江丰电子:创业板向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书(修订稿)

来源:巨灵信息 2021-04-08 00:00:00
关注证券之星官方微博:
    证券简称:江丰电子 证券代码:300666
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司
    
    (浙江省余姚市经济开发区名邦科技工业园区安山路)创业板向不特定对象发行可转换公司债券
    
    募集说明书
    
    (修订稿)
    
    保荐机构(主承销商)
    
    二〇二一年四月
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    声 明
    
    本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺募集说明书及其他信息披露资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其真实性、准确性及完整性承担相应的法律责任。
    
    公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人保证募集说明书中财务会计资料真实、完整。
    
    中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见,均不表明其对申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证,也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。
    
    根据《证券法》的规定,证券依法发行后,发行人经营与收益的变化,由发行人自行负责。投资者自主判断发行人的投资价值,自主作出投资决策,自行承担证券依法发行后因发行人经营与收益变化或者证券价格变动引致的投资风险。宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    重大事项提示
    
    公司特别提醒投资者注意下列重大事项或风险因素,并认真阅读本募集说明书相关章节。
    
    一、关于本次可转债发行符合发行条件的说明
    
    根据《证券法》、《创业板上市公司证券发行注册管理办法(试行)》等相关法规规定,公司本次向不特定对象发行可转换公司债券符合法定的发行条件。
    
    根据公司2021年2月23日公告的2020年度业绩快报,预计2020年全年归属于上市公司股东的净利润为15,255.89万元,同比增长137.68%;预计2020年度非经常性损益金额约为8,593.48万元。据此计算,公司2020年度扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润约为6,662.41万元。根据业绩快报及目前情况所作的合理预计,公司2020年年报披露后,2018年、2019年、2020年相关数据仍然符合向不特定对象发行可转换公司债券的发行条件。
    
    二、关于公司本次发行的可转换债券信用评级
    
    公司聘请联合资信对本次可转债进行了评级,根据联合资信出具的信用评级报告,公司主体信用等级为“A+”,本次可转债信用等级为“A+”。
    
    在本次发行的可转债存续期间,联合资信将每年至少进行一次跟踪评级,并出具跟踪评级报告。如果由于公司外部经营环境、自身或评级标准变化等因素,导致本次可转债的信用评级级别变化,将会增大投资者的风险,对投资者的利益产生一定影响。
    
    三、公司本次发行可转换债券不提供担保
    
    公司本次发行可转债未提供担保措施,如果存续期间出现对经营管理和偿债能力有重大负面影响的事件,可转债可能因未提供担保而增加风险。
    
    四、公司的利润分配政策及上市后利润分配情况
    
    (一)公司的利润分配政策
    
    公司现行有效的《公司章程》对利润分配政策规定如下:宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    “第一百五十五条 公司利润分配政策如下:
    
    (一)公司利润分配政策的基本原则
    
    1、公司充分考虑对投资者的回报,每年按当年实现的合并报表可供分配利润规定比例向股东分配股利;
    
    2、公司的利润分配政策保持连续性和稳定性,同时兼顾公司的长远利益、全体股东的整体利益及公司的可持续发展;
    
    3、公司优先采用现金分红的利润分配方式;
    
    4、公司利润分配不得超过累计可分配利润的范围,不得损害公司持续经营能力;
    
    5、存在股东违规占用公司资金情况的,公司可扣减股东所分配的现金红利,以偿还其占用的资金;
    
    6、公司股东大会对利润分配方案作出决议后,公司董事会须在股东大会召开后2个月内完成股利(或股份)的派发事项。
    
    (二)公司利润分配具体政策
    
    1、利润分配的形式:
    
    公司采用现金、股票或者现金与股票相结合或者法律、法规允许的其他的方式分配股利。
    
    2、公司利润分配期间间隔:
    
    除特殊情况外,公司在当年盈利且累计未分配利润为正的情况下,原则上每会计年度进行一次利润分配。必要时,公司董事会也可根据盈利情况和资金需求状况提议公司进行中期现金分红或发放股票股利。
    
    3、公司现金分红政策及现金分红的具体条件和比例:
    
    公司目前处于成长期且有重大资金支出安排的发展阶段,除公司重大投资计划或重大现金支出等事项发生外,公司在当年盈利且累计未分配利润为正的情况下,采取现金方式分配股利,每年以现金方式分配的利润不少于当年可分配利润的20%。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    本条所称公司重大投资计划或重大现金支出等事项发生是指:
    
    (1)公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或购买设备累计支出达到或超过公司最近一期经审计净资产的百分之五十;
    
    (2)公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或购买设备累计支出达到或超过公司最近一期经审计总资产的百分之三十。
    
    上述重大投资计划或重大现金支出须经董事会批准,报股东大会审议通过后方可实施。
    
    4、公司发放股票股利的具体条件:
    
    (1)公司未分配利润为正且当期可分配利润为正;
    
    (2)董事会考虑每股净资产的摊薄、股票价格与公司股本规模不匹配等真实合理因素后认为公司具有成长性,发放股票股利有利于公司全体股东整体利益;
    
    采用股票股利形式进行利润分配时,公司董事会应在制作的方案中说明采取股票股利方式进行利润分配的合理原因。
    
    5、公司将根据自身实际情况,并结合股东(特别是公众投资者)、独立董事和外部监事的意见制定或调整股东回报计划。但公司保证现行及未来的股东回报计划不得违反以下原则:即如无重大投资计划或重大现金支出发生,公司应当采取现金方式分配股利,以现金方式分配的利润不少于当年实现的可分配利润的百分之二十。
    
    (三)分红政策差异化调整
    
    公司董事会应当综合考虑所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水平以及是否有重大资金支出安排等因素,区分下列情形,并按照公司章程规定的程序,提出差异化的现金分红政策:
    
    1、公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的,进行利润分配时,现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到80%;
    
    2、公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的,进行利润分配时,现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到40%;
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    3、公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的,进行利润分配时,现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到20%;
    
    4、公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的,现金分红在本次分配所占比例不低于20%。
    
    (四)公司利润分配方案的审议程序
    
    1、公司的利润分配方案由证券部拟定后提交公司董事会、监事会审议。董事会在审议利润分配方案时,须经全体董事过半数表决同意,并由独立董事发表明确独立意见;监事会在审议利润分配方案时,须经全体监事过半数以上表决同意。公司董事会审议通过利润分配方案并经独立董事发表意见后提交股东大会审议。
    
    独立董事可以征集中小股东的意见,提出利润分配提案,并直接提交董事会审议。
    
    公司股东大会审议利润分配方案需经出席股东大会的股东所持表决权的二分之一以上通过;公司在特殊情况下无法按照既定的现金分红政策或最低现金分红比例确定当年利润分配方案的,公司当年利润分配方案应当经出席股东大会的股东所持表决权的三分之二以上通过。
    
    股东大会对利润分配方案进行审议前,应当主动与股东特别是中小股东进行沟通和交流,充分听取中小股东的意见和诉求,并及时答复中小股东关心的问题。审议利润分配方案时,公司为股东提供网络投票的方式。
    
    2、公司因特殊情况不进行现金分红时,董事会需就不进行现金分红的具体原因、公司留存收益的确切用途及预计投资收益等事项进行专项说明,经由独立董事发表独立意见后提交股东大会审议,并在公司指定媒体上予以披露。
    
    (五)公司利润分配政策的制定和修订
    
    公司利润分配政策,属于董事会和股东大会的重要决策事项,原则上不得随意调整;有正当理由,确需调整或变更利润分红政策的,应按照如下要求进行:
    
    1、公司利润分配政策制定和修订由公司董事会向公司股东大会提出,公司董事会在利润分配政策论证过程中,需与独立董事充分讨论,在考虑对股东持续、宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)稳定、科学的回报基础上,形成利润分配政策。
    
    2、若公司外部经营环境发生重大变化或现有的利润分配政策影响公司可持续发展时,公司董事会应提出修改利润分配政策;公司董事会提出修改利润分配政策时应以股东利益为出发点,充分考虑中小股东的利益和意见,注重对投资者利益的保护,并在提交股东大会的议案中详细说明修订的原因。
    
    3、公司董事会制定与修订利润分配政策,应当通过网络、电话以及见面会等各种渠道主动与股东特别是中小股东进行沟通和交流,充分听取中小股东的意见和诉求,并及时答复中小股东关心的问题。
    
    4、公司董事会制订和修改的利润分配政策,需经董事会过半数以上表决通过,独立董事应当对利润分配政策的制订或修改发表独立意见。
    
    5、公司利润分配政策制定和修订需提交公司股东大会审议并经出席股东大会的股东所持表决权的三分之二以上通过。股东大会审议调整或者变更现金分红政策议题时,公司应向股东提供网络形式的投票平台,董事会、独立董事和符合一定条件的股东可以向公司公众股东征集投票权。
    
    (六)分红政策相关信息的披露
    
    公司应当在定期报告中详细披露现金分红政策的制定及执行情况,说明是否符合公司章程的规定或者股东大会决议的要求,分红标准和比例是否明确和清晰,相关的决策程序和机制是否完备,独立董事是否尽职履责并发挥了应有的作用,中小股东是否有充分表达意见和诉求的机会,中小股东的合法权益是否得到充分维护等。对现金分红政策进行调整或变更的,还需详细说明调整或变更的条件和程序是否合规和透明等。”
    
    (二)最近二年的利润分配情况
    
    公司最近二年现金分红情况如下:
    
    单位:万元
    
                                  项  目                          2019年度    2018年度
                                         现金分红金额(含税)                     1,312.56     1,268.81
                                               归属于上市公司普通股股东的净利润               6,418.60     5,880.86
                                                     现金分红金额/归属于上市公司普通股股东的净利润          20.45%      21.58%
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    公司最近二年的利润分配情况符合《公司章程》的规定。
    
    五、特别风险提示
    
    公司提请投资者仔细阅读本募集说明书“风险因素”全文,并特别注意以下风险:
    
    (一)控股股东、实际控制人股份质押平仓风险
    
    公司的控股股东、实际控制人为姚力军。截至2021年2月26日,姚力军直接持有公司5,982.33万股股份,占公司总股本的26.66%;姚力军作为江阁投资和宏德投资的执行事务合伙人间接控制公司1,468.82万股股份,占公司总股本的6.55%,因而姚力军直接和间接合计控制公司33.20%的股份,是公司的控股股东、实际控制人。截至本募集说明书签署日,姚力军持有的4,580.72万股公司股份处于质押状态,占其直接持有公司股份总数的 76.57%。若未来出现质权人行使股票质权之情形,公司控股股东、实际控制人将面临股票平仓风险,且公司控股股东、实际控制人的持股比例会被进一步稀释,则公司可能存在控制权变动的风险。
    
    (二)现金流量波动风险
    
    2020年1-9月,公司经营活动产生的现金流量净额为-9,561.33万元,投资活动产生的现金流量净额为-30,594.30 万元,筹资活动产生的现金流量净额为37,303.07万元。其中2020年1-9月公司经营活动产生的现金流量净额为净流出,主要因为公司生产及下游客户的备货需求均大幅增长,导致相应原材料采购支出大幅增加所致。报告期内,公司销售规模持续增长,生产及存货规模随之大幅增长,公司经营活动产生的现金流量净额波动较大。若公司未来存货周转率下降或因业务发展需要进一步扩大经营规模,则公司的经营活动产生的现金流量仍可能呈现净流出的状态,从而可能导致公司日常运营承担资金压力。此外,为抓住市场机遇、进一步巩固市场地位,除本次发行募集资金投资项目外,公司未来还将继续投入建设自有生产基地、投资产业基金等。如果未来公司经营业绩不及预期或融资渠道受阻,则公司将面临较大的资金压力,进而公司的现金流状况、经营业绩及主营业务经营均会受到不利影响。
    
    (三)新增资产折旧摊销导致业绩下滑的风险
    
    公司本次募集资金投资项目主要是惠州基地平板显示用高纯金属靶材及部宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)件建设项目和武汉基地平板显示用高纯金属靶材及部件建设项目。由于本次募投项目以资本性支出为主,将产生固定资产折旧费用及土地使用权摊销费用。本次募投项目自建设期第一年(2020年)至完全达产当年(假设为2023年),新增折旧摊销在新增营业收入中占比分别为9.10%、7.16%、4.47%、3.58%,新增折旧摊销在发行人2019年度归母净利润中占比分别为19.79%、38.89%、38.89%、38.89%。由于募投项目从开始建设到产生效益需要一段时间,且如果未来市场环境发生重大不利变化或者项目经营管理不善等原因,使得募投项目产生的效益水平未能达成原定目标,则公司存在因折旧摊销费增加而导致公司经营业绩下滑的风险。
    
    (四)非经常性损益占利润总额比例较高的风险
    
    报告期内,公司非经常性损益分别为1,336.05万元、1,457.23万元、3,042.16万元和5,058.72万元,占当期利润总额的比例分别为18.75%、23.89%、46.82%和 41.67%。公司非经常性损益主要由政府补助及金融资产公允价值变动损益构成。其中发行人2020年1-9月金融资产公允价值变动损益金额较大,主要系发行人所持青岛聚源芯星股权投资合伙企业(有限合伙)出资份额的公允价值受该合伙企业所持中芯国际(688981.SH)股票市值影响而有较大增长。若未来公司收到的政府补助减少或者金融资产公允价值波动发生亏损,则公司存在利润水平降低的风险,进而对公司经营业绩产生不利影响。
    
    (五)产能扩张较快及新增产能难以消化的风险
    
    报告期内,发行人在半导体领域实现营业收入分别为 42,731.09 万元、50,912.67万元、65,620.26万元、69,972.46万元,占比分别为77.69%、78.37%、79.54%、82.80%;发行人在平板显示领域实现营业收入分别为 10,208.62 万元、12,178.47万元、14,233.21万元、13,019.61万元,占比分别为18.56%、18.75%、17.25%、15.41%。发行人报告期内在半导体领域业务占比较大,为及时抓住平板显示领域市场增长的机遇、进一步提升市场占有率,拟通过实施本次募投项目先行选择平板显示领域提升产能,未来另行规划半导体领域相关产品的产能扩张。以2020年度为基准测算(以2020年1-9月数据经年化处理所得),本次募集资
    
    金投资项目完全达产后,发行人平板显示用靶材产能增幅约375.00%,面板零部
    
    件及半导体零部件产能增幅约180.00%,年均复合增速分别为47.63%、29.36%,
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    产能增幅较大。本次平板显示领域产能扩张系公司综合考虑产业链发展趋势、目
    
    标客户实际需求、公司现有产能瓶颈等情况所做出的投资决策。如果未来平板显
    
    示市场出现不可预料的变化,公司可能面临新增平板显示领域产能难以消化的风
    
    险。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    目 录
    
    声 明............................................................................................................................1
    
    重大事项提示................................................................................................................2
    
    一、关于本次可转债发行符合发行条件的说明.................................................2
    
    二、关于公司本次发行的可转换债券信用评级.................................................2
    
    三、公司本次发行可转换债券不提供担保.........................................................2
    
    四、公司的利润分配政策及上市后利润分配情况.............................................2
    
    五、特别风险提示.................................................................................................7目 录..........................................................................................................................10第一节 释义................................................................................................................13
    
    一、一般术语.......................................................................................................13
    
    二、专业术语.......................................................................................................16第二节 本次发行概况...............................................................................................17
    
    一、公司基本情况...............................................................................................17
    
    二、本次发行基本情况.......................................................................................17
    
    三、本次发行的相关机构...................................................................................27
    
    四、发行人与本次发行有关人员之间的关系...................................................29第三节 风险因素.......................................................................................................30
    
    一、市场及行业风险...........................................................................................30
    
    二、经营风险.......................................................................................................31
    
    三、财务风险.......................................................................................................31
    
    四、税收优惠政策变动的风险...........................................................................33
    
    五、控股股东、实际控制人股份质押风险.......................................................33
    
    六、募集资金投资项目相关的风险...................................................................34
    
    七、与本次可转债相关的风险...........................................................................35第四节 发行人基本情况...........................................................................................37
    
    一、公司发行前股本总额及前十名股东持股情况...........................................37
    
    二、公司组织结构图及对其他企业的重要权益投资情况...............................38
    
    三、控股股东和实际控制人基本情况...............................................................43宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    四、公司及其控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员最近三年
    
    及一期内及与本次发行相关的重要承诺及其履行情况...................................68
    
    五、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员...........................................83
    
    六、公司所处行业的基本情况...........................................................................95
    
    七、公司主营业务的基本情况.........................................................................104
    
    八、与公司产品有关的技术情况.....................................................................111
    
    九、公司的主要固定资产和无形资产.............................................................113
    
    十、公司特许经营权情况.................................................................................117
    
    十一、公司重大资产重组情况.........................................................................117
    
    十二、公司境外经营的情况.............................................................................117
    
    十三、公司报告期内的分红情况.....................................................................117
    
    十四、公司最近三年及一期发行的债券情况.................................................118第五节 合规经营与独立性.....................................................................................119
    
    一、合规经营.....................................................................................................119
    
    二、关联方资金占用情况.................................................................................119
    
    三、同业竞争情况.............................................................................................120
    
    四、关联方和关联交易情况.............................................................................121第六节 财务会计信息与管理层分析.....................................................................136
    
    一、财务报告情况.............................................................................................136
    
    二、最近三年一期财务报表.............................................................................137
    
    三、合并财务报表变化说明.............................................................................146
    
    四、最近三年一期的财务指标及非经常性损益明细表.................................147
    
    五、会计政策和会计估计变更以及会计差错更正.........................................148
    
    六、财务状况分析.............................................................................................153
    
    七、盈利能力分析.............................................................................................182
    
    八、现金流量分析.............................................................................................196
    
    九、资本性支出分析.........................................................................................202
    
    十、技术创新.....................................................................................................202
    
    十一、重大担保、诉讼、其他或有事项及重大期后事项.............................207
    
    十二、公司财务状况和盈利能力的未来趋势分析.........................................207宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    十三、本次发行对上市公司的影响.................................................................208第七节 本次募集资金运用.....................................................................................209
    
    一、本次募集资金运用概况.............................................................................209
    
    二、本次募集资金投资项目的审批、核准或备案情况.................................209
    
    三、募集资金投资项目具体情况.....................................................................210第八节 历次募集资金运用.....................................................................................242
    
    一、最近五年内募集资金运用的基本情况.....................................................242
    
    二、前次募集资金实际使用情况.....................................................................243
    
    三、前次募集资金投资项目的效益情况.........................................................248
    
    四、会计师事务所对前次募集资金运用所出具的专项报告结论.................250第九节 声明..............................................................................................................251
    
    一、发行人全体董事、监事、高级管理人员声明.........................................251
    
    一、发行人全体董事、监事、高级管理人员声明.........................................252
    
    一、发行人全体董事、监事、高级管理人员声明.........................................253
    
    二、发行人控股股东、实际控制人声明.........................................................254
    
    三、保荐机构(主承销商)声明.....................................................................255
    
    四、律师事务所声明.........................................................................................257
    
    五、会计师事务所声明.....................................................................................258
    
    六、债券信用评级机构声明.............................................................................259
    
    七、董事会关于本次发行的相关声明及承诺.................................................260第十节 备查文件.....................................................................................................263附表一、公司及子公司拥有的境内专利权...........................................................264附表二、公司及子公司拥有的境外专利权...........................................................280宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    第一节 释义
    
    本募集说明书中,除非文意另有所指下列简称具如含义:一、一般术语
    
                            公司、发行人、江丰电子   指  宁波江丰电子材料股份有限公司
                            募集说明书、本募集说明书 指  《宁波江丰电子材料股份有限公司创业板向不特定对象
          发行可转换公司债券募集说明书》
                            控股股东、实际控制人     指  姚力军
                            可转债                   指  可转换公司债券
                            保荐机构、主承销商、中信 指  中信建投证券股份有限公司
                            建投
                            评级机构、联合资信       指  联合资信评估有限公司
                            发行人律师、律师事务所   指  国浩律师(上海)事务所
                            审计机构、会计师、立信   指  立信会计师事务所(特殊普通合伙)
          尼克松·郑林胡律师行、CharacteristLLC、陈及梁律师
          楼、日本汐留法律事务所和理律法律事务所,发行人分
                            境外律师、境外律师事务所 指  别聘请上述境外律师事务所对香港江丰、新加坡江丰、
          马来西亚江丰、日本江丰和台湾江丰五家境外子公司进
          行了尽职调查并出具法律意见书
                            《公司法》               指  《中华人民共和国公司法》
                            《证券法》               指  《中华人民共和国证券法》
                            《注册办法》             指  《创业板上市公司证券发行注册管理办法(试行)》
                            深交所、交易所           指  深圳证券交易所
                            中国证监会               指  中国证券监督管理委员会
                            报告期、三年及一期       指  2017年、2018年、2019年及2020年1-9月
                            合肥江丰                 指  合肥江丰电子材料有限公司,江丰电子之子公司
                            广东江丰                 指  广东江丰电子材料有限公司,江丰电子之子公司
                            武汉江丰                 指  武汉江丰电子材料有限公司,江丰电子之子公司
                            湖南江丰                 指  湖南江丰电子材料有限公司,江丰电子之子公司
                            北京江丰                 指  北京江丰电子材料有限公司,江丰电子之子公司
                            贵钛材料                 指  贵州省钛材料研发中心有限公司,江丰电子之子公司
                            江丰粉末                 指  宁波江丰粉末冶金有限公司,江丰电子之子公司
                            江丰平芯                 指  上海江丰平芯电子科技有限公司,江丰电子之子公司
                            江丰复合材料             指  宁波江丰复合材料科技有限公司,江丰电子之子公司
                            江丰新加坡               指  江丰电子材料(新加坡)有限公司(KonfoongMaterials
          International(Singapore)PTE.LTD.),江丰电子之子公司
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                            江丰马来西亚             指  江丰电子材料(马来西亚)有限公司(KonfoongMaterials
          International(M)SDN.BHD.),江丰电子之子公司
                            日本江丰                 指  KFMIJAPAN株式会社,江丰电子之子公司
                            台湾江丰                 指  台湾江丰电子材料股份有限公司,江丰电子之子公司
                            上海睿昇                 指  上海睿昇半导体科技有限公司,江丰电子之子公司
                            上海江丰半导体           指  上海江丰半导体技术有限公司,江丰电子之子公司
                            江丰芯创                 指  宁波江丰芯创科技有限公司,江丰电子之子公司
                            共创联盈                 指  宁波共创联盈股权投资基金(有限合伙),姚力军参与认
          购的合伙企业
                            同创普润                 指  同创普润(上海)机电高科技有限公司,由姚力军控制
          的公司
                            创润新材                 指  宁波创润新材料有限公司,江丰电子之参股公司
                            Kingwin   Trading   Co.,  指  一家设立于开曼群岛的股份有限公司,系姚力军控制的
                            Limited                       宁波甬丰融鑫投资有限公司之全资子公司
                            Silverac(Cayman)Limited    指  一家设立于开曼群岛的股份有限公司,系姚力军通过
          KingwinTradingCo.,Limited控制的公司
                            Silverac  Stella  (Cayman)      一家设立于开曼群岛的股份有限公司,系共创联盈的全指
                            Limited                       资子公司,无实际生产经营业务
                            Silverac   Pisces    (HK)  指  一家设立于中国香港的有限公司,系   Silverac Stella
                            Limited                       (Cayman)Limited的全资子公司,无实际生产经营业务
                            SilveracPisces (US)LLC     指  一家设立于美国特拉华州的有限责任公司,系 Silverac
          Pisces(HK)Limited的全资子公司,无实际生产经营业务
                            Soleras Advanced Coatings,  指  一家设立于美国特拉华州的有限责任公司,系 Silverac
                            LLC                          Pisces(US)LLC的全资子公司,无实际生产经营业务
                            Soleras Advanced Coatings      一家设立于卢森堡的私人有限责任公司,系    Soleras
                            S.àr.l.                    指  AdvancedCoatings,LLC的全资子公司,无实际生产经营
          业务
                            Soleras Advanced Coatings      一家设立于美国缅因州的有限责任公司,系    Soleras
                            Ltd.                      指  AdvancedCoatings,LLC的全资子公司,从事磁控溅射镀
          膜设备及磁控溅射靶材的研发、生产及销售
          一家设立于比利时的私人有限责任公司,Soleras
                            Soleras Advanced Coatings      Advanced Coatings S.àr.l.和Soleras Advanced Coatings,指
                            BV                           LLC分别持有其99.99952%和 0.00048%的股权,从事磁
          控溅射镀膜设备及磁控溅射靶材的研发、生产及销售
                            BekaertOrientTradingNV    指  一家设立于比利时的股份公司,系   Soleras Advanced
          CoatingsBV的全资子公司
                            VerhelleBV               指  一家设立于比利时的股份公司,系   Soleras Advanced
          CoatingsBV的全资子公司
                            前瞻产业研究院           指  独立第三方的产业研究机构
                            智研咨询                 指  独立第三方的产业研究机构
          台湾积体电路制造股份有限公司及其子公司,是纽约证
                            台积电                   指  券交易所和台湾证券交易所上市公司,全球第一大专业
          晶圆代工厂商
                            中芯国际                 指  中芯国际集成电路制造有限公司(688981.SH)及其子公
          司
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                            联华电子                 指  联华电子股份有限公司及其子公司,是纽约证券交易所
          和台湾证券交易所上市公司
                            格罗方德                 指  美国Global Foundries及其子公司,全球知名专业晶圆代
          工厂商
                            SK海力士                 指  韩国SK Hynix及其子公司,是韩国证券交易所上市公司,
          全球知名半导体内存芯片制造商
                            三菱化学                 指  日本三菱化学集团及其控股子公司,其母公司三菱化学
          控股有限公司为东京证券交易所上市公司
                            海德鲁                   指  挪威海德鲁是挪威最大的工业公司,是全球性综合铝业
          公司
                           HYDRO     ALUMINIUM  指  海德鲁铝业(日本),为挪威海德鲁下属公司
                           JAPAN KK
                            H.C.StarckInc             指  世泰科,1935年成立于纽约,是全球知名的材料公司,
          专注于粉末冶金领域
                           ALCONIX                指  日商有色金属贸易公司,是东京证券交易所上市公司
                           CORPORATION
                            阿石创                   指  福建阿石创新材料股份有限公司(300706.SZ),
                            有研新材                 指  有研新材料股份有限公司(600206.SH)
                            有研亿金                 指  有研亿金新材料有限公司,为有研新材之全资子公司,
                            隆华科技                 指  隆华科技集团(洛阳)股份有限公司(300263.SZ)
                            四丰电子                 指  洛阳高新四丰电子材料有限公司,隆华科技全资子公司
                            晶联光电                 指  广西晶联光电材料有限责任公司,隆华科技全资子公司
                            日矿金属                 指  JX NipponMining& MetalsCorporation(日本),成立于
          1905年
                            霍尼韦尔                 指  Honeywell International Inc.(美国),是纽约证券交易所
          和伦敦证券交易所上市公司
                            东曹                     指  TOSOH Corporation(日本),是东京证券交易所上市公
          司
                            普莱克斯                 指  PraxairS.T.Technology,Inc.(美国)
                            京东方                   指  京东方科技集团股份有限公司(000725.SZ、200725.SZ),
          是深圳证券交易所上市公司,全球知名面板制造企业
          TCL华星光电技术有限公司及其子公司,其是TCL科技
                            华星光电                 指  集团股份有限公司(000100.SZ)之子公司,全球知名面
          板制造企业
                            深天马                   指  天马微电子股份有限公司及其子公司(000050.SZ),全
          球知名面板制造企业
                            东方钽业                 指  宁夏东方钽业股份有限公司(000962.SZ)
                            紫金矿业                 指  紫金矿业集团股份有限公司(601899.SH)
                            Sunpower                 指  SunPowerCorporation(美国)
                            天合光能                 指  天合光能股份有限公司(688599.SH)
                            国家工信部               指  中华人民共和国工业和信息化部
                            国家科技部               指  中华人民共和国科学技术部
                            国家发改委               指  中华人民共和国国家发展和改革委员会
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                            相原俊夫                 指  所持护照登记姓名为AIHARA TOSHIO,日本国籍,江
          丰电子现任高级管理人员之一
                            万得                     指  Wind金融数据库
    
    
    二、专业术语
    
                            溅射靶材                 指  在溅射过程中高速度能的离子束流轰击的目标材料,是
          制备薄膜材料的原材料
                            半导体                   指  常温下导电性能介于导体与绝缘体之间的材料,半导体
          是集成电路的基础,半导体行业隶属电子信息产业
                            平板显示器               指  一种屏幕,可分为液晶显示、等离子显示、电致发光显
          示等
                            太阳能电池、光伏电池     指  用于把太阳的光能直接转化为电能的电池
                            ITO                      指  掺锡氧化铟,广泛应用于平板显示等领域
                            LCD                     指  全称是Liquid CrystalDisplay,是属于平面显示器的一种
                            nm                       指  纳米
                            m2                       指  平方米
    
    
    本募集说明书中部分合计数与各加数直接相加之和在尾数上存在差异,均为四舍五入原因所致。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    第二节 本次发行概况
    
    一、公司基本情况
    
    公司名称 宁波江丰电子材料股份有限公司
    
    英文名称 Konfoong Materials International Co., Ltd.
    
    注册地址 浙江省余姚市经济开发区名邦科技工业园区安山路
    
    办公地址 浙江省余姚市经济开发区名邦科技工业园区安山路
    
    股票上市地 深圳证券交易所
    
    股票简称 江丰电子
    
    股票代码 300666.SZ
    
    法定代表人 姚力军
    
    董事会秘书 蒋云霞
    
    成立日期 2005年4月14日
    
    邮政编码 315400
    
    电话号码 0574-58122405
    
    传真号码 0574-58122400
    
    互联网网址 http://www.kfmic.com
    
    二、本次发行基本情况
    
    (一)核准注册情况
    
    本次发行可转债相关事项已经公司2020年12月21日召开的第三届董事会第二次会议以及2021年1月6日召开的2021年第一次临时股东大会审议通过。本次发行尚需深圳证券交易所审核和中国证监会同意注册。公司于2021年2月23日召开的第三届董事会第四次会议对本次发行可转债方案进行了调整。
    
    (二)本次发行基本条款
    
    1、发行证券的种类和上市地点
    
    本次发行证券的种类为可转换为公司 A 股股票的可转换公司债券。该可转债及未来转换的公司A股股票将在深圳证券交易所上市。
    
    2、发行规模
    
    根据相关法律法规及公司目前的财务状况和投资计划,本次发行募集资金总宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)额不超过人民币51,650.00万元(含人民币51,650.00万元),具体募集资金数额由公司股东大会授权公司董事会及董事会授权人士在上述额度范围内确定。
    
    3、可转债存续期限
    
    根据相关法律法规和公司可转债募集资金拟投资项目的实施进度安排,结合本次可转债的发行规模及公司未来的经营和财务情况,本次可转债的期限为自发行之日起六年。
    
    4、票面金额和发行价格
    
    本次可转债每张面值为人民币100元,按面值发行。
    
    5、票面利率
    
    本次可转债票面利率的确定方式及每一计息年度的最终利率水平,提请公司股东大会授权公司董事会及董事会授权人士在本次发行前根据国家政策、市场状况和公司具体情况与保荐机构(主承销商)协商确定。
    
    6、还本付息的期限和方式
    
    本次可转债每年付息一次,到期归还所有未转股的可转债本金和最后一年利息。
    
    (1)年利息计算
    
    年利息指可转债持有人按持有的可转债票面总金额自可转债发行首日起每满一年可享受的当期利息。年利息的计算公式为:I=B×i,其中:
    
    I:指年利息额;
    
    B:指本次可转债持有人在计息年度(以下简称“当年”或“每年”)付息债权登记日持有的可转债票面总金额;
    
    i:指可转债当年票面利率。
    
    (2)付息方式
    
    ①本次可转债采用每年付息一次的付息方式,计息起始日为可转债发行首日。
    
    ②付息日:每年的付息日为本次可转债发行首日起每满一年的当日。如该日为法定节假日或休息日,则顺延至下一工作日,顺延期间不另付息。每相邻的两宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)个付息日之间为一个计息年度。
    
    ③付息债权登记日:每年的付息债权登记日为每年付息日的前一交易日,公司将在每年付息日之后的五个交易日内支付当年利息。在付息债权登记日前(包括付息债权登记日)转换成股票的可转债不享受本计息年度及以后计息年度的利息。
    
    ④可转债持有人所获得利息收入的应付税项由可转债持有人负担。
    
    7、转股期限
    
    本次可转债转股期自可转债发行结束之日起满六个月后的第一个交易日起至可转债到期日止。
    
    8、转股价格的确定
    
    本次发行的可转债的初始转股价格不低于募集说明书公告日前二十个交易日公司 A 股股票交易均价(若在该二十个交易日内发生过因除权、除息引起股价调整的情形,则对调整前交易日的交易均价按经过相应除权、除息调整后的价格计算)和前一个交易日公司 A 股股票交易均价,具体初始转股价格提请公司股东大会授权公司董事会或董事会授权人士在发行前根据市场状况与保荐机构(主承销商)协商确定。同时,初始转股价格不得低于最近一期经审计的每股净资产和股票面值。
    
    前二十个交易日公司股票交易均价=前二十个交易日公司股票交易总额÷该二十个交易日公司股票交易总量;
    
    前一个交易日公司股票交易均价=前一个交易日公司股票交易总额÷该日公司股票交易总量。
    
    9、转股价格的调整及计算方式
    
    在本次发行之后,当公司发生派送股票股利、转增股本、增发新股(不包括因本次可转债转股而增加的股本)、配股以及派发现金股利等情况,将按下述公式对转股价格进行调整(保留小数点后两位,最后一位四舍五入):
    
    派送股票股利或转增股本:P1=P0÷(1+n);
    
    增发新股或配股:P1=(P0+A×k)÷(1+k);宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    上述两项同时进行:P1=(P0+A×k)÷(1+n+k);
    
    派送现金股利:P1=P0-D;
    
    上述三项同时进行:P1=(P0-D+A×k)÷(1+n+k)。
    
    其中:P0为调整前转股价,n为该次送股率或转增股本率,k为该次增发新股率或配股率,A为该次增发新股价或配股价,D为该次每股派送现金股利,P1为调整后转股价。
    
    当公司出现上述股份和/或股东权益变化情况时,将依次进行转股价格调整,并在中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)指定的上市公司信息披露媒体上刊登转股价格调整的公告,并于公告中载明转股价格调整日、调整办法及暂停转股期间(如需)。当转股价格调整日为本次发行的可转债持有人转股申请日或之后,转换股份登记日之前,则该持有人的转股申请按公司调整后的转股价格执行。
    
    当公司可能发生股份回购(因员工持股计划、股权激励或为维护公司价值及股东利益所必需的股份回购除外)、合并、分立或任何其他情形使公司股份类别、数量和/或股东权益发生变化从而可能影响本次发行的可转债持有人的债权利益或转股衍生权益时,公司将视具体情况按照公平、公正、公允的原则以及充分保护本次发行的可转债持有人权益的原则调整转股价格。有关转股价格调整内容及操作办法将依据当时国家有关法律法规及证券监管部门的相关规定来制订。
    
    10、转股价格向下修正条款
    
    (1)修正条件与修正幅度
    
    在本次可转债存续期间,当公司股票在任意连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价格低于当期转股价格的85%时,公司董事会有权提出转股价格向下修正方案并提交公司股东大会表决,该方案须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过方可实施。股东大会进行表决时,持有本次发行的可转债的股东应当回避。修正后的转股价格应不低于该次股东大会召开日前二十个交易日公司股票交易均价和前一个交易日公司股票交易均价中的较高者。同时,修正后的转股价格不应低于最近一期经审计的每股净资产值和股票面值。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    若在前述三十个交易日内发生过因除权、除息等引起公司转股价格调整的情形,则在转股价格调整日前的交易日按调整前的转股价格和收盘价格计算,在转股价格调整日及之后的交易日按调整后的转股价格和收盘价格计算。
    
    (2)修正程序
    
    如公司决定向下修正转股价格,公司将在中国证监会指定的上市公司信息披露媒体上刊登股东大会决议公告,公告修正幅度、股权登记日及暂停转股期间(如需)等有关信息。从股权登记日后的第一个交易日(即转股价格修正日)起,开始恢复转股申请并执行修正后的转股价格。
    
    若转股价格修正日为转股申请日或之后,转换股份登记日之前,该类转股申请应按修正后的转股价格执行。
    
    11、转股股数的确定方式
    
    本次发行的可转债持有人在转股期内申请转股时,转股数量的计算方式为:Q=V/P,并以去尾法取一股的整数倍。
    
    其中:Q为转股数量,V为可转债持有人申请转股的可转债票面总金额,P为申请转股当日有效的转股价格。
    
    可转债持有人申请转换成的股份须为整数股。转股时不足转换为一股的可转债余额,公司将按照深圳证券交易所等部门的有关规定,在可转债持有人转股当日后的五个交易日内以现金兑付该可转债余额及该余额所对应的当期应计利息。
    
    12、赎回条款
    
    (1)到期赎回条款
    
    在本次发行的可转债到期后五个交易日内,公司将赎回全部未转股的可转债,具体赎回价格由公司股东大会授权公司董事会或董事会授权人士根据发行时市
    
    场情况与保荐机构(主承销商)协商确定。
    
    (2)有条件赎回条款
    
    在本次发行的可转债转股期内,当下述情形的任意一种出现时,公司有权决定按照债券面值加当期应计利息的价格赎回全部或部分未转股的可转债:
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    ①在转股期内,如果公司 A 股股票在任意连续三十个交易日中至少十五个交易日的收盘价格不低于当期转股价格的130%(含130%);
    
    ②本次发行的可转债未转股余额不足3,000万元时。
    
    当期应计利息的计算公式为IA=B×i×t/365
    
    其中:IA 为当期应计利息;B 为本次发行的可转债持有人持有的将被赎回的可转债票面总金额;i为可转债当年票面利率;t为计息天数,即从上一个付息日起至本计息年度赎回日止的实际日历天数(算头不算尾)。
    
    若在前述三十个交易日内发生过因除权、除息等引起公司转股价格调整的情形,则在调整前的交易日按调整前的转股价格和收盘价格计算,在调整后的交易日按调整后的转股价格和收盘价格计算。
    
    13、回售条款
    
    (1)有条件回售条款
    
    在本次发行的可转债的最后两个计息年度内,如果公司股票在任意连续三十个交易日的收盘价格低于当期转股价格的70%,可转债持有人有权将其持有的可转债全部或部分按债券面值加上当期应计利息的价格回售给公司。
    
    若在上述交易日内发生过转股价格因发生派送股票股利、转增股本、增发新股(不包括因本次发行的可转债转股而增加的股本)、配股以及派发现金股利等情况而调整的情形,则在调整前的交易日按调整前的转股价格和收盘价格计算,在调整后的交易日按调整后的转股价格和收盘价格计算。如果出现转股价格向下修正的情况,则上述连续三十个交易日须从转股价格调整之后的第一个交易日起重新计算。
    
    本次发行的可转债的最后两个计息年度内,可转债持有人在每年回售条件首次满足后可按上述约定条件行使回售权一次,若在首次满足回售条件而可转债持有人未在公司届时公告的回售申报期内申报并实施回售的,该计息年度不能再行使回售权,可转债持有人不能多次行使部分回售权。
    
    (2)附加回售条款
    
    若公司本次发行的可转债募集资金投资项目的实施情况与公司在募集说明宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)书中的承诺情况相比出现重大变化,该变化根据中国证监会的相关规定被视作改变募集资金用途或者该变化被中国证监会认定为改变募集资金用途的,可转债持有人享有一次回售的权利。可转债持有人有权将其持有的可转债全部或部分按照债券面值加上当期应计利息的价格回售给公司。可转债持有人在附加回售条件满足后,可以在公司公告后的附加回售申报期内进行回售,该次附加回售申报期内不实施回售的,自动丧失该回售权,不能再行使附加回售权。
    
    上述当期应计利息的计算公式为:IA=B×i×t/365
    
    其中:IA 为当期应计利息;B 为本次发行的可转债持有人持有的将回售的可转债票面总金额;i为可转债当年票面利率;t为计息天数,即从上一个付息日起至本计息年度回售日止的实际日历天数(算头不算尾)。
    
    14、转股后的股利分配
    
    因本次发行的可转债转股而增加的公司股票享有与原股票同等的权益,在股利发放的股权登记日下午收市后登记在册的所有普通股股东(含因可转债转股形成的股东)均参与当期股利分配,享有同等权益。
    
    15、发行方式及发行对象
    
    本次可转债的具体发行方式,提请公司股东大会授权公司董事会或董事会授权人士与保荐机构(主承销商)协商确定。本次可转债的发行对象为持有中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司证券账户的自然人、法人、证券投资基金、符合法律规定的其他投资者等(国家法律、法规禁止者除外)。
    
    16、向原股东配售的安排
    
    本次发行的可转债向公司原股东实行优先配售,原股东有权放弃配售权。向原股东优先配售的具体配售比例提请公司股东大会授权公司董事会或董事会授权人士根据发行时的具体情况确定,并在本次可转债的发行公告中予以披露。原股东优先配售之外和原股东放弃优先配售后的部分采用网下对机构投资者发售和通过深圳证券交易所系统网上定价发行相结合的方式进行,余额由主承销商包销。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    17、债券持有人会议相关事项
    
    在本次可转债存续期内,当出现以下情形之一时,公司董事会应当召集债券持有人会议:
    
    (1)公司拟变更募集说明书的约定;
    
    (2)公司不能按期支付本次可转债的本金和利息;
    
    (3)公司发生减资(因股权激励或维护公司价值及股东权益所必需回购股份导致的减资除外)、合并、分立、解散或者申请破产;
    
    (4)保证人(如有)或担保物(如有)发生重大变化;
    
    (5)拟修订可转换公司债券持有人会议规则;
    
    (6)发生其他对债券持有人权益有重大实质影响的事项;
    
    (7)发生根据法律、行政法规、中国证券监督管理委员会、深圳证券交易所及可转换公司债券持有人会议规则的规定,应当由债券持有人会议审议并决定的其他事项。
    
    此外,下列机构或人士可以书面提议召开债券持有人会议:
    
    (1)公司董事会;
    
    (2)单独或合计持有本次可转债未偿还债券面值总额10%以上的债券持有人;
    
    (3)法律、法规、中国证监会规定的其他机构或人士。
    
    公司将在本次发行的可转债募集说明书中明确约定保护债券持有人权利的办法,以及债券持有人会议的权利、程序和决议生效条件。
    
    18、本次募集资金用途
    
    公司本次发行拟募集资金总额不超过51,650.00万元(含51,650.00万元),扣除发行费用后,拟用于以下项目:
    
    单位:万元
    
         序号                项目名称                   项目总投资     拟利用募集资金额
       1    惠州基地平板显示用高纯金属靶材及部件         17,482.76          11,925.96
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                   建设项目
       2    武汉基地平板显示用高纯金属靶材及部件         30,355.76          24,619.12
                   建设项目
       3                补充流动资金                     15,104.92          15,104.92
                  合计                            62,943.44          51,650.00
    
    
    在董事会审议通过本次发行方案后,募集资金到位前,公司董事会可根据市场情况及自身实际,以自筹资金择机先行投入募投项目,待募集资金到位后予以置换。如扣除发行费用后实际募集资金净额低于拟使用募集资金额,公司将通过自有资金、银行贷款或其他途径解决。
    
    19、担保事项
    
    本次发行的可转债不提供担保。
    
    20、募集资金存管
    
    公司已制定募集资金管理制度。本次发行可转债的募集资金将存放于公司董事会决定的专项账户中,具体开户事宜将在发行前由公司董事会确定。
    
    21、本次发行方案的有效期
    
    本次发行可转债方案的有效期为公司股东大会审议通过本次发行方案之日起十二个月。
    
    (三)预计募集资金量和募集资金专项存储账户
    
    1、预计募集资金量
    
    本次发行可转债的预计募集资金量为不超过51,650.00万元(含51,650.00万元)。
    
    2、募集资金专项存储账户
    
    本次发行可转债募集资金将存放于公司募集资金存储的专项账户。
    
    (四)债券评级及担保情况
    
    1、债券评级
    
    公司聘请联合资信为本次发行的可转债进行了信用评级,本次可转债主体信用评级为A+级,债券信用评级为A+级。公司本次发行的可转债上市后,联合资宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)信将持续跟踪评级。
    
    2、担保情况
    
    本次发行的可转债不提供担保。
    
    (五)承销方式及承销期
    
    1、承销方式
    
    本次发行由保荐机构(主承销商)以余额包销的方式承销。
    
    2、承销期
    
    本次可转债发行的承销期为【】年【】月【】日至【】年【】月【】日。
    
    (六)发行费用
    
    项目 金额(万元)承销及保荐费用 【】
    
    律师费 【】
    
    审计及验资费 【】
    
    资信评级费 【】
    
    手续费、信息披露、路演推介等费用 【】
    
    合计 【】
    
    (七)主要日程与停、复牌安排
    
    本次发行期间的主要日程与停、复牌安排如下(如遇不可抗力则顺延):
    
                  日期                            发行安排                   停牌安排
                         【】年【】月【】日    刊登募集说明书及其摘要、《募集说明书提示性  正常交易
                   T-2日          公告》、《发行公告》、《网上路演公告》
     网上路演;
                         【】年【】月【】日    原股东优先配售股权登记日;                  正常交易
                   T-1日          网下申购日;
     网下投资者提交《网下申购表》等相关文件
     刊登《发行提示性公告》;
                         【】年【】月【】日    原股东优先配售认购日(缴付足额资金);      正常交易
                  T日            网上申购日(无需缴付申购资金);
     确定网上中签率
                         【】年【】月【】日    刊登《网上发行中签率及网下发行配售结果公
                   T+1日           告》;                                      正常交易
     根据中签率进行网上申购的摇号抽签
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                  日期                            发行安排                   停牌安排
     刊登《网上中签结果公告》;
                         【】年【】月【】日    网上投资者根据中签号码确认认购数量并缴款;
                   T+2日           网下申购投资者根据配售金额缴款(如申购保证
     金低于配售金额)
                         【】年【】月【】日    保荐机构(主承销商)根据网上、网下资金到账
                   T+3日           情况确定最终配售结果和包销金额
                         【】年【】月【】日    刊登《发行结果公告》
                   T+4日
    
    
    上述日期均为交易日。若相关监管部门要求对上述日程安排进行调整或遇重大突发事件影响发行,公司将与保荐机构(主承销商)协商后修改发行日程并及时公告。
    
    (八)本次发行证券的上市流通
    
    本次发行的证券不设持有期限制。发行结束后,公司将尽快向深圳证券交易所申请上市交易,具体上市时间将另行公告。
    
    三、本次发行的相关机构
    
    (一)发行人
    
    名称:宁波江丰电子材料股份有限公司
    
    法定代表人:姚力军
    
    董事会秘书/联系人:蒋云霞
    
    住所:浙江省余姚市经济开发区名邦科技工业园区安山路
    
    联系电话:0574-58122405
    
    传真:0574-58122400
    
    (二)保荐机构(主承销商)
    
    名称:中信建投证券股份有限公司
    
    法定代表人:王常青
    
    保荐代表人:韩勇、朱明强
    
    项目协办人:陈乔岭宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    经办人员:杨逸墨、易欣、徐天全
    
    住所:北京市朝阳区安立路66号4号楼
    
    联系电话:021-68801584
    
    传真:021-68801551
    
    (三)律师事务所
    
    名称:国浩律师(上海)事务所
    
    事务所负责人:李强
    
    经办律师:王卫东、赵振兴、杜丽姗
    
    住所:上海市北京西路968号嘉地中心23-25、27层
    
    联系电话:021-52341668
    
    传真:021-52341670
    
    (四)审计机构
    
    名称:立信会计师事务所(特殊普通合伙)
    
    事务所负责人:杨志国
    
    签字注册会计师:沈利刚、凌燕、陈思华、方雅斐
    
    住所:上海市黄浦区南京东路61号四楼
    
    联系电话:0571-85800402
    
    传真:0571-85800465
    
    (五)资信评级机构
    
    名称:联合资信评估股份有限公司
    
    法定代表人:王少波
    
    经办人员:蒲雅修、罗峤
    
    住所:北京市朝阳区建国门外大街2号院2号楼17层
    
    联系电话:010-85679696宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    传真:010-85679228
    
