金枫酒业：2015年半年度报告_股票频道

2015 年半年度报告

公司代码：600616 公司简称：金枫酒业

上海金枫酒业股份有限公司

2015 年半年度报告

重要提示

一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、

准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法

律责任。

二、未出席董事情况

未出席董事职务未出席董事姓名未出席董事的原因说明被委托人姓名

独立董事黄泽民公务储一昀

董事杨帆公务陈国芳

三、本半年度报告未经审计。

四、公司负责人葛俊杰、主管会计工作负责人陈国芳及会计机构负责人（会计主管人

员）邓春山声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

五、前瞻性陈述的风险声明

本报告中所涉及的未来计划发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，

敬请投资者注意投资风险。

六、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况

否

七、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？

否

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2015 年半年度报告

第一节释义 ................................................................................................................... 3

第二节公司简介 ........................................................................................................... 3

第三节会计数据和财务指标摘要 ............................................................................... 4

第四节董事会报告. ...................................................................................................... 5

第五节重要事项 ......................................................................................................... 14

第六节股份变动及股东情况 ..................................................................................... 21

第七节优先股相关情况 ............................................................................................. 23

第八节董事、监事、高级管理人员情况 ................................................................. 23

第九节财务报告 ......................................................................................................... 24

第十节备查文件目录 ................................................................................................. 98

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2015 年半年度报告

第一节释义

在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：

常用词语释义

本公司、公司、金枫酒业指上海金枫酒业股份有限公司

糖酒集团指上海市糖业烟酒（集团）有限公司

光明集团指光明食品（集团）有限公司

第二节公司简介

一、公司信息

公司的中文名称上海金枫酒业股份有限公司

公司的中文简称金枫酒业

公司的外文名称 SHANGHAI JINFENG WINE COMPANY LIMITED

公司的外文名称缩写 SJFW

公司的法定代表人葛俊杰

二、联系人和联系方式

董事会秘书证券事务代表

姓名张黎云刘启超

联系地址上海市普陀区宁夏路777号（海棠大厦内）上海市普陀区宁夏路777号（海棠大厦内）

电话（021）58352625 （021）50812727*908 （021）58352625 （021）50812727*908

传真（021）58352620 （021）58352620

电子信箱 lily@jinfengwine.com lqc@jinfengwine.com

三、基本情况变更简介

公司注册地址上海市浦东新区张杨路579号（三鑫大厦内）

公司注册地址的邮政编码 200120

公司办公地址上海市普陀区宁夏路777号（海棠大厦内）

公司办公地址的邮政编码 200063

公司网址 www.jinfengwine.com

电子信箱 jfjy@jinfengwine.com

四、信息披露及备置地点变更情况简介

公司选定的信息披露报纸名称《上海证券报》、《中国证券报》

登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.sse.com.cn

公司半年度报告备置地点公司董事会办公室

五、公司股票简况

股票种类股票上市交易所股票简称股票代码变更前股票简称

A股上海证券交易所金枫酒业 600616 第一食品

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第三节会计数据和财务指标摘要

一、公司主要会计数据和财务指标

(一) 主要会计数据

单位：元币种：人民币

本报告期本报告期比上年

主要会计数据上年同期

（1－6月）同期增减(%)

营业收入 441,537,252.33 446,944,854.36 -1.21

归属于上市公司股东的净利润 37,176,020.94 60,319,449.56 -38.37

归属于上市公司股东的扣除非经常性损益

37,198,327.91 54,899,986.62 -32.24

的净利润

经营活动产生的现金流量净额 -28,046,249.35 -67,304,257.93 不适用

本报告期末比上

本报告期末上年度末

年度末增减(%)

归属于上市公司股东的净资产 1,916,865,981.28 1,905,420,921.09 0.60

总资产 2,345,230,275.59 2,211,321,737.08 6.06

(二) 主要财务指标

本报告期

主要财务指标上年同期本报告期比上年同期增减(%)

（1－6月）

基本每股收益（元／股） 0.07 0.13 -46.15

稀释每股收益（元／股） 0.07 0.13 -46.15

扣除非经常性损益后的基本每股收益

0.07 0.12 -41.67

（元／股）

加权平均净资产收益率（%） 1.93 3.71 -1.78

扣除非经常性损益后的加权平均净资

1.93 3.38 -1.45

产收益率（%）

公司主要会计数据和财务指标的说明：

1、报告期内公司受到原材料价格上涨、费用增加、补贴收入减少的影响，归属于

上市公司股东的净利润及相关指标下降幅度较大。

2、因货款结算的时间差异以及应交税金的减少，经营性现金流出减少，报告期内

经营活动产生的现金流量净额同比增加 3,925.81 万元。

3、因 2014 年 3 月公司以非公开发行 75,947,700 股人民币普通股股票（A 股），计

算 14 年 1-6 月基本每股收益时，股数系加权计算的，如按现有股本 514,619,192 股计

算，14 年 1-6 月基本每股收益为 0.12 元/股，

二、境内外会计准则下会计数据差异

□适用 √不适用

三、非经常性损益项目和金额

√适用 □不适用

单位:元币种:人民币

非经常性损益项目金额附注（如适用）

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非流动资产处置损益 -54,968.78

除上述各项之外的其他营业外收入和支出 17,001.51

少数股东权益影响额 6,168.48

所得税影响额 9,491.82

合计 -22,306.97

第四节董事会报告

一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析

2015 年，酒类行业受市场影响，发展状态仍未企稳。公司紧紧围绕“凝心聚力、务

实创新、整合协同、管理提升”的年度工作主题，坚持以品牌为核心，聚焦以黄酒为基

础的多酒种发展，加强资本运作，以并购为手段，聚焦跨区域发展布局，为新三年发展

开好局。

1、坚持以品牌为核心，推进主业发展

（1）加大新金色年华品牌营销力度，提升品牌影响力。

为进一步推广金枫酒业核心品牌，今年公司加大金色年华品牌推广力度，通过以金

色年华冠名上海男排进行跨国体育营销，提升品牌影响力。

（2）加大新品开发及拓展力度，积极培育新增长点。

开发料酒新业务，作为黄酒新品类，“醒味”料酒于 2015 年 1 月底正式推出，并

借助在光明集团旗下爱森专卖店渠道资源铺货上市，目前正在不断加大铺货力度；围绕

多酒种发展目标，推进美圣世家葡萄酒市场拓展，探索电商合作模式；积极开发年轻化

新品，做好业务定位及商业模式研究。

（3）坚持市场深耕，提升市场份额。

按照“巩固市区，夺回郊区，布局市外”的黄酒市场策略，公司确立了“在继续巩

固市内市场的同时，加快收复郊区市场，打造 1-2 个市外 500 万级以上的深耕市场，夺

回份额” 的目标。一方面公司调整产品策略，重点突破郊区市场，针对抢占市场份额

的重点区域，公司在郊区积极建立新的经销商网络布局，同时针对不同区域的竞品情况

和消费者口味调研，制定了适合不同区域的竞争型产品策略；另一方面积极开展促销活

动，提升市外品牌知名度。

2、推进重点项目实施，为酒业新发展奠定基础。

（1）推进落实募集资金投资项目，10 万吨黄酒技改项目（二期）工程于 6 月底开

工建设。

（2）上半年完成收购无锡振太酒业 100%股权项目，进一步推进区域布局，储备第

二核心市场。

3、坚持以科技转化为生产力，提升品牌内涵。

公司继续加强院士专家工作站建设，推进落实科技研发项目，积极开展产学研科技

成果转化项目研究，为黄酒酿造工艺及品质改良做好科研积累，为黄酒产业持续发展夯

实基础。

4、坚持以改革创新促进企业加快发展。

（1）以组织架构调整为抓手推进落实企业改革工作。

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以并购无锡振太酒业为契机，公司启动组织架构调整工作，试点公司总部采购集成，

以更有效地提高资源整合效率。

（2）试点销售公司薪酬改革，完善销售团队考核激励模式，努力打造职业化、市

场化、专业化团队。

5、加强对投资企业的管控力度，协同发展。

随着行业并购工作的推进，金枫酒业聚焦对外投资企业管控模式的研究。今年上半

年，公司围绕江浙沪三地核心品牌产品的推广，整合现有渠道资源，调整产品价格体系，

根据各个区域及渠道的年度计划，完成相匹配的产品开发，探索通过优化资源配置，加

强三地协同，加快跨区域发展。

下阶段目标及工作重点：

（一）围绕年度目标，全力以赴抓好旺季生产销售。

1、充分利用淡季做好各项准备，落实经销商区域化、扁平化整合，持续推进市场

代表制度，跟进对市场代表的督导工作。进一步推进物流码数据的区域流量流向追踪工

作。

2、做好品牌和产品线梳理，对产品线内各个产品的销售情况进行跟踪分析。完成

料酒、葡萄酒商超铺货及维护。

3、进一步拓展电商渠道，管理好现有的垂直电商平台，开发专版产品，做好产品

线的上架工作和价格管控。

4、加强协同，做好跨区域生产布局。

在石库门公司探索扁平化管控模式，推动组织架构调整，在母公司试点采购集成。

进一步优化资源配置，做好跨区域生产酿造规划，强化精益生产，降本增效，强化质量

管理，确保食品安全。

（二）继续推进落实重点项目。

有序推进募集资金投资项目的落地，抓紧落实 10 万吨项目（二期）工程，确保工

程质量和施工进度。

（三）不断完善内部管控，实现管理提升。

加强对子公司的管控。实施公司组织架构调整工作，尽快形成与酒业发展定位和目

标相匹配的母子公司管控新模式。

（四）以市值管理为目标，加强投资者关系管理。

公司将积极探索有效的市值管理工作机制，持续做好与投资者的沟通，积极传递公

司对酒业发展的信心，有效维护企业形象。

●经营业绩分析

报告期公司实现营业收入 44,153.73 万元，同比下降 1.21%；实现利润总额 4,817.24

万元，同比下降 39.64%；实现归属于上市公司股东的净利润 3,717.60 万元，同比下降

38.37%。

●报告期内主营业务及其经营情况

公司主营业务范围为食品销售管理（非实物方式），酒，仓储货运，租赁（房屋、

场地），市外经贸委批准的出口业务等。

(一) 主营业务分析

1 财务报表相关科目变动分析表

单位:万元币种:人民币

科目本期数上年同期数变动比例（%）

营业收入 44,153.73 44,694.49 -1.21

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营业成本 22,241.72 21,598.03 2.98

销售费用 8,120.93 7,440.40 9.15

管理费用 8,249.96 6,785.30 21.59

财务费用 -87.75 -122.03 不适用

经营活动产生的现金流量净额 -2,804.62 -6,730.43 不适用

投资活动产生的现金流量净额 -36,298.80 -37,687.64 不适用

筹资活动产生的现金流量净额 11,737.52 56,894.25 -79.37

研发支出 2,701.00 2,458.00 9.89

管理费用变动原因说明:报告期内管理费用同比增加 1,464.66 万元，主要是人工费

用同比增加较大。

财务费用变动原因说明:报告期内财务费用同比增加 34.28 万元，主要是贷款规模扩

大，利息支出有所增加。

经营活动产生的现金流量净额变动原因说明:经营活动产生的现金流量净额增加

3,925.81 万元，主要是因货款结算的时间差异以及应交税金的减少，经营性现金流出减

少。

筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明:筹资活动产生的现金流量净额减少

45,156.73 万元，主要是由于本报告期贷款净流入增加 11,950 万元，2014 年非公开发

行募集资金 56,999.99 万元，本期无此因素。

2 其他

公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明

单位：万元币种：人民币

2015 年 1-6 月 2014 年 1-6 月

项目增减比例（%）

金额占利润总额% 金额占利润总额%

毛利 21,912.01 454.87 23,096.45 289.38 -5.13

期间费用 16,283.13 338.02 14,103.67 176.71 15.45

资产减值损失 - - 836.84 - -100.00

投资收益 727.04 15.09 720.45 9.03 0.91

营业外收支净额 -3.80 -0.08 721.89 9.04 不适用

利润总额 4,817.24 100.00 7,981.31 100.00 -39.64

本报告期利润总额 4,817.24 万元，较上年同期减少 3,164.07 万元，降幅 39.64%，

其中有较大变动如下：

①资产减值损失同比减少 836.84 万元，主要是上年同期计提商誉减值准备，本期

无此因素。

②营业外收支净额同比减少 725.69 万元，主要是补贴收入减少 702.7 万元。

(二) 行业、产品或地区经营情况分析

1、主营业务分行业、分产品情况

单位:万元币种:人民币

主营业务分行业情况

营业收入营业成本

分行业营业收入营业成本毛利率（%）毛利率比上年增减（%）

比上年增比上年增

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减（%）减（%）

主营业务收入 43,926.83 22,022.35 49.87 -1.63 2.01 减少 1.79 个百分点

其中：黄酒生产经营 43,659.16 21,846.92 49.96 -1.92 1.69 减少 1.78 个百分点

食品销售及其他 267.67 175.43 34.46 89.51 65.42 增加 9.55 个百分点

主营业务分行业和分产品情况的说明:

公司 2014 年下半年开展葡萄酒业务，本期食品销售及其他业务中含新增的葡萄酒

销售收入，故营业收入同比增幅较大。

2、主营业务分地区情况

单位：万元币种：人民币

地区营业收入营业收入比上年增减（%）

上海市内 39,007.53 -2.36

上海市外 4,919.31 4.53

合计 43,926.83 -1.63

(三) 核心竞争力分析

创新是金枫酒业持久发展的源泉。公司长期来坚持以品牌为核心，创新发展，着力

提升企业价值，形成了核心竞争优势：

1、核心品牌、核心市场优势：

（1）"石库门"、"和酒"、"金色年华"是金枫酒业品牌创新的成果，为行业发展作出

了贡献。新的战略发展期，三大核心品牌将进一步细化定位，突出差异化竞争优势。上

半年“石库门”、“和”、“金枫”品牌被延续认定为 2014 年度上海名牌，和酒金色

年华 5 年陈黄酒荣获 2014 金樽奖“畅销大奖”称号，石库门 1 号红牌黄酒荣获 2014 金

樽奖“品质大奖”称号，石库门 1 号蓝牌、和酒金色年华 8 年陈黄酒荣获 2014 金樽奖

最高奖项“金牌佳酿”称号。

（2）2013—2015 年，公司先后收购了绍兴白塔酿酒有限公司 60%股权和无锡市振

太酒业有限公司 100%股权，推进跨区域发展布局的同时，拥有“白塔”、“惠泉”等

区域市场品牌，丰富了公司核心品牌地图。

（3）在确保核心品牌持久发展的基础上，公司不断提升创新能力，注重新产品研

发储备，通过产品创新，引导需求，不断拓展行业发展空间。

（4）上海是金枫酒业的核心市场，公司将不断提高在上海市场的竞争力。与产品

营销相结合，公司充分发挥资本实力，通过对外投资并购，布局浙江、江苏等市场，不

断增强跨区域发展能力，实现区域突破。

2、区域深耕、渠道资源优势：

金枫酒业深耕市场，在上海拥有优良的渠道资源，通过加强与经销商联动，并加强

销售团队建设，和销售管理模式调整，金枫酒业将进一步加强终端控制力度，增强新产

品推广和成熟产品维护的深度与广度，为多酒种发展奠定基础。

3、生产能力、科技研发优势：

（1）金枫酒业拥有全国首创机械化万吨黄酒生产流水线，是行业内工艺、技术、

设备、规模、管理、环境等方面最先进的现代化黄酒生产基地。有 14 条灌装流水线年

生产能力 10 万吨。

（2）现有黄酒国家评委 4 名，黄酒酿造高级技师 11 名，高级工程师 6 名，高级食

品安全师 2 名，质量工程师 6 名，标准化工程师 2 名。2012 年公司获得国家级技术创新

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示范企业称号。2013 年末行业首家院士专家工作站在石库门公司成立，进一步夯实金枫

酒业发展基础。

（3）公司研发中心在 2006 年被认定为上海市级企业技术中心，2010 年被批准组建

上海黄酒工程技术研究中心，研发水平达到行业领先水平。多次参与国家和行业标准的

制定和国家科研项目的研发，在行业内具有较强的创新能力和技术竞争力。实验室通过

CNAS 认证，具有较强检测能力，确保食品安全。

4、管理规范、过程控制优势：

（1）金枫酒业在发展过程中不断完善管理体系建设，逐步建立了以风险为导向的

内部控体系、“质量、食品安全、环境、职业健康"管理体系、通过安全生产标准化体

系二级企业验收创建并成为了国家级"标准化良好行为企业”。

（2）目前正在不断完善的 ERP 系统、OA 系统的建设和优化升级将在公司内控管

理体系下不断增强过程控制力，进一步确保企业规范运作。

(四) 投资状况分析

1、对外股权投资总体分析

报告期末投资总额 96,979.14 万元，比期初增加 30,000 万元，增幅 44.79%，主要

系报告期内对无锡市振太酒业有限公司投资 30,000 万元。

报告期末公司投资单位如下：

被投资的公司名称主要经营活动占被投资公司权益的比例(%)

上海石库门酿酒有限公司黄酒生产经营 100.00

无锡市振太酒业有限公司黄酒生产经营 100.00

上海隆樽酿酒有限公司配制酒生产和销售 70.00

绍兴白塔酿酒有限公司黄酒生产经营 60.00

上海顺和通创业投资有限公司投资经营管理 40.00

(1) 证券投资情况

□适用 √不适用

(2) 持有其他上市公司股权情况

□适用 √不适用

(3) 持有金融企业股权情况

□适用 √不适用

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2015 年半年度报告

2、非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况

(1) 委托理财情况

√适用 □不适用

单位:万元币种:人民币

是否经计提减资金来源并

委托理财委托理财委托理财委托理财报酬确定预计实际收回实际获得是否关联关联

合作方名称过法定值准备是否涉诉说明是否为

产品类型金额起始日期终止日期方式收益本金金额收益交易关系

程序金额募集资金

中国中国农业银行

人民币理

股份有限公司上海 18,000.00 2014年4月9日 2015年4月9日保本收益 963.00 18,000.00 963.00 是 - 否否募集资金

财产品

市分行

中国光大银行股份人民币结

12,000.00 2014年4月4日 2015年4月4日保本收益 600.00 12,000.00 600.00 是 - 否否募集资金

有限公司上海分行构性存款

中国中国农业银行

人民币理

股份有限公司上海 10,000.00 2015年04月23日 2015年10月21日保本收益 210.75 - - 是 - 否否募集资金

财产品

市分行

中国中国农业银行

人民币理

股份有限公司上海 1,000.00 2015年4月24日 2015年7月24日保本收益 11.22 - - 是 - 否否募集资金

财产品

市分行

中国中国农业银行

人民币理

股份有限公司上海 10,000.00 2015年4月30日 2016年4月30日保本收益 480.00 - - 是 - 否否募集资金

财产品

市分行

中国光大银行股份人民币结

8,000.00 2015年4月23日 2016年4月23日保本收益 380.00 - - 是 - 否否募集资金

有限公司上海分行构性存款

中国光大银行股份人民币结

4,000.00 2015年4月23日 2015年10月23日保本收益 95.60 - - 是 - 否否募集资金

有限公司上海分行构性存款

中国光大银行股份人民币结

2,000.00 2015年4月23日 2015年7月23日保本收益 23.80 - - 是 - 否否募集资金

有限公司上海分行构性存款

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上海浦东发展银行人民币结自有非募集

2,000.00 2015年4月24日 2015年5月27日保本收益 8.53 2,000.00 8.53 是 - 否否

黄浦支行构性存款资金

上海浦东发展银行人民币结自有非募集

800.00 2015年4月30日 2015年6月2日保本收益 3.34 800.00 3.34 是 - 否否

黄浦支行构性存款资金

合计 / 67,800.00 / / / 2,776.24 32,800.00 1,574.87 / / / / /

逾期未收回的本金和收益累计金额（元） 0

上述委托理财事项详见2015年5月8日披露于《中国证券报》和《上海证券报》上的《上海金枫酒业股份有限公

委托理财的情况说明

司关于使用闲置资金购买理财产品的公告》

(2) 委托贷款情况

√适用 □不适用

单位:万元币种:人民币

委托贷款抵押物或是否是否关联是否是否资金来源并说明预期投资

借款方名称贷款期限贷款利率借款用途关联关系

金额担保人逾期交易展期涉诉是否为募集资金收益盈亏

2014-07-14 到

绍兴白塔酿酒有限公司 1,800.00 6% 补充流动资金 - 否否否否自有非募集资金控股子公司 - -

2015-07-14

2014-08-13 到

绍兴白塔酿酒有限公司 1,200.00 6% 补充流动资金 - 否否否否自有非募集资金控股子公司 - -

2015-08-13

2014-11-04 到

绍兴白塔酿酒有限公司 1,800.00 6% 归还银行贷款 - 否否否否自有非募集资金控股子公司 - -

2015-11-04

2014-11-13 到

绍兴白塔酿酒有限公司 1,000.00 6% 归还银行贷款 - 否否否否自有非募集资金控股子公司 - -

2015-11-13

2015-06-24 到归还借款及采

无锡市振太酒业有限公司 3,700.00 5.1% - 否否否否自有非募集资金全资子公司 - -

2016-06-24 购商品

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2015 年半年度报告

(3) 其他投资理财及衍生品投资情况

□适用 √不适用

3、募集资金使用情况

(1) 募集资金总体使用情况

√适用 □不适用

单位:万元币种:人民币

募集资金本报告期已使用已累计使用募尚未使用募集尚未使用募集资金用途

募集年份募集方式

总额募集资金总额集资金总额资金总额及去向

已使用 3.5 亿元购买保

2014 非公开发行 56,364.20 6,178.17 12,328.80 44,035.40

本型银行理财产品

合计 / 56,364.20 6,178.17 12,328.80 44,035.40 /

(2) 募集资金承诺项目情况

√适用 □不适用

单位:万元币种:人民币

变更原

是否是否未达到

是否募集资金募集资金募集资金因及募

承诺项目符合项目预计产生收符合计划进

变更拟投入金本报告期累计实际集资金

名称计划进度收益益情况预计度和收

项目额投入金额投入金额变更程

进度收益益说明

序说明

新增 10 万

千升新型

尚未投

高品质黄

产，未未发生

酒技术改否 35,010.00 3,265.27 5,041.01 否 14.4% - 是注1

实现收变更

造配套项

益

目（二期）

（注 1)

品牌建设

未发生

项目否 20,000.00 2,912.90 5,919.16 是 29.6% - - 是 -

变更

（注 2)

补充流动

未发生

资金否 1,354.20 - 1,368.63 是 101.07% - - 是 -

变更

（注 3)

合计 / 56,364.20 6,178.17 12,328.80 / / / / / / /

注 1：

新增 10 万千升新型高品质黄酒技术改造配套项目（二期）计划总投资 35,010 万元，

建设周期为 18 个月。项目原计划 2014 年初报批实施，2015 年 4 月 17 日，公司召开第

八届董事会第十六次会议审议通过《关于部分募集资金投资项目延期的议案》，拟对公

司新增 10 万千升新型高品质黄酒技术改造配套项目（二期）延后开工建设时间至 2015

募集资金承诺项目使用情况说年第三季度，预计 2017 年一季度竣工。（详见披露于 2015 年 4 月 21 日《上海金枫酒业

明股份有限公司关于部分募集资金投资项目延期的公告》）

该项目已于 2015 年 5 月获得规划许可证，6 月 24 日获得施工许可证， 6 月 26 日正

式破土动工，目前正处于桩基施工阶段。本公司自行设备采购工作完成情况如下：

已与中标单位签订了 40 只后酵罐制作、48 只甜型酒发酵罐制作及 3 台电梯的采购

安装合同。其中 40 只后酵罐已制作完毕，待后酵车间建造后即可交货。

注 2：

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2015 年半年度报告

品牌建设项目计划总投资 20,000 万元，实施周期为 2 年。2014 年 4 月公司开始该

项目的资金投入。截至 2015 年 6 月 30 日，在市场拓展与管理方面的投入主要是渠道促

销等，总投入为 3,650.59 万元；品牌媒体推广及终端推广方面的投入主要是用于支付媒

体购买和品牌促销两方面的费用，总投入为 2,268.57 万元。

注 3：

“补充流动资金”项目 2014 年投入金额 1,368.63 万元比承诺投入金额 1,354.20 万元

超出 14.43 万元，系募集资金专户产生的利息收入于 2014 年一并投入“补充流动资金”

