金陵饭店（601007）2025年三季报财务分析：营收利润双降，应收账款高企，现金流压力显现

近期金陵饭店（601007）发布2025年三季报，证券之星财报模型分析如下：

概述

金陵饭店（601007）发布的2025年三季报显示，公司经营业绩同比下滑。报告期内，营业总收入为12.83亿元，同比下降8.59%；归母净利润为4007.37万元，同比下降7.88%；扣非净利润为3606.14万元，同比下降1.2%。

单季度数据显示，2025年第三季度营业总收入为4.32亿元，同比下降11.52%；归母净利润为1682.28万元，同比下降13.04%；扣非净利润为1485.94万元，同比下降16.69%，降幅进一步扩大。

盈利能力分析

公司盈利能力有所减弱。2025年三季报毛利率为24.7%，同比下降4.92个百分点；净利率为4.4%，同比下降17.46%。每股收益为0.1元，同比下降8.04%。三费合计为2.18亿元，三费占营收比为17.01%，同比上升4.39%。

资产与负债状况

截至报告期末，公司应收账款为1.1亿元，同比增长44.44%；有息负债为2.53亿元，同比增长10.31%。货币资金为5.5亿元，较上年同期的2.9亿元大幅增长89.40%。

尽管货币资金充裕，但财报体检工具提示需关注公司偿债能力：货币资金/流动负债为78.35%，近三年经营性现金流均值/流动负债为15.36%，流动性压力仍存。

现金流与股东回报

每股经营性现金流为0.31元，同比增长112.37%，显著改善。每股净资产为4.06元，同比微降0.06%。

风险提示

• 应收账款风险：应收账款/利润比例高达332.09%，表明盈利质量承压，回款能力需重点关注。
• 投资回报偏低：公司去年ROIC为3%，近十年中位数ROIC为3.94%，历史投资回报整体偏弱，2015年最低至2.57%。
• 商业模式依赖营销：业绩主要由营销驱动，需审慎评估其可持续性。

主营收入构成

（注：原始素材中未提供具体主营分类数据，无法展开分析。）

以上内容为证券之星据公开信息整理，由AI算法生成（网信算备310104345710301240019号），不构成投资建议。