    (六)申请上市的证券交易所
    
    名称:深圳证券交易所
    
    办公地址:深圳市福田区深南大道2012号
    
    联系电话:0755-88668888
    
    传真:0755-82083295
    
    (七)收款银行
    
    户名:中信建投证券股份有限公司
    
    账号:0114020104040000065
    
    开户行:北京农商银行商务中心区支行
    
    (八)股份登记机构
    
    名称:中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司
    
    办公地址:广东省深圳市福田区深南大道2012号深圳证券交易所广场22-28楼
    
    联系电话:0755-21899999
    
    传真:0755-21899000
    
    四、发行人与本次发行有关人员之间的关系
    
    截至2021年1月15日,中信建投证券衍生品交易部持有江丰电子600股股票。除此之外,公司与本次发行有关的中介机构及其负责人、高级管理人员及经办人员之间不存在任何直接或间接的股权关系或其他利益关系。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    第三节 风险因素
    
    投资者在评价公司此次发行的可转债时,除本募集说明书提供的其他信息外,应特别考虑下述各项风险因素。
    
    一、市场及行业风险
    
    (一)市场竞争加剧的风险
    
    公司是高纯溅射靶材行业的龙头企业,积累了较高的技术优势,打破了我国高纯溅射靶材长期依赖进口的局面。公司研发及生产的溅射靶材产品主要用于半导体、平板显示、太阳能电池等下游应用领域,是关键材料之一。公司成功进入了台积电、中芯国际、SK海力士、联华电子等全球知名半导体厂商的供应链体系;京东方、华星光电等全球知名面板厂商的供应链体系。若公司未来不能在产品技术、成本控制、客户服务等方面持续保持现有优势地位,或公司的竞争对手未来比公司投入更多的资金和资源在技术研发及创新等方面,则公司所面临的市场竞争将加剧,进而对公司业务、经营业绩及财务状况产生不利影响。
    
    (二)新冠肺炎疫情对公司生产经营的影响
    
    新冠肺炎疫情于2020年年初在全球全面爆发,我国疫情现已逐步得到控制和稳定。若未来我国新冠肺炎疫情出现反弹,则公司产品的生产周期、交货时间等均会受到不利影响,进而影响公司的经营业绩及财务状况。此外,若公司下游客户所在地区受到疫情影响无法复工复产,客户的订单量亦可能减少,使得公司的经营业绩及财务状况受到不利影响。
    
    (三)国际贸易政策变动的风险
    
    公司存在境外销售,公司产品的主要出口地区包括台湾、日本、韩国、新加坡等。报告期各期,公司主要客户中位于境外的客户包括台湾的台积电、联华电子、日本的三菱化学、韩国的SK海力士等。若公司主要客户所在地区与中国境内的进出口政策发生变化,产生贸易摩擦,则公司主要产品的国际竞争力可能下降,进而对公司的业务及经营业绩带来不利影响。此外,公司的主要境内客户包括中芯国际等,在半导体领域拥有较高行业地位,若公司境内客户的下游业务受到中美贸易摩擦等的影响,可能会对公司的业务及经营业绩带来不利影响。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    二、经营风险
    
    (一)客户集中的风险
    
    报告期各期,公司的主要客户包括台积电、中芯国际、SK海力士、三菱化学、联华电子、华星光电等,客户结构基本稳定。报告期各期,公司前五大客户收入合计占比分别为60.22%、56.46%、56.76%和48.33%。若公司主要客户自身经营出现重大变化,财务及经营情况弱化,则公司的经营业绩会受到不利影响。
    
    (二)供应商集中及原材料价格波动的风险
    
    公司产品生产所需的主要原材料包括高纯铝、钽、钛等。报告期各期,公司的供应商相对集中。报告期各期,公司前五大供应商采购额合计占比分别为73.83%、68.49%、66.23%和66.19%。若公司主要原材料供应商的原材料供应不足或出现质量问题,或原材料价格出现大幅波动,则可能影响公司原材料供应的稳定性和采购成本,进而对公司的经营业绩产生不利影响。
    
    (三)技术泄密及人才流失的风险
    
    公司主要从事的高纯溅射靶材行业是技术壁垒较高的行业,因而对于技术研发及创新、技术人才团队的打造较为重视。若公司技术研发成果出现泄密或技术人员出现大量流失,则公司的行业竞争力会受到一定不利影响,从而对公司的经营业绩产生不利影响。
    
    (四)相关产业政策及环保政策变化可能引致的风险
    
    发行人及子公司报告期内已建、在建或拟建项目主要能源资源消耗和污染物排放均符合国家及地方产业政策和环保规定。但随着我国政府节能减排政策等产业政策及环境政策力度的不断加强,相关节能、减排标准可能会发生变化。届时,若发行人及子公司不能符合节能、减排标准,发行人及子公司的生产将可能会面临被要求整改的风险,进而对公司的业务经营造成不利影响。
    
    三、财务风险
    
    (一)存货跌价的风险
    
    报告期各期末,公司存货金额分别为 14,664.56 万元、23,348.55 万元、32,506.83万元和45,711.62万元,占总资产的比例分别为16.65%、16.17%、22.18%宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)和 22.53%。公司期末存货规模随着公司整体经营规模的扩大而增加。公司存货结构主要包括原材料、在产品、库存商品等。若未来公司主要原材料的市场价格出现重大波动,或下游市场环境出现重大不利变化,则公司存在存货跌价准备增加的风险,进而对公司经营业绩产生不利影响。
    
    (二)应收账款回收的风险
    
    报告期各期末,公司应收账款金额分别为 11,816.48万元、13,076.49万元、20,900.42万元和25,724.26万元,占总资产的比例分别为13.42%、9.05%、14.26%和 12.68%。公司期末应收账款规模随着公司整体经营规模的扩大而增加。公司的主要客户包括台积电、中芯国际、三菱化学、SK海力士、联华电子等。若公司主要客户的信用风险出现弱化,则公司存在应收账款坏账准备增加的风险,进而对公司经营业绩产生不利影响。
    
    (三)研发投入不能形成有效研发成果的风险
    
    报告期内,公司研发投入分别为3,249.49万元、4,657.52万元、5,974.24万元和5,001.57万元,占营业收入的比例为5.91%、7.17%、7.24%和5.92%。公司所处高纯溅射靶材行业属于典型的技术密集型和资本密集型产业。若公司研发投入未能形成具有市场竞争力的研发成果,公司未能在溅射靶材领域继续保持技术优势,则公司的经营业绩可能受到不利影响。
    
    (四)非经常性损益占利润总额比例较高的风险
    
    报告期内,公司非经常性损益分别为1,336.05万元、1,457.23万元、3,042.16万元和5,058.72万元,占当期利润总额的比例分别为18.75%、23.89%、46.82%和 41.67%。公司非经常性损益主要由政府补助及金融资产公允价值变动损益构成。其中发行人2020年1-9月金融资产公允价值变动损益金额较大,主要系发行人所持青岛聚源芯星股权投资合伙企业(有限合伙)出资份额的公允价值受该合伙企业所持中芯国际(688981.SH)股票市值影响而有较大增长。若未来公司收到的政府补助减少或者金融资产公允价值波动发生亏损,则公司存在利润水平降低的风险,进而对公司经营业绩产生不利影响。
    
    (五)现金流量波动风险
    
    2020年1-9月,公司经营活动产生的现金流量净额为-9,561.33万元,投资宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)活动产生的现金流量净额为-30,594.30 万元,筹资活动产生的现金流量净额为37,303.07万元。其中2020年1-9月公司经营活动产生的现金流量净额为净流出,主要因为公司生产及下游客户的备货需求均大幅增长,导致相应原材料采购支出大幅增加所致。报告期内,公司销售规模持续增长,生产及存货规模随之大幅增长,公司经营活动产生的现金流量净额波动较大。若公司未来存货周转率下降或因业务发展需要进一步扩大经营规模,则公司的经营活动产生的现金流量仍可能呈现净流出的状态,从而可能导致公司日常运营承担资金压力。此外,为抓住市场机遇、进一步巩固市场地位,除本次发行募集资金投资项目外,公司未来还将继续投入建设自有生产基地、投资产业基金等。如果未来公司经营业绩不及预期或融资渠道受阻,则公司将面临较大的资金压力,进而公司的现金流状况、经营业绩及主营业务经营均会受到不利影响。
    
    四、税收优惠政策变动的风险
    
    报告期内,江丰电子持续符合国家高新技术企业的认定标准,并取得了高新技术企业证书,享受15%的所得税优惠税率。如果公司在未来经营过程中不再持续符合高新技术企业的认定,不再享受国家的优惠政策,则公司整体税负将上升,进而对公司盈利规模产生不利影响。
    
    五、控股股东、实际控制人股份质押平仓风险
    
    公司的控股股东、实际控制人为姚力军。截至2021年2月26日,姚力军直接持有公司5,982.33万股股份,占公司总股本的26.66%;姚力军作为江阁投资和宏德投资的执行事务合伙人间接控制公司1,468.82万股股份,占公司总股本的6.55%,因而姚力军直接和间接合计控制公司33.20%的股份,是公司的控股股东、实际控制人。截至本募集说明书签署日,姚力军持有的4,580.72万股公司股份处于质押状态,占其直接持有公司股份总数的 76.57%。若未来出现质权人行使股票质权之情形,公司控股股东、实际控制人将面临股票平仓风险,且公司控股股东、实际控制人的持股比例会被进一步稀释,则公司可能存在控制权变动的风险。宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)六、募集资金投资项目相关的风险
    
    (一)募集资金运用不能达到预期效益的风险
    
    公司本次募集资金建设项目主要投资于惠州基地平板显示用高纯金属靶材及部件建设项目和武汉基地平板显示用高纯金属靶材及部件建设项目。该募集资金投资项目是公司基于当前国家产业政策、行业发展趋势、客户需求等条件所做出的投资决策。在本次募集资金投资项目具体实施过程中,项目可能受产业政策变化、市场环境变化、募集资金不能及时到位、项目延期实施或管理方面不达预期等因素影响,进而导致募集资金投资项目面临实施进度不达预期或无法实现预期效益的风险。
    
    (二)本次发行摊薄即期股东收益的风险
    
    本次可转债发行后,公司可转债投资者持有的可转换公司债券将可能部分或全部转股,公司的总股本和净资产将有一定幅度的增加,而募集资金投资项目从开始实施至产生预期效益亦需要一定时间,公司收益增长可能不会与净资产增长保持同步,因此公司存在短期内净资产收益率下降的风险。
    
    (三)新增资产折旧摊销导致业绩下滑的风险
    
    公司本次募集资金投资项目主要是惠州基地平板显示用高纯金属靶材及部件建设项目和武汉基地平板显示用高纯金属靶材及部件建设项目。由于本次募投项目以资本性支出为主,将产生固定资产折旧费用及土地使用权摊销费用。本次募投项目自建设期第一年(2020年)至完全达产当年(假设为2023年),新增折旧摊销在新增营业收入中占比分别为9.10%、7.16%、4.47%、3.58%,新增折旧摊销在发行人2019年度归母净利润中占比分别为19.79%、38.89%、38.89%、38.89%。由于募投项目从开始建设到产生效益需要一段时间,且如果未来市场环境发生重大不利变化或者项目经营管理不善等原因,使得募投项目产生的效益水平未能达成原定目标,则公司存在因折旧摊销费增加而导致公司经营业绩下滑的风险。
    
    (四)募投项目资金不能全额募足或发行失败的风险
    
    若本次发行募集资金不能全额募足或发行失败,公司可通过自有资金、经营积累、银行贷款、寻求其他融资渠道等方式解决募投项目资金需求,但采取其他宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)途径解决项目所需资金需要耗费一定的时间周期或者承担较高融资成本,可能导致部分或全部募投项目实施进度放缓,或者导致募投项目无法实现预期收益,进而对公司经营业绩产生不利影响。
    
    (五)产能扩张较快及新增产能难以消化的风险
    
    报告期内,发行人在半导体领域实现营业收入分别为 42,731.09 万元、50,912.67万元、65,620.26万元、69,972.46万元,占比分别为77.69%、78.37%、79.54%、82.80%;发行人在平板显示领域实现营业收入分别为 10,208.62 万元、12,178.47万元、14,233.21万元、13,019.61万元,占比分别为18.56%、18.75%、17.25%、15.41%。发行人报告期内在半导体领域业务占比较大,为及时抓住平板显示领域市场增长的机遇、进一步提升市场占有率,拟通过实施本次募投项目先行选择平板显示领域提升产能,未来另行规划半导体领域相关产品的产能扩张。以2020年度为基准测算(以2020年1-9月数据经年化处理所得),本次募集资
    
    金投资项目完全达产后,发行人平板显示用靶材产能增幅约375.00%,面板零部
    
    件及半导体零部件产能增幅约180.00%,年均复合增速分别为47.63%、29.36%,
    
    产能增幅较大。本次平板显示领域产能扩张系公司综合考虑产业链发展趋势、目
    
    标客户实际需求、公司现有产能瓶颈等情况所做出的投资决策。如果未来平板显
    
    示市场出现不可预料的变化,公司可能面临新增平板显示领域产能难以消化的风
    
    险。
    
    七、与本次可转债相关的风险
    
    (一)本息兑付风险
    
    本次发行可转债的存续期内,公司需按可转债的发行条款就可转债未转股的部分每年偿付利息及到期兑付本金。除此之外,在可转债触发回售条件时,公司还需承兑投资者可能提出的回售要求。受国家政策、法规、行业和市场等多种不可控因素的影响,公司的经营活动如未达到预期的回报,将可能使公司不能从预期的还款来源获得足够的资金,进而影响公司对可转债本息的按时足额兑付,以及对投资者回售要求的承兑能力。
    
    (二)可转债到期未转股的风险
    
    本次可转债在转股期限内是否转股取决于转股价格、公司股票价格、投资者宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)偏好及其对公司未来股价预期等因素。若本次可转债未能在转股期限内转股,公司则需对未转股的本次可转债支付利息并兑付本金,从而增加公司的财务费用和资金压力。
    
    (三)可转债二级市场价格波动的风险
    
    可转债作为一种具有债券特性且附有股票期权的混合型证券,其二级市场价格受市场利率、票面利率、债券剩余期限、转股价格、转股价格向下修正条款、上市公司股票价格走势、赎回条款、回售条款及投资者心理预期等诸多因素的影响,需要可转债的投资者具备一定的专业知识。本次向不特定对象发行的可转债在上市交易过程中,市场价格存在波动风险,甚至可能会出现异常波动或与其投资价值背离的现象,从而使投资者不能获得预期的投资收益。因此,公司提醒投资者须充分认识到债券市场和股票市场中可能遇到的风险,以便作出正确的投资决策。
    
    (四)本次转股后摊薄每股收益和净资产收益率的风险
    
    本次可转债募集资金投资项目将在可转债存续期内逐渐产生收益,可转债进入转股期后,如果投资者在转股期内转股过快,将会在一定程度上摊薄公司的每股收益和净资产收益率,因此公司在转股期内可能面临每股收益和净资产收益率被摊薄的风险。
    
    (五)信用评级变化的风险
    
    联合资信对本次可转债进行了评级,公司主体信用等级为“A+”,债券信用等级为“A+”。在本次债券存续期限内,联合资信将持续关注公司经营环境的变化、经营或财务状况的重大事项等因素,并出具跟踪评级报告。如果由于公司外部经营环境、自身或评级标准等因素变化,导致本次债券的信用评级级别发生变化,将会增大投资者的风险,对投资人的利益产生一定影响。
    
    (六)未提供担保的风险
    
    公司本次发行可转债,按相关规定符合不设担保的条件,因而未提供担保措施。如果可转债存续期间出现对公司经营管理和偿债能力有重大负面影响的事件,可转债可能因未提供担保而增加兑付风险。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    第四节 发行人基本情况
    
    一、公司发行前股本总额及前十名股东持股情况
    
    截至2020年9月30日,公司股本总额为224,251,870股,股本结构如下表所示:
    
                     股权性质                股份数量(股)                 比例
                             有限售条件股份                            53,130,585                    23.69%
                             其中:高管锁定股                          53,130,585                    23.69%
                             无限售条件股份                           171,121,285                    76.31%
                             股本总额                                 224,251,870                   100.00%
    
    
    截至2020年9月30日,公司前十名股东及其持股情况如下表所示:
    
                                            持股数量    持股    持有有限售
         序号          股东名称           股东性质      (股)      比例    条件股份数
                                                                  量(股)
        1    姚力军                   境内自然人    61,832,716   27.57%    46,387,757
        2    宁波拜耳克管理咨询有限   境内非国有    17,449,525    7.78%    13,087,144
     公司                        法人
        3    上海智鼎博能投资合伙企   境内非国有    11,118,041    4.96%    11,114,604
     业(有限合伙)              法人
        4    宁波江阁实业投资合伙企   境内非国有     7,344,076    3.27%     2,527,227
     业(有限合伙)              法人
        5    宁波宏德实业投资合伙企   境内非国有     7,344,076    3.27%      596,433
     业(有限合伙)              法人
        6    张辉阳                   境内自然人     4,349,772    1.94%     4,101,804
        7    宁波金天丞创业投资合伙   境内非国有     4,156,930    1.85%     4,156,898
     企业(有限合伙)            法人
     中国建设银行股份有限公
        8    司-华夏国证半导体芯片      其他        3,627,588    1.62%            -
     交易型开放式指数证券投
     资基金
        9    谢立新                   境内自然人     3,513,372    1.57%            -
        10    上海智兴博辉投资合伙企   境内非国有     3,159,278    1.41%     3,149,459
     业(有限合伙)              法人
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    二、公司组织结构图及对其他企业的重要权益投资情况
    
    (一)公司组织结构图宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (二)对其他企业的重要权益投资情况
    
    1、控股子公司基本情况
    
    截至2020年9月30日,公司控股子公司的基本情况如下表所示:
    
    单位:万元,%
    
         序号           公司名称           成立时间      主要      币种    注册资本   实收资本     持股比例           主营业务
                                             经营地                                  直接    间接
        1    余姚康富特电子材料有限公  2009-02-12     余姚     人民币     1,000.00   1,000.00  100.00       -  半导体、元器件专用材料
                司                                                                                       开发及生产
        2    宁波江丰钨钼材料有限公司  2015-04-03     余姚     人民币     8,126.96   8,126.96   96.31       -   钨钼材料的研发及生产
        3     宁波江丰铜材料有限公司   2015-04-03     余姚     人民币     1,000.00   1,000.00  100.00       -  高纯铜、高分子材料的研
        发
        4    合肥江丰电子材料有限公司  2015-02-03     合肥     人民币     2,000.00   2,000.00  100.00       -   液晶显示等专用材料开
        发及生产
        5    宁波江丰半导体科技有限公  2016-09-26     余姚     人民币     1,430.00   1,000.00   69.93       -   高分子金属材料的研发
                司                                                                                         及生产
        6    宁波江丰粉末冶金有限公司  2018-05-04     余姚     人民币      500.00     450.00   90.00       -  粉末冶金材料、特种陶瓷
                                                                                                       材料的研发及生产
        7    上海江丰平芯电子科技有限  2018-05-04     上海     人民币     1,000.00     340.00   60.00       -   化学机械抛光材料及设
               公司                                                                                      备部件销售
        8    广东江丰电子材料有限公司  2019-01-02     惠州     人民币    10,000.00   2,850.00  100.00       -   液晶显示专用材料的开
        发及生产
        9    宁波江丰复合材料科技有限  2019-01-16     余姚     人民币     1,000.00     700.00   70.00       -   新型复合材料的研发及
               公司                                                                                         生产
                                                                                                     半导体器件和集成电路
        10    宁波江丰芯创科技有限公司  2019-07-01     余姚     人民币     1,000.00   1,000.00   60.00       -   专用设备及零部件的开
        发及生产
    
    
    1-1-39
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
         序号           公司名称           成立时间      主要      币种    注册资本   实收资本     持股比例           主营业务
                                             经营地                                  直接    间接
                                                                                                    销售电子产品、电子元器
        11    北京江丰电子材料有限公司  2019-08-22     北京     人民币    10,000.00      60.00  100.00       -  件、仪器仪表;新型电子
                                                                                                    元器件、溅射机台设备及
                                                                                                       零部件的技术开发
        12    湖南江丰电子材料有限公司  2019-11-27     益阳     人民币     5,000.00   4,800.00  100.00       -       金属材料加工
        13    武汉江丰电子材料有限公司  2019-11-12     武汉     人民币     5,000.00     800.00  100.00       -   液晶显示产业用元器件
                                                                                                      专用材料开发及生产
        14    贵州省钛材料研发中心有限  2015-03-02     遵义     人民币     2,545.00   2,245.00   51.08       -   海绵钛的研发生产及销
            公司(注)                                                                                       售
        15    武汉江丰材料研究院有限公  2020-07-08     武汉     人民币     2,500.00   2,000.00  100.00       -  电子材料的技术研发、转
                司                                                                                        让与服务
        16    江西江丰特种材料有限公司  2020-09-15    景德镇    人民币     1,000.00         -  100.00       -   特种陶瓷制品制造及销
        售
        17    上海睿昇半导体科技有限公  2020-09-10     上海     人民币     1,000.00     200.00   60.00       -    零部件的生产及销售
                司
        18    上海江丰半导体技术有限公  2020-08-04     上海     人民币     1,000.00      50.00  100.00       -     高纯金属材料铸造
                司
      江丰电子材料(香港)股份
        19       有限公司(Konfoong     2014-11-25     香港      美元         1.00       1.00  100.00       -  半导体、元器件用溅射靶
      Materials InternationalCO.,                                                                             材批发零售
              Limited)
      江丰电子材料(新加坡)有
        20    限公司(KonfoongMaterials   2015-05-26    新加坡    新加坡       10.00      10.00  100.00       -  半导体、元器件用溅射靶
     International(Singapore)PTE.                            元                                               材批发零售
              LTD.)
                                                                                                    用于制造电子工业、精密
        21      KFMIJAPAN株式会社     2018-05-07     日本      日元     30,100.00  30,100.00  100.00       -   工业薄膜关联产品的进
                                                                                                    口和销售,铝、钛、铜等
                                                                                                    非铁金属的出口,强化塑
    
    
    1-1-40
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
         序号           公司名称           成立时间      主要      币种    注册资本   实收资本     持股比例           主营业务
                                             经营地                                  直接    间接
                                                                                                     料及其加工产品的进出
                                                                                                        口和销售等业务
      江丰电子材料(马来西亚)                         马来西
        22       有限公司(Konfoong     2015-09-18   马来西亚   亚林吉      500.00     105.48   80.00       -  太阳能元器件生产、销售
       MaterialsInternational(M)                             特                                                 与服务
           SDN. BHD.)
        23    台湾江丰电子材料股份有限  2019-11-06     台湾     新台币     1,500.00   1,500.00       -   65.00   半导体材料与零部件买
               公司                                                                                        卖业务
    
    
    注:公司除直接持有贵州省钛材料研发中心有限公司51.08%股权外,另持有宁波创润新材料有限公司30%股权(非控股股东),而宁波创润新材料有限公司持有贵州省钛材料研发中心有限公司40.47%股权。
    
    2、控股子公司最近一年及一期的主要财务数据
    
    截至2020年9月30日,公司控股子公司最近一年及一期的主要财务数据如下表所示:
    
    单位:万元
    
          序号              公司名称                   2020年1-9月/2020年9月30日                    2019年度/2019年12月31日
                                      总资产     净资产    营业收入    净利润     总资产     净资产    营业收入    净利润
        1       余姚康富特电子材料有限公司         6.04       4.39          -       0.28       5.55       4.11          -      -84.68
        2        宁波江丰钨钼材料有限公司      8,798.00    7,405.90     121.66     -205.88    8,659.72    7,390.89      24.71     -337.81
        3         宁波江丰铜材料有限公司       1,013.04     881.48          -       7.11    1,144.75     874.38     121.63     -118.45
        4        合肥江丰电子材料有限公司     14,759.77     868.50    8,038.28     389.08   11,582.83     377.88    3,439.45     973.65
        5       宁波江丰半导体科技有限公司     4,853.31     796.22    3,631.21     -119.35    3,207.72     856.19    3,272.24     -38.28
        6        宁波江丰粉末冶金有限公司      1,982.33     693.04    1,949.95     -12.92    1,028.94     571.76    1,846.28     111.28
        7      上海江丰平芯电子科技有限公司      198.78     160.52     129.08      -71.95     324.38     232.47     238.26      -98.61
    
    
    1-1-41
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
          序号              公司名称                   2020年1-9月/2020年9月30日                    2019年度/2019年12月31日
                                      总资产     净资产    营业收入    净利润     总资产     净资产    营业收入    净利润
        8        广东江丰电子材料有限公司      2,791.46    2,775.97          -      -69.67    1,366.86    1,345.64          -       -4.36
        9      宁波江丰复合材料科技有限公司     1162.45     650.39     842.45     -320.48    1,104.59     811.97    1,588.43      47.28
         10       宁波江丰芯创科技有限公司      1,320.36    1,068.91     538.68      73.94     994.97     994.97          -       -5.03
         11       北京江丰电子材料有限公司          8.97       -3.76          -      -59.57       7.83       5.81          -       -4.19
         12       湖南江丰电子材料有限公司      4,751.29    4,751.29          -      -48.58     499.93     499.86          -       -0.14
         13       武汉江丰电子材料有限公司        850.05     800.01          -       0.06    1,999.95      -0.06          -       -0.06
         14     贵州省钛材料研发中心有限公司    2,045.97    1,532.64     103.76      -64.55          -          -          -          -
         15      武汉江丰材料研究院有限公司     2,000.54    2,000.54          -       0.54          -          -          -          -
         16       江西江丰特种材料有限公司             -          -          -          -          -          -          -          -
         17      上海睿昇半导体科技有限公司       200.00     199.95          -       -0.05          -          -          -          -
         18      上海江丰半导体技术有限公司        46.43      42.70          -       -7.30          -          -          -          -
     江丰电子材料(香港)股份有限公
         19    司(KonfoongMaterialsInternational    6,171.30    1,149.43    9,409.21     741.40    3,693.58     427.13    7,216.02     391.50
              CO., Limited)
     江丰电子材料(新加坡)有限公司
         20    (KonfoongMaterialsInternational      517.95     -46.01     797.29       0.05     608.94     -47.18     921.21     -13.72
          (Singapore) PTE.LTD.)
         21         KFMIJAPAN株式会社         4,921.57     754.10   17,722.16    -300.97    7,794.49    1,050.26   17,996.26    -402.16
     江丰电子材料(马来西亚)有限公
         22         司(KonfoongMaterials           676.55      51.68     445.46       8.48     359.29      44.36     108.42      -21.16
        International(M)SDN.BHD.)
         23     台湾江丰电子材料股份有限公司      304.41     294.39     122.30      -57.72     348.94     348.94          -       0.04
    
    
    注:上述子公司2019年度财务数据均已经立信会计师事务所(特殊普通合伙)审计;上述子公司2020年1-9月财务数据未经审计。
    
    1-1-42
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    三、控股股东和实际控制人基本情况
    
    (一)控股股东和实际控制人
    
    公司控股股东、实际控制人为姚力军。截至2021年2月26日,姚力军直接持有公司5,982.33万股股份,并通过宁波江阁实业投资合伙企业(有限合伙)、宁波宏德实业投资合伙企业(有限合伙)间接控制公司1,468.82万股股份,直接或间接控制的公司股份占总股本的 33.20%。公司最近三年实际控制人未发生变化。
    
    公司控股股东及实际控制人姚力军基本情况如下:
    
    姚力军先生,1967 年出生,中国国籍,拥有日本国永久居留权,博士研究生学历,教授级高级工程师。现任公司董事长、首席技术官、核心技术人员,兼任同创普润(上海)机电高科技有限公司、宁波兆盈医疗器械有限公司、航亚电器(上海)有限公司、合肥江丰电子材料有限公司、KFMI JAPAN株式会社、台湾江丰电子材料股份有限公司董事长;宁波江丰生物信息技术有限公司副董事长;宁波江丰铜材料有限公司、广东江丰电子材料有限公司、宁波江丰半导体科技有
    
    限公司、北京江丰电子材料有限公司、武汉江丰电子材料有限公司、湖南江丰电
    
    子材料有限公司、武汉江丰材料研究院有限公司执行董事兼总经理;宁波江丰钨
    
    钼材料有限公司、宁波江丰粉末冶金有限公司、宁波江丰复合材料科技有限公司、
    
    上海江丰平芯电子科技有限公司、宁波阳明工业技术研究院有限公司、宁波甬丰
    
    融鑫投资有限公司、宁波乐印文化有限公司、上海力清医创科技有限公司、宁波
    
    蔚蓝梦想贸易有限公司、江西江丰特种材料有限公司、上海江丰半导体技术有限
    
    公司、上海同创普润新材料有限公司执行董事;宁波创润新材料有限公司、甬商
    
    实业有限公司、余姚康富特电子材料有限公司、宁波江丰芯创科技有限公司、江
    
    丰电子材料(香港)股份有限公司、Soleras Advanced Coatings , LLC、Silverac
    
    (Cayman) Limited、Silverac Pisces (HK) Limited董事,宁波江阁实业投资合伙企
    
    业(有限合伙)、宁波宏德实业投资合伙企业(有限合伙)、宁波融创共鑫投资合
    
    伙企业(有限合伙)、宁波丰创伟耀管理咨询合伙企业(有限合伙)、宁波鑫宏德
    
    网络发展合伙企业(有限合伙)、宁波鑫江阁物业管理合伙企业(有限合伙)执
    
    行事务合伙人。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    姚力军从事超高纯金属研究多年,是享受“国务院特殊津贴”的专家,浙江省第十二届人民代表大会代表,浙江省第十二届政协委员、浙江省归国华侨联合会副主席、浙江省欧美同学会副会长、浙江省海外高层次人才联谊会常务副会长、宁波市海外高层次人才联谊会会长等职务,并先后获得国家百千万人才工程“有突出贡献中青年专家”、第二届百名华侨华人专业人士杰出创业奖、中国侨界创新成果贡献奖、国家科技重大专项突出贡献奖、“十一五”国家科技计划执行突出贡献奖、浙江省优秀科技工作者、浙江省重大贡献奖、浙江省科学技术发明一等奖、浙江省有突出贡献中青年专家、第十八届浙江省优秀企业家、宁波市五一奖章、宁波市荣誉市民、优秀社会主义建设者等多项荣誉。
    
    (二)控股股东和实际控制人所持股份及权属情况
    
    截至2021年2月26日,公司控股股东及实际控制人姚力军直接持有的公司股份及其质押情况如下:
    
              股东名称   股东性质   持股数量(股)  持股比例  质押股数(股)  质押股份数占
                                                            总股本比例
             姚力军   境内自然人       59,823,304    26.66%      45,807,200        20.41%
    
    
    截至2021年2月26日,公司控股股东及实际控制人姚力军直接持有的公司股份的具体质押情况如下:
    
      质押数量                                          质押股份数占其直
             股东名称   (万股)    质押日期            质权人            接持股数量的比例
                                                             (注)
          503.00  2017-11-07    国信证券股份有限公司                8.41%
            1.72  2018-01-19    国信证券股份有限公司                0.03%
          556.00  2018-06-05  中信建投证券股份有限公司              9.29%
            姚力军       1,900.00  2019-07-17      中原信托有限公司                 31.76%
          720.00  2019-08-01      中原信托有限公司                 12.04%
          300.00  2020-08-04    浙商证券股份有限公司                5.01%
          600.00  2020-08-24    浙商证券股份有限公司               10.03%
           合计        4,580.72      -                  -                         76.57%
    
    
    注:上表中“质押股份数占其直接持股数量的比例”以姚力军截至2021年2月26日的持股数量计算。
    
    公司控股股东及实际控制人姚力军上述股份质押的用途主要是用于担保借宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)款、用于姚力军所控制的其他企业的生产经营需求等。
    
    截至2021年2月26日,宁波江阁实业投资合伙企业(有限合伙)、宁波宏德实业投资合伙企业(有限合伙)为公司控股股东、实际控制人姚力军之一致行动人,姚力军通过宁波江阁实业投资合伙企业(有限合伙)、宁波宏德实业投资合伙企业(有限合伙)间接控制公司1,468.82万股股份,该等股份不存在质押等权属受限情形。除上述股份质押外,公司实际控制人姚力军及其一致行动人宁波宏德实业投资合伙企业(有限合伙)和宁波江阁实业投资合伙企业(有限合伙)所持有的其他发行人股份不存在司法冻结的情形。
    
    公司控股股东、实际控制人姚力军承诺实施以下措施降低股票平仓风险、维持控制权稳定,具体包括:
    
    “1、密切关注江丰电子股价,与质权人保持密切沟通,提前对江丰电子进行风险预警。
    
    2、根据股票质押业务的情况,结合公司股价波动预留相应的流动性资金,如公司出现股价大幅下跌情形,控股股东将通过提前偿还或回购、追加保证金或补充担保物等方式降低平仓风险,避免所持江丰电子股份被处置。
    
    3、保证将根据股权质押相关协议约定,按时偿还质押借款本息。在本人作为江丰电子控股股东及实际控制人期间,本人将积极关注江丰电子股票二级市场走势,如本人所质押的江丰电子股份存在平仓风险或因股权质押融资风险事件导致江丰电子控制权受到影响,则本人将积极与资金融出方协商,采取所有合法措施(包括但不限于提前回购、追加保证金或补充担保物等措施)防止本人所持有的江丰电子股票被行使质权,维护控股股东地位及江丰电子控制权的稳定性。
    
    4、自本次发行完成后,如出现任何可能危及本人的江丰电子控股股东、实际控制人地位的情形,本人将根据资本市场情况与实际需要,不排除通过协议转让、二级市场增持等方式增加所持有的江丰电子股份,以维护江丰电子控制权稳定。本人将根据相关法律法规及公司章程积极行使权利,不会主动放弃本人所享有的任何股东权利和董事权利,努力保持对江丰电子股东大会、董事会及管理层团队的实质影响力。如违反本承诺,本人愿意承担相应的法律责任。”
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    姚力军上述股份质押的到期日和责任承担条款如下:
    
    1、中原信托1,900万股股份质押担保
    
    (1)主债权到期日
    
    2019年7月11日,姚力军与中原信托、宁波共创联盈股权投资基金(有限合伙)(以下简称“共创联盈”)签订《江丰电子股权质押合同》,约定姚力军将其持有的发行人股份1,900万股出质给中原信托,为中原信托向共创联盈发放的8亿元贷款提供担保。
    
    根据共创联盈与中原信托签订的《信托贷款合同》及其补充合同,姚力军上述股份质押担保的债务本金为8亿元,贷款总期限为60个月,并约定若发行人与共创联盈重组失败或者自第1笔贷款发放之日满36个月,中原信托有权随时要求共创联盈一次性偿还全部贷款本息。
    
    (2)质权实现条款
    
    根据姚力军与中原信托、共创联盈签订的《江丰电子股权质押合同》第10条“质权的实现”,姚力军出质的上述公司股份被实现质权的主要约定如下:
    
    “10.1主债务履行期满(含提前到期的情形),如质权人(注:中原信托)的债权全部或部分未受清偿,对未受清偿的部分,在通知出质人(注:姚力军)的情况下,质权人有权于主债务履行期满当日采取以下任一措施处分质物,并从处分所得价款中优先受偿,出质人应给予配合,放弃异议权及抗辩权:
    
    (1)质物为上市公司股票的,则通过二级市场(含大宗交易系统)直接出售;
    
    (2)委托任何一家合法拍卖机构拍卖;
    
    (3)直接申请法院直接强制执行;
    
    (4)已办理强制执行公证的,直接申请公证强制执行;
    
    (5)与出质人协商将质物折价清偿主债权。
    
    10.2发生以下情况之一时,质权人有权提前处分质物,并从处分所得价款宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)中优先受偿,但应事前通知出质人:
    
    (1)主债权到期(包括提前到期的情况),债务人(注:共创联盈)的债务部分或全部未予清偿的;
    
    (2)发生本合同所述情形,出质人未恢复质物价值或提供与减少价值相当的担保的;
    
    (3)出质人擅自处分质物的;
    
    (4)主合同规定提前履行债务的情况发生时;
    
    (5)主合同或法律规定的解除主合同或本合同的情况发生时;
    
    (6)债务人违反主合同约定义务的情况发生时;
    
    (7)债务人书面通知质权人无力清偿债务时;
    
    (8)出质人或债务人停业、歇业、申请破产、受理破产申请、被宣告破产、解散、被吊销营业执照、被撤销、被起诉或申请仲裁、涉嫌刑事犯罪时;
    
    (9)交叉违约发生时,出质人在其他债务文件下出现违约且在适用的宽限期届满时仍未纠正的,也构成对本合同的违约;
    
    (10)债务人被其他债权人起诉或法院已作出扣押财产、强制执行的裁决,危及质权人债权安全的;
    
    (11)出质人未遵守或未履行其在本合同中的任何声明、承诺或义务,或发生了针对质物的查封、扣押、重大诉讼、仲裁或其他任何可能导致质物价值减少的事件;
    
    (12)质权人认为发生危及债权安全,出质人应提前承担担保责任的其他情形发生时。
    
    10.3质物拍卖或变卖后,其价款超过质押担保的债权数额的部分归出质人所有,不足部分质权人有权利继续追偿。
    
    10.4除非与质权人另有书面约定,质权人实现质权时,质权人实现质权获得的资金按以下顺序(同一顺序按各项金额比例)进行清偿:
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (1)实现债权费用;
    
    (2)债务人和出质人因违反主合同以及本合同规定而发生的违约金、损害赔偿金;
    
    (3)罚息;
    
    (4)复利;
    
    (5)贷款利息、资金占用费;
    
    (6)贷款本金。”
    
    2、中原信托720万股股份质押担保
    
    (1)主债权到期日
    
    2019年7月31日,姚力军与中原信托、同创普润(上海)机电高科技有限公司(以下简称“同创普润”)签订《江丰电子股权质押合同》,约定姚力军将其持有的发行人股份720万股出质给中原信托,为中原信托向同创普润发放的3亿元贷款提供担保。
    
    根据同创普润与中原信托签订的《信托贷款合同》,姚力军上述股份质押担保的债务本金为3亿元,贷款总期限为60个月,并约定自第1笔贷款发放之日满12个月,中原信托有权要求同创普润一次性偿还全部贷款本息。
    
    (2)质权实现条款
    
    根据姚力军与中原信托、同创普润签订的《江丰电子股权质押合同》第10条“质权的实现”,姚力军出质的上述公司股份被实现质权的主要约定如下:
    
    “10.1主债务履行期满(含提前到期的情形),如质权人(注:中原信托)的债权全部或部分未受清偿,对未受清偿的部分,在通知出质人(注:姚力军)的情况下,质权人有权于主债务履行期满当日采取以下任一措施处分质物,并从处分所得价款中优先受偿,出质人应给予配合,放弃异议权及抗辩权:
    
    (1)质物为上市公司股票的,则通过二级市场(含大宗交易系统)直接出售;
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (2)委托任何一家合法拍卖机构拍卖;
    
    (3)直接申请法院直接强制执行;
    
    (4)已办理强制执行公证的,直接申请公证强制执行;
    
    (5)与出质人协商将质物折价清偿主债权。
    
    10.2发生以下情况之一时,质权人有权提前处分质物,并从处分所得价款中优先受偿,但应事前通知出质人:
    
    (1)主债权到期(包括提前到期的情况),债务人(注:同创普润)的债务部分或全部未予清偿的;
    
    (2)发生本合同所述情形,出质人未恢复质物价值或提供与减少价值相当的担保的;
    
    (3)出质人擅自处分质物的;
    
    (4)主合同规定提前履行债务的情况发生时;
    
    (5)主合同或法律规定的解除主合同或本合同的情况发生时;
    
    (6)债务人违反主合同约定义务的情况发生时;
    
    (7)债务人书面通知质权人无力清偿债务时;
    
    (8)出质人或债务人停业、歇业、申请破产、受理破产申请、被宣告破产、解散、被吊销营业执照、被撤销、被起诉或申请仲裁、涉嫌刑事犯罪时;
    
    (9)交叉违约发生时,出质人在其他债务文件下出现违约且在适用的宽限期届满时仍未纠正的,也构成对本合同的违约;
    
    (10)债务人被其他债权人起诉或法院已作出扣押财产、强制执行的裁决,危及质权人债权安全的;
    
    (11)出质人未遵守或未履行其在本合同中的任何声明、承诺或义务,或发生了针对质物的查封、扣押、重大诉讼、仲裁或其他任何可能导致质物价值减少的事件;
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (12)质权人认为发生危及债权安全,出质人应提前承担担保责任的其他情形发生时。
    
    10.3质物拍卖或变卖后,其价款超过质押担保的债权数额的部分归出质人所有,不足部分质权人有权利继续追偿。
    
    10.4除非与质权人另有书面约定,质权人实现质权时,质权人实现质权获得的资金按以下顺序(同一顺序按各项金额比例)进行清偿:
    
    (1)实现债权费用;
    
    (2)债务人和出质人因违反主合同以及本合同规定而发生的违约金、损害赔偿金;
    
    (3)罚息;
    
    (4)复利;
    
    (5)贷款利息、资金占用费;
    
    (6)贷款本金。”
    
    3、国信证券503万股股票质押式回购交易
    
    (1)到期购回日
    
    根据姚力军与国信证券签订的《股票质押式回购交易业务协议》以及双方达成的具体交易确认文件,双方以发行人股票为标的证券开展股票质押式回购交易业务。截至2021年2月26日,姚力军质押公司股份503万股融入资金,购回日为2021年11月4日,到期购回金额为7,462.89万元。
    
    (2)违约责任条款
    
    根据姚力军与国信证券签订的《股票质押式回购交易业务协议》第七章“违约责任”,姚力军出质的上述公司股份被违约处置的主要约定如下:
    
    “第四十六条 甲方违约情形 甲方(注:姚力军)发生如下情形之一的,视为甲方违约:
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (一)本协议项下交易的履约保障比例触及(低于或达到)警戒线,且甲方未根据本协议第三十三条规定,在2个交易日内补充质押、现金偿还部分本金及利息或提前购回,未能使合并计算后的履约保障比例回升至警戒线以上(超过警戒线);
    
    (二)本协议项下交易的履约保障比例触及(低于或达到)平仓线;
    
    (三)在适用的购回交易日(包括到期购回日、提前购回日、延期购回日),因甲方原因导致购回交易或交收无法完成;
    
    (四)甲方未根据本协议按期、足额向乙方(注:国信证券)支付本金、利息或其他应付款项,或违反约定使用融入资金,或有其他违约行为致使不能实现协议目的;
    
    (五)甲方在本协议项下的任何一项陈述或保证不真实、不准确、不完整、故意隐瞒或引起重大误解的;或甲方涉及重大经济纠纷、资产损失,财务状况或信用状况出现重大不利变化等,使乙方债权实现受到严重影响或威胁的;
    
    (六)甲方明确表示或以行为表明不履行本协议项下的任一义务,或甲方违约的其他情形。
    
    第四十七条 违约处置 如发生第四十六条所述违约情形之一的,乙方有权按日累计向甲方收取违约金,违约金=∑甲方应付而未付金额×违约情形天数×该笔交易应适用的购回利率×200%/365;同时有权采取以下任一项或多项处置措施:
    
    1、乙方有权按如下方式直接处置标的证券:
    
    (1)乙方有权自违约情形发生之日起,通知甲方立即终止本协议项下部分或所有交易,宣布标的证券进入违约处置流程,并向交易所提交违约处置申报。
    
    (2)违约处置申报处理成功后,乙方有权根据本协议及相关业务规则,①通过甲方证券账户处置部分或全部标的证券(标的证券在上交所上市交易);或,②通过质押特别交易单元进行处置(标的证券在深交所上市交易),处置方式可以采用大宗交易方式,也可以在二级市场出售,处置所得资金划入乙方自营资宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)金交收账户,用于偿还甲方所负融资债务。
    
    (3)处置标的证券所得资金优先偿付乙方,偿还顺序如下:①乙方代甲方垫付的交易费用;②处置标的证券发生的费用;③违约金;④利息;⑤相应的本金(如有多笔交易的,按交易到期先后顺序偿还先到期的本金等)。如处置标的证券所得不足以偿付乙方,甲方应向乙方继续承担偿付责任,乙方有权向甲方追偿。
    
    (4)乙方有权自主决定处置的时间、价格和数量,并有权根据本协议就全部或部分标的证券进行单次或多次处置,直至甲方就该笔交易应向乙方支付的相关款项全部清偿完毕。
    
    (5)乙方有权自违约情形发生之日起至甲方应向乙方支付的相关款项全部清偿完毕之日时止,对标的证券进行违约处置,即使违约处置措施实施时,甲方违约情形已解除,包括但不限于因证券市场价格变化,导致本协议项下交易的履约保障比例回升至平仓线以上等情况。
    
    (6)乙方收回所有款项后,标的证券在上交所上市交易的,乙方将向交易所提交终止购回申报;标的证券在深交所上市交易的,如质押证券及相应孳息有剩余,乙方将按照中国结算相关业务规则申报解除剩余标的证券及相应孳息的质押登记。
    
    2、乙方有权要求甲方在通知的期限内,对本协议项下所有未到期交易提前购回。
    
    3、乙方有权要求甲方将标的证券转让抵偿给乙方,双方届时将另行签署转让协议,并按照证券转让相关规定进行处理。
    
    4、乙方有权根据《中华人民共和国民事诉讼法》以及其他相关规定直接向有管辖权的法院或仲裁机构申请实现其就标的证券享有的质权。
    
    5、自违约情形发生当日开始,乙方有权对甲方在乙方处的所有账户(包括但不限于甲方的资金账户、证券账户、理财账户、甲方作为委托人在乙方处参与定向资产管理业务时定向项目的账户等)进行限制资产转出、限制交易、强制卖出、扣划资金或证券等措施,同时乙方有权以其他合法形式对甲方其余资宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)产进行追索,直至乙方取得全部本金、利息、违约金、甲方就该交易应向乙方支付的其他相关费用以及乙方为实现相关债权的费用。
    
    6、乙方有权将甲方列入“黑名单”,配合交易所并向交易所提交因违约而导致质押标的证券被处置的甲方信息,或向监管机关、个人信用管理机构等有关部门报告。
    
    无论标的证券是否处于限售期,是否处于暂停交易或其他无法买卖的状态,乙方均有权直接采取上述任意一种或多种违约处置措施。
    
    如标的证券为国有股,乙方在不违反《财政部关于上市公司国有股质押有关问题的通知》(财企[2001]651号)、《国有股东转让所持上市公司股份管理暂行办法》等有关规定的前提下,有权选择上述方式处置标的证券。”
    
    4、国信证券1.72万股股票质押式回购交易
    
    (1)到期购回日
    
    根据姚力军与国信证券签订的《股票质押式回购交易业务协议》以及双方达成的具体交易确认文件,双方以发行人股票为标的证券开展股票质押式回购交易业务。截至2021年2月26日,姚力军质押公司股份1.72万股融入资金,购回日为2022年1月13日,到期购回金额为51.73万元。
    
    (2)违约责任条款
    
    根据姚力军与国信证券签订的《股票质押式回购交易业务协议》第七章“违约责任”,姚力军出质的上述公司股份被违约处置的主要约定如下:
    
    “第四十六条 甲方违约情形 甲方(注:姚力军)发生如下情形之一的,视为甲方违约:
    
    (一)本协议项下交易的履约保障比例触及(低于或达到)警戒线,且甲方未根据本协议第三十三条规定,在2个交易日内补充质押、现金偿还部分本金及利息或提前购回,未能使合并计算后的履约保障比例回升至警戒线以上(超过警戒线);
    
    (二)本协议项下交易的履约保障比例触及(低于或达到)平仓线;宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (三)在适用的购回交易日(包括到期购回日、提前购回日、延期购回日),因甲方原因导致购回交易或交收无法完成;
    
    (四)甲方未根据本协议按期、足额向乙方(注:国信证券)支付本金、利息或其他应付款项,或违反约定使用融入资金,或有其他违约行为致使不能实现协议目的;
    
    (五)甲方在本协议项下的任何一项陈述或保证不真实、不准确、不完整、故意隐瞒或引起重大误解的;或甲方涉及重大经济纠纷、资产损失,财务状况或信用状况出现重大不利变化等,使乙方债权实现受到严重影响或威胁的;
    
