山东玻纤2023年年度董事会经营评述

（原标题：山东玻纤2023年年度董事会经营评述）

山东玻纤（605006）2023年年度董事会经营评述内容如下：

一、经营情况讨论与分析

　　2023年以来，面对宏观经济复苏乏力、玻纤市场持续动荡等严峻考验，公司认真贯彻落实能源集团、新材料公司各项决策部署，紧紧围绕“四个年”“五个坚定不移”“七件大事”工作主线，聚焦主业抓发展，心无旁骛提内涵，脚踏实地，埋头苦干，整体工作保持稳中有进、进中提质的良好态势。

　　2023年公司主要工作及经营情况回顾：

　　（一）抓内涵提升，生产经营实现稳中向好

　　千方百计抓经营质量提升，先后开展多项内涵提升活动。高效统筹企业稳定和经济发展，搭建完成五级市场主体和四级市场结算体系，公司获得“国家级两化融合管理体系AA评定”。

　　（二）抓产业优化，重点工程实现高效建设

　　30万吨高性能（超高模）玻纤智造项目作为能源集团年度重点工程，被认定为“省级数字经济重点项目”。年产17万吨ECER玻纤生产线数字化升级技改项目整体具备动工条件，入选山东省新旧动能转换重大产业攻关储备项目。

　　（三）抓管理优化，管控模式实现规范标准

　　聚力高效运营提内涵，坚定不移强化基础攻坚，持续挖掘增产潜力。深化节支降耗管理，持续推进节能降耗“大排查、大分析、大治理、大提升”行动。

　　（四）抓发展机遇，产业结构加速优化

　　坚持立足当前，谋划长远，以存量促增量，以增量带存量。坚持立足新材料产业发展定位，细化完善“十四五”发展规划。

　　（五）抓安全底线，发展基础实现巩固夯实

　　紧紧围绕能源集团“安全基础巩固提升年”和新材料公司“安全三基建设年”工作总体部署，严格落实安全管理主体责任，狠抓基层基础基本功建设，各厂区全年安全形势保持稳定。

　　（六）抓品牌建设，企业形象实现全面提升

　　连续第二年获得上海证券交易所信息披露评价“A级”。入选山东省“绿色供应链”企业，被认定为山东省首批“绿色低碳高质量发展先行区建设试点单位”，淄博卓意被评为“省级绿色工厂”。公司玻璃纤维工程研究中心被纳入山东省发改委新序列管理的首批省工程研究中心，并成为能源集团仅有的两家“省科改专项行动企业”之一。

　　（七）抓素能提升，队伍建设实现新的跨越

　　落实共建、共治、共享的企业治理理念，打造高质量人才培育体系。加快后备人才培养，丰富员工育成手段。强化履职尽责考评，组织对管理人员、专业技术人员人进行年度考评。

　　（八）抓党建引领，主题教育实现提质见效

　　坚持党在国有企业的政治和领导核心地位，促进党建工作和中心工作深度融合。牢牢把握“学思想、强党性、重实践、建新功”总体要求，坚持学思用贯通，知信行统一。

　　

　　二、报告期内公司所处行业情况

　　根据中国证监会发布的《上市公司行业分类指引（2012年修订）》规定，公司玻纤业务所处行业为C30大类“非金属矿物制品业”。根据国家统计局2017年9月颁布实施《国民经济行业分类》国家标准（GB/T4754-2017），公司所处行业为非金属矿物制品业大类下的玻璃纤维及制品制造，行业代码为C3061。

　　此外，公司发电业务按《上市公司行业分类指引（2012年修订）》规定，所属行业为D电力、煤气及水的生产和供应业大类下的D44电力、热力生产和供应业。按国家统计局2017年9月颁布实施的《国民经济行业分类》国家标准（GB/T4753-2017），公司所处行业为电力、热力生产和供应业大类下的火力发电及热力生产和供应，行业代码为D4412热电联产。