项目。该项目募集资金专户已于 2014 年 4 月 22 日依法完成销户。

(3) 募集资金变更项目情况

□适用 √不适用

4、主要子公司、参股公司分析

单位：万元币种：人民币

公司名称业务性质主要产品或服务注册资本资产规模净利润

上海石库门酿酒有限公司黄酒生产销售黄酒 20,000.00 149,917.43 4,277.93

上海隆樽酿酒有限公司配制酒生产销售洋酒、果酒 2,577.00 953.50 -265.87

2,000.00

金枫控股（香港）有限公司贸易 - 0.25 -0.85

（港币）

绍兴白塔酿酒有限公司黄酒生产销售黄酒 2,200.00 14,509.57 -751.74

无锡市振太酒业有限公司黄酒生产销售黄酒 1,274.00 13,757.56 -186.61

上海石库门酿酒有限公司系本公司全资子公司，其主营业务是黄酒生产与经营。该

公司 2015 年 1-6 月营业收入 33,583.97 万元，同比减少 1,631.47 万元，营业利润

5,697.88 万元，同比减少 729.43 万元，净利润 4,277.93 万元，同比减少 1,083.54 万

元。

上海隆樽酿酒有限公司系本公司控股子公司，其主营业务是配制酒生产销售。该公

司 2015 年 1-6 月营业收入 77.22 万元，同比增加 14.75 万元，营业利润-265.82 万元，

同比减少 14.43 万元，净利润-265.87 万元，同比减少 14.28 万元。

绍兴白塔酿酒有限公司系本公司控股子公司，其主营业务是黄酒生产与经营。该公

司 2015 年 1-6 月营业收入 1,726.18 万元，同比增加 452.24 万元，营业利润-743.37

万元，同比减少 1,020.76 万元，净利润-751.74 万元，同比减少 1,027.36 万元。

金枫控股（香港）有限公司系本公司全资子公司，其主营业务是贸易。2015 年公司

尚未正式开展业务，无营业收入，净利润-0.85 万元，同比减少 0.16 万元。

无锡市振太酒业有限公司系公司 15 年 6 月新增全资子公司，其主营业务是黄酒生

产与经营。该公司 2015 年 1-6 月营业收入 360.6 万元，营业利润-185.05 万元，净利润

-186.61 万元。

5、非募集资金项目情况

√适用 □不适用

单位:万元币种:人民币

本报告期投累计实际投项目收益

项目名称项目金额项目进度

入金额入金额情况

收购无锡市振太酒业资金已全部到位，

30,000.00 30,000.00 30,000.00 -186.61

有限公司 100%股权工商变更已完成

合计 30,000.00 / 30,000.00 30,000.00 /

非募集资金项目情况说明：

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2015 年半年度报告

公司 2015 年 4 月 17 日召开的第八届董事会第十六次会议审议通过了《关于以现金

方式收购无锡市振太酒业有限公司 100%股权的议案》（详见披露于 4 月 21 日《上海证

券报》和《中国证券报》及上海证券交易所网站的《上海金枫酒业股份有限公司关于以

现金方式收购无锡市振太酒业有限公司 100%股权的公告》）

二、利润分配或资本公积金转增预案

(一) 报告期实施的利润分配方案的执行或调整情况

以 2014 年 12 月 31 日总股本 514,619,192 股为基数，向全体股东每 10 股派发现金

红利 0.50 元（含税），合计分配股利 25,730,959.60 元，剩余未分配利润结转下年度。

以上利润分配方案已经公司第三十九次股东大会（2014 年年会）审议通过，股权登记日

为 2015 年 7 月 16 日，除息日为 2015 年 7 月 17 日，现金红利发放日为 2015 年 7 月 17

日。

(二) 半年度拟定利润分配预案、公积金转增股本预案

是否分配或转增否

三、其他披露事项

(一) 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大

幅度变动的警示及说明

□适用 √不适用

(二) 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明

□适用 √不适用

第五节重要事项

一、重大诉讼、仲裁和媒体普遍质疑的事项

□适用 √不适用

二、破产重整相关事项

□适用 √不适用

三、资产交易、企业合并事项

√适用 □不适用

(一) 临时公告未披露或有后续进展的情况

√适用 □不适用

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2015 年半年度报告

1、收购资产情况

单位:万元币种:人民币

自本年初至本期所涉及所涉及该资产为上

自收购日起至是否为关

末为上市公司贡资产收的资产的债权市公司贡献

交易对方或被收购资产收购报告期末为上联交易（如关联

购买日献的净利润（适购定价产权是债务是的净利润占

最终控制方资产价格市公司贡献的是，说明定关系

用于同一控制下原则否已全否已全利润总额的

净利润价原则）

的企业合并）部过户部转移比例(%)