    (六)甲方明确表示或以行为表明不履行本协议项下的任一义务,或甲方违约的其他情形。
    
    第四十七条 违约处置 如发生第四十六条所述违约情形之一的,乙方有权按日累计向甲方收取违约金,违约金=∑甲方应付而未付金额×违约情形天数×该笔交易应适用的购回利率×200%/365;同时有权采取以下任一项或多项处置措施:
    
    1、乙方有权按如下方式直接处置标的证券:
    
    (1)乙方有权自违约情形发生之日起,通知甲方立即终止本协议项下部分或所有交易,宣布标的证券进入违约处置流程,并向交易所提交违约处置申报。
    
    (2)违约处置申报处理成功后,乙方有权根据本协议及相关业务规则,①通过甲方证券账户处置部分或全部标的证券(标的证券在上交所上市交易);或,②通过质押特别交易单元进行处置(标的证券在深交所上市交易),处置方式可以采用大宗交易方式,也可以在二级市场出售,处置所得资金划入乙方自营资金交收账户,用于偿还甲方所负融资债务。
    
    (3)处置标的证券所得资金优先偿付乙方,偿还顺序如下:①乙方代甲方垫付的交易费用;②处置标的证券发生的费用;③违约金;④利息;⑤相应的本金(如有多笔交易的,按交易到期先后顺序偿还先到期的本金等)。如处置标的证券所得不足以偿付乙方,甲方应向乙方继续承担偿付责任,乙方有权向甲方追偿。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (4)乙方有权自主决定处置的时间、价格和数量,并有权根据本协议就全部或部分标的证券进行单次或多次处置,直至甲方就该笔交易应向乙方支付的相关款项全部清偿完毕。
    
    (5)乙方有权自违约情形发生之日起至甲方应向乙方支付的相关款项全部清偿完毕之日时止,对标的证券进行违约处置,即使违约处置措施实施时,甲方违约情形已解除,包括但不限于因证券市场价格变化,导致本协议项下交易的履约保障比例回升至平仓线以上等情况。
    
    (6)乙方收回所有款项后,标的证券在上交所上市交易的,乙方将向交易所提交终止购回申报;标的证券在深交所上市交易的,如质押证券及相应孳息有剩余,乙方将按照中国结算相关业务规则申报解除剩余标的证券及相应孳息的质押登记。
    
    2、乙方有权要求甲方在通知的期限内,对本协议项下所有未到期交易提前购回。
    
    3、乙方有权要求甲方将标的证券转让抵偿给乙方,双方届时将另行签署转让协议,并按照证券转让相关规定进行处理。
    
    4、乙方有权根据《中华人民共和国民事诉讼法》以及其他相关规定直接向有管辖权的法院或仲裁机构申请实现其就标的证券享有的质权。
    
    5、自违约情形发生当日开始,乙方有权对甲方在乙方处的所有账户(包括但不限于甲方的资金账户、证券账户、理财账户、甲方作为委托人在乙方处参与定向资产管理业务时定向项目的账户等)进行限制资产转出、限制交易、强制卖出、扣划资金或证券等措施,同时乙方有权以其他合法形式对甲方其余资产进行追索,直至乙方取得全部本金、利息、违约金、甲方就该交易应向乙方支付的其他相关费用以及乙方为实现相关债权的费用。
    
    6、乙方有权将甲方列入“黑名单”,配合交易所并向交易所提交因违约而导致质押标的证券被处置的甲方信息,或向监管机关、个人信用管理机构等有关部门报告。
    
    无论标的证券是否处于限售期,是否处于暂停交易或其他无法买卖的状态,宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)乙方均有权直接采取上述任意一种或多种违约处置措施。
    
    如标的证券为国有股,乙方在不违反《财政部关于上市公司国有股质押有关问题的通知》(财企[2001]651号)、《国有股东转让所持上市公司股份管理暂行办法》等有关规定的前提下,有权选择上述方式处置标的证券。”
    
    5、中信建投556万股股票质押式回购交易
    
    (1)到期购回日
    
    根据姚力军与中信建投签订的《股票质押式回购交易业务协议》以及双方达成的具体交易确认文件,双方以发行人股票为标的证券开展股票质押式回购交易业务。截至2021年2月26日,姚力军质押公司股份556万股融入资金,购回日为2021年6月3日,到期购回金额为10,773.80万元。
    
    (2)违约处理条款
    
    根据姚力军与中信建投签订的《股票质押式回购交易业务协议》第十二章“违约处理”,姚力军出质的上述公司股份被违约处理的主要约定如下:
    
    “第五十九条 发生如下情形之一的,视为甲方(注:姚力军)违约:
    
    (一)甲方提供虚假、欺诈信息或提供的材料、信息有重大隐瞒、遗漏;
    
    (二)合同到期前,甲方明确表示或以其行为表明不偿还债务;
    
    (三)甲方未及时办理标的证券解除限售手续,或者甲方单方面延长质押标的证券限售期限或追加无限售股份为限售的情况;
    
    (四)甲方实际融资用途违法违规、违反协议约定、涉及国家限制性行业;
    
    (五)甲方未配合乙方(注:中信建投)的征信调查要求,未按约定提供资金用途使用证明材料,或违反资金监管协议约定的;
    
    (六)法律、行政法规、部门规章及其他规范性文件或监管机构禁止或限制甲方参加股票质押回购交易的;
    
    (七)待购回期间的付息日,甲方未按约定及时足额支付期间利息;宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (八)到期购回日或延期购回日,甲方未按约定进行购回交易;
    
    (九)乙方根据协议约定要求甲方提前购回或采取乙方认为合理的履约保障措施,甲方未在指定日期进行购回交易或采取符合乙方要求的履约保障措施;
    
    (十)因甲方原因导致初始交易交收失败;
    
    (十一)因甲方原因导致购回交易交收失败;
    
    (十二)甲方违反本协议的声明与保证条款;
    
    (十三)甲方违反本协议约定的其他义务。
    
    第六十条 乙方发现甲方的违约情况时,乙方将通知甲方并向交易所报告。乙方有权采取如下任意一种或多种处置措施,甲方应当无条件接受:
    
    (一)乙方要求甲方提前购回;
    
    (二)乙方向交易所申报违约处置,并自行决定标的证券卖出方式;
    
    (三)乙方有权向甲方收取罚息,罚息计算方法如下:
    
    罚息=购回交易金额×罚息利率×违约天数,罚息利率为每日万分之五;
    
    其中:违约天数为违约日起至违约情形终止日期间的天数;
    
    (四)标的证券仍处于限售期时,乙方有权要求甲方场外了结债权债务或采取其他交易所认可的措施;
    
    (五)乙方有权通过司法途径将质押标的证券予以拍卖、变卖;
    
    (六)乙方有权自违约之日起限制甲方在乙方处开立的证券账户、资金账户中未质押资产的转出、交易与使用;
    
    (七)乙方宣布解除合同,并通知甲方;
    
    (八)法律法规或甲乙双方约定的其他方式。
    
    乙方按本协议采取处置措施时,甲方认可乙方有权基于包括但不限于减持等相关法律法规、业务规则要求,标的证券的性质、来源与不同状况,以及市场情况全权决定处置的方式、时间、顺序、价格和数量。甲方不得以处置未能宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)作出最佳选择为由向乙方主张权益。违约处置的结果可能低于市场平均交易价格、可能不足以清偿甲方的负债,违约处置的规模也可能超过甲方所负有的债务规棋,由此产生的结果和风险由甲方承担。乙方进行处置的方式包括但不限于通过交易所交易系统卖出、协议转让、拍卖、司法执行等。处置产生的相关费用(包括并丕限于评估费、拍卖费、律师费、交易手续费、诉讼费、差旅费、所得税等全部相关税费)由甲方承担。处置期间乙方有权计收罚息。
    
    第六十一条 质押标的证券为个人持有的有限售条件股份、高管流通股(不可卖)的,违约处置产生的税费由甲方承担,乙方按规定扣缴税款,并及时向主管税务机关缴纳。
    
    第六十二条 甲乙双方约定质押标的证券、补充质押的标的证券及相应孳息的担保范围包括但不限于:融资本金、融资利息、罚息、损害赔偿金、银行转账费用以及其他为实现乙方债权产生的相关费用,该相关费用包括但不限于:公证费、诉讼费、律师费、清算费、交易税费、所得税等,甲方认可相关费用的具体数额以乙方提供的正式费用单据为准。
    
    第六十三条 甲乙双方约定违约处置所得价款,按以下先后顺序进行偿还:
    
    (一)为实现债权产生的相关费用。
    
    (二)银行转账费用。
    
    (三)损害赔偿金。
    
    (四)罚息。
    
    (五)应付利息。
    
    (六)本金。
    
    (七)其他费用。
    
    所得价款不足以偿付乙方全部债权的,乙方有权就不足部分向甲方继续追偿。对于甲方未足额偿付的融资本金及融资利息,乙方继续按照本协议约定收取相应罚息。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    第六十四条 对于质押标的证券为深交所上市公司股票的交易,当交易进入违约处置状态后,甲方可同乙方申请补充质押、购回交易,经乙方同意后实施;但甲方不可向乙方申请部分解除质押或部分购回交易。”
    
    6、浙商证券300万股股票质押式回购交易
    
    (1)到期购回日
    
    根据姚力军与浙商证券签订的《股票质押式回购交易业务协议》以及双方达成的具体交易确认文件,双方以发行人股票为标的证券开展股票质押式回购交易业务。截至2021年2月26日,姚力军质押公司股份300万股融入资金,购回日为2021年8月4日,到期购回金额为5,349.79万元。
    
    (2)违约处置条款
    
    根据姚力军与浙商证券签订的《股票质押式回购交易业务协议》第八章“违约处置”,姚力军出质的上述公司股份被违约处置的主要约定如下:
    
    “第44条 发生下列情形之一的,视为甲方(注:姚力军)违约:
    
    一、因甲方原因导致初始交易的证券质押、资金划付无法完成的;
    
    二、未按协议约定按期足额支付利息;
    
    三、到期购回、提前购回或延期购回时,因甲方原因导致购回交易或证券解质押、资金划付无法完成的;
    
    四、乙方(注:浙商证券)根据协议约定要求甲方提前购回或场外了结,甲方未按乙方要求进行提前购回或场外了结的;
    
    五、待购回期间,T日收盘后交易履约保障比例低于预警线的,甲方未按本协议约定如期足额提供履约保障措施的;
    
    六、待购回期间,T日收盘后交易履约保障比例低于平仓线,甲方未按本协议约定如期足额提供履约保障措施的;
    
    七、在乙方未同意甲方延期购回的情况下,甲方到期不能购回的;
    
    八、因甲方原因导致证券质押无效或乙方质权存在瑕疵的;宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    九、甲方违反本协议约定的声明和保证条款;
    
    十、甲方违反本协议约定的其它义务;
    
    十一、甲方通过口头或微信、QQ、邮件、电话、书面等方式表示不愿意、或无能力履约的;
    
    上述情形发生的当日为违约起始日。如甲方发生多种违约情形的,且违约起始时点不同的,以最早出现的违约起始时点为准。
    
    第45条 违约期间,甲方除应向乙方支付融资利息外,还应当向乙方支付违约金。甲方应承担的违约金按日累计,违约金额=融资金额×单日违约金率×违约起始日(含)至违约情形消除日(不含)的自然天数。因甲方违约,乙方要求甲方购回或进行违约处置的,以乙方收回甲方全部融资负债之日为违约情形消除日。
    
    单日违约金率为万分之五,若双方另有约定,以另行约定的为准。
    
    第46条 出现本协议第44条第一项情形的,《交易协议书》自动终止。
    
    出现本协议第44条第二项情形的,甲方应按延付天数承担违约金,乙方有权要求甲方提前购回或直接进行违约处置。
    
    出现本协议第44条第三至十一项情形的,甲方应承担违约金。乙方有权进行违约处置,也有权要求甲方提前购回或采取乙方认可的其他补救措施。
    
    第47条 如甲方违约、发生可能违约的情形或违约处置金额不足以偿付甲方融资负债时,甲方同意并授权乙方有权单方面采取以下措施,包括但不限于:
    
    (一)以甲方托管于乙方的未质押的证券为标的证券,进行补充质押交易或违约处置;
    
    (二)将甲方存放于在乙方开立的所有账户内的资金(包括但不限于普通账户、信用账户、资金账户、质押专用资金账户)扣划至乙方指定账户;
    
    甲方进一步确认,发生本条约定情形时,乙方可直接根据本条采取上述措施,无需事先通知甲方,亦无需甲方另行签署其他协议或授权书等文书。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    第48条 乙方有权通过划扣现金、交易所二级市场卖出(竞价交易或大宗交易)、协议转让、申请司法拍卖变卖等方式对甲方资产进行违约处置。违约处置时,甲方应提供一切必要协助,不得以任何形式(包括作为或不作为)妨碍乙方实现债权和质权。
    
    乙方有权基于其自身的利益自主进行违约处置。违约处置时间、方式由乙方确定,违约处置过程中产生的所有费用(包括但不限于税费、诉讼费、仲裁费、财产保全费、差旅费、执行费、评估费、拍卖费、公证费、送达费、公告费、律师费等)均由甲方承担。
    
    第49条 乙方通过交易所二级市场进行违约处置的,乙方向证券交易所提交违约处置申报指令或违约处置申请。违约处置申报或申请处理成功的次一交易日起,乙方有权通过集合竞价交易系统、大宗交易系统或其它方式出售甲方违约交易及其相关补充交易所涉及的标的证券,自主确定标的证券的卖出时间、价格、数量、时机、顺序。违约处置所得价款按顺序先后,依次足额归还处置过程中产生的所有费用、实现债权和质权的费用、应付乙方的违约金、赔偿金、融资利息和本金。超过甲方融资负债部分,乙方应归还甲方;不足部分乙方继续向甲方追偿。债务了结后,乙方向证券交易所申报终止购回,中国结算解除剩余标的证券(如有)的质押。
    
    乙方在处置甲方所质押的股票时,若按照法律法规要求需乙方预扣预缴部分的税费大于甲方实际应缴税费,且乙方处置甲方质押股票所得资金扣除上述乙方预扣预缴部分的税费后不足以偿还甲方对乙方的融资负债,甲方需在退税资金到账当天告知乙方,并于退税资金到账后的下一自然日前将退税资金划入乙方银行账户。若甲方未按上述要求办理,甲方除应向乙方支付应付金额及本协议约定的其他违约金外,乙方还有权按照融资金额的百分之一向甲方另行加收违约金。若退税资金划入乙方账户仍未能全部偿付甲方对乙方负债时,甲方继续承担偿付责任。
    
    第50条 标的证券为有限售条件股份且仍处于限售期的,乙方有权通过申请司法拍卖、变卖的方式进行处理。处置所得价款按偿还处置过程中产生的所有费用、实现债权和质权的费用、支付应付乙方的违约金、赔偿金、支付应付宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)乙方的融资利息和支付应付乙方的本金的顺利依次足额归还。质押物拍卖、变卖后,其价款优先清偿乙方;清偿全部融资负债后,有余额的,乙方归还给甲方;不足部分乙方继续向甲方追偿。乙方为实现债权和质权所产生的所有费用均由甲方承担,上述费用包括但不限于税费、诉讼费、仲裁费、财产保全费、差旅费、执行费、评估费、拍卖费、公证费、送达费、公告费、律师费等。
    
    第51条 违约处置金额不足以偿还甲方融资负债时,乙方有权向甲方追偿,追偿措施包括但不限于:对甲方的其他股票质押式回购交易采取违约处置措施以收回融入方融资负债;有权处置甲方账户内未质押证券;直接划扣甲方帐户现金类资产抵偿乙方债权。甲方签署本协议即不可撤销地授权乙方进行上述操作,并确认乙方可直接根据本条采取上述措施,无需事先通知甲方,亦无需甲方另行签署其他协议或授权书等文书,承诺不就此向乙方提出任何异议或索赔。”
    
    7、浙商证券600万股股票质押式回购交易
    
    (1)到期购回日
    
    根据姚力军与浙商证券签订的《股票质押式回购交易业务协议》以及双方达成的具体交易确认文件,双方以发行人股票为标的证券开展股票质押式回购交易业务。截至2021年2月26日,姚力军质押公司股份600万股融入资金,购回日为2021年8月23日,到期购回金额为10,697.67万元。
    
    (2)违约处置条款
    
    根据姚力军与浙商证券签订的《股票质押式回购交易业务协议》第八章“违约处置”,姚力军出质的上述公司股份被违约处置的主要约定如下:
    
    “第44条 发生下列情形之一的,视为甲方(注:姚力军)违约:
    
    一、因甲方原因导致初始交易的证券质押、资金划付无法完成的;
    
    二、未按协议约定按期足额支付利息;
    
    三、到期购回、提前购回或延期购回时,因甲方原因导致购回交易或证券解质押、资金划付无法完成的;
    
    四、乙方(注:浙商证券)根据协议约定要求甲方提前购回或场外了结,宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)甲方未按乙方要求进行提前购回或场外了结的;
    
    五、待购回期间,T日收盘后交易履约保障比例低于预警线的,甲方未按本协议约定如期足额提供履约保障措施的;
    
    六、待购回期间,T日收盘后交易履约保障比例低于平仓线,甲方未按本协议约定如期足额提供履约保障措施的;
    
    七、在乙方未同意甲方延期购回的情况下,甲方到期不能购回的;
    
    八、因甲方原因导致证券质押无效或乙方质权存在瑕疵的;
    
    九、甲方违反本协议约定的声明和保证条款;
    
    十、甲方违反本协议约定的其它义务;
    
    十一、甲方通过口头或微信、QQ、邮件、电话、书面等方式表示不愿意、或无能力履约的;
    
    上述情形发生的当日为违约起始日。如甲方发生多种违约情形的,且违约起始时点不同的,以最早出现的违约起始时点为准。
    
    第45条 违约期间,甲方除应向乙方支付融资利息外,还应当向乙方支付违约金。甲方应承担的违约金按日累计,违约金额=融资金额×单日违约金率×违约起始日(含)至违约情形消除日(不含)的自然天数。因甲方违约,乙方要求甲方购回或进行违约处置的,以乙方收回甲方全部融资负债之日为违约情形消除日。
    
    单日违约金率为万分之五,若双方另有约定,以另行约定的为准。
    
    第46条 出现本协议第44条第一项情形的,《交易协议书》自动终止。
    
    出现本协议第44条第二项情形的,甲方应按延付天数承担违约金,乙方有权要求甲方提前购回或直接进行违约处置。
    
    出现本协议第44条第三至十一项情形的,甲方应承担违约金。乙方有权进行违约处置,也有权要求甲方提前购回或采取乙方认可的其他补救措施。
    
    第47条 如甲方违约、发生可能违约的情形或违约处置金额不足以偿付甲宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)方融资负债时,甲方同意并授权乙方有权单方面采取以下措施,包括但不限于:
    
    (一)以甲方托管于乙方的未质押的证券为标的证券,进行补充质押交易或违约处置;
    
    (二)将甲方存放于在乙方开立的所有账户内的资金(包括但不限于普通账户、信用账户、资金账户、质押专用资金账户)扣划至乙方指定账户;
    
    甲方进一步确认,发生本条约定情形时,乙方可直接根据本条采取上述措施,无需事先通知甲方,亦无需甲方另行签署其他协议或授权书等文书。
    
    第48条 乙方有权通过划扣现金、交易所二级市场卖出(竞价交易或大宗交易)、协议转让、申请司法拍卖变卖等方式对甲方资产进行违约处置。违约处置时,甲方应提供一切必要协助,不得以任何形式(包括作为或不作为)妨碍乙方实现债权和质权。
    
    乙方有权基于其自身的利益自主进行违约处置。违约处置时间、方式由乙方确定,违约处置过程中产生的所有费用(包括但不限于税费、诉讼费、仲裁费、财产保全费、差旅费、执行费、评估费、拍卖费、公证费、送达费、公告费、律师费等)均由甲方承担。
    
    第49条 乙方通过交易所二级市场进行违约处置的,乙方向证券交易所提交违约处置申报指令或违约处置申请。违约处置申报或申请处理成功的次一交易日起,乙方有权通过集合竞价交易系统、大宗交易系统或其它方式出售甲方违约交易及其相关补充交易所涉及的标的证券,自主确定标的证券的卖出时间、价格、数量、时机、顺序。违约处置所得价款按顺序先后,依次足额归还处置过程中产生的所有费用、实现债权和质权的费用、应付乙方的违约金、赔偿金、融资利息和本金。超过甲方融资负债部分,乙方应归还甲方;不足部分乙方继续向甲方追偿。债务了结后,乙方向证券交易所申报终止购回,中国结算解除剩余标的证券(如有)的质押。
    
    乙方在处置甲方所质押的股票时,若按照法律法规要求需乙方预扣预缴部分的税费大于甲方实际应缴税费,且乙方处置甲方质押股票所得资金扣除上述乙方预扣预缴部分的税费后不足以偿还甲方对乙方的融资负债,甲方需在退税宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)资金到账当天告知乙方,并于退税资金到账后的下一自然日前将退税资金划入乙方银行账户。若甲方未按上述要求办理,甲方除应向乙方支付应付金额及本协议约定的其他违约金外,乙方还有权按照融资金额的百分之一向甲方另行加收违约金。若退税资金划入乙方账户仍未能全部偿付甲方对乙方负债时,甲方继续承担偿付责任。
    
    第50条 标的证券为有限售条件股份且仍处于限售期的,乙方有权通过申请司法拍卖、变卖的方式进行处理。处置所得价款按偿还处置过程中产生的所有费用、实现债权和质权的费用、支付应付乙方的违约金、赔偿金、支付应付乙方的融资利息和支付应付乙方的本金的顺利依次足额归还。质押物拍卖、变卖后,其价款优先清偿乙方;清偿全部融资负债后,有余额的,乙方归还给甲方;不足部分乙方继续向甲方追偿。乙方为实现债权和质权所产生的所有费用均由甲方承担,上述费用包括但不限于税费、诉讼费、仲裁费、财产保全费、差旅费、执行费、评估费、拍卖费、公证费、送达费、公告费、律师费等。
    
    第51条 违约处置金额不足以偿还甲方融资负债时,乙方有权向甲方追偿,追偿措施包括但不限于:对甲方的其他股票质押式回购交易采取违约处置措施以收回融入方融资负债;有权处置甲方账户内未质押证券;直接划扣甲方帐户现金类资产抵偿乙方债权。甲方签署本协议即不可撤销地授权乙方进行上述操作,并确认乙方可直接根据本条采取上述措施,无需事先通知甲方,亦无需甲方另行签署其他协议或授权书等文书,承诺不就此向乙方提出任何异议或索赔。”
    
    (三)控股股东及实际控制人投资的其他企业及兼职情况
    
    截至2020年12月31日,公司控股股东及实际控制人姚力军除江丰电子及其下属子公司外,对其他企业的投资及兼职情况如下表所示:
    
    单位:万元人民币,%
    
        序     投资企业名称       主营业务     兼任职务    注册资本/      持股比例
        号                                                 出资总额    直接    间接
                        生产、销售电子
      航亚电器(上海)  产品,销售工业
       1       有限公司      级气动工具、耗   董事长   20.00万美元   100.00       -
                        材及液压千斤
                        顶,国际贸易
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
        序     投资企业名称       主营业务     兼任职务    注册资本/      持股比例
        号                                                 出资总额    直接    间接
       2    宁波甬丰融鑫投资     股权投资     执行董事      1,000.00    60.00   40.00
         有限公司
                        专业研发并生
                        产超高纯钽材
      同创普润(上海)  料、高纯铝合金
       3    机电高科技有限公  材料、特殊不锈   董事长      18,133.33    52.94       -
            司          钢材料、特种粉
                        末冶金材料、医
                        用高纯钛及合
                          金材料等
       4    宁波兆盈医疗器械   医疗器械的研    董事长       2,000.00    30.00       -
         有限公司       发、生产与销售
       5    宁波阳明工业技术     厂房租赁     执行董事    100,000.00    48.00   32.00
       研究院有限公司
      宁波梅山保税港区
       6    同创普润资产管理     股权投资         -          1,000.00    80.00       -
         有限公司
       7    宁波乐印文化有限  图片、音像制作  执行董事      1,000.00    80.00       -
           公司
       8    宁波蔚蓝梦想贸易   日用品进出口   执行董事        200.00    50.00       -
         有限公司           贸易
                        机器人及自动
                        化装备、气动工
       9    宁波江丰泰森智能  具、电动工具、      -          1,000.00       -    35.00
       装备有限公司     手动工具等的
                        研发、生产和销
                             售
       10    KingwinTrading      股权投资         -       5.00万美元        -   100.00
        Co., Limited
       11    Silverac(Cayman)     股权投资         -       5.00万美元        -   100.00
          Limited
      宁波融创共鑫投资                  执行事务
       12    合伙企业(有限合     股权投资      合伙人       5,000.00    10.00       -
           伙)
       13    宁波阳平电子材料   晶圆研磨液的       -          1,000.00       -    70.00
      有限公司(注1)       研发
       14    宁波赢伟泰科新材   聚苯硫醚研磨       -          1,000.00       -    70.00
        料有限公司       材料的研发
       15    上海力清医创科技   医疗器械的研   执行董事      1,000.00    35.00       -
         有限公司            发
      宁波江丰生物信息  医疗病理器械
       16     技术有限公司    的研发、生产与  副董事长      1,683.10     7.14       -
                            销售
       17    甬商实业有限公司     股权投资       董事       80,000.00       -    6.25
       18    宁波创润新材料有   高纯度钛的研     董事        4,637.50       -    30.00
          限公司          发、生产
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
        序     投资企业名称       主营业务     兼任职务    注册资本/      持股比例
        号                                                 出资总额    直接    间接
       19   SilveracPisces (HK)     股权投资       董事      19,799.996       -   100.00
          Limited                                       万美元
       20    SolerasAdvanced      股权投资       董事       -(注2)        -       -
       Coatings, LLC
      宁波宏德实业投资                  执行事务
       21    合伙企业(有限合   员工持股平台    合伙人       1,256.04     0.28    58.87
           伙)
      宁波江阁实业投资                  执行事务
       22    合伙企业(有限合   员工持股平台    合伙人       1,256.04     0.28    60.00
           伙)
      宁波鑫宏德网络发                  执行事务
       23    展合伙企业(有限   员工持股平台    合伙人         739.44     0.72       -
          合伙)
      宁波鑫江阁物业管                  执行事务
       24    理合伙企业(有限   员工持股平台    合伙人         753.62     0.71       -
          合伙)
      宁波丰创伟耀管理                  执行事务
       25    咨询合伙企业(有   员工持股平台    合伙人         200.00    35.00       -
         限合伙)
      宁波海邦人才创业
       26    投资合伙企业(有     股权投资         -         20,000.00     1.00       -
       限合伙企业)
      宁波海邦众创汇聚
       27    创业投资合伙企业     股权投资         -         12,900.00     0.78       -
       (有限合伙)
       28    宁波江丰智能科技     软件开发         -          1,000.00    10.00       -
         有限公司
       29    上海戎创铠迅特种   工业陶瓷的研       -          2,000.00     8.00       -
       材料有限公司     发、生产与销售
      宁波共创联盈股权
       30    投资基金(有限合     股权投资         -         81,700.00    17.87    1.96
           伙)
       31    同创(丽水)特种   金属材料提纯       -          2,000.00    30.00       -
       材料有限公司        与铸造
       32    宁波海创展睿股权     股权投资         -         16,000.00    69.94       -
       投资合伙企业
    
    
    注:(1)宁波阳平电子材料有限公司已于2021年2月4日注销;(2)Soleras AdvancedCoatings, LLC为注册在美国特拉华州的有限责任公司(集团公司),无实际经营业务,SilveracPisces(US)LLC为其唯一股东;(3)姚力军自2021年1月7日参与投资设立上海同创普润新材料有限公司并担任该公司执行董事,姚力军直接持有该公司99.00%股份。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    四、公司及其控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员最
    
    近三年及一期内及与本次发行相关的重要承诺及其履行情况
    
    (一)公司及其控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员最近三年及一期内作出的重要承诺及其履行情况
    
    公司根据信息披露相关规定,在年度报告中披露了公司及其控股股东、实际控制人和董事、监事、高级管理人员等相关主体作出的承诺及履行情况。截至本募集说明书签署日,公司及其控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员不存在未履行向投资者作出的公开承诺的情形。
    
    最近三年及一期,公司及其控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员所作出的重要承诺事项内容如下:
    
    1、报告期内公司控股股东、实际控制人所作出的重要承诺
    
    (1)关于股份锁定和股份减持的承诺
    
    “①自发行人股份上市之日起36个月内,本人不转让或者委托他人管理本人所直接或间接持有的发行人本次发行前已发行的股份,也不由发行人回购本人直接或者间接持有的发行人本次发行前已发行的股份。
    
    ②发行人上市后6个月内如公司股票连续20个交易日的收盘价均低于本次发行的发行价,或者上市后6个月期末收盘价低于本次发行的发行价,本人持有的发行人股票将在上述锁定期限届满后自动延长6个月的锁定期(若上述期间发行人发生派发股利、送红股、转增股本或配股等除息、除权行为的,则发行价以经除息、除权等因素调整后的价格计算);在延长锁定期内,不转让或者委托他人管理本人直接或者间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份,也不由发行人回购本人直接或者间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份。
    
    ③本人直接、间接持有的本次发行前已发行的公司股份在承诺的锁定期满后减持的,将提前五个交易日向公司提交减持原因、减持数量、未来减持计划、减持对公司治理结构及持续经营影响的说明,并由公司在减持前三个交易日予以公告。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    ④本人在上述锁定期满后两年内减持本人直接、间接持有的本次发行前已发行的公司股份,每年转让的股份不超过本人在公司首次公开上市之日持股数量的20%,且减持价格不低于本次发行的发行价,如自公司首次公开发行股票至上述减持公告之日公司发生过派息、送股、资本公积转增股本等除权除息事项的,发行价格和减持数量应相应调整。
    
    ⑤在本人于发行人担任董事、监事或高级管理人员期间,每年转让的股份不超过本人直接和间接持有的发行人股份总数的25%;离职后半年内,不转让本人直接和间接持有的发行人股份。若本人在发行人首次公开发行股票上市之日起6个月内申报离职的,自申报离职之日起18个月内不转让本人直接和间接持有的发行人股份;在首次公开发行股票上市之日起第7个月至第12个月之间申报离职的,自申报离职之日起12个月内不转让本人直接和间接持有的发行人股份。
    
    ⑥上述锁定期届满后,在满足以下条件的前提下,方可进行减持:A.上述锁定期届满且没有延长锁定期的相关情形,如有锁定延长期,则顺延;B.如发生本人需向投资者进行赔偿的情形,本人已经承担赔偿责任。
    
    ⑦本人减持发行人股票时,将依照《公司法》、《证券法》、中国证监会和深交所的相关规定执行;本人不因职务变更、离职等原因,而放弃履行上述承诺。”
    
    (2)关于因信息披露重大违规涉及回购新股、赔偿损失的承诺
    
    “①发行人招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
    
    ②若发行人本次公开发行股票的招股说明书有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,导致对判断公司是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响的,本人将督促发行人依法回购首次公开发行的全部新股。
    
    ③如发行人本次公开发行股票的招股说明书有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,致使投资者在证券交易中遭受损失的,本人将依法赔偿投资者损失。
    
    ④上述违法事实被中国证监会或司法机关认定后,本人将本着简化程序、积极协商、先行赔付、切实保障投资者特别是中小投资者利益的原则,按照投资者直接遭受的可测算的经济损失选择与投资者和解、通过第三方与投资者调解及设立投资者赔偿基金等方式积极赔偿投资者由此遭受的直接经济损失。”
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (3)关于稳定公司股价的承诺
    
    “若公司股票自挂牌上市之日起三年内,一旦出现连续20个交易日公司股票收盘价均低于公司上一个会计年度末经审计的每股净资产(每股净资产=合并财务报表中归属于母公司普通股股东权益合计数÷年末公司股份总数,下同)的情形时(若因除权除息等事项导致前述股票收盘价与公司上一会计年度末经审计的每股净资产不具可比性的,上述股票收盘价应做相应调整),在有关股价稳定措施启动条件成就后3个交易日内提出增持公司股份的方案(包括拟增持股份的数量、价格区间、时间等),并依法履行所需的审批手续,在获得批准后的3个交易日内通知公司,公司应按照相关规定披露增持股份的计划。在公司披露增持公司股份计划的3个交易日后,将按照方案开始实施增持公司股份的计划。
    
    若某一会计年度内公司股价多次触发上述需采取股价稳定措施条件的(不包括其实施稳定股价措施期间及自实施完毕当次稳定股价措施并由公司公告日后开始计算的连续20个交易日股票收盘价仍低于上一个会计年度末经审计的每股净资产的情形),控股股东将继续按照上述稳定股价预案执行,但应遵循以下原则:①单次增持公司股份的金额不低于上年度自公司领取薪酬总和(税后)的30%与其上一年度获得的公司分红金额(税后)的20%之中的高者;②同一年度内累计增持公司股份的金额不超过上年度自公司领取薪酬总和(税后)的 60%与本人上一年度获得的公司分红金额(税后)40%之中的高者。超过上述标准的,有关稳定股价措施在当年度不再继续实施。但如下一年度继续出现需启动稳定股价措施的情形时,其将继续按照上述原则执行稳定股价预案。”
    
    (4)关于避免同业竞争的承诺
    
    “①本人将不在中国境内外直接或间接从事或参与任何在商业上对发行人构成竞争的业务及活动或拥有与发行人存在竞争关系的任何经济实体、机构、经济组织的权益;或以其他任何形式取得该经济实体、机构、经济组织的控制权。
    
    ②本人愿意承担因违反上述承诺而给发行人造成的全部经济损失。”
    
    (5)关于规范关联交易的承诺
    
    “①本人以及下属除发行人之外的全资、控股子公司及其他可实际控制企业宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)(以下简称“附属企业”)与发行人之间现时不存在其他任何依照法律法规和中国证监会的有关规定应披露而未披露的关联交易;
    
    ②本人及本人实际控制的其他附属企业不以任何方式违法违规占用发行人资金及要求发行人违法违规提供担保;
    
    ③本人及附属企业不通过非公允关联交易、利润分配、资产重组、对外投资等任何方式损害发行人和其他股东的合法权益;
    
    ④如在今后的经营活动中本人及本人附属企业与发行人之间发生无法避免的关联交易,则此种关联交易的条件必须按正常的商业条件进行,并按国家法律、法规、规范性文件以及发行人内部管理制度严格履行审批程序;
    
    ⑤本人及本人附属企业不以任何方式影响发行人的独立性,保证发行人资产完整、人员独立、财务独立、机构独立和业务独立。”
    
    (6)关于社会保险、住房公积金的承诺
    
    “如果发行人及其子公司因其设立之日起至发行上市日期间因社会保险和住房公积金的实际缴纳情况而被任何政府主管部门要求补缴社会保险或住房公积金,或被任何政府主管部门处以行政处罚,或被任何政府主管部门、法院或仲裁机构决定、判决或裁定向任何员工或其他方支付补偿或赔偿,本人将在毋须发行人及其子公司支付对价的情况下,按本人持有公司发行上市前的股权比例承担相应的金额,并对发行上市前的其他股东互负连带责任,使发行人及其子公司不因此遭受任何损失。”
    
    (7)关于无证建筑物的承诺
    
    “如果公司因发行上市前的无证建筑物被政府主管部门处罚或者无证建筑物被责令拆除,本人将在毋须发行人及其子公司支付对价的情况下,按本人持有公司发行上市前的股权比例承担相应的经济损失,包括但不限于拆除费用、资产损失、罚款、停工等,并对发行上市前的其他股东互负连带责任,使发行人及其子公司不因此遭受任何损失。”
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    2、报告期内公司所作出的重要承诺
    
    (1)关于因信息披露重大违规涉及回购新股、赔偿损失的承诺
    
    “①本公司招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
    
    若本次公开发行股票的招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,导致对判断公司是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响的,本公司将及时提出股份回购预案,并提交董事会、股东大会讨论,依法回购首次公开发行的全部新股,回购价格按照发行价(若发行人股票在此期间发生除权除息事项的,发行价做相应调整)加算银行同期存款利息确定,并根据相关法律、法规规定的程序实施。
    
    ②若因公司本次公开发行股票的招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,致使投资者在证券交易中遭受损失的,将依法赔偿投资者损失。
    
    ③上述违法事实被中国证监会或司法机关认定后,本公司将本着简化程序、积极协商、先行赔付、切实保障投资者特别是中小投资者利益的原则,按照投资者直接遭受的可测算的经济损失选择与投资者和解、通过第三方与投资者调解及设立投资者赔偿基金等方式积极赔偿投资者由此遭受的直接经济损失。”
    
    (2)关于稳定公司股价的承诺
    
    “若公司股票自挂牌上市之日起三年内,一旦出现连续20个交易日公司股票收盘价均低于公司上一个会计年度末经审计的每股净资产(每股净资产=合并财务报表中归属于母公司普通股股东权益合计数÷年末公司股份总数,下同)的情形时(若因除权除息等事项导致前述股票收盘价与公司上一会计年度末经审计的每股净资产不具可比性的,上述股票收盘价应做相应调整),本公司将启动有关措施稳定股价,具体如下:
    
    ①公司将根据《上市公司回购社会公众股份管理办法》等的规定向社会公众股东回购公司部分股票,且保证回购结果不会导致公司的股权分布不符合上市条件。
    
    ②若发生需回购事项,公司将依据法律、法规及公司章程的规定,在上述条宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)件成就之日起3个交易日内召开董事会讨论稳定股价方案,并提交股东大会审议。具体实施方案本公司将在股价稳定措施的启动条件成就时,依法召开董事会、股
    
    东大会做出股份回购决议后公告,并办理通知债权人、向证券监督管理部门、证
    
    券交易所等主管部门报送相关材料及办理有关审批或备案手续。
    
    ③公司董事会对回购股份做出决议,须经全体董事二分之一以上表决通过,公司董事承诺就该等回购股份的相关决议投赞成票。
    
    ④公司股东大会对回购股份做出决议,须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过,公司控股股东承诺就该等回购事宜在股东大会中投赞成票。公司回购股份的资金来源为自有资金,回购股份的价格不超过上一个会计年度公司经审计的每股净资产,回购股份的方式为集中竞价交易方式、要约方式或证券监督管理部门认可的其他方式。但如果股份回购方案实施前本公司股价已经不满足启动稳定公司股价措施条件的,本公司将终止实施该方案。
    
    若某一会计年度内公司股价多次触发上述需采取股价稳定措施条件的(不包括本公司实施稳定股价措施期间及实施完毕当次稳定股价措施并公告日后开始计算的连续20个交易日股票收盘价仍低于上一个会计年度经审计的每股净资产的情形),公司将继续按照上述稳定股价预案执行,但应遵循以下原则:①单次用于回购股份的资金金额不高于上一个会计年度经审计的归属于母公司股东净利润的20%;②同一会计年度内用以稳定股价的回购资金合计不超过上一会计年度经审计的归属于母公司股东净利润的50%。超过上述标准的,有关稳定股价措施在当年度不再继续实施。但如下一年度继续出现需启动稳定股价措施的情形时,公司将继续按照上述原则执行稳定股价预案。”
    
    (3)关于填补被摊薄即期回报的措施及承诺
    
    “为降低本次公开发行摊薄即期回报的影响,公司承诺将通过强化募集资金管理、加快募投项目投资进度、加大市场开发力度、强化投资者回报机制等方式,提升资产质量,提高销售收入,从而增厚未来收益,实现可持续发展,以填补被摊薄即期回报。公司承诺采取以下具体措施:
    
    ①强化募集资金管理:公司已制定《宁波江丰电子材料股份有限公司募集资宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)金管理制度》,募集资金到位后将存放于董事会指定的专项账户中。公司将定期检查募集资金使用情况,从而加强对募投项目的监管,保证募集资金得到合理、合法的使用。
    
    ②加快募投项目投资进度:本次发行募集资金到位后,公司将调配内部各项资源、加快推进募投项目建设,提高募集资金使用效率,争取募投项目早日达产并实现预期效益,以增强公司盈利水平。本次募集资金到位前,为尽快实现募投项目盈利,公司拟通过多种渠道积极筹措资金,积极调配资源,开展募投项目的前期准备工作,增强项目相关的人才与技术储备,争取尽早实现项目预期收益,增强未来几年的股东回报,降低发行导致的即期回报摊薄的风险。
    
    ③加大市场开发力度:公司将在现有销售服务网络的基础上完善并扩大国际、国内销售渠道和服务网络的覆盖面,从而优化公司在国内、国际市场的战略布局,为全球更多客户提供可靠的产品和优质的服务。
    
    ④加大研发投入,不断推出符合客户需求的新产品:公司将加强技术研发投入,提高新产品开发水平,缩短产品开发周期,进一步提高公司的技术竞争能力,提高产品附加值,从而提高经营效率和盈利能力。
    
    ⑤严格控制公司费用支出,加大成本控制力度,提升公司利润率。
    
    ⑥加强对管理层的考核,完善与绩效挂钩的薪酬体系,确保管理层恪尽职守、勤勉尽责,提升公司的管理效率
    
    ⑦强化投资者回报机制:公司实施积极的利润分配政策,重视对投资者的合理投资回报,并保持连续性和稳定性。
    
    公司已根据中国证监会的相关规定及监管要求,制订上市后适用的《公司章程(草案)》,就利润分配政策事宜进行详细规定和公开承诺,并制定了《公司股东未来分红回报规划》,充分维护公司股东依法享有的资产收益等权利,提高公司的未来回报能力。”
    
    (4)分红承诺
    
    “①滚存利润分配方案:根据公司2015年第二次临时股东大会审议通过的宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)《关于公司首次公开发行人民币普通股股票并在创业板上市前滚存利润分配方案的议案》,本次发行完成后,由新老股东按持股比例共享本次公开发行前的滚存未分配利润。
    
    ②本次发行后利润分配政策:根据公司2015年第二次临时股东大会审议通过的《首次公开发行人民币普通股股票并在创业板上市后的<公司章程(草案)>的议案》,公司上市后的股利分配政策主要内容如下:A.利润分配的形式:公司采用现金、股票或者现金与股票相结合或者法律、法规允许的其他的方式分配股利。B.公司利润分配期间间隔:除特殊情况外,公司在当年盈利且累计未分配利润为正的情况下,原则上每会计年度进行一次利润分配。必要时,公司董事会也可根据盈利情况和资金需求状况提议公司进行中期现金分红或发放股票股利。C.公司现金分红政策及现金分红的具体条件和比例:公司目前处于属成长期且有重大资金支出安排的发展阶段,除公司重大投资计划或重大现金支出等事项发生外,公司在当年盈利且累计未分配利润为正的情况下,采取现金方式分配股利,每年以现金方式分配的利润不少于当年可分配利润的20%。D.公司发放股票股利的具体条件:公司未分配利润为正且当期可分配利润为正;董事会考虑每股净资产的摊薄、股票价格与公司股本规模不匹配等真实合理因素后认为公司具有成长性,发放股票股利有利于公司全体股东整体利益。采用股票股利形式进行利润分配时,公司董事会应在制作的方案中说明采取股票股利方式进行利润分配的合理原因。E.公司将根据自身实际情况,并结合股东(特别是公众投资者)、独立董事和外部监事的意见制定或调整股东回报计划。但公司保证现行及未来的股东回报计划不得违反以下原则:即如无重大投资计划或重大现金支出发生,公司应当采取现金方式分配股利,以现金方式分配的利润不少于当年实现的可分配利润的百分之二十。根据公司2015年第二次临时股东大会审议通过的《关于公司股东未来分红回报规划的议案》,公司未来分红回报规划主要内容如下:A.公司满足现金分红条件的,应当进行现金分红;在此基础上,公司将结合发展阶段、资金支出安排,采取现金、股票或现金股票相结合的方式,可适当增加利润分配比例及次数,保证分红回报的持续、稳定。B.由于公司目前处于成长阶段,如公司在当年盈利且无重大投资计划或重大现金支出,足额预留法定公积金以后,每年向股东以现金方式分配的股利不低于当年实现的可供分配利润的20%。C.在确保足宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)额现金股利分配的前提下,公司可以根据业务发展及盈利情况另行增加股票股利分配和公积金转增。”
    
    3、报告期内公司董事、监事、高级管理人员所作出的重要承诺
    
    (1)关于股份锁定和股份减持的承诺
    
    “①自发行人股份上市之日起12个月内,本人不转让或者委托他人管理本人所直接或间接持有的发行人本次发行前已发行的股份,也不由发行人回购本人直接或者间接持有的发行人本次发行前已发行的股份。
    
    ②发行人上市后6个月内如公司股票连续20个交易日的收盘价均低于本次发行的发行价,或者上市后6个月期末收盘价低于本次发行的发行价,本人持有的发行人股票将在上述锁定期限届满后自动延长6个月的锁定期(若上述期间发行人发生派发股利、送红股、转增股本或配股等除息、除权行为的,则发行价以经除息、除权等因素调整后的价格计算);所持发行人股票在锁定期满后两年内减持的,减持价格不低于发行价;在延长锁定期内,不转让或者委托他人管理本人直接或者间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份,也不由发行人回购本人直接或者间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份。
    
    ③在本人于发行人担任董事、监事或高级管理人员期间,每年转让的股份不超过本人直接和间接持有的发行人股份总数的25%;离职后半年内,不转让本人直接和间接持有的发行人股份。若本人在发行人首次公开发行股票上市之日起6个月内申报离职的,自申报离职之日起18个月内不转让本人直接和间接持有的发行人股份;在首次公开发行股票上市之日起第7个月至第12个月之间申报离职的,自申报离职之日起12个月内不转让本人直接和间接持有的发行人股份。
    
    ④上述锁定期届满后,在满足以下条件的前提下,方可进行减持:①上述锁定期届满且没有延长锁定期的相关情形,如有锁定延长期,则顺延;②如发生本人需向投资者进行赔偿的情形,本人已经承担赔偿责任。
    
    ⑤本人减持发行人股票时,将依照《公司法》、《证券法》、中国证监会和深交所的相关规定执行;本人不因职务变更、离职等原因,而放弃履行上述承诺。”
    
    (2)关于因信息披露重大违规涉及回购新股、赔偿损失的承诺宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    “①发行人招股说明书所载内容不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏之情形,且本人对招股说明书所载内容之真实性、准确性、完整性、及时性承担相应的法律责任。
    
    ②如发行人招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,致使投资者在证券交易中遭受损失的,将依法赔偿投资者损失。
    
    ③本人承诺不因职务变更、离职等原因而放弃履行已作出的承诺。”
    
    (3)关于稳定公司股价的承诺
    
    “若公司股票自挂牌上市之日起三年内,一旦出现连续20个交易日公司股票收盘价均低于公司上一个会计年度末经审计的每股净资产(每股净资产=合并财务报表中归属于母公司普通股股东权益合计数÷年末公司股份总数,下同)的情形时(若因除权除息等事项导致前述股票收盘价与公司上一会计年度末经审计的每股净资产不具可比性的,上述股票收盘价应做相应调整),依据法律、法规及公司章程的规定,实施以下具体股价稳定措施:当公司出现需要采取股价稳定措施的情形时,如公司、控股股东和实际控制人均已采取股价稳定措施并实施完毕后公司股票收盘价仍低于其上一个会计年度末经审计的每股净资产的,将通过二级市场以竞价交易方式买入公司股份以稳定公司股价。公司应按照相关规定披露公司董事和高级管理人员买入公司股份的计划。在公司披露其买入公司股份计划的3个交易日后,将按照方案开始实施买入公司股份的计划;通过二级市场以竞价交易方式买入公司股份的,买入价格不高于公司上一会计年度经审计的每股净资产。但如果公司披露其买入计划后3个交易日内其股价已经不满足启动稳定公司股价措施的条件的,其可不再实施上述买入公司股份计划;若某一会计年度内公司股价多次触发上述需采取股价稳定措施条件的(不包括其实施稳定股价措施期间及自实施完毕当次稳定股价措施并由公司公告日后开始计算的连续20个交易日股票收盘价仍低于上一个会计年度末经审计的每股净资产的情形),其将继续按照上述稳定股价预案执行,但应遵循以下原则:①单次增持公司股份的金额不低于上年度自公司领取薪酬总和(税后)的30%与其上一年度获得的公司分红金额(税后)的20%之中的高者;②同一年度内累计增持公司股份的金额不超过上年度自公司领取薪酬总和(税后)的60%与其上一年度获得的公司分红金额宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)(税后)40%之中的高者。超过上述标准的,有关稳定股价措施在当年度不再继续实施。但如下一年度继续出现需启动稳定股价措施的情形时,将继续按照上述原则执行稳定股价预案。若公司新聘任董事(独立董事除外)、高级管理人员的,公司将要求该等新聘任的董事、高级管理人员履行本公司上市时董事、高级管理人员已作出的相应承诺。”
    