　　一、玻纤行业2023年整体经济运行概况

　　(一)产能产量情况

　　1.玻璃纤维纱:产量增速明显回落经中国玻璃纤维工业协会(以下简称“协会”)统计，2023年我国玻璃纤维纱总产量达到723万吨，同比增长5.2%，与2022年相比增速回落5个百分点。受整体市场需求复苏缓慢及产能供需持续失衡影响，自2023年以来行业多数在建或拟建池窑建设项目纷纷延迟投产,巨石集团、重庆国际等企业在投产池窑新线的同时关停多条老线，部分球窑及中小坩埚拉丝生产企业则采取不同程度减产措施，促使行业整体在产产能规模在年内实现由增转降,玻纤纱总产量增速自下半年开始显著放缓。

　　池窑纱方面，经协会统计，2023年我国池窑纱总产量达到687万吨，同比增长6.6%。随着2022年年中以来行业发展进入新一轮低谷，行业内部池窑产能扩张势头得到初步控制。2023年全年投产4条年产万吨及以上玻璃纤维池窑生产线，合计新增池窑产能52万吨同期全年有11条玻璃纤维池窑生产线采取停窑措施，合计休产产能为56.8万吨。

　　球窑及坩埚纱方面，经协会统计，2023年国内拉丝用玻璃球产量为85.2万吨，同比下降8.3%，其中中碱玻璃球产量约为73.2万吨，同比下降11.0%。坩埚及通道拉丝玻璃纤维纱总产量约为35万吨，同比下降14.6%，其中坩埚及通道中碱纱总产量约为28.3万吨，同比下降16.8%，降幅明显。尤其是受房地产下行及无碱池窑纱挤压影响，网格布用中碱纱市场需求量大幅收缩。

　　电熔窑纱方面，近年来随着“双碳”发展战略实施，电熔窑技术逐渐受到行业重视，尤其在部分高性能及特种玻纤品种的规模化生产方面，电熔窑正在成为首选。经协会初步统计，2023年我国电熔窑玻纤纱总产量约为1.18万吨。

　　分品种看，各类无碱玻璃纤维纱(含高模量及超细纱)总产量约为687.4万吨，同比增长约6.5%:中碱玻璃纤维纱总产量约为34.8万吨，同比下降16.1%;而耐碱、高强、低介电、异形、复合、本体彩色及高硅氧、石英、玄武岩等各类高性能及特种玻纤纱(不含高模量及超细纱)总产量约为9.8万吨，同比增长约11.3%。

　　2.玻璃纤维制品:整体市场需求增长不及预期

　　(1)电子用玻璃纤维毡布制品

　　经协会统计，2023年我国玻璃纤维电子纱总产量为78.8万吨同比下降约2.2%。电子用玻纤毡布制品市场需求并未因疫情结束而出现快速反弹，整体表现略有增长，但难以消化前期快速扩张的产能供给，因而导致电子纱及电子布价格全年长期处于较低水平。市场需求整体平淡，一方面受中美芯片及科技战影响，全球消费电子升级换代步伐放缓，加之疫情过后人们对于微型计算机、移动手机、家电零售等电子电器产品消费欲望降低，另一方面则是由于下游产品升级换代，电子产品逐渐趋于小型化，带动电子用玻纤毡布制品不断向轻薄化方向发展，市场更加注重产品品质提升而非产能扩张。

　　(2)工业用玻璃纤维毡布制品

　　经协会统计，2023年我国玻璃纤维工业纱总产量为74.4万吨同比增长7.9%。除建筑用中碱网格布市场需求出现明显下降外，各类工业用玻璃纤维毡布制品在建筑节能、道路土工、电气绝缘、安全防护、环保过滤、化工防腐、装饰装修、农牧养殖、户外遮阳等诸多领域市场需求基本保持稳中有增。其中，新能源及储能建设、新能源汽车生产及各类生产生活用绝热保温、安全防护用各类工业织物制品，增速较快。通过与气凝胶、石墨烯等新型材料复合，玻璃纤维工业织物制品不断塑造新功能新优势，拓展新应用新市场。

　　(3)玻璃纤维增强复合材料制品

　　经协会统计，2023年我国玻璃纤维增强纱总产量为570万吨，同比增长6.0%，其中普通热固纱、风电高模纱和热塑纱产量分别达到292万吨、114万吨和164万吨。

　　经协会测算，2023年我国玻璃纤维增强复合材料制品总产量规模约为672万吨，同比增长4.8%。

　　玻璃纤维增强热固性复合材料制品总产量规模约为322万吨，同比增长约7.3%。其中风电用复合材料制品市场需求虽不及预期，但与2022年相比仍有一定幅度的增长。此外汽车、能源、化工等领域用热固性复合材料需求保持稳中有增。

