一拖股份：2014年年度报告摘要_股票频道

公司代码:601038 公司简称:一拖股份

第一拖拉机股份有限公司

2014 年年度报告摘要

一重要提示

1.1 本年度报告摘要来自年度报告全文,投资者欲了解详细内容,应当仔细阅读同时刊载于上海

证券交易所网站等中国证监会指定网站上的年度报告全文。

1.2 公司简介

公司股票简况

股票种类股票上市交易所股票简称股票代码变更前股票简称

A股上交所一拖股份 601038 /

H股联交所第一拖拉机股份 0038 /

联系人和联系方式董事会秘书证券事务代表

姓名于丽娜卫亚俊

电话 (86 379)64967038 (86 379)64970213

传真 (86 379)64967438 (86 379)64967438

电子信箱 yulina@ytogroup.com weiyajun027@163.com

二主要财务数据和股东情况

2.1 公司主要财务数据

单位:元币种:人民币

2013年末本期末比

上年同期

2014年末 2012年末

调整后调整前末增减

(%)

总资产 12,355,694,645.67 11,699,276,392.53 11,668,342,025.93 5.6 10,988,372,877.71归属于上市公司股

4,593,468,033.54 4,503,113,206.30 4,473,895,897.45 2.0 4,417,082,096.96东的净资产

2013年本期比上

2014年年同期增 2012年

调整后调整前

减(%)经营活动产生的现

74,866,397.52 -141,519,826.21 -131,904,552.83 491,563,133.80金流量净额

营业收入 8,929,316,050.68 10,985,440,654.79 10,965,436,727.36 -18.72 11,421,299,427.64归属于上市公司股

167,698,247.35 227,084,951.73 221,949,807.88 -26.2 324,963,768.28东的净利润

归属于上市公司股 -21,999,386.97 152,798,652.61 150,006,098.21 -114.4 277,531,139.16东的扣除非经常性损益的净利润加权平均净资产收

3.68益率(%)基本每股收益

0.1684 0.2280(元/股)稀释每股收益

0.1684 0.2280(元/股)

2.2 截止报告期末的股东总数、前十名股东、前十名流通股东(或无限售条件股东)持股情况

表

单位: 股

截止报告期末股东总数(户) 29,014(A 股 28,619;H 股 395)

年度报告披露日前第五个交易日末的股东总数(户) 32,208(A 股 31,814;H 股 394)

截止报告期末表决权恢复的优先股股东总数(户)

年度报告披露日前第五个交易日末表决权恢复的优先股股东总数

(户)

