佛燃能源2022年年度董事会经营评述

（原标题：佛燃能源2022年年度董事会经营评述）

佛燃能源（002911）2022年年度董事会经营评述内容如下：

一、报告期内公司所处行业情况

　　1.公司所处行业基本情况、发展阶段、周期性特点

　　（1）天然气产量稳步增长，能源结构持续优化

　　随着我国工业化进程的加快，作为优质清洁能源的天然气在优化能源结构、改善城市环境、加速城市现代化建设和提高人民生活水平等方面的作用日益突出。在“双碳”的大背景下，高热值、低碳排放的天然气将成为我国向低碳化产业转型的重要能源组成部分。2022年，我国天然气市场基本维持稳定，持续提升天然气自主供应保障能力。国家统计局数据显示，2022年我国生产天然气 2178亿立方米，同比增长 6.4%；天然气消费方面，根据国家发改委公布的数据，2022年全国天然气表观消费量3663亿立方米，同比下降1.7%。进口气方面，国家统计局表示，2022年我国天然气进口量为10925万吨，同比下降9.9%，进口依存度有所下降。我国经济增长正在企稳向上，2023年我国天然气消费需求将具有较强的增长动力。

　　按能源消费场景来看，国家能源局数据显示，2022年我国工业燃气消费量基本维持稳定，为1310亿立方米，占天然气消费总量的 35-36%。根据《“十四五”天然气行业进入中高速发展阶段》数据，我国 2020年工业终端的煤炭消费比例仍在50%左右，而工业化水平高的发达国家和地区大多在10%以内，我国天然气取代煤炭工业消费的增长空间广阔。

　　我国城镇化进程的快速推进有利于城燃业务的高速增长。根据国家统计局数据，截至 2022年底，我国城镇化率65.22%，较上年提高0.5%，2010年以来城市人口数量增加约2.75亿人；伴随着城镇人口的增加，我国天然气供给也不断加速，2010-2022年天然气产量年复合增长率高达7%左右。根据中国石油大学油气政策与法律研究中心统计，在我国2022年天然气消费量中，工业燃料及城市燃气板块占比均高达 37.5%；再者是发电用气和化工用气，消费量占比分别为16.8%和 8.3%。在现代化工业高速发展的背景下，安全生产和节能环保被高度重视，也使得安全、环保的天然气占据城市工业能源消费的重要地位。

　　近年来，我国持续出台相关政策指引，努力推动天然气价格市场改革。2016年10月，国家发展改革委宣布，将改革天然气管道运输价格机制，天然气市场化改革迈出关键一步。2019年12月，国家石油天然气官网集团有限公司挂牌成立，使得长输管道与气源的捆绑得以解除，部分城燃企业不再依赖于某一家上游供气企业，进一步扩宽资源采购渠道；同时，受益于长输管网向第三方开发，城燃企业可以更好地参与到天然气产业链中，开拓多元化业务。2022年4月，中共中央国务院颁布《关于加快建设全国统一大市场的意见》。全国统一的能源市场将有效降低能源交易的地域性报价差异，有助于打破行业垄断，实现能源增产保供；同时，能够提高城燃企业的经营效率，减少能源浪费，降低购气成本。此外，城燃企业将在经营形式上获得更大的自由度，实现企业内部能源灵活转化，更有效地发挥企业经济效益。

　　随着天然气发电的环保、安全、灵活等优势日益凸显以及双碳战略等利好政策的持续颁布，我国天然气发电行业逐渐进入高速发展阶段。2020年2月，国家能源局综合司正式发布《电力发展"十四五"规划工作方案》，《方案》中提出到2025年，我国累计天然气发电装机规模达到1.50亿千瓦，较2020年新增0.52亿千瓦，年均复合增速在 9%左右。2022年2月，国家发展改革委与国家能源局发布《关于完善能源绿色低碳转型体制机制和政策措施的意见》，其中提到，要因地制宜建设既满足电力运行调峰需要、又对天然气消费季节差具有调节作用的天然气“双调峰”电站，完善支持天然气调峰机组的价格补偿机制。未来，越发稳定的气源供应及越发合理的上网电价机制，将带动天然气发电机组的利用小时数逐渐提高，我国天然气发电市场将更为成熟，城燃企业也能够更好地开展天然气发电业务。

　　2022年，在全球地缘政治局势复杂的环境下，我国天然气产业凸显韧性，实现稳定增长。公司主动抓住发展机遇，城燃事业持续拓展，2022年业务收入取得了较大幅度增长。

　　（2）氢能政策陆续落地，行业空间广阔

　　据中国煤炭工业协会数据统计，2012-2022年，中国氢气产量整体呈稳步增长趋势。根据中国氢能联盟数据，截至2022年底，我国共建成运营加氢站超过330座，较去年增加约75座。其中，在营约230座，建成待运营约90座。从国内看，我国加氢站已累计覆盖28个省（直辖市），佛山市新建加氢站8座，累计建成运营35座，位居全国首位。根据中国汽车工业协会发布的数据，2022年氢燃料电池汽车产销累计分别完成3626辆和3367辆，同比分别增长105.4%和112.8%，均超过新能源汽车产销增长率，创有史以来新高，国家燃料电池汽车示范应用政策首年实施成果显著。