　　玻璃纤维增强热塑性复合材料制品总产量规模约为350万吨，同比增长约2.6%。其中，汽车用热塑性复合材料市场继续保持一定增长，但家电用热塑性复合材料市场不及预期，同时各类连续纤维增强热塑性复合材料发展仍相对较为缓慢。

　　(二)进出口情况

　　1.玻璃纤维及制品出口:继续保持小幅增长

　　2023年我国玻璃纤维及制品出口总量为179.7万吨(除玻璃棉及其制品),同比增长3.5%:出口金额26.6亿美元,同比下降11.5%。考虑到2022年上半年出口出现爆发式快速增长且全年已创新高2023年度出口总量能继续保持增长势头，尤显难能可贵。近年来，国际局势紧张,地缘冲突加剧,导致欧美等地能源资源成本快速上涨国内则在智能制造和数字化赋能等方面持续进步，不断提升我国玻璃纤维及制品在全球范围内的竞争优势。此外我国玻纤企业所属海外生产基地2023年共实现玻璃纤维纱总产量61.2万吨,同比增长13.6%。

　　分季度看，与2022年一二季度表现强劲而三四季度急速回落相比，2023年各季度出口均保持相对平稳。其中，三四季度与去年同期相比有明显增长。

　　分品种看，2023年度商品纱、机织物、机械毡、化学毡、预浸料及其他制品五大类产品出口量分别为105.0万吨、24.5万吨、9.2万吨、20.4万吨、20.6万吨，占比分别达到58%、14%、5%、11%和12%。31项具体税目产品中,出口量居前三位的是玻璃纤维无捻粗纱、长度不超过50毫米的玻璃纤维短切原丝和玻璃纤维制化学结合毡，分别为71.7万吨、26.4万吨、16.8万吨,与去年相比增速分别为-0.8%、-13.2%、1.4%。本年度热塑短切纱出口出现较大幅度的下降。

　　玻璃纤维及制品进口:延续持续收缩趋势

　　2023年我国玻璃纤维及制品进口总量为11.7万吨(刨除玻璃棉及其制品)，同比下降1.5%:进口金额累计7.6亿美元，比去年下降7.2%。玻璃纤维及制品进口规模延续了去年以来持续收缩的趋势，继续刷新十年来新低，反映出2023年国内市场持续存在的产能扩张失速和供需失衡问题。

　　分品种看，2023年度商品纱、机织物、机械毡、化学毡、预浸料及其他制品五大类产品进口量分别为90370吨、10069吨、1696吨、2792吨和12490吨，分别占比77%、9%、1%、2%和11%。31项具体税目产品中，全年进口量最多的是长度不超过50毫米的玻璃纤维短切原丝、玻璃纤维无抢粗纱、其他玻璃纤维纱线，进口量分别为4.0万吨、2.2万吨、1.5万吨。

　　(三)行业经效情况

　　1.营收与利润:出现大幅下滑

　　2023年规模以上玻璃纤维及制品制造企业(不含玻璃纤维增强复合材料制品企业)主营业务收入同比降低9.6%，利润总额同比下降51.4%，达到97亿元。在产量继续保持增长的背景下，主营收入出现近两位数的同比下降，反映出行业供给侧结构性改革已经势在必行。前期在“新材料”外衣掩盖及对下游市场过度乐观预估下，全行业产能重复建设和无序扩张问题一度失控。自2022年下半年以来，行业虽采取一定产能调控措施,但受房地产下行和地方债务危机持续影响，全年风电、汽车、电子及出口等细分市场需求虽有所增长但幅度较小，难以缓解因前期产能过快增长而导致的供需失衡问题。