江苏太湖水

无锡市振

集团有限公

太酒业有

司、三得利 2015-05-31 30,000.00 -186.61 不适用否评估价是是 -3.87

限公司

（中国）投资

100%股权

有限公司

收购资产情况说明:公司 2015 年 4 月 17 日召开的第八届董事会第十六次会议审议

通过了《关于以现金方式收购无锡市振太酒业有限公司 100%股权的议案》（详见披露于

4 月 21 日《上海证券报》和《中国证券报》及上海证券交易所网站的《上海金枫酒业股

份有限公司关于以现金方式收购无锡市振太酒业有限公司 100%股权的公告》）

该事项股权转让金分别于 2015 年 5 月 8 日和 2015 年 6 月 12 日到账，2015 年 5 月

25 日完成工商股权变更。

2、企业合并情况

公司于 2015 年 4 月 18 日与江苏太湖水集团有限公司、三得利（中国）投资有限公

司签署了《关于无锡市振太酒业有限公司股权转让协议书》，以现金方式分别出资人民

币 15,300 万元收购江苏太湖水集团有限公司持有的无锡振太酒业有限公司 51%的股权，

出资人民币 14,700 万元收购三得利（中国）投资有限公司持有的无锡振太酒业有限公

司 49%的股权，本次股权转让后公司持有无锡振太酒业有限公司 100%的股权，成为其唯

一股东。2015 年 6 月公司将无锡市振太酒业有限公司纳入合并范围。

四、公司股权激励情况及其影响

□适用 √不适用

五、重大关联交易

√适用 □不适用

(一) 与日常经营相关的关联交易

已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

1、购买商品、接受劳务的重大关联交易

本期采购货物关联交易发生额 1,313.04 万元，其中重大关联交易如下：

单位：万元币种：人民币

占同类交关联交

交易定交易

关联交易方关联关系交易类型交易内容易金额的易结算

价原则金额

比例(%) 方式

光明米业（集团）有限公司集团兄弟公司购买商品糯米、粳米市场价 936.96 13.08 付汇

上海冠生园蜂制品有限公司集团兄弟公司购买商品蜂制品市场价 117.75 100.00 付汇

浙江汇诚通用印务有限公司集团兄弟公司购买商品包材市场价 258.33 24.76 付汇

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2015 年半年度报告

2、销售商品、提供劳务的重大关联交易

本期销售货物关联交易发生额 8,642.74 万元，其中重大关联交易事项如下：

单位：万元币种：人民币

占同类交关联交

交易交易定交易

关联交易方关联关系交易类型易金额的易结算

内容价原则金额

比例(%) 方式

上海捷强烟草糖酒集团配销中心股东的子公司销售商品黄酒市场价 4,713.79 10.80 付汇

农工商超市（集团）有限公司集团兄弟公司销售商品黄酒市场价 2,483.09 5.69 付汇

上海天德酒业有限公司股东的子公司销售商品黄酒市场价 826.16 1.89 付汇

上海好德便利有限公司集团兄弟公司销售商品黄酒市场价 257.89 0.59 付汇

六、重大合同及其履行情况

1 托管、承包、租赁事项

□适用 √不适用

2 担保情况

√适用 □不适用

单位: 万元币种: 人民币

公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）

担保方担保是

担保发生日担保担保是否存是否为

与上市担保担保担保担保类否已经关联

担保方被担保方期(协议签是否逾期在反担关联方

公司的金额起始日到期日型履行完关系

署日) 逾期金额保担保

关系毕

绍兴白塔酿控股子绍兴爱普特文体连带责

1,800 2014-04-09 2014-4-09 2015-04-09 否否 0 否否

酒有限公司公司用品有限公司任担保

绍兴白塔酿控股子绍兴爱普特文体连带责

780 2014-2-10 2014-02-10 2015-02-10 否否 0 否否

酒有限公司公司用品有限公司任担保

绍兴白塔酿控股子华夏电源集团有连带责

936 2013-12-31 2013-12-31 2014-12-31 否否 0 否否

酒有限公司公司限公司任担保

报告期内担保发生额合计（不包括对子公司的担保）

报告期末担保余额合计（A）（不包括对子公司的担保） 3,516.00

公司对子公司的担保情况

报告期内对子公司担保发生额合计 0

报告期末对子公司担保余额合计（B） 0

公司担保总额情况（包括对子公司的担保）

担保总额（A+B） 3,516.00

担保总额占公司净资产的比例(%) 1.83

其中：

为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额（C） 0

直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担 0

保金额（D）

担保总额超过净资产50%部分的金额（E） 0

上述三项担保金额合计（C+D+E） 0

未到期担保可能承担连带清偿责任说明

担保情况说明

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2015 年半年度报告

3 其他重大合同或交易

2014 年 7 月 22 日，公司全资子公司上海石库门酿酒有限公司作为发包人与中国海

诚工程科技股份有限公司和中船勘察设计研究院有限公司签署了《年新增 10 万 kL 新型

高品质黄酒技术改造配套项目（二期）设计、勘察、施工总承包合同》，合同总金额为

人民币 245,443,722 元，其中设计费为人民币 3,800,000 元，勘察费为人民币 551,562

元，施工建安费为人民币 241,092,160 元。资金来源为募集专项资金。（详见 2014 年 7

月 24 日披露的《上海金枫酒业股份有限公司关于全资子公司上海石库门酿酒有限公司

签订重大合同的公告》）

截至 2015 年 6 月 30 日合同完成情况：

1、设计：已完成施工图的设计并通过审核，付款 50%；

2、勘察：已完成勘察报告，付款 58%；

3、施工：已开工，付款 10%。

七、承诺事项履行情况

√适用 □不适用

（一）重大资产重组时所作承诺及履行情况：

冠生园（集团）有限公司关于海外注册商标的承诺

公司重大资产重组时关联方冠生园（集团）有限公司承诺：其将尽快向上海华光酿

酒药业有限公司（以下简称华光酿酒）转让海外注册商标，且不向华光酿酒收取任何费

用，并同意华光酿酒及其子公司上海冠生园和酒有限公司（以下简称“和酒公司”）在

转让完成前无偿使用前述海外注册商标。

履行情况：华光酿酒完成工商注销登记手续，公司正在办理将已经转让给华光酿酒

的 22 件海外注册商标再次转向金枫酒业的事宜。

截至报告期末，已有 14 件完成向金枫酒业转让程序，金枫酒业已经持有相应注册

国家（地区）当局颁发的转让证明。

在泰国、马来西亚、印度尼西亚、印度、菲律宾、秘鲁、美国、加拿大的 8 件还在

注册国家（地区）的官方机构办理程序之中。其中：在秘鲁、美国、加拿大的 3 件已经

完成向华光酿酒的转让程序，尚未完成向金枫酒业的转让程序。

在美国和菲律宾的 2 件注册因无法按其当局要求提供在注册国实际使用证明材料而

处于撤销审核程序。

（二）公司非公开发行股票时所作承诺及履行情况：

〈一〉公司非公开发行股票时控股股东所作承诺及履行情况：

1、保持金枫酒业独立性

糖酒集团将充分尊重金枫酒业的独立法人地位，严格遵守金枫酒业的公司章程，保

证金枫酒业独立经营、自主决策，保证金枫酒业资产完整，人员、财务、机构和业务独

立。糖酒集团将严格按照《公司法》、《证券法》、中国证监会相关规定及金枫酒业公

司章程的要求，依法履行应尽的诚信勤勉职责。

承诺函自出具之日起生效，并在糖酒集团作为金枫酒业控股股东或其关联方的整个

期间持续有效。在承诺有效期内，如果糖酒集团违反本承诺给金枫酒业造成损失的，糖

酒集团将以现金方式及时向金枫酒业进行足额赔偿。

履行情况：截止到目前，糖酒集团严格履行上述承诺。

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2015 年半年度报告

2、避免同业竞争

（1）截至本承诺函出具之日，糖酒集团（含糖酒集团直接、间接控制的公司、企

业，下同）不存在与金枫酒业（含金枫酒业直接、间接控制的公司、企业，下同）构成

同业竞争的业务和经营。

（2）糖酒集团未来不会在任何地域以任何形式从事法律、法规和规范性法律文件

所规定的可能与金枫酒业构成同业竞争的活动。

（3）糖酒集团不会利用对金枫酒业控制关系损害金枫酒业及其他股东（特别是中

小股东）的合法权益。

本承诺函自出具之日起生效，并在糖酒集团作为金枫酒业控股股东或其关联方的整

个期间持续有效。在承诺有效期内，如果糖酒集团违反本承诺给金枫酒业造成损失的，

糖酒集团将以现金方式及时向金枫酒业进行足额赔偿。

履行情况：截止到目前，糖酒集团严格履行上述承诺。

3、减少并规范关联交易

糖酒集团及其附属单位（包括糖酒集团目前或将来有直接或间接控制权的任何附属

公司或企业、控股子公司及该等附属公司或企业、控股子公司的任何下属企业或单位）

将尽可能避免和减少与金枫酒业之间的关联交易，对于无法避免或者有合理原因而发生

的关联交易，将遵循公正、公平、公开的原则，依法签订协议，履行合法程序，按照有

关法律法规、《上海证券交易所股票上市规则》以及《公司章程》等有关规定履行信息

披露义务和办理相关手续，保证不通过关联交易损害金枫酒业及其他股东的合法权益。

承诺函自出具之日起生效，并在糖酒集团作为金枫酒业控股股东或其关联方的整个

期间持续有效。在承诺有效期内，如果糖酒集团违反本承诺给金枫酒业造成损失的，糖

酒集团将以现金方式及时向金枫酒业进行足额赔偿。

履行情况：截止到目前，糖酒集团严格履行上述承诺。

4、股份锁定

糖酒集团认购金枫酒业非公开发行股份数量的 35%。本次非公开发行完成后，糖酒

集团本次认购的股份自发行结束之日起 36 个月内不得转让。

履行情况：截止到目前，糖酒集团严格履行上述承诺。

〈二〉公司非公开发行股票时实际控制人所作承诺及履行情况：

1、保持金枫酒业独立性

光明集团将充分尊重金枫酒业的独立法人地位，严格遵守金枫酒业的公司章程，保

证金枫酒业独立经营、自主决策，保证金枫酒业资产完整，人员、财务、机构和业务独

立。光明集团将严格按照《公司法》、《证券法》、中国证监会相关规定及金枫酒业公

司章程的要求，依法履行应尽的诚信勤勉职责。

承诺函自出具之日起生效，并在光明集团作为金枫酒业控股股东或其关联方的整个

期间持续有效。在承诺有效期内，如果光明集团违反本承诺给金枫酒业造成损失的，光

明集团将以现金方式及时向金枫酒业进行足额赔偿。

履行情况：截止到目前，光明集团严格履行上述承诺。

2、避免同业竞争

（1）截至本承诺函出具之日，光明集团（含光明集团直接、间接控制的公司、企

业，下同）不存在与金枫酒业（含金枫酒业直接、间接控制的公司、企业，下同）构成

同业竞争的业务和经营。

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2015 年半年度报告

（2）光明集团未来不会在任何地域以任何形式从事法律、法规和规范性法律文件

所规定的可能与金枫酒业构成同业竞争的活动。

（3）光明集团不会利用对金枫酒业控制关系损害金枫酒业及其他股东（特别是中

小股东）的合法权益。

本承诺函自出具之日起生效，并在光明集团作为金枫酒业控股股东或其关联方的整

个期间持续有效。在承诺有效期内，如果光明集团违反本承诺给金枫酒业造成损失的，

光明集团将以现金方式及时向金枫酒业进行足额赔偿。

履行情况：截止到目前，光明集团严格履行上述承诺。

3、减少并规范关联交易

光明集团及其附属单位（包括光明集团目前或将来有直接或间接控制权的任何附属

公司或企业、控股子公司及该等附属公司或企业、控股子公司的任何下属企业或单位）

将尽可能避免和减少与金枫酒业之间的关联交易，对于无法避免或者有合理原因而发生

的关联交易，将遵循公正、公平、公开的原则，依法签订协议，履行合法程序，按照有

关法律法规、《上海证券交易所股票上市规则》以及《公司章程》等有关规定履行信息

披露义务和办理相关手续，保证不通过关联交易损害金枫酒业及其他股东的合法权益。

承诺函自出具之日起生效，并在光明集团作为金枫酒业控股股东或其关联方的整个

期间持续有效。在承诺有效期内，如果光明集团违反本承诺给金枫酒业造成损失的，光

明集团将以现金方式及时向金枫酒业进行足额赔偿。

履行情况：截止到目前，光明集团严格履行上述承诺。

〈三〉公司及控股股东对完善公司土地、房产权属出具的承诺

在非公开发行股票过程中，公司及下属子公司使用的部分土地、房产权属存在瑕疵，

公司及控股股东糖酒集团就该部分土地、房产不规范事宜出具承诺如下：

1、金山区枫泾镇白牛路 70 号、青浦区朱家角镇北大街 1 号及金山区枫泾镇钱明村

7 组三处房屋

金山区枫泾镇白牛路 70 号、青浦区朱家角镇北大街 1 号及金山区枫泾镇钱明村 7

组三处土地的地上建筑物系公司 2000 年配股时，控股股东糖酒集团作为对价认购新股

时注入公司的一部分实物资产。当时进行资产评估时，上述三处土地的土地使用权未包

括在内。配股完成后，该三处土地的地上建筑物所有权归属上海金枫酿酒公司（后更名

为上海石库门酿酒有限公司），但土地使用权仍然归属于糖酒集团，并由石库门公司使

用至今。由于办理房地产权证只能房、地合一办理，因此上述三处房地产权属登记仍在

糖酒集团名下。

针对上述房产证持有人与房产实际使用人不一致的情况，经主管土地和房产部门出

具的说明，上述房产用地均由于规划原因，不再作为工业用地使用，土地使用权和房产

使用权无法办理交易手续。为了尽快完善相关土地、房产权属问题，公司及控股股东糖

酒集团均确认上述土地的地上建筑物的实际权益为金枫酒业所有，并出具承诺如下：

（1）公司承诺：如果该三处房地产可以办理交易和过户，公司将立即通过合法方

式从糖酒集团处将有关权属转让到石库门公司名下；如果该三处房地产被动迁，公司将

在糖酒集团的配合下积极与相关部门进行沟通，获得适当的补偿。

（2）控股股东糖酒集团承诺：如果该三处房地产可以办理交易和过户，其将立即

通过合法方式将有关权属转让到石库门公司名下；如果该三处房地产被动迁，其将积极

配合公司或石库门公司与相关部门进行沟通，协助其获得适当的补偿。在该三处房地产

权属规范完成之前，其承诺该三处土地将继续由公司使用，地上建筑物产生的经济利益

归公司所有。

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2015 年半年度报告

履行情况：公司及控股股东糖酒集团严格履行其所做的承诺。

2、闵行区南雅路 2 号厂房

公司控股子公司上海隆樽酿酒有限公司（以下简称“隆樽酿酒”）目前向上海闵行

联合发展有限公司租用闵行经济技术开发区内场地作为主要生产基地，其厂房实际由隆

樽酿酒建造并使用，归隆樽酿酒所有，且地面建筑所产生的经济利益亦归隆樽酿酒所有，

但未取得权属证明。为了尽快完善相关土地、房产权属问题，公司承诺在场地租赁合同

到期（2015 年 12 月 31 日）前，将隆樽酿酒整体搬迁至金山区枫泾镇工业园区内，不再

使用上述房屋。

履行情况：公司 2015 年 8 月 21 日召开的第八届董事会第十七次会议审议通过了《关

于控股子公司上海隆樽酿酒有限公司搬迁及经营方式变更的议案》，根据隆樽酿酒董事

会研究，决定鉴于隆樽酿酒现有租赁场地即将到期及目前经营状况，拟将隆樽酿酒整体

搬迁至上海市金山区枫泾镇，隆樽酿酒由生产型企业变更为贸易型企业。基于上述事宜，

公司经营班子将在公司章程授权范围内对隆樽酿酒现有经营场地资产进行处置，同时，

公司董事会授权公司经营班子办理隆樽酿酒经营期限延长，注册地址、经营范围及公司

名称变更等事项，上述事项内容均以工商核准登记为准。

3、位于朱家角镇酒龙路 190 号淀山湖酒厂厂区对面、上海市金山区枫泾镇枫南村 1

组及青浦区朱家角镇的三处房屋土地

上述三处房屋土地因缺少相关报建文件等历史原因未能办理房产证。为了尽快完善

相关土地、房产权属问题，公司承诺在本次非公开发行股票的募集资金投资项目“新增

10 万千升新型高品质黄酒技术改造配套项目（二期）”建成后将不再使用该三处房屋土

地。

履行情况：公司严格履行其所做的承诺。

八、聘任、解聘会计师事务所情况

□适用 √不适用

九、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、持有 5%以上股份的股东、实际控制人、

收购人处罚及整改情况

□适用 √不适用

十、可转换公司债券情况

□适用 √不适用

十一、公司治理情况

上半年，公司年度股东大会选举产生了两名新董事，董事会聘任了新任总经理。公司

根据中国证监会颁布的《上市公司章程指引（2014 年修订）》（证监会公告[2014]47

号）及《上市公司监管指引第 3 号——上市公司现金分红》的有关要求，对本公司章程

中关于股东大会的表决方式、现金分红政策等条款进行修订，同时修订了《股东大会议

事规则》，进一步完善了公司治理制度。

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2015 年半年度报告

十二、其他重大事项的说明

(一) 董事会对会计政策、会计估计或核算方法变更的原因和影响的分析说明

□适用 √不适用

(二) 董事会对重要前期差错更正的原因及影响的分析说明

□适用 √不适用

(三) 其他

2014 年 12 月 8 日，公司第八届董事会第十四次会议审议通过了《关于对公司参股

子公司上海顺和通创业投资有限公司进行清算解散的议案》。该公司分别于 2015 年 7

月 21 日和 7 月 28 日完成了税务和工商注销登记手续。

第六节股份变动及股东情况

一、股本变动情况

(一) 股份变动情况表

1、股份变动情况表

单位：股

解禁前股数变动股数解禁后股数

一、有限售条件股份 75,947,700 -49,366,100 26,581,600

二、无限售条件流通股份 438,671,492 49,366,100 488,037,592

三、股份总数 514,619,192 0 514,619,192

2、股份变动情况说明

经 2013 年 12 月 10 日中国证券监督管理委员会《关于核准上海金枫酒业股份有限

公司非公开发行股票的批复》（证监许可[2013]1558 号）核准，金枫酒业于 2014 年 3

月向包括控股股东糖酒集团在内的 7 名投资者非公开发行人民币 A 股普通股 75,947,700

股。

本次发行新增股份均为有限售条件流通股，已于 2014 年 3 月 7 日在中国证券登记

结算有限责任公司上海分公司办理了登记托管手续。其中，金枫酒业控股股东糖酒集团

认购的 26,581,600 股股份，限售期为 36 个月，上市流通日为 2017 年 3 月 7 日（遇非

交易日顺延至交易日）；其他 6 名股东认购的合计 49,366,100 股股份限售期为 12 个月，

上市流通日为 2015 年 3 月 7 日，因 2015 年 3 月 7 日和 8 日为非交易日，上市流通日顺

延至 2015 年 3 月 9 日。

2015 年 3 月 9 日，除糖酒集团外，其他 6 名股东认购的 49,366,100 股股份上市流

通。（详见披露于 2015 年 3 月 4 日的《上海金枫酒业股份有限公司非公开发行限售股

上市流通公告》）

21 / 99

2015 年半年度报告

(二) 限售股份变动情况

√适用 □不适用

单位: 股

期初限售股报告期解除报告期末

股东名称限售原因解除限售日期

数限售股数限售股数

鹏华基金管理有限公司 19,607,800 19,607,800 0 非公开发行 2015 年 3 月 9 日

中国食品发酵工业研究院 6,535,900 6,535,900 0 非公开发行 2015 年 3 月 9 日

永辉超市股份有限公司 6,535,900 6,535,900 0 非公开发行 2015 年 3 月 9 日

上海扣山投资管理中心（有限合伙） 6,535,900 6,535,900 0 非公开发行 2015 年 3 月 9 日

中国对外经济贸易信托有限公司 6,535,900 6,535,900 0 非公开发行 2015 年 3 月 9 日

太平洋资产管理有限责任公司 3,614,700 3,614,700 0 非公开发行 2015 年 3 月 9 日

合计 49,366,100 49,366,100 0 / /

二、股东情况

(一) 股东总数:

截止报告期末股东总数(户) 40,720

(二) 截止报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表

单位:股

前十名股东持股情况

质押或冻

持有有限售

股东名称报告期内结情况

期末持股数量比例(%) 条件股份数股东性质

（全称）增减股份数

量

状态量

上海市糖业烟酒（集团）有限公司 -100,000 179,501,795 34.88 26,581,600 无 - 国有法人

全国社保基金五零三组合 0 19,150,000 3.72 0 未知 - 国有法人

- 境内非国

永辉超市股份有限公司 0 6,535,900 1.27 0 未知

有法人

全国社保基金一零四组合 399,986 5,899,912 1.15 0 未知 - 国有法人

上海捷强烟草糖酒（集团）有限公司 0 5,707,932 1.11 0 未知 - 国有法人

百联集团有限公司 0 5,100,000 0.99 0 未知国有法人

-1,612,00 -

中国食品发酵工业研究院 4,923,900 0.96 0 未知国有法人

香港中央结算中心 3,637,632 4,045,328 0.79 0 未知 - 境外法人

- 境内非国

上海海烟投资管理有限公司 0 2,701,716 0.52 0 未知

有法人

- 境内非国

上海南上海商业房地产有限公司 0 2,389,978 0.46 0 未知

有法人

前十名无限售条件股东持股情况

持有无限售条件流通股的数股份种类及数量

股东名称

量种类数量

上海市糖业烟酒（集团）有限公司 152,920,195 人民币普通股 152,920,195

全国社保基金五零三组合 19,150,000 人民币普通股 19,150,000

永辉超市股份有限公司 6,535,900 人民币普通股 6,535,900

全国社保基金一零四组合 5,899,912 人民币普通股 5,899,912

上海捷强烟草糖酒（集团）有限公司 5,707,932 人民币普通股 5,707,932

百联集团有限公司 5,100,000 人民币普通股 5,100,000

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2015 年半年度报告

中国食品发酵工业研究院 4,923,900 人民币普通股 4,923,900

香港中央结算中心 4,045,328 人民币普通股 4,045,328

上海海烟投资管理有限公司 2,701,716 人民币普通股 2,701,716

上海南上海商业房地产有限公司 2,389,978 人民币普通股 2,389,978

前十名股东中，上海市糖业烟酒（集团）有限公司为上海捷强烟草糖酒（集团）

有限公司控股股东，为永辉超市股份有限公司股东。全国社保基金五零三组合

上述股东关联关系或一致行动的说明

和全国社保基金一零四组合均由鹏华基金管理有限公司管理。其他股东之间是

否存在关联关系或一致行动人，本公司不详。

前十名有限售条件股东持股数量及限售条件

单位：股

有限售条件股份可上市交易情况

持有的有限售

序号有限售条件股东名称新增可上市交限售条件

条件股份数量可上市交易时间

易股份数量

1 上海市糖业烟酒（集团）有限公司 26,581,600 2017 年 3 月 7 日 0 非公开发行

上述股东中，上海市糖业烟酒（集团）有限公司为永辉超市股份有

上述股东关联关系或一致行动的说明限公司股东。其他股东之间是否存在关联关系或一致行动人，本公

司不详。

(三) 战略投资者或一般法人因配售新股成为前 10 名股东

□适用 √不适用

三、控股股东或实际控制人变更情况

□适用 √不适用

第七节优先股相关情况

□适用 √不适用

第八节董事、监事、高级管理人员情况

一、持股变动情况

(一) 现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动情况

□适用 √不适用

(二) 董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况

□适用√不适用

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2015 年半年度报告

二、公司董事、监事、高级管理人员变动情况

√适用 □不适用

姓名担任的职务变动情形变动原因

杨帆董事总经理聘任聘任

龚如杰董事选举增补

吴杰董事选举增补

第九节财务报告

一、审计报告

□适用 √不适用

二、财务报表

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2015 年半年度报告

合并资产负债表

2015 年 6 月 30 日

编制单位: 上海金枫酒业股份有限公司

单位:元币种:人民币

项目附注期末余额期初余额

流动资产：

货币资金 1 235,534,827.96 511,699,465.84

结算备付金

拆出资金

以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融资产

衍生金融资产

应收票据 4 5,564,411.80 2,223,332.90

应收账款 5 57,958,636.77 77,758,880.58

预付款项 6 49,774,463.05 22,007,985.25

应收保费

应收分保账款

应收分保合同准备金

应收利息 7 1,658,374.69 12,551,155.68

应收股利

其他应收款 9 27,839,970.84 25,002,044.34

买入返售金融资产

存货 10 826,739,846.74 741,705,267.66

划分为持有待售的资产

一年内到期的非流动资产

其他流动资产 12 350,566,645.50 302,277,374.94

流动资产合计 1,555,637,177.35 1,695,225,507.19

非流动资产：

发放贷款及垫款

可供出售金融资产 13 6,350,000.00 6,350,000.00

持有至到期投资

长期应收款

长期股权投资 16 21,014,335.83 21,014,335.83

投资性房地产 17 13,365,114.16 13,626,143.02

固定资产 18 411,773,551.73 384,184,413.44

在建工程 19 16,997,905.50 11,135,857.97

工程物资

固定资产清理 1,843,500.78

生产性生物资产

油气资产

无形资产 24 126,997,677.40 58,657,968.10

开发支出

商誉 26 178,625,134.17 7,820,344.98

长期待摊费用 27 3,976,811.05 4,598,169.99

递延所得税资产 28 8,649,067.62 8,708,996.56

其他非流动资产

非流动资产合计 789,593,098.24 516,096,229.89

资产总计 2,345,230,275.59 2,211,321,737.08

流动负债：

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2015 年半年度报告

短期借款 29 203,500,000.00 57,000,000.00

向中央银行借款

吸收存款及同业存放

拆入资金

以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融负债

衍生金融负债

应付票据 32 2,030,000.00 3,580,000.00

应付账款 33 87,867,455.80 111,671,700.82

预收款项 34 4,384,614.55 5,486,502.97

卖出回购金融资产款

应付手续费及佣金

应付职工薪酬 35 8,691,751.08 25,669,948.48

应交税费 36 6,170,164.98 25,049,132.07

应付利息 37 460,455.84 128,865.07

应付股利 38 26,404,541.20 673,581.60

其他应付款 39 18,223,568.90 26,701,229.86

应付分保账款

保险合同准备金

代理买卖证券款

代理承销证券款

划分为持有待售的负债

一年内到期的非流动负债 41 760,000.00 760,000.00

其他流动负债 42 1,918,437.88

流动负债合计 360,410,990.23 256,720,960.87

非流动负债：

长期借款

应付债券

其中：优先股

永续债

长期应付款

长期应付职工薪酬

专项应付款

预计负债

递延收益 49 15,570,869.75 15,570,869.75

递延所得税负债 34,817,989.92 11,908,593.31

其他非流动负债

非流动负债合计 50,388,859.67 27,479,463.06

负债合计 410,799,849.90 284,200,423.93

所有者权益

股本 50 514,619,192.00 514,619,192.00

其他权益工具

其中：优先股

永续债

资本公积 52 529,937,509.38 529,937,509.38

减：库存股

其他综合收益 54 9.59 10.74

专项储备

26 / 99

2015 年半年度报告

盈余公积 56 59,623,673.44 59,623,673.44

一般风险准备

未分配利润 57 812,685,596.87 801,240,535.53

归属于母公司所有者权益合计 1,916,865,981.28 1,905,420,921.09

少数股东权益 17,564,444.41 21,700,392.06

所有者权益合计 1,934,430,425.69 1,927,121,313.15

负债和所有者权益总计 2,345,230,275.59 2,211,321,737.08

法定代表人：葛俊杰主管会计工作负责人：陈国芳会计机构负责人：邓春山

27 / 99

2015 年半年度报告

母公司资产负债表

2015 年 6 月 30 日

编制单位:上海金枫酒业股份有限公司

单位:元币种:人民币

项目附注期末余额期初余额

流动资产：

货币资金 68,561,479.00 335,770,899.44

以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融资产

衍生金融资产

应收票据 5,564,411.80 2,223,332.90

应收账款 1 47,464,602.40 60,524,174.39

预付款项 3,000.00

应收利息 1,305,358.29 5,082,781.22

应收股利

其他应收款 2 226,125,048.24 256,419,434.00

存货 9,421,896.23 10,229,930.18

划分为持有待售的资产

一年内到期的非流动资产

其他流动资产 235,003,852.02 180,052,618.42

流动资产合计 593,449,647.98 850,303,170.55

非流动资产：

可供出售金融资产 6,350,000.00 6,350,000.00

持有至到期投资

长期应收款

长期股权投资 3 969,791,408.76 669,791,408.76

投资性房地产 13,365,114.16 13,626,143.02

固定资产 1,499,061.22 1,505,816.20

在建工程 512,110.55 427,204.89

工程物资

固定资产清理

生产性生物资产

油气资产

无形资产 1,855,340.54 2,216,070.44

开发支出

商誉

长期待摊费用 3,708,133.20 4,511,182.98

递延所得税资产 2,872,124.46 2,782,475.98

其他非流动资产

非流动资产合计 999,953,292.89 701,210,302.27

资产总计 1,593,402,940.87 1,551,513,472.82

流动负债：

短期借款 150,000,000.00

以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融负债

衍生金融负债

应付票据 1,000,000.00

应付账款 87,408,712.28 196,442,424.70

预收款项 2,897,591.22 4,915,703.09

28 / 99

2015 年半年度报告

应付职工薪酬 1,713,254.71 12,203,153.04

应交税费 2,145,080.79 7,838,711.26

应付利息

应付股利 26,404,541.20 673,581.60

其他应付款 2,919,449.37 19,121,025.57

划分为持有待售的负债

一年内到期的非流动负债 760,000.00 760,000.00

其他流动负债

流动负债合计 275,248,629.57 241,954,599.26

非流动负债：

长期借款

应付债券

其中：优先股

永续债

长期应付款

长期应付职工薪酬

专项应付款

预计负债

递延收益

递延所得税负债

其他非流动负债

非流动负债合计

负债合计 275,248,629.57 241,954,599.26

所有者权益：

股本 514,619,192.00 514,619,192.00

其他权益工具

其中：优先股

永续债

资本公积 503,565,106.66 503,565,106.66

减：库存股

其他综合收益

专项储备

盈余公积 59,580,045.18 59,580,045.18

未分配利润 240,389,967.46 231,794,529.72

所有者权益合计 1,318,154,311.30 1,309,558,873.56

负债和所有者权益总计 1,593,402,940.87 1,551,513,472.82

法定代表人：葛俊杰主管会计工作负责人：陈国芳会计机构负责人：邓春山

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2015 年半年度报告

合并利润表

2015 年 1—6 月

单位:元币种:人民币

项目附注本期发生额上期发生额

一、营业总收入 441,537,252.33 446,944,854.36

其中：营业收入 58 441,537,252.33 446,944,854.36

利息收入

已赚保费

手续费及佣金收入

二、营业总成本 400,597,231.35 381,555,163.95

其中：营业成本 58 222,417,176.63 215,980,315.96

利息支出

手续费及佣金支出

退保金

赔付支出净额

提取保险合同准备金净额

保单红利支出

分保费用

营业税金及附加 59 15,348,749.94 16,169,689.04

销售费用 60 81,209,275.63 74,404,032.73

管理费用 61 82,499,554.78 67,852,955.49

财务费用 62 -877,525.63 -1,220,253.90

资产减值损失 63 8,368,424.63

加：公允价值变动收益（损失以“－”号

填列）

投资收益（损失以“－”号填列） 65 7,270,372.45 7,204,546.12

其中：对联营企业和合营企业的投资 2,804,104.58

收益

汇兑收益（损失以“－”号填列）

三、营业利润（亏损以“－”号填列） 48,210,393.43 72,594,236.53

加：营业外收入 66 61,477.78 7,332,585.22

其中：非流动资产处置利得 3.00

减：营业外支出 67 99,445.05 113,674.64

其中：非流动资产处置损失 54,968.78 3,075.70

四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 48,172,426.16 79,813,147.11