　　（3）鼓励发展热能产业，推动热电联产发展

　　国家积极推动清洁能源热电联产发展，出台一系列热电联产行业相关政策，鼓励和发展热能产业。2022年1月，国务院下发《国务院关于印发“十四五”节能减排综合工作方案的通知》，通知提到要加大落后燃煤锅炉和燃煤小热电退出力度，推动以工业余热、电厂余热、清洁能源等替代煤炭供热。同年 7月，发改委印发了《“十四五”新型城镇化实施方案》，方案提出，锚定碳达峰碳中和目标，推动能源清洁低碳安全高效利用，有序引导非化石能源消费和以电代煤、以气代煤，因地制宜推广热电联产、余热供暖、热泵等多种清洁供暖方式，推行合同能源管理等节能管理模式。

　　（4）光伏行业加速发展，分布式光伏市场份额持续提高

　　据中国光伏行业协会统计，2022年我国光伏发电新增装机量达87.41GW，同比增长60.3%，仍处于高速增长期。其中，分布式光伏装机占据大部分，从已公布的前三季度数据来看，分布式光伏新增装机 35.33GW，占新增光伏装机的67.17%，超过三分之二。2022年国家持续出台《“十四五”节能减排综合工作方案》、《“十四五”建筑节能与绿色建筑发展规划》、《“十四五”可再生能源发展规划》等光伏相关政策。3月，广东省发布《广东省促进工业经济平稳增长行动方案》，明确支持光伏产业发展，鼓励发展分布式光伏，带动太阳能电池产业链投资。

　　2.公司所处的行业地位

　　根据中国证监会发布的《2021年3季度上市公司行业分类结果》，公司属于“燃气生产和供应业”。公司属于颇具实力的城市燃气经营企业，特许经营范围以佛山市为主，并在其他县市也拥有一定数量特许经营权。报告期内，公司在全部的特许经营区域内为各类用户提供管道天然气服务，供应的天然气合计数量 43.08亿立方米。公司在深耕现有市场并适时拓展新区域市场的同时，在石油化工产品、氢能、热能、光伏、储能等领域及科技研发方面加大投入，进一步增强和巩固公司行业地位和整体竞争优势。公司荣获“第十八届中国土木工程詹天佑奖”、“广东省政府质量奖”、“广东省先进集体”、“中国服务业企业500强”、“中国能源（集团）500强”、“广东企业500强”、“广东服务业企业100强” 等荣誉以及连续9年上榜佛山口碑榜“公共服务最佳口碑单位”。公司还是中国城市燃气协会常务理事、英国燃气专业学会（IGEM）单位会员、广东省燃气协会常务副会长单位、广东省价格和产业品牌发展协会副会长单位、广东油气商会副会长单位和中国城市燃气氢能发展创新联盟理事长单位。

　　

　　二、报告期内公司从事的主要业务

　　（一）经营概况

　　公司致力于成为优秀的中国能源服务商，以“能源+科技+X”为发展方向，在当前国家能源结构向多元化转变的背景下，通过积极推进能源业务、科技创新以及其他延伸业务的发展，为广大用户提供了更多元的用能选择。公司在深耕天然气供应业务的同时，积极拓展石油化工产品、氢能、热能、光伏、储能等能源服务，并持续开展SOFC固体氧化物燃料电池、氢能装备制造研发、管道检测、窑炉热工装备制造与节能减排等科技技术攻关。公司还探索其他业务布局，积极开拓燃气服务、储气调峰项目、延伸项目等业务，努力推进绿色低碳能源的高质量发展。

　　报告期内，公司实现营业收入189.23亿元，同比增长39.85%；其中，能源业务板块营业收入184.1亿元，同比增长41.82%；归属于上市公司股东的净利润6.55亿元，同比增长10.18%；基本每股收益0.66元，加权平均净资产收益率为13.53%。报告期内，公司多措并举，深挖工商业客户用气需求，实现天然气供应量43.08亿立方米，同比增长6%，同时，公司积极拓展天然气业务，不断推进石油化工产品、光伏等其他能源领域的布局，实现了其他能源供应板块经营业绩的稳步增长。

　　（二）报告期内公司所从事的主要业务、主要产品及其用途、经营模式、产品市场地位、竞争优势与劣势、主要的业绩驱动因素

　　（1）能源板块

　　1）天然气

　　报告期内，公司稳中求进开拓燃气业务，在佛山市内，公司拥有统一接收所有进入佛山市地域范围内管道天然气，拥有禅城区、三水区、高明区和顺德区的管道燃气独家特许经营权；在佛山市以外地区，公司分别获得了南雄市（不含中国大唐集团公司“南雄燃气发电项目”的供气）、肇庆市高要区、佛山（云浮）产业转移工业园内规划区域、恩平市（沙湖镇和横陂镇除外）、河北省武强县行政管辖区（城区除外）、肇庆市广宁县古水太和工业园区、湖南省浏阳市东南片区、梅州市大埔县大麻镇的管道燃气特许经营权，在拥有管道燃气特许经营权的地区内，向下游用户销售天然气，满足居民生活及采暖、工业、商业、发电、交通运输和分布式能源等多个领域的用气需求。

