(原标题:千味央厨获东吴证券买入评级,需求不振+竞争挤压,收入增长乏力)
8月28日,千味央厨获东吴证券买入评级,近一个月千味央厨获得6份研报关注。
研报预计2024-2026年公司收入分别为20.3/22.3/24.6亿元,同比增速+6.8%/10.1%/10.2%,预计归母净利润1.45/1.66/1.8亿元,同比+8.3%/14.1%/8.8%。研报认为,公司专注服务B端餐饮客户,看好公司在强研发和客户优势双轮驱动下持续增长。考虑公司经销渠道收入疲软,我们略下调公司盈利预测,预计2024-2026年公司收入分别为20.3/22.3/24.6亿元(前次预计为20.8/23.2/26.3亿元),同比增速+6.8%/10.1%/10.2%,预计归母净利润1.45/1.66/1.8亿元(前次预计为1.6/1.9/2.2亿元),同比+8.3%/14.1%/8.8%,对应PE分别为16x、14x、13x。
风险提示:食品安全风险、原材料价格波动风险、市场竞争加剧风险、大客户收入占比较高带来的业绩不稳定风险。
本文源自:金融界
作者:研报君