减：所得税费用 68 15,132,352.87 19,273,751.99

五、净利润（净亏损以“－”号填列） 33,040,073.29 60,539,395.12

归属于母公司所有者的净利润 37,176,020.94 60,319,449.56

少数股东损益 -4,135,947.65 219,945.56

六、其他综合收益的税后净额 69 -1.15 220.61

归属母公司所有者的其他综合收益的税后 -1.15 220.61

净额

（一）以后不能重分类进损益的其他综

合收益

1.重新计量设定受益计划净负债或净

资产的变动

2.权益法下在被投资单位不能重分类

进损益的其他综合收益中享有的份额

（二）以后将重分类进损益的其他综合 -1.15 220.61

30 / 99

2015 年半年度报告

收益

1.权益法下在被投资单位以后将重分

类进损益的其他综合收益中享有的份额

2.可供出售金融资产公允价值变动损

益

3.持有至到期投资重分类为可供出售

金融资产损益

4.现金流量套期损益的有效部分

5.外币财务报表折算差额 -1.15 220.61

6.其他

归属于少数股东的其他综合收益的税后净

额

七、综合收益总额 33,040,072.14 60,539,615.73

归属于母公司所有者的综合收益总额 37,176,019.79 60,319,670.17

归属于少数股东的综合收益总额 -4,135,947.65 219,945.56

八、每股收益：

（一）基本每股收益(元/股) 0.07 0.13

（二）稀释每股收益(元/股) 0.07 0.13

法定代表人：葛俊杰主管会计工作负责人：陈国芳会计机构负责人：邓春山

31 / 99

2015 年半年度报告

母公司利润表

2015 年 1—6 月

单位:元币种:人民币

项目附注本期发生额上期发生额

一、营业收入 4 422,141,057.11 432,481,703.88

减：营业成本 4 336,404,141.62 351,603,075.43

营业税金及附加 1,587,634.97 1,524,310.39

销售费用 66,461,462.27 64,667,118.86

管理费用 17,771,203.94 12,582,420.90

财务费用 -1,504,200.30 -1,703,531.70

资产减值损失

加：公允价值变动收益（损失以“－”号

填列）

投资收益（损失以“－”号填列） 5 34,008,208.06 46,580,737.91

其中：对联营企业和合营企业的投资 2,804,104.58

收益

二、营业利润（亏损以“－”号填列） 35,429,022.67 50,389,047.91

加：营业外收入 20,894.20 24,851.00

其中：非流动资产处置利得

减：营业外支出 1,074.27

其中：非流动资产处置损失 1,074.27

三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 35,449,916.87 50,412,824.64

减：所得税费用 1,123,519.53 1,402,180.03

四、净利润（净亏损以“－”号填列） 34,326,397.34 49,010,644.61

五、其他综合收益的税后净额

（一）以后不能重分类进损益的其他综合

收益

1.重新计量设定受益计划净负债或净资

产的变动

2.权益法下在被投资单位不能重分类进

损益的其他综合收益中享有的份额

（二）以后将重分类进损益的其他综合收

益

1.权益法下在被投资单位以后将重分类

进损益的其他综合收益中享有的份额

2.可供出售金融资产公允价值变动损益

3.持有至到期投资重分类为可供出售金

融资产损益

4.现金流量套期损益的有效部分

5.外币财务报表折算差额

6.其他

六、综合收益总额 34,326,397.34 49,010,644.61

七、每股收益：

（一）基本每股收益(元/股) 0.07 0.10

（二）稀释每股收益(元/股) 0.07 0.10

法定代表人：葛俊杰主管会计工作负责人：陈国芳会计机构负责人：邓春山

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2015 年半年度报告

合并现金流量表

2015 年 1—6 月

单位：元币种：人民币

项目附注本期发生额上期发生额

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金 532,226,214.95 529,577,339.74

客户存款和同业存放款项净增加额

向中央银行借款净增加额

向其他金融机构拆入资金净增加额

收到原保险合同保费取得的现金

收到再保险业务现金净额

保户储金及投资款净增加额

处置以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融资产净增加额

收取利息、手续费及佣金的现金

拆入资金净增加额

回购业务资金净增加额

收到的税费返还 198,634.95

收到其他与经营活动有关的现金 70 10,279,967.40 9,448,010.36

经营活动现金流入小计 542,704,817.30 539,025,350.10

购买商品、接受劳务支付的现金 275,881,222.02 289,609,184.98

客户贷款及垫款净增加额

存放中央银行和同业款项净增加额

支付原保险合同赔付款项的现金

支付利息、手续费及佣金的现金

支付保单红利的现金

支付给职工以及为职工支付的现金 115,777,752.34 99,105,113.41

支付的各项税费 91,803,164.45 113,033,274.22

支付其他与经营活动有关的现金 70 87,288,927.84 104,582,035.42

经营活动现金流出小计 570,751,066.65 606,329,608.03

经营活动产生的现金流量净额 -28,046,249.35 -67,304,257.93

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金 1,000,000.00

取得投资收益收到的现金 15,748,616.67

处置固定资产、无形资产和其他长期资 1,924.78 45,190.00

产收回的现金净额

处置子公司及其他营业单位收到的现金

净额

收到其他与投资活动有关的现金 70 328,000,000.00

投资活动现金流入小计 343,750,541.45 1,045,190.00

购建固定资产、无形资产和其他长期资 29,995,425.07 14,238,440.39

产支付的现金

投资支付的现金

质押贷款净增加额

取得子公司及其他营业单位支付的现金 298,743,128.78 23,683,154.88

净额

支付其他与投资活动有关的现金 70 378,000,000.00 340,000,000.00

投资活动现金流出小计 706,738,553.85 377,921,595.27

投资活动产生的现金流量净额 -362,988,012.40 -376,876,405.27

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2015 年半年度报告

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金 569,999,905.00

其中：子公司吸收少数股东投资收到的

现金

取得借款收到的现金 160,000,000.00 39,000,000.00

发行债券收到的现金

收到其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流入小计 160,000,000.00 608,999,905.00

偿还债务支付的现金 40,500,000.00 39,000,000.00

分配股利、利润或偿付利息支付的现金 2,124,757.13 1,057,434.16

其中：子公司支付给少数股东的股利、

利润

支付其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流出小计 42,624,757.13 40,057,434.16

筹资活动产生的现金流量净额 117,375,242.87 568,942,470.84

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 44,381.00 220.61

五、现金及现金等价物净增加额 -273,614,637.88 124,762,028.25

加：期初现金及现金等价物余额 508,119,465.84 354,370,482.80

六、期末现金及现金等价物余额 234,504,827.96 479,132,511.05

法定代表人：葛俊杰主管会计工作负责人：陈国芳会计机构负责人：邓春山

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2015 年半年度报告

母公司现金流量表

2015 年 1—6 月

单位:元币种:人民币

项目附注本期发生额上期发生额

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金 500,617,866.30 522,337,937.02

收到的税费返还

收到其他与经营活动有关的现金 73,835,398.93 1,881,989.83

经营活动现金流入小计 574,453,265.23 524,219,926.85

购买商品、接受劳务支付的现金 502,926,177.73 416,334,278.56

支付给职工以及为职工支付的现金 43,017,120.58 38,650,854.00

支付的各项税费 20,722,256.59 24,121,957.19

支付其他与经营活动有关的现金 141,352,751.08 88,122,651.51

经营活动现金流出小计 708,018,305.98 567,229,741.26

经营活动产生的现金流量净额 -133,565,040.75 -43,009,814.41

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金

取得投资收益收到的现金 37,118,616.67

处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回

的现金净额

处置子公司及其他营业单位收到的现金净额

收到其他与投资活动有关的现金 148,000,000.00

投资活动现金流入小计 185,118,616.67

购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付 533,192.93 2,486,439.65

的现金

投资支付的现金 300,000,000.00 387,060,000.00

取得子公司及其他营业单位支付的现金净额

支付其他与投资活动有关的现金 168,000,000.00 120,000,000.00

投资活动现金流出小计 468,533,192.93 509,546,439.65

投资活动产生的现金流量净额 -283,414,576.26 -509,546,439.65

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金 569,999,905.00

取得借款收到的现金 150,000,000.00

收到其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流入小计 150,000,000.00 569,999,905.00

偿还债务支付的现金

分配股利、利润或偿付利息支付的现金 229,803.43

支付其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流出小计 229,803.43

筹资活动产生的现金流量净额 149,770,196.57 569,999,905.00

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响

五、现金及现金等价物净增加额 -267,209,420.44 17,443,650.94

加：期初现金及现金等价物余额 335,770,899.44 156,709,771.04

六、期末现金及现金等价物余额 68,561,479.00 174,153,421.98

法定代表人：葛俊杰主管会计工作负责人：陈国芳会计机构负责人：邓春山

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2015 年半年度报告

合并所有者权益变动表

2015 年 1—6 月

单位:元币种:人民币

本期

归属于母公司所有者权益

少数股东权益所有者权益合计

项目减：库其他综专项一般风

其他权益工具资本公积盈余公积未分配利润

存股合收益储备险准备

股本

优先股永续债其他

一、上年期末余额 514,619,192.00 529,937,509.38 10.74 59,623,673.44 801,240,535.53 21,700,392.06 1,927,121,313.15

加：会计政策变更

前期差错更正

同一控制下企业合并

其他

二、本年期初余额 514,619,192.00 529,937,509.38 10.74 59,623,673.44 801,240,535.53 21,700,392.06 1,927,121,313.15

三、本期增减变动金额（减少以“－”号 -1.15 11,445,061.34 -4,135,947.65 7,309,112.54

填列）

（一）综合收益总额 -1.15 37,176,020.94 -4,135,947.65 33,040,072.14

（二）所有者投入和减少资本

1．股东投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金额

4．其他

（三）利润分配 -25,730,959.60 -25,730,959.60

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东）的分配 -25,730,959.60 -25,730,959.60

4．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额 514,619,192.00 529,937,509.38 9.59 59,623,673.44 812,685,596.87 17,564,444.41 1,934,430,425.69

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2015 年半年度报告

上期

归属于母公司所有者权益

项目减：

其他权益工具其他综合专项一般风少数股东权益所有者权益合计

股本资本公积库存盈余公积未分配利润

优先股永续债其他收益储备险准备

股

一、上年期末余额 438,671,492.00 42,243,214.07 -125.08 54,260,522.12 786,713,625.47 3,864,567.46 1,325,753,296.04

加：会计政策变更

前期差错更正

同一控制下企业合并

其他

二、本年期初余额 438,671,492.00 42,243,214.07 -125.08 54,260,522.12 786,713,625.47 3,864,567.46 1,325,753,296.04