　　为强化基础设施建设，保障供气能力，2022年公司持续推进天然气管网和门站建设，1月，恩平市天然气门站成功通气；7月，新城门站通气投产，提高了佛山市天然气高压输配系统的供应及调度能力。此外，公司持续构建多元化气源结构，牢固资源保障体系，目前形成以国内资源供应为主，国外资源供应作为有效补充的气源供应格局。公司积极与国内外供应商探索中长期合作，目前已与中石油、中海油气电、中石化等国内上游燃气供应企业以及碧辟（中国）、切尼尔能源、中化新加坡等国际供应商签订天然气采购合同，通过丰富气源结构，有效提升公司应对市场资源波动时的抗风险能力，为公司发展提供稳定的气源保障。同时公司与周边区域城市燃气公司强化在资源调配，互供互保，应急调峰等方面的合作，进一步保障公司供气安全。

　　2）石油化工产品

　　报告期内，公司依托元亨仓储作为大型石化仓储基地的优势，开展以成品油、燃料油、生物柴油、甲醇及其他化工品等石化产品为主的仓储业务；公司依托元亨仓储的设施条件，推进成品油、甲醇等能源产品的贸易业务。此外，公司还通过设施改造，完成了一期5万方的沥青储罐改造工作。元亨仓储在2022年2月获得了广州市商务局颁发的国际航行船舶保税加油企业牌照，已逐步开展国际航行船舶保税船燃油加注业务，并作为仓储基地为多家央企、国企提供仓储保税物流服务。

　　3）氢能

　　公司成功构建了以制氢加氢一体化站为“母站”、常规加氢站为“子站”联合运营的“母子站”模式。公司现已建成南庄制氢加氢一体化站及顺风加氢站，并新建成第二座站内天然气制氢加氢一体化综合能源供应站—明城站，报告期内合计提供的加氢服务超过2万车次，加氢量超过22万公斤。其中，明城站站内天然气制氢加氢设计规模为1,500公斤/日，并设计有光伏耦合电解水制氢、加氢、加气、充电等功能，可满足公交车125车次或物流车250车次的加氢需求，该站分两期建设，已投入运行的一期工程制氢能力为500公斤/日。

　　4）热能

　　公司深耕燃气经营区域内的热能市场，针对医疗、养老、学校等公共服务行业的用能需求，制定精准科学的节能措施，包括天然气热电联产、集中供热、单体锅炉（节能改造）以及建筑生活热水等热力供应服务方案。报告期内，公司累计向客户供应蒸汽145.89万吨、供热136.45万吉焦。公司拟投资建设的佛燃三水水都分布式能源站项目（2×120MW）已正式动工，项目主要供应热力和电力。该项目将为三水水都园区提供更为清洁稳定的能源供给和电力供应。

　　5）光伏及储能

　　公司依托燃气业务经营区域优势，稳步推进分布式光伏发电业务发展，与高耗能企业达成光伏能源合作，实现合作共赢。报告期内，新投资建成分布式光伏发电站8个，装机容量约10.87MW，累计持有光伏项目30余个，装机容量超过31MW，累计发电量超过3000 万kWh。

　　在储能节能业务方面，公司紧密关注政府关于支持储能发电行业有序发展的产业政策，以所经营区域燃气客户为切入点，为客户提供高效、低成本的冷、热、电等能源供应服务及节能管理，实现能源高效利用、节约能源成本。报告期内，公司储能项目累计向客户供应电能60.7万kWh、冷能54.3万kWh。

　　（2）科技板块

　　1)SOFC固体氧化物燃料电池

　　报告期内，公司已组建以十余名博士为核心的 SOFC专业研发团队，研发团队研究人员 30余人。公司与国内知名SOFC电堆头部企业及境外知名设计公司合作共同推进SOFC系统样机开发。目前，合作各方正在开展50kW SOFC系统详细设计及核心部件选型。此外，公司联合国内SOFC电堆头部企业、清华大学等单位申报国家级科研项目以及国家能源高温燃料电池研发中心项目，如项目获批，公司将在“十四五”期间承担并完成合计1兆瓦的SOFC热电联供系统研发及示范应用，助力SOFC产业进一步发展。

　　2）窑炉热工装备制造与节能减排

　　为助力陶瓷、纺织染整等高耗能行业企业节能降碳，公司将进一步推动与陶瓷行业头部企业的深度战略合作，开展陶瓷行业的低碳研究、余热回收技术、创新燃烧技术、智能云控节能减碳等技术的研究攻关和推广应用，并研究高效节能的陶瓷热工节能装备制造。目前，公司已完成数字化燃烧控制系统的研发，并在陶瓷厂完成安装，节能率高达 13.59%；报告期内，公司与多家优质陶瓷厂商签订了数字化燃烧控制系统安装合同，公司自主研发的低碳数字化燃烧技术得到进一步推广应用。此外，公司开展陶瓷原料原矿生产供应链相关工艺及半成品、成品标准化体系研究，以低碳制粉装备为切入点，改进现有行业湿法制粉工艺，切入陶瓷原料制备装备领域。