前 10 名股东持股情况

持有有限售

持股比持股质押或冻结的股

股东名称股东性质条件的股份

例(%) 数量份数量

数量

中国一拖集团有限公司国有法人 44.57 443,910,000 443,910,000 无

香港中央结算登记(代理人) 境外法人 39.98 398,205,398 0 未知

有限公司

中国建设银行股份有限公司其他 0.35 3,472,809 0 未知

-银华高端制造业灵活配置

混合型证券投资基金

林霜雨境内自然人 0.21 2,129,282 0 未知

富国基金公司-建行-中国其他 0.20 2,000,000 0 未知

平安人寿保险股份有限公司

全国社保基金一一八组合其他 0.20 1,999,974 0 未知

中国农业银行股份有限公司其他 0.15 1,499,901 0 未知

-银华内需精选股票型证券

投资基金

罗秀珍境内自然人 0.11 1,066,383 0 未知

LIU HON NAM 境外自然人 0.07 726,000 0 未知

李志勇境内自然人 0.07 661,500 0 未知

上述股东关联关系或一致行动的说明在前十名股东和前十名无限售条件股份股东中,本公司控

股股东中国一拖集团有限公司与其他股东之间不存在关联

关系,也不属于《上市公司收购管理办法》中规定的一致

行动人。本公司未知其他股东相互间是否存在关联关系,

也未知其相互之间是否属于《上市公司收购管理办法》中

规定的一致行动人

表决权恢复的优先股股东及持股数量的说不适用明

2.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

三管理层讨论与分析

业绩回顾

2014 年,国内外经济形势错综复杂,国内经济下行压力持续加大,农机工业在经历了持续快

速发展后也出现了较大调整,三大粮食作物关联的耕种收环节作业机械拖拉机,小麦、水稻收割

机等市场出现不同程度下滑,公司经营面临重大挑战。

受此影响,公司大中轮拖、动力机械产品销量均较去年同期出现不同程度下滑。在严峻的市

场环境下,公司坚定战略目标,坚持创新驱动,积极采取各种措施,持续推动转型升级和产品结

构调整。报告期内,在销售下降的情况下,公司大中轮拖市场份额仍有所提升;大中轮拖产品技

术升级取得重要进展,动力换挡拖拉机初步形成系列,销量迈上新台阶;完成大中型拖拉机配套

国Ⅲ柴油机上市的准备工作,重型柴油机的商品化进程持续推进,公司主导产品结构调整取得进

展。通过与德国 ZF Friedrichshafen AG 公司组建车桥业务合资公司,公司在拖拉机关键零部件研发

生产领域与国际先进企业开展深入合作。

按照“聚核铸强”战略思路,公司重点项目建设和资源整合在年内也取得积极进展。新型大

轮拖核心能力提升项目和重型柴油机二期建设有序推进,对中国一拖集团有限公司下属工艺材料

研究所、计量检测中心的收购强化了公司工艺研发和质量控制能力;车身覆盖件、铸件业务等的

内部资源整合使得公司在降低交易成本、强化业务协同方面取得明显成效;对上海强农等非主业

低效资产的处置在提高公司收益的同时,也对主业发展提供了资金支持。

报告期内,公司坚持加强董事会建设,持续推进合规运作。在兼顾业务可持续发展的情况下,坚持实施稳定的股息分配政策,重视投资者的合理回报,同时,以信息披露为中心,不断强化投资者关系管理,2014 年 8 月被上交所评定为 2013 年度信息披露 A 类(优秀类)公司。

回顾一年来的工作,虽然公司在结构调整、转型升级上取得一定成效,但是由于公司主导产品销量下滑,新产品对公司销售的支撑仍显不足,外埠基地尚处于投入期,公司经营业绩同比仍有较大下降。

前景展望

从外部环境看,农机工业增速进一步放缓,增长动力转换、发展方式转变、竞争手段升级成为行业发展新常态,行业发展的动力正在由政策拉动向消费推动发生转换,农机工业发展方式也由过去偏重政策资源支持向注重创新驱动和品牌经营转变;同时,行业竞争手段已经从价格竞争、产品竞争上升到商业模式竞争、客户价值创造竞争等高级阶段。从内部现状看,公司主导产品技术升级已经取得重要进展,在未来市场竞争占得一定先机;同时,公司主导产品销售增长仍面临压力,技改项目的效益显现也需时日,2015 年,公司处于转型升级的关键期,爬坡过坎的加速期。

在当前形势下,公司将积极适应经济发展和行业发展的新常态,深化实施“聚核铸强”战略,紧紧围绕发展第一要务,加大市场开拓力度,巩固和提升市场竞争优势,努力增加新产品贡献度,积极培育新业务;同时,努力改善外埠基地运营质量和实施低效无效资产退出;深化体制机制改革,稳步开展资本运营;以提高发展质量和效益为中心,统筹“保增长、控风险、调结构、促升级”协调发展,深化企业改革,强化创新驱动,深入推进有质量的增长,使公司平稳渡过爬坡阶段,保持业务稳健发展。

报告期内经营情况的讨论与分析

2014 年,农机行业结束了持续多年的高速增长,拖拉机,小麦、水稻收割机,播种机等市场均出现不同程度下滑。据国家统计局数据显示,2014 年全国规模以上农机企业主营业务收入4,180.65 亿元,同比增长 8.79%,增幅较 2013 年下降约 7.52 个百分点。