　　2.价格与库存:部分玻纤纱产品价格屡创新低

　　受前期产能快速扩张及“双节”需求季节性回落影响，2023年年初池窑企业库存压力快速加大,部分中小池窑企业因资金链紧张而率先开启降价模式，直接纱等部分规格化大宗产品价格屡创新低。年中，在部分细分市场需求小幅回温带动下，池窑企业逐步实现产销平衡，库存规模逐步恢复至正常状态，但在外围产业资本虎视眈眈下，市场整体信心不足，产品价格难觅回升之机。待到四季度，部分池窑企业为有效削减库存以便迎接市场新一轮季节性回落，再度启动降价模式。目前，大部分玻璃纤维纱产品均已处于历史最低价，产品价格再度下降已几无空间。

　　二、热电行业

　　根据中国电力企业联合会发布的《2023-2024年度全国电力供需形势分析预测报告》，2023年全国电力供需情况：

　　（一）电力消费需求情况

　　2023年，全国全社会用电量9.22万亿千瓦时，人均用电量6539千瓦时；全社会用电量同比增长6.7%，增速比2022年提高3.1个百分点，国民经济回升向好拉动电力消费增速同比提高。各季度全社会用电量同比分别增长3.6%、6.4%、6.6%和10.0%，同比增速逐季上升；受2022年同期低基数以及经济回升等因素影响，四季度全社会用电量同比增速明显提高，四季度的两年平均增速为6.8%，与三季度的两年平均增速接近。

　　（二）电力生产供应情况

　　截至2023年底，全国全口径发电装机容量29.2亿千瓦，同比增长13.9%；人均发电装机容量自2014年底历史性突破1千瓦/人后，在2023年首次历史性突破2千瓦/人，达到2.1千瓦/人。非化石能源发电装机在2023年首次超过火电装机规模，占总装机容量比重在2023年首次超过50%，煤电装机占比首次降至40%以下。从分类型投资、发电装机增速及结构变化等情况看，电力行业绿色低碳转型趋势持续推进。

　　（三）全国电力供需情况

　　2023年电力系统安全稳定运行，全国电力供需总体平衡，电力保供取得好成效。年初，受来水偏枯、电煤供应紧张、用电负荷增长等因素叠加影响，云南、贵州、蒙西等少数省级电网在部分时段电力供需形势较为紧张，通过源网荷储协同发力，守牢了民生用电安全底线。夏季，各相关政府部门及电力企业提前做好了充分准备，迎峰度夏期间全国电力供需形势总体平衡，各省级电网均未采取有序用电措施，创造了近年来迎峰度夏电力保供最好成效。冬季，12月多地出现大范围强寒潮、强雨雪天气，电力行业企业全力应对雨雪冰冻，全国近十个省级电网电力供需形势偏紧，部分省级电网通过需求侧响应等措施，保障了电力系统安全稳定运行。

　　（四）电力供需形势预测

　　预计2024年迎峰度夏和迎峰度冬期间全国电力供需形势总体紧平衡。电力供应和需求，以及气候的不确定性等多方面因素交织叠加，给电力供需形势带来不确定性。综合考虑电力消费需求增长、电源投产等情况，预计2024年全国电力供需形势总体紧平衡。迎峰度夏和迎峰度冬期间，在充分考虑跨省跨区电力互济的前提下，华北、华东、华中、西南、南方等区域中有部分省级电网电力供应偏紧，部分时段需要实施需求侧响应等措施。

　　

　　三、报告期内公司从事的业务情况

　　公司主要从事玻璃纤维及其制品的研发、生产与销售，同时在沂水县范围内提供热电产品。公司采用池窑法生产玻璃纤维，依托于持续的研发创新和不断改进的生产技术，已经形成了玻纤纱和玻纤制品两大类产品。公司的产品应用领域较广，主要包括建筑材料、交通运输、电子电器、环保风电等领域。子公司沂水热电提供的产品包括电力、蒸汽和供暖。报告期内，公司玻纤产品实现主营业务收入180,878.71万元，占2023年全部主营业务收入的比例为83.13%。

　　