　　3）管道检测

　　公司以管道安全运营为切入点，通过“核心产品+检测服务”的模式，对管道内外腐蚀状况、几何形状、剩余强度与剩余寿命、风险状况评价，提供包括管道内检测、外检测、安全评估、完整性管理在内的一揽子检测技术服务。目前，已成功自主研发出自供电智能阴保桩、自动力式管道三维内检测器、牵拉式管道三维内检测器等关键设备，可进一步降低采购成本，加强核心管道数据资料的保密性。

　　4）氢能装备制造研发

　　公司充分发挥佛山作为广东省燃料电池示范城市群牵头城市的先发优势，推动氢能高端装备国产化，250N立方米/h 撬装天然气制氢设备是公司与中海油气电集团、西南化工研究设计院自成立三方研发联合体以来第一个落地实施的项目，现已率先在明城综合能源供应站一期成功应用。目前，三方联合体研发的500N立方米/h橇装天然气制氢设备正处于研发关键阶段，目前已完成关键设计方案。新型高性能设备的研发将丰富示范城市群氢能供给体系，扩展氢气来源和渠道，因地制宜灵活选择制氢方式，满足示范城市群内用氢需求。

　　同时公司采取互补共进的发展策略，向“隔膜式压缩机”与“液驱压缩机”两种主流技术方向发展。公司佛燃天高隔膜压缩机制造基地已于2022年年初落成投产，报告期内，隔膜压缩机业务订单总量超150台，销售合同总额超6500万元。产品研发方面，公司联合西安交通大学共同研发2000立方米/h超大排量高转速隔膜压缩机项目，并在250MPa隔膜压缩机研发取得突破性进展，排气压力已达230MPa，排量、温度等其它参数均已达标。

　　在液驱压缩机方面，公司参股公司康普锐斯开展液驱压缩机的研发制造和销售。目前，康普锐斯聚焦的70MPa加氢站用液驱式氢气压缩机（90MPa液驱活塞氢气压缩机）研发及应用项目，已完成了工程样机的开发及整机组装、系统及性能测试评价等工作。

　　（3）其他业务

　　1）燃气服务业务

　　燃气服务业务涵盖工程建设、设计监理、造价咨询等方面，主要为管道天然气等能源业务提供配套和支持。公司子公司华禅能具备市政行业（城镇燃气工程）专业乙级设计资质，报告期内，成功取得市政公用工程监理乙级及房屋建筑监理乙级资质，业务范围从城镇燃气设计拓展至市政及房屋建筑监理。公司子公司华燃能具有市政公用工程施工总承包二级资质、压力管道 GB1、GB2、GC2安装资质，业务范围从承接城市燃气工程向城市燃气工程、热能工程、工业管道工程和其他市政设施建设项目多方面发展，为各燃气经营企业和管道燃气用户提供燃气管网设施维护维修保养服务，并积极配合公司热能、氢能等新能源业务延伸，参与新能源基础设施建设。报告期内，公司新成立佛山市华睿能工程咨询有限公司，由一批注册造价工程师及骨干人员组成专业队伍，承接工程造价咨询、招投标代理服务，进一步拓展燃气服务业务类型。

　　2）储气调峰业务

　　公司分别拥有广东珠海金湾液化天然气有限公司11%股权和广东大鹏液化天然气有限公司2.5%股权，取得了良好的LNG接收站项目投资收益，并通过签署接收站使用协议，获取LNG气化加工权益。2021年珠海金湾LNG接收站二期扩建项目获批建设，预计2024年投产后将进一步提升公司进口气加工权益。

　　3）延伸业务

　　公司积极推动延伸业务的多元化发展，打造集燃气安全服务、燃气炉具、民生商品服务、社区新零售等业务为一体的社区商业综合平台，在佛山市禅城区、顺德区及三水区落地“时刻+”线下健康生活体验馆，搭建线上、线下相融合的社区服务生态。

　　2.公司主要的业绩驱动因素

　　公司目前的业绩主要来源于燃气供应业务。公司业绩的增长主要受天然气供应能力、气源成本、市场开拓、政府政策以及公司内部管理等多方面因素影响。公司未来将继续围绕燃气供应业务展开精细化运作，在巩固和服务好现有客户的基础上持续开发工商业用户，稳健地推动燃气项目的发展。公司的业绩增长还来自于热能、光伏等其他能源业务、燃气服务、储气调峰及其他业务的发展。公司将围绕客户的综合用能需求，开展石油化工产品、氢能、热能、光伏、储能等能源业务。此外，公司还将加大科技研发投入，在SOFC固体氧化物燃料电池、氢能装备制造研发、管道检测、窑炉热工装备制造与节能减排等方面进行研发及规划，以及稳步推进燃气服务、储气调峰项目、延伸业务的投资与建设等。

　　

