,675 22,550,350 124 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 截至 2014 年 12 月 31 日 单位：人民币万元 应要求 未折现现金 账面金额 偿还 1 个月内 1-3 个月 3个月-1年 1-5 年 5年以上 流量总额 金融负债 长期借款 29,550 - - 428 2,294 31,551 - 34,273 应付短期融资款 1,443,315 - 433,494 981,625 39,852 - - 1,454,971 拆入资金 460,000 - 260,253 - 205,784 - - 466,037 应付债券 998,249 - - - 48,875 624,950 663,512 1,337,337 卖出回购金融资产款 4,913,852 - 1,529,900 388,736 2,656,750 471,848 - 5,047,234 衍生金融负债 84,987 755 2,800 13,365 68,067 - - 84,987 代理买卖证券款 4,175,759 4,175,759 - - - - - 4,175,759 信用交易代理买卖证券款 704,412 704,412 - - - - - 704,412 应付款项 354,857 354,857 - - - - - 354,857 代理兑付证券款 37 37 - - - - - 37 总计 13,165,018 5,235,820 2,226,447 1,384,154 3,021,622 1,128,349 663,512 13,659,904 （6） 母公司净资本及相关风险控制指标 报告期内，公司净资本等各项风险控制指标均持续符合《证券公司管理办法》及《证券 公司风险控制指标管理办法》的有关规定。2015年12月末公司净资本等主要风险控制指标 情况如下： 单位：人民币万元 项 目 年末金额 年初金额 预警标准 监管标准 净资本（元） 3,715,388 2,544,885 净资产（元） 4,627,408 4,055,832 净资本/各项风险资本准备之和 728.19% 803.73% >120% >100% 净资本/净资产 80.29% 62.75% >48% >40% 净资本/负债 25.58% 28.96% >9.6% >8% 净资产/负债 31.86% 46.15% >24% >20% 自营权益类证券及证券衍生品/净资本 57.36% 35.98% <80% <100% 自营固定收益类证券/净资本 174.05% 117.48% <400% <500% 十八、 财务报告之批准日 本财务报告于2016年2月26日由本公司董事会批准报出。 125 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 财务报表补充资料： 一、本年非经常性损益表 按照中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号—非经 常性损益（2008）》的规定，本公司2015年度非经常性损益如下： 项目 本年金额 上年金额 非流动资产处置损益 -24,144,958.57 -2,779,764.89 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密 切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定 37,840,722.91 15,461,952.14 量持续享受的政府补助除外 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 22,266.27 -697,702.46 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 3,039,830.33 6,149.04 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 43,875,972.22 -3,269,088.77 其他符合非经常性损益定义的损益项目 非经常性损益合计 60,633,833.16 8,721,545.06 减：所得税影响额 15,214,990.35 2,184,688.62 扣除所得税影响后的非经常性损益 45,418,842.81 6,536,856.44 其中：归属于母公司所有者的非经常性损益 45,418,842.81 6,536,856.44 归属于少数股东的非经常性损益 - - 二、净资产收益率和每股收益 按照中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号——净资 产收益率和每股收益的计算及披露（2010年修订）》的规定，本公司加权平均净资产收益率、 基本每股收益和稀释每股收益如下： 2015 年度： 加权平均净资 每股收益 报告期利润 产收益率 基本每股收益 稀释每股收益 归属于母公司股东的净利润 23.95% 1.8782 1.8782 扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润 23.85% 1.8704 1.8704 2014 年度： 加权平均 每股收益 报告期利润 净资产收益率 基本每股收益 稀释每股收益 归属于母公司股东的净利润 10.85% 0.7224 0.7224 扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润 10.83% 0.7212 0.7212 126 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 三、变动异常的主要报表项目分析 对占公司报表日资产总额 5%或报告期利润总额 10%以上，且两个期间的数据变动幅 度达 30%以上的报表项目进行分析： 差异变 财务报表项目 年末/本年金额 年初/上年金额 差异变动金额 动幅度 货币资金 注1 81,618,054,473.80 54,866,893,638.48 26,751,160,835.32 48.76% 结算备付金 注2 19,166,188,028.21 12,191,800,738.04 6,974,387,290.17 57.21% 以公允价值计量且其变动计 注3 62,826,493,422.97 36,121,668,050.87 26,704,825,372.10 73.93% 入当期损益的金融资产 可供出售金融资产 注4 35,742,644,425.21 14,878,004,663.97 20,864,639,761.24 140.24% 应付短期融资款 注5 27,878,320,000.00 14,363,147,014.00 13,515,172,986.00 94.10% 代理买卖证券款 注6 76,732,972,397.49 50,650,100,104.14 26,082,872,293.35 51.50% 应付债券 注7 52,960,871,177.92 9,982,485,805.80 42,978,385,372.12 430.54% 手续费及佣金净收入 注8 16,448,731,355.55 6,181,489,570.41 10,267,241,785.14 166.10% 利息净收入 注9 2,620,791,348.68 1,910,309,804.73 710,481,543.95 37.19% 投资收益 注 10 6,382,403,664.87 1,757,307,540.61 4,625,096,124.26 263.19% 营业税金及附加 注 11 1,663,828,670.26 588,459,180.08 1,075,369,490.18 182.74% 业务及管理费 注 12 9,822,649,973.71 4,779,815,973.73 5,042,833,999.98 105.50% 所得税费用 注 13 2,705,736,243.51 1,087,357,215.72 1,618,379,027.79 148.84% 注 1：货币资金增加原因主要系公司经纪业务客户资金存款增加； 注 2：结算备付金增加原因主要系公司经纪业务客户结算备付金增加； 注3：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产增加原因主要系本年债券和基 金的投资规模增加； 注4：可供出售金融资产增加原因主要系本公司可供出售金融资产的投资规模增加； 注5：应付短期融资款增加原因系公司本年发行短期公司债和收益凭证所致； 注6：代理买卖证券款增加原因主要系客户交易结算资金余额增加； 注7：应付债券增加主要系次级债发行所致； 注8：手续费及佣金净收入增加原因主要系因证券市场行情影响，经纪业务收入及投行 业务收入增加； 注9：利息净收入增加原因主要系融资融券业务规模增长导致融资融券利息收入增加； 注10：投资收益增加原因主要系金融工具投资收益增加所致； 注11：营业税金及附加增加原因主要系应纳营业税额增加； 127 招商证券股份有限公司财务报表附注 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 （本财务报表附注除特别注明外，均以人民币元列示） 注12：业务及管理费增加原因主要系收入增长带动相关变动成本增加及公司业务规模 增长导致的运营类成本增加； 注13：所得税费用增加原因主要系由于应纳税所得额较上年出现较大幅度上升，从而 导致当期所得税费用增加。 招商证券股份有限公司 二○一六年二月二十六日 128
首页
微信公众号
证券之星APP