    (4)关于填补被摊薄即期回报的措施及承诺
    
    “①本人不会无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益,也不采用其他方式损害公司利益。
    
    ②本人将对职务消费行为进行约束,保证本人的任何职务消费行为均为履行本人职责所必须的花费,并严格接受公司的监督与管理。
    
    ③本人不会动用公司资产从事与本人履行职责无关的投资、消费活动。
    
    ④本人将尽责促使由董事会或薪酬委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩,并严格遵守相关制度。
    
    ⑤本人将尽责促使公司未来拟公布的公司股权激励的行权条件(如有)与公司填补回报措施的执行情况相挂钩,并严格遵守相关条件。”
    
    (5)其他承诺
    
    白清作为公司第二届监事会主席,作出了“关于所持股份的限售安排、自愿锁定股份、延长锁定期限的承诺”,具体承诺内容如下:
    
    “自公司股份上市之日起12个月内,本人不转让或者委托他人管理本人所直接或间接持有的公司本次发行前已发行的股份,也不由公司回购本人直接或者间接持有的公司本次发行前已发行的股份。公司上市后6个月内如公司股票连续20个交易日的收盘价均低于本次发行的发行价,或者上市后6个月期末收盘价低于本次发行的发行价,本人持有的公司股票将在上述锁定期限届满后自动延长6个月的锁定期(若上述期间发行人发生派发股利、送红股、转增股本或配股等除息、除权行为的,则发行价以经除息、除权等因素调整后的价格计算);在延长锁定期内,不转让或者委托他人管理本人直接或者间接持有的公司公开发行股宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)票前已发行的股份,也不由公司回购本人直接或者间接持有的公司公开发行股票前已发行的股份。在本人于公司担任董事、监事或高级管理人员期间,每年转让的股份不超过本人直接和间接持有的公司股份总数的25%;离职后半年内,不转让本人直接和间接持有的公司股份。若本人在发行人首次公开发行股票上市之日起6个月内申报离职的,自申报离职之日起18个月内不转让本人直接和间接持有的公司股份;在首次公开发行股票上市之日起第7个月至第12个月之间申报离职的,自申报离职之日起12个月内不转让本人直接和间接持有的发行人股份。上述锁定期届满后,在满足以下条件的前提下,方可进行减持:①上述锁定期届满且没有延长锁定期的相关情形,如有锁定延长期,则顺延;②如发生本人需向投资者进行赔偿的情形,本人已经承担赔偿责任。本人减持公司股票时,将依照《公司法》、《证券法》、中国证监会和深交所的相关规定执行;本人不因职务变更、离职等原因,而放弃履行上述承诺。”
    
    蒋云霞作为公司第二届董事会秘书,作出了“关于所持股份的限售安排、自愿锁定股份、延长锁定期限的承诺”、“关于首次公开发行股票并上市后三年内稳定股价的承诺”、“关于因信息披露重大违规涉及赔偿损失的承诺”,具体承诺内容如下:
    
    “自公司股份上市之日起12个月内,本人不转让或者委托他人管理本人所直接或间接持有的公司本次发行前已发行的股份,也不由公司回购本人直接或者间接持有的公司本次发行前已发行的股份。公司上市后6个月内如公司股票连续20个交易日的收盘价均低于本次发行的发行价,或者上市后6个月期末收盘价低于本次发行的发行价,本人持有的公司股票将在上述锁定期限届满后自动延长6个月的锁定期(若上述期间发行人发生派发股利、送红股、转增股本或配股等除息、除权行为的,则发行价以经除息、除权等因素调整后的价格计算);在延长锁定期内,不转让或者委托他人管理本人直接或者间接持有的公司公开发行股票前已发行的股份,也不由公司回购本人直接或者间接持有的公司公开发行股票前已发行的股份。在本人于公司担任董事、监事或高级管理人员期间,每年转让的股份不超过本人直接和间接持有的公司股份总数的25%;离职后半年内,不转让本人直接和间接持有的公司股份。若本人在发行人首次公开发行股票上市之日起6个月内申报离职的,自申报离职之日起18个月内不转让本人直接和间接持宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)有的公司股份;在首次公开发行股票上市之日起第7个月至第12个月之间申报离职的,自申报离职之日起12个月内不转让本人直接和间接持有的发行人股份。上述锁定期届满后,在满足以下条件的前提下,方可进行减持:①上述锁定期届满且没有延长锁定期的相关情形,如有锁定延长期,则顺延;②如发生本人需向投资者进行赔偿的情形,本人已经承担赔偿责任。本人减持公司股票时,将依照《公司法》、《证券法》、中国证监会和深交所的相关规定执行;本人不因职务变更、离职等原因,而放弃履行上述承诺。”
    
    “若公司股票自挂牌上市之日起三年内,一旦出现连续20个交易日公司股票收盘价均低于公司上一个会计年度末经审计的每股净资产(每股净资产=合并财务报表中归属于母公司普通股股东权益合计数÷年末公司股份总数,下同)的情形时(若因除权除息等事项导致前述股票收盘价与公司上一会计年度末经审计的每股净资产不具可比性的,上述股票收盘价应做相应调整),且发行人、控股股东和实际控制人均已采取股价稳定措施并实施完毕后发行人股票收盘价仍低于上一个会计年度末经审计的每股净资产的,本人将通过二级市场以竞价交易方式买入发行人股份以稳定发行人股价。发行人应按照相关规定披露本人买入公司股份的计划。在发行人披露本人买入发行人股份计划的3个交易日后,本人将按照方案开始实施买入发行人股份的计划;本人通过二级市场以竞价交易方式买入发行人股份的,买入价格不高于发行人上一会计年度经审计的每股净资产。但如果发行人披露本人买入计划后 3 个交易日内股价已经不满足启动稳定公司股价措施的条件的,本人可不再实施上述买入发行人股份计划;若某一会计年度内发行人股价多次触发上述需采取股价稳定措施条件的(不包括本人实施稳定股价措施期间及自实施完毕当次稳定股价措施并由发行人公告日后开始计算的连续 20个交易日股票收盘价仍低于上一个会计年度末经审计的每股净资产的情形),本人将继续按照上述稳定股价预案执行,但应遵循以下原则:①单次增持发行人股份的金额不低于上年度自公司领取薪酬总和(税后)的30%与本人上一年度获得的公司分红金额(税后)的20%之中的高者;②同一年度内累计增持发行人股份的金额不超过上年度自公司领取薪酬总和(税后)的60%与本人上一年度获得的公司分红金额(税后)40%之中的高者。超过上述标准的,有关稳定股价措施在当年度不再继续实施。但如下一年度继续出现需启动稳定股价措施的情形时,将宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)继续按照上述原则执行稳定股价预案。”
    
    “①发行人招股说明书所载内容不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏之情形,且本人对招股说明书所载内容之真实性、准确性、完整性、及时性承担相应的法律责任。②如发行人招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,致使投资者在证券交易中遭受损失的,将依法赔偿投资者损失。③本人承诺不因职务变更、离职等原因而放弃履行已作出的承诺。本人如未履行上述承诺,则本人将在公司股东大会及中国证监会指定报刊上公开就未履行上述赔偿损失措施向公司股东和社会公众投资者道歉,由公司在定期报告中披露本人关于赔偿损失承诺的履行情况以及未履行承诺时的补救及改正情况,并以本人在违反上述承诺事实认定当年度及以后年度通过本人持有公司股份所获得的现金分红,以及上年度自公司领取税后薪酬总和的30%作为上述承诺的履约担保,且本人所持的公司股份不得转让,直至按上述承诺采取相应的赔偿措施并实施完毕时为止。”
    
    单长滨作为公司首次公开发行股票并在创业板上市前原董事、副总经理、财务总监,作出承诺如下:
    
    “对其担任公司董事、副总经理、财务总监期间所签署的文件及财务数据的真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任,该法律责任不因其调换工作岗位或离职而免除。”
    
    张辉阳作为公司第三届董事会非独立董事及公司首次公开发行股票并在创业板上市前的股东,作出承诺如下:
    
    “①本人直接、间接持有的本次发行前已发行的公司股份在承诺的锁定期满后减持的,将提前五个交易日向公司提交减持原因、减持数量、未来减持计划、减持对公司治理结构及持续经营影响的说明,并由公司在减持前三个交易日予以公告。②本人在上述锁定期满后两年内减持本企业直接、间接持有的公司股份合计不超过本企业在公司首次公开上市之日持股数量的100%,且减持价格不低于本次发行的发行价,如自公司首次公开发行股票至上述减持公告之日公司发生过派息、送股、资本公积转增股本等除权除息事项的,发行价格和减持数量应相应调整。③上述锁定期届满后,在满足以下条件的前提下,方可进行减持:A.上述锁定期届满且没有延长锁定期的相关情形,如有锁定延长期,则顺延;B.如发生宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)本企业需向投资者进行赔偿的情形,本人已经承担赔偿责任。④本人减持公司股票时,将依照《公司法》、《证券法》、中国证监会和深交所的相关规定执行。”
    
    (二)与本次发行相关的承诺
    
    1、公司控股股东、实际控制人关于填补被摊薄即期回报措施得以切实履行的承诺
    
    根据中国证监会的相关规定,为保证公司填补被摊薄即期回报措施能够得到切实履行,公司控股股东、实际控制人作出承诺如下:
    
    “(1)本人承诺不越权干预公司经营管理活动,不侵占公司利益。
    
    (2)本人承诺切实履行公司制定的有关填补回报措施以及本人对此作出的任何有关填补回报措施的承诺,若本人违反该等承诺并给公司或者投资者造成损失的,本人愿意依法承担相应的法律责任。
    
    (3)自本承诺出具日至公司本次向不特定对象发行可转换公司债券实施完毕前,若监管部门作出关于填补回报措施及其承诺的其他新的监管规定的,且上述承诺不能满足监管部门该等规定时,本人承诺届时将按照监管部门的最新规定出具补充承诺。”
    
    2、公司现任董事、高级管理人员关于填补被摊薄即期回报措施得以切实履行的承诺
    
    根据中国证监会的相关规定,为保证公司填补被摊薄即期回报措施能够得到切实履行,公司现任董事、高级管理人员作出承诺如下:
    
    “(1)本人承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益,也不采用其他方式损害公司利益;
    
    (2)本人承诺对本人的职务消费行为进行约束;
    
    (3)本人承诺不动用公司资产从事与本人履行职责无关的投资、消费活动;
    
    (4)本人承诺由董事会或薪酬委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩;
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (5)如未来公司实施股权激励,本人承诺未来股权激励方案的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩;
    
    (6)本人承诺切实履行公司制定的有关填补回报措施以及本人对此作出的任何有关填补回报措施的承诺,若本人违反该等承诺并给公司或者投资者造成损失的,本人愿意依法承担相应的法律责任;
    
    (7)自本承诺出具日至公司本次向不特定对象发行可转换公司债券实施完毕前,若监管部门作出关于填补回报措施及其承诺的其他新的监管规定的,且上述承诺不能满足监管部门该等规定时,本人承诺届时将按照监管部门的最新规定出具补充承诺。”
    
    五、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员
    
    (一)现任董事、监事和高级管理人员的基本情况
    
    1、现任董事的基本情况
    
    公司现任董事9名,公司现任董事的基本情况如下表所示:姓名 职务 性 年 任职期限 2019年从公司领取税
    
                         别  龄                        前报酬总额(万元)
           姚力军  董事长、首席技术官  男  53   2020.12.18-2023.12.17                 20.01
           JiePan     董事、总经理     男  60   2020.12.18-2023.12.17                 15.06
           张辉阳         董事         男  40   2020.12.18-2023.12.17                     -
           钱红兵    董事、副总经理    男  49   2020.12.18-2023.12.17                 17.90
           于泳群    董事、财务总监    女  46   2020.12.18-2023.12.17                 31.47
          徐洲          董事         男  65   2020.12.18-2023.12.17                     -
           费维栋       独立董事       男  58   2020.12.18-2023.12.17                     -
          张杰        独立董事       女  57   2020.12.18-2023.12.17                     -
          刘秀        独立董事       女  40   2020.12.18-2023.12.17                     -
    
    
    2、现任监事的基本情况
    
    公司现任监事3名,监事的基本情况如下表所示:姓名 职务 性别 年龄 任职期限 2019年从公司领取税前
    
                                                        报酬总额(万元)
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
     监事会主席、
           张英俊    职工代表    男    64     2020.12.18-2023.12.17                    3.62
         监事
          韩刚       监事       男    58     2020.12.18-2023.12.17                       -
          汪宇       监事       女    44     2020.12.18-2023.12.17                       -
    
    
    3、现任高级管理人员的基本情况
    
    公司现任高级管理人员10名,高级管理人员的基本情况如下表所示:
    
                                                           2019年从公司
           姓名           职务         性别  年龄        任职期限        领取税前报酬
                                                           总额(万元)
            姚力军   董事长、首席技术官   男    53   2020.12.18-2023.12.17           20.01
            JiePan      董事、总经理      男    60   2020.12.18-2023.12.17           15.06
            钱红兵     董事、副总经理     男    49   2020.12.18-2023.12.17           17.90
            于泳群     董事、财务总监     女    46   2020.12.18-2023.12.17           31.47
            蒋云霞     董秘、投资总监     女    46   2020.12.18-2023.12.17           31.41
             相原俊夫       副总经理        男    48   2020.12.18-2023.12.17           41.87
           彭伟          副总经理        男    56   2020.12.18-2023.12.17               -
            边逸军        副总经理        男    40   2020.12.18-2023.12.17           33.56
            王青松        副总经理        男    39   2020.12.18-2023.12.17           17.45
           白清          副总经理        女    51   2020.12.18-2023.12.17           10.88
    
    
    4、核心技术人员的基本情况
    
    公司现有核心技术人员4名,核心技术人员的基本情况如下表所示:
    
                                                           2019年从公司领
          姓名           职务         性别  年龄       任职期限        取税前报酬总额
                                                              (万元)
           姚力军   董事长、首席技术官   男    53   2020.12.18-2023.12.17             20.01
           Jie Pan      董事、总经理      男    60   2020.12.18-2023.12.17             15.06
           王学泽       原副总经理       男    52   2020.12.18-2023.12.17             17.85
           周友平       原副总经理       男    41   2020.12.18-2023.12.17             19.14
    
    
    (二)现任董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的简历
    
    1、董事
    
    (1)姚力军先生:参见本募集说明书第四节之“三、控股股东和实际控制宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)人基本情况”之“(一)控股股东和实际控制人”。
    
    (2)Jie Pan先生:1960年出生,美国国籍,博士研究生学历,教授级高级工程师。现任公司董事、总经理,兼任余姚康富特电子材料有限公司董事长、总经理,宁波江丰芯创科技有限公司董事长,宁波拜耳克管理咨询有限公司执行董事,江丰电子材料(香港)股份有限公司、合肥江丰电子材料有限公司、同创普润(上海)机电高科技有限公司、上纽投资股份有限公司、江丰电子材料(马来西亚)有限公司、航亚电器(上海)有限公司、Kingwin Trading Co.,Limited、SilveracPisces (HK) Limited董事,上海薇睦捷管理咨询合伙企业(有限合伙)、上海捷洲管理咨询合伙企业(有限合伙)执行事务合伙人。
    
    (3)张辉阳先生:1980年出生,中国国籍,无境外永久居留权,硕士研究生学历。现任公司董事。曾任公司董事,兼任上海绿河投资有限公司执行董事,甘肃国芳工贸(集团)股份有限公司董事,浙江安诚数盈投资管理有限公司监事。
    
    (4)钱红兵先生:1971年出生,中国国籍,无境外永久居留权,硕士研究生学历,高级工程师。现任公司董事。曾任上海松下电工有限公司品质科长、上海藤泽电工有限公司质量主管,历任公司董事、副总经理,兼任余姚康富特电子材料有限公司董事。
    
    (5)于泳群女士:1974年出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历,高级会计师、中国注册会计师非执业会员。现任公司董事。曾任天健会计师事务所(特殊普通合伙)项目经理、浙江新干线传媒投资有限公司高级投资经理,现任公司董事、财务总监。
    
    (6)徐洲先生:1955年出生,中国国籍,无境外居留权,博士研究生学历。现任公司董事。1984年12月至1992年3月,担任哈尔滨工业大学助教、讲师、副教授;1992年4月至1995年3月,担任日本电气通信大学讲师、副教授;1995年4月至2016年4月,担任上海交通大学副教授、教授。徐洲先生曾获国家教委科技进步二等奖、上海市教学成果一等奖、国家级教学成果二等奖。
    
    (7)费维栋先生:1962年出生,中国国籍,无境外居留权,博士研究生学历。现任公司独立董事,兼任哈尔滨工业大学材料科学与工程学院教授及博士生宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)导师、中国晶体学会小角散射专业委员会副主任委员。费维栋先生曾获航天工业总公司科技进步二等奖、优秀青年教师奖,以及“黑龙江省优秀中青年专家”称号、“黑龙江省杰出青年基金获得者”称号。
    
    (8)张杰女士:1963年出生,中国国籍,无境外居留权,博士研究生学历。现任公司独立董事,兼任哈尔滨工业大学分析测试中心主任、教授、博士生导师。张杰女士曾获航天部科技进步一等奖、航天部科技进步三等奖、教育部科技进步一等奖。
    
    (9)刘秀女士:1980年出生,中国国籍,本科学历,中国注册会计师,高级会计师,国际注册内部审计师。现任公司独立董事,兼任微泰医疗器械(杭州)股份有限公司财务总监、董事会秘书。
    
    2、监事
    
    (1)韩刚先生:1962年出生,中国国籍,拥有日本永久居住权,博士研究生学历。现任公司监事,兼任宁波芯微精密特种陶瓷有限公司总经理、南京工业大学先进轻质高性能材料研究中心教授、江苏省产业技术研究院先进金属材料研究所首席科学家。
    
    (2)汪宇女士:1976年出生,中国国籍,无境外居留权,硕士研究生学历。现任公司监事,兼任万克能源科技有限公司财务总监。
    
    (3)张英俊先生:1956年出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历,高级工程师。现任公司职工代表监事。曾任韩国东光贸易公司(上海)贸易部部长、韩国Newman Textile(上海)副总经理。
    
    3、高级管理人员
    
    1、姚力军先生:参见本募集说明书第四节之“三、控股股东和实际控制人基本情况”之“(一)控股股东和实际控制人”。
    
    2、Jie Pan先生:参见本募集说明书第四节之“五、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员”之“(二)现任董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的简历”之“1、董事”。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    3、钱红兵先生:参见本募集说明书第四节之“五、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员”之“(二)现任董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的简历”之“1、董事”。
    
    4、于泳群女士:参见本募集说明书第四节之“五、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员”之“(二)现任董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的简历”之“1、董事”。
    
    5、蒋云霞女士:1974年出生,中国国籍,无境外永久居留权,博士研究生学历。现任公司董事会秘书。曾任宁波红枫林投资有限公司监事,现任公司董事会秘书、投资总监。
    
    6、相原俊夫先生:1972年出生,日本国籍,硕士研究生学历。现任公司副总经理,兼任宁波舜原企业管理有限公司执行董事兼总经理,宁波拜耳克管理咨询有限公司监事。曾任Honeywell Electronic Materials Corporation(Japan)工序技术课课长、Johnson Matthey Catalysts品质保证课课长。
    
    7、边逸军先生:1980年出生,中国国籍,无境外永久居留权,博士研究生学历。现任公司副总经理。曾任中芯国际集成电路制造(上海)有限公司助理总监,武汉新芯集成电路制造有限公司总监。
    
    8、彭伟先生:1964年出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历,高级工程师。现任公司副总经理。曾任巴奥米特(Biomet)医疗器械公司(中国常州)工程总监,美敦力(Medtronic)康辉集团工程总监,浙江科惠医疗器械股份有限公司副总经理。
    
    9、白清女士:1969年出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历。现任公司副总经理、采购总监,兼任宁波江丰铜材料有限公司、宁波江丰钨钼材料有限公司、合肥江丰电子材料有限公司、宁波江丰半导体科技有限公司、宁波江丰粉末冶金有限公司、武汉江丰电子材料有限公司、武汉江丰材料研究院有限公司、湖南江丰电子材料有限公司、宁波江丰复合材料科技有限公司、北京江丰电子材料有限公司、广东江丰电子材料有限公司、江西江丰特种材料有限公司、上海江丰半导体技术有限公司、湖南鸿力新材料有限公司监事。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    10、王青松先生:1981年出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历。现任公司副总经理。曾任公司财务总监、采购总监、LCD 销售总监,合肥江丰电子材料有限公司副总经理,LCD事业部总经理。
    
    4、核心技术人员
    
    (1)姚力军先生:参见本募集说明书第四节之“三、控股股东和实际控制人基本情况”之“(一)控股股东和实际控制人”。
    
    (2)Jie Pan先生:参见本募集说明书第四节之“五、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员”之“(二)现任董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的简历”之“1、董事”。
    
    (3)王学泽先生: 1968 年出生,中国国籍,无境外永久居留权,硕士研究生学历,教授级高级工程师。现为公司核心技术人员。曾任西北稀有金属材料研究院中心实验室主任助理、西北稀有金属材料研究院钽铌制品分厂副厂长、东方钽业晶体分厂厂长,现任公司副总经理,兼任贵州省钛材料研发中心有限公司董事长,合肥江丰电子材料有限公司、同创普润(上海)机电高科技有限公司董事,上海江丰平芯电子科技有限公司、上海睿昇半导体科技有限公司监事,湖南鸿力新材料有限公司董事兼总经理,江西江丰特种材料有限公司总经理。
    
    (4)周友平先生: 1979 年出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历。现为公司核心技术人员。曾任上海中泰实业有限公司软件工程师,现任公司副总经理。
    
    (三)现任董事、监事和高级管理人员的对外兼职及投资情况
    
    截至2020年12月31日,公司董事长姚力军对外投资及兼职情况参见本募集说明书第四节之“三、控股股东和实际控制人基本情况”之“(三)控股股东及实际控制人投资的其他企业及兼职情况”。
    
    截至2020年12月31日,公司现任董事、监事及高级管理人员在公司合并报表范围以外的单位兼职及投资情况如下表所示:
    
          姓名   在江丰电子         兼职企业/投资企业        兼任职务  持股比例(%)
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
       任职职务                                              直接    间接
                    宁波拜耳克管理咨询有限公司    执行董事    84.85       -
                  上海薇睦捷管理咨询合伙企业(有  执行事务    15.00       -
                             限合伙)              合伙人
                  上海捷洲管理咨询合伙企业(有限  执行事务    10.00    90.00
                              合伙)               合伙人
                  宁波共创联盈股权投资基金(有限     -           -     9.67
                              合伙)
                   景德镇特种工业陶瓷技术研究院
           JiePan  董事、总经理                                    -           -    15.00有限公司
                       上纽投资股份有限公司         董事     100.00       -
                  同创普润(上海)机电高科技有限    董事          -       -
                               公司
                     航亚电器(上海)有限公司       董事          -       -
                     KingwinTradingCo.,Limited       董事          -       -
                     Silverac Pisces (HK)Limited       董事          -       -
                   宁波绿河景明创业投资合伙企业      -        99.00     1.00
                           (有限合伙)
                  宁波绿河睿能投资合伙企业(有限     -        82.50     1.67
                              合伙)
                   宁波绿河鼎辉创业投资合伙企业      -        82.30     1.00
                           (有限合伙)
                   宁波绿河嘉和创业投资合伙企业      -        59.40     0.60
                           (有限合伙)
                       上海绿河投资有限公司       执行董事    59.00       -
                       杭州豫创科技有限公司          -        40.00       -
                   上海创唐投资中心(有限合伙)      -        36.50       -
                   宁波绿河睿新创业投资合伙企业      -        26.00     1.00
                           (有限合伙)
           张辉阳     董事          兰州国芳置业有限公司          -        25.00       -
                   鼎辉富华投资(北京)有限公司      -        20.00       -
                   宁波首科未来创业投资合伙企业      -        17.56       -
                           (有限合伙)
                  杭州海邦厚思投资合伙企业(有限     -        12.30       -
                              合伙)
                   杭州海邦新湖人才创业投资合伙      -        10.00       -
                         企业(有限合伙)
                   重庆宝善股权投资中心(有限合      -         9.48       -
                               伙)
                   浙江安诚数盈投资管理有限公司     监事       8.82       -
                   上海伟成投资中心(有限合伙)      -         6.67       -
                    北京万普隆能源技术有限公司       -         6.51     8.60
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
          姓名   在江丰电子         兼职企业/投资企业        兼任职务  持股比例(%)
       任职职务                                              直接    间接
                  甘肃国芳工贸(集团)股份有限公    董事       6.01       -
                                司
                   浙商联合投资发展股份有限公司      -         2.00       -
                  深圳远致富海股权投资企业(有限     -         1.59       -
                              合伙)
                      绍兴御茶村茶业有限公司         -         1.16       -
                   武汉宏韧生物医药科技有限公司      -         1.14       -
                  万银国际互联网金融信息服务(上     -         1.00       -
                           海)有限公司
                     杭州国芯科技股份有限公司        -         0.50     2.36
                   宁波绿河燕园投资管理有限公司    董事长         -    70.00
                     甘肃宏良皮业股份有限公司        -         1.44       -
                   北京热景生物技术股份有限公司      -         3.00       -
                   宁波绿河鼎新创业投资合伙企业      -           -   100.00
                           (有限合伙)
                  宁波绿河创新投资合伙企业(有限     -           -    75.00
                              合伙)
                   宁波绿河晨晟创业投资合伙企业      -           -    62.00
                           (有限合伙)
                   陕西科技创业投资合伙企业(有限      -           -    14.29
                               合伙)
                     上海尹创智能科技有限公司        -           -     5.40
                  宁波首科绿河投资合伙企业(有限     -           -    98.00
                              合伙)
                   上海绿河晟阳创业投资合伙企业      -           -    34.17
                           (有限合伙)
                  上海智兴博辉投资合伙企业(有限     -           -   100.00
                              合伙)
                  上海智鼎博能投资合伙企业(有限     -           -    21.00
                              合伙)
                  宁波江阁实业投资合伙企业(有限     -         4.52       -
                              合伙)
           钱红兵  董事、副总经 宁波鑫江阁物业管理合伙企业(有     -        11.29       -
          理                 限合伙)
                   宁波同创普润实业投资合伙企业      -         4.00       -
                           (有限合伙)
                  宁波鑫江阁物业管理合伙企业(有     -         2.35       -
     董事、财务总            限合伙)
           于泳群      监       宁波江阁实业合投伙资)合伙企业(有限-         0.94       -
                   宁波江丰生物信息技术有限公司      -         0.70       -
          徐洲      董事                    -                    -           -       -
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
          姓名   在江丰电子         兼职企业/投资企业        兼任职务  持股比例(%)
       任职职务                                              直接    间接
                   哈尔滨工业大学材料科学与工程   教授、博        -       -
           费维栋   独立董事                学院               士生导师
                   中国晶体学会小角散射专业委员   副主任委        -       -
                                会                   员
                                                  主任、教
          张杰    独立董事     哈尔滨工业大学分析测试中心   授、博士        -       -
                                                   生导师
                  微泰医疗器械(杭州)股份有限公   财务总
                                司                监、董事        -       -
          刘秀    独立董事                                    会秘书
                   杭州研泰投资合伙企业(有限合      -         3.38       -
                               伙)
                  宁波宏德实业投资合伙企业(有限     -         0.75       -
                              合伙)
           张英俊     监事      宁波鑫宏德网络发展合伙企业(有     -         1.92       -
                             限合伙)
                   宁波同创普润实业投资合伙企业      -         2.00       -
                           (有限合伙)
                   宁波芯微精密特种陶瓷有限公司    总经理     30.00       -
                   南京工业大学先进轻质高性能材     教授          -       -
                            料研究中心
                   江苏省产业技术研究院先进金属   首席科学
          韩刚      监事                                                     -       -材料研究所家
                   江苏集萃先进金属材料研究所有   首席研究        -       -
                              限公司                 员
                         日立金属株式会社        参事辅/高       -       -
                                                  级研究员
          汪宇      监事          万克能源科技有限公司       财务总监        -       -
           蒋云霞  董事会秘书、          湖南理工学院             教师          -       -
       投资总监
           相原俊                 宁波拜耳克管理咨询有限公司     监事      15.15       -
         夫     副总经理      宁波舜原企业管理有限公司     执行董事   100.00       -
                                                  兼总经理
          彭伟    副总经理                  -                    -           -       -
                  宁波宏德实业投资合伙企业(有限     -         1.88       -
                              合伙)
           边逸军   副总经理    宁波丰创伟耀管理咨询合伙企业      -        15.00       -
                           (有限合伙)
                  宁波鑫宏德网络发展合伙企业(有     -         4.80       -
                             限合伙)
                   余姚市华硕电子厂(普通合伙)   执行事务    16.67       -
           王青松   副总经理                                    合伙人
                  宁波宏德实业投资合伙企业(有限     -         2.82       -
                              合伙)
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
          姓名   在江丰电子         兼职企业/投资企业        兼任职务  持股比例(%)
       任职职务                                              直接    间接
                  宁波鑫宏德网络发展合伙企业(有     -         7.19       -
                             限合伙)
                  宁波鑫宏德网络发展合伙企业(有     -         3.60       -
                             限合伙)
          白清    副总经理    宁波宏德实业投资合伙企业(有限     -         1.41       -
                              合伙)
                      湖南鸿力新材料有限公司        监事          -       -
    
    
    (四)董事、监事、高级管理人员及核心技术人员持有公司股份及变动情况
    
    截至2020年12月31日,公司现任董事、监事、高级管理人员持有公司股份情况如下表所示:
    
                                         持股数量(股)
           姓名          职务          2020年       2019年       2018年       2017年
                        12月31日     12月31日     12月31日     12月31日
            姚力军   董事长、首席技术   61,474,416    61,832,716   61,832,716    61,832,716
            官
            JiePan     董事、总经理              -             -           -            -
            张辉阳         董事           4,102,072     5,469,072    6,131,472     7,101,722
            钱红兵    董事、副总经理        12,000             -           -            -
            于泳群    董事、财务总监        40,000             -           -            -
           徐洲          董事                  -             -           -            -
            费维栋       独立董事                -             -           -            -
           张杰        独立董事                -             -           -            -
           刘秀        独立董事                -             -           -            -
            张英俊      监事会主席               -             -           -            -
           韩刚          监事                  -             -           -            -
           汪宇          监事                  -             -           -            -
            蒋云霞    董秘、投资总监        40,000             -           -            -
            相原俊       副总经理                -             -           -            -
          夫
           彭伟        副总经理                -             -           -            -
            边逸军       副总经理                -             -           -            -
            王青松       副总经理           25,800             -           -            -
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                                         持股数量(股)
           姓名          职务          2020年       2019年       2018年       2017年
                        12月31日     12月31日     12月31日     12月31日
           白清        副总经理                -             -           -            -
    
    
    (五)公司对董事、高级管理人员及其他员工的激励情况
    
    1、公司第一期股票期权激励计划批准情况
    
    2019年2月13日,公司第二届董事会第十一次会议审议通过了《关于公司<第一期股票期权激励计划(草案)>及其摘要的议案》、《关于公司<第一期股票期权激励计划实施考核管理办法>的议案》。2019年3月15日,公司2019年第二次临时股东大会审议通过了上述议案,并授权公司董事会办理相关事宜。
    
    2019年3月15日,公司第二届董事会第十二次会议审议通过了《关于公司第一期股票期权激励计划首次授予权益的激励对象名单及数量进行调整的议案》、《关于向激励对象授予股票期权的议案》。
    
    2020年4月23日,公司第二届董事会第二十五次会议审议通过了《关于第一期股票期权激励计划注销部分已授予股票期权的议案》、《关于调整第一期股票期权激励计划首次授予股票期权行权价格的议案》、《关于第一期股票期权激励计划首次授予股票期权第一个行权期行权条件成就的议案》。
    
    2020年8月7日,公司第二届董事会第三十一次会议审议通过了《关于调整第一期股票期权激励计划首次授予股票期权行权价格的议案》。
    
    2、公司第一期股票期权激励计划的主要内容及行权情况
    
    (1)授予日:2019年4月2日。
    
    (2)行权价格:39.38元/份。
    
    (3)股票来源:公司向激励对象定向发行公司A股普通股股票。
    
    (4)授予数量:公司向激励对象授予合计1,720.00万份股票期权,其中首次授予1,464.00万份(其中40.60万份股票期权已注销),预留241.00万份。本次授予的股票期权涉及的标的股票种类为人民币A股普通股。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (5)初始授予对象及分配情况:
    
                  姓名                    职务           获授的股票期权   占授予股票期
                             数量(万份)    权总数的比例
                   钱红兵              董事、副总经理                  3           0.17%
                   于泳群              董事、财务总监                 10           0.58%
                    相原俊夫                副总经理                     3           0.17%
                   周友平               核心技术人员                   3           0.17%
                   王学泽               核心技术人员                   3           0.17%
                   窦兴贤                原副总经理                    15           0.87%
                   边逸军                 副总经理                     3           0.17%
                   鲍伟江                原副总经理                    3           0.17%
                   蒋云霞           董事会秘书、投资总监              10           0.58%
                      公司及控股子公司核心技术(业务)人员                1,426          82.91%
         (193人)
         预留部分                               241          14.01%
           合计(202人)                            1,720        100.00%
    
    
    (6)行权期:在可行权日,若达到公司第一期股票期权激励计划规定的行权条件,激励对象应在股票期权首次授予登记完成之日起 12 个月后的未来 36个月内分三期行权。首次授予股票期权行权期及各期行权时间安排如下表所示:
    
                行权安排                         行权时间                       行权比例
                   首次授予股票期  自首次授予股票期权登记完成之日起12个月后的首个交
                   权第一个行权期  易日起至首次授予股票期权登记完成之日起24个月内的     40%
     最后一个交易日当日止
                   首次授予股票期  自首次授予股票期权登记完成之日起24个月后的首个交
                   权第二个行权期  易日起至首次授予股票期权登记完成之日起36个月内的     30%
     最后一个交易日当日止
                   首次授予股票期  自首次授予股票期权登记完成之日起36个月后的首个交
                   权第三个行权期  易日起至首次授予股票期权登记完成之日起48个月内的     30%
     最后一个交易日当日止
    
    
    (7)行权情况
    
    截至2020年9月30日,公司激励对象共行权5,491,870份股票期权,其中公司董事、高级管理人员(包括现任及已离任但仍在公司任职人员)共行权108,000份股票期权,其他激励对象共行权5,383,870份股票期权。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    六、公司所处行业的基本情况
    
    (一)公司所处行业概况
    
    公司自设立以来专注于高纯金属溅射靶材的研发、生产及销售业务。高纯溅射靶材属于电子材料领域,根据我国国民经济行业分类标准(GB/T 4754-2011),公司主营业务属“计算机、通信和其他电子设备制造业”(C39);根据中国证监会颁布的《上市公司行业分类指引》(2012 年修订),公司所在行业归属于计算机、通信和其他电子设备制造业,分类代码为C39。
    
    (二)行业主管部门和监管体制、主要法律法规及政策
    
    1、行业主管部门和监管体制
    
    公司所属的高纯溅射靶材行业作为电子材料的子行业,行业宏观管理职能部门为工业和信息化部,主要负责制定并组织实施行业规划及产业政策,拟定行业技术规范及标准,指导整个行业协同有序发展。
    
    中国电子材料行业协会是行业的自律性组织,该协会成立于1991年,是从事电子材料的生产、研制、开发等单位及其他相关企、事业单位自愿结合组成的全国性的行业社会团体,其主要职责是信息咨询服务、产业调查研究、标准制订和执行、质量管理与监督、行业自律等。
    
    2、行业主要法律法规和产业政策
    
    高纯溅射靶材行业作为电子材料的子行业,属于国家重点鼓励、扶持的战略性新兴行业。近年来,我国持续出台了一系列支持溅射靶材产业发展的政策,,为行业的快速发展营造了良好的产业环境,主要政策如下:
    
                     法律法规                          相关内容                  发布/修订
                                                时间
                              国家发展改革委、科技部、工 加快新材料产业强弱项。围绕保障大飞机、
                              业和信息化部、财政部:《关 微电子制造、深海采矿等重点领域产业链供
                              于扩大战略性新兴产业投资   应链稳定,加快在光刻胶、高纯靶材、高温   2020年
                              培育壮大新增长点增长极的   合金、高性能纤维材料、高强高导耐热材料、
                              指导意见》                 耐腐蚀材料、大尺寸硅片、电子封装材料等
     领域实现突破
                              工业和信息化部:《重点新材 将高性能靶材列为重点新材料               2019年
                              料首批次应用示范指导目录
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                              (2019年版)》
     面向45-28-14纳米集成电路工艺,重点研发
     300 毫米硅片、深紫外光刻胶、抛光材料、
                              科技部:《“十三五”先进制造超高纯电子气体、溅射靶材等关键材料产品,
                              技术领域科技创新专项规划》 通过大生产线应用考核认证并实现规模化销   2017年
     售;研发相关超高纯原材料产品,构建材料
     应用工艺开发平台,支撑关键材料产业技术
     创新生态体系建设与发展
                              国家发展改革委、工业和信息 加快开发面向先进工艺的刻蚀机、离子注入
                              化部:《信息产业发展指南》 机等关键设备及12英寸硅片、靶材等核心材   2017年
     料,形成产业化能力
     到2020年,力争使若干新材料品种进入全球
                              国务院:《“十三五”国家战略供应链,重大关键材料自给率达到70%以上,  2016年
                              性新兴产业发展规划》       初步实现我国从材料大国向材料强国的战略
     性转变
     新一代信息技术产业用材料。加强大尺寸硅
     材料、大尺寸碳化硅单晶、高纯金属及合金
                              国家发展改革委、工业和信息 溅射靶材生产技术研发,加快高纯特种电子
                              化部、科技部、财政部:《新 气体研发及产业化,解决极大规模集成电路   2016年
                              材料产业发展指南》         材料制约。加快电子化学品、高纯发光材料、
     高饱和度光刻胶、超薄液晶玻璃基板等批量
     生产工艺优化,在新型显示等领域实现量产
     应用
     围绕重点行业转型升级和新一代信息技术、
     智能制造、增材制造、新材料、生物医药等
     领域创新发展的重大共性需求;着力破解制
     约重点产业发展的瓶颈,核心基础零部件(元
                              国务院:《中国制造2025》   器件)、先进基础工艺、关键基础材料和产业 2015年
     技术基础等工业基础能力薄弱,支持核心基
     础零部件(元器件)、先进基础工艺、关键基
     础材料的首批次或跨领域应用。将新一代信
     息技术、高端装备、新材料、生物医药作为
     战略重点
    
    
    (三)高纯溅射靶材行业发展概况
    
    高纯溅射靶材是半导体、平板显示器、太阳能电池等领域生产所需的关键材料之一,是具有高附加值的功能性材料。高纯溅射靶材的国产化是近年来国家产业政策大力支持和鼓励的方向,但由于该行业的技术门槛、资金门槛和人才门槛较高,我国仅有极少量的本土企业如江丰电子等,能够成功进入全球知名半导体芯片制造商、平板显示器制造商的供应链体系,为其批量供应靶材产品。
    
    1、半导体领域靶材行业的发展情况及趋势
    
    在高纯溅射靶材的应用领域中,半导体领域对于溅射靶材的技术要求最高,宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)其对于金属材料纯度、内部微观结构等均有严苛的标准。江丰电子坚持以科技为创新动力,注重自主研发,成功打破了我国半导体领域靶材长期依赖进口的局面,成为台积电等全球知名半导体芯片制造商的认证供应商,并于报告期内持续保持了国内靶材龙头企业的行业地位。公司在较高程度上引领了我国半导体领域靶材的技术发展趋势,推动了关键材料的国产化,并积极承担了行业建设的责任,先后承担了国家高技术研究发展计划(“863 计划”)、国家科技重大专项“极大规模集成电路制造装备及成套工艺”(“02专项”)等科研及产业化项目。
    
              应用领域              金属靶材类型                       性能特点
     -金属靶材:超高纯铝靶、钛靶、钽靶 技术要求最高、超高纯度金属(6N,
             半导体     等                                ≥99.9999%)、高精度尺寸、高集成
                                       度
     -金属靶材:高纯铝靶、铜靶、钼靶等 技术要求高、高纯度金属(4N,≥
               平板显示器   -陶瓷靶材:氧化铟锡(ITO)靶材    99.99%)、靶材面积要求大、均匀程
                                       度要求高
               太阳能电池   -金属靶材:高纯铝靶、铜靶、钼靶等 技术要求高、高纯度金属(4N,≥
     -陶瓷靶材:氧化铟锡(ITO)靶材    99.99%)、应用范围广
    
    
    江丰电子的在半导体靶材领域拥有深厚的技术积累,一定程度上代表了我国半导体靶材领域的技术发展趋势。报告期内,江丰电子持续攻坚靶材关键技术,公司所生产的高纯金属溅射靶材实现了批量应用于全球知名半导体芯片制造商7nm技术节点的芯片制造,并且公司应用于5nm技术节点的部分靶材产品也已获客户评价通过并量产。
    
    随着消费电子、汽车电子、物联网等终端消费行业的快速迭代发展,全球半导体靶材的需求规模仍将持续增长,而中国半导体靶材的市场规模亦将继续保持高速增长。根据智研咨询的数据,中国半导体靶材市场规模2019年已达47.7亿元,同比增长率高达35.9%,并且2022年中国半导体靶材的市场规模预计将达到75.1亿元。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    数据来源:智研咨询
    
    2、平板显示器领域靶材行业的发展情况及趋势
    
    近年来,伴随着技术的创新突破及迭代,平板显示产业链呈现出向中国大陆加速迁移的趋势,产业链多集中在长三角、珠三角、华中、北京等地区或城市。受益于平板显示产业国产化趋势的加速、平板显示领域本土靶材供应商技术的突破和成熟、国产化的成本优势等,未来溅射靶材领域存在较大的进口替代空间,有望逐步降低对进口靶材的依赖。根据西南证券预测,近两年我国主要平板显示器制造商的靶材国产化供应比例有望提升至超过50%。
    
    随着平板显示产业链的迁移,我国平板显示器制造商对于属地化采购关键材料的需求逐年持续增加。根据智研咨询的数据,2019 年中国平板显示靶材市场规模为120.7亿元,同比增长27.8%,预计平板显示靶材需求规模有望进入长期增长,于2022年达到206.5亿元的市场规模。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    数据来源:智研咨询
    
    3、太阳能电池领域靶材行业的发展情况及趋势
    
    在太阳能电池领域,靶材主要应用于薄膜太阳能电池、晶体硅太阳能电池等。太阳能电池领域的靶材技术门槛低于半导体和平板显示领域。随着我国光伏产业的持续发展,光伏累计装机容量的继续提升,太阳能电池用溅射靶材市场的规模有望继续高速增长。根据智研咨询的数据,2014年-2018年我国太阳能电池用溅射靶材市场规模从4.6亿元增加至23.3亿元,年均增速保持在30%以上。
    
    (四)行业的竞争状况
    
    1、行业整体竞争格局及市场集中情况
    
    受制于技术、资金及人才等方面的竞争门槛,全球高纯溅射靶材市场长期由日本、美国的少数跨国企业所控制,呈现寡头竞争的格局。以竞争门槛最高的半导体靶材市场为例,根据前瞻产业研究院整理,2019 年全球半导体靶材市场份额比例中,仅四家日本及美国企业便占据了全球约80%的市场份额。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    数据来源:前瞻产业研究院整理
    
    尽管高纯溅射靶材行业跨国公司竞争优势明显且处于行业领导地位,近年来以江丰电子为代表的本土企业不断弥补国内同类产品的技术空白,缩小了与日美竞争对手的差距,逐步具备了一定国际竞争力。
    
    2、江丰电子的市场地位
    
    江丰电子是我国本土靶材的龙头企业,在技术门槛最高的半导体领域已具备了一定国际竞争力。江丰电子及其“半导体制造用超高纯金属溅射靶材”于2019年被国家工业和信息化部评为第四批“单项冠军示范企业”。经过多年的技术研究与突破,江丰电子的高纯金属溅射靶材已实现了规模化量产,成功打破了我国靶材长期、高度依赖进口的局面。在半导体领域,公司已成为台积电、SK海力士、中芯国际、联华电子等全球知名半导体厂商的供应商;在平板显示领域,公司已成为京东方、华星光电等全球知名面板厂商的供应商。
    
    江丰电子在较高程度上引领了我国半导体领域靶材的技术发展趋势,推动了关键材料的国产化,并积极承担了行业建设的责任,先后承担了国家高技术研究发展计划(“863 计划”)、国家科技重大专项“极大规模集成电路制造装备及成套工艺”(“02专项”)等科研及产业化项目。
    
    国内主要靶材龙头企业包括江丰电子、有研新材之子公司有研亿金、阿石创、隆华科技之子公司四丰电子和晶联光电。其中,阿石创和隆华科技的靶材产品主宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)要应用领域为平板显示领域。在半导体领域,江丰电子的靶材产品技术优势最为突出。与国内本土靶材企业相比,江丰电子的靶材产品营业收入规模显著高于阿石创、隆华科技之子公司等。
    
    3、江丰电子主要竞争对手情况
    
    高纯溅射靶材行业长期被少数日本、美国企业所掌控。本土企业则以江丰电子、阿石创等为代表,市场影响力逐步提升。
    
              名称           成立时间                     靶材业务概况
                      一家多元化金属制造业公司,拥有全系列的溅射靶
                日矿金属          1905年      材产品可应用于半导体、平板显示、光伏电池等下
                      游领域,拥有深厚的技术积累
                      一家多元化的技术及制造业公司。在电子材料之靶
                霍尼韦尔          1885年      材领域的产品包括各类高纯金属溅射靶材,主要是
                      铝靶、钛靶、铜靶、钽靶、合金靶材,能够满足半
                      导体领域等客户的需求
                      一家多元化的化工行业公司,业务覆盖氯碱化学品、
                      石化、功能性材料等。在功能性材料领域,靶材产
              东曹            1935年      品包括陶瓷靶材ITO靶、金属靶材铝靶、钛靶、钽靶、
                      铜靶、合金靶材等,能够为各领域下游客户提供解
                      决方案
                    普莱克斯(现与德                 一家多元化的化工行业公司。在靶材细分领域的产
                  国林德合并)        1907年      品包括高纯金属靶材等,能够为各领域下游客户提
                      供解决方案
                      平板显示领域靶材为主。溅射金属靶材种类主要是
               阿石创           2002年      银靶、金合金靶,另有陶瓷靶材ITO靶。其主要客户
                      包括京东方、群创光电等
                   有研新材之子公                   半导体集成电路领域靶材为主,溅射金属靶材种类
                 司有研亿金         2000年      主要是高纯铜靶。其主要客户包括中芯国际、大连
                      英特尔、台积电、联华电子、北方华创等
                   隆华科技之子公   2015年及2016年  平板显示领域靶材为主,溅射金属靶材种类主要有
                   司四丰电子和晶   通过收购四丰电  高纯钼靶、铜靶、钛靶等。其主要客户包括京东方、
               联光电       子和晶联光电进  华星光电、深天马等
        入靶材行业
    