据中国农机工业协会对拖拉机行业骨干企业产品销量数据统计,2014 年大中型拖拉机实现销量 30.9 万台,同比下降 17.1%。其中,大轮拖销量下降 12.8%,中轮拖销量下降 19.3%。

在拖拉机市场整体下滑的严峻形势下,本公司面临着前所未有的压力。主导产品销量均出现不同程度下降,2014 年度,本公司实现营业收入 89.29 亿元,同比下降 18.7%;实现归属于母公司股东的净利润 16,769.82 万元,同比下降 26.2%。

农业机械业务

报告期内,本公司积极适应市场需求变化,实施产品结构调整,针对重点竞争市场新需求,采取有针对性的产品促销方案,有效巩固了重点市场份额。高端产品商品化推广速度加快,新一代东方红动力换挡拖拉机批量销售实现新突破。

报告期内,本公司大轮拖销量 33,634 台,同比下降 9.9%,降幅低于行业 2.9 个百分点,其中,100 马力以上大轮拖产品在行业销量下滑的情况下逆势增长 10.6%;中轮拖销量 40,073 台,同比下降 18%,降幅略低于行业水平。本公司大中型拖拉机的市场占有率继续保持行业第一的位势。履带拖拉机产品和小轮拖市场需求持续萎缩,分别实现销售 577 台和 7,753 台,同比下降 46.87%和 58.6%。

因公司部分海外项目订单尚未进入执行期,报告期内本公司累计出口大中型拖拉机 2,195 台,同比下降 47.1%。

动力机械业务

报告期内,受动力机械配套的拖拉机及收获机行业销量下滑影响,本公司累计销售各种型号柴油机 157,126 台,同比下降 13.4%,其中,实现外部销售 110,297 台,同比下降 5.4%。同时,完成大中型拖拉机主机配套国三柴油机的上市准备工作。

其他业务

报告期内,面对煤炭市场、基础建设环境仍未有起色的不利局面,本公司继续收缩和调整矿用卡车及叉车业务,并重点清理应收款项,规范和完善业务流程,降低业务风险,提升相关单位运营能力。矿用卡车和叉车的销量同比分别下降 15.49%和 6.78%。

报告期内,本公司参与组建了洛银金融租赁股份有限公司,将与中国一拖集团财务有限责任公司有效协同,进一步丰富金融服务产品和服务方式,促进公司高端农业装备产品的推广销售。财务公司积极拓展本公司上下游客户业务,通过提供电子银行承兑汇票、商业承兑汇票等金融工具,在促进公司产品销售的同时,提高了财务公司的资金收益率。

1、利润表及现金流量表相关科目变动分析表

单位:元币种:人民币

科目本期数上年同期数变动比例(%)