　　三、核心竞争力分析

　　（一）多业务协同发展优势

　　近年来，公司依托多年来深耕城市管道燃气市场培育的底蕴与积累的经验，围绕天然气产业链进行业务布局，经营业务涵盖了气源供应、终端销售、燃气服务等，建立了集资源采购、接收、储运、销售一体化的天然气业务模式。上游气源保障方面，公司与广东大鹏、中石油和中海油气电等上游供应商签署了天然气中长期气源购销合同，并与国内外LNG供应商进行合作，适时采购LNG。LNG接收站方面，在参股广东大鹏、珠海金湾的同时，积极筹划自有调峰储气库项目。下游燃气销售方面，公司区域市政管网建设成熟，基本完成辖区主要区域全覆盖；下游用户结构丰富，抗风险能力强；公司将继续加强辖区内玻璃、铝型材、陶瓷等大用户清洁能源改造工作。此外，在国家“碳中和”背景下，公司将牢牢把握国家各项支持政策出台的窗口期，抓住经营区域内用能客户对多元化能源的需求，通过各类业务相互协同，深耕经营区域的综合能源市场，积极开展石油化工产品、氢能、热能、光伏、储能等业务，大力发展清洁能源，强化公司天然气核心竞争力，实现与工业用户的全面深度合作。

　　（二）区域竞争优势

　　公司合计已拥有 13个区域管道燃气业务特许经营权，报告期内，公司主营业务收入主要来源于广东省佛山市、肇庆市与恩平市的天然气销售。佛山市、肇庆市与恩平市均位于中国最具经济实力和发展活力地区之一的珠江三角洲腹地，是“粤港澳大湾区”的重要组成部分。粤港澳大湾区是我国开放程度高、经济活力强的区域之一。随着大湾区的新型城镇化进程不断提速、天然气利用基础设施和供应能力的不断完善，佛山市、肇庆市与恩平市制造业发达，尤其是陶瓷、金属、纺织、玻璃等行业在国家产业扶持政策的支持下，行业区域竞争力进一步加强，其未来天然气消费市场具有一定的潜力。

　　（三）安全生产优势

　　公司围绕“固本强基，科技兴安”的年度安全生产工作主题，继续深入笃行“高标准、细流程、重执行、严考核”的安全管理理念和“精心维护、规范操作”的站网运行理念，稳抓安全生产，夯实安全管理的基石，做实做细应急保供预案，加强应急保供实战演练，确保应急保供工作稳定开展;应用“智慧管网”的先进技术与管理手段，对管道设施实行全生命周期管理，为生产运行管理提质增效。报告期内，公司继续保持零死亡事故、零重大人身伤害事故、零火灾事故、零重大设备设施事故、零重大质量事故的优秀成绩，生产运行平稳有序。

　　（四）公司治理优势

　　公司先后引进城市燃气行业知名企业港华燃气投资和员工持股公司海南众城投资，实现股东结构的优化，成为国资、外资、民资并存的混合所有制企业。公司的国有控股股东以其对于国家政策的准确认识及良好执行，为公司稳定可持续发展奠定了基础；公司的外资股东凭借丰富的城市燃气运营经验，在持续提升公司专业管理水平、加速业务拓展等方面发挥了积极作用；员工持股公司的引入充分调动了公司高管团队和核心骨干人员的积极性，公司目前已实施股权激励计划，进一步激发公司管理人员与核心骨干的归属感和使命感。此外，公司严格按照中国证监会的要求，建立健全了良好的法人治理结构并在实践中不断完善公司的治理水平。目前公司的股东大会、董事会、监事会各司其职、运作规范、有效制衡、协调运作。

　　（五）技术研发优势

　　公司高度重视科技研发工作，持续加大科技与研发投入，重点围绕 SOFC固体氧化物燃料电池、氢能装备制造研发、窑炉热工装备制造与节能减排、管道检测等领域，突破关键技术瓶颈，推广示范应用，促进成果转化。报告期内，公司已累计取得各类授权知识产权401项，其中发明专利30项，软件著作权62项；参与19项标准的编制工作，其中参编国家标准3项。同时，公司拥有高新技术企业11家，获评广东省工程技术研究中心、广东省博士工作站、广东省科技专家工作站等荣誉资质47项。同时，公司持续加大对高端人才与团队的引育留用，增强公司各领域人才储备能力，现有博士12名，正高级工程师2名。公司还积极推进与高校及科研院所合作，创新校企合作机制，促进校企之间技术转移和成果转化。

　　（六）信息化管理优势

　　公司始终坚持高品质、高标准的原则，积极运用国内外先进技术、工艺、设备，开发部署了一系列具有自主知识产权的“智慧燃气”项目。目前，公司的“智慧管网”系统体系集成了管网地理信息系统（GIS）、数据采集与监视控制系统（SCADA）、管网巡查管理系统（GPS）、客户信息系统（TCIS 3.0）及工商业报警器监控系统，实时采集市政、庭院管网和用户用气设施数据，实现了站网巡检维护标准化、监控预警智能化、用气安全信息化。