    
    注:信息来源于各公司官方网站或定期报告。阿石创、有研新材及隆华科技为国内同行业可比上市公司。
    
    (五)公司所处行业的行业壁垒
    
    1、客户认证壁垒
    
    高纯溅射靶材技术含量高,其产品质量、性能指标直接决定了终端产品的品质和稳定性,属于客户的关键材料。因此,高纯溅射靶材行业存在严格的供应商宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)认证机制,只有通过严格的行业性质量管理体系认证,同时满足下游客户的质量标准和性能要求,方能成为合格供应商。通常情况下,下游客户对溅射靶材供应商的认证过程主要包括供应商初评、产品报价、样品检测、小批量试用、稳定性检测、批量生产等几个阶段,认证过程较为苛刻。因而,供应商从新产品开发到实现为客户批量供货的整个时间周期较长。同时,后续的新进入者需在技术水平、产品质量、后续服务和供应价格等方面显著超过原有供应商,才有获取业务合作机会的可能性。因此,该行业存在较高的客户认证壁垒。
    
    2、技术壁垒
    
    高纯溅射靶材行业是以冶金提纯、塑性加工、热处理和机械加工为基础的产业,属于典型的技术密集型产业,对生产技术、机器设备、工艺流程和工作环境都提出了较为严格的要求,长期以来,以日本、美国为代表的溅射靶材生产商在掌握核心技术以后,执行严格的保密和专利授权措施,对于新进入者设定了较高的技术门槛,尤其对于新产品开发来说,不仅开发周期较长且技术要求高,这就为溅射靶材生产企业的研发能力、技术水平和生产工艺提出了更高的标准。
    
    3、资金壁垒
    
    高纯溅射靶材研发及生产的特点为投入高、周期长。产品从研究开发、性能检测到最终产品的销售,需要投入大量的资金和时间,建造现代化的生产厂房和试验室,引进先进的研发生产设备和精密的检验测量仪器。随着靶材下游应用领域的技术迭代速度加快,尤其是终端电子消费品的市场竞争加剧,生产技术标准日趋严格,高纯溅射靶材生产企业在产品研发、生产等方面需持续投入资金保持市场竞争力,因而资金门槛亦持续提升。
    
    4、人才壁垒
    
    高纯溅射靶材生产工艺复杂、技术含量高,研发和制造需要大批具有深厚专业背景、丰富实践经验的高层次技术人才,具备复合型的专业知识结构和较强的学习能力,对行业技术发展趋势有准确的把握,还需要在实际的工艺环境中长期积累应用经验,深刻理解生产工艺的关键技术环节,才能开发出满足下游客户需求的产品。同时,高纯溅射靶材需要安装在专用的机台上完成溅射,公司产品在宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)销售给客户后,需要经验丰富的工程师提供专业的技术支持服务,对产品逐步完善以更好地匹配客户的机台。世界范围内,美国、日本的跨国集团长期把持着核心技术和关键设备,国内高纯溅射靶材产业起步较晚,滞后的人才培养导致行业人才匮乏。因此,对于新进入者而言,高纯溅射靶材行业的人才壁垒较高。
    
    (六)公司所处行业与上下游行业之间的关联性、及上下游行业发展状况
    
    1、行业与上下游产业的关联性
    
    公司处于高纯溅射靶材行业。从产业关系来看,公司所处行业的上游行业主要是各种高纯金属生产企业;下游行业主要是半导体、平板显示器、太阳能电池、光学镀膜等制造企业。
    
    2、上下游行业发展状况
    
    (1)上游行业发展状况
    
    溅射靶材对金属材料纯度的要求较高,因而我国虽然拥有各类基础矿产资源,但金属提纯技术水平发展程度有限,大部分金属提纯材料不能达到高纯金属溅射
    
    靶材的生产要求。因此,长期以来,国内高纯溅射靶材生产企业主要通过从国外
    
    进口而获得高纯金属供给。全球范围内,高纯金属产业集中度较高,美国、日本
    
    等国家的高纯金属生产商依托先进的提纯技术在整个产业链中居于有利地位,对
    
    下游溅射靶材行业具有较强的议价能力。从原材料价格来看,高纯金属受宏观经
    
    济环境的影响较小,在一定时期内均保持较为稳定的价格。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    近年来,为满足高性能靶材生产企业降低原料成本、规模化生产需求,中国本土企业在超高纯原料的制备方面快速发展,积极提升国产化水平,如东方钽业等国内上市公司已可供应部分高纯金属靶材原料。
    
    (2)下游行业发展状况
    
    高纯溅射靶材的下游行业包括半导体、平板显示器、太阳能电池等多个领域。半导体用靶材的技术含量和靶材材料的附加值是所有应用领域中最高的,随着下游晶圆代工企业的大量投产、先进封装的快速发展,将带动半导体靶材需求保持较高增速。平板显示用靶材的技术难度低于半导体用靶材,平板显示用靶材的面积尺寸通常更大,随着平板显示产业链向大陆迁移以及消费电子行业的快速发展,亦将带动平板显示用靶材市场的发展。太阳能电池用靶材的技术难度亦低于半导
    
    体用靶材,随着光伏累计装机容量的继续提升,太阳能电池用溅射靶材市场的规
    
    模亦有望继续高速增长。
    
    七、公司主营业务的基本情况
    
    (一)公司的主营业务及主要产品
    
    公司自成立以来专注于高纯溅射靶材的研发、生产和销售业务,主要产品为全系列的高纯金属溅射靶材,包括铝靶、钛靶、钽靶等。公司靶材产品主要应用于包括半导体(主要为超大规模集成电路领域)、平板显示、太阳能电池等领域。
    
    (二)公司的主要经营模式
    
    1、采购模式
    
    公司依据销售订单和生产计划制定具体的采购计划,结合主要原材料的现有库存量、采购周期、在途时间等因素计算具体的采购数量,并确保一定的安全库存量。对于主要原材料的采购,公司已经建立了稳定的原材料供应渠道,与主要供应商结成了长期稳定的战略合作伙伴关系,根据制定的采购计划实施采购;对于其他原材料的采购,公司通常会选择 2-3家合格供应商,建立多家供货渠道,经询价后确定供应商并及时采购入库。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    2、生产及研发模式
    
    公司依据下游客户的需求进行产品定制化研发及生产。不同下游客户通常对于靶材的材料、成分、形状、尺寸、性能参数等方面的要求各有不同,因此,公司的生产特点呈现为“多品种、小批量”。在产品研发及设计前期,公司会投入大量精力与终端客户进行技术、品质、性能的交流,当产品通过客户认证评价后,生产部门依据预计销售订单情况合理制定生产计划。
    
    3、销售模式
    
    由于超大规模集成电路、平板显示器、太阳能电池等下游客户对溅射靶材的产品质量、性能指标等有着较为严苛的要求,因此,高纯溅射靶材行业存在严格的供应商和产品认证机制。公司与潜在客户初步接触之后,需要经过供应商初评、产品报价、样品检测、小批量试用、稳定性检测等认证程序之后,才能成为合格供应商并批量供货。
    
    公司与客户的销售模式包括直销和商社代理销售模式。直销模式下,公司及公司的具体产品通过了客户认证评价后,由客户向公司下达月度或季度订单,公司按约定的交货期向客户发货。商社代理模式则是指公司的日本终端客户通过三菱化学旗下的综合商社等知名商社向公司采购产品的模式。该模式在日本制造业企业中较为普遍,其业务流程为最终客户首先与综合商社签订采购合同,综合商社再与公司签订合同,公司按照合同要求发货至综合商社指定仓库,由综合商社向公司支付货款。
    
    (三)公司营业收入的构成情况
    
    报告期各期,公司营业收入按产品构成情况如下:
    
    单位:万元
    
          项目      2020年1-9月        2019年度         2018年度         2017年度
       金额    比例     金额     比例     金额     比例     金额     比例
          钽靶    30,888.60  36.55% 29,777.90  36.11% 20,599.49  31.70% 14,550.03  26.45%
          铝靶    15,627.81  18.49% 17,492.36  21.20% 15,875.72  24.44% 14,198.72  25.81%
          钛靶    11,518.13  13.63% 11,132.30  13.49% 10,121.28  15.58%  9,678.54  17.60%
             LCD碳纤  4,184.98   4.95%  7,699.76   9.33%  6,988.42  10.76%  6,796.69  12.36%
           维支撑
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
          其他    22,292.77  26.38% 16,394.16  19.87% 11,383.42  17.52%  9,778.60  17.78%
          合计    84,512.29 100.00% 82,496.48 100.00% 64,968.32 100.00% 55,002.57 100.00%
    
    
    报告期各期,公司营业收入按下游应用领域的构成情况如下:
    
    单位:万元
    
          项目      2020年1-9月        2019年度         2018年度         2017年度
       金额    比例     金额     比例     金额     比例     金额     比例
           半导体  69,972.46  82.80% 65,620.26  79.54% 50,912.67  78.37% 42,731.09  77.69%
            平板显示 13,019.61  15.41% 14,233.21  17.25% 12,178.47  18.75% 10,208.62  18.56%
           太阳能   1,520.22   1.80%  2,643.00   3.20%  1,877.18   2.89%  2,062.86   3.75%
          电池
          合计    84,512.29 100.00% 82,496.48 100.00% 64,968.32 100.00% 55,002.57 100.00%
    
    
    (四)公司产品的产销情况
    
    1、报告期内主要产品的产能、产量及销量情况
    
    报告期内,公司主要产品的产能、产量及销量情况如下:产品 项目 2020年1-9月 2019年度 2018年度 2017年度
    
      产能(工时)        98,400.16     131,146.63     109,927.37      90,968.60
      产量(工时)       112,400.16     123,742.27     102,904.28      79,374.33
         铝靶    产能利用率          114.23%        94.35%        93.61%        87.25%
       产量(枚)           31,567         35,686         35,666         29,486
       销量(枚)           30,724         36,088         33,772         28,991
         产销率            97.33%       101.13%        94.69%        98.32%
      产能(工时)        45,943.57      54,687.65      53,604.42      51,114.70
      产量(工时)        59,522.29      59,285.24      57,311.66      53,141.99
         钛靶    产能利用率          129.56%       108.41%       106.92%       103.97%
       产量(枚)           11,538        12,310         13,359         10,879
       销量(枚)           11,458        12,266         12,158         10,677
         产销率            99.31%        99.64%        91.01%        98.14%
      产能(工时)        24,931.33      31,174.22      24,246.97      17,684.57
         钽靶   产量(工时)        33,978.27      31,783.35      21,643.98      15,283.04
      产能利用率          136.29%       101.95%        89.26%        86.42%
       产量(枚)            4,939          4,831          4,037          2,956
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
       销量(枚)            4,624          4,832          3,758          2,922
         产销率            93.62%       100.02%        93.09%        98.85%
    
    
    注:(1)产能利用率=产量折算的实际工时数/产能对应的标准工时数。产能对应的标准工时数是以公司生产靶材用的瓶颈设备标准工时计算所得;(2)产销率=销量/产量。
    
    2、报告期内向前五大客户
    
    报告期内,公司向前五大客户的销售情况如下:
    
    单位:万元
    
           项目     序号        客户(按同一控制人)          营业收入     占营业收入
                                                               的比例
      1                 台积电                    15,204.63       17.99%
      2                中芯国际                    9,762.70       11.55%
             2020年     3               SK海力士                    5,836.97        6.91%
            1-9月      4                三菱化学                    5,720.81        6.77%
      5                华星光电                    4,315.03        5.11%
                         合计                      40,840.14      48.33%
      1                 台积电                    16,333.61       19.80%
      2                三菱化学                   10,325.83       12.52%
              2019年度    3                中芯国际                   10,272.08       12.45%
      4                SK海力士                    6,209.83        7.53%
      5                联华电子                    3,678.85        4.46%
                         合计                      46,820.20      56.76%
      1                 台积电                    14,248.94       21.93%
      2                三菱化学                    9,560.58       14.72%
              2018年度    3                中芯国际                    7,623.64       11.73%
      4                联华电子                    2,896.52        4.46%
      5                华星光电                    2,350.38        3.62%
                         合计                      36,680.06      56.46%
      1                 台积电                    11,997.04       21.81%
      2                三菱化学                    9,525.34       17.32%
              2017年度    3                中芯国际                    6,325.19       11.50%
      4                联华电子                    3,091.69        5.62%
      5                格罗方德                    2,182.70        3.97%
                         合计                      33,121.95      60.22%
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    注:上述前五大客户按照同一控制下客户合并口径计算。台积电主要包括台湾积体电路制造股份有限公司、世界先进积体电路股份有限公司等。中芯国际主要包括中芯国际集成电路制造(上海)有限公司、中芯国际集成电路制造(北京)有限公司等。SK海力士主要包括韩国SK海力士半导体公司、SK海力士半导体(中国)有限公司等。华星光电主要包括TCL 华星光电技术有限公司、深圳市华星光电半导体显示技术有限公司等。三菱化学主要包括日本三菱化学公司、日本越菱株式会社等。联华电子主要包括联华电子股份有限公司、联芯集成电路制造(厦门)有限公司等。格罗方德主要是新加坡格罗方德公司。
    
    报告期内,公司不存在向单一客户的销售比例超过销售总额50%的情况。公司董事、监事、高级管理人员和其他核心人员,主要关联方或持有公司5%以上股份的股东未在报告期内前五大客户中占有任何权益。
    
    (五)采购情况
    
    1、主要原材料供应情况
    
    公司生产高纯溅射靶材所需要的原材料主要为高纯铝、高纯钛、高纯钽等高纯金属原材料。报告期内,公司主要原材料采购情况如下表所示:
    
    单位:万元
    
       2020年1-9月         2019年度          2018年度          2017年度
          项目      金额    占总采额购金额    占总采额购金额    占总采额购金额    占总采额购
                比例              比例              比例              比例
           高纯铝   6,440.69   9.63%   7,174.79  12.17%  10,644.95  22.05%   6,652.34  18.63%
           高纯钛   5,043.37   7.54%   3,720.73   6.31%   5,212.49  10.80%   4,795.09  13.43%
           高纯钽  30,801.21  46.08%  26,090.60  44.25%  20,423.50  42.31%  10,455.58  29.28%
          合计    42,285.27  63.25%  36,986.12  62.73%  36,280.94  75.16%  21,903.00  61.34%
    
    
    报告期内,公司主要原材料供应稳定,不存在短缺情形。
    
    2、主要能源的采购及耗用情况
    
    报告期内,公司主要采购和耗用的能源为电力,供应稳定。
    
    3、报告期内向前五大供应商
    
    报告期内,公司向前五大供应商的采购情况如下:
    
    单位:万元
    
           项目     序        供应商(按同一控制人)          采购金额     占采购总额
     号                                                        的比例
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
           项目     序        供应商(按同一控制人)          采购金额     占采购总额
     号                                                        的比例
      1             H.C.StarckInc                  24,794.86       37.09%
      2               三菱化学                     8,579.65       12.83%
             2020年    3   同创普润(上海)机电高科技有限公司        4,713.03        7.05%
            1-9月     4     HYDROALUMINIUMJAPANKK           4,141.99        6.20%
      5         宁波创润新材料有限公司              2,020.91        3.02%
                        合计                       44,250.44      66.19%
      1             H.C.StarckInc                  20,339.36       34.50%
      2               三菱化学                     9,539.14       16.18%
             2019年度   3     HYDROALUMINIUMJAPANKK           3,891.45        6.60%
      4   同创普润(上海)机电高科技有限公司        3,023.94        5.13%
      5        ALCONIXCORPORATION             2,249.90        3.82%
                        合计                       39,043.79      66.23%
      1             H.C.StarckInc                  13,703.79       28.39%
      2               三菱化学                    13,563.41       28.10%
              2018年度   3         株洲高力新材料有限公司              2,323.84        4.81%
      4         宁波创润新材料有限公司              1,798.67        3.73%
      5        ALCONIXCORPORATION             1,669.80        3.46%
                        合计                       33,059.51      68.49%
      1               三菱化学                    15,258.28       42.97%
      2             H.C.StarckInc                   6,550.36       18.45%
              2017年度   3        宁夏东方钽业股份有限公司             1,678.82        4.73%
      4         宁波创润新材料有限公司              1,398.51        3.94%
      5        德州富润复合材料有限公司             1,329.20        3.74%
                        合计                       26,215.18      73.83%
    
    
    注:上述前五大供应商按照同一控制下供应商合并口径计算。三菱化学主要包括三菱树脂(上海)管理有限公司、三菱化学香港有限公司、日本越菱株式会社等。
    
    报告期内,公司不存在向单一供应商的采购比例超过采购总额50%的情况。的情况。除同创普润(上海)机电高科技有限公司、宁波创润新材料有限公司为公司关联方外,公司董事、监事、高级管理人员和其他核心人员、主要关联方或持有公司5%以上股份的股东未在报告期前五大供应商中占有任何权益。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (六)产品进出口地区的市场政策及贸易摩擦情况
    
    溅射靶材作为高新技术产品,属于国家战略支持的重点产品,我国采取鼓励出口的政策,根据中国海关系统《商品综合分类表》,公司出口的溅射靶材主要归属于“带背板的溅射靶材组件”类别,商品编号为8486909100,享受13%的增值税出口退税优惠政策。
    
    公司产品的主要出口地区包括台湾、日本、韩国等。报告期各期,公司主要客户中,位于境外的客户主要包括:台湾的台积电、联华电子、日本的三菱化学、韩国的SK海力士等。上述地区在报告期内均不存在与中国大陆的贸易摩擦、关税壁垒或限制公司产品出口的情形。
    
    (七)安全生产与环境保护情况
    
    公司的主要产品高纯金属溅射靶材不属于《环境保护综合名录(2017年版)》中的高污染、高环境风险产品。
    
    1、安全生产情况
    
    公司严格遵照国家相关法律法规的要求,认真贯彻落实“安全第一、预防为主、综合治理”的安全生产方针,制定了《安全生产规章制度》、《事故应急救援与调查处理管理程序》等制度,从安全生产检查及事故隐患整改、安全生产工作例会、安全生产教育和培训、安全生产考核和奖惩、现场安全管理、各类危险源和废弃物的监控与管理等各方面规范公司安全生产和危险源管理,并建立了安全生产台账及应急救援保障机制。报告期内,公司未发生过重大安全事故,不存在重大安全隐患,符合相关法律法规的要求。
    
    2、环境保护情况
    
    公司严格遵照国家相关法律法规的要求,结合公司实际生产经营状况制定了《环境应急准备和响应管理程序》等制度,从责任分配、应急计划制定、训练和模拟、应急设施部署、异常和紧急情况的报告与后处理等方面,规范公司生产经营过程中的环境保护措施及应急响应程序。
    
    因发行人锻打车间空气锤产生噪音和震动超标排放,违反了《环境噪声污染宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)防治法》相关条款,宁波市生态环境局余姚分局第一环境保护所于2020年9月14日向发行人出具了《环境违法行为限期改正通知书》(甬环余一所限改[2020]23号)(以下简称“通知书”),责令发行人限期于2020年11月30日前落实好锻打车间空气锤的隔音防噪和减震措施,噪声做到达标排放。根据宁波市生态环境局余姚分局和宁波市生态环境局余姚分局第一环境保护所于2020年12月17日出具的《情况说明》,经监测确认,发行人已经按照通知书的要求在规定期限内完成整改,噪声监测数据达到国家排放标准,不再对通知书所述的环境违法行为事项对发行人进行行政处罚。
    
    报告期内,公司未发生过重大环保违规事项。
    
    八、与公司产品有关的技术情况
    
    (一)报告期内研发投入的构成及占营业收入的比例
    
    报告期内,公司研发投入的情况如下:
    
    单位:万元
    
               项目         2020年1-9月      2019年度       2018年度       2017年度
                 研发费用             5,001.57        5,974.24        4,657.52        3,249.49
                 营业收入            84,512.29       82,496.48       64,968.32       55,002.57
                   研发投入占比            5.92%          7.24%          7.17%          5.91%
    
    
    注:以上为合并口径的研发费用。
    
    报告期各期,公司研发费用占营业收入的比例较高。公司的研发费用按研发项目归集,主要由人工费用、直接投入、燃料动力费、折旧及摊销费等构成。
    
    (二)报告期内研发形成的重要专利及非专利技术以及其应用情况
    
    公司报告期内研发形成的专利主要是半导体集成电路领域的靶材、平板显示领域的靶材等相关产品的制备工艺,均应用于公司的主营业务。
    
    报告期内,公司研发形成的授权专利技术参见本募集说明书“第四节 发行人基本情况”之“九、公司的主要固定资产和无形资产”之“(二)主要无形资产”之“3、专利权”。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (三)现有核心技术人员、研发人员占员工总数的比例以及报告期内前述人员的变动情况
    
    报告期内,公司现有核心技术人员为姚力军、Jie Pan、王学泽、周友平等4人,未发生变化。核心技术人员简历情况参见本募集说明书“第四节 发行人基本情况”之“五、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员”之“(二)现任董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的简历”之“4、核心技术人员”。
    
    报告期各期末,公司技术人员占员工总数的比例情况如下:
    
    单位:人
    
               项目           2020-9-30      2019-12-31      2018-12-31      2017-12-31
                     技术研发人员数量             154            135            122             91
                 员工总数                 947            844            787            739
                     技术研发人员占比         16.26%         16.00%         15.50%         12.31%
    
    
    报告期内,公司技术研发人员数量随着公司经营规模的扩大而增加,符合公司经营需要。
    
    (四)核心技术来源及其对发行人的影响
    
    公司核心技术来源均为自主研发。公司所掌握的核心技术广泛应用于靶材等产品的批量生产中。公司主要的核心技术及其应用情况如下:
    
       序          主要核心技术名称           技术来源             应用领域
       号
      1        超高纯金属靶材提纯技术        自主研发         高纯金属溅射靶材
      2    超高纯金属靶材组织织构控制技术    自主研发         高纯金属溅射靶材
      3      靶材异种金属大尺寸焊接技术      自主研发         高纯金属溅射靶材
      4         金属靶材精密加工技术         自主研发         高纯金属溅射靶材
      5      金属靶材高洁净清洗包装技术      自主研发         高纯金属溅射靶材
    
    
    公司上述核心技术较为成熟,应用于全系列溅射靶材的批量生产。宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)九、公司的主要固定资产和无形资产
    
    (一)主要固定资产
    
    截至2020年9月30日,公司拥有固定资产情况如下:
    
    单位:万元
    
              项目           原值      累计折旧     减值准备     账面价值      成新率
                  房屋及建筑物      21,790.17     4,914.47            -     16,875.70      77.45%
                机器设备        30,657.86    17,055.70            -     13,602.17      44.37%
                运输设备         2,955.65       824.57            -      2,131.08      72.10%
                   电子设备及其他      6,131.54     3,909.15            -      2,222.39      36.25%
                  固定资产装修       4,691.46     1,856.27            -      2,835.19      60.43%
              合计          66,226.69    28,560.15            -     37,666.54      56.88%
    
    
    注:成新率=账面价值/账面原值
    
    1、房屋建筑物
    
    (1)自有房屋建筑物
    
    截至2020年9月30日,公司及子公司拥有的房产情况如下:号序 所有权人 不动产权证 坐落地址 建(筑m面2)积 是否抵押
    
       1    江丰电子   余房权证临山镇字第   余姚市临山镇临临     12,239.20     否
                     A1503492号           路128号
       2    江丰电子  浙(2016)余姚市不动  余姚市城区安山路     66,537.54     是
                  产权第0023396号         198号等
                皖(2018)合肥市不动  新站区大禹路1555
       3    合肥江丰    产权第10090219号    号生产车间101/夹     12,508.40     否
                                       01/夹02/201/301
       4    合肥江丰  皖(2018)合肥市不动  新站区大禹路1555       257.04     否
                  产权第10090218号    号门卫-101/101/102
    
    
    注:公司在余姚市城区安山路198号公司西北角建设有临时建筑一幢,用作锻打车间。该处临时建筑经浙江省余姚经济开发区管理委员会以《关于宁波江丰电子材料股份有限公司临时建筑申请的批复》(余区发[2014]75号)同意建设。截至本募集说明书签署日,该处临时建筑未取得《建设工程规划许可证》,不符合国家城乡规划法律、法规和规范性文件的规定,存在被责令限期拆除的法律风险。余姚市自然资源和规划局于2020年12月15日出具《证明》,确认公司自2017年1月1日起,未因违反城乡规划相关法律、法规及土地管理相关法律、法规而接受该局行政调查或被该局处罚的记录。该处临时建筑系一幢一层建筑,占地面积较小(287.40平方米),不是公司主要生产用房;公司已经就该处临时建筑一旦拆除后的安置工作制定了预案,其拆除不会对公司持续经营造成重大不利影响。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (2)房屋租赁
    
    截至2020年9月30日,公司及子公司租赁的与生产经营相关的主要租赁房产情况如下:
    
        序     承租方          出租方             坐落        面积(m2)   租赁期间
        号
                   宁波明阳物业管理   浙江省余姚市经               2020.07.01-
       1     江丰电子        有限公司       济开发区东新区    1,680.00    2020.12.31
                                          冶山路
                   宁波明阳物业管理   浙江省余姚市经               2020.06.01-
       2     江丰电子        有限公司       济开发区东新区    12,500.00   2020.12.31
                                          冶山路
                      PowerTeam      5004AngMoKio
       3    江丰新加坡   Technologies(S)Pte     Ave5#02-10     200平方英   2019.06.01-
                         Ltd            TECHplaceII        尺       2021.05.31
                                     Singapore 569872
                     SUNPOWER
       4    江丰马来西      MALAYSIA         马来西亚        198.00         -
          亚      MANUFACTURING                                 (注)
                      SDN.BHD.
                  MITSUBISHIJISHO   東京都千代田区
       5     日本江丰       PROPERTY     大手町二丁目2番    118.85    2020.05.01-
                   MANAGEMENT         1号                     2022.04.30
                       CO.,LTD
       6江丰平芯   同创普润(上海)机  上海奉贤区环城     395.00    2020.01.01-
                   电高科技有限公司     北路1288号                  2020.12.31
       7    江丰复合材   余姚市姚江科技投   余姚市三七市镇    8,000.00    2020.01.01-
          料        资开发有限公司     云山中路28号                 2022.12.31
                   宁波阳明工业技术   浙江省余姚市经
       8江丰芯创     研究院有限公司    济开发区东新区    4,020.00    2200220.50.67..3001-
                                          冶山路
       9     台湾江丰         陈佑駿         竹北市永兴段      73.96     2020.11.01-
                                                                  2023.10.31
                   遵义翊航投资集团   遵义市红花岗经
       10贵钛材料        有限公司       开区钛深加工产    9,600.00    22002203..0088..0054-
                                     业园1号标准厂房
       11上海睿昇   同创普润(上海)机  上海奉贤区环城    2,100.00    2020.09.01-
                   电高科技有限公司     北路1288号                  2020.12.31
        12   上海江丰半  同创普润(上海)机  上海奉贤区环城    1,000.00    2020.07.01-
         导体      电高科技有限公司     北路1288号                  2020.12.31
    
    
    注:根据境外律师陈及梁律师楼于2020年12月22日出具的《DUE DILIGENCE LETTERin respect of; Konfoong Materials International (M) Sdn Bhd (Company No. 1159469-W)》,马来西亚江丰与出租方的租赁合同已于2018年12月31日到期。由于租赁合同项下的续期条款约定不明确,双方可以“按月租赁”的形式继续该物业的租赁,但出租方有权经提前一个月通知而终止租赁。出租方至今未向马来西亚江丰发出终止租赁的通知。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    2、主要机器设备
    
    截至2020年9月30日,公司固定资产中的主要机器设备情况如下:
    
    单位:万元
    
         序号            资产名称             数量       原值       账面价值   成新率
       1              数控车床              46         2,080.93       940.45  45.19%
       2            靶材冷轧系统            1         1,919.60       191.96  10.00%
       3             GDMS设备             2         1,693.90      1,064.75  62.86%
       4              加工中心              39         1,609.69       919.27  57.11%
       5               热轧机               3         1,325.72       999.19  75.37%
       6              热处理炉              4         1,201.73       120.17  10.00%
       7              CFRP设备             10          991.05       729.74  73.63%
       8         热等静压设备(HIP)        1           940.62       382.13  40.62%
       9        高纯铝高真空铸造系统        2           929.55        92.96  10.00%
        10        超声波焊接分析系统         1           880.71        88.07  10.00%
        11          超声波探伤设备           7           731.51       377.62  51.62%
        12         靶材净化专用系统          3           709.41        70.94  10.00%
        13              冷轧机               2           583.09       314.59  53.95%
        14          三维精密测量仪           1           514.54        51.45  10.00%
        15         靶材成份分析系统          1           514.43        51.44  10.00%
    
    
    (二)主要无形资产
    
    1、土地使用权
    
    截至2020年9月30日,公司及子公司拥有的土地使用权情况如下:号序 所权人有 不动产权证 宗地位置 积使(用m权2面) 终止日期 用途 抵是否押
    
      江丰   浙(2016)余姚  余姚市城区安
       1    电子    市不动产权第   山路198号等   40,000.91  2056.12.14   工业    是
               0023396号
       2    江丰   余国用(2014)  余姚市临山镇   20,037.00  2062.10.11   工业    否
      电子     第09437号    临浦村、临城村
             湘(2020)赫山  益阳市赫山区
       3    湖南    区不动产权第   衡龙新区文明   33,363.00  2070.03.19   工业    否
      江丰     0000149号    路南侧、银城大
                                道东侧
       4    湖南   湘(2020)赫山  益阳市赫山区   33,244.00  2070.03.19   工业    否
      江丰    区不动产权第   衡龙新区文明
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
               0000150号    路南侧、银城大
                                道东侧
                             惠州仲恺高新
      广东   粤(2019)惠州  区东江产业园
       5    江丰    市不动产权第     东兴片区     24,736.00  2069.09.04   工业    否
               5040169号     DX-09-022地
                                 块
      合肥   皖(2016)合不
       6    江丰   动  产  权  第   大禹路以西     9,808.51  2066.02.25   工业    是
             0037490号
    
    
    注:(1)2020年9月24日,发行人子公司武汉江丰与武汉市东西湖区自然资源和规划局签订合同编号为鄂WH(DXH)-2020-00022号的《国有建设用地使用权出让合同》,约定武汉江丰受让取得坐落于柏泉街东流港路以南、谢湾路以西,面积20,089.04平方米的国有建设用地使用权,土地用途为工业用地。截至本募集说明书签署日,武汉江丰已就上述受让的国有建设用地使用权取得了编号为鄂(2020)武汉市东西湖不动产权第0054970号的《不动产权证书》,使用期限至2070年10月15日止。
    
    (2)2020年11月18日,发行人子公司湖南江丰与益阳市赫山区自然资源局签订合同编号为益赫2020-055的《国有建设用地使用权出让合同》,约定湖南江丰受让取得坐落于衡龙新区银城大道东侧、湘江西互通连线北侧,面积 124,929平方米的国有建设用地使用权,土地用途为工业用地。截至本募集说明书签署日,湖南江丰尚未取得上述受让的国有建设用地使用权的《不动产权证书》。
    
    (3)2020年12月14日,发行人子公司北京江丰与北京经济技术开发区开发建设局签订合同编号为京技地租[合]字(2020)第 19 号的《国有建设用地使用权“先租后让、达产出让”合同》,约定北京江丰承租坐落在北京金桥科技产业基地,面积20,195.2平方米的工业用地,租赁期限为5年;并约定租赁期限届满且经考核满足达产产值、达产纳税额标准的,北京江丰应向北京经济技术开发区开发建设局申请办理土地出让或续租手续。
    
    2、专利权
    
    (1)境内专利权
    
    截至2020年9月30日,公司及子公司共拥有306项境内专利权,具体情况参见“附表一、公司及子公司拥有的境内专利权”。
    
    (2)境外专利权
    
    截至2020年9月30日,公司及子公司共拥有3项境外专利权,具体情况参见“附表二、公司及子公司拥有的境外专利权”。
    
    3、商标
    
    截至2020年9月30日,公司及子公司拥有的商标情况如下:序号 商标权人 商标图样 注册证号 类别 有效期宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
        1        江丰电子                       4876884    9    2018.08.28-2028.08.27
    
    
    十、公司特许经营权情况
    
    截至本募集说明书签署日,公司无特许经营权。
    
    十一、公司重大资产重组情况
    
    2019年8月15日,经公司第二届董事会第十六次会议审议通过,公司拟向宁波共创联盈股权投资基金(有限合伙)发行股份及支付现金购买其持有的Silverac Stella(Cayman)Limited的100%股份,并非公开发行股份募集配套资金,配套资金总额不超过拟以发行股份方式购买资产的交易价格的100%(以下简称“前次重大资产重组”)。
    
    2020年9月28日,经公司第二届董事会第三十三次会议审议通过了《关于终止发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易事项及签署本次交易终止协议的议案》。2020年10月14日,公司2020年第四次临时股东大会审议通过了该项议案,前次重大资产重组已终止筹划。
    
    十二、公司境外经营的情况
    
    公司境外子公司及生产经营基本情况参见本募集说明书“第四节 发行人基本情况”之“二、公司组织结构图及对其他企业的重要权益投资情况”之“(二)对其他企业的重要权益投资情况”。
    
    十三、公司报告期内的分红情况
    
    根据公司2015年第二次临时股东大会审议通过的《关于公司股东未来分红回报规划的议案》及公司2020年第一次临时股东大会审议通过的《未来三年股东分红回报规划(2020-2022)》,如公司在当年盈利且无重大投资计划或重大现金支出,足额预留法定公积金以后,每年向股东以现金方式分配的股利不低于当年实现的可供分配利润的20%。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    公司最近三年现金分红情况如下:
    
    单位:万元
    
               财务指标          现金分红金额        归属于母公司股   占合并报表中归属于母
                                东的净利润     公司股东的净利润比例
                2019年度                   1,312.56          6,418.60                 20.45%
                2018年度                   1,268.81          5,880.86                 21.58%
                2017年度                   1,159.43          6,403.46                 18.11%
    
    
    最近三年累计现金分红金额 3,740.80
    
    最近三年年均归属于母公司股东的净利润 6,234.31
    
    最近三年累计现金分红金额占最近三年年 60.00%
    
    均归属于母公司股东的净利润的比例
    
    除上述现金分红外,报告期内公司未派发股票股利。最近三年,公司累计现金分红3,740.80万元,占最近三年年均归属于母公司股东的净利润比例为60.00%,与公司章程中现金分红政策及公司的资本支出需求相匹配。
    
    十四、公司最近三年及一期发行的债券情况
    
    (一)最近三年及一期债券发行和偿还情况
    
    报告期内,公司不存在对外发行债券的情形。
    
    (二)最近三年平均可分配利润足以支付各类债券一年的利息
    
    2017 年、2018 年及 2019 年,公司归属于母公司所有者的净利润分别为6,403.46万元、5,880.86万元和6,418.60万元,平均可分配利润为6,234.31万元。本次可转换债券拟募集资金51,650.00万元,参考近期债券市场的发行利率水平并经合理估计,公司最近三年平均可分配利润足以支付公司各类债券一年的利息。宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    第五节 合规经营与独立性
    
    一、合规经营
    
    (一)报告期内与生产经营相关的重大违法违规行为及受到处罚的情况
    
    报告期内,公司及其子公司受到的行政处罚情况如下:序号 主体 违规行为 处罚内容
    
        1     江丰马来西亚   延期缴纳2018年8月公司应缴的员工社会保险 罚款15马来西亚
                      金(socialsecuritycontributions)                林吉特
        2     江丰马来西亚   延 期 缴 纳2018年8月    就 业 保 险 制 度   罚款5马来西亚
                      (employmentinsurancesystem)项下应缴费用     林吉特
    
    
    注:林吉特为马来西亚当地流通货币。截至2020年12月31日,根据国家外汇管理局人民币汇率中间价,100元人民币约合61.833林吉特。
    
    根据境外律师出具的法律意见书,江丰马来西亚已及时缴纳上述罚款,上述处罚事由不构成重大违法违规行为,上述主体所受处罚不构成重大行政处罚。
    
    报告期内,公司及子公司不存在与生产经营相关的重大违法违规行为,亦不存在因生产经营方面重大违法违规行为而受到行政处罚的情况。
    
    (二)公司及董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人报告期内被证券监管部门和交易所采取监管措施或处罚的情况
    
    报告期内,公司及公司的董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人不存在被证监会行政处罚或采取监管措施的情况,不存在被证券交易所公开谴责的情况,且不存在因涉嫌犯罪正在被司法机关立案侦查或者涉嫌违法违规正在被证监会立案调查的情况。
    
    二、关联方资金占用情况
    
    报告期内,公司不存在资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业以借款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用的情况。报告期内,公司不存在为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业担保的情况。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    三、同业竞争情况
    
    (一)公司与控股股东、实际控制人控制的其他企业不存在同业竞争关系
    
    1、控股股东、实际控制人控制的其他企业情况
    
    截至本募集说明书签署日,公司的控股股东、实际控制人为姚力军。除公司及子公司外,姚力军控制的其他企业情况如下:
    
         序号                   公司名称                            主营业务
                                                生产、销售电子产品,销售工业
        1             航亚电器(上海)有限公司           级气动工具、耗材及液压千斤
                                                        顶,国际贸易
                                                专业研发并生产超高纯钽材料、
        2        同创普润(上海)机电高科技有限公司     高纯铝合金材料、特殊不锈钢材
                                                料、特种粉末冶金材料、医用高
                                                      纯钛及合金材料等
        3          宁波阳明工业技术研究院有限公司                 厂房租赁
        4             宁波兆盈医疗器械有限公司           医疗器械的研发、生产与销售
        5             宁波蔚蓝梦想贸易有限公司                日用品进出口贸易
        6     宁波梅山保税港区同创普润资产管理有限公司           股权投资
        7             宁波甬丰融鑫投资有限公司                    股权投资
        8               宁波乐印文化有限公司                   图片、音像制作
                                                 机器人及自动化装备、气动工
        9           宁波江丰泰森智能装备有限公司        具、电动工具、手动工具等的研
                                                       发、生产和销售
        10          宁波阳平电子材料有限公司(注)             晶圆研磨液的研发
        11            宁波赢伟泰科新材料有限公司            聚苯硫醚研磨材料的研发
        12       宁波融创共鑫投资合伙企业(有限合伙)              股权投资
        13       宁波宏德实业投资合伙企业(有限合伙)            员工持股平台
        14       宁波江阁实业投资合伙企业(有限合伙)            员工持股平台
        15     宁波丰创伟耀管理咨询合伙企业(有限合伙)         员工持股平台
        16      宁波鑫宏德网络发展合伙企业(有限合伙)          员工持股平台
        17      宁波鑫江阁物业管理合伙企业(有限合伙)          员工持股平台
        18            KingwinTradingCo.,Limited                    股权投资
        19              Silverac(Cayman)Limited                     股权投资
        20             SilveracPisces (HK)Limited                    股权投资
    
    
    注:宁波阳平电子材料有限公司已于2021年2月4日注销。宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    2、与控股股东、实际控制人控制的其他企业同业竞争情况
    
    本公司主营业务为高纯溅射靶材的研发、生产和销售,公司控股股东、实际控制人姚力军先生控制的其他企业主营业务和本公司均不相同或相似。截至本募集说明书签署日,公司与控股股东、实际控制人控制的其他企业不存在同业竞争。
    
    (二)控股股东、实际控制人关于避免同业竞争的承诺及履行情况
    
    2017年6月,公司控股股东、实际控制人姚力军为避免与发行人产生新的或潜在的同业竞争,做出如下承诺:
    
    1、本人将不在中国境内外直接或间接从事或参与任何在商业上对发行人构成竞争的业务及活动或拥有与发行人存在竞争关系的任何经济实体、机构、经济组织的权益;或以其他任何形式取得该经济实体、机构、经济组织的控制权。
    
    2、本人愿意承担因违反上述承诺而给发行人造成的全部经济损失。
    
    截至本募集说明书签署之日,公司控股股东、实际控制人姚力军不存在违反同业竞争相关承诺的情况。
    
    四、关联方和关联交易情况
    
    (一)关联方及关联关系
    
    根据《公司法》、《企业会计准则》、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》(2020年修订)等相关法规的规定,公司关联方及关联关系情况如下:
    
    1、控股股东、实际控制人
    
    公司控股股东、实际控制人为姚力军,具体参见本募集说明书“第四节 发行人基本情况”之“三、控股股东和实际控制人基本情况”
    
    2、公司参股的企业
    
    截至2020年9月30日,除公司的控股子公司外,公司参股的企业情况如下:序号 关联方名称 与公司的关联关系
    
        1               宁波创润新材料有限公司               公司持有其30.00%股权
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
         序号                    关联方名称                       与公司的关联关系
        2      株洲江丰新材料产业投资合伙企业(有限合伙)     公司持有其19.98%份额
        3       宁波沣华智合创业投资合伙企业(有限合伙)      公司持有其9.98%份额
        4                  甬商实业有限公司                   公司持有其6.25%股权
        5       青岛聚源芯星股权投资合伙企业(有限合伙)      公司持有其4.34%份额
        6       芯链融创集成电路产业发展(北京)有限公司      公司持有其4.00%股权
        7         长江先进存储产业创新中心有限责任公司        公司持有其2.30%股权
        8   宁波梅山保税港区新昊股权投资合伙企业(有限合伙)  公司持有其2.00%份额
    
    
    3、控股股东、实际控制人直接或间接控制的、或担任董事、高级管理人员的企业
    
    公司控股股东、实际控制人直接或间接控制的、或担任董事、高级管理人员的企业情况具体参见本募集说明书“第四节 发行人基本情况”之“三、控股股东和实际控制人基本情况”之“(三)控股股东及实际控制人投资的其他企业及兼职情况”。
    
    4、持有公司5%以上股份的股东
    
    截至2020年9月30日,持有公司5%以上股份的股东如下:序号 关联方名称 与公司的关联关系
    
        1            宁波拜耳克管理咨询有限公司          持有公司5%以上股份的股东
    
    
    5、与公司的实际控制人关系密切的家庭成员及其直接或间接控制的或者担任董事、高级管理人员的企业
    
    与公司的实际控制人关系密切的家庭成员为公司的关联方。与公司实际控制人关系密切的家庭成员直接或间接控制的,或者担任董事、高级管理人员的企业均为公司的关联方。关系密切的家庭成员包括配偶、父母、年满18岁的子女及其配偶、兄弟姐妹及其配偶、配偶的父母、兄弟姐妹、子女配偶的父母。
    
    6、公司董事、监事及高级管理人员及其关系密切的家庭成员
    
    公司的董事、监事及高级管理人员及其密切的家庭成员为公司的关联方。关系密切的家庭成员包括配偶、父母、年满18岁的子女及其配偶、兄弟姐妹及其宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)配偶、配偶的父母、兄弟姐妹、子女配偶的父母。
    
    7、公司的董事、监事及高级管理人员及其关系密切的家庭成员直接或间接控制的,或者担任董事、高级管理人员的企业
    
    公司的董事、监事及高级管理人员及其关系密切的家庭成员直接或间接控制的,或者担任董事、高级管理人员的企业均为公司的关联方。关系密切的家庭成员包括配偶、父母、年满18岁的子女及其配偶、兄弟姐妹及其配偶、配偶的父母、兄弟姐妹、子女配偶的父母。
    
    8、其他关联方
    
    报告期内,公司其他的主要关联方如下:序号 关联方名称 与公司的关联关系
    
        1    宁波共创联盈股权投资基金(有限合伙)     实际控制人持股17.87%的企业
        2        SilveracStella(Cayman)Limited        实际控制人合伙的公司控制的企业
        3            SilveracPisces (US)LLC           实际控制人合伙的公司控制的企业
        4         SolerasAdvancedCoatingsLtd.         实际控制人合伙的公司控制的企业
        5        SolerasAdvancedCoatingsS.àr.l.        实际控制人合伙的公司控制的企业
        6         SolerasAdvancedCoatingsBV         实际控制人合伙的公司控制的企业
        7           BekaertOrientTradingNV           实际控制人合伙的公司控制的企业
        8                 VerhelleBV                 实际控制人合伙的公司控制的企业
        9        梭莱镀膜工业(江阴)有限公司       实际控制人合伙的公司控制的企业
        10        上海戎创铠迅特种材料有限公司           实际控制人持股8%的企业
        11         景德镇华迅特种陶瓷有限公司        实际控制人持股8%的企业的子公司
        12        江西戎创铠迅特种材料有限公司       实际控制人持股8%的企业的子公司
    
    
    (二)报告期内的经常性关联交易
    
    1、购销商品、提供和接受劳务的关联交易
    
    (1)采购商品、接受劳务
    
    单位:万元
    
             项目                   关联方                关联交     本期     占营业成
                                        易内容    发生额     本比例
                 2020年1-9月         宁波创润新材料有限公司       采购材     2,020.91     3.48%
                                          料
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
             项目                   关联方                关联交     本期     占营业成
                                        易内容    发生额     本比例
           宁波创润新材料有限公司       水电费       12.58     0.02%
          宁波兆盈医疗器械有限公司      加工费       27.72     0.05%
     同创普润(上海)机电高科技有限公司  采购      4,673.23     8.05%
                                         材料
     同创普润(上海)机电高科技有限公司 加工费       39.80     0.07%
         SolerasAdvancedCoatings,Ltd.       采购        29.88     0.05%
                                         商品
         SolerasAdvancedCoatingsBV       采购       695.64     1.20%
                                         商品
        梭莱镀膜工业(江阴)有限公司     采购       469.28     0.81%
                                         商品
           宁波创润新材料有限公司        采购      1,827.99     3.21%
                                         材料
           宁波创润新材料有限公司       水电费       33.98     0.06%
     同创普润(上海)机电高科技有限公司  采购      2,973.70     5.23%
                                         材料
               2019年度    同创普润(上海)机电高科技有限公司 加工费       50.24     0.09%
         SolerasAdvancedCoatings,Ltd.       采购        25.40     0.04%
                                         商品
         SolerasAdvancedCoatingsBV       采购       129.80     0.23%
                                         商品
        梭莱镀膜工业(江阴)有限公司     采购        118.03     0.21%
                                         商品
               2018年度          宁波创润新材料有限公司        采购      1,813.38     3.96%
                                         材料
               2017年度          宁波创润新材料有限公司        采购      1,398.51     3.72%
                                         材料
    
    
    公司向关联方采购商品或接受劳务均采用市场化的方式,不存在显失公允的情形。
    
    (2)销售商品、提供劳务
    
    单位:万元
    
           项目                  关联方                关联交易      本期     占营业收
                                           内容      发生额     入比例
           宁波创润新材料有限公司        销售材料        186.00     0.22%
           宁波创润新材料有限公司        技术服务         11.34     0.01%
            2020年    同创普润(上海)机电高科技有限公司 销售材料      1,305.93     1.55%
            1-9月
         Soleras AdvancedCoatings,Ltd.      销售商品          7.67     0.01%
         Soleras AdvancedCoatings,Ltd.      贸易服务         41.43     0.05%
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
           项目                  关联方                关联交易      本期     占营业收
                                           内容      发生额     入比例
        梭莱镀膜工业(江阴)有限公司     销售商品          1.61     0.00%
        梭莱镀膜工业(江阴)有限公司     技术服务          2.06     0.00%
         景德镇华迅特种陶瓷有限公司      销售商品        122.49     0.14%
          宁波蔚蓝梦想贸易有限公司       销售商品         15.77     0.02%
           宁波创润新材料有限公司        销售材料         96.39     0.12%
     同创普润(上海)机电高科技有限公司  销售材料        980.79     1.19%
             2019年度      SolerasAdvancedCoatings,Ltd.      销售商品         11.71     0.01%
        梭莱镀膜工业(江阴)有限公司     销售商品          5.13     0.01%
         景德镇华迅特种陶瓷有限公司      销售商品          1.77     0.00%
             2018年度        宁波创润新材料有限公司        销售材料         36.06     0.06%
             2017年度        宁波创润新材料有限公司        销售材料         70.32     0.13%
    
    
    公司向关联方销售商品或提供劳务均采用市场化的方式,不存在显失公允的情形。
    
    (3)公司与同创普润关联交易的背景、具体内容、必要性及公允性
    
    ①公司与同创普润关联交易的背景、具体内容及必要性
    
    同创普润成立于2012年12月5日,系公司实际控制人姚力军实际控制的企业,主要研发生产超高纯钽材料等金属材料提纯与制备,并已研发生产了少量高纯铝材料。
    
    报告期内,公司与同创普润主要交易内容如下:
    
      项目                      2020年1-9月           2019年度
                   采购高纯钽      采购金额(万元)               4,637.61             2,973.70
     采购量(吨)                     22.46               14.25
                   采购高纯铝      采购金额(万元)                 35.62                   -
     采购量(吨)                      2.85                   -
                    销售回收钽靶     销售金额(万元)               1,305.93              980.79
     销售量(吨)                      8.03                6.16
    