　　四、报告期内核心竞争力分析

　　1.管理优势

　　公司深耕玻纤行业十余年，形成了以“质量致尚，精益求精”为核心的企业文化，打造了一支吃苦耐劳、质量为先、责任为本的优秀本土管理团队，公司的管理层对客户需求理解较深、服务方式较灵活、产品性价比较高，具有一定的本土优势。公司管理层拥有多年玻纤行业管理实战经验，对玻纤行业的产业政策、行业变化、产品发展趋势以及行业特有的生产模式、工艺管理、成本控制等都有着深刻的理解，公司管理有序，做到了标准化、规范化、系统化和信息化。玻纤行业生产链较长，玻璃熔制和拉丝工艺控制要求较高，精准高效的生产工艺管理和设备管理对于生产系统的稳定运行十分关键。

　　2.资本优势

　　一是资本运作空间巨大。当前公司市值40-50亿元，市值提升空间巨大，未来可借助上市平台，放大杠杆效益，实现主力产业快速扩张。二是公司控股股东山能新材料设有百亿级基金。

　　2023年山能集团成立了规模100亿元的新材料产业基金，聚焦新材料领域进行股权投资、投资管理、资产管理等活动，为公司未来发展提供了庞大的资本支撑。

　　3.技术优势

　　公司自成立以来，一直高度重视技术方面的投入及研发队伍的建设，通过持续自主研发为企业发展不断输入源动力，形成雄厚的技术和研发实力，确立行业领先的技术研发优势。公司建立技术研究院，通过实施内部培养及外部引进优秀人才策略，拥有了一支从业经验丰富的专业研发团队。公司自2012年起被连续认定为“高新技术企业”，截至2023年6月末，拥有67项发明专利及7项实用新型专利。

　　4.股东优势

　　山能集团是全国唯一一家拥有境内外四地上市平台的大型能源企业和中国国际化程度最高的能源企业，位居2023年度世界500强企业第72位。公司作为山能集团六大主业之一的新能源新材料业务板块的重要组成部分，在国家提出“碳达峰碳中和”目标的大背景下，下一步可以充分利用山能集团的风电、光伏等绿色电力能源，发挥新能源资源优势；同时公司积极研发高性能玻璃纤维及制品，向新能源风电、光伏项目建设提供基础材料，进一步拓展玻纤产业链，提高在玻纤行业的竞争优势和影响力。

　　5.企业文化优势

　　公司以打造“质量致尚”核心竞争力为目标，凝心聚力、创新超越，牢固树立以企业文化促发展的战略理念，以“发展企业，惠泽员工，贡献社会，回报股东”为使命，以“全球领先创新型高性能纤维材料提供商”为企业愿景，不断夯实企业文化基础建设`,提高企业综合管理水平,逐步构建起了以“质量”为玻纤特色的企业文化,经过多年的实践，企业文化已经成为山东玻纤发展进步的主心骨和精气神，升华为企业发展的内在支撑和灵魂。

　　

　　五、报告期内主要经营情况

　　报告期内，公司实现营业收入220,164.98万元，比上年同期278,134.80万元减少20.84%；归属于上市公司股东的净利润105,339,606.41元，比上年同期下降80.34%。

　　

　　六、公司关于公司未来发展的讨论与分析

　　(一)行业格局和趋势

　　1.玻纤行业格局

　　（1）行业集中度高，寡头竞争格局保持不变

　　玻纤是具有高性价比、替代型、增强型的新型材料，主要应用领域集中在建筑建材、电子电气、交通运输、管罐、工业应用以及新能源环保等领域。全球前三大玻纤企业约占据50%的产能，寡头竞争格局在过去十多年未有变化。行业较高的进入壁垒和下游复合材料行业对玻纤成本、品牌、品质、企业知名度的重视，以及龙头企业成本逐步下降、产能持续扩张，使现有竞争格局难以被打破。

　　（2）中国企业坚持自主创新，技术水平引领行业发展

　　玻璃纤维行业具有集中度高的竞争格局，新进入企业很难通过技术转让获取玻纤生产的核心技术。面对已有几十年发展历史的海外玻纤企业，中国玻纤企业凭借不断增强自主创新能力及加大技术研发投入，玻璃纤维的生产工艺、技术水平已明显赶超国外企业，以中国巨石（600176）为代表的国内企业更是在大型池窑建设、大漏板加工、纯氧燃烧、浸润剂和玻璃配方等核心技术领域处于领先地位。