　　（七）社会责任担当

　　一直以来，公司秉承“责任、担当、创新、共享”的理念，践行社会责任，大力发展清洁能源，将管网规划建设延伸到村区，完善公共基础服务设施，逐步实现佛山市镇村通天然气，以专业能力全方位普惠安全、便捷的天然气，改善镇村生态环境状况。报告期内，公司持续推进老旧小区及城中村管道天然气改造，公司相应投入资金约4800万元，建设市政引入管道约50公里，惠及居民近17000户。公司踊跃参与各类公益事业，充分发挥企业优势，力求发展成果惠及民生、回馈社会，报告期内累计捐赠金额约 239万元。此外，公司“正气红”志愿服务队伍积极投身志愿服务工作，累计参与志愿者达320人次，服务时长超1000小时，服务社区50多个。

四、公司未来发展的展望

　　（一）行业发展趋势

　　1.碳中和碳达峰推动，天然气需求稳步增长

　　1）能源结构持续转型，天然气消费量增长空间广阔

　　根据国家统计局公布的相关数据，中国2021年消费量最高的能源仍为煤炭，天然气在能源消费结构中的比例持续攀升至8.9%，能源结构转型进程远远落后于美国及欧洲等发达国家的25%，未来提升空间较大。随着城镇化推进、管网设施完善、生活水平提升、大气污染治理及新能源融合发展需要，中国人均天然气消费量有较大增长空间。由中国社会科学院大学（研究生院）国际能源安全研究中心与社会科学文献出版社联合发布的《世界能源蓝皮书：世界能源发展报告（2022）》指出，2022-2026年，中国天然气产量将稳步提升，预计2026年中国天然气产量将达2587亿立方米；同时，中国天然气表观消费量也将稳步增长，预计2022-2026年年均复合增长率约为5.9%，2026年，中国天然气表观消费量有望达到4868亿立方米。

　　2）布局调峰气电，天然气发电前景广阔

　　2022年夏天，我国多地出现极端高温天气，汛期水电来水不佳，全国用电受限，多地实施限电政策，人民群众的生产生活受到一定影响，能源保供重要性凸显。天然气发电具备启停灵活、爬坡速率快等优势，可以有效且迅速的调节出力水平，且与煤电相比，响应速度更快、负荷变化能力更强，是电网调峰最为优质的电源之一。根据广东省最新印发的《广东省碳达峰实施方案》，广东积极发挥天然气在能源结构低碳转型过程中的支撑过渡作用，在珠三角等负荷中心合理规划布局调峰气电，目标在“十四五”期间新增气电装机容量约3600万千瓦；到2025年末广东省气电装机有望达到6280万千瓦，较2020年底增长134.3%。除广东之外，其他沿海省份也陆续发布了“十四五”期间天然气发电装机目标，我国天然气发电正步入高速发展期。

　　2.受益政策支持，清洁能源发展提速

　　1）氢能产业顶层设计文件发布，地方氢能产业政策逐步配套完善

　　2022年3月23日，发改委、国家能源局联合印发《氢能产业发展中长期规划（2021-2035年）》，明确氢能是未来国家能源体系的重要组成部分，是用能终端实现绿色低碳转型的重要载体以及战略性新兴产业和未来产业重点发展方向。截至2022年12月底，我国25个省市及自治区共公开发布氢能及燃料电池产业专项政策276项，我国五大燃料电池汽车示范城市群将在四年示范期内推广超过32000辆氢燃料电池汽车。《广东省加快建设燃料电池汽车示范城市群行动计划（2022-2025年）》指出，佛山市会同11个组成城市成立广东省燃料电池汽车示范城市群建设工作专班，到示范期末，实现推广1万辆以上燃料电池汽车目标，年供氢能力超过10万吨，建成加氢站超200座。《佛山市能源发展“十四五”规划》指出，探索加氢站现场制氢、储氢、加注一体化模式的标准化和推广应用，到2025年力争建成60座加氢站及推广氢燃料电池汽车5500辆。

　　3）技术进步和市场需求驱动，光伏产业进入稳步发展期

　　随着技术进步和市场需求的双重驱动，2022年我国光伏产业市场规模快速扩张。根据中信证券的预测，2023年国内光伏新增装机量有望达140GW，同比增长超60%。在政策上，2022年上半年，八部委相继发布了《加快农村能源转型发展助力乡村振兴的实施意见》、《智能光伏产业创新发展行动计划（2021-2025年）》和《关于推进以县城为重要载体的城镇化建设的意见》等政策利好文件，确定了集中式+分布式双驱发展路径，为“十四五”阶段光伏产业持续拓展奠定了政策基础。