    
    报告期内,公司向同创普润采购的主要为高纯钽锭及少量高纯铝材料,同时向同创普润销售从公司客户处回收的使用过的钽靶。公司将高纯钽锭加工为钽条及钽棒,主要用于生产钽环。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    同创普润于2019年实现了高纯钽锭的量产,并掌握了旧钽靶、钽边角料回收熔炼技术。为提升原材料供应的稳定性,公司基于生产经营所需向其采购高纯钽锭及销售回收钽靶。
    
    ②公司与同创普润关联交易的公允性
    
    公司与同创普润交易价格均遵循公允定价原则,主要参照市场价格协商确定,并会根据市场价格变化及时对交易价格做相应调整。公司与同创普润交易价格与
    
    公司向第三方采购同类产品的价格比较如下:
    
        项目                       2020年1-9月        2019年度
                 采购高纯钽    采购单价(万元/吨)                   206.50            208.70
     对第三方供应商采购价(注1)                -            232.40
                 采购高纯铝    采购单价(万元/吨)                     12.50                -
     对第三方供应商采购价(注2)            12.39                -
     销售单价(万元/吨)                    162.59            159.29
                  销售回收钽靶   对第三方销售单价(注1)                    -            159.29
    
    
    注:(1)2019年度可比第三方价格数据来源于株洲高力新材料有限公司。发行人2020年度1-9月未从第三方采购同类高纯钽,且未向第三方出售同类回收钽靶。
    
    (2)此处第三方为日本供应商ALCONIX CORPORATION,其系东京证券交易所上市公司。
    
    报告期内,公司向同创普润采购高纯钽的单价基本稳定。2019年,公司向同创普润采购高纯钽的价格低于向国内第三方公司株洲高力新材料有限公司的采购价格,主要是不同时期市场价格波动因素所致。公司主要是2019年一季度向株洲高力新材料有限公司进行高纯钽采购,之后转向同创普润进行采购,而根据国家海关总署公布的数据显示,2019年一季度钽及其制品的市场价格水平整体高于其余时期。此外,同创普润未向第三方公司销售过同类高纯钽,公司采购价格无同创普润向第三方销售价格可比。报告期内,公司对同创普润销售回收钽靶的单价保持基本稳定,与公司向第三方销售的单价水平一致。
    
    综上,公司与同创普润的关联交易具有合理背景和必要性,且定价公允。
    
    (4)公司与宁波创润关联交易的背景、具体内容、必要性及公允性
    
    ①公司与宁波创润关联交易的背景、具体内容及必要性
    
    宁波创润成立于2012年6月27日,系公司持股30%的联营企业,主要从事超宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)高纯钛材料、高纯钛合金材料等金属材料提纯与制备。
    
    报告期内公司与宁波创润主要交易内容如下:
    
            项目             项目           2020年    2019年度   2018年度   2017年度
                            1-9月
               采购高纯钛  采购金额(万元)       2,020.91    1,827.99    1,798.67    1,398.51
     采购量(吨)              50.64       53.58       51.73       41.86
            销售     销售金额(万元)         149.56       96.39       36.06       70.32
              回收钛靶
    
    
    公司向宁波创润采购的主要是高纯钛原料,同时向宁波创润销售从客户处回收的使用过的钛靶。宁波创润较国外供应商有明显的价格优势,实现了关键材料的国产化,公司向宁波创润采购有利于降低成本,提升原材料供应的稳定性。
    
    ②公司与宁波创润关联交易的公允性
    
    公司与宁波创润交易价格均遵循公允定价原则,主要参照市场价格协商确定,并根据市场价格变化及时对交易价格做相应调整。公司与宁波创润交易价格与第
    
    三方市场价格对比如下:
    
            项目              项目              2020年      2019年度    2018年度    2017年度
                                 1-9月
     采购单价(万元/吨)              39.91       34.12       34.77       33.41
     对第三方主要供应商采购          50.89       48.89       49.03       58.89
               采购高纯钛  均价(注1)
     宁波创润对第三方销售单           39.82       39.82       38.79       38.46
     价(注2)
            销售     销售单价(万元/吨)        4.11(注3)         8.81        8.86        8.86
              回收钛靶
    
    
    注:(1)此处第三方是以公司向霍尼韦尔、三菱化学、TOHO TITANIUM(系东京证券交易所上市公司)采购同类产品的单价数据计算。
    
    (2)此处第三方是公司向长沙鑫康新材料有限公司销售同类产品的单价数据。
    
    (3)2020年起,公司出售部分回收钛靶时不再将背板(铝或铜制)拆除出售,而铝或铜制背板的单价大幅低于钛靶,因此,按单位重量计的销售价格被拉低。
    
    报告期内,公司向宁波创润采购高纯钛的单价基本稳定,且低于公司向第三方供应商的采购单价,主要是同类产品第三方供应商主要系日本、美国进口供应商,具有合理性。并且公司向宁波创润采购高纯钛的单价与宁波创润向第三方销售单价保持基本一致。此外,公司未向国内第三方公司销售回收钛靶,公司向宁波创润销售回收钛靶单价基于双方协商约定并保持稳定。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    综上,公司与宁波创润的关联交易具有合理背景和必要性,且定价公允。
    
    2、关联租赁情况
    
    (1)公司作为出租方
    
    单位:万元
    
           项目             承租方名称             租赁资产     本期确认的  占营业收入
                                       种类        租赁收入      比例
            2020年      宁波创润新材料有限公司      房屋建筑物         63.35       0.07%
           1-9月      宁波兆盈医疗器械有限公司     房屋建筑物          6.86       0.01%
        宁波创润新材料有限公司      房屋建筑物         84.47       0.10%
             2019年度    宁波兆盈医疗器械有限公司     房屋建筑物          3.43       0.00%
             2018年度     宁波创润新材料有限公司      房屋建筑物         84.47       0.13%
             2017年度     宁波创润新材料有限公司      房屋建筑物         84.47       0.15%
    
    
    (2)公司作为承租方
    
    单位:万元
    
           项目             出租方名称             租赁资产     本期确认的  占营业成本
                                       种类         租赁费       比例
     同创普润(上海)机电高科技有   房屋建筑物        115.45       0.20%
            2020年              限公司
           1-9月     宁波阳明工业技术研究院有限    房屋建筑物         40.40       0.07%
                 公司
             2019年度  同创普润(上海)机电高科技有   房屋建筑物         29.45       0.05%
                限公司
    
    
    3、关键管理人员薪酬
    
    单位:万元
    
                项目          2020年1-9月      2019年度       2018年度       2017年度
                      关键管理人员薪酬          217.97         316.52         258.47         207.78
    
    
    (三)报告期内的偶发性关联交易
    
    1、关联担保情况
    
    (1)2020年9月30日关联担保情况
    
    ①公司作为担保方
    
    截至2020年9月30日,除对公司子公司合肥江丰的担保外,公司不存在为宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)其他关联担保情形。
    
    ②公司作为被担保方
    
    截至2020年9月30日,公司作为被担保方的关联担保情况如下:
    
    单位:万元
    
         序号              担保方名称               担保金额   担保起始日  担保到期日
       1                  姚力军                  11,000.00  2018/10/09   2021/04/01
       2                  姚力军                  16,500.00  2018/05/03   2023/05/02
       3                  姚力军                   8,000.00   2018/11/28   2021/11/27
       4               姚力军(注)                6,000.00  2019/06/27   2020/06/26
       5               姚力军(注)                3,450.00  2017/01/01   2019/12/31
    
    
    注:该笔担保事项因借款主合同尚未到期,该担保事项未履行完毕。
    
    (2)2019年12月31日关联担保情况
    
    ①公司作为担保方
    
    截至2019年12月31日,除对公司子公司合肥江丰的担保外,公司不存在为其他关联担保情形。
    
    ②公司作为被担保方
    
    截至2019年12月31日,公司作为被担保方的关联担保情况如下:
    
    单位:万元
    
          序号             担保方名称              担保金额    担保起始日   担保到期日
        1                 姚力军                   6,000.00   2017/04/17    2021/04/11
        2                 姚力军                   6,500.00   2017/11/02    2022/12/31
        3                 姚力军                  16,500.00   2018/05/03    2023/05/02
        4    同创普润(上海)机电高科技有限公    16,000.00   2018/12/05    2019/12/04
                    司
        5                 姚力军                   8,000.00   2018/11/28    2021/11/27
        6                 姚力军                   5,000.00   2019/05/21    2022/05/20
        7                 姚力军                   5,000.00   2019/12/12    2022/12/11
        8                 姚力军                   6,000.00   2019/06/27    2020/06/26
        9                 姚力军                   3,450.00   2017/01/01    2019/12/31
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (3)2018年12月31日关联担保情况
    
    ①公司作为担保方
    
    截至2018年12月31日,除对公司子公司合肥江丰的担保外,公司不存在为其他关联担保情形。
    
    ②公司作为被担保方
    
    截至2018年12月31日,公司作为被担保方的关联担保情况如下:
    
    单位:万元
    
         序号               担保方名称               担保金额   担保起始日  担保到期日
        1    同创普润(上海)机电高科技有限公司     3,000.00   2016/04/25   2019/04/25
        2                 姚力军                   6,000.00   2017/04/17   2021/04/11
        3                 姚力军                   6,500.00   2017/11/02   2022/12/31
        4                 姚力军                  16,500.00   2018/05/03   2023/05/02
        5    同创普润(上海)机电高科技有限公司    16,000.00   2018/12/05   2019/12/04
        6    同创普润(上海)机电高科技有限公司     8,000.00   2017/05/20   2020/05/20
        7                 姚力军                   8,000.00   2018/11/28   2021/11/27
        8                 姚力军                   3,450.00   2017/01/01   2019/12/31
    
    
    (4)2017年12月31日关联担保情况
    
    ①公司作为担保方
    
    截至2017年12月31日,除对公司子公司合肥江丰的担保外,关联担保情况如下:
    
    单位:万元
    
         序号             被担保方名称              担保金额   担保起始日   担保到期日
        1         宁波创润新材料有限公司            500.00   2016/11/14   2019/11/13
    
    
    ②公司作为被担保方
    
    截至2017年12月31日,公司作为被担保方的关联担保情况如下:
    
    单位:万元
    
         序号               担保方名称               担保金额   担保起始日  担保到期日
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
        1                  姚力军                   4,500.00  2017/04/17   2020/04/17
        2                  姚力军                   6,500.00  2017/11/02   2022/12/31
        3        余姚康富特电子材料有限公司         3,000.00  2015/06/01   2018/05/30
        4    同创普润(上海)机电高科技有限公司     3,000.00  2016/04/25   2019/04/25
        5                  姚力军                     800.00  2016/07/01   2019/07/01
        6                  姚力军                   3,450.00  2017/01/01   2019/12/31
        7    同创普润(上海)机电高科技有限公司    16,000.00  2017/12/13   2018/12/12
        8    同创普润(上海)机电高科技有限公司     3,000.00  2016/12/08   2017/12/07
        9    同创普润(上海)机电高科技有限公司     8,000.00  2017/05/20   2020/05/20
    
    
    2、关联方资金拆借
    
    报告期内,公司不存在关联方资金拆借情况。
    
    3、关联方资产转让、债务重组情况
    
    2017年度、2018年度以及2020年1-9月,公司不存在关联方资产转让和债务重组情况。
    
    2019 年,公司向姚力军、宁波拜耳克管理咨询有限公司转让了公司持有的共创联盈的出资份额,构成关联资产转让。该关联交易的定价依据是综合考虑了共创联盈经审计的净资产、公司对共创联盈的实际出资额并按公司实际出资天数乘银行同期利率综合确定,交易价格公允。
    
    单位:万元
    
              项目                  关联方名称             关联交易内容      发生额
                  姚力军                 股权转让          4,687.73
                2019年度        宁波拜耳克管理咨询有限公司       股权转让          8,051.58
          宁波创润新材料有限公司       购买固定资产           54.66
    
    
    (四)各期末关联方往来余额明细
    
    单位:万元
    
         项目            关联方            2020-09-30  2019-12-31  2018-12-31  2017-12-31
       宁波创润新材料有限公司         81.47      139.75       28.82          -
         应收   同创普润(上海)机电高科技     316.78      828.31          -          -
         账款            有限公司
       SolerasAdvancedCoatings,        13.62          -          -          -
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                Ltd.
     梭莱镀膜工业(江阴)有限公       1.82          -          -          -
                 司
     景德镇华迅特种陶瓷有限公司      89.41       24.98          -          -
      宁波蔚蓝梦想贸易有限公司        9.88          -          -          -
         预付   SolerasAdvancedCoatingsBV           -      129.78          -          -
         款项
      宁波共创联盈股权投资基金     8,000.00          -          -          -
         其他          (有限合伙)
         应收     宁波创润新材料有限公司        21.12          -          -          -
        款     宁波兆盈医疗器械有限公司        2.29          -          -          -
       宁波创润新材料有限公司       341.95    1,172.87    1,518.61     969.10
     同创普润(上海)机电高科技     415.57          -          -          -
         应付            有限公司
         账款   SolerasAdvancedCoatingsBV        8.42       44.25          -          -
     梭莱镀膜工业(江阴)有限公          -       82.49          -          -
                 司
         预收     宁波创润新材料有限公司       132.53          -          -          -
         款项
         其他     宁波创润新材料有限公司            -          -          -      144.99
         应付             姚力军                    -          -       30.00          -
        款              窦兴贤                    -          -          -        0.04
    
    
    (五)关联交易的必要性及其对公司业绩的影响
    
    报告期内,公司具有独立的采购、生产和销售系统,在采购、生产和销售环节发生的关联交易均为公司日常生产经营所必需,交易均按照一般商业交易条件公允进行,不存在损害公司及其股东利益的情况,金额较小,不会对公司正常经营构成重大不利影响。
    
    公司发生关联交易行为的主体独立,且履行了必要的内部批准程序,关联交易表决时关联董事、关联股东进行了回避,决策程序合法有效。独立董事已按法律法规和《公司章程》的要求,对报告期内相关关联交易发表明确同意意见。
    
    (六)控股股东、实际控制人关于规范关联交易的承诺
    
    2017年6月,公司实际控制人姚力军先生关于规范关联交易做出如下承诺:
    
    1、本人以及下属除发行人之外的全资、控股子公司及其他可实际控制企业宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)(以下简称“附属企业”)与发行人之间现时不存在其他任何依照法律法规和中国证监会的有关规定应披露而未披露的关联交易;
    
    2、本人及本人实际控制的其他附属企业不以任何方式违法违规占用发行人资金及要求发行人违法违规提供担保;
    
    3、本人及附属企业不通过非公允关联交易、利润分配、资产重组、对外投资等任何方式损害发行人和其他股东的合法权益;
    
    4、如在今后的经营活动中本人及本人附属企业与发行人之间发生无法避免的关联交易,则此种关联交易的条件必须按正常的商业条件进行,并按国家法律、法规、规范性文件以及发行人内部管理制度严格履行审批程序;
    
    5、本人及本人附属企业不以任何方式影响发行人的独立性,保证发行人资产完整、人员独立、财务独立、机构独立和业务独立。”
    
    (七)规范关联交易的制度与措施
    
    报告期内,公司已制定《公司章程》和《总经理工作细则》,对关联交易事项的审批权限进行了明确划分,并对关联交易事项的审批程序和回避表决做出要求。其中关于关联交易事项审批权限的具体规定如下:
    
    1、股东大会的关联交易决策权限
    
    (1)《公司章程》第四十条规定:“股东大会是公司的权力机构,依法行使下列职权:(十五)上市公司与关联人发生的交易(提供担保除外)金额超过3,000万元,且占公司最近一期经审计净资产绝对值5%以上的,应当提交股东大会审议,并披露评估或者审计报告。与日常经营相关的关联交易可免于审计或者评估;(十六)审议公司与董事、监事和高级管理人员及其配偶发生的关联交易;
    
    (2)《公司章程》第四十一条规定:“公司下列对外担保行为,须经股东大会审议通过:(六)对股东、实际控制人及其关联人提供的担保;
    
    (3)《公司章程》第七十九条规定:“股东大会审议有关关联交易事项时,关联股东可以出席股东大会,并可以依照大会程序向到会股东阐明其观点,但不应当参与投票表决,其所代表的有表决权的股份数不计入有效表决总数;股东大宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)会决议的公告应当充分披露非关联股东的表决情况。
    
    在对有关关联交易事项进行表决前,会议主持人应向出席会议的股东说明本章程规定的关联股东回避制度并宣布需回避表决的关联股东的名称。需回避表决的关联股东不应参与投票表决,如该关联股东参与投票表决的,该表决票作为无效票处理。
    
    2、董事会的关联交易决策权限
    
    (1)《公司章程》第一百零七条规定:“董事会行使下列职权:(八)在股东大会授权范围内,决定公司对外投资、收购出售资产、资产抵押、对外担保事项、委托理财、关联交易等事项;
    
    (2)《公司章程》第一百一十条规定:“董事会对‘交易’(包括购买或者出售资产、对外投资(含委托理财,委托贷款,对子公司、合营企业、联营企业投资,投资交易性金融资产、可供出售金融资产、持有至到期投资等)、提供财务资助、提供担保、租入或者租出资产、签订管理方面的合同(含委托经营、受托经营等)、赠与或者受赠资产、债权或者债务重组、研究与开发项目的转移、签订许可协议及相关监管、主管机构认定的其他交易)、债务性融资及关联交易等事项的权限,建立严格的审查和决策程序。
    
    董事会批准前款所述‘交易’的权限为:(四)未达到本章程第四十条(十五)项和第(十六)项规定的须提交股东大会审议通过之标准之外的关联交易事项。
    
    (3)《公司章程》第一百一十八条规定:“董事与董事会会议决议事项所涉及的企业有关联关系的,不得对该项决议行使表决权,也不得代理其他董事行使表决权。该董事会会议由过半数的无关联关系董事出席即可举行,董事会会议所作决议须经无关联关系董事过半数通过。出席董事会的无关联董事人数不足 3人的,应将该事项提交股东大会审议。”
    
    3、总经理的关联交易决策权限
    
    《总经理工作细则》第十三条规定:“总经理审议符合下列标准之一的购买或出售资产、对外投资(含委托理财、委托贷款等)、提供财务资助、租入或租宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)出资产、签订管理方面的合同(含委托经营、受托经营等)、赠与或受赠资产、债权或债务重组、研究与开发项目的转移、签订许可协议等交易(公司受赠现金资产除外)事项:6、公司与关联自然人发生的交易金额低于30万元的关联交易;7、公司与关联法人发生的交易金额低于300万元或低于公司最近一期经审计净资产绝对值0.5%的关联交易。
    
    (八)关联交易履行的决策程序及独立董事对关联交易的意见
    
    报告期内,公司发生的关联交易已根据《公司章程》等规定履行了必要的审议程序。独立董事对相关关联交易亦发表了同意意见。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    第六节 财务会计信息与管理层分析
    
    一、财务报告情况
    
    (一)报告期内与财务会计信息相关的重大事项或重要性水平的判断标准
    
    公司根据自身业务特点和所处行业,从业务性质及金额大小两方面判断与财务信息相关的重大事项和重要性水平。在判断业务性质重要性时,公司会评估业务是否属于经常性业务,是否显著影响公司财务状况、经营成果和现金流量等因素。在判断金额大小的重要性时,公司综合考虑其占总资产、净资产、营业收入、净利润等项目金额的比重情况。
    
    本节与财务会计信息相关的重大事项或重要性水平的判断标准如下:财务状况方面主要分析占资产或负债总额5%以上事项;经营成果方面主要分析影响利润总额5%以上事项;其他方面分析主要考虑会对公司经营成果、财务状况、现金流量、流动性及持续经营能力造成重大影响以及可能会影响投资者投资判断的事项。
    
    (二)注册会计师的审计意见
    
    公司2017年度、2018年度及2019年度财务报告经立信会计师事务所(特殊普通合伙)审计,并分别出具了编号为信会师报字[2018]ZF1028号、信会师报字[2019]第ZF10355号及信会师报字[2020]第ZF10314号的标准无保留意见《审计报告》。公司2020年1-9月财务数据未经审计。
    
    下文中报告期指2017年度、2018年度、2019年度及2020年1-9月。
    
    公司提示投资者关注本募集说明书所附财务报告和审计报告全文,以获取全部的财务资料。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    二、最近三年一期财务报表
    
    (一)资产负债表
    
    1、合并资产负债表
    
    单位:万元
    
                  项目            2020-09-30    2019-12-31    2018-12-31    2017-12-31
                           流动资产:
                       货币资金                 21,909.88      25,067.88      51,392.06      14,805.00
                       应收票据                        -             -        380.89        476.79
                       应收账款                 25,724.26      20,900.42      13,076.49      11,816.48
                           应收款项融资                   501.56        238.86             -             -
                       预付款项                  1,569.43       1,138.09        729.27        452.67
                       其他应收款               10,633.04        366.34        231.69         60.24
                       存货                     45,711.62      32,506.83      23,348.55      14,664.56
                       其他流动资产              3,209.24       2,171.21       1,090.16       1,704.09
                           流动资产合计               109,259.04      82,389.63      90,249.10      43,979.84
                           非流动资产:
                           可供出售金融资产                   -             -         67.25         67.25
                       长期股权投资              1,148.88       1,116.39       1,042.79        206.70
                       其他非流动金融资产       16,908.00       1,517.25             -             -
                           投资性房地产                 1,730.22       1,805.20       1,905.18       2,005.15
                       固定资产                 37,666.54      38,857.10      36,155.48      27,271.12
                       在建工程                 20,192.69       8,181.71       5,549.57       8,653.13
                       无形资产                  5,502.09       3,430.54       2,145.55       2,156.00
                       商誉                       369.13             -             -             -
                       长期待摊费用               826.68        982.36        604.12        556.31
                       递延所得税资产            6,733.68       3,185.85       1,391.49        867.20
                       其他非流动资产            2,584.61       5,098.26       5,304.30       2,298.66
                           非流动资产合计              93,662.52      64,174.66      54,165.74      44,081.52
                           资产总计                   202,921.56     146,564.29     144,414.84      88,061.36
                           流动负债:
                       短期借款                 64,788.71      45,073.18      55,004.57       4,493.31
                       应付票据                        -        454.00        100.00        300.00
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                  项目            2020-09-30    2019-12-31    2018-12-31    2017-12-31
                           应付账款                    14,578.28      17,414.37      12,100.50      11,924.56
                       预收款项                        -          2.96         23.70          8.95
                           合同负债                       443.10             -             -             -
                       应付职工薪酬              1,405.35       1,688.98       1,398.46       1,195.04
                       应交税费                  1,246.51       1,395.29        389.34        650.41
                       其他应付款                 348.75        320.80        133.14        395.52
                     其中:应付利息                -             -         87.01         28.35
                       一年内到期的非流动        2,252.44        500.59       9,000.00             -
                           负债
                           流动负债合计                85,063.13      66,850.17      78,149.70      18,967.78
                           非流动负债:
                       长期借款                  3,784.82       3,785.34       1,500.00       9,000.00
                       长期应付款                 608.00        608.00        608.00        608.00
                       递延收益                  6,214.92       5,859.80       2,369.31       2,655.42
                       递延所得税负债            1,671.02        436.74        200.78         35.11
                           非流动负债合计              12,278.76      10,689.88       4,678.09      12,298.54
                           负债合计                    97,341.89      77,540.05      82,827.79      31,266.32
                           所有者权益:
                       股本                     22,425.19      21,876.00      21,876.00      21,876.00
                       资本公积                 46,123.62      20,576.94      18,875.16      18,875.16
                       其他综合收益               171.38        183.46        118.06         -7.27
                       盈余公积                  3,124.06       3,124.06       2,328.17       1,638.97
                       未分配利润               32,184.89      22,502.19      18,148.29      14,116.05
                           归属于母公司所有者权益     104,029.13      68,262.64      61,345.67      56,498.90
                           合计
                       少数股东权益              1,550.54        761.60        241.38        296.13
                           所有者权益合计             105,579.67      69,024.24      61,587.05      56,795.03
                           负债和所有者权益总计       202,921.56     146,564.29     144,414.84      88,061.36
    
    
    2、母公司资产负债表
    
    单位:万元
    
                  项目            2020-09-30    2019-12-31    2018-12-31    2017-12-31
                           流动资产:
                       货币资金                 14,804.62      17,857.31      48,152.78      11,408.72
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                  项目            2020-09-30    2019-12-31    2018-12-31    2017-12-31
                       应收票据                        -             -        380.89        476.79
                       应收账款                 35,975.90      25,345.42      13,976.33      12,128.06
                           应收款项融资                   501.56        226.30             -             -
                       预付款项                   979.93        780.57        560.75        415.98
                       其他应收款               16,080.00       7,965.41       2,927.12         38.80
                       存货                     34,782.47      26,385.83      21,409.49      14,058.24
                       其他流动资产               813.88        256.32        110.65       1,306.14
                           流动资产合计               103,938.36      78,817.16      87,518.00      39,832.72
                           非流动资产:
                           可供出售金融资产                   -             -         67.25         67.25
                       长期股权投资             30,124.27      20,057.36      13,625.83       9,726.44
                       其他非流动金融资产       16,908.00       1,517.25             -             -
                           投资性房地产                 2,502.63       2,605.46       2,742.56       2,879.67
                       固定资产                 30,004.89      31,567.53      29,934.26      24,974.27
                       在建工程                 16,055.39       7,847.08       4,055.04       5,857.21
                       无形资产                  1,375.78       1,456.35       1,418.62       1,413.06
                       长期待摊费用               722.01        845.05        439.61        523.13
                       递延所得税资产            4,394.53       1,646.59        660.49        604.12
                       其他非流动资产            1,162.41       5,087.47       4,933.80       1,824.35
                           非流动资产合计             103,249.91      72,630.15      57,877.47      47,869.50
                           资产总计                   207,188.27     151,447.31     145,395.48      87,702.23
                           流动负债:
                       短期借款                 64,788.71      44,982.84      55,004.57       4,493.31
                       应付票据                        -        454.00        100.00        300.00
                           应付账款                    15,126.26      17,714.39      12,229.94      11,211.81
                       预收款项                        -       5,495.00       2,903.37       1,682.70
                           合同负债                     5,818.68             -             -             -
                       应付职工薪酬              1,102.45       1,341.78       1,251.20       1,146.31
                       应交税费                  1,067.07       1,222.51        311.86        578.27
                       其他应付款                 889.03        391.39         92.45        386.02
                     其中:应付利息                -             -         84.39         27.70
                       一年内到期的非流动        2,002.14             -       8,500.00             -
                           负债
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                  项目            2020-09-30    2019-12-31    2018-12-31    2017-12-31
                           流动负债合计                90,794.34      71,601.91      80,393.39      19,798.42
                           非流动负债:
                       长期借款                  2,783.63       2,874.50             -       8,500.00
                       递延收益                  5,061.70       4,734.07       1,392.26       1,683.38
                       递延所得税负债            1,499.61        376.55        156.87             -
                           非流动负债合计               9,344.94       7,985.12       1,549.13      10,183.38
                           负债合计                   100,139.28      79,587.02      81,942.52      29,981.80
                           所有者权益:
                       股本                     22,425.19      21,876.00      21,876.00      21,876.00
                       资本公积                 45,763.28      20,655.06      18,937.83      18,937.83
                       盈余公积                  3,124.06       3,124.06       2,328.17       1,638.97
                       未分配利润               35,736.46      26,205.17      20,310.96      15,267.62
                           所有者权益合计             107,048.99      71,860.29      63,452.96      57,720.43
                           负债和所有者权益总计       207,188.27     151,447.31     145,395.48      87,702.23
    
    
    (二)利润表
    
    1、合并利润表
    
    单位:万元
    
                  项目              2020年       2019年度      2018年度     2017年度
        1-9月
                            一、营业总收入              84,512.29      82,496.48      64,968.32     55,002.57
                        其中:营业收入           84,512.29      82,496.48      64,968.32     55,002.57
                            二、营业总成本              76,375.32      78,447.95      59,763.61      48,911.51
                        其中:营业成本           58,020.01      56,872.40      45,739.89     37,592.67
                        税金及附加                 562.59        489.06        304.11        359.46
                        销售费用                  4,825.37       5,329.57       4,390.56      3,324.41
                        管理费用                  5,863.64       8,188.03       4,171.31      3,198.47
                        研发费用                  5,001.57       5,974.24       4,657.52      3,249.49
                        财务费用                  2,102.14       1,594.66        500.23       1,187.01
                        其中:利息费用            1,501.28       2,239.82       1,181.81        768.40
                  利息收入             136.52        267.95        144.49         49.88
                            加:其他收益                   477.59       3,346.69       1,242.50      1,582.65
                            投资收益(损失以“-”号         32.50        312.90       -274.43       -158.31
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                  项目              2020年       2019年度      2018年度     2017年度
        1-9月
                            填列)
                        其中:对联营企业和合        32.50         73.59       -163.90       -158.31
                            营企业的投资收益
                            公允价值变动收益(损失以     5,190.75             -             -             -
                            “-”号填列)
                            信用减值损失(损失以          -361.34       -430.76             -             -
                            “-”号填列)
                            资产减值损失(损失以         -1,642.74       -836.16       -678.53       -389.02
                            “-”号填列)
                            资产处置收益(损失以             3.44          -1.98          0.98         -0.03
                            “-”号填列)
                            三、营业利润(亏损以“-”    11,837.17      6,439.22       5,495.23      7,126.35
                            号填列)
                            加:营业外收入                 428.48         85.05        734.65        163.55
                            减:营业外支出                 125.13         26.86        131.11        164.18
                            四、利润总额(亏损总额以    12,140.51       6,497.41       6,098.77      7,125.72
                            “-”号填列)
                            减:所得税费用               1,333.04        122.80        273.59        766.41
                            五、净利润(净亏损以“-”    10,807.48       6,374.61       5,825.18      6,359.30
                            号填列)
                            (一)按经营持续性分类
                            1.持续经营净利润             10,807.48       6,374.61       5,825.18      6,359.30
                            2.终止经营净利润                    -             -             -             -
                            (二)按所有权归属分类
                            1.归属于母公司所有者的       10,995.22       6,418.60       5,880.86      6,403.46
                            净利润
                            2.少数股东损益                 -187.75        -43.99        -55.68        -44.15
                            六、其他综合收益的税后净       -12.31         65.57        126.27        -25.78
                            额
                            归属母公司所有者的其他         -12.07         65.39        125.34        -24.15
                            综合收益的税后净额
                            归属于少数股东的其他综          -0.23          0.18          0.93         -1.63
                            合收益的税后净额
                            七、综合收益总额            10,795.17       6,440.18       5,951.44      6,333.52
                            归属于母公司所有者的综      10,983.15       6,483.99       6,006.20      6,379.31
                            合收益总额
                            归属于少数股东的综合收        -187.98        -43.81        -54.75        -45.78
                            益总额
                            八、每股收益(元)
                            (一)基本每股收益               0.50          0.29          0.27          0.33
                            (二)稀释每股收益               0.49          0.29          0.27          0.33
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    2、母公司利润表
    
    单位:万元
    
                  项目              2020年       2019年度      2018年度     2017年度
        1-9月
                            一、营业收入                83,957.49      85,125.57      63,960.52     54,002.08
                        减:营业成本             60,929.26      61,359.68      45,361.21     37,069.68
                        税金及附加                 499.88        405.61        292.62        348.59
                        销售费用                  4,209.37       4,784.99       4,038.26      3,197.53
                        管理费用                  4,202.64       6,148.61       3,274.81      2,934.33
                        研发费用                  3,688.25       4,417.34       3,741.83      2,989.46
                        财务费用                  1,924.21       1,452.32        431.77       1,200.63
                        其中:利息费用            1,431.19       2,159.34       1,152.83        768.40
                  利息收入             129.25        260.76        135.82         41.55
                            加:其他收益                   322.37       3,186.63       1,102.41      1,537.15
                            投资收益(损失以“-”号         32.50        595.81        -68.84         39.89
                            填列)
                        其中:对联营企业和合        32.50         73.59       -163.90       -158.31
                            营企业的投资收益
                            公允价值变动收益(损失以     5,190.75             -             -             -
                            “-”号填列)
                            信用减值损失(损失以          -501.60       -922.08             -             -
                            “-”号填列)
                            资产减值损失(损失以         -1,474.55       -792.86       -833.26       -361.58
                            “-”号填列)
                            资产处置收益(损失以             8.67        149.57          1.21          2.65
                            “-”号填列)
                            二、营业利润(亏损以“-”    12,082.03       8,774.08       7,021.55      7,479.98
                            号填列)
                            加:营业外收入                 413.93         79.75        734.17        143.55
                            减:营业外支出                 186.56         21.35        131.04        164.11
                            三、利润总额(亏损总额以    12,309.39       8,832.48       7,624.68      7,459.42
                            “-”号填列)
                            减:所得税费用               1,465.58        873.57        732.72        920.35
                            四、净利润(净亏损以“-”    10,843.81       7,958.91       6,891.96      6,539.07
                            号填列)
                            (一)持续经营净利润        10,843.81       7,958.91       6,891.96      6,539.07
                            五、其他综合收益的税后净           -             -             -             -
                            额
                            七、综合收益总额            10,843.81       7,958.91       6,891.96      6,539.07
                            八、每股收益(元)
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                  项目              2020年       2019年度      2018年度     2017年度
        1-9月
                            (一)基本每股收益               0.49          0.36          0.32          0.34
                            (二)稀释每股收益               0.48          0.36          0.32          0.34
    
    
    (三)现金流量表
    
    1、合并现金流量表
    
    单位:万元
    
                  项目              2020年       2019年度      2018年度     2017年度
        1-9月
                            一、经营活动产生的现金流
                            量:
                        销售商品、提供劳务收     76,704.64      75,235.05      64,571.09     52,177.86
                            到的现金
                        收到的税费返还            3,055.33       2,920.03       3,122.07         72.64
                        收到其他与经营活动        2,187.32       7,529.77       1,916.34      1,338.08
                            有关的现金
                            经营活动现金流入小计        81,947.30      85,684.84      69,609.50     53,588.57
                        购买商品、接受劳务支     69,428.48      54,807.75      51,107.78     35,100.69
                            付的现金
                        支付给职工以及为职        7,906.24       9,305.38       8,014.62      6,452.75
                            工支付的现金
                        支付的各项税费            3,049.72       1,705.53       1,689.16      1,963.15
                        支付其他与经营活动       11,124.19     10,403.32       8,285.44      6,109.74
                            有关的现金
                            经营活动现金流出小计        91,508.63      76,221.97      69,097.00     49,626.34
                            经营活动产生的现金流量       -9,561.33       9,462.87        512.50       3,962.23
                            净额
                            二、投资活动产生的现金流
                            量:
                        收回投资收到的现金              -      12,739.31             -             -
                        取得投资收益收到的              -             -             -             -
                            现金
                        处置固定资产、无形资
                            产和其他长期资产收回的         659.84        173.16          2.69          0.19
                            现金净额
                        收到其他与投资活动          13.98             -             -       1,073.03
                            有关的现金
                            投资活动现金流入小计           673.82      12,912.47          2.69       1,073.22
                        购建固定资产、无形资
                            产和其他长期资产支付的      13,068.11      14,814.11     12,572.65     12,994.70
                            现金
                        投资支付的现金           18,200.00      13,950.00       1,110.53             -
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                  项目              2020年       2019年度      2018年度     2017年度
        1-9月
                            投资活动现金流出小计        31,268.11      28,764.11     13,683.18     12,994.70
                            投资活动产生的现金流量      -30,594.30     -15,851.64     -13,680.49     -11,921.48
                            净额
                            三、筹资活动产生的现金流
                            量:
                        吸收投资收到的现金       19,315.80        522.71             -      23,223.33
                        其中:子公司吸收少数            -        522.71             -        300.00
                            股东投资收到的现金
                        取得借款收到的现金       83,705.56      82,901.55      96,065.87     28,019.29
                            筹资活动现金流入小计       103,021.36      83,424.26      96,065.87     51,242.62
                        偿还债务支付的现金       62,715.65      99,320.88      44,450.41     34,544.21
                        分配股利、利润或偿付      3,002.63       3,618.45       2,378.34        790.19
                            利息支付的现金
                        其中:子公司支付给少            -             -             -             -
                            数股东的股利、利润
                        支付其他与筹资活动              -             -             -       1,392.87
                            有关的现金
                            筹资活动现金流出小计        65,718.28     102,939.33      46,828.76     36,727.27
                            筹资活动产生的现金流量      37,303.07     -19,515.07      49,237.11     14,515.35
                            净额
                            四、汇率变动对现金及现金      -242.18        225.54        501.81       -310.88
                            等价物的影响
                            五、现金及现金等价物净增     -3,094.73     -25,678.30      36,570.94      6,245.22
                            加额
                        加:期初现金及现金等     24,885.01      50,563.31      13,992.37      7,747.15
                            价物余额
                            六、期末现金及现金等价物    21,790.28      24,885.01      50,563.31     13,992.37
                            余额
    
    
    2、母公司现金流量表
    
    单位:万元
    
                  项目              2020年       2019年度      2018年度     2017年度
        1-9月
                            一、经营活动产生的现金流
                            量:
                        销售商品、提供劳务收     73,430.81      75,769.48      63,586.64     51,694.28
                            到的现金
                        收到的税费返还            1,562.73       1,882.89       2,921.29         68.49
                        收到其他与经营活动        2,042.64       7,270.35       1,694.09      1,344.19
                            有关的现金
                            经营活动现金流入小计        77,036.18      84,922.73      68,202.03     53,106.96
                        购买商品、接受劳务支     70,335.55      56,809.47      48,424.35     34,629.16
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                  项目              2020年       2019年度      2018年度     2017年度
        1-9月
                            付的现金
                        支付给职工以及为职        5,757.29       6,916.36       7,193.30      6,177.86
                            工支付的现金
                        支付的各项税费            2,913.98       1,584.19       1,682.93      1,907.63
                        支付其他与经营活动        8,566.75       8,413.89       7,075.30      5,848.16
                            有关的现金
                            经营活动现金流出小计        87,573.55      73,723.91      64,375.88     48,562.80
                            经营活动产生的现金流量      -10,537.37      11,198.82      3,826.14      4,544.16
                            净额
                            二、投资活动产生的现金流
                            量:
                        收回投资收到的现金              -      12,739.31             -             -
                        取得投资收益收到的         279.05        205.90             -        198.20
                            现金
                        处置固定资产、无形资
                            产和其他长期资产收回的          22.60         80.15         23.92       2,930.62
                            现金净额
                        收到其他与投资活动       61,749.21      61,770.73      46,475.00        423.03
                            有关的现金
                            投资活动现金流入小计        62,050.86      74,796.09      46,498.92      3,551.85
                        购建固定资产、无形资
                            产和其他长期资产支付的       5,091.65       9,447.20       8,415.06     10,789.55
                            现金
                        投资支付的现金           28,100.00      20,080.00       4,173.83      6,466.96
                            支付其他与投资活动有关      59,734.84      66,855.43      49,206.20        100.00
                            的现金
                            投资活动现金流出小计        92,926.49      96,382.63      61,795.09     17,356.51
                            投资活动产生的现金流量      -30,875.63     -21,586.54     -15,296.17     -13,804.66
                            净额
                            三、筹资活动产生的现金流
                            量:
                        吸收投资收到的现金       19,315.80             -             -      22,923.33
                        取得借款收到的现金       83,705.56      82,901.55      94,565.87     27,519.29
                            收到其他与筹资活动有关       2,090.00             -             -       3,950.00
                            的现金
                            筹资活动现金流入小计        105,111.36     82,901.55      94,565.87     54,392.62
                        偿还债务支付的现金       61,965.65      98,820.88      44,450.41     34,544.21
                        分配股利、利润或偿付      2,932.25       3,537.13       2,315.17        772.61
                            利息支付的现金
                        支付其他与筹资活动        1,500.00             -             -       5,157.27
                            有关的现金
                            筹资活动现金流出小计        66,397.90     102,358.02      46,765.58     40,474.09
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                  项目              2020年       2019年度      2018年度     2017年度
        1-9月
                            筹资活动产生的现金流量      38,713.46     -19,456.46      47,800.29     13,918.53
                            净额
                            四、汇率变动对现金及现金      -231.70        194.63        398.92       -281.19
                            等价物的影响
                            五、现金及现金等价物净增     -2,931.24     -29,649.56      36,729.18      4,376.84
                            加额
                        加:期初现金及现金等     17,675.71      47,325.27      10,596.09      6,219.25
                            价物余额
                            六、期末现金及现金等价物    14,744.47      17,675.71      47,325.27     10,596.09
                            余额
    
    
    三、合并财务报表变化说明
    
    (一)2020年1-9月合并范围的变化情况
    
                           公司名称                   变动方向        取得方式或处置方式
                                     贵州省钛材料研发中心有限公司          增加         非同一控制下企业合并
                                    武汉江丰材料研究院有限公司           增加            新设全资子公司
                                    上海睿昇半导体科技有限公司           增加            新设控股子公司
                                    上海江丰半导体技术有限公司           增加            新设全资子公司
                                   江西江丰特种材料有限公司            增加            新设全资子公司
    
    
    (二)2019年度合并范围的变化情况
    
                           公司名称                   变动方向        取得方式或处置方式
                                   广东江丰电子材料有限公司            增加            新设全资子公司
                                     宁波江丰复合材料科技有限公司          增加            新设控股子公司
                                   北京江丰电子材料有限公司            增加            新设全资子公司
                                   湖南江丰电子材料有限公司            增加            新设全资子公司
                                   武汉江丰电子材料有限公司            增加            新设全资子公司
                                   宁波江丰芯创科技有限公司            增加            新设控股子公司
                                     台湾江丰电子材料股份有限公司          增加            新设控股子公司
    
    
    (三)2018年度合并范围的变化情况
    
                           公司名称                   变动方向        取得方式或处置方式
                                 KFMIJAPAN 株式会社               增加            新设全资子公司
                                     上海江丰平芯电子科技有限公司          增加            新设控股子公司
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    宁波江丰粉末冶金有限公司 增加 新设控股子公司
    
    (四)2017年度合并范围的变化情况
    
    公司2017年度合并范围未发生变化。
    
    四、最近三年一期的财务指标及非经常性损益明细表
    
    (一)主要财务指标
    
                   项目              2020-09-30    2019-12-31    2018-12-31    2017-12-31
                              流动比率(倍)                    1.28         1.23          1.15          2.32
                              速动比率(倍)                    0.75         0.75          0.86          1.55
                              资产负债率(合并)              47.97%      52.91%       57.35%       35.51%
                              资产负债率(母公司)            48.33%      52.55%       56.36%       34.19%
                   项目            2020年1-9月    2019年度     2018年度     2017年度
                              应收账款周转率(次)              4.84         4.86          5.22          5.30
                              存货周转率(次)                  1.97         2.04          2.41          2.79
                              总资产周转率(次)                0.64         0.57          0.56          0.72
                              每股经营活动现金净流量(元        -0.43         0.43          0.02          0.18
                              /股)
                              每股净现金流量(元/股)           -0.14        -1.17          1.67          0.29
                              研发费用占营业收入的比重         5.92%       7.24%        7.17%        5.91%
    
    
    注:(1)2020年1-9月的周转率指标为年化数据;
    
    (2)流动比率=流动资产/流动负债;
    
    (3)速动比率=(流动资产-存货)/流动负债;
    
    (4)资产负债率=负债总额/资产总额;
    
    (5)应收账款周转率=营业收入/应收账款平均账面余额;
    
    (6)存货周转率=营业成本/存货平均账面余额;
    
    (7)总资产周转率=营业收入/平均资产总额;
    
    (8)每股经营活动现金净流量=经营活动产生的现金流量净额/期末普通股股份总数;
    
    (9)每股净现金流量=全年现金流量净额/期末股本总额;
    
    (10)研发费用占营业收入的比重=研发费用/营业收入。
    
    (二)公司最近三年一期的净资产收益率和每股收益
    
             年度                 项目              加权平均净  基本每股收  稀释每股收
                                   资产收益率   益(元)    益(元)
              2020年     归属于公司普通股股东的净利润      16.81%        0.50        0.49
             1-9月      扣除非经常性损益后归属于公司       9.08%        0.27        0.26
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
             年度                 项目              加权平均净  基本每股收  稀释每股收
                                   资产收益率   益(元)    益(元)
     普通股股东的净利润
     归属于公司普通股股东的净利润       9.95%        0.29        0.29
               2019年度    扣除非经常性损益后归属于公司
     普通股股东的净利润                5.23%        0.15        0.15
     归属于公司普通股股东的净利润       9.98%        0.27        0.27
               2018年度    扣除非经常性损益后归属于公司
     普通股股东的净利润                7.51%        0.20        0.20
     归属于公司普通股股东的净利润      14.98%        0.33        0.33
               2017年度    扣除非经常性损益后归属于公司
     普通股股东的净利润               11.86%        0.26        0.26
    
    
    (三)非经常性损益明细表
    
    单位:万元
    
                     项目                 2020年       2019        2018        2017
        1-9月       年度        年度        年度
                                  非流动资产处置损益                    3.44       231.70        0.95        -0.11
                                  计入当期损益的政府补助              904.95     3,430.89     1,975.62     1,746.20
                                  除同公司正常经营业务相关的有
                                  效套期保值业务外,持有交易性金
                                  融资产、交易性金融负债产生的公    5,190.75           -      -110.53           -
                                  允价值变动损益,以及处置交易性
                                  金融资产、交易性金融负债和可供
                                  出售金融资产取得的投资收益
                                  除上述各项之外的其他营业外收       -123.83       -20.38      -129.47      -164.02
                                  入和支出
                     小计                  5,975.31     3,642.21     1,736.57     1,582.07
                                  减:所得税影响额                    903.13      582.82       272.01       242.16
                                  少数股东权益影响额(税后)           13.46       17.23        7.33         3.86
                     合计                  5,058.72     3,042.16     1,457.23     1,336.05
    
    
    五、会计政策和会计估计变更以及会计差错更正
    
    (一)会计政策变更
    
    报告期内,公司会计政策变更情况如下:
    
    1、2017年度会计政策变更情况
    
    (1)会计政策变更的内容和原因宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    2017年5月10日,财政部印发了《关于印发修订<企业会计准则第16号—政府补助>的通知》(财会〔2017〕15号),要求自2017年6月12日起在所有执行企业会计准则的企业范围内施行。公司已全部执行修订后的《企业会计准则第16号—政府补助》。公司已根据新准则要求,对2017年1月1日至该准则实施之间发生的政府补助金额进行了调整。对于2017年1月1日前发生的交易,不予追溯调整,对于2017年财务报表中可比期间的财务报表也不予追溯调整;2017年4月28日,财政部公布了修订后的《企业会计准则第42号——持有待售的非流动资产、处置组和终止经营》,该准则修订自2017年5月28日起施行。对于本准则施行日存在的持有待售的非流动资产、处置组和终止经营,应当采用未来适用法处理。在利润表中新增“资产处置收益”项目,将部分原列示为“营业外收入”及“营业外支出”的资产处置损益重分类至“资产处置收益”项目。比较数据相应调整。在利润表中分别列示“持续经营净利润”和“终止经营净利润”。比较数据相应调整。
    
    (2)受影响的报表项目名称和金额
    
    本年度将在“营业外收入”中核算的政府补助调整列报至利润表“其他收益”,调增“其他收益”本期金额1,582.65万元。本年度将资产处置损益调整列报至利润表“资产处置收益”,调增“资产处置收益”本期金额0.03万元,上期金额0.06万元。
    
    2、2018年度会计政策变更情况
    
    (1)会计政策变更的内容和原因
    
    公司根据财政部《关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知》(财会[2018]15号)文件中规定的“适用于尚未执行新金融准则和新收入准则的企业”财务报表格式编制了2018年财务报表格式,并采用追溯调整法变更了2017年财务报表列报格式。
    