　　（3）欧美玻纤企业产能增长减缓，国内玻纤产业蓬勃发展

　　对比欧美玻纤企业近两年的收缩战略，我国玻璃纤维产业一直处于稳定发展阶段。据统计数据显示，2016年到2023年玻璃纤维产量年均复合增长率为10.39%，2023年我国玻璃纤维纱总产量达723万吨。虽然玻纤需求短期承压，但其作为一种轻质高强、性能稳定且优异的高性能纤维材料，在提升人类生活质量、促进人与自然和谐共生等方面具有较大增长潜力。随着我国以国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的发展新格局逐渐形成，基建、新能源、汽车、家电、智慧生活等领域市场需求仍将持续增长。

　　2.发展趋势

　　（1）《玻纤十四五发展规划》指出，将着力提升企业生产线技术水平并淘汰落后产能，行业集中度将得到进一步提升，有望打开平稳高质量发展新局面。

　　（2）依靠技术创新和进步，玻纤下游应用领域也越来越广泛。一方面，技术进步使玻璃纤维纱生产成本降低，替代其他材料的性价比更高；另一方面，技术进步使玻璃纤维纱性能提升，进而拓展在高端领域可实现的应用场景。在双碳战略目标下，绿色节能、低碳环保的意识逐步增强，玻纤在汽车轻量化、风机大型化、光伏覆盖化等新能源环保领域的渗透率将得到有力提升。

　　（3）龙头企业依靠技术创新实现产品性能提升，能够进入具有较高技术壁垒的高端应用领域，产品结构进一步优化，优势将更加明显。

　　3.热电行业格局

　　根据国家《产业结构调整指导目录（2024年本）》，热电联产属于鼓励和支持的类别，符合国家产业政策和行业发展趋势。随着国家清洁供暖工作的开展和“碳达峰、碳中和”战略目标的提出，优化供热能源结构，提高清洁能源供热比例，着力提高能源利用率，深化供热体制改革，构建清洁低碳、安全高效的供热体系将是未来城市供热发展趋势。

　　动力煤市场平稳。碳排放与经济发展相平衡、煤炭中长期合同对发电供热企业全覆盖，以及政府部门对现货市场进行调控，煤炭市场供应趋向供需平衡，煤价运行相对更加平稳。长协煤签约占比、经济发展情况、进口政策、煤矿生产安全等因素仍影响供需波动，仍是影响全年“保量控价稳质”工作效果的关键因素。

　　4.全国电力供需形势预测

　　（1）电力消费预测

　　预计2024年全国电力消费平稳增长。综合考虑宏观经济、终端用能电气化等因素，根据不同预测方法对全社会用电量的预测结果，预计2024年全年全社会用电量9.8万亿千瓦时，比2023年增长6%左右。预计2024年全国统调最高用电负荷14.5亿千瓦，比2023年增加1亿千瓦左右。

　　（2）电力供应预测

　　预计2024年新投产发电装机规模将再超3亿千瓦，新能源发电累计装机规模将首次超过煤电装机规模。在新能源发电持续快速发展的带动下，预计2024年全国新增发电装机将再次突破3亿千瓦，新增规模与2023年基本相当。2024年底，全国发电装机容量预计达到32.5亿千瓦，同比增长12%左右。火电14.6亿千瓦，其中煤电12亿千瓦左右，占总装机比重降至37%。非化石能源发电装机合计18.6亿千瓦，占总装机的比重上升至57%左右；其中，并网风电5.3亿千瓦、并网太阳能发电7.8亿千瓦，并网风电和太阳能发电合计装机规模将超过煤电装机，占总装机比重上升至40%左右，部分地区新能源消纳压力凸显。

　　（3）电力供需形势预测

　　预计2024年迎峰度夏和迎峰度冬期间全国电力供需形势总体紧平衡。电力供应和需求，以及气候的不确定性等多方面因素交织叠加，给电力供需形势带来不确定性。综合考虑电力消费需求增长、电源投产等情况，预计2024年全国电力供需形势总体紧平衡。迎峰度夏和迎峰度冬期间，在充分考虑跨省跨区电力互济的前提下，华北、华东、华中、西南、南方等区域中有部分省级电网电力供应偏紧，部分时段需要实施需求侧响应等措施。

