63家营业部41亿“造妖” 特力A操纵者受罚殃及强势股

10月26日，受证监会严惩消息影响，特力A(000025.SZ)和特力B(200025.SZ)的投资者开盘狂逃，一字跌停至收盘。其中，特力A有1684.84万股封单、特力B有234万股封单，得利斯(002330.SZ)因为停牌躲过一劫。

值得注意的是，对特力A、得利斯庄家重拳之下，前期的强势股潜能恒信(300191.SZ)结束了连续12个涨停、上海普天(600680.SH)和海欣食品(002702.SZ)等亦跌停。

此前的10月23日，近期最大“妖股”特力A、得利斯的庄家迎来巨额罚单。证监会披露，吴某乐、深圳市某基金管理有限公司涉嫌合谋操纵特力A、得利斯股票价格案，没收吴某乐的违法所得1.74亿元，并处以5.21亿元罚款，没收深圳市某基金管理有限公司的违法所得1.47元，并处以4.42亿元罚款，对相关责任人员给予警告，并处以60万元罚款。粗略计算，吴某乐、深圳某基金管理公司合计被罚没达12.9亿元。

21世纪经济报道记者根据Wind资讯数据统计，7月至今，合计42家券商的63家营业部的交易金额前三名包括特力A和特力B，合计买卖金额达41.4亿元；19家券商的26家营业部包括得利斯。其中，有5家券商的5家营业部炒作了特力A和得利斯。

疯狂接力

10月26日，证监会的一纸罚单终结了特力A的疯狂之旅，一字跌停。而其从7月9日最低点9.88元开始，至10月23日的87.1元，其间涨幅高达781.58%。

特力A 的暴涨大致分为两个阶段。第一个阶段是7月9日-8月13日，其间最大涨幅为426.2%，第二个阶段是9月8日-10月23日，其间最大涨幅为352%。

21世纪经济报道记者发现，特力B与特力A的走势非常相似。同样是7月9日，特力B结束连续多日大跌绝地反击，当日最低价为6.29元/股，8月12日已涨至16.8元/股，涨幅达167%；连续十多个交易日大跌至9月8日的8.62元/股，此后再次强势反弹至10月23日，最高冲至16.5元/股，涨幅达91.4%。

“B股本身是历史遗留问题，交易用外币，交易量小，交投又不活跃，所以很少有人关注。”某大型券商营业部老总表示，由于是同一家公司，因此和A股的估值走势会类似。

而此次特力A和特力B的走势也表现出了很强的吻合度，且7月以来特力B进入了多达18家券商的22家营业部的交易额前三名，其中买入金额最多的是中信建投淄博中心路营业部，为687万元；卖出金额最多的是广州证券广州北京路营业部，达1287.48万元。

21世纪经济报道记者据Wind资讯数据统计，7月以来，合计42家券商的63家营业部的交易金额前三名包括特力A和特力B，合计买入金额达14.9亿元，合计卖出金额高达26.5亿元，买入卖出金额共计41.4亿元。其中，买入金额和卖出金额最大的都是中泰证券深圳吉祥路营业部，分别高达5.96亿元和8.43亿元。

而特力A的流通股本只有1.79亿股，被炒作之前的流通市值在20亿元左右；特力B的流通股本只有2640万股，被炒作之前流通市值只有约1.7亿元。因此，不少市场人士认为“流通盘小”成为其被炒作的一大诱因。

其实，有一部分投资者赶上了特力A的第一波涨势，但很快被妖气很“吓跑了”。

“我是在其第一波涨势时买入的，但赚了点就跑了，当时看中的是其定向增发，且参与定增的深圳远致福海珠宝产业投资企业(有限合伙)等机构比较牛。”广东一位机构投资者表示。

5营业部同炒特力A和得利斯

证监会巨额罚单甫一面世便引起热议，但受罚者的身份仍是个谜。而除了操纵特力A，吴某乐和深圳某基金管理公司还操纵了得利斯。

21世纪经济报道记者根据Wind资讯数据统计，19家券商的26家营业部交易额前三名即包括得利斯。其中，买入金额最大的是华鑫证券厦门莲岳路营业部的9887.55万元，卖出金额最大的是中信证券武汉徐东大街营业部的1.07亿元。

经梳理，有5家券商的5家营业部的交易金额前三名都包括特力A和得利斯，分别是渤海证券青岛银川西路、东方证券济南经七路、华鑫证券厦门连岳路、招商证券青岛高新区智力岛和中信证券武汉徐东大街营业部。

虽然证监会披露的操纵者在深圳，但蹊跷的是，从买卖营业部来看却很少来自深圳，尤其是得利斯，上述26家营业部均不在深圳；操作特力A和特力B的63家营业部中也只有8家位于深圳，且较为分散。

在上述机构投资者看来，“从特力A的第二波涨势情况来看，很多是搏傻资金，并有很多打板的短线炒作资金。”

对此，上海一位私募投资经理透露，在实际操作过程中，很多投资者有多个账户，表面看是不同的营业部、不同的账户，其实却是同一个人或者同一家机构控制。另外，为了避嫌，账户也不在自己的同一个城市或者同一个省。

值得注意的是，特力A和操纵机构深圳某基金管理公司同在深圳，该基金公司是否调研过特力A？特力A是否知道其背景？21世纪经济报道记者多次拨打特力A董秘办电话，但均无人接听，21世纪经济报道记者将持续关注事件进展。