三、本期增减变动金额（减少以“－”号 75,947,700.00 487,694,295.31 220.61 8,857,530.36 26,474,329.14 598,974,075.42

填列）

（一）综合收益总额 220.61 60,319,449.56 219,945.56 60,539,615.73

（二）所有者投入和减少资本 75,947,700.00 487,694,295.31 26,254,383.58 589,896,378.89

1．股东投入的普通股 75,947,700.00 487,694,295.31 563,641,995.31

2．其他权益工具持有者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金额

4．其他 26,254,383.58 26,254,383.58

（三）利润分配 -51,461,919.20 -51,461,919.20

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东）的分配 -51,461,919.20 -51,461,919.20

4．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额 514,619,192.00 529,937,509.38 95.53 54,260,522.12 795,571,155.83 30,338,896.60 1,924,727,371.46

法定代表人：葛俊杰主管会计工作负责人：陈国芳会计机构负责人：邓春山

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2015 年半年度报告

母公司所有者权益变动表

2015 年 1—6 月

单位:元币种:人民币

本期

项目其他权益工具减：库其他综专项

股本资本公积盈余公积未分配利润所有者权益合计

优先股永续债其他存股合收益储备

一、上年期末余额 514,619,192.00 503,565,106.66 59,580,045.18 231,794,529.72 1,309,558,873.56

加：会计政策变更

前期差错更正

其他

二、本年期初余额 514,619,192.00 503,565,106.66 59,580,045.18 231,794,529.72 1,309,558,873.56

三、本期增减变动金额（减少以“－” 8,595,437.74 8,595,437.74

号填列）

（一）综合收益总额 34,326,397.34 34,326,397.34

（二）所有者投入和减少资本

1．股东投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金额

4．其他

（三）利润分配 -25,730,959.60 -25,730,959.60

1．提取盈余公积

2．对所有者（或股东）的分配 -25,730,959.60 -25,730,959.60

3．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额 514,619,192.00 503,565,106.66 59,580,045.18 240,389,967.46 1,318,154,311.30

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2015 年半年度报告

上期

项目其他权益工具减：库其他综专项

股本资本公积盈余公积未分配利润所有者权益合计

优先股永续债其他存股合收益储备

一、上年期末余额 438,671,492.00 15,870,811.35 54,216,893.86 234,988,087.04 743,747,284.25

加：会计政策变更

前期差错更正

其他

二、本年期初余额 438,671,492.00 15,870,811.35 54,216,893.86 234,988,087.04 743,747,284.25

三、本期增减变动金额（减少以“－” 75,947,700.00 487,694,295.31 -2,451,274.59 561,190,720.72

号填列）

（一）综合收益总额 49,010,644.61 49,010,644.61

（二）所有者投入和减少资本 75,947,700.00 487,694,295.31 563,641,995.31

1．股东投入的普通股 75,947,700.00 487,694,295.31 563,641,995.31

2．其他权益工具持有者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金额

4．其他

（三）利润分配 -51,461,919.20 -51,461,919.20

1．提取盈余公积

2．对所有者（或股东）的分配 -51,461,919.20 -51,461,919.20

3．其他

（四）所有者权益内部结转

1．资本公积转增资本（或股本）

2．盈余公积转增资本（或股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本期期末余额 514,619,192.00 503,565,106.66 54,216,893.86 232,536,812.45 1,304,938,004.97

法定代表人：葛俊杰主管会计工作负责人：陈国芳会计机构负责人：邓春山

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2015 年半年度报告

三、公司基本情况

1. 公司概况

上海金枫酒业股份有限公司（原名上海市第一食品股份有限公司，以下简称“公司”或

“本公司”）前身系上海市第一食品商店。一九九二年五月经批准改制为股份有限公司，

一九九二年九月在上海证券交易所上市。所属行业为商业类。企业法人营业执照注册号：

310000000009865。

2008 年 6 月 23 日，经中国证券监督管理委员会以证监许可[2008]820 号文“关于核准

上海市第一食品股份有限公司重大资产重组方案的批复”，同意公司资产置换，2008

年 7 月 31 日公司完成相应的资产置换。

2008 年 9 月 19 日上海市第一食品股份有限公司第三十次股东大会（临时股东大会）决

议，公司更名为上海金枫酒业股份有限公司。

根据公司于 2013 年 3 月 20 日召开的第三十六次股东大会（临时股东大会）决议，并经

中国证券监督管理委员会 2013 年 12 月 10 日以证监许可[2013]1558 号文“《关于核准

上海金枫酒业股份有限公司非公开发行股票的批复》”核准，公司于 2014 年 3 月非公

开发行人民币普通股（A 股）75,947,700 股，本次非公开发行完成后公司累计股本总数

514,619,192 股。

截止 2014 年 12 月 31 日，公司累计股本总数 514,619,192 股，公司注册资本为

514,619,192.00 元，经营范围为：食品销售管理（非实物方式）、酒，仓储货运，租赁

（房屋、场地），市外经贸委批准的出口业务，自营和代理各类商品及技术的进出口业

务，经营进料加工和“三来一补”业务，开展对销贸易和转口贸易。公司注册地：上海

市浦东新区张杨路 579 号，总部办公地：上海市普陀区宁夏路 777 号。

本公司的母公司为上海市糖业烟酒（集团）有限公司，本公司的实际控制人为光明食品

（集团）有限公司。

本财务报表业经公司全体董事（董事会）于 2015 年 8 月 21 日批准报出。

2. 合并财务报表范围

截至 2015 年 6 月 30 日止，本公司合并财务报表范围内子公司如下：

子公司名称

上海石库门酿酒有限公司

上海隆樽酿酒有限公司

金枫控股（香港）有限公司

绍兴白塔酿酒有限公司

绍兴日盛酒业有限公司

无锡市振太酒业有限公司

本期合并财务报表范围及其变化情况详见本附注“六、合并范围的变更”和“七、在其

他主体中的权益”。

四、财务报表的编制基础

1. 编制基础

公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部颁布的《企业会计准

则——基本准则》和各项具体会计准则、企业会计准则应用指南、企业会计准则解释及

其他相关规定（以下合称“企业会计准则”），以及中国证券监督管理委员会《公开发

行证券的公司信息披露编报规则第 15 号——财务报告的一般规定》的披露规定编制财

务报表。

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2015 年半年度报告

2. 持续经营

公司不存在可能导致对公司自报告期末起 12 个月内的持续经营能力产生重大疑虑的事

项或情况。

五、重要会计政策及会计估计

具体会计政策和会计估计提示：

以下披露内容已涵盖了本公司根据实际生产经营特点制定的具体会计政策和会计估计。

详见本附注“三、（二十一）”、“五、（三十五）营业收入和营业成本。

1. 遵循企业会计准则的声明

本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了报告期公司的

财务状况、经营成果、现金流量等有关信息。

2. 会计期间

自公历 1 月 1 日至 12 月 31 日止为一个会计年度。

3. 营业周期

本公司营业周期为 12 个月。

4. 记账本位币

本公司采用人民币为记账本位币。

5. 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

同一控制下企业合并：本公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日在被合并方

资产、负债（包括最终控制方收购被合并方而形成的商誉）在最终控制方合并财务报表

中的账面价值计量。在合并中取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发

行股份面值总额）的差额，调整资本公积中的股本溢价，资本公积中的股本溢价不足冲

减的，调整留存收益。

非同一控制下企业合并：本公司在购买日对作为企业合并对价付出的资产、发生或承担

的负债按照公允价值计量，公允价值与其账面价值的差额，计入当期损益。本公司对合

并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；合

并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，经复核后，计入

当期损益。

为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他直接相关费用，于发

生时计入当期损益；为企业合并而发行权益性证券的交易费用，冲减权益。

6. 合并财务报表的编制方法

1、合并范围

本公司合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，所有子公司（包括本公司所控制的

被投资方可分割的部分）均纳入合并财务报表。

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2、合并程序

本公司以自身和各子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，编制合并财务报表。

本公司编制合并财务报表，将整个企业集团视为一个会计主体，依据相关企业会计准则

的确认、计量和列报要求，按照统一的会计政策，反映本企业集团整体财务状况、经营

成果和现金流量。

所有纳入合并财务报表合并范围的子公司所采用的会计政策、会计期间与本公司一致，

如子公司采用的会计政策、会计期间与本公司不一致的，在编制合并财务报表时，按本

公司的会计政策、会计期间进行必要的调整。对于非同一控制下企业合并取得的子公司，

以购买日可辨认净资产公允价值为基础对其财务报表进行调整。对于同一控制下企业合

并取得的子公司，以其资产、负债（包括最终控制方收购该子公司而形成的商誉）在最

终控制方财务报表中的账面价值为基础对其财务报表进行调整。

子公司所有者权益、当期净损益和当期综合收益中属于少数股东的份额分别在合并资产

负债表中所有者权益项目下、合并利润表中净利润项目下和综合收益总额项目下单独列

示。子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享

有份额而形成的余额，冲减少数股东权益。

（1）增加子公司或业务

在报告期内，若因同一控制下企业合并增加子公司或业务的，则调整合并资产负债表的

期初数；将子公司或业务合并当期期初至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表；

将子公司或业务合并当期期初至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表，同时对比较

报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存

在。

因追加投资等原因能够对同一控制下的被投资方实施控制的，视同参与合并的各方在最

终控制方开始控制时即以目前的状态存在进行调整。在取得被合并方控制权之前持有的

股权投资，在取得原股权之日与合并方和被合并方同处于同一控制之日孰晚日起至合并

日之间已确认有关损益、其他综合收益以及其他净资产变动，分别冲减比较报表期间的

期初留存收益或当期损益。

在报告期内，若因非同一控制下企业合并增加子公司或业务的，则不调整合并资产负债

表期初数；将该子公司或业务自购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表；

该子公司或业务自购买日至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表。

因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资方实施控制的，对于购买日之前持有的

被购买方的股权，本公司按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其

账面价值的差额计入当期投资收益。购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算

下的其他综合收益以及除净损益、其他综合收益和利润分配之外的其他所有者权益变动

的，与其相关的其他综合收益、其他所有者权益变动转为购买日所属当期投资收益，由

于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。

（2）处置子公司或业务

①一般处理方法

在报告期内，本公司处置子公司或业务，则该子公司或业务期初至处置日的收入、费用、

利润纳入合并利润表；该子公司或业务期初至处置日的现金流量纳入合并现金流量表。

因处置部分股权投资或其他原因丧失了对被投资方控制权时，对于处置后的剩余股权投

资，本公司按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩

余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始

持续计算的净资产的份额与商誉之和的差额，计入丧失控制权当期的投资收益。与原有

子公司股权投资相关的其他综合收益或除净损益、其他综合收益及利润分配之外的其他

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所有者权益变动，在丧失控制权时转为当期投资收益，由于被投资方重新计量设定受益

计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。

②分步处置子公司

通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，处置对子公司股权投资的

各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明应将多次交易

事项作为一揽子交易进行会计处理：

ⅰ．这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；

ⅱ．这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；

ⅲ．一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；

ⅳ．一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。

处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，本公司将各项交

易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理；但是，在丧失控制权之前每

一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确

认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易不属于一揽子交易的，在丧失控制权

之前，按不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的股权投资的相关政策进行会计处理；

在丧失控制权时，按处置子公司一般处理方法进行会计处理。

（3）购买子公司少数股权

本公司因购买少数股权新取得的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享有子公司

自购买日（或合并日）开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整合并资产负债表中

的资本公积中的股本溢价，资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益。

（4）不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的股权投资

在不丧失控制权的情况下因部分处置对子公司的长期股权投资而取得的处置价款与处

置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间

的差额，调整合并资产负债表中的资本公积中的股本溢价，资本公积中的股本溢价不足

冲减的，调整留存收益。

7. 现金及现金等价物的确定标准

在编制现金流量表时，将本公司库存现金以及可以随时用于支付的存款确认为现金。将

同时具备期限短（从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知现金、价值

变动风险很小四个条件的投资，确定为现金等价物。

8. 外币业务和外币报表折算

1、外币业务

外币业务采用交易发生日的即期汇率作为折算汇率将外币金额折合成人民币记账。

资产负债表日外币货币性项目余额按资产负债表日即期汇率折算，由此产生的汇兑差额，

除属于与购建符合资本化条件的资产相关的外币专门借款产生的汇兑差额按照借款费

用资本化的原则处理外，均计入当期损益。

2、外币财务报表的折算

资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者权益项目

除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。利润表中的收入和费

用项目，采用交易发生日的即期汇率折算。

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处置境外经营时，将与该境外经营相关的外币财务报表折算差额，自所有者权益项目转