　　(二)公司发展战略

　　一、发展思路

　　落实山东能源集团新材料公司战略决策部署，把握“高端化、数智化、专业化、国际化”发展方向，坚持“内涵发展”和“资本运作”双轮驱动，以玻纤为基础业务，推动“纤维+制品”布局，优先延链布局高端复合材料领域，稳健有序拓展碳纤维和生物基纤维领域，推动新旧动能转换和智能化数字化转型，加快培育新兴动能和效益增长极，加强国际化布局力度，聚力建设纤维及复合新材料产业集群，做“全球创新低碳高性能纤维及复合材料引领者”。

　　1.加快培育新兴动能，实现企业多元化发展。一是加快高性能纤维及复合材料研发；二持续拓展产品应用市场；三是强力推进“智能工厂”建设。

　　2.主抓产业“三链”优化，实现企业差异化发展（补齐供应链，强化生产链，延伸产品链）。

　　3.发挥上市优势，拓展内外合作，建立开放型产业发展平台。

　　二、目标定位及产业布局

　　（一）目标定位

　　立足玻纤及复合材料领域的产业优势，坚持“高端化、数智化、专业化、国际化”发展方向，加快推动新旧动能转换，培育新的效益增长极，聚力建设纤维及复合新材料产业集群，构建“一个产业基础+两大产品市场+三个业务延伸方向”的产业格局，即“以玻璃纤维产业为基础业务，以高性能玻纤产品和高性能复合材料为两个增长点，以绿色低碳节能材料领域、交通轻量化领域、碳纤维复合材料领域为三个产业延伸方向”，不断完善产品结构，优化产业布局，做全球创新低碳高性能纤维及复合材料引领者。

　　定位：打造行业一流高性能纤维及复合材料服务商。

　　——行业一流。推动“省内+省外”“国内+国外”融合发展，进一步塑造山东玻纤国际品牌力和市场影响力。

　　——高性能纤维及复合材料。坚持“纤维+复合材料”延链发展，布局高附加值、高市场空间、高成长性的复合材料领域，构建周期互补、动能迭代的复合材料集聚高地。

　　——服务商。以客户的需求为导向，持续丰富产品组合，全面提升产品质量和服务质量，打造产品卓越、服务一流的高性能纤维及复合材料供应企业。

　　（二）发展原则

　　1.坚持绿色低碳发展原则。积极向大型化池窑方向发展，每千克产品单位能耗降低到250克标煤；积极进行绿色能源替代，研究充分利用山东能源集团的风电、光伏等绿色电力能源。同时，择机在南方建设新的生产基地，充分利用南方的水电、风电等绿色能源，达到碳中和目标。

　　2.坚持创新驱动发展原则。坚持理念创新、发展策略创新、管理创新和技术创新，实现从跟跑向并跑到领跑的转变。

　　3.坚持数智融合发展原则。充分运用互联网+大数据+智能化技术，实现生产智能化、运营网络化、管理信息化，实现精准管理精益生产。

　　4.坚持开放共赢发展原则。与能源集团内部各单位开展产品、研发、营销、资本等多维度的深度合作，实现互利共赢的高效合作模式；与行业上中下游客户开展战略合作，创新商业模式不断提升产业价值。

　　（三）发展模式

　　以“存量提升、增量跨越”双轮驱动，聚力建设纤维及复合新材料产业集群。

　　——存量提升。对沂水厂区玻纤池窑拉丝生产线技改扩能升级，提升优质产能，做大做强做优玻纤主业。

　　——增量跨越。一是优化玻纤产业基地。研发、生产高性能玻纤及复合材料，进入风电等高端产品市场。二是加强投资并购。充分利用上市平台，协同山能新材料基金，开展资本运作，推动山东玻纤由内生性增长向“内生性+外延式”增长转型，助力产业跨越增长。

　　（四）产业格局

　　紧盯高价值市场和战略新兴领域，构建“1+2+3”产业发展新格局。

　　夯实一个产业发展基础，做大做强做优玻纤主业。合理规划玻纤产能增长，通过现有生产线的技改扩能和新产线建设，“十四五”末基本实现百万吨产能规模。

　　进军高性能玻纤产品、高性能复合材料两大高端产品市场，优化完善产品结构布局。积极拓展产品应用领域，抢占风电、光伏、氢能等新能源高端市场。围绕风电叶片、储氢罐、智慧托盘等高性能复合材料产品，进一步拓展市场应用领域。