营业收入 8,929,316,050.68 10,985,440,654.79 -18.72

营业成本 7,457,744,855.37 9,244,069,520.10 -19.32

销售费用 393,300,666.51 374,371,900.53 5.06

管理费用 973,938,133.86 924,121,591.05 5.39

财务费用 89,732,342.21 127,836,040.62 -29.81

资产减值损失 166,499,011.38 152,715,436.64 9.03

投资收益 108,929,271.92 38,986,561.99 179.40

营业外收入 211,836,734.97 114,905,778.06 84.36

所得税费用 47,668,186.23 72,229,037.79 -34.00

经营活动产生的现金流量净额 74,866,397.52 -141,519,826.21 不适用

投资活动产生的现金流量净额 -651,099,306.24 -516,207,345.98 不适用

筹资活动产生的现金流量净额 707,727,024.91 655,454,430.91 7.98

研发支出 405,569,602.90 408,486,411.72 -0.71

资产减值损失:资产减值损失较上期增加 9.03%,主要为受农机补贴资金结算滞后、应收账款账龄滚增等影响,计提的坏账准备增加所致。

投资收益:投资收益较上期增加 179.40%,主要为公司本期处置子公司股权取得收益所致。

营业外收入:较上期增加 84.36%,主要为公司出售非流动资产取得较大收益。

所得税费用:所得税费用较上期减少 34%,主要为公司经营利润减少所致。

2、营业收入

(1)驱动业务收入变化的因素分析

报告期内公司实现营业收入 892,931.61 万元,较上年同期下降 18.72%,主要原因系本公司农业机械产品销量下滑所致。

(2)以实物销售为主的公司产品收入影响因素分析

农业机械产品:本年公司销售各类拖拉机产品 82,037 台,同比下降 22.63%;报告期内,农业机械产品营业收入 737,696 万元,同比下降 18.74%。农业机械收入占公司营业收入比重为 82.62%。

动力机械产品:本年公司对外销售各类柴油机产品 110,297 台,同比下降 5.40%。报告期内,动力机械产品营业收入 144,371 万元,同比下降 17.85%。动力机械收入占公司营业收入比重为16.17%。

其他机械产品:公司销售矿用卡车、叉车产品等实现营业收入 10,840 万元,同比下降 27.62%。其他机械收入占公司营业收入比重为 1.21%。

3、成本

单位:万元

分行业情况

上年同期占本期金额较上

成本构成本期占总成上年同期金额

分行业本期金额总成本比例年同期变动比

项目本比例(%) (调整后)

(%) 例(%)

装备制造材料 755,113.49 87.46 946,389.80 89.87 -20.21

人工 49,596.00 5.74 52,487.00 4.98 -5.51

制造费用 58,657.00 6.79 54,214.00 5.15 8.20

合计 863,366.49 100 1,053,090.80 100 -18.02

分产品情况

上年同期占本期金额较上

成本构成本期占总成上年同期金额

分产品本期金额总成本比例年同期变动比

项目本比例(%) (调整后)

(%) 例(%)

农业机械材料 601,835 89.00 778,118 91.43 -22.66

人工 35,522 5.25 37,102 4.36 -4.26

制造费用 38,896 5.75 35,800 4.21 8.65

动力机械材料 139,753 82.65 155,158 84.05 -9.93

人工 11,818 6.99 12,596 6.82 -6.18

制造费用 17,510 10.36 16,853 9.13 3.90

其他机械材料 13,526 75.01 13,114 75.09 3.14

人工 2,256 12.51 2,789 15.97 -19.11

制造费用 2,251 12.48 1,561 8.94 44.20注:本表为未进行分部抵销前数据

材料总额降幅 20.21%,主要原因是报告期原材料价格下降。

人工成本总额降幅为 5.51%,主要原因是公司通过降低用工人数,合理控制人工成本总额。

制造费用总额增幅为 8.20%,主要原因是由于公司近年投资的在建工程逐步完工转为固定资

产增加折旧费,同时对于老设备进行维修、养护等增加所致。

4、费用

单位:元

科目本期数上年同期数变化额变动比例(%)

销售费用 393,300,666.51 374,371,900.53 18,928,765.98 5.06

管理费用 973,938,133.86 924,121,591.05 49,816,542.81 5.39

财务费用 89,732,342.21 127,836,040.62 -38,103,698.41 -29.81

报告期内,本公司期间费用共计 145,697 万元,同比增加 3,064 万元,增幅 2.15%。

销售费用有小幅增加,主要由于公司销售政策改变,部分农机产品由公司负责运输并承担费

用,因此运输费增加。

管理费用有小幅增加,主要由于本公司拟转让下属全资子公司一拖(洛阳)叉车有限公司股

权,与职工解除劳动关系后本期计提辞退福利等因素所致。

财务费用较同期有大幅下降,主要由于公司在贷款规模同比增加的基础上,采取多种措施积

极降低资金成本,并有效降低汇兑损失。

5、研发支出

单位:元

本期费用化研发支出 405,569,602.90

本期资本化研发支出 0

研发支出合计 405,569,602.90

研发支出总额占净资产比例(%) 7.62

研发支出总额占营业收入比例(%) 4.54

本报告期的研发支出与去年同期基本持平,主要用于拖拉机及动力机械相关产品的研发,以

提高本公司主导产品的技术水平,巩固和提高产品竞争力。

6、现金流

单位:元

科目本期数上年同期数变动额变动比例(%)