　　（二）公司发展战略

　　公司一直致力于深耕燃气市场，历经三十发展，已成长为广东省乃至华南地区颇具实力的城市燃气经营企业。近年来公司把握机遇，创新求变，不仅在天然气供应的主业上深耕厚植，更积极拓展石油化工产品、氢能、热能、光伏、储能等能源服务，以科技求发展，持续开展专精特新技术攻关，进一步推进由单一燃气企业向综合能源服务商的转型。展望未来，公司聚焦“能源+科技+X”的战略方向，坚持“共同成长、价值共享”的发展理念，在能源领域纵深发展，坚持改革创新，着力推动能源高质量发展，做强做优做大绿色能源产业，为用户提供清洁、低碳、安全、高效的能源保障，并稳抓技术创新发展机遇，力争实现SOFC、氢能装备制造等技术的产业化应用，同时探索其他增值业务，构建多项业务协同发展的格局，实现企业全面可持续发展，让企业高质量发展之舟行稳致远。

　　1.多种能源业务协同发展，充分发挥资源价值

　　在天然气业务方面，公司将积极采取措施保证用气需求供给。一方面，对资源采购进行短中长期组合配置，适当增加中长期资源的采购量，加强能源供应的稳定性；采购中长期国际资源，补充气源供应；在国际LNG价格较低时，择机通过采购国际LNG现货，适当降低气源成本；另一方面，持续推进管网互联互通建设，与周边城燃企业资源互补，提升供应安全，利用公司的气源多元化优势，加大对周边城燃企业的天然气销售。

　　在LNG接收站方面，在参股广东大鹏、珠海金湾LNG项目的基础上，推动珠海金湾项目二期扩建工程，提升进口加工权益，扩大项目投资收益。同时，公司参与推动江门广海湾LNG接收站项目核准、开工，扩充气源进口路径，并在周边区域筹划推进调峰储气库项目，强化应急调峰保障能力。

　　在燃气经营方面，公司将充分利用国家及地方政府在节能减排及工业化、城市化进程方面推出的一系列重大政策，继续加快现有经营区域的天然气利用工程的建设，在经营区域内精耕细作，以陶瓷、金属、玻璃等高耗能“煤改气”工业客户、电厂、热电联产等大型用气项目为重点，持续进行市场开发，加快推进工业市场天然气的全面推广使用，使城市燃气业务持续稳定增长。此外，公司积极配合政府推动老旧小区、城中村等区域的天然气管网覆盖，推行餐饮、酒店等商业单位的“瓶改管”工作，完善公共基础服务设施。

　　在石油化工产品、氢能业务方面，公司将依托元亨仓储现有92万方的大型库容资源、深水码头等优质资源，全面推进石油化工品的综合服务，致力于将广州小虎石化园区打造成为大宗能源集散基地；加快推进保税船供油项目。公司将进一步发挥制氢加氢一体化站建设运营经验优势。“十四五”期间重点延伸发展氢能工程总承包服务、制氢加氢站运维服务、氢能装备研发测试服务、氢能贸易等业务。目前，公司已在氢能制、储、运、加、用等产业链环节进行布局，未来将进一步发挥公司天然气业务优势，加快谋划发展集中式制氢项目及氢能高端装备研发制造，不断拓展公司氢能产业发展。

　　在光伏、储能业务方面，公司将立足佛山区域，积极探索光伏和储能应用场景，聚焦经营区域的燃气客户、龙头企业等，甄别优质稳定项目进行开发，稳步推进光伏、储能业务的发展；在热能业务方面，积极推进大型用气客户的集中供热、节能改造，通过分析客户的用能需求，借助经营区域内“零碳工业园”建设的趋势，与光伏储能业务相协同，共同为客户打造零碳、低碳的用能服务，构建多元化的能源供应服务体系。

　　2.坚定能源技术研发，进军新兴增值领域

　　公司将持续加大研发费用投入，大力开展研发平台与科创产业平台建设。积极参与国家、广东省与佛山市各类科研创新平台建设申报，积极承担各类研发项目与各级重点研发示范项目，全力推进公司科技转型发展。公司将依托产、学、研深度融合协作创新的模式，开发各项专精特新技术，创造新的增值业务；并与国内外优势企业强强联合，借力专业投资机构的管理经验和资源，实现科研项目“产业化”。

　　固体氧化物燃料电池（SOFC）项目由公司联合国内电堆头部企业、国外知名设计公司共同研发，在50KWSOFC热电联供系统的工程样机基础上将进一步优化系统设计，完善关键应用技术，力争实现从工程样机到示范应用的进展。公司高度重视氢能装备上的技术发展，相继布局隔膜压缩机、液驱压缩机、撬装式制氢装备和液氢储氢技术。值得一提的是，公司与中海油气电、西南化工等企业合作开展撬装制氢装备研发，目前联合体正在研发的500N立方米/h撬装天然气制氢成套设备，预计2023年完成调试，三方发挥各自优势，共同推进设备的技术研发及产业化推广。

　　公司以陶瓷、纺织染整、低氮高效锅炉等领域为着力点，积极推进节能技术和热工装备研发，寻求产业链的横向延伸。另一方面，以热工装备制造加工对象为延伸点，探索各种热工装备生产对象的加工创新商业模式及新的营收增长点。

　　3.构建城市服务集群，延伸业务连通群众“最后一公里”

　　公司在聚焦能源和科技领域纵伸发展的同时，强化协同效应，构建城市服务集群。公司积极搭建线上、线下服务渠道，大力推进燃气安全服务、生活采购平台、社区新零售等业务，为千家万户提供更多健康、安全、环保的高质量社区服务。