    (2)受影响的报表项目名称和金额
    
    公司本次对财务报表格式进行调整依据财政部文件规定执行,仅影响财务报表的项目列报,对集团2018年度资产总额、负债总额、净利润和现金流量等无宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)影响。本年度将“应收票据”和“应收账款”合并列示为“应收票据及应收账款”,调整本期金额13,457.38万元,上期金额12,293.27元。本年度将“应付票据”和“应付账款”合并列示为“应付票据及应付账款”,调整本期金额12,200.50万元,上期调整12,224.56万元。本年度将“应付利息”和“应付股利”并入“其他应付款”列示,调增“其他应付款”本期金额87.01万元,上期金额28.35万元;本年度将“专项应付款”并入“长期应付款”列示,调增“长期应付款”本期金额608.00万元,上期金额608.00万元。本年度将原在管理费用中核算的研发费用调整至利润表“研发费用”列示,调减“管理费用”本期金额4,657.52万元,上期调整3,249.49万元。
    
    3、2019年度会计政策变更情况
    
    (1)会计政策变更的内容和原因
    
    ①财政部于2019年4月30日发布《关于修订印发2019年度一般企业财务报表格式的通知》(财会〔2019〕6号),公司根据要求编制了2019年度的财务报表,并采用追溯调整法调整了对比期财务报表相关列报。对比期财务状况、经营成果、现金流量及股东权益未产生影响。
    
    ②财政部于2017年3月31日修订发布了《企业会计准则第22号—金融工具确认和计量》,于2017年5月2日修订发布了《企业会计准则第37号—金融工具列报》,公司按照新金融工具准则的要求进行衔接调整:涉及前期比较财务报表数据与金融工具准则要求不一致的,公司不进行调整。金融工具原账面价值和在新金融工具准则施行日的新账面价值之间的差额,计入2019年1月1日的留存收益或其他综合收益。
    
    ③财政部于2019年5月9日修订发布了《企业会计准则第7号—非货币性资产交换》,根据要求,公司对2019年1月1日至执行日之间发生的非货币性资产交换,根据本准则进行调整,对2019年1月1日之前发生的非货币性资产交换,不进行追溯调整,公司于2019年6月10日起执行本准则。
    
    ④财政部于2019年5月16日修订发布了《企业会计准则第12号—债务重组》,根据要求,公司对2019年1月1日至执行日之间发生的债务重组,根据本宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)准则进行调整,对2019年1月1日之前发生的债务重组,不进行追溯调整,公司于2019年6月17日起执行本准则。
    
    (2)执行新金融工具准则主要调整情况
    
    ①合并资产负债表
    
    单位:万元
    
                    项目                2018-12-31        2019-01-01         调整数
                               流动资产:
                               应收票据                              380.89                -           -380.89
                               应收款项融资                               -            380.89           380.89
                               流动资产合计                        90,249.10         90,249.10                -
                               非流动资产:
                               可供出售金融资产                       67.25                -            -67.25
                               其他非流动金融资产                         -             67.25            67.25
                               非流动资产合计                      54,165.74         54,165.74                -
                               资产总计                           144,414.84        144,414.84                -
    
    
    ②母公司资产负债表
    
    单位:万元
    
                    项目                2018-12-31        2019-01-01         调整数
                               流动资产:
                               应收票据                             380.89                -           -380.89
                               应收款项融资                              -            380.89            380.89
                               流动资产合计                       87,518.00         87,518.00                -
                               非流动资产:
                               可供出售金融资产                      67.25                -            -67.25
                               其他非流动金融资产                        -             67.25             67.25
                               非流动资产合计                     57,877.47         57,877.47                -
                               资产总计                          145,395.48        145,395.48                -
    
    
    4、2020年1-9月会计政策变更情况
    
    (1)会计政策变更的内容和原因
    
    ①2017年7月5日,财政部修订并发布了《企业会计准则第14号—收入》宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)(以下简称“新收入准则”),并要求在境内外同时上市的企业以及在境外上市并采用国际财务报告准则或企业会计准则编制财务报表的企业,自2018年1月1日起施行;其他境内上市企业,自2020年1月1日起施行;执行企业会计准则的非上市企业,自2021年1月1日起施行。
    
    ②2019年12月10日,财政部下发了关于印发《企业会计准则解释第13号的通知》(财会[2019]21号),《企业会计准则解释第13号》主要明确了:(1)关于企业与其所属企业集团其他成员企业等相关的关联方判断;(2)以及关于企业合并中取得的经营活动或资产的组合是否构成业务的判断。
    
    (2)执行新收入准则主要调整情况
    
    ①合并资产负债表
    
    单位:万元
    
                    项目                2018-12-31        2019-01-01         调整数
                               流动负债:
                               预收款项                               2.96                -             -2.96
                               合同负债                                  -              2.96              2.96
                               流动负债合计                       66,850.17         66,850.17                -
    
    
    ②母公司资产负债表
    
    单位:万元
    
                    项目                2018-12-31        2019-01-01         调整数
                               流动负债:
                               预收款项                            5,495.00                -          -5,495.00
                               合同负债                                  -          5,495.00          5,495.00
                               流动负债合计                       71,601.91         71,601.91                -
    
    
    (二)会计估计变更
    
    报告期内,公司不存在重大的会计估计变更事项。
    
    (三)会计差错更正
    
    报告期内,公司不存在重大的会计差错更正事项。宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)六、财务状况分析
    
    公司管理层对公司的财务状况、盈利能力、现金流量等作了简要的分析。公司董事会提请投资者注意,以下讨论与分析应结合公司经审计的财务报告和本募集说明书披露的其它信息一并阅读。如无特别说明,本节引用的2017年度、2018年度和2019年度财务数据均摘自公司经审计的年度财务报表,2020年1-9月财务数据摘自公司2020年第三季度报告。
    
    (一)资产构成分析
    
    报告期各期末,公司资产结构如下:
    
    单位:万元
    
          项目      2020-09-30         2019-12-31         2018-12-31        2017-12-31
       金额     占比     金额     占比     金额     占比     金额     占比
          流动  109,259.04  53.84%  82,389.63  56.21%  90,249.10  62.49% 43,979.84  49.94%
          资产
           非流动  93,662.52  46.16%  64,174.66  43.79%  54,165.74  37.51% 44,081.52  50.06%
          资产
           总资产 202,921.56 100.00% 146,564.29 100.00% 144,414.84 100.00% 88,061.36 100.00%
    
    
    报告期各期末,公司资产总额分别为 88,061.36 万元、144,414.84 万元、146,564.29万元和202,921.56万元。报告期内,公司自身业务规模逐渐扩大,经营积累逐渐增加,总资产规模呈稳步上升趋势。
    
    报告期各期末,公司的流动资产分别为 43,979.84 万元、90,249.10 万元、82,389.63 万元和 109,259.04 万元,占总资产比例 49.94%、62.49%、56.21%和53.84%。公司的非流动资产分别为 44,081.52 万元、54,165.74 万元、64,174.66万元和93,662.52万元,占总资产比例 50.06%、37.51%、43.79%和46.16%。2018年末较2017年末,流动资产占总资产比例提升主要系期末公司增加银行借款货币资金增加所致。2019年末较2018年末,流动资产占总资产比例下降主要系期末公司归还银行借款使得货币资金减少所致。2020年9月末较2019年末相比,流动资产占总资产比例无明显变化。报告期内,公司的经营情况未发生重大变化,资产结构整体稳定。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (二)流动资产
    
    报告期各期末,公司流动资产分别为 43,979.84 万元、90,249.10 万元、82,389.63万元和109,259.04万元,占各期末总资产的比例分别为49.94%、62.49%、56.21%和 53.84%。公司流动资产主要由货币资金、应收账款、存货构成。报告
    
    期各期末,上述资产合计占公司流动资产的比例分别为93.87%、97.31%、95.25%
    
    和85.44%。报告期各期末,公司流动资产构成如下:
    
    单位:万元
    
          项目      2020-09-30        2019-12-31        2018-12-31        2017-12-31
       金额     占比     金额     占比     金额     占比     金额     占比
          货币    21,909.88  20.05% 25,067.88  30.43% 51,392.06  56.94% 14,805.00  33.66%
          资金
          应收           -        -        -        -   380.89   0.42%   476.79   1.08%
          票据
          应收    25,724.26  23.54% 20,900.42  25.37% 13,076.49  14.49% 11,816.48  26.87%
          账款
           应收款     501.56   0.46%   238.86   0.29%        -        -        -        -
           项融资
          预付     1,569.43   1.44%  1,138.09   1.38%   729.27   0.81%   452.67   1.03%
          款项
           其他应   10,633.04   9.73%   366.34   0.44%   231.69   0.26%    60.24   0.14%
          收款
          存货    45,711.62  41.84% 32,506.83  39.46% 23,348.55  25.87% 14,664.56  33.34%
           其他流    3,209.24   2.94%  2,171.21   2.64%  1,090.16   1.21%  1,704.09   3.87%
           动资产
          合计   109,259.04 100.00% 82,389.63 100.00% 90,249.10 100.00% 43,979.84 100.00%
    
    
    1、货币资金
    
    报告期各期末,公司货币资金明细情况如下:
    
    单位:万元
    
          项目       2020-09-30        2019-12-31        2018-12-31        2017-12-31
       金额    占比     金额     占比     金额     占比     金额     占比
          现金        0.34   0.00%     1.52   0.01%     1.56   0.00%     0.76   0.01%
            银行存款 21,848.16  99.72% 24,883.49  99.26% 50,561.75  98.38% 13,991.61  94.51%
            其他货币     61.38   0.28%   182.87   0.73%   828.75   1.61%   812.63   5.49%
          资金
          合计    21,909.88 100.00% 25,067.88 100.00% 51,392.06 100.00% 14,805.00 100.00%
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    报告期各期末,公司货币资金余额分别为14,805.00万元、51,392.06万元、25,067.88万元和21,909.88万元,占流动资产的比例分别为33.66%、56.94%、30.43%和20.05%。2018年末较2017年末相比,货币资金增加36,587.06万元,主要系期末公司增加银行借款所致。2019年末较2018年末相比,货币资金减少26,324.18万元,主要系公司2019年度归还银行借款、购建固定资产及无形资产所致。2020年9月末较2019年末相比,货币资金减少3,158.00万元,主要系公司经营规模扩大支出增加所致。
    
    2、应收账款
    
    报告期各期末,公司应收账款账面价值分别为11,816.48万元、13,076.49万元、20,900.42万元和25,724.26万元,占流动资产的比例分别为26.87%、14.49%、25.37%和 23.54%。报告期各期末,公司应收账款逐期增长主要系公司营业收入规模的持续增加所致。报告期内,公司营业收入分别为55,002.57万元、64,968.32万元、82,496.48万元和84,512.29万元,逐期增加,与应收账款变化趋势保持一致。
    
    ①应收账款周转情况
    
    报告期内,公司应收账款平均周转天数情况如下:
    
    单位:天
    
              项目        2020年1-9月       2019年度        2018年度        2017年度
                  应收账款周转             75.51           75.16           69.93           68.82
              天数
    
    
    注:应收账款周转天数=365天/(营业收入/期初期末应收账款平均账面价值)。其中,2020年1-9月的周转天数是年化后的数据。
    
    由上表可知,报告期各期,公司应收账款周转天数基本稳定在70天左右。报告期内,公司主要客户的信用政策未发生变化,不存在放宽信用政策突击确认收入的情形。
    
    ②应收账款按风险特征坏账准备计提情况
    
    报告期各期末,公司应收账款坏账准备计提具体情况如下:宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    单位:万元
    
              类别         账面余额    占余额比例   坏账准备    计提比例    账面价值
    
    
    2020-09-30
    
                   按组合计提坏账      27,194.90     100.00%      1,470.63     5.41%      25,724.26
                   准备的应收账款
              合计           27,194.90    100.00%      1,470.63     5.41%      25,724.26
    
    
    2019-12-31
    
                   按组合计提坏账      22,067.35     100.00%      1,166.93     5.29%      20,900.42
                   准备的应收账款
              合计           22,067.35    100.00%      1,166.93     5.29%      20,900.42
    
    
    2018-12-31
    
                   按信用风险特征
                   组合计提坏账准      13,819.81     100.00%       743.32     5.38%      13,076.49
                   备的应收账款
              合计           13,819.81    100.00%       743.32     5.38%      13,076.49
    
    
    2017-12-31
    
                   按信用风险特征
                   组合计提坏账准      12,464.16     100.00%       647.68     5.20%      11,816.48
                   备的应收账款
              合计           12,464.16    100.00%       647.68     5.20%      11,816.48
    
    
    注:2019年1月1日起,新金融工具准则实施后,公司按组合法计提坏账准备亦是基于信用风险特征。
    
    公司依据企业会计准则制定了谨慎的坏账准备计提政策,坏账准备计提充分、谨慎。
    
    ③应收账款按账龄组合情况
    
    报告期各期末,公司应收账款按账龄组合的情况如下:
    
    单位:万元
    
                 账龄           账面余额        占比         坏账准备      计提比例
    
    
    2020-09-30
    
                  1年以内             26,800.64        98.46%       1,340.03         5.00%
                 1-2年                 303.01         1.11%          60.60        20.00%
                 2-3年                  42.49         0.16%          21.24        50.00%
                  3年以上                72.78         0.27%          72.78       100.00%
                 合计              27,218.92       100.00%       1,494.66              -
    
    
    2019-12-31
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                 账龄           账面余额        占比         坏账准备      计提比例
                  1年以内             21,938.45        99.42%       1,096.92         5.00%
                 1-2年                  54.83         0.25%          10.97        20.00%
                 2-3年                  30.06         0.14%          15.03        50.00%
                  3年以上                44.02         0.20%          44.02       100.00%
                 合计              22,067.35       100.00%        1,166.93              -
    
    
    2018-12-31
    
                  1年以内             13,681.58        99.00%         684.08         5.00%
                 1-2年                  76.05         0.55%          15.21        20.00%
                 2-3年                  36.31         0.26%          18.15        50.00%
                  3年以上                25.88         0.19%          25.88       100.00%
                 合计              13,819.81       100.00%         743.32              -
    
    
    2017-12-31
    
                  1年以内             12,375.96        99.29%         618.80         5.00%
                 1-2年                  53.85         0.43%          10.77        20.00%
                 2-3年                  32.47         0.26%          16.24        50.00%
                  3年以上                 1.87         0.02%           1.87       100.00%
                 合计              12,464.16       100.00%         647.68              -
    
    
    由上表可知,公司各期末账龄1年以内的应收账款比例均保持98%以上,应收账款质量总体较好,主要因公司的客户大多为国际知名半导体厂商、面板厂商,客户资信情况较好。
    
    ④与同行业上市公司坏账准备计提政策及比例的比较
    
    公司与同行业上市公司均采用单项评估信用风险与组合评估信用风险相结合的坏账准备计提政策。对于按组合法的信用风险评估,公司与同行业上市公司账龄组合计提比例情况比较如下:
    
                项目               本公司         有研新材(注1)     隆华科技(注2)
                  1年以内                    5.00%           0.16-2.46%               5.00%
                1-2年                     20.00%          3.19-21.41%             10.00%
                2-3年                     50.00%         30.20-65.47%             20.00%
                  3年以上                  100.00%        70.00-100.00%       40.00-100.00%
    
    
    注:(1)有研新材按照不同客户群体划分不同组合,计提比例不同。宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (2)隆华科技3-4年计提40%,4-5年计提80%,5年以上计提100%。
    
    (3)同行业上市公司阿石创未披露其按账龄组合法的具体计提比例。
    
    (4)上述同行业上市公司数据均来源于公开披露的年度报告。
    
    由上表可知,公司的应收账款坏账准备计提政策与同行业上市公司相比更为谨慎。
    
    ⑤公司主要应收账款单位及期后回款情况
    
    截至2020年9月末,公司应收账款前五名单位及其期后回款情况如下:
    
    单位:万元
    
                  占应收账             期后回款
                         单位名称                期末余额   款期末余   坏账准备   比例(注)
                  额的比例
                                   台湾积体电路制造股份有限公司       3,371.42     12.40%      168.57   100.00%
                                     深圳市华星光电半导体显示技术有限     1,071.33      3.94%       53.57    70.33%
                       公司
                                    PowerTeamTechnologies(S)PteLtd      1,016.25      3.74%       50.81   100.00%
                                      中芯北方集成电路制造(北京)有限公     930.17      3.42%       46.51   100.00%
                      司
                                  合肥京东方显示技术有限公司          907.30      3.34%       45.37   100.00%
                       合计                    7,296.48    26.83%      364.82    95.64%
    
    
    注:上述期后回款比例统计截止日为2020年12月末。
    
    截至2020年9月末,公司应收账款前五名单位中不存在持有公司5%以上股份的股东欠款。
    
    公司应收账款前五名单位的期后回款情况较好,不存在重大减值风险。公司的主要应收账款方与公司的主要客户能够基本匹配。
    
    3、预付款项
    
    公司预付款项主要是预付与生产经营相关的材料采购、专利代理等款项。报告期各期末,公司预付款项账面余额分别为452.67万元、729.27万元、1,138.09万元和1,569.43万元,金额较小,并随着公司生产经营规模的增加小幅增加。
    
    4、其他应收款
    
    公司其他应收款主要为出口退税和押金、保证金等。报告期各期末,公司其他应收款账面价值分别为60.24万元、231.69万元、366.34万元和10,633.04万宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)元,占流动资产的比例分别为0.14%、0.26%、0.44%和9.73%。
    
    其中,2020年9月末较2019年末相比,公司其他应收款增加10,266.70万元,主要是(1)2020年9月中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司完成当月公司股权激励计划已行权股票的登记并收到行权资金2,338.01万元,但截至本期末公司尚未收到该款项;(2)公司因筹划重大资产重组向共创联盈支付了股权收购款8,000万元,本次重组由于疫情突发因素及国内外市场环境的不确定性等,于2020年9月28日终止。
    
    截至2020年9月末,公司其他应收款账面余额中前五名单位具体情况如下:
    
    单位:万元
    
        期末               占其他应收   坏账
                   名称               余额       账龄    款期末余额   准备    款项性质
                             的比例
                             宁波共创联盈股权投资基金    8,000.00  1年以内        74.77%       -   预付股权
                       (有限合伙)                                                     款
                             中国证券登记结算有限责任    2,338.01  1年以内        21.85%       -   股权激励
                        公司深圳分公司                                                  行权款
                     出口退税              156.04  1年以内         1.46%       -   出口退税
                         MITSUBISHIJISHO
                      PROPERTY             97.29   2-3年          0.91%   48.64     押金
                           MANAGEMENT CO.,LTD
                      员工备用金              23.45  1年以内         0.22%    1.17    员工备
                                                  用金
                   合计             10,614.79                99.21%   49.81
    
    
    注:(1)公司对宁波共创联盈股权投资基金(有限合伙)的应收预付股权款已于 2020年12月28日收回。
    
    (2)公司对中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司的应收股权激励行权款已于2020年10月20日收回。
    
    2020年9月末,公司其他应收账款前五名单位中不存在持有公司5%以上股份的股东欠款。
    
    5、存货
    
    报告期各期末,公司存货账面价值构成情况如下:宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    单位:万元
    
        2020-09-30        2019-12-31        2018-12-31        2017-12-31
          项目      账面     占比     账面     占比     账面     占比     账面     占比
       价值             价值             价值             价值
           原材料  14,758.11  32.29% 12,054.55  37.08%  7,791.00  33.37%  5,431.32  37.04%
           在产品  10,810.41  23.65%  8,554.95  26.32%  4,646.95  19.90%  3,123.55  21.30%
            库存商品  7,488.47  16.38%  6,607.80  20.33%  5,252.52  22.50%  2,502.77  17.07%
            发出商品 12,100.71  26.47%  4,787.46  14.73%  5,646.54  24.18%  3,531.31  24.08%
            委托加工    553.91   1.21%   502.07   1.54%    11.54   0.05%    75.62   0.52%
          物资
          合计    45,711.62 100.00% 32,506.83 100.00% 23,348.55 100.00% 14,664.56 100.00%
    
    
    报告期各期末,公司存货账面价值分别为14,664.56万元、23,348.55万元、32,506.83万元和45,711.62万元,占流动资产的比例分别为33.34%、25.87%、39.46%和41.84%。
    
    报告期各期末,公司存货金额逐期增加,主要原因包括:(1)报告期各期,公司营业收入分别为55,002.57万元、64,968.32万元、82,496.48万元和84,512.29万元,营收规模呈持续增长态势,相应存货增加;(2)2020 年爆发新冠肺炎疫情,而公司的主要原材料部分依赖进口,因此,公司亦战略性增加了原材料储备,2020年9月末公司原材料及在产品的合计金额为25,568.52万元,较2019年末增加4,959.02万元;(3)2020年9月末,公司存货中发出商品的规模较2019年末增加7,313.25万元,主要来自于对台积电和中芯国际的发出商品增加。
    
    报告期各期末,公司存货库龄情况如下:
    
    单位:万元
    
          项目       2020-09-30        2019-12-31        2018-12-31        2017-12-31
       金额    占比     金额     占比     金额     占比     金额     占比
            1年以内  44,802.72  93.05% 31,143.04  91.80% 21,495.42  87.84% 12,870.16  83.05%
           1-2年    1,868.18   3.88%   688.13   2.03%   683.90   2.79%  1,279.35   8.26%
           2-3年      311.83   0.65%   233.90   0.69%  1,143.43   4.67%   379.88   2.45%
            3年以上   1,166.86   2.42%  1,859.27   5.48%  1,147.73   4.69%   967.02   6.24%
          小计    48,149.59 100.00% 33,924.34 100.00% 24,470.48 100.00% 15,496.42 100.00%
            减:跌价  2,437.97          1,417.51          1,121.93            831.86
          准备
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
          合计    45,711.62         32,506.83         23,348.55         14,664.56
    
    
    报告期各期末,公司存货库龄主要在1年以内,占比分别为83.05%、87.84%、91.80%和93.05%。库龄在1年以上的存货主要包括:(1)公司根据订单生产的产品及准备的原材料,但由于客户需求改变或需求延迟尚未发货的产品;(2)由于部分客户订单异常中止,且后续未重新启动生产,导致仓库滞留较多在产品;(3)公司根据以往历史经验、客户需求、未来行业发展状况等情况提前准备的各类原材料,期末库龄较长的材料主要为铝材料,其中3年以上的主要系Al-1%Si材料,该部分已按照重新熔铸的可变现净值对其进行减值测试。公司靶材产品主要由贵金属构成,库龄长短对可变现净值的影响比较小。公司根据期后预计处理方式确定可变现净值计提相应存货跌价准备。
    
    报告期各期末,公司累计存货跌价准备计提的情况如下:
    
    单位:万元
    
      项目                2020-09-30  2019-12-31  2018-12-31  2017-12-31
               本公司       存货跌价准备占       5.06%      4.18%      4.58%      5.37%
     存货余额的比例
               阿石创       存货跌价准备占       3.59%      1.27%      1.17%      1.16%
                   (300706.SZ)   存货余额的比例
                隆华科技      存货跌价准备占       0.90%      1.07%      0.99%      2.33%
                   (300263.SZ)   存货余额的比例
    
    
    注:(1)阿石创、隆华科技2020年第三季报未披露存货跌价准备,此处使用2020年半年报数据计算。
    
    (2)有研新材业务跨越稀土材料、光电材料、高纯-超高纯金属材料、生物医用材料等多个领域,主要产品与本公司在整体上存在较大差异,其存货跌价准备占存货余额的比例不具备可比性,因此未计算其数据。
    
    由上表可知,相较于同行业可比公司,公司期末存货跌价准备计提更为谨慎。
    
    公司存货周转率与同行业可比公司的比较情况参见本节之“六 财务状况分析”之“(八)营运能力分析”。公司整体经营情况良好,存货周转情况良好,不存在重大减值迹象。
    
    6、其他流动资产
    
    报告期各期末,公司其他流动资产主要是待抵扣进项税。报告期各期末,其他流动资产分别为1,704.09万元、1,090.16万元、2,171.21万元和3,209.24万元,宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)占流动资产的比例分别为3.87%、1.21%、2.64%和2.94%,金额较小。
    
    (三)非流动资产
    
    报告期各期末,公司非流动资产构成如下:
    
    单位:万元
    
          项目       2020-09-30        2019-12-31        2018-12-31        2017-12-31
       金额    占比     金额     占比     金额     占比     金额     占比
            可供出售         -        -        -        -    67.25   0.12%    67.25   0.15%
            金融资产
            长期股权  1,148.88   1.23%  1,116.39   1.74%  1,042.79   1.93%   206.70   0.47%
           投资
            其他非流
            动金融资 16,908.00  18.05%  1,517.25   2.36%        -        -        -        -
          产
            投资性房  1,730.22   1.85%  1,805.20   2.81%  1,905.18   3.52%  2,005.15   4.55%
           地产
            固定资产 37,666.54  40.22% 38,857.10  60.55% 36,155.48  66.75% 27,271.12  61.87%
            在建工程 20,192.69  21.56%  8,181.71  12.75%  5,549.57  10.25%  8,653.13  19.63%
            无形资产  5,502.09   5.87%  3,430.54   5.35%  2,145.55   3.96%  2,156.00   4.89%
           商誉     369.13   0.39%        -        -        -        -        -        -
            长期待摊    826.68   0.88%   982.36   1.53%   604.12   1.12%   556.31   1.26%
           费用
            递延所得  6,733.68   7.19%  3,185.85   4.96%  1,391.49   2.57%   867.20   1.97%
           税资产
            其他非流  2,584.61   2.76%  5,098.26   7.94%  5,304.30   9.79%  2,298.66   5.21%
           动资产
           合计   93,662.52 100.00% 64,174.66 100.00% 54,165.74 100.00% 44,081.52 100.00%
    
    
    报告期各期末,公司非流动资产分别为 44,081.52 万元、54,165.74 万元、64,174.66万元及93,662.52万元,公司非流动资产占总资产的比例分别为50.06%、37.51%、43.79%和46.16%。公司非流动资产主要由其他非流动金融资产、固定资产和在建工程构成,上述资产合计占公司非流动资产的比例分别为 81.50%、77.00%、75.66%和79.83%。
    
    1、可供出售金融资产与其他非流动金融资产
    
    根据财政部2017年4月发布的《关于印发修订<企业会计准则第22号——金融工具确认和计量>的通知》(财会〔2017〕7号),公司自2019年1月1日起适用《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》,将非交易性的可供出售宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)权益工具投资指定为以公允价值计量且其变动计入损益的金融资产,原列示可供出售金融资产的投资归入其他非流动金融资产。
    
    报告期各期末,公司可供出售金融资产与其他非流动金融资产的具体构成如下:
    
    单位:万元
    
                       项目                 2020-09-30  2019-12-31  2018-12-31  2017-12-31
                                     北京多维电子材料技术开发与促进中      65.00       65.00       65.00       65.00
                      心
                                     宁波市高科新材料产业技术创新服务       2.25        2.25        2.25        2.25
                       中心
                                     长江先进存储产业创新中心有限责任    1,000.00    1,000.00          -          -
                       公司
                                     宁波梅山保税港区新昊股权投资合伙     300.00      300.00          -          -
                             企业(有限合伙)
                                      宁波沣华智合创业投资合伙企业(有限    350.00      150.00          -          -
                        合伙)
                                      青岛聚源芯星股权投资合伙企业(有限  15,190.75          -          -          -
                        合伙)
                       合计                  16,908.00    1,517.25       67.25       67.25
    
    
    报告期各期末,公司可供出售金融资产及其他非流动金融资产分别为67.25万元、67.25万元、1,517.25万元和16,908.00万元,占非流动资产的比例分别为0.15%、0.12%、2.36%和18.05%。
    
    2019年末较2018年末相比,可供出售金融资产与其他非流动金融资产合计大幅增加主要系公司2019年分别出资1,000.00万元、300.00万元和150.00万元参与设立长江先进存储产业创新中心有限责任公司、宁波梅山保税港区新昊股权投资合伙企业(有限合伙)和宁波沣华智合创业投资合伙企业(有限合伙)所致。
    
    2020年9月末较2019年末相比,其他非流动金融资产大幅增加主要系公司2020年6月出资1亿元认购青岛聚源芯星股权投资合伙企业(有限合伙)的份额并确认公允价值变动收益5,190.75万元所致。
    
    2、长期股权投资
    
    报告期各期末,公司长期股权投资分别为206.70万元、1,042.79万元、1,116.39万元和1,148.88万元,占非流动资产的比例分别为0.47%、1.93%、1.74%和1.23%,宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)具体构成如下:
    
    单位:万元
    
                         被投资单位            2020-09-30   2019-12-31  2018-12-31  2017-12-31
                               宁波创润新材料有限公司          173.09      128.72       42.79      206.70
                            甬商实业有限公司             975.79      987.67     1,000.00           -
                      合计                  1,148.88     1,116.39     1,042.79      206.70
    
    
    宁波创润新材料有限公司成立于 2012年6月。公司于2013年12月支付700.00万元受让宁波创润新材料有限公司700.00万元的出资额,取得出资比例为70%。2015年5月,由于宁波创润新材料有限公司增资750.00万元,公司持有比例降至40%丧失控制权,并采用权益法核算。
    
    宁波甬商实业有限公司成立于2018年11月。公司认缴出资5000.00万元,持有比例为6.25%。公司实际出资1000万元,并采用权益法核算。
    
    3、投资性房地产
    
    报告期各期末,公司投资性房地产金额分别为2,005.15万元、1,905.18万元、1,805.20万元和1,730.22万元,占非流动资产的比例分别为4.55%、3.52%、2.81%和1.85%。投资性房地产主要为出租的房屋及土地,报告期内投资性房地产原值无增减变化,账面价值的变化主要由摊销导致,并且公司经营情况良好,期末不存在减值迹象,未计提减值准备。
    
    4、固定资产
    
    报告期各期末,公司固定资产账面价值构成情况如下:
    
    单位:万元
    
          项目       2020-09-30        2019-12-31        2018-12-31        2017-12-31
       金额    占比     金额     占比     金额     占比     金额     占比
            房屋及建 16,875.70  44.80% 17,645.30  45.41% 18,666.25  51.63% 15,550.76  57.02%
          筑物
            机器设备 13,602.17  36.11% 15,157.93  39.01% 12,989.76  35.93%  9,134.90  33.50%
            运输设备  2,131.08   5.66%   220.28   0.57%   332.72   0.92%   263.21   0.97%
            电子设备  2,222.39   5.90%  2,447.67   6.30%  2,297.05   6.35%  1,663.62   6.10%
           及其他
            固定资产  2,835.19   7.53%  3,385.94   8.71%  1,869.71   5.17%   658.63   2.42%
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
          装修
          合计    37,666.54 100.00% 38,857.10 100.00% 36,155.48 100.00% 27,271.12 100.00%
    
    
    报告期各期末,公司固定资产账面价值分别为27,271.12万元、36,155.48万元、38,857.10万元和37,666.54万元,占非流动资产的比例分别为61.87%、66.75%、60.55%和 40.22%。固定资产主要由房屋及建筑物、机器设备构成,各期末其合
    
    计占固定资产的比例分别为90.52%、87.56%、84.42%和80.91%。
    
    2018年末较2017年末相比,房屋及建筑物和机器设备分别增加3,115.49万元和3,854.86万元,主要系公司实施前次募投项目以及其他扩建产能和规模项目所致。
    
    2019年末较2018年末相比,房屋及建筑物减少1,020.95万元,主要系公司2019年度未新增厂房或其他经营性建筑物,同时机器设备增加2,168.17万元,主要系公司实施前次募投项目以及其他扩建产能和规模项目安装机器设备持续转入固定资产所致。
    
    2020年9月末较2019年末相比,房屋及建筑物和机器设备分别减少769.59万元和1,555.76万元,主要系在建厂房截至期末尚处于建设期,且本期主要购置设备尚处于调试状态未转入固定资产所致。
    
    报告期各期末,固定资产具体类别、折旧、减值准备明细如下:
    
    单位:万元
    
                  项目            2020-09-30    2019-12-31    2018-12-31    2017-12-31
    
    
    一、账面原值
    
                           房屋及建筑物                21,790.17      21,803.02      21,803.02      17,731.95
                           机器设备                    30,657.86      31,394.03      28,102.79      22,994.82
                           运输设备                     2,955.65        617.51        658.57        488.74
                           电子设备及其他               6,131.54       5,427.04       4,597.02       3,371.56
                           固定资产装修                 4,691.46       4,420.81       2,319.12        803.20
    
    
    二、累计折旧
    
                           房屋及建筑物                 4,914.47       4,157.72       3,136.77       2,181.19
                           机器设备                    17,055.70      16,236.11      15,113.04      13,859.91
                           运输设备                       824.57        397.24        325.85        225.53
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                           电子设备及其他               3,909.15       2,979.38       2,299.97       1,707.95
                           固定资产装修                 1,856.27       1,034.87        449.42        144.58
    
    
    三、账面价值
    
                           房屋及建筑物                16,875.70      17,645.30      18,666.25      15,550.76
                           机器设备                    13,602.17      15,157.93      12,989.76       9,134.90
                           运输设备                     2,131.08        220.28        332.72        263.21
                           电子设备及其他               2,222.39       2,447.67       2,297.05       1,663.62
                           固定资产装修                 2,835.19       3,385.94       1,869.71        658.63
                  合计               37,666.54      38,857.10      36,155.48      27,271.12
    
    
    报告期内,公司经营情况良好,固定资产期末不存在减值迹象。
    
    5、在建工程
    
    报告期各期末,公司在建工程构成情况如下:
    
    单位:万元
    
                  项目            2020-09-30    2019-12-31    2018-12-31    2017-12-31
                       在安装机器设备          13,276.38       5,992.37       3,778.33       3,860.11
                       在安装管理软件             88.14         16.33         16.67         41.59
                      其他附属工程            3,239.51       2,132.55       1,754.58       1,966.37
                      三期厂房工程                  -             -             -        984.85
                      合肥厂房工程                  -             -             -       1,672.62
                      马来西亚厂房                  -             -             -        127.59
                      广东江丰厂房            1,190.63         40.46             -             -
                      湖南江丰厂房            2,381.43             -             -             -
                      武汉江丰厂房              16.60             -             -             -
                  合计               20,192.69       8,181.71       5,549.57       8,653.13
    
    
    报告期各期末,公司在建工程分别为8,653.13万元、5,549.57万元、8,181.71万元和20,192.69万元,占非流动资产的比例分别为19.63%、10.25%、12.75%和21.56%。
    
    2018年末较2017年末相比,在建工程减少3,103.56万元主要系公司三期厂房工程及合肥厂房工程完工达到预定使用条件转入固定资产所致。
    
    2019年末较2018年末相比,在建工程增加2,632.14万元主要系公司实施前宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)次募投项目增加较多机器设备所致。
    
    2020年9月末较2019年末相比,在建工程增加12,010.99万元主要系公司购置大型静压设备、子公司广东江丰和湖南江丰建设生产厂房所致。
    
    截至2020年9月末,公司主要在安装机器设备的情况如下:
    
    单位:万元
    
           项目          供应商        合同总金额  2020-09-30    在建进度      预计
                                        余额                   转固时间
             热等静压  四川航空工业川西机     5,664.62     4,400.61  设备调试中   2021-06
           设备      器有限责任公司
             冷等静压  四川航空工业川西机     1,480.60     1,310.27  设备调试中   2021-11
           设备      器有限责任公司
             HIP热等   QuintusTechnologies  722.79(注)    4,848.91  设备调试中   2020-12
            静压机           AB
            合 计                       10,559.79
    
    
    注:该合同约定价款货币单位为美元。
    
    截至2020年9月末,公司在建工程状况良好,期末不存在在建工程减值迹象。
    
    6、无形资产
    
    报告期各期末,公司无形资产账面价值构成情况如下:
    
    单位:万元
    
          项目      2020-09-30         2019-12-31         2018-12-31         2017-12-31
       金额     占比     金额     占比     金额     占比     金额     占比
           土地使  5,262.22   95.64%  3,131.96   91.30%  1,917.01   89.35%  1,963.77   91.08%
          用权
           电脑软   189.19    3.44%   249.82    7.28%   182.51    8.51%   140.66    6.52%
         件
           专利权    50.68    0.92%    48.77    1.42%    46.03    2.15%    51.57    2.39%
          合计   5,502.09  100.00%  3,430.54  100.00%  2,145.55  100.00%  2,156.00  100.00%
    
    
    报告期各期末,公司无形资产账面价值分别为2,156.00万元、2,145.55万元、3,430.54万元和5,502.09万元,占非流动资产的比例分别为4.89%、3.96%、5.35%和5.87%。无形资产主要为土地使用权。2019年末较2018年末,无形资产增加1,284.99万元主要系公司新设子公司广东江丰购置土地所致。2020年9月末较2019年末,无形资产增加2,071.55万元主要系公司新设子公司武汉江丰和湖南宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)江丰购置土地所致。报告期内,公司经营稳定,无形资产期末不存在减值迹象,未计提减值准备。
    
    7、其他非流动资产
    
    报告期各期末,公司其他非流动资产分别为2,298.66万元、5,304.30万元、5,098.26万元和2,584.61万元,占非流动资产的比例分别为5.21%、9.79%、7.94%和2.76%。其他非流动资产主要为预付设备款、工程款。2018年末较2017年末,其他非流动资产增加 3,005.64 万元主要系公司实施前次募投项目及其他扩大产能、规模项目预付设备款、工程款增加所致。2019年末较2018年末,其他非流动资产无重大变化。2020年9月末较2019年末,其他非流动资产减少2,513.65万元主要系公司已开工建设项目采购设备到货转入在建工程所致。
    
    (四)负债构成分析
    
    报告期各期末,公司负债结构如下:
    
    单位:万元
    
          项目      2020-09-30        2019-12-31         2018-12-31         2017-12-31
      金额     占比     金额     占比     金额     占比     金额     占比
           流动负 85,063.13   87.39% 66,850.17   86.21% 78,149.70   94.35% 18,967.78   60.67%
         债
           非流动 12,278.76   12.61% 10,689.88   13.79%  4,678.09    5.65% 12,298.54   39.33%
          负债
           总负债 97,341.89 100.00% 77,540.05 100.00% 82,827.79 100.00% 31,266.32 100.00%
    
    
    报告期各期末,公司总负债分别为31,266.32万元、82,827.79万元、77,540.05万元和97,341.89万元。其中,流动负债分别为18,967.78万元、78,149.70万元、66,850.17万元和85,063.13万元,占总负债比例分别为60.67%、94.35%、86.21%和87.39%,非流动负债分别为12,298.54万元、4,678.09万元、10,689.88万元和12,278.76万元,占总负债比例分别为39.33%、5.65%、13.79%和12.61%。公司负债以流动负债为主。
    
    2018年末较2017年末相比,公司流动负债占总资产比例上升主要系期末公司增加短期银行借款及长期借款转入一年内到期的非流动负债所致。2019 年末较2018年末相比,公司流动负债占总负债比例下降主要系期末公司归还银行借宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)款短期借款及一年内到期的非流动负债减少所致。2020年9月末较2019年末相比,公司流动负债占总负债比例无明显变化。
    
    (五)流动负债
    
    报告期各期末,公司流动负债构成如下:
    
    单位:万元
    
          项目       2020-09-30        2019-12-31        2018-12-31        2017-12-31
       金额    占比     金额     占比     金额     占比     金额     占比
            短期借款 64,788.71  76.17% 45,073.18  67.42% 55,004.57  70.38%  4,493.31  23.69%
            应付票据         -        -   454.00   0.68%   100.00   0.13%   300.00   1.58%
            应付账款 14,578.28  17.14% 17,414.37  26.05% 12,100.50  15.48% 11,924.56  62.87%
            预收款项         -        -     2.96   0.00%    23.70   0.03%     8.95   0.05%
            合同负债    443.10   0.52%        -        -        -        -        -        -
            应付职工  1,405.35   1.65%  1,688.98   2.53%  1,398.46   1.79%  1,195.04   6.30%
           薪酬
            应交税费  1,246.51   1.47%  1,395.29   2.09%   389.34   0.50%   650.41   3.43%
            其他应付    348.75   0.41%   320.80   0.48%   133.14   0.17%   395.52   2.09%
          款
            一年内到
            期的非流  2,252.44   2.65%   500.59   0.75%  9,000.00  11.52%        -        -
           动负债
           合计   85,063.13 100.00% 66,850.17 100.00% 78,149.70 100.00% 18,967.78 100.00%
    
    
    报告期各期末,公司流动负债分别为 18,967.78 万元、78,149.70 万元、66,850.17万元和85,063.13万元,占各期末总资产的比例分别为60.67%、94.35%、86.21%和 87.39%。公司流动负债主要由短期借款、应付账款构成。报告期各期末,上述负债合计占公司流动负债的比例分别为 86.56%、85.87%、93.47%和93.30%。
    
    1、短期借款
    
    报告期各期末,公司短期借款构成情况如下:
    
    单位:万元
    
           项目       2020-09-30        2019-12-31        2018-12-31       2017-12-31
       金额    占比     金额     占比     金额     占比    金额    占比
             抵押借款  14,815.89  22.87% 10,633.28  23.59% 11,300.00  20.54%       -        -
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
             保证借款  7,799.18  12.04% 20,068.50  44.52% 21,335.30  38.79% 2,326.26  51.77%
             信用借款  36,461.20  56.28% 10,927.69  24.24%  6,471.11  11.76%       -        -
             质押兼保   5,712.43   8.82%  3,443.71   7.64% 15,898.16  28.90% 2,167.06  48.23%
            证借款
           合计    64,788.71 100.00% 45,073.18 100.00% 55,004.57 100.00% 4,493.31 100.00%
    
    
    报告期各期末,公司短期借款分别为4,493.31万元、55,004.57万元、45,073.18万元和 64,788.71 万元,占流动负债的比例分别为 23.69%、70.38%、67.42%和76.17%。2018年末较2017年末,短期借款增加50,511.26万元,主要系公司经营规模扩大借款规模相应增加所致;2019年末较2018年末,短期借款余额减少9,931.39万元,主要系公司偿还到期债务借款规模下降所致;2020年9月末较2019年末,短期借款增加19,715.53万元,主要系公司经营规模扩大所致。
    
    2、应付账款
    
    报告期各期末,公司应付账款分别为 11,924.56 万元、12,100.50 万元、17,414.37万元和14,578.28万元,占流动负债的比例分别为62.87%、15.48%、26.05%和17.14%。公司应付账款主要为应付供应商材料及设备款项等。2017年至2019年末各期末余额持续增长,主要系公司生产经营持续规模扩大所致。2020年9月末较2019年末,应付账款减少2,836.09万元,主要系公司年末增加材料采购备货导致应付账款余额增加。
    
    (六)非流动负债
    
    报告期各期末,公司非流动负债构成如下:
    
    单位:万元
    
           项目       2020-09-30        2019-12-31       2018-12-31       2017-12-31
       金额    占比     金额     占比    金额    占比     金额     占比
             长期借款   3,784.82  30.82%  3,785.34  35.41% 1,500.00  32.06%  9,000.00  73.18%
             长期应付    608.00   4.95%   608.00   5.69%  608.00  13.00%   608.00   4.94%
          款
             递延收益   6,214.92  50.62%  5,859.80  54.82% 2,369.31  50.65%  2,655.42  21.59%
             递延所得   1,671.02  13.61%   436.74   4.09%  200.78   4.29%    35.11   0.29%
            税负债
           合计    12,278.76 100.00% 10,689.88 100.00% 4,678.09 100.00% 12,298.54 100.00%
    
    
    报告期各期末,公司非流动负债分别为 12,298.54 万元、4,678.09 万元、宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)10,689.88万元和12,278.76万元,占各期末总负债的比例分别为39.33%、5.65%、13.79%和 12.61%。公司流动负债主要由长期借款、递延收益构成。报告期各期末,上述负债合计占公司非流动负债的比例分别为94.77%、82.71%、90.23%和81.44%。
    
    1、长期借款
    
    报告期各期末,公司长期借款构成情况如下:
    
    单位:万元
    
           项目       2020-09-30        2019-12-31        2018-12-31       2017-12-31
       金额    占比     金额     占比     金额     占比    金额    占比
             抵押借款         -        -        -        -        -        - 8,500.00  94.44%
             保证借款   2,783.63  73.55%  2,784.15  73.55%        -        -       -        -
             质押兼保   1,001.19  26.45%  1,001.19  26.45%  1,500.00 100.00%  500.00   5.56%
            证借款
           合计     3,784.82 100.00%  3,785.34 100.00%  1,500.00 100.00% 9,000.00 100.00%
    
    
    报告期各期末,公司长期借款分别为9,000.00万元、1,500.00万元、3,785.34万元和3,784.82万元,占非流动负债的比例分别为73.18%、32.06%、35.41%和30.82%。2018年末较2017年末相比,公司长期借款减少7,500.00万元,主要系长期借款转入一年内到期的非流动负债所致。2019年末较2018年末,长期借款增加2,285.34万元,主要系公司经营规模扩大增加长期借款所致。2020年9月末较2019年末,长期借款无重大变化。
    
    2、递延收益
    
    报告期各期末,公司递延收益构成情况如下:
    
    单位:万元
    
                       项目                 2020-09-30  2019-12-31  2018-12-31  2017-12-31
                                       “02专项”300mm硅片工艺用AL、TI、     25.31       68.93      127.09      175.07
                                 TA靶材制造研发与产业化
                                      年产5千个大尺寸液晶显示器用靶材生      13.79       20.54       29.54       38.54
                      产
                                  2013年工业转型升级强基工程         991.76    1,087.50    1,215.16    1,263.16
                                     大型液晶面板产业用溅射靶材及机台     166.83      183.33      205.33      220.00
                         部件生产
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                       项目                 2020-09-30  2019-12-31  2018-12-31  2017-12-31
                                       “02专项”超高纯Al、Cu、Ta 金属及          -          -          -       57.45
                                合金材料产业化技术研发
                                       “02专项”集成电路用国产超高纯Al、          -          -          -      187.70
                              Ti、Cu、Ta、Co、W
                                      年产400吨平板显示器用钼溅靶材坯料     345.86      381.49      428.99      476.49
                          产业化项目
                                      年产200吨超高纯钽产业化项目扶持资     370.44      410.06      262.89      237.02
                      金
                                合肥经贸发展局补助资金            50.30       50.30       50.30          -
                                     2018年度知识产权运营服务体系建设           -          -       50.00          -
                             资金项目经费补助
                              智能生产线改造项目             393.13      429.52          -          -
                                    超高纯铜及合金靶材关键制备技术           -       80.00          -          -
                                     余姚市财政国库支付中心技改项目补    2,993.40    3,000.00          -          -
                      助
                                     宁波市“3315 计划”高端创业创新团      53.04      148.12          -          -
                        队项目
                              领军型创新创业团队             455.06          -          -          -
                             姚江英才创新团队              150.00          -          -          -
                                     集成电路用3N~4N5高纯钛生产技术      100.00          -          -          -
                       中试
                                      大规模集成电路溅射靶材用3N-4N5高      84.00          -          -          -
                               纯海绵钛关键技术研发
                                     遵义市高纯钛材料研发创新人才团队      10.00          -          -          -
                                     集成电路用3N~4N5高纯海绵钛生产       12.00          -          -          -
                         技术中试
                       合计                   6,214.92    5,859.80    2,369.31    2,655.42
    
    
    报告期各期末,公司递延收益分别为2,655.42万元、2,369.31万元、5,859.80万元和6,214.92万元,占非流动负债的比例分别为21.59%、50.65%、54.82%和50.62%。公司递延收益均为政府补助。2018年末较2017年末相比,公司递延收益无重大变化。2019年末较2018年末相比,公司递延收益增加3,490.49万元,主要系公司收到技改项目及智能生产线改造项目补助。2020年9月末较2019年末相比,公司递延收益无重大变化。
    
    (七)偿债能力分析
    
    1、偿债能力指标
    
    报告期内,公司的主要偿债指标情况如下表所示:宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                   项目            2020-09-30/   2019-12-31/   2018-12-31/   2017-12-31/
     2020年1-9月    2019年度     2018年度     2017年度
                          资产负债率(合并)          47.97%       52.91%       57.35%       35.51%
                           资产负债率(母公司)         48.33%       52.55%       56.36%       34.19%
                        流动比率(倍)               1.28          1.23          1.15          2.32
                        速动比率(倍)               0.75          0.75          0.86          1.55
                          利息保障倍数(倍)             8.18          3.70          5.98         10.09
                             经营活动现金净流量(万元)    -9,561.33      9,462.87        512.50      3,962.23
    
    
    注:(1)资产负债率=负债总额/资产总额;
    
    (2)流动比率=流动资产/流动负债;
    