经营活动产生的现金流量净额 74,866,397.52 -141,519,826.21 216,386,223.73 不适用

投资活动产生的现金流量净额 -651,099,306.24 -516,207,345.98 -134,891,960.26 不适用

筹资活动产生的现金流量净额 707,727,024.91 655,454,430.91 52,272,594.00 7.98

经营活动产生的现金流量净额比同期少流出 21,638.62 万元,主要是由于本期调整销售政策,

经销商的回款增加所致。

投资活动产生的现金流量净额比同期多流出 13,489.20 万元,主要是由于本期购建的固定资产

较上期增加所致。

7、主营业务分行业、分产品情况

单位:万元币种:人民币

主营业务分行业情况

营业收入营业成本

毛利率毛利率比上年

分行业营业收入营业成本比上年增比上年增

(%) 增减

减(%) 减(%)

装备制造 892,931.60 745,774.49 16.48 -18.72 -19.00 增加 0.63 个百分点

主营业务分产品情况

营业收入营业成本

毛利率毛利率比上年

分产品营业收入营业成本比上年增比上年增

(%) 增减

减(%) 减(%)

农业机械 789,374.32 676,252.71 14.33 -20.20 -21.00 增加 0.36 个百分点

动力机械 206,723.88 169,080.54 18.21 -7.30 -8.00 增加 0.99 个百分点

其他机械 17,314.40 18,033.24 -4.15 -2.30 3.00 减少 5.61 个百分点

分部间抵消 -120,481.00 -117,592.00 / / / /

合计 892,931.60 745,774.49 16.48 -18.72 -19.00 增加 0.63 个百分点注:本表“主营业务分行业情况”数据为分部间抵销后数据。

8、主营业务分地区情况

单位:元币种:人民币

地区营业收入营业收入比上年增减(%)

国内 8,481,144,227.23 -16.72

国外 448,171,823.45 -44.07

9、资产负债情况分析

本报告期末,公司资产总额 1,235,569 万元,较期初增长 5.61%;负债总额 703,487 万元,较期初增长 9.21%;主要原因是短期借款增长 462.35%。

(1)资产负债表科目变动及说明

单位:元

本期期上期期本期期末

情

末数占末数占金额较上

况

项目名称本期期末数总资产上期期末数总资产期期末变

说

的比例的比例动比例

明

(%) (%) (%)

