(原标题:中控技术获国金证券买入评级,行业拓展顺利,海外有望成为新增量)
2024年4月9日,中控技术获国金证券买入评级,近一个月中控技术获得2份研报关注。
研报预计公司2024~2026年营业收入分别为103.6/129.8/166.6亿元,归母净利润分别为12.5/15.4/19.5亿元。研报认为,公司业绩符合预期,核心产品市占率第一。高产品能力背书,核心产品国内市占率稳居第一:DCS(37.8%)、SIS(33.7%)、APC(28.2%)、流程赛道MES(20.7%)、OTS(14%)。深厚客户积累,大范围销售布局:累计签约客户30,000家,新增客户3,000+;累计建设完成179家5S店。主业收入稳健,行业拓展顺利。公司行业横向扩展顺利,其中制药、能源、油气均已实现约6亿收入;电池实现突破,同比增长463.%,达到6.34亿元。分地域看:国内收入占比96%;海外收入实现3.43亿,占比4.01%,同比增长37.42%,主要来自于东南亚、中东等地区。公司23年新签海外合同近10亿元,我们认为海外地区有望随“一带一路”成为公司第二增长极。
风险提示:国内行业拓展节奏不及预期;海外客户开拓不及预期的风险。
本文源自:金融界
作者:研报君