　　4.夯实安全管理基础，打造数字化燃气安全生态体系

　　公司深耕城燃业务，始终把安全摆在首要位置，不断强化安全责任意识，持续狠抓管道检测和信息化管理，大力推进安全技术研发，确保五大事故指标为零。未来，公司将进一步健全各项安全规章制度和内控制度，强化安全管理底线思维和红线意识，增强安全风险责任意识、风险意识、专业意识、敬畏意识，持续提升应急处置能力建设，公司将通过不断加强5G、AI、IoT、BIM、大数据等新一代信息技术与燃气运营的融合应用，持续提升基于管网侧、场站侧、用户侧等应用场景的智慧燃气建设，推行数字化运营、智能化决策等，建设以“5G+智慧燃气”赋能城市燃气安全运营的一体化解决方案，实现对管网运行情况的全面智慧化管理，打造新型数字化燃气安全生态体系。

　　（三）2023年经营计划

　　2023年，公司将继续围绕管道天然气业务展开精细化运作，加大其他能源领域布局，推进科技研发，并拓展能源供应链领域，充分发挥各领域业务协同优势，努力实现各项业务持续稳定增长；同时，本着厉行节约的原则，加强对成本费用控制，杜绝浪费。预计2023年营业收入同比增长10%-30%，归属于母公司净利润同比增长5%-20%。

　　特别提示：上述财务预算、经营计划、经营目标并不代表上市公司对2023年度的盈利预测或业绩承诺，能否实现取决于政策环境变化、能源市场状况变化、下游客户需求变化等多种因素，存在很大的不确定性，请投资者特别注意风险。

　　（四）公司可能面对的风险及应对措施

　　1.宏观环境的风险

　　鉴于俄罗斯与乌克兰紧张局势的不明朗，全球及国内经济具有不可预测和不确定性风险，可能会对公司的业务开展产生一定影响。公司将继续积极开拓城燃事业和各项清洁能源业务，做好经营管理，以最完备的姿态应对外部环境变化带来的挑战。

　　2.原材料价格波动风险

　　全球油气市场动荡，油气价格大幅波动。2022年，国内LNG市场整体表现较强，全年价格持续居高不下，年度均价呈现历史以来最高价格水平。据卓创资讯（301299）统计，2022年，中国LNG下游接货均价为7339.62元/吨，同比上涨38.31%，年内气价最大振幅186%。2023年俄罗斯与乌克兰地缘紧张局势走向不明朗，全球包括天然气和原油在内的能源市场供需形势不清晰，未来公司天然气业务进气成本可能大幅波动，气源采购及成本存在一定的不确定性。公司将加强天然气市场价格变化的分析研究，通过对长约价格实施风险管理，套期保值等方式，防范因为国际天然气价格指数大幅波动造成的系统性风险，从而控制公司的采购成本和贸易风险。

　　3.汇率波动风险

　　随着人民币汇率形成机制的市场化程度不断提高，人民币的币值受国内和国际经济、政治形势和货币供求关系影响，由于人民币汇率波动的原因，公司天然气国际采购业务存在一定的不确定性，公司可能面临一定的汇率波动风险。针对可能存在的汇率风险，公司拟通过加强汇率趋势研究、控制资金收付节奏、匹配资金收付币种，采取有利的币种和结算方式并根据汇率变动走势，适时利用金融工具进行套期保值、约定保护性合同条款等措施降低汇率波动对公司业绩的不利影响。

　　4.政策风险

　　燃气企业的经营发展和国家政策要求有密切关系，局部地区出台新的行业政策，调整行业走向，将会影响市场供需关系。近年，国家按照“管住中间，放开两头”的总思路，不断推进天然气价格市场化改革。佛山市发展和改革局根据《广东省发展改革委城镇管道燃气价格管理办法》、《广东省发展改革委城镇管道燃气配气定价成本监审办法》等有关规定，制定了配气价格、销售价格实行基准价和最高限价动态管理，由供需双方在最高限价、下浮不限的范围内协商确定具体价格，这将可能导致出现在能源价格高企时无法及时疏导进气成本的情况，对公司经营造成不利影响。

　　5.佛山市产业结构调整引致的风险

　　近年来虽然政策大力支持高耗能企业转用天然气等清洁能源，但随着“双碳”工作的不断推进，政府可能会对现有高耗能产业的发展进行限制和转移，引进能耗低、附加值高的高新技术和资源消耗低的企业，这将促使部分高耗能产业用户的迁移或减产，减少公司存量或者潜在客户销量，可能会对公司未来业绩增长产生不利影响。

　　6.投资风险

　　公司主营的城市燃气项目上需要较大成本的前期投入，随着所在地区经济政策环境变化，可能导致投资项目实际利用率低于预期，造成投资回收期延长。近年来，公司逐步发展石油化工产品业务、热能业务、光伏业务、氢能业务、涉足科技研发等新兴领域，经营受市场环境、政策的影响较大，可能存在投资风险。