　　聚焦绿色低碳节能材料、交通轻量化、碳纤维复合材料三个业务延伸方向，打造新的利润增长引擎，择机跨入新的发展赛道。

　　(三)经营计划

　　2024年，公司以学习贯彻党的二十大会议精神为主线，坚定不移落实山能集团和山能新材料各项决策部署，公司上下以新一轮深化国有企业改革行动为主线，一张蓝图绘到底，深化改革促发展，实现“一利稳定增长，五率持续优化，多险有效管控”，坚定不移完成全年各项目标，奋力谱写绿色低碳高质量发展新篇章。

　　围绕2024年全年工作任务，公司将重点抓好以下几方面工作：

　　（一）强化安全环保生产

　　安全是最大的政治、最大的效益，必须时刻将安全“三个优先”“四个一切”放在首要位置，开展“治本攻坚，平安玻纤”三年行动和“安全三基建设强化年”活动。

　　（二）提升生产经营质量

　　效益是企业存在的根本，要聚焦效益效率，在优化经济运行质量上攻坚突破。统筹产品结构调整，优化生产布局，稳定作业质量和效率，提升各线专业化生产能力，提高质量管理能力与成本控制能力。坚持依法合规办企，建立完善“流程化、制度化、标准化”的企业管理体系，着力防范化解各类重大风险，坚决防控重点领域重点环节风险。

　　（三）全面深化“三项制度”改革

　　深入落实山能集团“国企改革深化提升行动”，建立健全市场经营管理机制，提升现代化治理水平。

　　（四）加快推动产业布局优化

　　坚持科学务实的战略决策理念，按照“精强主业，相关多元”的发展原则，确保新上项目方向正确、技术领先、效率效益一流。

　　（五）全面强化工作作风建设

　　着力强化解放思想，转变观念，持续对标一流提升思想境界，公司党委狠抓作风能力建设，坚定不移打好作风建设攻坚战。

　　（六）深化党建引领作用

　　以山能集团“双入双创”党建模式为统领，巩固主题教育成果，丰富党建品牌内涵，以高质量党建推动高质量发展。

　　(四)可能面对的风险

　　1.税收政策性风险

　　山东玻纤继续被认定为高新技术企业，根据企业所得税法的相关规定，公司将继续享受15%的企业所得税税收优惠。若未来所得税优惠政策有所变化，公司税费支出将大幅提高，从而对公司未来盈利能力造成不利影响。

　　2.汇率风险

　　公司出口业务主要结算货币为美元和欧元。一方面，人民币汇率波动将直接影响公司产品在国际市场的价格优势，从而影响公司的经营业绩；另一方面，出口业务所形成的外币资产，折算为人民币时会产生汇兑损益。虽然报告期内汇兑损失金额对公司经营业绩影响较小，但人民币汇率波动仍可能对公司经营业绩带来一定影响。

　　3.利率和财务风险

　　公司贷款规模较大，利率波动将对公司的财务支出产生一定影响，加大公司的经营风险。随着公司经营规模的扩大，应收票据、应收账款及应收款项融资可能进一步增长，若回款情况恶化，对公司资金周转产生不利影响；同时应收账款增加会导致坏账准备增加，对公司的经营业绩产生不利影响。公司应收账款与存货在流动资产中占比较高，影响公司的资金使用效率，对公司资产流动性构成风险。

　　4.原材料、燃料价格及供应风险

　　公司作为大型玻璃纤维及制品制造企业，在生产过程中需要叶腊石、生石灰、石英砂等矿粉原料和原煤、天然气、电力等能源，以及各种化工原料。原材料和能源成本占比均较高，原材料和能源价格对公司营业成本的影响较大。公司主要原材料和能源的价格受市场供求影响，公司原料采购按照“公开招标、比质比价”原则，通过竞争性谈判、多家比质比价、签订长期协议等方式，确保公司采购成本处于较低水平。