预付款项 292,088,912.74 2.36 194,539,070.95 1.66 50.14

应收利息 133,472.22 0.00% 0.00 0.00 不适用

其他应收款 228,490,379.91 1.85 67,666,099.64 0.58 237.67

其他流动资产 56,383,561.23 0.46 0.00 0.00 不适用

发放委托贷款及 1,362,361,447.55 11.03 725,322,825.23 6.20 87.83垫款

可供出售金融资 285,935,741.41 2.31 137,580,990.01 1.18 107.83产

持有至到期投资 0.00 0.00 25,601,874.77 0.22 -100.00

长期股权投资 65,849,170.84 0.53 9,184,641.20 0.08 616.95

投资性房地产 0.00 0.00 31,160,041.52 0.27 -100.00

在建工程 642,813,215.87 5.20 424,579,666.44 3.63 51.40

长期待摊费用 23,378,553.87 0.19 16,919,867.57 0.14 38.17

短期借款 1,644,532,646.15 13.31 292,437,410.89 2.50 462.35

应付票据 916,374,670.17 7.42 654,769,401.01 5.60 39.95

应付账款 1,350,582,485.03 10.93 2,095,124,850.72 17.91 -35.54

一年内到期的非 30,055,745.54 0.24 301,018,000.00 2.57 -90.02流动负债

其他流动负债 53,243,515.75 0.43 87,951,003.54 0.75 -39.46

长期借款 46,597,500.00 0.38 84,189,000.00 0.72 -44.65

其他综合收益 16,295,741.20 0.13 -2,990,577.79 -0.03 不适用

预付款项较期初增加 50.14%,主要为公司对外采购预付货款增加所致。

应收利息较期初增加 13 万元,主要为财务公司应收取利息增加所致。

其他应收款较期初增加 237.67%,主要为公司本期出售车桥业务无形资产组,按协议约定尚未到收款期所致。

其他流动资产较期初增加 5,638 万元,主要为公司本期购买结构性存款所致。

发放委托贷款及垫款较期初增加 87.83%,主要为公司购买转贴现票据增加所致。。

可供出售金融资产较期初增加 107.83%,主要为公司本期新增对洛银金融租赁公司的投资所致。

持有至到期投资较期初减少 100%,主要为公司处置融资债券所致。

长期股权投资较期初增加 616.95%,主要为公司本期新增联营公司投资所致。

投资性房地产较期初减少 100%,主要为公司本期处置持有的强农公司股权,其投资性房地产不再纳入合并范围所致。

在建工程较期初增加 51.40%,主要为公司技改投资增加所致。

长期待摊费用较期初增加 38.17%,主要为公司本期购入待摊销的模具增加所致。

短期借款较期初增加 462.35%,主要为公司增加借款筹资所致。

应付票据较期初增加 39.95%,主要为公司采购加大票据使用量所致。

应付账款较期初减少 35.54%,主要为公司期初采购款项支付所致。

一年内到期的非流动负债较期初减少 90.02%,主要为公司偿还到期长期借款所致。

其他流动负债较期初减少 39.46%,主要为公司本期预提费用减少所致。

长期借款较期初减少 44.65%,主要为部分长期借款将于一年内到期,重分类至一年内到期的其他非流动负债所致。

其他综合收益较期初增加 1,929 万元,主要为公司持有的可供出售金融资产公允价值增加所致。

(2)主要财务比率

项目本期末本期初同比增加

资产负债率(%) 56.94 55.06 增加 1.88 个百分点

流动比率(%) 117.45 142.56 下降 25.11 个百分点

速动比率(%) 90.02 104.46 下降 14.44 个百分点

公司期末资产负债率较期初增长 1.88 个百分点,基本持平;期末流动比率较期初下降 25.11个百分点,速动比率较期初下降 14.44 个百分点,主要是公司期末短期借款大幅增加所致。

(3)银行借款

截止报告期末,公司一年内到期的银行借款 166,317.16 万元,其中外币借款 129,266.89 万元;超过一年到期的银行借款 4,659.75 万元;公司借贷、所持有现金及现金等价物主要以人民币、美元为货币单位,固定利率借款为 104,258.08 万元。公司拥有良好的银行信用等级和境内外筹资能力。

(4)资产抵押事项

报告期末本集团以 10,009.81 万元(报告期初为 15,393.6 万元)的土地使用权作抵押,以30,050.28 万元(报告期初为 14,265.5 万元)的应收票据作质押向金融机构借款 37,050.28 万元。

报告期末,本集团以 21,083.27 万元应收票据及 16,470.16 万元存款作质押,从金融机构开具票据约 104,258.08 万元(报告期初为 65,428.1 万元)。四涉及财务报告的相关事项4.1 与上年度财务报告相比,对财务报表合并范围发生变化的,公司应当作出具体说明。

本集团合并财务报表范围包括第一拖拉机股份有限公司、一拖(洛阳)柴油机有限公司、洛阳长兴农业机械有限公司、中国一拖集团财务有限责任公司等 30 家公司。与上年相比,本年因对外转让股权减少上海强农(集团)股份有限公司、上海强农集团农业机械有限公司、上海乾农农机产品配售有限公司、一拖(洛阳)中成机械有限公司四家,因洛阳拖汽工程车辆科技有限公司吸收洛阳鑫研机械材料工程有限公司减少一家单位。

查看公告原文

证券之星微信

扫描二维码

关注

证券之星微信