    (3)速动比率=(流动资产-存货)/流动负债;
    
    (4)利息保障倍数=(利润总额+利息费用)/利息支出。
    
    报告期各期末,公司合并口径的资产负债率分别为35.51%、57.35%、52.91%和47.97%,流动比率分别为2.32、1.15、1.23和1.28,速动比率分别为1.55、0.86、0.75和0.75。2018年末较2017年末相比,公司资产负债率、流动比率和速动比率均有较大幅度的下降,主要系2018年度公司因生产经营规模扩大需要,根据整体融资安排增加短期借款融资,导致相关指标下降。截至2020年9月末,资产负债率、流动比率和速动比率保持稳定。
    
    截至2019年末,公司利息保障倍数分别为10.09、5.98和3.70,,利息保障倍数逐期下降主要系借款融资增加利息支出增加,但处于合理范围。截至 2020年9月末,利息保障倍数上升至8.18,主要系公司利润总额大幅增加所致。
    
    2、与同行业上市公司比较情况
    
    根据中国证监会《上市公司行业分类指引》,公司属于“C39 计算机、通信和其他电子设备制造业”。报告期内,公司与同行业上市公司主要偿债能力比较情况如下:
    
             财务指标    公司名称    2020-09-30     2019-12-31     2018-12-31     2017-12-31
      隆华科技        36.83%        35.64%        36.47%        29.12%
             资产负债     阿石创          47.90%        37.86%        30.06%        25.59%
           率      有研新材         22.67%        14.17%        11.33%         9.43%
             (合并)    C39行业
      公司中位        32.99%        35.34%        36.40%        35.57%
         数
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
             财务指标    公司名称    2020-09-30     2019-12-31     2018-12-31     2017-12-31
       本公司         47.97%        52.91%        57.35%        35.51%
      隆华科技           1.51           1.60           1.63           2.01
       阿石创            1.19           1.34           1.84           3.18
             流动比率    有研新材           4.55           6.39           9.78          14.86
            (倍)     C39行业
      公司均值           2.29           2.13          2.06          2.14
       本公司            1.28           1.23           1.15           2.32
      隆华科技           1.19           1.25           1.22           1.51
       阿石创            0.65           0.92           1.37           2.62
             速动比率    有研新材           2.66           4.65           7.71          11.99
            (倍)     C39行业
      公司中位           1.81           1.71           1.65           1.71
         数
       本公司            0.75           0.75           0.86           1.55
    
    
    注:(1)同行业公司剔除了“C39计算机、通信和其他电子设备制造业”中的ST类公司及B股公司。数据来源于万得。
    
    (2)有研新材于2014年、2015年经过两次重大资产重组,从原来单一从事半导体硅材料业务,发展至稀土材料、光电材料、高纯-超高纯金属材料、生物医用材料等多个领域。因重大资产重组对其整体财务状况和经营成果影响较大,且主要产品和业务与本公司在整体上存在较大差异,计算偿债能力、周转能力等指标时使用的是合并报表数据,因此报告期内偿债能力指标不具有可比性。
    
    公司资产负债率高于同行业可比公司和同行业中位数水平,流动比率、速动比率低于同行业可比公司和同行业中位数水平,主要系公司生产销售规模不断扩大,固定资产及研发支付投入持续增加,而公司依靠自身积累难以满足上述资金要求,为满足生产经营及对外投资需要增加银行短期借款进行融资所致。
    
    3、现金流量状况及银行授信
    
    报告期内,公司经营活动产生的现金流量分别为3,962.23万元、512.50万元、9,462.87万元和-9,561.33万元。其中,2020年1-9月经营活动产生的现金流量为净流出,主要系公司2020年1-9月为应对新冠疫情加大存货储备、支付因策划重大资产重组事项的中介费以及收到的政府补助减少所致,公司自身盈利能力未发生重大不利变化。
    
    截至2020年9月30日,公司银行授信金额为141,500.00万元,已使用银行授信金额70,748.58万元,未使用银行授信额度70,751.42万元。公司资信良好,宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)按时归还各项银行贷款,无到期未归还的银行贷款,无展期及减免情况。公司采取谨慎的流动性风险管理,以确保足够的货币资金及流动性来源,主要包括维持充足的货币资金、通过足够的银行授信保证能随时取得银行信用贷款。
    
    (八)营运能力分析
    
    1、营运能力指标
    
    报告期内,公司反映营运能力的主要财务指标情况如下表所示:
    
                   项目            2020年1-9月    2019年度     2018年度     2017年度
                           应收账款周转率(次)           4.84          4.86          5.22          5.30
                         存货周转率(次)             1.97          2.04          2.41          2.79
    
    
    注:(1)应收账款周转率=营业收入/应收账款平均账面余额;
    
    (2)存货周转率=营业成本/存货平均账面余额;
    
    (3)2020年1-9月指标为年化数据。
    
    报告期内公司应收账款周转率分别为5.30、5.22、4.86和4.84,存货周转率分别为2.79、2.41、2.04和1.97,周转率有所下降但仍维持在合理区间,主要原因是一方面,报告期内公司生产经营规模持续扩大,营业收入增加,客户需求增加,公司扩大存货储备规模;另一方面,公司主要原材料部分依赖进口,叠加疫情因素,公司原材料相关储备亦小幅提升,符合公司经营发展需要。
    
    2、与同行业上市公司比较情况
    
    报告期内,公司与同行业上市公司营运能力比较情况如下:财务指标 公司名称 2020年1-9月 2019年度 2018年度 2017年度
    
       隆华科技           1.55          1.96          2.01          1.45
             应收账款     阿石创             2.77          2.98          2.48          2.85
            周转率     有研新材           30.31         47.37         25.22         22.31
            (次)    C39行业公           3.19          3.51          3.55          3.63
       司中位数
        本公司            4.84          4.86          5.22          5.30
       隆华科技           2.04          2.35          2.19          1.80
             存货周转     阿石创             1.55          2.74          2.84          3.06
             率(次)    有研新材           11.11         16.57          8.64          7.54
      C39行业公           3.28          3.71          3.92          4.08
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
       司中位数
        本公司            1.97          2.04          2.41          2.79
    
    
    注:(1)同行业公司剔除了“C39计算机、通信和其他电子设备制造业”中的ST类公司及B股公司。数据来源于万得;
    
    (2)2020年1-9月为年化数据;
    
    (3)有研新材于2014年、2015年经过两次重大资产重组,从原来单一从事半导体硅材料业务,发展至稀土材料、光电材料、高纯-超高纯金属材料、生物医用材料等多个领域。因重大资产重组对其整体财务状况和经营成果影响较大,且主要产品和业务与本公司在整体上存在较大差异,计算偿债能力、周转能力等指标时使用的是合并报表数据,因此报告期内营运能力指标不具有可比性。
    
    公司应收账款周转率高于同行业可比公司隆华科技、阿石创和同行业中位数水平,低于有研新材。公司存货周转率低于同行业可比公司和同行业中位数水平,主要系公司原材料部分依赖进口采购周期较长且销售以外销为主,导致公司需设置较高的安全库存,存货规模相对较大所致。
    
    (九)公司财务性投资分析
    
    1、财务性投资的认定
    
    根据《注册办法》,上市公司向不特定对象发行可转债的:“除金融类企业外,最近一期末不存在金额较大的财务性投资。”;“除金融类企业外,本次募集资金使用不得为持有财务性投资,不得直接或者间接投资于以买卖有价证券为主要业务的公司;”。
    
    根据《深圳证券交易所创业板上市公司证券发行上市审核问答》,财务性投资是指:“(一)财务性投资的类型包括但不限于:类金融;投资产业基金、并购基金;拆借资金;委托贷款;以超过集团持股比例向集团财务公司出资或增资;购买收益波动大且风险较高的金融产品;非金融企业投资金融业务等。
    
    (二)围绕产业链上下游以获取技术、原料或渠道为目的的产业投资,以收购或整合为目的的并购投资,以拓展客户、渠道为目的的委托贷款,如符合公司主营业务及战略发展方向,不界定为财务性投资。
    
    (三)金额较大指的是,公司已持有和拟持有的财务性投资金额超过公司合并报表归属于母公司净资产的30%(不包含对类金融业务的投资金额)。”
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    2、公司已投资或拟投资的企业情况
    
    截至本募集说明书签署日,除发行人的控股子公司之外,发行人已投资及拟投资的企业情况如下表所示:序号 对外投资企业名称 主营业务/投资范围 认缴出资(万元) 实缴出资(万元) 是否构成财
    
        务性投资
        1        宁波创润新材料有限公司                 高纯度钛的研发、生产                      1,391.25            700.00      否
        2           甬商实业有限公司        已投资于从事私募基金管理、二手房中介服务及咨         1,000.00           1,000.00      是
                                                   询等业务的企业
        3     长江先进存储产业创新中心有限  先进存储技术及相关产品的研究、开发、设计、检         1,000.00           1,000.00      否
                责任公司                            验和检测等
        4     宁波梅山保税港区新昊股权投资  从事智能制造、生物医药、新能源新材料、智慧             300.00             300.00      是
          合伙企业(有限合伙)                城市等四大领域内创业投资
        5     宁波沣华智合创业投资合伙企业  主要投资于国家及浙江省重点引进的、自主知识产           500.00             350.00      是
              (有限合伙)               权和高成长性的新材料及高端制造企业
      青岛聚源芯星股权投资合伙企业  专项投资于单一科创板战略配售项目(即“中芯国
        6             (有限合伙)           际科创板首次公开发行股票并上市之战略配售项          10,000.00          10,000.00      否
                                                       目”)
        7     株洲江丰新材料产业投资合伙企  专项投资于株洲新设碳纤维项目(即“湖南鸿力新         2,000.00            800.00      否
             业(有限合伙)                       材料有限公司”)
        8        湖南鸿力新材料有限公司     研发、生产应用于高铁、汽车、飞机的装备材料和         1,000.00                 -      否
                                              零部件中的碳纤维复合材料
        9     芯链融创集成电路产业发展(北  投资建设集成电路设备、零部件和材料产业链融合           400.00             400.00      否
              京)有限公司                             平台
    
    
    1-1-177
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
      景德镇城丰特种陶瓷产业投资合  投资于特种陶瓷方向的产业化项目(即“江西戎创
         10         伙企业(有限合伙)       铠迅特种材料有限公司”、“景德镇特种工业陶瓷技       2,950.00           1,200.00      否
                                                术研究院有限公司”)
     丽水江丰股权投资合伙企业(有限  投资于丽水市溅射靶材金属原材料等电子材料领
         11               合伙)             域的研发及生产项目(即“丽水元能电子材料研究         2,300.00            690.00      否
                                    院有限公司”、“同创(丽水)特种材料有限公司”)
         12    宁波海创展睿股权投资合伙企业  投资于高纯金属材料、PVD(物理气相沉积)镀膜         4,950.00           4,950.00      否
              (有限合伙)                      技术应用等领域的项目
    
    
    其中,发行人所投资的青岛聚源芯星股权投资合伙企业(有限合伙)、株洲江丰新材料产业投资合伙企业(有限合伙)、景德镇城丰特种陶瓷产业投资合伙企业(有限合伙)、丽水江丰股权投资合伙企业(有限合伙)、宁波海创展睿股权投资合伙企业(有限合伙)等5家有限合伙企业均已将全部资金或拟将全部资金投向符合发行人主营业务或战略发展方向的项目,所投资项目均系“围绕产业链上下游以获取技术、原料或渠道为目的的产业投资”,故上述投资均不构成财务性投资。上述有限合伙企业的具体投资项目或拟投资项目如下:
    
                                 发行人对有限合伙企                           有限合伙企业对外投资项目情况
       序    有限合伙企业    注册资本       业投资情况
       号        名称        (万元)   认缴金额  实缴金额  (拟)投资项目  认缴出资   实缴出资       主营业务及与发行人业务的相关性
                                 (万元)  (万元)                  (万元)   (万元)
      青岛聚源芯星股   230,500                        中芯国际集成电                       全球领先的集成电路晶圆代工企业之一,发行
       1   权投资合伙企业   (注1)     10,000     10,000   路制造有限公司   221,300.00(注2)    人之主要客户
       (有限合伙)
    
    
    1-1-178
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
      株洲江丰新材料                                                                       研发生产应用于高铁、汽车、飞机的装备材料
       2   产业投资合伙企    10,010      2,000      800     湖南鸿力新材料    4,000        -      和零部件中的碳纤维复合材料,有利于将发行
      业(有限合伙)   (注3)                          有限公司                          人碳纤维复合材料的应用领域和下游市场从电
                                                                                           子材料拓展到轨道交通装备零部件
                                                                                           拟运用高温高压成型技术生产特种工业陶瓷,
      景德镇城丰特种                                  江西戎创铠迅特    4,000      1,600    包括用于半导体设备的耐磨耐腐蚀关键耗材。
      陶瓷产业投资合    10,000                        种材料有限公司                       可作为发行人的委托加工厂商,系发行人半导
       3   伙企业(有限合   (注4)     2,950      1,200                                         体机台零部件业务的上游环节
           伙)                                       景德镇特种工业                       建设景德镇特种陶瓷产业化基地为孵化企业
                                                      陶瓷技术研究院   1,500       750     (含发行人子公司江西江丰)提供研发生产的
                                                        有限公司                           场地等基础设施
                                                      丽水元能电子材                       主要业务为高纯钽的提纯与制备、钽靶坯的生
      丽水江丰股权投    10,050                        料研究院有限公     -          -      产制造,其主要产品为发行人的上游原材料
       4  资合伙企业(有限  (注5)     2,300      690          司
          合伙)                                      同创(丽水)特     -          -      为发行人上游原材料的制备提供基础设施和后
                                                      种材料有限公司                       勤配套服务
      宁波海创展睿股                                                                       主要生产电致变色智能玻璃等薄膜产品,生产
       5   权投资合伙企业    20,950      4,950      4,950    浙江景昇薄膜科   20,000     14,000    中需使用氧化钨靶、氧化镍靶、氧化铌靶、ITO
       (有限合伙)    (注6)                         技有限公司                         靶、高纯锂靶等靶材,系发行人所处行业的下
                                                                                           游环节
    
    
    注:(1)根据青岛聚源芯星的合伙协议及其书面确认,青岛聚源芯星专项投资于该企业之普通合伙人指定的单一科创板战略配售项目(即“中芯国际科创板首次公开发行股票并上市之战略配售项目”)。
    
    (2)根据中芯国际《首次公开发行股票并在科创板上市发行结果公告》,青岛聚源芯星股权投资合伙企业(有限合伙)作为战略投资者获配金额为2,212,999,999.54元。
    
    (3)根据株洲江丰新材料产业投资合伙企业(有限合伙)出具的确认函,株洲江丰新材料产业投资合伙企业(有限合伙)除预留少量执行合伙事务费用及必要的运营费用之外,拟将全部资金投资于湖南鸿力新材料有限公司。
    
    1-1-179
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (4)根据景德镇城丰特种陶瓷产业投资合伙企业(有限合伙)出具的确认函,景德镇城丰特种陶瓷产业投资合伙企业(有限合伙)除预留少量执行合伙事务费用及必要的运营费用之外,拟将约 80%资金投资于江西戎创铠迅特种材料有限公司、景德镇特种工业陶瓷技术研究院有限公司,具体出资进度将依据上述两家标的公司的经营状况及实际资金需求而确定;拟将约 20%资金用于投资其他与江丰电子主营业务具有相关性和协同性的项目(即“其他协同项目”)。该合伙企业承诺未来所投资的其他协同项目均系围绕江丰电子产业链上下游,有助于江丰电子获取技术、原料或渠道为目的的产业投资或以收购整合为目的的并购投资,均应符合江丰电子的主营业务及战略发展方向。该合伙企业承诺未来不会将任何资金投资于不符合江丰电子主营业务及战略发展方向的项目。
    
    (5)根据丽水江丰股权投资合伙企业(有限合伙)出具的确认函,丽水江丰股权投资合伙企业(有限合伙)除预留少量执行合伙事务费用及必要的运营费用之外,拟将约 80%资金投资于丽水元能电子材料研究院有限公司、同创(丽水)特种材料有限公司,具体出资进度将依据上述两家标的公司的经营状况及实际资金需求而确定;拟将约 20%资金用于投资其他与江丰电子主营业务具有相关性和协同性的项目(即“其他协同项目”)。该合伙企业承诺未来所投资的其他协同项目均系围绕江丰电子产业链上下游,有助于江丰电子获取技术、原料或渠道为目的的产业投资或以收购整合为目的的并购投资,均应符合江丰电子的主营业务及战略发展方向。该合伙企业承诺未来不会将任何资金投资于不符合江丰电子主营业务及战略发展方向的项目。
    
    (6)根据宁波海创展睿股权投资合伙企业(有限合伙)出具的确认函,宁波海创展睿股权投资合伙企业(有限合伙)除预留少量执行合伙事务费用及必要的运营费用之外,拟将全部资金投资于浙江景昇薄膜科技有限公司。
    
    1-1-180
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    3、公司最近一期末财务性投资的情况
    
    截至2020年9月30日,发行人已持有或拟持有的财务性投资情况如下:
    
    单位:万元
    
     财务性投资                         2020年9月末   2020年9月末
                报表项目         类型          具体投资事项       已持有金额    拟持有金额
                                          (注1)       (注2)
                   其他非流动金融   投资平台型   宁波沣华智合创业投资        350.00        150.00
              资产           企业      合伙企业(有限合伙)
                   其他非流动金融    私募股权    宁波梅山保税港区新昊
              资产         投资基金    股权投资合伙企业(有        300.00             -
                        限合伙)
                  长期股权投资    投资平台型     甬商实业有限公司          975.79       4,000.00
        企业
    
    
    财务性投资合计 5,775.79
    
    归属于母公司净资产 104,029.13
    
    财务性投资占比 5.55%
    
    注:(1)已持有金额系该项投资在发行人最近一期末合并财务报表中的账面价值;其中,发行人对甬商实业已实缴1,000万元,截至2020年9月30日账面价值为975.79万元;(2)拟持有金额系根据合伙协议或公司章程中约定的认缴金额扣除已实缴金额所得。
    
    根据甬商实业2018年10月26日制定的《公司章程》,江丰电子应以货币方式出资5,000万元,在2018年12月31日前缴纳第一期出资(第一期出资为认缴出资额的20%,即第一期出资为1,000万元),在2020年12月31日前根据甬商实业业务发展需要与其他各股东等比例出资。江丰电子已于2018年12月25日对甬商实业实缴1,000万元。截至2020年9月30日,该项投资账面价值为975.79万元。
    
    2021年2月8日,根据江丰电子与宁波聚盈智成企业管理咨询有限公司签订的股份转让协议,并经甬商实业股东会审议通过,公司以0元对价将对甬商实业4,000万元认缴未实缴出资额转让至宁波聚盈智成企业管理咨询有限公司。公司已于2018年12月25日对甬商实业实缴1,000万元(截至2020年9月30日,该项投资账面价值为975.79万元),截至本募集说明书签署日不存在认缴未实缴出资情况,不属于本次发行相关董事会决议日前六个月至今实施或拟实施的财务性投资或类金融业务。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    由上表可知,截至2020年9月30日,发行人不存在已持有或拟持有类金融业务的情形,已持有和拟持有的财务性投资金额合计为5,775.79万元,占公司截至2020年9月30日归属于母公司净资产的比例为5.55%,符合《注册办法》的规定。截至本募集说明书签署日,发行人不存在已持有或拟持有类金融业务的情形。自2020年9月30日至本募集说明书签署日,发行人不存在新增财务性投资(包括类金融业务)的情形。
    
    综上,发行人最近一期末不存在金额较大的财务性投资(包括类金融业务)。
    
    4、本次发行董事会决议日前六个月至本次发行前新投入和拟投入的财务性投资金额从本次募集资金总额中扣除情况
    
    发行人于2020年12月21日召开了第三届董事会第二次会议审议通过本次发行相关议案,系本次发行董事会决议日。自本次发行董事会决议日前六个月至今,发行人实施或拟实施的财务性投资的具体情况如下表所示:
    
    单位:万元
    
       财务性投资                           自董事会决议  未来拟投
                报表项目          类型           具体投资事项      日前六个月至   入金额
                                            今已投入金额
                   其他非流动金融    投资平台型    宁波沣华智合创业投资         200.00    150.00
              资产            企业       合伙企业(有限合伙)
    
    
    自本次发行董事会决议日前六个月至今,发行人实施或拟实施 350.00
    
    的其他财务性投资
    
    经发行人2021年2月23日召开的第三届董事会第四次会议审议,发行人在本次募集资金总额中扣除 350.00 万元,募集资金总额由 52,000.00 万元调整为51,650.00万元。该350.00万元系发行人自本次发行董事会决议日前六个月至今已实施或拟实施的财务性投资金额。
    
    七、盈利能力分析
    
    (一)营业收入
    
    公司主营业务为高纯溅射靶材的研发、生产和销售,主要产品为各种高纯溅射靶材。报告期内,公司营业收入分别为55,002.57万元、64,968.32万元、82,496.48万元和 84,512.29 万元,其中 2018 年度和 2019 年度增长率分别为 18.12%和宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)26.98%,保持较好增速。
    
    1、营业收入按产品分类
    
    报告期内,公司营业收入按产品分类的情况如下:
    
    单位:万元
    
            项目       2020年1-9月       2019年度        2018年度        2017年度
      金额    比例    金额    比例    金额    比例    金额    比例
            钽靶     30,888.60  36.55%29,777.90  36.11%20,599.49  31.70%14,550.03  26.45%
            铝靶     15,627.81  18.49%17,492.36  21.20%15,875.72  24.44%14,198.72  25.81%
            钛靶     11,518.13 13.63% 11,132.30  13.49%10,121.28  15.58% 9,678.54  17.60%
                LCD碳纤维  4,184.98   4.95% 7,699.76   9.33% 6,988.42  10.76% 6,796.69  12.36%
            支撑
            其他     22,292.77  26.38%16,394.16  19.87%11,383.42  17.52% 9,778.60  17.78%
            合计     84,512.29100.00%82,496.48100.00%64,968.32100.00%55,002.57100.00%
    
    
    (1)钽靶
    
    报告期内,钽靶收入分别为14,550.03万元、20,599.49万元、29,777.90万元和30,888.60万元,占营业收入的比例分别为26.45%、31.70%、36.11%和36.55%。钽靶产品包括钽靶及钽环,主要应用于超大规模半导体集成电路芯片制造领域。报告期内钽靶收入及占营业收入比例逐期提高,主要系半导体市场需求增长及公司市场份额的保持和提升所致。
    
    (2)铝靶
    
    报告期内,铝靶收入分别为14,198.72万元、15,875.72万元、17,492.36万元和15,627.81万元,占营业收入的比例分别为25.81%、24.44%、21.20%和18.49%。铝靶产品主要应用于半导体集成电路、平板显示、太阳能电池等领域。报告期内铝靶收入呈稳定增长态势,主要系公司成为京东方等平板显示领域生产企业的主要供应商,平板显示领域的靶材产品销售持续增长所致。
    
    (3)钛靶
    
    报告期内,钛靶收入分别为9,678.54万元、10,121.28万元、11,132.30万元和11,518.13万元,占营业收入的比例分别为17.60%、15.58%、13.49%和13.63%。宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)钛靶产品包括钛靶及钛环,应用领域以半导体集成电路领域为主,报告期内保持稳定的销售规模。
    
    (4)LCD碳纤维支撑
    
    报告期内,LCD碳纤维支撑收入分别为6,796.69万元、6,988.42万元、7,699.76万元和4,184.98万元,占营业收入的比例分别为12.36%、10.76%、9.33%和4.95%。LCD碳纤维支撑产品应用于平板显示领域,是LCD生产线所需的碳纤维关键部件,主要用于装配平板显示器生产线中用于运送平板玻璃的阵列卡夹。报告期内LCD碳纤维支撑产品收入无重大变化。
    
    (5)其他
    
    公司生产的其他产品包括铜靶、钨钛靶、镍靶、钴靶、铬靶、陶瓷靶等其他种类的溅射靶材以及金属蒸发料等其他产品,同时公司亦提供环件的清洗翻新等服务、出售废旧靶材等。其中,报告期内铜靶收入分别为1,890.34万元、2,820.05万元、4,021.39万元和6,793.93万元,铜靶产品主要应用于平板显示领域。报告期内铜靶收入及占营业收入比例逐期提高,主要系平板显示领域的靶材产品销售持续增长所致。
    
    2、营业收入按下游应用行业分类
    
    报告期内,公司营业收入按下游应用行业分类的情况如下:
    
    单位:万元
    
          项目      2020年1-9月        2019年度         2018年度         2017年度
       金额    比例     金额     比例     金额     比例     金额     比例
           半导体  69,972.46  82.80% 65,620.26  79.54% 50,912.67  78.37% 42,731.09  77.69%
            平板显示 13,019.61  15.41% 14,233.21  17.25% 12,178.47  18.75% 10,208.62  18.56%
           太阳能   1,520.22   1.80%  2,643.00   3.20%  1,877.18   2.89%  2,062.86   3.75%
          电池
          合计    84,512.29 100.00% 82,496.48 100.00% 64,968.32 100.00% 55,002.57 100.00%
    
    
    报告期内,公司营业收入主要来自半导体集成电路领域及平板显示领域。其中,来自半导体集成电路领域收入分别为 42,731.09 万元、50,912.67 万元、65,620.26万元和69,972.46万元,占营业收入的比例分别为77.69%、78.37%、宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)79.54%和 82.80%,其营业收入及所占比例均呈持续增长态势,主要系半导体市场需求增长及公司市场份额的保持和提升所致。
    
    其中,来自平板显示领域收入分别为 10,208.62 万元、12,178.47 万元、14,233.21万元和13,019.61万元,占营业收入的比例分别为18.56%、18.75%、17.25%和 15.41%,呈稳定增长态势,主要系公司成为平板显示领域的主要生产商京东方、华星光电等企业的供应商并持续供货所致。
    
    3、营业收入按销售地区分类
    
    报告期内,公司营业收入按销售地区分类的情况如下:
    
    单位:万元
    
          项目      2020年1-9月        2019年度         2018年度         2017年度
       金额    比例     金额     比例     金额     比例     金额     比例
          外销    57,330.91  67.84% 59,023.32  71.55% 47,290.41  72.79% 38,772.79  70.49%
          内销    27,181.38  32.16% 23,473.16  28.45% 17,677.91  27.21% 16,229.78  29.51%
          合计    84,512.29 100.00% 82,496.48 100.00% 64,968.32 100.00% 55,002.57 100.00%
    
    
    报告期内,公司产品主要销往台湾、日本、韩国、新加坡等境外地区,营业收入以外销为主,外销比例分别为70.49%、72.79%、71.55%和67.84%,基本保持稳定。其中,2020年1-9月公司营业收入外销占比小幅降低,主要系受到国内半导体集成电路及平板显示领域市场需求的扩大所致。
    
    (1)报告期内公司境外销售收入实现情况
    
    报告期内,公司境外销售收入按地区实现情况如下:
    
    单位:万元
    
           项目        2020年1-9月             2019年度             2018年度             2017年度
             台湾地区    20,365.82    35.52%   21,154.90    35.84%   18,253.20    38.60%   16,069.02   41.44%
           日本        8,903.85    15.53%   11,911.63    20.18%   11,073.75    23.42%   11,201.06   28.89%
           韩国        4,709.18     8.21%    5,858.55     9.93%    2,530.69     5.35%    1,651.41    4.26%
            新加坡      5,017.40     8.75%    3,970.71     6.73%    4,111.36     8.69%    3,333.28    8.60%
             境内保税    10,614.24   18.52%    8,511.86    14.42%    4,836.60    10.23%      561.63    1.45%
             区(注1)
             其他(注     7,720.42    13.47%    7,615.67    12.90%    6,484.81    13.71%    5,956.39   15.36%
          2)
           合计       57,330.91  100.00%   59,023.32  100.00%   47,290.41   100.00%   38,772.79  100.00%
    
    
    注:(1)根据海关监管规定,货物进入保税区视同出口。公司将销往保税区的货物统计宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)为外销收入。
    
    (2)其他地区包括马来西亚、菲律宾、美国、欧洲等地区,占比较小。
    
    公司产品的主要出口地区包括台湾、日本、韩国、新加坡等。报告期内公司对台湾地区、日本、韩国、新加坡销售收入合计分别为32,254.77万元、35,969.00万元、42,895.79万元和38,996.25万元,占境外销售收入比例合计分别为83.19%、76.06%、72.68%和68.02%。
    
    (2)国际贸易政策、全球新冠疫情对公司境外销售的影响
    
    ①公司主要客户所在地区国际贸易政策情况
    
    公司主要境外客户为台积电、联华电子、三菱化学、SK海力士等,主要涉及台湾、日本、韩国、新加坡地区。现阶段上述地区对公司产品暂无限制性贸易政策,对公司的境外销售收入未产生重大不利影响,公司开展境外销售风险较小。
    
    ②全球新冠疫情对公司主要境外客户生产经营的影响
    
    自2020年初新冠疫情爆发以来,台湾、日本、韩国、新加坡地区新冠疫情目前已逐步得到控制,公司主要的境外客户近期公告的经营业绩情况如下:
    
                           2020年度                 2019年度
               公司名称        季度        出货量      营业收入      出货量      营业收入
                     (千枚)    (百万)     (千枚)     (百万)
              台积电       第第二一季季度度  22,,998255  331100,,659997  22,,320058  221480,,790949
               (2330.TW/      第三季度
               TSM.N)      第四季度          33,,224406  336561,,453236  22,,872333  321973,,203475
       第一季度           2,148       42,268        1,611       32,583
               联华电子      第二季度          2,218       44,386        1,730       36,031
               (UMC.N)      第三季度          2,254       44,870        1,806       37,738
       第四季度           2,293       45,296        2,042       41,849
       第一季度              -     7,198,892            -     6,772,655
                SK海力士      第二季度              -     8,606,534            -     6,452,201
                (000660.KS)     第三季度              -     8,128,767            -     6,838,766
       第四季度              -     7,966,225            -     6,927,110
    
    
    注:(1)数据来源于公开披露报告信息。
    
    (2)台积电和联华电子营业收入货币单位为新台币,SK海力士货币单位为韩元。
    
    (3)台积电出货量基于12寸晶圆约当量统计;联华电子出货量基于8寸晶圆约当量统计;SK海力士未披露出货量。
    
    得益于全球半导体终端需求的增加,公司主要下游境外客户经营业绩均有较大幅度增长,台积电、联华电子、SK海力士2020年度营业收入较上年同期分别宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)增长25.17%、19.31%和18.19%,新冠肺炎疫情未对公司主要境外客户生产经营造成重大不利影响。全球半导体终端需求的增加进一步带动下游企业对半导体靶材的需求增加,对公司境外销售收入未产生重大不利影响,公司开展境外销售风险较小。
    
    (二)营业成本
    
    报告期内,公司营业成本分别为37,592.67万元、45,739.89万元、56,872.40万元和58,020.01万元。报告期内,按产品列示的营业成本情况如下:
    
    单位:万元
    
          项目      2020年1-9月        2019年度         2018年度         2017年度
       金额    占比     金额     占比     金额     占比     金额     占比
          钽靶    23,743.43  40.92% 23,266.13  40.91% 14,408.02  31.50%  9,056.20  24.09%
          铝靶     9,560.83  16.48% 11,407.16  20.06% 11,133.93  24.34% 10,309.34  27.42%
          钛靶     6,470.00  11.15%  5,923.40  10.42%  6,146.63  13.44%  6,825.55  18.16%
             LCD碳纤  3,239.34   5.58%  5,652.15   9.94%  6,242.83  13.65%  5,632.52  14.98%
           维支撑
          其他    15,006.41  25.86% 10,623.56  18.68%  7,808.49  17.07%  5,769.05  15.35%
          合计    58,020.01 100.00% 56,872.40 100.00% 45,739.89 100.00% 37,592.67 100.00%
    
    
    报告期各期,公司主要产品的营业成本变动趋势与营业收入基本一致。
    
    (三)毛利率分析
    
    1、按产品划分的毛利率构成情况
    
    报告期各期,公司综合毛利率分别为31.65%、29.60%、31.06%和31.35%,保持基本稳定,不存在重大变化。
    
    报告期内,公司按产品划分的毛利率变动情况如下:
    
    单位:万元
    
              2020年1-9月                      2019年度
              项目         毛利率   收入占比    毛利     毛利率   收入占比    毛利
                           贡献率                         贡献率
              钽靶          23.13%    36.55%     8.45%    21.87%    36.11%     7.90%
              铝靶          38.82%    18.49%     7.18%    34.79%    21.20%     7.38%
              钛靶          43.83%    13.63%     5.97%    46.79%    13.49%     6.31%
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                    LCD碳纤维支撑     22.60%     4.95%     1.12%    26.59%     9.33%     2.48%
               其他         32.68%    26.38%     8.62%    35.20%    19.87%     6.99%
                 综合毛利率       31.35%   100.00%    31.35%    31.06%   100.00%    31.06%
               2018年度                       2017年度
               项目        毛利率   收入占比    毛利     毛利率   收入占比    毛利
                           贡献率                         贡献率
               钽靶         30.06%    31.70%     9.53%    37.76%    26.45%     9.99%
               铝靶         29.87%    24.44%     7.30%    27.39%    25.81%     7.07%
               钛靶         39.27%    15.58%     6.12%    29.48%    17.60%     5.19%
                    LCD碳纤维支撑     10.67%    10.76%     1.15%    17.13%    12.36%     2.12%
               其他         31.40%    17.52%     5.50%    41.00%    17.78%     7.29%
                 综合毛利率       29.60%   100.00%    29.60%    31.65%   100.00%    31.65%
    
    
    注:毛利贡献率=产品毛利率*产品收入/总收入
    
    (1)钽靶
    
    报告期内,钽靶产品毛利率分别为37.76%、30.06%、21.87%和23.13%,毛利贡献率分别为9.99%、9.53%、7.90%和8.45%,为公司业务主要毛利贡献者之一。2018年度较2017年度相比,钽靶的毛利率下降7.70个百分点,主要系具体款产品的产品结构变化所致。钽靶产品可进一步分为钽靶和钽环,其中毛利率较低的钽靶销售占比由44.45%大幅度上升至58.39%,毛利率较高的钽环销售占比由55.55%下降至41.61%。2019年度较2018年度相比,钽靶毛利率下降8.19个百分点,主要是具体产品的销售占比变化以及原材料高纯钽靶坯料采购单价有所上升所致。其中毛利率较低的钽靶销售占比进一步上升至 67.59%,毛利率较高的钽环销售占比进一步下降至32.41%。2020年1-9月较2019年度相比,钽靶毛利率略微上升1.26个百分点,基本稳定。
    
    (2)铝靶
    
    报告期内,铝靶产品毛利率分别为27.39%、29.87%、34.79%和38.82%,毛利贡献率分别为7.07%、7.30%、7.38%和7.18%,为公司业务主要毛利贡献者之一。报告期内,铝靶毛利率呈逐期上升趋势,主要是公司生产铝靶所用的原材料高纯铝中,由公司自产的高纯铝供应比例提高,外购高纯铝的比例有所降低,整体毛利率得到提升。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (3)钛靶
    
    报告期内,钛靶产品毛利率分别为29.48%、39.27%、46.79%和43.83%,毛利贡献率分别为5.19%、6.12%、6.31%和5.97%,为公司业务主要毛利贡献者之一。报告期内,钛靶毛利率呈逐期上升趋势,主要是公司在国内采购原材料高纯钛逐步取代进口材料,公司采购成本有所降低所致。
    
    (4)LCD碳纤维支撑
    
    报告期内,LCD 碳纤维支撑产品毛利率分别为 17.13%、10.67%、26.59%、和22.60%,毛利贡献率分别为2.12%、1.15%、2.48%和1.12%。报告期内毛利率存在一定波动。2018年度较2017年度相比,LCD碳纤维支撑产品的毛利率下降6.46个百分点,主要系公司主要销售的G10.5代产品由于市场竞争激烈销售价格下降所致。2019年度较2018年度相比,LCD碳纤维支撑产品的毛利率上升15.92个百分点,主要系公司LCD碳纤维支撑产品由原来的零配件外购并组装的模式,转为自行研发生产的模式,新一代G10.5代产品较上一代产品价格大幅提高所致。2020年1-9月较2019年度相比,LCD碳纤维支撑产品的毛利率下降3.99个百分点,主要系销售产品结构波动影响,毛利较高的产品销售占比略微下降所致。
    
    2、按行业划分的毛利率构成情况
    
    报告期内,公司按行业划分的毛利率情况如下:
    
    单位:万元
    
              2020年1-9月                      2019年度
               行业        毛利率   收入占比    毛利     毛利率   收入占比    毛利
                           贡献率                         贡献率
               半导体         33.18%    82.80%    27.47%    32.41%    79.54%    25.78%
                平板显示        23.29%    15.41%     3.59%    26.37%    17.25%     4.55%
               太阳能         16.23%     1.80%     0.29%    22.88%     3.20%     0.73%
               合计         31.35%   100.00%    31.35%    31.06%   100.00%    31.06%
               2018年度                       2017年度
               项目        毛利率   收入占比    毛利     毛利率   收入占比    毛利
                           贡献率                         贡献率
               半导体         33.21%    78.37%    26.03%    34.76%    77.69%    27.00%
    
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
                平板显示        16.00%    18.75%     3.00%    18.68%    18.56%     3.47%
               太阳能         19.86%     2.89%     0.57%    31.56%     3.75%     1.18%
              合计          29.60%   100.00%    29.60%    31.65%   100.00%    31.65%
    
    
    注:毛利贡献率=产品毛利率*产品收入/总收入
    
    报告期内,公司综合毛利率分别为31.65%、29.60%、31.06%和31.35%,总体保持稳定。其中,半导体集成电路领域产品毛利率分别为 34.76%、33.21%、32.41%和 33.18%,保持稳定且为公司业务主要毛利贡献者。平板显示领域产品毛利率分别为 18.68%、16.00%、26.37%和 23.29%,波动较大主要系受到 LCD碳纤维支撑产品毛利波动影响。报告期内LCD碳纤维支撑产品由于市场竞争因素和产品结构因素等的影响导致其毛利率波动较大。此外,由于LCD碳纤维支撑产品的销售占平板显示领域产品销售的比例分别为66.58%、57.38%、54.10%和32.12%,因此,其毛利率的波动对平板显示领域产品毛利率波动产生影响。
    
    3、同行业上市公司毛利率比较
    
    报告期内,公司与同行业上市公司毛利率比较情况如下:
    
              公司名称     2020年1-9月        2019年度         2018年度        2017年度
              隆华科技            32.25%          30.58%          28.01%          27.37%
             阿石创             20.35%          19.47%          22.01%          34.71%
              有研新材             4.54%           3.65%           6.52%           6.57%
               C39行业公            28.02%          27.45%          27.93%          28.77%
              司中位数
             本公司             31.35%          31.06%          29.60%          31.65%
    
    
    注:(1)同行业公司剔除了“C39计算机、通信和其他电子设备制造业”中的ST类公司及B股公司。数据来源于万得。
    
    (2)有研新材于2014年、2015年经过两次重大资产重组,从原来单一从事半导体硅材料业务,发展至稀土材料、光电材料、高纯/超高纯金属材料、生物医用材料等多个领域。因重大资产重组对其整体财务状况和经营成果影响较大,且主要产品和业务与本公司在整体上存在较大差异,计算偿债能力、周转能力等指标时使用的是合并报表数据,因此报告期内毛利率指标不具有可比性。
    
    报告期各期,公司综合毛利率略高于同行业可比公司均值及同行业中位数水平,处于行业正常水平波动。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (四)期间费用
    
    报告期内,公司期间费用明细及占营业收入比例如下:
    
    单位:万元
    
       2020年1-9月         2019年度          2018年度          2017年度
         项目    金额    占营业    金额    占营业    金额    占营业    金额    占营业
               收入比            收入比            收入比            收入比
         销售   4,825.37   5.71%   5,329.57   6.46%   4,390.56   6.76%   3,324.41   6.04%
         费用
         管理   5,863.64   6.94%   8,188.03   9.93%   4,171.31   6.42%   3,198.47   5.82%
         费用
         研发   5,001.57   5.92%   5,974.24   7.24%   4,657.52   7.17%   3,249.49   5.91%
         费用
         财务   2,102.14   2.49%   1,594.66   1.93%    500.23   0.77%   1,187.01   2.16%
         费用
         合计  17,792.72  21.05%  21,086.50  25.56%  13,719.62  21.12%  10,959.38  19.93%
    
    
    报告期各期,公司期间费用率保持在20%左右,其中2019年度,公司期间费用率为25.56%,较以前年度增加显著,主要系2019年公司实施期权激励计划产生股份支付以及筹划重大资产重组承担较大中介机构费用从而导致管理费用率增加。
    
    1、销售费用分析
    
    报告期内,公司销售费用构成情况如下:
    
    单位:万元
    
            项目      2020年1-9月        2019年度        2018年度        2017年度
      金额    比例    金额    比例    金额    比例    金额    比例
              职工薪酬    522.29  10.82%  700.73  13.15%  554.78  12.64%  438.91  13.20%
             运输费    1,967.20  40.77% 1,766.44  33.14% 1,402.19  31.94%  885.33  26.63%
              佣金及服   1,935.76  40.12% 2,082.81  39.08% 1,766.67  40.24% 1,495.53  44.99%
            务费
             差旅费      50.96   1.06%  254.83   4.78%  234.19   5.33%  243.65   7.33%
               业务招待费   209.18   4.34%  258.39   4.85%  233.80   5.33%  176.99   5.32%
            其他      139.98   2.90%  266.37   5.00%  198.93   4.53%   83.99   2.53%
            合计     4,825.37 100.00% 5,329.57 100.00% 4,390.56 100.00% 3,324.41 100.00%
    
    
    公司销售费用主要由运输费、佣金及服务费构成。报告期内,公司销售费用分别为3,324.41万元、4,390.56万元、5,329.57万元和4,825.37万元,占营业收宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)入的比例分别为6.04%、6.76%、6.46%和5.71%。报告期内,销售费用逐期增长主要系公司销售规模扩大所致,其占营业收入比例基本保持稳定。
    
    2、管理费用分析
    
    报告期内,公司管理费用构成情况如下:
    
    单位:万元
    
            项目      2020年1-9月        2019年度        2018年度        2017年度
      金额    比例    金额    比例    金额    比例    金额    比例
              职工薪酬   1,626.22  27.73% 2,165.38  26.45% 1,799.04  43.13% 1,317.50  41.19%
             折旧费    1,120.34  19.11% 1,341.38  16.38%  931.63  22.33%  533.96  16.69%
              无形资产    140.46   2.40%  191.23   2.34%  212.41   5.09%  223.38   6.98%
            摊销
               中介机构费   618.21  10.54% 1,167.90  14.26%   74.47   1.79%    11.24   0.35%
               业务招待费   145.22   2.48%  309.36   3.78%  125.81   3.02%  252.16   7.88%
             水电费      59.08   1.01%   89.57   1.09%   115.87   2.78%   111.17   3.48%
              汽车费用     49.21   0.84%   81.70   1.00%   76.20   1.83%   71.30   2.23%
             差旅费      87.38   1.49%  219.27   2.68%  103.19   2.47%   77.76   2.43%
               专利代理费    72.75   1.24%  129.46   1.58%   76.60   1.84%   53.89   1.68%
              房租及物    231.78   3.95%  293.84   3.59%  229.82   5.51%   14.74   0.46%
            业费
              股权激励    912.30  15.56% 1,622.20  19.81%       -        -       -        -
            费用
            其他      800.68  13.65%  576.73   7.04%  426.27  10.22%  531.38  16.61%
            合计     5,863.64 100.00% 8,188.03 100.00% 4,171.31 100.00% 3,198.47 100.00%
    
    
    公司管理费用主要由职工薪酬、折旧、中介机构服务费及股权激励费用构成。报告期内,公司管理费用分别为3,198.47万元、4,171.31万元、8,188.03万元和5,863.64万元,占营业收入的比例分别为5.82%、6.42%、9.93%和6.94%。报告期内,管理费用逐期增长主要系公司经营规模扩大所致。其中,2019年度较2018年度相比,管理费用大幅增加4,016.72万元,其占营业收入的比例提高3.51个百分点,主要系2019年度公司实施第一期股票期权激励计划发生股份支付费用及筹划重大资产重组事项发生较大中介机构服务费所致。
    
    3、研发费用分析
    
    报告期内,公司研发费用构成情况如下:宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    单位:万元
    
            项目      2020年1-9月        2019年度         2018年度         2017年度
      金额    比例    金额    比例    金额    比例    金额    比例
              人工费用  1,318.65  26.36% 1,777.81  29.76% 1,316.35  28.26% 1,048.12  32.25%
              直接投入  2,587.04  51.72% 2,648.19  44.33% 2,098.61  45.06% 1,595.73   49.11%
               燃料动力费   405.60   8.11%  406.41    6.80%  424.31    9.11%  139.50    4.29%
               折旧及摊销   457.63   9.15%  562.69    9.42%   450.11   9.66%  217.62    6.70%
           费
            其他      232.66   4.65%  579.14    9.69%  368.14    7.90%  248.53    7.65%
            合计    5,001.57 100.00% 5,974.24 100.00% 4,657.52 100.00% 3,249.49 100.00%
    
    
    公司研发费用主要由职工薪酬及直接投入材料费用构成。报告期内,公司研发费用分别为3,249.49万元、4,657.52万元、5,974.24万元和5,001.57万元,占营业收入的比例分别为5.91%、7.17%、7.24%和5.92%。报告期内,研发费用逐期增长主要系公司坚持科技创新持续投入研发所致。
    
    4、财务费用分析
    
    报告期内,公司财务费用构成情况如下:
    
    单位:万元
    
                 项目          2020年1-9月     2019年度      2018年度      2017年度
                         利息费用                   1,501.28       2,239.82       1,181.81         768.40
                         减:利息收入                136.75         267.95         144.49          49.88
                         汇兑损益                    668.62        -418.87        -577.34         385.59
                         手续费                       68.99          41.67          40.26          82.90
                 合计               2,102.14       1,594.66         500.23       1,187.01
    
    
    公司财务费用主要由利息费用和汇兑损益构成。报告期内,公司财务费用分别为1,187.01万元、500.23万元、1,594.66万元和2,102.14万元。2017年度至2019年度相比,利息费用逐期增长主要系公司银行借款融资规模扩大所致。2020年1-9月较2019年度相比,利息费用下降主要系公司2019年末归还部分借款且2020 年新增银行借款主要发生在期末所致。报告期内,汇兑损益波动较大主要系人民币汇率波动所致。
    
    宁波江丰电子材料股份有限公司 募集说明书(修订稿)
    
    (五)其他收益
    
    报告期内,公司其他收益构成情况如下:
    
    单位:万元
    
                     项目               2020年1-9月    2019年度   2018年度   2017年度
                                 “3315计划”高端创业创新团队           95.08        1.88          -      112.50
                                 补助
                                 “02专项”超高纯Al、Cu、Ta 金              -           -      57.45      388.30
                                 属及合金材料产业化技术研发
                                 “02专项”集成电路用国产超高
                                 纯Al、Ti、Cu、Ta、Co、W 金属              -           -     187.70      135.33
                                 及合金靶材制造与评价
                                 合金配线材料及靶材技术和产品               -           -     468.67      575.74
                                 开发
                                 “02专项”300mm  硅片工艺用
                                 AL、TI、TA靶材制造研发与产业          43.62       58.16      47.98       47.98
                                 化
                                 45-28nm配线用超高纯系列溅射                -    1,496.50          -        2.78
                                 靶材开发与产业化
                                 年产5千个大尺寸液晶显示器用             6.75        9.00       9.00       11.69
                                 靶材生产
                                 年产400吨平板显示器用钼溅靶            35.63       47.50      47.50       23.51
                                 材坯料产业化项目
                                 年产200吨超高纯钽产业化项目            39.62       52.83      24.12       12.98
                                 扶持资金
                                 大型液晶面板产业用溅射靶材及           16.50       22.00      14.67           -
                                 机台部件生产
                                 智能生产线改造项目                     36.38       36.38          -           -
                                 02专项十三五补助                           -      748.16          -           -
                                 超高纯铜及合金靶材关键制备技               -      160.00          -           -
    &ensp