入处置当期损益。

9. 金融工具

金融工具包括金融资产、金融负债和权益工具。

1、金融工具的分类

金融资产和金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金

融资产或金融负债，包括交易性金融资产或金融负债；持有至到期投资；应收款项；可

供出售金融资产；其他金融负债等。

2、金融工具的确认依据和计量方法

（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产（金融负债）

取得时以公允价值（扣除已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券

利息）作为初始确认金额，相关的交易费用计入当期损益。

持有期间将取得的利息或现金股利确认为投资收益，期末将公允价值变动计入当期损益。

处置时，其公允价值与初始入账金额之间的差额确认为投资收益，同时调整公允价值变

动损益。

（2）持有至到期投资

取得时按公允价值（扣除已到付息期但尚未领取的债券利息）和相关交易费用之和作为

初始确认金额。

持有期间按照摊余成本和实际利率计算确认利息收入，计入投资收益。实际利率在取得

时确定，在该预期存续期间或适用的更短期间内保持不变。

处置时，将所取得价款与该投资账面价值之间的差额计入投资收益。

（3）应收款项

公司对外销售商品或提供劳务形成的应收债权，以及公司持有的其他企业的不包括在活

跃市场上有报价的债务工具的债权，包括应收账款、其他应收款等，以向购货方应收的

合同或协议价款作为初始确认金额；具有融资性质的，按其现值进行初始确认。

收回或处置时，将取得的价款与该应收款项账面价值之间的差额计入当期损益。

（4）可供出售金融资产

取得时按公允价值（扣除已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券

利息）和相关交易费用之和作为初始确认金额。

持有期间将取得的利息或现金股利确认为投资收益。期末以公允价值计量且将公允价值

变动计入其他综合收益。但是，在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权

益工具投资，以及与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，按

照成本计量。

处置时，将取得的价款与该金融资产账面价值之间的差额，计入投资损益；同时，将原

直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额对应处置部分的金额转出，计入当期损益。

（5）其他金融负债

按其公允价值和相关交易费用之和作为初始确认金额。采用摊余成本进行后续计量。

3、金融资产转移的确认依据和计量方法

公司发生金融资产转移时，如已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入

方，则终止确认该金融资产；如保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，则

不终止确认该金融资产。

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在判断金融资产转移是否满足上述金融资产终止确认条件时，采用实质重于形式的原则。

公司将金融资产转移区分为金融资产整体转移和部分转移。金融资产整体转移满足终止

确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：

（1）所转移金融资产的账面价值；

（2）因转移而收到的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额（涉及转

移的金融资产为可供出售金融资产的情形）之和。

金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确

认部分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额

的差额计入当期损益：

（1）终止确认部分的账面价值；

（2）终止确认部分的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终

止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为可供出售金融资产的情形）之和。

金融资产转移不满足终止确认条件的，继续确认该金融资产，所收到的对价确认为一项

金融负债。

4、金融负债终止确认条件

金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，则终止确认该金融负债或其一部分；本公

司若与债权人签定协议，以承担新金融负债方式替换现存金融负债，且新金融负债与现

存金融负债的合同条款实质上不同的，则终止确认现存金融负债，并同时确认新金融负

债。

对现存金融负债全部或部分合同条款作出实质性修改的，则终止确认现存金融负债或其

一部分，同时将修改条款后的金融负债确认为一项新金融负债。

金融负债全部或部分终止确认时，终止确认的金融负债账面价值与支付对价（包括转出

的非现金资产或承担的新金融负债）之间的差额，计入当期损益。

本公司若回购部分金融负债的，在回购日按照继续确认部分与终止确认部分的相对公允

价值，将该金融负债整体的账面价值进行分配。分配给终止确认部分的账面价值与支付

的对价（包括转出的非现金资产或承担的新金融负债）之间的差额，计入当期损益。

5、金融资产和金融负债的公允价值的确定方法

存在活跃市场的金融工具，以活跃市场中的报价确定其公允价值。不存在活跃市场的金

融工具，采用估值技术确定其公允价值。在估值时，本公司采用在当前情况下适用并且

有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术，选择与市场参与者在相关资产或负债的

交易中所考虑的资产或负债特征相一致的输入值，并优先使用相关可观察输入值。只有

在相关可观察输入值无法取得或取得不切实可行的情况下，才使用不可观察输入值。

6、金融资产（不含应收款项）减值的测试方法及会计处理方法

除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产外，本公司于资产负债表日对金融

资产的账面价值进行检查，如果有客观证据表明某项金融资产发生减值的，计提减值准

备。

（1）可供出售金融资产的减值准备：

期末如果可供出售金融资产的公允价值发生严重下降，或在综合考虑各种相关因素后，

预期这种下降趋势属于非暂时性的，就认定其已发生减值，将原直接计入所有者权益的

公允价值下降形成的累计损失一并转出，确认减值损失。

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对于已确认减值损失的可供出售债务工具，在随后的会计期间公允价值已上升且客观上

与确认原减值损失确认后发生的事项有关的，原确认的减值损失予以转回，计入当期损

益。

可供出售权益工具投资发生的减值损失，不通过损益转回。

本公司对可供出售权益工具投资减值的认定标准为：期末如果可供出售金融资产的公允

价值发生严重下降，或在综合考虑各种相关因素后，预期这种下降趋势属于非暂时性的，

就认定其已发生减值。

本公司对可供出售权益工具投资的公允价值下跌“严重”的标准为：降幅累计超过 50%；

公允价值下跌“非暂时性”的标准为：公允价值持续低于其成本超过一年；投资成本的

计算方法为：取得可供出售权益工具对价及相关税费；持续下跌期间的确定依据为：自

下跌幅度超过投资成本的 50%时计算。

（2）持有至到期投资的减值准备：

持有至到期投资减值损失的计量比照应收款项减值损失计量方法处理。

10. 应收款项

(1). 单项金额重大并单独计提坏账准备的应收款项

金额占应收账款余额 10%以上且金额在 1,000 万

单项金额重大的判断依据或金额标准

元及以上的应收款项。

单独进行减值测试，如有客观证据表明其已发生

减值，按预计未来现金流量现值低于其账面价值

单项金额重大并单项计提坏账准备的计提方法的差额计提坏账准备，计入当期损益。单独测试

未发生减值的应收款项，将其归入相应组合计提

坏账准备。

(2). 按信用风险特征组合计提坏账准备的应收款项：

按信用风险特征组合计提坏账准备的计提方法（账龄分析法、余额百分比法、其他方法）

账龄组合账龄分析法

组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的

√适用 □不适用

账龄应收账款计提比例(%) 其他应收款计提比例(%)

1 年以内（含 1 年） 0 0

其中：1 年以内分项，可添加行

1－2 年 10 10

2－3 年 30 30

3 年以上 100 100

3－4 年

4－5 年

5 年以上

组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的

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□适用 √不适用

组合中，采用其他方法计提坏账准备的

□适用 √不适用

(3). 单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收款项：

单项计提坏账准备的理由有客观证据表明该应收款项发生了减值。

单独进行减值测试，按预计未来现金流量现值低于其账面价值的

坏账准备的计提方法

差额计提坏账准备，计入当期损益。

11. 存货

1、存货的分类

存货分类为：原材料、库存商品、在产品、包装物、低值易耗品等。

2、发出存货的计价方法

存货发出时按加权平均法计价。

3、不同类别存货可变现净值的确定依据

产成品、库存商品和用于出售的材料等直接用于出售的商品存货，在正常生产经营过程

中，以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额，确定其可变现净值；

需要经过加工的材料存货，在正常生产经营过程中，以所生产的产成品的估计售价减去

至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额，确定其可变现净

值；为执行销售合同或者劳务合同而持有的存货，其可变现净值以合同价格为基础计算，

若持有存货的数量多于销售合同订购数量的，超出部分的存货的可变现净值以一般销售

价格为基础计算。

期末按照单个存货项目计提存货跌价准备；但对于数量繁多、单价较低的存货，按照存

货类别计提存货跌价准备；与在同一地区生产和销售的产品系列相关、具有相同或类似

最终用途或目的，且难以与其他项目分开计量的存货，则合并计提存货跌价准备。

除有明确证据表明资产负债表日市场价格异常外，存货项目的可变现净值以资产负债表

日市场价格为基础确定。

本期期末存货项目的可变现净值以资产负债表日市场价格为基础确定。

4、存货的盘存制度

采用永续盘存制。

5、低值易耗品和包装物的摊销方法

（1）低值易耗品采用五五摊销法；

（2）包装物采用分次摊销法。

12. 长期股权投资

1、共同控制、重大影响的判断标准

共同控制，是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经

过分享控制权的参与方一致同意后才能决策。本公司与其他合营方一同对被投资单位实

施共同控制且对被投资单位净资产享有权利的，被投资单位为本公司的合营企业。

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重大影响，是指对一个企业的财务和经营决策有参与决策的权力，但并不能够控制或者

与其他方一起共同控制这些政策的制定。本公司能够对被投资单位施加重大影响的，被

投资单位为本公司联营企业。

2、初始投资成本的确定

（1）企业合并形成的长期股权投资

同一控制下的企业合并：公司以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式以及以发行

权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并

财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。因追加投资等原因能

够对同一控制下的被投资单位实施控制的，在合并日根据合并后应享有被合并方净资产

在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额，确定长期股权投资的初始投资成本。

合并日长期股权投资的初始投资成本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并

日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整股本溢价，股本溢价不足冲

减的，冲减留存收益。

非同一控制下的企业合并：公司按照购买日确定的合并成本作为长期股权投资的初始投

资成本。因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资单位实施控制的，按照原持有

的股权投资账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本法核算的初始投资成本。

（2）其他方式取得的长期股权投资

以支付现金方式取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。

以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资

成本。

在非货币性资产交换具备商业实质和换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的

前提下，非货币性资产交换换入的长期股权投资以换出资产的公允价值和应支付的相关

税费确定其初始投资成本，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足

上述前提的非货币性资产交换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入长

期股权投资的初始投资成本。

通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按照公允价值为基础确定。

3、后续计量及损益确认方法

（1）成本法核算的长期股权投资

公司对子公司的长期股权投资，采用成本法核算。除取得投资时实际支付的价款或对价

中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润外，公司按照享有被投资单位宣告发放的

现金股利或利润确认当期投资收益。

（2）权益法核算的长期股权投资

对联营企业和合营企业的长期股权投资，采用权益法核算。初始投资成本大于投资时应

享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额，不调整长期股权投资的初始投资成

本；初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额，计

入当期损益。

公司按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的份额，分别确认

投资收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面价值；按照被投资单位宣告分

派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投资的账面价值；对于被投

资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他变动，调整长期股权

投资的账面价值并计入所有者权益。

在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位可辨认净资产的公

允价值为基础，并按照公司的会计政策及会计期间，对被投资单位的净利润进行调整后

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确认。在持有投资期间，被投资单位编制合并财务报表的，以合并财务报表中的净利润、

其他综合收益和其他所有者权益变动中归属于被投资单位的金额为基础进行核算。

公司与联营企业、合营企业之间发生的未实现内部交易损益按照应享有的比例计算归属

于公司的部分，予以抵销，在此基础上确认投资收益。与被投资单位发生的未实现内部

交易损失，属于资产减值损失的，全额确认。公司与联营企业、合营企业之间发生投出

或出售资产的交易，该资产构成业务的，按照本附注“三、（五）同一控制下和非同一

控制下企业合并的会计处理方法”和“三、（六）合并财务报表的编制方法”中披露的